通信產(chǎn)品行業(yè)分析報(bào)告.doc

目 錄 上篇：通信產(chǎn)品行業(yè)分析提要.1 I 通信產(chǎn)品行業(yè)進(jìn)入/退出定性趨勢(shì)預(yù)測(cè).1 II 通信產(chǎn)品行業(yè)進(jìn)入/退出指標(biāo)分析.3 一、行業(yè)平均利潤率分析.3 二、行業(yè)規(guī)模分析.3 三、行業(yè)集中度分析.3 四、行業(yè)效率分析.4 五、盈利能力分析.4 六、營運(yùn)能力分析.4 七、償債能力分析.4 八、發(fā)展能力分析.5 九、成本結(jié)構(gòu)分析.5 十、貸款建議.7 III 通信產(chǎn)品行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)揭示、政策分析及負(fù)面信息 .8 一、我國手機(jī)生產(chǎn)能力過剩、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)增加.8 二、限制政策將遏制我國手機(jī)生產(chǎn)企業(yè)的貼牌行為.8 二、國內(nèi)手機(jī)貼牌生產(chǎn)令人擔(dān)憂.9 IV 通信產(chǎn)品行業(yè)動(dòng)態(tài)跟蹤分析評(píng)價(jià) .13 一、行業(yè)運(yùn)行情況.13 二、行業(yè)強(qiáng)勢(shì)、弱勢(shì)、機(jī)會(huì)與風(fēng)險(xiǎn)（SWOT）.14 三、行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行指標(biāo).14 V 通信產(chǎn)品龍頭/重點(diǎn)聯(lián)系企業(yè)分析.15 一、龍頭/重點(diǎn)聯(lián)系企業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo).15 二、企業(yè)在全國各地的分布.15 VI 通信產(chǎn)品資本市場(chǎng)及同業(yè)動(dòng)態(tài) .17 一、韓國三星將增加對(duì)中國市場(chǎng)投資.17 二、摩托羅拉與華為合資正在提速.18 三、華為承建港 SUNDAY3G 網(wǎng)并提供 5 億港元貸款.21 下篇：通信產(chǎn)品行業(yè)分析說明.22 I 通信產(chǎn)品行業(yè)分析.22 一、通信產(chǎn)品行業(yè)運(yùn)行分析.22 二、通信產(chǎn)品行業(yè)政策分析.24 三、通信產(chǎn)品新技術(shù)、新產(chǎn)品、新工藝 .26 四、通信產(chǎn)品上下游行業(yè)影響.28 五、通信產(chǎn)品國際市場(chǎng)情況.30 六、通信產(chǎn)品行業(yè)發(fā)展趨勢(shì).34 II 通信產(chǎn)品行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)分析.40 一、行業(yè)企業(yè)整體情況分析.40 二、行業(yè)主要企業(yè)分析.40 三、企業(yè)（按規(guī)模）區(qū)域分布.53 III 通信產(chǎn)品市場(chǎng)產(chǎn)品分析 .56 一、主要產(chǎn)品市場(chǎng)情況.56 二、主要產(chǎn)品生產(chǎn)情況.75 三、主要產(chǎn)品價(jià)格變動(dòng)趨勢(shì).75 四、主要產(chǎn)品庫存情況.77 IV 通信產(chǎn)品行業(yè)區(qū)域分析 .78 一、廣東移動(dòng)電話進(jìn)口量逐月下降.78 二、上海手機(jī)市場(chǎng)激戰(zhàn)產(chǎn)品價(jià)格普遍下跌.78 三、江蘇省蘇州市成為韓國三星進(jìn)軍中國市場(chǎng)的重要基地.80 四、浙江省杭州市通信產(chǎn)業(yè)獨(dú)具優(yōu)勢(shì)全年銷售逼近 300 億.81 上篇：通信產(chǎn)品行業(yè)分析提要 1 I通信產(chǎn)品行業(yè)進(jìn)入/退出定性趨勢(shì)預(yù)測(cè) 我國通信設(shè)備制造行業(yè)主要產(chǎn)品最新產(chǎn)能指標(biāo)分析列表 產(chǎn)品名稱移動(dòng)通信 手持機(jī) 移動(dòng)通信基站 設(shè)備 移動(dòng)通信 交換機(jī) 無線尋 呼機(jī) 電話 單機(jī) 傳真機(jī) 單位萬部信道萬線萬部萬部萬部 企業(yè)個(gè)數(shù)341643 358 年初生產(chǎn)能力13782127067174250384 7412236 本年新增能力9033190001 7370 其中：基建新增能力4023000 3500 其中：更新改造新增2494190001 3480 本年減少能力90117223552000 15495 年末生產(chǎn)能力21914109862624050385 6600231 本年平均生產(chǎn)能力 A22000110000004100385 6600230 2002 年實(shí)際產(chǎn)量 B12000 -85 4875297 生產(chǎn)能力閑置 A-B10000 -300 1725 -67 資料來源：2002 年信息產(chǎn)業(yè)部經(jīng)濟(jì)運(yùn)行司統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù) 說明：由于 2003 年行業(yè)產(chǎn)能指標(biāo)目前沒有統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，因此以上數(shù) 據(jù)為 2002 年年終數(shù)據(jù)。 從上表中可以看出，目前我國移動(dòng)通信手持機(jī)（主要指手機(jī)）、 無線尋呼機(jī)、電話單機(jī)這三種產(chǎn)品的產(chǎn)能已出現(xiàn)明顯的過剩，其中手 機(jī)產(chǎn)能過剩表現(xiàn)的最為明顯，閑置能力達(dá)到行業(yè)生產(chǎn)能力的 45%左右。 從新增生產(chǎn)能力的指標(biāo)可以發(fā)現(xiàn)這些新增量（9000 多萬）都是在 2002 年一年內(nèi)完成的。可以判斷我國手機(jī)產(chǎn)品的生產(chǎn)能力增長過快。 雖然該行業(yè)目前保持了較高的獲利水平，但這種局面正在被逐漸改變， 目前手機(jī)產(chǎn)品的價(jià)格正在呈現(xiàn)不斷的下降趨勢(shì)。因此，銀行在信貸業(yè) 務(wù)時(shí)可以對(duì)該行業(yè)提供一定的流動(dòng)資金貸款，但企業(yè)為了新增生產(chǎn)能 1本報(bào)告如無特殊說明數(shù)據(jù)均根據(jù)統(tǒng)計(jì)局 2003 年 111 月份數(shù)據(jù)整理計(jì)算而得， 單位如無特殊說明均為萬元人民幣，數(shù)據(jù)來源均為統(tǒng)計(jì)局。 