家庭理財規(guī)劃報告書.doc

家庭理財規(guī)劃報告書客 戶: 魏先生理財團隊：建行理財中心理 財 師: 蘇桂宏完成日期:2008-3-22魏先生：您好！首先非常感謝您對我們的信任，使我們有機會為您提供全面的理財規(guī)劃服務。這份理財規(guī)劃報告書是用來幫助您明確財務需求及目標，對您家庭的理財事務進行更好地決策，從而使您達到財務自由、決策自主、生活自在。在這份專為您量身打制的規(guī)劃報告書中我們作出的所有的分析都是基于您當前的家庭情況、財務狀況、生活環(huán)境、未來目標以及結(jié)合當前所處的經(jīng)濟形勢對一些金融參數(shù)的假設(shè)，測算出的結(jié)果可能與您真實情況存在有一定的誤差，因此您提供信息的完整性、真實性將有利于我們?yōu)槟峁└_的個人理財規(guī)劃。為了能夠使您滿意，我們將盡力憑投資專業(yè)知識與能力，以您的利益為先，秉承誠信原則提供服務，注重“穩(wěn)健為先、合理規(guī)劃”，但由于市場情況變幻莫測，同時，鑒于您家庭狀況、金融參數(shù)的估計假設(shè)、社會經(jīng)濟形勢等均會發(fā)生變化，因此建議您與我們保持定期聯(lián)系，以便及時為您調(diào)整理財規(guī)劃報告。您作為我們尊貴的客戶，所有信息都由您自愿提供，建行理財中心將為您嚴格保密。您在此過程中，如果有任何疑問，歡迎您隨時向您的專職客戶經(jīng)理或者建行理財中心咨詢。請您相信，我們一定會為您和您的家庭制定一個合理的理財規(guī)劃，使您能悠然面對未來生活，讓富足永遠與您相伴。建行理財中心蘇桂宏2008年3月22日目 錄第一部分 案例簡介第二部分 家庭基本情況1、家庭成員資料2、近期家庭資產(chǎn)負債表3、年度家庭收支表第三部分 家庭財務分析1、財務比率分析2、其他財務分析第四部分 理財綜合需求分析1、理財目標2、風險評估第五部分 理財假設(shè)第六部分 理財目標資金供需分析及目標調(diào)整第七部分 理財規(guī)劃建議1、家庭財務安全規(guī)劃2、女兒大學教育金規(guī)劃3、贍養(yǎng)雙親規(guī)劃4、購房規(guī)劃5、購車規(guī)劃6、創(chuàng)業(yè)基金規(guī)劃7、投資規(guī)劃第八部分 敏感度分析第九部分 風險揭示第十部分 理財規(guī)劃方案實施及修正1、理財規(guī)劃方案實施2、理財規(guī)劃方案修正第一部分：案例簡介魏先生今年38歲，事業(yè)小有成就，是公司的中層技術(shù)干部，月收入5000元，年底獎金2萬元。他愛人在某公司當會計，月收入1500元；女兒今年15歲，是一名初三學生，學習成績中等。魏先生父母在農(nóng)村，無收入，愛人父母是洛陽市區(qū)退休工人。魏先生家現(xiàn)有住房80平米，無貸款，有存款10萬元、股票基金15萬元。魏先生覺得女兒越來越大了，需要換一套大點的房子，再者考慮父母年老，想接到身邊照顧。今年公司計劃在新區(qū)集資蓋房，每平方米2000元，有120平方米、140平方米、180平方米3種戶型。近兩年看到公司其他技術(shù)干部出去單干，不少人都干大了，魏先生也想盡快積攢一筆50萬元的創(chuàng)業(yè)基金，可一想到即將面臨女兒升學、父母養(yǎng)老、供房子、買汽車等現(xiàn)實需求，他無時無刻不感受到來自工作和生活的雙重壓力。