力所需的固定資產(chǎn)貸款則應(yīng)當(dāng)慎重考慮。無線尋呼機(jī)產(chǎn)品的產(chǎn)能過剩 則是由于市場(chǎng)更新?lián)Q代的直接結(jié)果，該行業(yè)的資本應(yīng)當(dāng)全面退出。我 國目前的電話單機(jī)生產(chǎn)能力已高居世界的榜首，由于該種產(chǎn)品的制造 工藝相對(duì)較低，屬于勞動(dòng)密集型產(chǎn)品，銀行在開展信貸業(yè)務(wù)時(shí)應(yīng)當(dāng)以 企業(yè)的流動(dòng)資金貸款為主，固定資產(chǎn)貸款慎重考慮。 本期市場(chǎng)供求 特點(diǎn)分析 【主要影響因素】 1、行業(yè)內(nèi)主要產(chǎn)品手機(jī)生產(chǎn)能力和進(jìn)口數(shù)量繼續(xù) 增加較快。 2、其他主要通信產(chǎn)品也保持了較高的增長速度。 【結(jié)論】 國內(nèi)市場(chǎng)消化能力和出口數(shù)量受到限制，手機(jī)產(chǎn) 品出現(xiàn)較大的庫存。 趨勢(shì)預(yù)測(cè) 下期市場(chǎng)供求 趨勢(shì)分析 【主要影響因素】 1、市場(chǎng)生產(chǎn)和需求將繼續(xù)保持較高的增長速度。 2、手機(jī)產(chǎn)品的出口將繼續(xù)增長 【結(jié)論】 預(yù)計(jì) 2004 年我國手機(jī)產(chǎn)量將達(dá)到 1.7 億部，國產(chǎn) 手機(jī)市場(chǎng)占有率將進(jìn)一步提高，手機(jī)出口量將達(dá) 到 8000 萬部，產(chǎn)品庫存會(huì)增加。 簡(jiǎn)要結(jié)論行業(yè)內(nèi)主要產(chǎn)品的生產(chǎn)能力出現(xiàn)過剩，但由于行業(yè)需求增長旺盛， 許多產(chǎn)品仍然保持了較高的利潤水平，對(duì)于熱點(diǎn)產(chǎn)品可以繼續(xù)提供 信貸資金支持。 企業(yè)指標(biāo)參考 2 指標(biāo)名稱凈資產(chǎn)（千元）利潤（千元） 較好值54390.00 5258.00 中間值15047.50 514.50 自然排序法 較差值3480.00 0.00 較好值888118.25 164372.50 中間值133554.49 19837.69 算術(shù)平均法 較差值22476.58 227.44 2該項(xiàng)指標(biāo)根據(jù)統(tǒng)計(jì)局 2002 年末全國 18 萬家工業(yè)企業(yè)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)計(jì)算整理而得， 單位為千元，僅供參考。自然排序法三個(gè)值分別為序列中分別處 1/4、2/4、3/4 位 置企業(yè)數(shù)值；算術(shù)平均法分別為所有企業(yè)平均水平、平均線上所有企業(yè)平均水平、 平均線下所有企業(yè)水平。 II通信產(chǎn)品行業(yè)進(jìn)入/退出指標(biāo)分析 一、行業(yè)平均利潤率分析 指標(biāo)名稱平均利潤率與全行業(yè)比較與 top10 比較與全部工業(yè)行業(yè)比較 行業(yè)4.73 4.40 107.61 4.73 top105.58 4.40 126.85 5.58 二、行業(yè)規(guī)模分析 （一）本行業(yè)與整個(gè)工業(yè)之間的規(guī)?？偭勘容^ 規(guī)模指標(biāo)本行業(yè) A全部工業(yè)行業(yè) B與全部工業(yè)行業(yè)相比 A/B（%） 總資產(chǎn)29544116.50 1648013687.60 1.79 利潤1398911.00 72516479.80 1.93 銷售收入29135208.60 1245785800.80 2.34 從業(yè)人數(shù)377070.00 56524091.00 0.67 （二）行業(yè)不同規(guī)模企業(yè)與整個(gè)行業(yè)之間的規(guī)?？偭勘容^ 規(guī)模指標(biāo)總資產(chǎn)利潤銷售收入從業(yè)人數(shù) 全行業(yè)29544116.51398911.0029135209377070 Top 1010797489.9602685.601256660854186 三、行業(yè)集中度分析 指標(biāo)名稱 Top 10(%) 銷售集中度43.13 資產(chǎn)集中度36.55 利潤集中度43.08 四、行業(yè)效率分析 單位：元 指標(biāo)名稱本行業(yè) a全部工業(yè)行業(yè) b與全部工業(yè)行業(yè)相比 a/b（%） 每萬元資產(chǎn)利潤473.50 440.02 107.61 每萬元固定資產(chǎn)利潤3656.74 1126.77 324.53 人均利潤37099.50 12829.30 289.18 五、盈利能力分析 指標(biāo)名稱本行業(yè) A全部工業(yè)行業(yè) B與全部工業(yè)行業(yè)相比 a/b（%） 凈資產(chǎn)收益率（%）7.36 7.24 101.65 總資產(chǎn)報(bào)酬率（%）5.52 5.55 99.37 銷售利潤率（%）15.20 7.05 215.70 成本費(fèi)用利潤率 （%）5.00 6.28 79.63 六、營運(yùn)能力分析 指標(biāo)名稱本行業(yè) A全部工業(yè)行業(yè) B與全部工業(yè)行業(yè)相比 a/b（%） 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次）0.99 0.76 130.46 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次）1.37 1.74 78.53 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次）3.75 6.57 56.97 七、償債能力分析 指標(biāo)名稱本行業(yè) A 全部工業(yè)行業(yè) B 與全部工業(yè)行業(yè)相比 a/b（%） 資產(chǎn)負(fù)債率（%）56.87 59.25 95.97 已獲利息倍數(shù)7.04 4.81 146.22 八、發(fā)展能力分析 指標(biāo)名稱本行業(yè) A全部工業(yè)行業(yè) B 與全部工業(yè)行業(yè)相比 a/b（%） 資本積累率12.9813.49 96.19 銷售增長率19.8727.69 71.77 總資產(chǎn)增長率14.6214.60 100.15 九、成本結(jié)構(gòu)分析 （一）成本費(fèi)用結(jié)構(gòu)比例 88.05% 5.02% 6.10%0.83% 銷售成本 銷售費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 c （二）去年同期成本費(fèi)用結(jié)構(gòu)比例 87.41% 4.92% 6.68%0.98% 銷售成本 銷售費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 （三）成本費(fèi)用變動(dòng)情況 指標(biāo)名稱銷售成本銷售費(fèi)用管理費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用成本費(fèi)用 今年 111 月24626396.10 1404757.00 1707042.90 231634.20 24626396.10 去年同期20067141.54 1130225.28 1534144.78 225478.63 20067141.54 同比增長（%）22.72 24.29 11.27 2.73 22.72 （四）本期成本銷售收入利潤比例關(guān)系分析 企業(yè)的經(jīng)營目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)利潤，目標(biāo)利潤的實(shí)現(xiàn)是由成本費(fèi)用（包括 銷售成本、銷售費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用、管理費(fèi)用）、銷售收入等指標(biāo)來保證的。 通過對(duì)以上因素的變動(dòng)分析，可以發(fā)掘出該行業(yè)有哪些潛力可以挖掘， 明了該行業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、抵御風(fēng)險(xiǎn)能力，據(jù)以擬定出下階段的目標(biāo)方案。 1、成本銷售收入利潤比較 指標(biāo)名稱今年 111 月去年同期同比增減(%) 成本費(fèi)用27969830.20 22956990.24 21.84 其中：銷售成本24626396.10 20067141.54 22.72 銷售費(fèi)用1404757.00 1130225.28 24.29 管理費(fèi)用1707042.90 1534144.78 11.27 財(cái)務(wù)費(fèi)用231634.20 225478.63 2.73 銷售收入29135208.60 24305671.64 19.87 利潤1398911.00 1461942.30 -4.31 2、成本銷售收入利潤比例關(guān)系 指標(biāo)名稱本行業(yè) A全部工業(yè)企業(yè) B與全部工業(yè)企業(yè)比較 a/b(%) 成本費(fèi)用/利潤19.99 15.83 126.30 成本費(fèi)用/銷售收入0.96 0.93 103.65 利潤/銷售收入0.05 0.06 82.06 十、貸款建議 行業(yè)資金流向流入 利潤水平可接受度較高 區(qū)域廣東、浙江、江蘇、北京、上海、天津 產(chǎn)品手機(jī)、移動(dòng)基站 建議開發(fā)熱點(diǎn) 企業(yè)TCL、海爾、UT 斯康達(dá)、波導(dǎo)、華為、中 興等 政策風(fēng)險(xiǎn)針對(duì)行業(yè)貼牌嚴(yán)重的現(xiàn)象，我國相關(guān)管理 部門將出臺(tái)限制進(jìn)口整機(jī)的政策，這將對(duì) 部分依賴這種生產(chǎn)方式的生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)生消 極影響。 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)1、手機(jī)行業(yè)目前存在 2000 萬臺(tái)左右的產(chǎn) 品庫存，這將對(duì)行業(yè)內(nèi)主要生產(chǎn)企業(yè)的經(jīng) 營產(chǎn)生消極的影響。 2、目前國際市場(chǎng)上手機(jī)零部件的供應(yīng)緊張， 這對(duì)國內(nèi)手機(jī)生產(chǎn)企業(yè)的產(chǎn)業(yè)鏈造成不利 的影響。 3、國內(nèi)目前光纖市場(chǎng)受到進(jìn)口產(chǎn)品的沖擊。 經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)移動(dòng)通信產(chǎn)業(yè)已經(jīng)進(jìn)入了一個(gè)依靠成本、 服務(wù)、商業(yè)模式及戰(zhàn)略等綜合因素作用的 全面競(jìng)爭(zhēng)時(shí)代，2004 年手機(jī)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)將 更趨激烈。 主要風(fēng)險(xiǎn) 技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)目前國內(nèi)手機(jī)生產(chǎn)企業(yè)的核心技術(shù)受制于 國際市場(chǎng)，國內(nèi)企業(yè)的技術(shù)開發(fā)能力不足。 III通信產(chǎn)品行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)揭示、政策分析及負(fù)面信 息 【風(fēng)險(xiǎn)揭示】 一、我國手機(jī)生產(chǎn)能力過剩、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)增加 預(yù)計(jì) 2004 年全年的手機(jī)市場(chǎng)容量初步預(yù)計(jì)在 6900 萬臺(tái)左右，這 必將使手機(jī)市場(chǎng)產(chǎn)量相對(duì)過剩的狀況更加凸顯。移動(dòng)通信行業(yè)的慘烈 競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)，將迫使一些在技術(shù)實(shí)力、市場(chǎng)規(guī)模、品牌積累上不具備綜 合實(shí)力，缺乏系統(tǒng)競(jìng)爭(zhēng)力優(yōu)勢(shì)的中小廠商退出行業(yè)前進(jìn)的隊(duì)列，進(jìn)而 開始整個(gè)移動(dòng)通信產(chǎn)業(yè)的真正洗牌，規(guī)范國內(nèi)手機(jī)市場(chǎng)秩序。 【政策分析】 二、限制政策將遏制我國手機(jī)生產(chǎn)企業(yè)的貼牌行為 為加大國產(chǎn)手機(jī)技術(shù)研發(fā)力度，7 月信息產(chǎn)業(yè)部在青島召開會(huì)議， 對(duì)貼牌手機(jī)亮起紅燈：對(duì)未來生產(chǎn)的手機(jī)除形式的認(rèn)證外，將增加生 產(chǎn)線抽查，希望能促使國產(chǎn)手機(jī)降低純貼牌產(chǎn)品的比重，強(qiáng)化國產(chǎn)手 機(jī)的研發(fā)制造，同時(shí)提升國產(chǎn)品牌手機(jī)的競(jìng)爭(zhēng)力。 