第二部分：家庭基本情況一、 家庭成員資料家庭成員姓名年齡職業(yè)父親魏先生38歲公司中層母親魏太太38歲公司會計女兒初三學生雙方父母二、 近期家庭資產(chǎn)負債表資產(chǎn)負債現(xiàn)金及活期存款信用卡貸款余額預付保險費消費貸款余額定期存款10汽車貸款余額債券房屋貸款余額債券基金其他股票及股票基金15汽車及家電房地產(chǎn)投資自用房地產(chǎn)16資產(chǎn)總計(1)41負債總計(2)凈資產(chǎn) (1)-(2)41三、 年度家庭收支表收入支出本人工資收入6基本生活費開銷1.8配偶工資收入1.8父母贍養(yǎng)費0年終獎2子女教育費0.1資產(chǎn)生息收入0.2保費支出0 非定期休閑大額支出0收入合計10支出合計1.9節(jié)余8.1注：資產(chǎn)生息收入中除存款利息外，還包括分紅和股息第三部分：家庭財務分析一、 家庭財務比率：家庭財務比率定義比率合理范圍備注負債比率總負債/總資產(chǎn)020%-60%無負債流動性比例流動性資產(chǎn)/每月支出03-6凈資產(chǎn)償付比例凈資產(chǎn)/總資產(chǎn)100%30%-60%凈儲蓄率凈儲蓄/總收入81%20-60%從家庭財務比率來看，流動性比例過低，無法滿足家庭對資產(chǎn)的流動性需求；零負債說明您的家庭無負債壓力，投資配置管理尚有余地；凈儲蓄率過大說明您的家庭在滿足當年支出以外，還可將50%左右的凈收入用于增加儲蓄或者投資；凈資產(chǎn)償付比例過大一方面說明您的家庭無負債壓力，同時也說明您沒有充分利用起自己的信用額度?？梢钥闯瞿募彝ヘ攧涨闆r穩(wěn)健有余，回報不足；家庭財富的增長過分依賴工資收入，投資性資產(chǎn)占有比例過低，良好的信用額度沒有充分利用。因此，應當運用好家庭收支的結(jié)余、適當?shù)奶岣咄顿Y性資產(chǎn)以及回報率，是您家庭財富快速積累、順利實現(xiàn)家庭理財目標的關(guān)鍵。二、其他財務分析保障缺失：作為家庭經(jīng)濟支柱的魏先生沒有保險保障，這將威脅到整個家庭的財務安全，一旦發(fā)生意外，該家庭將會出現(xiàn)較為嚴重的經(jīng)濟問題，因此在理財規(guī)劃中應首先滿足好魏先生的保障需求。魏先生父母為農(nóng)民，且由于年齡較大，無法購買商業(yè)保險，魏先生需要另外為父母準備醫(yī)療資金；魏太太父母為城鎮(zhèn)退休職工，有足夠的醫(yī)療保險保障，因此不需額外準備醫(yī)療資金。財務目標優(yōu)先性：由于子女教育以及贍養(yǎng)老人在時間和費用上沒有彈性，因此該家庭的首要理財目標應該是為女兒準備教育費用、為魏先生父母準備生活費和醫(yī)療備用金。家庭生命周期：處于家庭成長期，子女教育負擔增加，保險需求達到高峰，生活支出平穩(wěn)。第四部分：綜合理財需求分析一、 魏先生的理財目標目標順序目標內(nèi)容距今年限所需金額現(xiàn)值/年持續(xù)年數(shù)總計（現(xiàn)值）1子女教育中學0100044000大學4100004400001贍養(yǎng)老人08000201600001購房0202800002購車201000003創(chuàng)業(yè)基金盡快0500000注：在三種方案購房中按照目前我國人均住房標準計算，魏先生一家5口140平米基本能夠滿足需求;且由于目前140平米以下契稅減半征收，暫按照購買140平米方案考慮，在下面的資金供求分析及目標調(diào)整中將加以驗證。二、 魏先生的風險評估1、風險承受能力分析（客觀因素）年齡10分8分6分4分2分得分38總分50分，25歲以下者50分，每多一歲少1分，75歲以上0分37就業(yè)狀況公務員上班族自由職業(yè)個體失業(yè)8家庭負擔未婚雙薪無子女雙薪有子女單薪有子女單薪養(yǎng)三代6置產(chǎn)狀況投資不動產(chǎn)自宅無房貸房貸50無自宅8投資經(jīng)驗10年以上610年25年1年以內(nèi)無4投資知識專業(yè)人士財金類畢業(yè)自修有心得懂一些一片空白4總分67 從測算結(jié)果來看魏先生風險承受能力中等偏上。2、風險偏好分析（主觀因素） 從投資組合來看，魏先生已有一定的理財意識和資產(chǎn)配置組合管理的意識，風險偏好屬于中度偏高的范圍。綜上所述，魏先生無論是從財力還是心理上完全可承擔中等以上的風險，應采取較為積極的投資規(guī)劃，早日達到財務自由。根據(jù)目前中國經(jīng)濟發(fā)展狀況，結(jié)合魏先生自身情況，建議魏先生的投資組合重點以基金為主。