信息產(chǎn)業(yè)部有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，信息產(chǎn)業(yè)部已召集所有手機(jī)廠商的 負(fù)責(zé)人，向他們發(fā)出口頭警告，今后將逐步限制手機(jī)進(jìn)口的比例，例 如申請(qǐng)進(jìn)口 10 萬部，日后可能只會(huì)批準(zhǔn) 2 萬部。 據(jù)透露，信息產(chǎn)業(yè)部還將出臺(tái)具體政策，鼓勵(lì)和扶持有自主知識(shí) 產(chǎn)權(quán)的國內(nèi)企業(yè)發(fā)展，其中也包括手機(jī)生產(chǎn)企業(yè)。不過，由于手機(jī)自 主研發(fā)能力的提升仍需一定時(shí)間，且這些企業(yè)為維持正常經(jīng)營，短期 內(nèi)相關(guān)貼牌合作的模式仍難以改變。由此看來，要徹底阻止貼牌，仍 需要政府出臺(tái)更加強(qiáng)硬的舉措。 【負(fù)面信息】 三、國內(nèi)手機(jī)貼牌生產(chǎn)令人擔(dān)憂 2003 年，信息產(chǎn)業(yè)部公布的手機(jī)行業(yè)發(fā)展數(shù)據(jù)表明，國產(chǎn)手機(jī)市 場(chǎng)占有率已經(jīng)超過 50%，而在國內(nèi)市場(chǎng)手機(jī)銷量前五名的廠商中，國 產(chǎn)手機(jī)廠商占據(jù)三席。排名榜首的不再是諾基亞或摩托羅拉，而是寧 波波導(dǎo)。國產(chǎn)手機(jī)這種表面上的一派繁榮景象似乎令人欣喜，然而有 清醒的業(yè)內(nèi)人士尖銳地指出：國產(chǎn)手機(jī)普遍存在“貼牌”現(xiàn)象，是貼 牌帶來了國產(chǎn)手機(jī)市場(chǎng)占有率的提高，貼牌對(duì)手機(jī)產(chǎn)業(yè)發(fā)展短期有一 定好處，但從長遠(yuǎn)看，將對(duì)產(chǎn)業(yè)發(fā)展造成不容忽視的負(fù)面影響。 眾所周知，國產(chǎn)手機(jī)廠商有三種生存方法，一是完全貼牌，做貼 牌機(jī)；二是模塊開發(fā)，這比貼牌稍進(jìn)了一步，購買關(guān)鍵模塊，自己設(shè) 計(jì)部分電路和手機(jī)外形，自己生產(chǎn)；三是購買芯片，直接從半導(dǎo)體廠 商購買，生產(chǎn)成本最便宜，一部手機(jī)購買芯片比模塊開發(fā)平均便宜 20 美元，而模塊開發(fā)比貼牌便宜 2030 美元。芯片研發(fā)要求高，需要經(jīng) 驗(yàn)非常豐富的高級(jí)工程師，對(duì)測(cè)試儀表設(shè)備投入費(fèi)用很高，一部設(shè)備 至少 120 萬美元。 目前，國內(nèi)四十余家手機(jī)制造商，沒有一個(gè)敢說自己今年沒有做 過一款貼牌機(jī)， “五十步笑百步” ，只是做這種貼牌機(jī)數(shù)量多與少的關(guān) 系。這些企業(yè)利用的不過是自己的牌照資源，成為暫時(shí)沒有生產(chǎn)資格 的國外品牌的登陸跳板，即便是那些擁有相當(dāng)制造能力的企業(yè)，實(shí)際 上也在毫無顧忌地利用國外代工企業(yè)。 商業(yè)周刊曾一針見血地指出， 目前大陸沒有一家廠商能真正做出手機(jī)，幾乎都是由中國臺(tái)灣、韓國 企業(yè)進(jìn)行代工，或由臺(tái)灣、韓國企業(yè)做好后，貼上大陸企業(yè)的牌子的 “貼牌手機(jī)” 。 這些企業(yè)大肆做貼牌手機(jī)的動(dòng)力還來自于手機(jī)整機(jī)進(jìn)口關(guān)稅的調(diào) 整。從今年 1 月份起，我國手機(jī)整機(jī)進(jìn)口的整體關(guān)稅降為零，而零部 件進(jìn)口仍然有百分之幾的關(guān)稅，國內(nèi)手機(jī)廠商從企業(yè)利潤成本考慮， 同時(shí)為了搶占市場(chǎng)，競(jìng)相加快新品推出的速度，這也在很大程度上刺 激了手機(jī)整機(jī)進(jìn)口的迅猛增長。 進(jìn)口手機(jī)的并非二、三線品牌的國產(chǎn)手機(jī)廠商，主要進(jìn)口客戶是 處于一線品牌廠商中的康佳、三星科健、TCL 集團(tuán)等，進(jìn)口手機(jī)產(chǎn)地 集中在韓國、中國臺(tái)灣、日本等，其中韓國占了 2/3 以上。有資料稱， 在 2003 年內(nèi)包括康佳、科健、TCL、波導(dǎo)、南方高科、聯(lián)想等在內(nèi)的 國產(chǎn)手機(jī)廠商對(duì)韓國 OEM 工廠下單采購數(shù)量高達(dá) 8000 多萬臺(tái)，超過了 國內(nèi)手機(jī)市場(chǎng)需求量。 有知情者稱，目前貼牌的基本情況是，PANTECH 為波導(dǎo)、TCL、聯(lián) 想和大顯供貨；STANDARD 的貼牌客戶包括 TCL、南方高科和 CECT 等； MAXON 與首信、SK 與中興合作；TELSON 近來則與波導(dǎo)、康佳和海信建 立較深的合作關(guān)系；臺(tái)商中的光寶、仁寶、明基、廣達(dá)則與海爾、廈 新、聯(lián)想、TCL 有 OEM 合作關(guān)系。 一部摩托羅拉或者諾基亞品牌的手機(jī)很可能是純正的中國制造， 而很多國產(chǎn)手機(jī)卻是標(biāo)準(zhǔn)的舶來品。專家指出，中國手機(jī)生產(chǎn)商不太 在意手機(jī)的內(nèi)在東西，而更多關(guān)心的是其功能如何，它們喜歡將繁雜 的手機(jī)設(shè)計(jì)工作留給他人，而自己主要在手機(jī)的外觀和感覺上做些工 作，如設(shè)計(jì)便于使用的屏幕顯示和菜單設(shè)置等。 就新品推出速度而言，這種做法使企業(yè)最短只需 4 個(gè)月就可推出 一款從韓國貼牌、自己包裝上市的新手機(jī)，而諾基亞的一款新手機(jī)從 研發(fā)立項(xiàng)到生產(chǎn)、上市最快也需要 8 個(gè)月的時(shí)間。在韓國和臺(tái)灣地區(qū) 有 100 多家手機(jī)制造的代工廠，通常由十來個(gè)人組成、專門負(fù)責(zé)手機(jī) 外觀設(shè)計(jì)的小公司更是數(shù)不勝數(shù)，甚至包括三星的某些型號(hào)都由這些 公司代為設(shè)計(jì)和制造。隨著目前國產(chǎn)手機(jī)對(duì)韓國、臺(tái)灣、日本 OEM 手 機(jī)廠的依存程度日高，為搶得最新型號(hào)，國產(chǎn)手機(jī)廠商由坐等韓商推 銷發(fā)展到主動(dòng)上門求購，甚至 TCL、康佳、熊貓、大顯等都在韓國設(shè) 立辦事處，派專人盯守這些小公司，一旦發(fā)現(xiàn)新的合適產(chǎn)品立即買斷。 所以專業(yè)人士戲稱，在國內(nèi)手機(jī)市場(chǎng)上，實(shí)際上是韓國廠商與歐美品 牌進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)，至多再加上臺(tái)灣地區(qū)的企業(yè)。 愈演愈烈的貼牌現(xiàn)象造成的負(fù)面影響近期已經(jīng)開始顯現(xiàn)： 其一，國內(nèi)手機(jī)企業(yè)正在幫助被貼牌者打中國市場(chǎng)。盡管國產(chǎn)手 機(jī)近年來通過長期密集的廣告戰(zhàn)和營銷戰(zhàn)迅速提高了品牌知名度和市 場(chǎng)占有率，但他們一味追求生產(chǎn)規(guī)模，靠貼牌而不重視提高自主研發(fā) 能力造成的后果是，缺乏核心技術(shù)，發(fā)展完全受制于人，只能采取 “市場(chǎng)換技術(shù)”的方式與日韓廠商合作以求得發(fā)展，而這些國內(nèi)手機(jī) 企業(yè)實(shí)際上已淪為日、韓、臺(tái)企業(yè)在國內(nèi)的銷售總代理。 國產(chǎn)手機(jī)競(jìng)相提出與洋品牌正面交鋒的背后，實(shí)質(zhì)是日本、韓國、 臺(tái)灣等手機(jī)新秀試圖打破歐美手機(jī)廠商在中國一統(tǒng)天下的局面。隨著 我國手機(jī)市場(chǎng)完全開放，目前國內(nèi)手機(jī)企業(yè)所依賴的部分國外品牌企 業(yè)有可能利用這一機(jī)會(huì)，拋開其在我國本土的合作者，直接參與競(jìng)爭(zhēng)， 這對(duì)以貼牌為主的國內(nèi)手機(jī)生產(chǎn)企業(yè)極其不利。 其二，質(zhì)量投訴日漸上升，售后服務(wù)不盡如人意。分析人士稱， 當(dāng)今國產(chǎn)手機(jī)國產(chǎn)化率不足 30%，大部分為 OEM 的貼牌機(jī)，整體質(zhì)量 水準(zhǔn)并無太大差別，差別在于售后維護(hù)體系是否健全以及維修力量能 否跟上銷量的增長。2002 年全國手機(jī)因?yàn)橘|(zhì)量差而被投訴的占整個(gè)手 機(jī)投訴的 90%以上，其中大部分都是國內(nèi)貼牌手機(jī)企業(yè)。目前消費(fèi)者 對(duì)國產(chǎn)手機(jī)中投訴最多的恰是近年來增長最快的 TCL、波導(dǎo)等品牌。 其三，進(jìn)口手機(jī)數(shù)量大，對(duì)外貿(mào)易不平衡。據(jù)來自國家外經(jīng)貿(mào)部 的信息，目前我國對(duì)外貿(mào)易存在結(jié)構(gòu)性失衡，其中，中國對(duì)美國和歐 盟保持貿(mào)易順差，而對(duì)日本、韓國以及臺(tái)灣地區(qū)，卻存在較大的貿(mào)易 逆差。其中僅對(duì)韓國，今年上半年就出現(xiàn)了 128 億美元的貿(mào)易逆差。 從韓國進(jìn)口的手機(jī)數(shù)量太大，是造成中韓貿(mào)易逆差的重要原因之一。 來自信息產(chǎn)業(yè)部的數(shù)據(jù)顯示，去年我國進(jìn)口的手機(jī)有 1700 萬部，而今 年上半年已增加至 2500 萬部，其中 CDMA 手機(jī)大都在外國組裝完成。 IV通信產(chǎn)品行業(yè)動(dòng)態(tài)跟蹤分析評(píng)價(jià) 一、行業(yè)運(yùn)行情況 運(yùn)行特點(diǎn)1、在多種有利因素推動(dòng)下，2003 年通信類企業(yè)業(yè)績(jī)實(shí)現(xiàn)了大幅攀升， 手機(jī)等產(chǎn)銷量大幅增長。 2、前 11 個(gè)月通信類企業(yè)實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品銷售收入同比增長 32%，利潤增長 98%，營業(yè)利潤率為 4.0%。 主要產(chǎn)品變動(dòng)1、從 2003 年多模手機(jī)的發(fā)展?fàn)顩r來看，2004 年將是多模手機(jī)走向成熟 的一年。 2、2003 年國內(nèi)黑白手機(jī)退出市場(chǎng)的速度很快，彩屏手機(jī)正在逐漸成為 市場(chǎng)主流。 3、光纖產(chǎn)品受到國際市場(chǎng)的沖擊。 存在問題1、手機(jī)銷售渠道競(jìng)爭(zhēng)更加激烈，運(yùn)營商“捆綁”銷售成為市場(chǎng)新的特點(diǎn)。 2、CDMA 手機(jī)生產(chǎn)企業(yè)將面臨較大的市場(chǎng)壓力。 3、手機(jī)價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)更加趨于白熱化。 4、小靈通產(chǎn)品的迅速成長將進(jìn)一步挑戰(zhàn)手機(jī)產(chǎn)業(yè)發(fā)展等。 上下游變動(dòng)1、2003 年年末，摩托羅拉、索尼愛立信等國際手機(jī)廠商紛紛提到手機(jī) 零部件、包括芯片的供應(yīng)緊張。 2、在國產(chǎn)手機(jī)逐步提高產(chǎn)品自我研發(fā)含量的同時(shí)，手機(jī)零部件的供應(yīng)緊 張將直接影響到國內(nèi)企業(yè)的經(jīng)營。 技術(shù)進(jìn)步變動(dòng)1、在手機(jī)這個(gè)巨大的消費(fèi)市場(chǎng)中，我國尚無一種核心技術(shù)為國內(nèi)廠商所 有。 2、為了爭(zhēng)取未來移動(dòng)通信市場(chǎng)的主動(dòng)權(quán)，我國正在加入 B3G 和 4G 技術(shù) 的全球競(jìng)爭(zhēng)。 國際市場(chǎng)變動(dòng)全球手機(jī)即將供不應(yīng)求、各種原材料出現(xiàn)供貨短缺。市場(chǎng)狀況顯示，供 貨短缺的現(xiàn)象已經(jīng)逐漸從以舊換新的美國、歐洲、日本等消費(fèi)者群體逐 漸滲透到俄羅斯和印度等國家和地區(qū)。 行業(yè)前景預(yù)測(cè)2004 年年我國手機(jī)市場(chǎng)將呈現(xiàn)如下特點(diǎn)： 1、2004 年電信運(yùn)營業(yè)投資繼續(xù)保持良好發(fā)展。新增移動(dòng)通信用戶仍將 保持在 6000 萬部以上。 2、在我國加入 WTO 的帶動(dòng)下，一些外商投資還將進(jìn)一步擴(kuò)大。 3、隨著電話普及率的提高，國內(nèi)潛在消費(fèi)需求將進(jìn)一步增加。 業(yè)內(nèi)對(duì)策建議行業(yè)目前的發(fā)展勢(shì)頭良好，但從具體產(chǎn)品來看，手機(jī)行業(yè)值得繼續(xù)支持， 對(duì)光通信產(chǎn)品行業(yè)中的光纖產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)重點(diǎn)扶持龍頭企業(yè)，對(duì)企業(yè)規(guī)模不 大的企業(yè)應(yīng)當(dāng)逐漸放棄。 二、行業(yè)強(qiáng)勢(shì)、弱勢(shì)、機(jī)會(huì)與風(fēng)險(xiǎn)（SWOT） 強(qiáng)勢(shì)1、我國手機(jī)產(chǎn)業(yè)經(jīng)過近幾年來的高速發(fā)展，生產(chǎn)規(guī)模不斷擴(kuò)大，技 術(shù)創(chuàng)新能力不斷提高，產(chǎn)品更新?lián)Q代周期不斷縮短，市場(chǎng)發(fā)展趨于 成熟。 2、現(xiàn)在我國手機(jī)生產(chǎn)企業(yè)有 40 多家，生產(chǎn)能力已達(dá)到 2 億部。 