第五部分：理財假設(shè)（根據(jù)洛陽市目前市場平均水平得出）人均月生活費支出6000元/年收入增長率4%投資報酬率8.2%通貨膨脹率生活支出增長率4%20年公積金貸款利率6%當前高中學費水平為1000元/年，當前大學學費水平為10000元/年學費增長率5%魏太太今年38歲魏先生父母余壽20年魏先生父母贍養(yǎng)費標準為8000元/年魏先生夫妻預計55歲同時退休，二手房房價2000元/平米售后回租租金8000元/年第六部分：魏先生理財目標資金供需分析及調(diào)整一、資金需求分析理財目標優(yōu)先順序幾年后開始預估每年費用持續(xù)年限需求現(xiàn)值總和（不考慮時間價值）生活支出101800017306000女兒中學教育10100044000女兒大學教育1010000440000父母贍養(yǎng)費101100020220000購房101400020280000購車20 100000 1 100000 保險201000020200000創(chuàng)業(yè)基金305000005500000需求值總計1650000二、資金供給分析理財資源現(xiàn)值流入持續(xù)年限供給現(xiàn)值總和（不考慮時間價值）現(xiàn)有生息資產(chǎn) 2500001250000家庭稅后收入 100000171700000供給值總計 1950000三、理財目標的調(diào)整上述計算，魏先生在現(xiàn)有資產(chǎn)情況下，若投資報酬率為8.2%，可以達成各項理財目標。同時通過資金的供需分析，考慮到盡快實現(xiàn)創(chuàng)業(yè)基金的籌集，魏先生選擇購買140平米住房的方案合適。第七部分：理財規(guī)劃建議一、 家庭財務安全規(guī)劃 1、緊急預備金緊急預備金是為了滿足家庭對資產(chǎn)的流動性需求，一般應準備3-6個月的家庭固定開支，考慮到有女兒上學、房屋還貸以及贍養(yǎng)老人等因素，建議拿出1萬元定期存款轉(zhuǎn)存活期存款作為緊急預備金，同時申請一張建行信用卡，利用信用卡額度補充緊急預備金，以備不時之需。2、 家庭保險規(guī)劃 家庭理財中，保險能夠抵御家庭主要收入來源突然中斷而對家庭財務帶來的不良影響。魏先生是家庭的經(jīng)濟支柱，但是只有在單位投保的基本保險，一旦魏先生出現(xiàn)風險，家庭財務就可能陷入危機，因此必須考慮增加壽險和意外險的保額。所需保險金額按照遺族需要法計算如下： 單位：人民幣元彌補遺屬需要的壽險需求本人配偶配偶當前年齡3838當前的家庭生活費用1900019000減少個人支出后之家庭費用1300013000家庭未來生活費準備年數(shù)2020家庭未來支出的年金現(xiàn)值176674.2425176674.2425當前上大學4年學費支出4000040000未成年子女數(shù)11應備子女教育支出4000040000家庭房貸余額及其他負債196000196000喪葬最終支出當前水平1000010000家庭生息資產(chǎn)250000250000遺屬需要法應有的壽險保額172674.2425172674.2425保額調(diào)整分析本人壽險意外險應該增加的保額172674.2425345348.485增加保額合計520000考慮整個家庭財務狀況，建議購買定期壽險和意外險，年保費支出控制在0.7萬元，占到年家庭收入的7%，保額為66萬元，是家庭收入的7倍，屬于合理范圍之內(nèi)。 