3、我國通信固定資產(chǎn)投資保持了 26%的增長速度，為手機(jī)發(fā)展提供 了空間。而手機(jī)廠家不斷推出個(gè)性化產(chǎn)品，促進(jìn)手機(jī)不斷更新?lián)Q代， 增加了市場(chǎng)的需求量。特別是國產(chǎn)手機(jī)利用自身的價(jià)格優(yōu)勢(shì)和靈活 的營銷策略，取得了長足的進(jìn)步。 弱勢(shì)1、手機(jī)行業(yè)惡性競(jìng)爭(zhēng)，令手機(jī)業(yè)利潤持續(xù)下降。 2、一部分產(chǎn)品通過走私進(jìn)入中國，給手機(jī)市場(chǎng)帶來了沖擊。 3、日韓企業(yè)全力占領(lǐng)高端手機(jī)市場(chǎng)，成為國產(chǎn)手機(jī)廠商向高端市場(chǎng) 發(fā)展的障礙。 機(jī)會(huì)1、目前國內(nèi)手機(jī)市場(chǎng)需求已呈現(xiàn)出多元化和市場(chǎng)細(xì)分愈加明顯的趨 勢(shì)，要求企業(yè)以市場(chǎng)需求為導(dǎo)向來制定自己的產(chǎn)品策略和營銷策略。 2、移動(dòng)通信新業(yè)務(wù)的開發(fā)和手機(jī)功能的不斷增加，促進(jìn)了產(chǎn)品更新 換代的加快，形成了新的市場(chǎng)空間。 風(fēng)險(xiǎn)目前，包括手機(jī)芯片、軟件和整機(jī)設(shè)計(jì)的核心技術(shù)很多都掌握在國 外廠商手中，多數(shù)國內(nèi)品牌則停留在貼牌生產(chǎn)的水平。而如果不在 技術(shù)上取得突破，國產(chǎn)手機(jī)目前的優(yōu)勢(shì)必將難以長久。 三、行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行指標(biāo) 3 指標(biāo)名稱本行業(yè) A同比增長全部工業(yè)企業(yè) B a/b 總產(chǎn)值（變價(jià)）29460436.618.39 12532601782.35 總產(chǎn)值（不變價(jià)）40269768.721.55 11391181363.54 產(chǎn)品銷售收入29135208.619.87 12457858012.34 利潤總額1398911-4.31 72516479.81.93 稅金總額704556.24.20 64904114.51.09 應(yīng)收賬款7779158.87.77 189500531.64.11 產(chǎn)成品2509204.743.56 84078455.62.98 3說明：帶*數(shù)據(jù)為根據(jù)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)計(jì)算整理而得。 V通信產(chǎn)品龍頭/重點(diǎn)聯(lián)系企業(yè)分析 一、龍頭/重點(diǎn)聯(lián)系企業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo) 業(yè)內(nèi)按銷售收入排名前十位企業(yè)主要財(cái)務(wù)指標(biāo) 單位：千元/人 排名銷售收入資產(chǎn)利潤從業(yè)人數(shù) 13317596923039859-2730810782 21953601528237066309608719616 311748708139062516720616920 41074142628781975264721570 510097176124588864935832197 6931048343484143648782241 784655972646340380423802 8794319011965000798304011 974679204810790368020447 1071795943684096728105600 二、企業(yè)在全國各地的分布 地區(qū)類別企業(yè)總量虧損企業(yè)數(shù)虧損比例 全國全部 94427328.92% 北京市全部 783544.87% 天津市全部 301136.67% 河北省全部 1000.00% 山西省全部 3266.67% 內(nèi)蒙全部 2150.00% 遼寧省全部 22836.36% 吉林省全部 5480.00% 上海市全部 872427.59% 江蘇省全部 1062422.64% 浙江省全部 1151916.52% 安徽省全部 6466.67% 福建省全部 49918.37% 江西省全部 10220.00% 山東省全部 39820.51% 河南省全部 13430.77% 湖北省全部 4349.30% 湖南省全部 18633.33% 廣東省全部 2157133.02% 廣西全部 13753.85% 海南省全部 11100.00% 重慶市全部 9222.22% 四川省全部 401435.00% 貴州省全部 33100.00% 云南省全部 2150.00% 陜西省全部 20735.00% 甘肅省全部 5240.00% 詳細(xì)分規(guī)模企業(yè)分布情況參見下篇企業(yè)分析部分 VI通信產(chǎn)品資本市場(chǎng)及同業(yè)動(dòng)態(tài) 一、韓國三星將增加對(duì)中國市場(chǎng)投資 三星中國總部 12 月表示：“雖然現(xiàn)在在三星集團(tuán)中，中國市場(chǎng)排 在美國和歐洲之后，但以后肯定能夠趕上歐洲。我希望在幾年內(nèi)將中 國市場(chǎng)變?yōu)槿窃诤Ｍ庾畲?、最重要的市?chǎng)。三星集團(tuán) 2004 年將加大 對(duì)中國的投資， “總投資額在 5 億美元左右。 ”這些資金將主要投資在 電子和金融業(yè)務(wù)。 據(jù)介紹，三星 2003 年銷售了 5500 萬臺(tái)移動(dòng)終端，手機(jī)業(yè)務(wù)已經(jīng) 占整個(gè)三星電子業(yè)務(wù)的 30%左右。通訊將是三星明年要重拳出擊的主 力業(yè)務(wù)。公司 2004 年將在手機(jī)方面加大在華的供應(yīng)量，并且爭(zhēng)取做到 在中國市場(chǎng)上銷售的所有型號(hào)手機(jī)都在中國生產(chǎn)。這是三星集團(tuán)一項(xiàng) 策略的調(diào)整，即三星手機(jī)發(fā)展需要在中國建立起一條龍的生產(chǎn)線。但 希望借此盡量減少對(duì)進(jìn)口的依賴，以解決三星一直以來揮之不去的水 貨問題。公司表示，水貨已經(jīng)是一個(gè)最亟待解決的問題。雖然此前三 星也采取過其他的一些措施，來制止這種現(xiàn)象的發(fā)生，但總體上說來， “還沒有實(shí)質(zhì)性的效果。 ”所以，三星認(rèn)為，今后要加大供應(yīng)量，保證 市面上有比較充足的貨源，以期能從根源上消除對(duì)水貨的市場(chǎng)需求。 但是顯然三星手機(jī)在中國市場(chǎng)的受追捧程度還沒有嚴(yán)重到出現(xiàn)供 不應(yīng)求的景象，走私產(chǎn)品生存的土壤當(dāng)中有沒有價(jià)格過高而超過普通 消費(fèi)者承受能力的因素呢？三星并不否認(rèn)這一點(diǎn)，同時(shí)表示不可能因 此而改變?nèi)堑母叨寺肪€戰(zhàn)略。這涉及中國海關(guān)的工作、中國國民的 知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)意識(shí)以及相關(guān)法律的完善問題，三星只是在自己力量范 圍內(nèi)做最大的努力。 三星 2003 年在中國市場(chǎng)的業(yè)務(wù)中，出口和內(nèi)銷的比例是 60%:40%， 公司表示希望 2004 年這一比例能夠達(dá)到 50%:50%。 二、摩托羅拉與華為合資正在提速 12 月來自摩托羅拉的最新消息顯示，公司目前正與華為方面緊密 接洽，希望以組建合資公司的方式來拓展 3G 市場(chǎng)。新的合資公司將負(fù) 責(zé)包括 WCDMA、CDMA 和 GSM 在內(nèi)的系統(tǒng)產(chǎn)品的研發(fā)和生產(chǎn)。消息來源 說，如果進(jìn)程順利，談判可能在春節(jié)前進(jìn)入收宮階段。據(jù)這位人士樂 觀估計(jì)，摩托羅拉和華為雙方在合資公司的股權(quán)比例應(yīng)該接近于 11。新的合資公司將參照華為與 3COM 合資公司的模式來組建。如果 按照這一模式，摩托羅拉將在除中國以外的地區(qū)，以摩托羅拉的品牌 銷售合資企業(yè)的產(chǎn)品，而在中國市場(chǎng)上，則以合資企業(yè)的品牌銷售產(chǎn) 品。 “這應(yīng)當(dāng)是一個(gè)雙贏的局面” ，分析人士指出， “華為可以利用摩托 羅拉的品牌來拓展北美和歐洲市場(chǎng)，而摩托羅拉也可借機(jī)在中國即將 啟動(dòng)的 3G 市場(chǎng)上拿到更多的訂單。 ” 摩托羅拉與華為關(guān)于組建合資公司的談判始于 2002 年。從技術(shù)角 度來說，摩托羅拉與華為在 3G 產(chǎn)品上的合作具有較強(qiáng)的互補(bǔ)性。摩托 羅拉大中華網(wǎng)絡(luò)方案解決部的一位高級(jí)工程師指出，摩托羅拉的無線 基站產(chǎn)品相比之下要強(qiáng)于華為；而華為在核心網(wǎng)部分的產(chǎn)品性能不錯(cuò)， 恰恰是摩托羅拉所欠缺的。 正是在這種技術(shù)前提下，摩托羅拉和華為保持了較為密切的合作 關(guān)系，雙方從 2002 年就簽訂了保密的合作協(xié)議。摩托羅拉的人說，雙 方的合作類似于 OEM 的形式，即摩托羅拉在為運(yùn)營商部署無線網(wǎng)絡(luò)系 統(tǒng)時(shí)向華為采購核心網(wǎng)設(shè)備，設(shè)備貼上摩托羅拉的產(chǎn)品標(biāo)簽。例如， 在河北聯(lián)通的 CDMA 網(wǎng)絡(luò)上，雙方就采用的是這種合作方式。 但談判進(jìn)行得很艱難，首先是華為當(dāng)時(shí)已經(jīng)開發(fā)出 CDMA 和 WCDMA 的全線產(chǎn)品，但還需要時(shí)間進(jìn)行產(chǎn)品性能的改善，一旦將這部分資產(chǎn) 注入合資公司中去，可能會(huì)帶來損失。 而另一深層次的矛盾在于，摩托羅拉希望通過合資的形式來收購 華為。 “幾次試探下來，我們認(rèn)為對(duì)方的目的并非是組建合資公司那么 簡(jiǎn)單。 ”對(duì)于這種說法，已經(jīng)離開摩托羅拉的一位高層承認(rèn)，公司當(dāng)時(shí) 確有通過合資的方式來收購華為的想法，一是當(dāng)時(shí)華為正處于資金緊 缺的時(shí)期，二是摩托羅拉希望依靠收購來加強(qiáng)自身在移動(dòng)系統(tǒng)上的實(shí) 力。 由于理念上的巨大差異，加上摩托羅拉自身業(yè)務(wù)的調(diào)整，最終使 得組建合資公司的談判從去年下半年進(jìn)入冰河期。華為的人說，雙方 仍舊保持了在技術(shù)層面上的合作。但不到一年的時(shí)間，內(nèi)部因素和外 部環(huán)境都迫使摩托羅拉必須加速在中國 3G 市場(chǎng)上的布局。受累于終端 和芯片市場(chǎng)的戰(zhàn)略失誤，摩托羅拉全球業(yè)績(jī)?cè)诮衲甑氲凸?。在系統(tǒng) 設(shè)備市場(chǎng)上，摩托羅拉也面臨諸多困難。WCDMA 市場(chǎng)的爭(zhēng)奪，很多人 相信，以 CDMA2000 技術(shù)見長的摩托羅拉設(shè)備很可能得不到運(yùn)營商的青 睞，特別是在中國市場(chǎng)。信息產(chǎn)業(yè)部電信研究院專家指出，政府高層 對(duì)于發(fā)放 3G 牌照的基本要求有三點(diǎn)：應(yīng)用、自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)和價(jià)格。這 意味著國內(nèi)的運(yùn)營商在采購 3G 設(shè)備時(shí)將偏向于國內(nèi)廠商。與華為合資 將保證摩托羅拉在中國 WCDMA 市場(chǎng)拿到足夠的市場(chǎng)份額。 摩托羅拉中國區(qū)電信運(yùn)營方案部的一位人士認(rèn)為，摩托羅拉去年 將設(shè)在加拿大的一家生產(chǎn) GPRS 交換設(shè)備的工廠撤銷后，也急需尋找一 個(gè)提供核心網(wǎng)設(shè)備的合作伙伴。西門子、阿爾卡特都曾經(jīng)為摩托羅拉 提供核心網(wǎng)設(shè)備，但這兩家廠商現(xiàn)在分別選定 NEC 和富士通作為合作 伙伴，形勢(shì)對(duì)于摩托羅拉越來越嚴(yán)峻。他還認(rèn)為，摩托羅拉將其設(shè)在 英國的 GSM 生產(chǎn)基地撤銷，目的就是要將生產(chǎn)基地逐漸轉(zhuǎn)移到中國以 降低成本，和華為成立合資公司有助于公司在 3G 產(chǎn)品上實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)。 分析人士指出，一旦摩托羅拉和華為成立合資公司，摩托羅拉在 中國市場(chǎng)的布局也隨即發(fā)生重大改變。摩托羅拉目前在天津設(shè)有獨(dú)資 的系統(tǒng)生產(chǎn)廠，還與東信在杭州合資生產(chǎn)基站，另外該公司與金鵬在 系統(tǒng)設(shè)備上也有密切的合作。與國內(nèi)合作伙伴的關(guān)系發(fā)生何種變化， 要看摩托羅拉會(huì)向合資公司注入哪些資產(chǎn)、如何與華為劃分銷售區(qū)域。 與摩托羅拉熱談合資形成對(duì)比的是，華為方面卻似乎在刻意保持 低調(diào)。華為的不急來自公司業(yè)績(jī)的逐漸好轉(zhuǎn)。據(jù)估計(jì)，華為今年的收 入將達(dá) 300 億元人民幣，盡管和公司原定的 320 億元收入仍有距離， 但對(duì)海外市場(chǎng)的開拓已見成效。今年的國際收入預(yù)計(jì)將超過 10 億美元， 占總收入的 1/3。 