保險建議書保險產(chǎn)品繳費期限每年需交保費保額太平長泰安康C款 20年期交970元/份，保額5萬，投保7份共5820元30萬元家庭吉祥卡（意外險）20年期交100元/份，保額6萬，投保6份共600元36萬元 二、女兒大學教育金規(guī)劃按照當前大學費用每人每年1萬，學費成長率5%計算，4年后大學一年級費用為： FV（PV 1，N 4，I/Y 5% PMT 0）=1.2155 四年的大學費用為: PVPMT 1.2155,N 4,I/Y (8.2%-5%)= 3.425 女兒在4年后需要的大學費用為3.43萬元 由于子女教育在時間上沒有彈性,且教育費用不能承受較大投資風險，建議將現(xiàn)有資產(chǎn)進行整筆投資,投資于債券型基金,預期收益率為5%,所需要的投資金額為: PV(FV 3.43,N 3,I/Y 5%)=2.9630萬元 因此建議將銀行定期存款拿出3萬元,投資于債券型基金。三、贍養(yǎng)雙親規(guī)劃由于魏太太父母均為城鎮(zhèn)退休職工，每月有固定養(yǎng)老金收入，生活上不需要魏先生資助，所以魏先生需要每年拿出0.8萬元贍養(yǎng)魏先生父母。同時建議每年拿出0.3萬元作為魏先生父母醫(yī)療準備金。此筆資金以定投方式投資于股票型基金。四、購房規(guī)劃由于魏先生還要盡快籌集50萬創(chuàng)業(yè)基金，因此建議將舊房賣掉，和買方簽訂售后回租協(xié)議，在搬進新房之前暫住舊房。新房首付8.4萬元，其余采用公積金貸款，20年期等額本息還款法每年還款額為：PMT( PV19.6,N 20,I/Y6%)= 1.8021萬元出售舊房除支付兩年1.6萬元房租之外，剩余6萬元投資于平衡型基金，待一年后新房交工時可作為裝修費用，預期收益率為10%。屆時裝修費用為：FV( PV6,N 1,I/Y10%)=6.6萬元五、購車規(guī)劃 由于魏先生集資的房子在洛南新區(qū)，出行相對不便，因此建議在房子裝修完畢（兩年之后）時全款購買一部價值10萬元的汽車，建議將剩余6萬元定期存款整筆投資于平衡型基金，每年從收入中拿出一定資金投資于平衡型基金，預期收益率為10%。所需要投資額為：PMT(PV6,FV10,N 2,I/Y10%)=1.3048萬元因此建議將銀行定期存款拿出6萬元，同時從每年家庭收入中拿出1.3萬元投資于平衡型基金。六、創(chuàng)業(yè)基金規(guī)劃 為了盡快籌集創(chuàng)業(yè)基金，結(jié)合中國目前經(jīng)濟發(fā)展前景，建議魏先生除已有15萬元股票型基金外把每年收入的3.2萬元投資于股票型基金中，預期收益率為15%。則完成創(chuàng)業(yè)基金籌集需要的時間為：N （PV15，F(xiàn)V50,PMT3.2，I/Y 15%）=5年七、投資規(guī)劃理財目標所需資產(chǎn)配置 單位：人民幣萬元理財目標資產(chǎn)配置儲蓄配置投資方向及品種預期收益率資產(chǎn)類型投資品種緊急預備金1流動資產(chǎn)活期存款1%保險0.7子女教育金3債券型基金嘉實債券5%父母贍養(yǎng)費生活費0.8醫(yī)療準備金0.3股票型基金建信成長15%購房購房8.41.8裝修準備金6平衡型基金中信經(jīng)典10%購車61.3平衡型基金中信經(jīng)典10%創(chuàng)業(yè)基金153.2股票型基金建信成長15%合計39.48.1第八部分：敏感性分析一、理財目標的實現(xiàn)受投資報酬率的影響最大，因此敏感性最高，如投資報酬率提高，則能夠提前實現(xiàn)創(chuàng)業(yè)基金的目標；二、理財目標也受到通貨膨脹率的影響，通貨膨脹率提高了，實質(zhì)報酬率則降低，理財目標將無法如期實現(xiàn)。第九部分：風險揭示一、以上規(guī)劃方案是基于目前的市場情況作出的一些假設(shè)而制定出來的，這些假設(shè)會隨著國家經(jīng)濟的變化而發(fā)生變化，比如：物價水平會不斷變化，證券市場的波動，經(jīng)濟增長率的變化，國家的房地產(chǎn)調(diào)控政策等等，都會對理財方案產(chǎn)生很大影響。二、生活支出除了受到物價水平的因素影響之外，如果考慮未來生活品質(zhì)的提高、醫(yī)療、保健支出的加大，會影響到其他目標的實現(xiàn)。三、女兒的教育目前僅僅只是估算了大學的費用，如果女兒接受研究生教育，也