華為一位中層因此認(rèn)為，隨著市場(chǎng)情況向著好的方面發(fā)展，加上 公司在產(chǎn)品技術(shù)上的提升，例如華為目前已經(jīng)開發(fā)出五款基站產(chǎn)品， 與摩托羅拉合資的意義已經(jīng)不大。但外界推測(cè)華為的“不急”很大程 度上是采取欲擒故縱的策略，以獲得對(duì)合資公司更大的控制權(quán)。多數(shù) 市場(chǎng)人士相信，考慮到雙方在產(chǎn)品和市場(chǎng)具有很強(qiáng)的互補(bǔ)性，華為也 將從合資公司中獲益匪淺。 首先在于海外市場(chǎng)的開拓。盡管華為今年在海外市場(chǎng)有所突破， 但大多局限于中歐、東南亞和非洲等欠發(fā)達(dá)地區(qū)，想要突入北美、歐 洲等主流市場(chǎng)仍很困難。專家指出， “缺乏二代通信網(wǎng)絡(luò)的積累，使得 華為的基站缺乏商用經(jīng)驗(yàn)，這會(huì)影響到華為參與北美、歐洲運(yùn)營商對(duì) WCDMA 設(shè)備的采購，而與摩托羅拉組建合資公司則能很好的解決問題。 ” 另外，同摩托羅拉的合作還可以改變?nèi)A為在 CDMA 項(xiàng)目上的尷尬局 面。知情人士稱，目前仍有相當(dāng)多的因素影響雙方談判的進(jìn)程，例如 持股比例、注入合資公司的資產(chǎn)、銷售范圍的劃分等。但分析師們認(rèn) 為，就雙方尋求合作的意向來看，強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合正成為 3G 設(shè)備市場(chǎng)的一種 趨勢(shì)。 三、華為承建港 SUNDAY3G 網(wǎng)并提供 5 億港元貸款 2003 年 12 月，華為公司與香港移動(dòng)運(yùn)營商 SUNDAY 簽署合作協(xié)議， 華為將作為 SUNDAY3G 網(wǎng)絡(luò)與業(yè)務(wù)設(shè)備獨(dú)家供應(yīng)商，與 SUNDAY 合作共 建香港 WCDMA3G 網(wǎng)絡(luò)，覆蓋全香港(包括香港島、九龍、新界以及各離 島)地區(qū)，合約金額將介入 8.5 億-9 億港元之間。 在華為公司發(fā)布的新聞資料中表述，根據(jù)該合作協(xié)議，華為公司 將為 SUNDAY 提供全套的、端到端的 WCDMA 解決方案，包括從 WCDMA 的 無線基站系統(tǒng)、核心網(wǎng)，到 3G 移動(dòng)智能網(wǎng)、3G 移動(dòng)數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)管理平 臺(tái)和 3G 移動(dòng)數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)和應(yīng)用，同時(shí)也將提供 3G 手機(jī)終端。 來自香港媒體的消息對(duì)該合作協(xié)議的具體細(xì)節(jié)進(jìn)行了披露，在香 港 SUNDAY 公司透露的合作協(xié)議中指出，SUNDAY 集團(tuán)與華為公司將共 同合作以在港推進(jìn) 3G 服務(wù)，并有望于 2004 年底的時(shí)候達(dá)到商用的程 度。 作為合作協(xié)議的一部分，華為還將向 SUNDAY 提供 5 億港元的貸款 以償還現(xiàn)有供應(yīng)商貸款及銀行貸款，SUNDAY 集團(tuán)表示目前具體的合作 條款仍有待磋商，而訂立該協(xié)議尚需達(dá)成多項(xiàng)合作條件方可最終確定。 SUNDAY 同時(shí)指出，上述貸款最終將于首次動(dòng)用起到兩年半的時(shí)間 到期，新貸款將分 5 期每半年遞增付款的方式償還，在整段新貸款期 間按銀行同業(yè)拆息以浮動(dòng)利率計(jì)息。除供應(yīng)貸款外，華為將成為 SUNDAY3G 網(wǎng)絡(luò)與業(yè)務(wù)設(shè)備獨(dú)家供應(yīng)商，合約金額將會(huì)介入 8.5 億-9 億 港元之間，而具體供應(yīng)設(shè)備的數(shù)量及相應(yīng)的價(jià)格仍有待商榷。 下篇：通信產(chǎn)品行業(yè)分析說明 I通信產(chǎn)品行業(yè)分析 一、通信產(chǎn)品行業(yè)運(yùn)行分析 （一）行業(yè)運(yùn)行狀況 最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)表明，2003 年我國電子信息產(chǎn)業(yè)預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)銷售收入 1.88 萬億元，比上年增長 34%，在多種有利因素推動(dòng)下，2003 年通信 類企業(yè)業(yè)績(jī)實(shí)現(xiàn)了大幅攀升，手機(jī)等產(chǎn)銷量大幅增長。前 11 個(gè)月通信 類企業(yè)實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品銷售收入同比增長 32%，利潤增長 98%，營業(yè)利潤率 為 4.0%。華為實(shí)現(xiàn)利潤已超過 30 億元，創(chuàng)歷史最好水平；中興通訊 繼續(xù)保持 50%以上的增速；上海貝爾實(shí)現(xiàn)出口 12.5 億元人民幣。 程控交換機(jī)銷量比去年同期增長 7%，產(chǎn)銷率為 93%。前 11 個(gè)月 累計(jì)生產(chǎn) 3473 萬線，銷售 3239 萬線。其中華為生產(chǎn) 1410 萬線，銷售 1221 萬線；上海貝爾生產(chǎn) 671 萬線，銷售 671 線；中興通訊生產(chǎn) 625 萬線，銷售 604 萬線。 手機(jī)銷量比去年同期增長 56%，產(chǎn)銷率為 99%。百強(qiáng)企業(yè)累計(jì)生 產(chǎn)手機(jī) 1.02 億部，銷售 1.01 億部，其中出口 3961 萬部。中國普天生 產(chǎn) 4798 萬部，銷售 4755 萬部，其中出口 2480 萬部；上廣電生產(chǎn) 1171 萬部，銷售 1191 萬部，其中出口 1014 萬部；TCL 生產(chǎn) 875 萬部， 銷售 866 萬部。 康佳集團(tuán)積極推進(jìn)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整，在做好彩電主業(yè)的同時(shí)，手機(jī) 生產(chǎn)也迅速上規(guī)模，在眾多手機(jī)廠商隊(duì)伍中排位靠前，目前其手機(jī)業(yè) 務(wù)收入占公司收入近一半左右，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品銷售收入同比增長 58%，利 潤同比增長 95%，比較成功地實(shí)現(xiàn)了產(chǎn)品轉(zhuǎn)型；夏新電子也為擴(kuò)大國 產(chǎn)品牌手機(jī)的市場(chǎng)份額做出了貢獻(xiàn)，2003 年夏新推出了多款新型手機(jī)， 公司產(chǎn)品銷售收入同比增長 67