理財產(chǎn)品基礎知識

營銷服務中心 余江 2010.4,理財投資任重而道遠,目錄,理財-你不理財、財不理你,動力-安信的三大優(yōu)勢,市場-機會與機遇同在,錢，何來何往？,家庭贊助工資獎金貸款保險利息投資回報,收入來源,生活開支,日常衣、食、住、行花銷 子女教育 醫(yī)療、養(yǎng)老 旅游 其他開支,儲蓄,投資,如何讓錢增長得更快些？ 您得會理財！,贏得財富游戲的最大障礙,一年期定期存款利率持續(xù)下調(diào)：,1996年：9.18%,目前2.25%,2002年：1.98%,贏得財富游戲的最大障礙,通貨膨脹：美國：從1950年的1美元降到1994年的16美分；,中國：1998年的100元人民幣的購買力只相當于1978年的26.96元的購買力。,我國歷年通貨膨脹率,如何贏得這場金錢游戲？-理財,超過通貨膨脹的速度復利的力量與72法則：,注：所有數(shù)據(jù)均為假定,美國投資市場的歷史表現(xiàn) (按復利計算的年收益率）,小型公司股票：12.4%大型公司股票：11.0%長期政府公債：5.3%國庫券： 3.8%通貨膨脹率： 3.1%,數(shù)據(jù)來源：MorganStanley,早理財、早收益,注：以年平均回報率15%計,求相同結(jié)果，愈早開始，投入愈小,每月投資相同金額，愈早開始，成果愈大,時間的檢驗是你的朋友，也是你的敵人,注：所有數(shù)據(jù)均為假定，其中收益率假定為12%,時間的檢驗朋友？敵人？,目錄,投資-不能不說的話題,動力-安信的三大優(yōu)勢,市場-機會與機遇同在,客戶隨波逐流的投資習慣,說實話，我不清楚什么叫理財,我只是在隨大流!,理財觀念 人人有責,存款,保險,債券,股票,基金,期貨,外匯,收益低，風險低，落后于通脹,收益低，保障品種，投資效果差,收益偏低，受通貨膨脹影響大,收益高風險大，適于專業(yè)投資者,長期持有收益穩(wěn)定，適于一般投資者,風險高，進入門檻高,受國際市場影響大，專業(yè)性要求高,專家理財、風險分散、收益穩(wěn)定、流動性好。 是投資理財?shù)闹髁髌贩N。,市場主要理財產(chǎn)品比較,理財產(chǎn)品流動性比較,證券投資基金：大眾型投資理財工具,基金是指通過發(fā)售基金份額，將眾多投資者的資金集中起來，形成獨立資產(chǎn)，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投資組合的方法進行證券投資的一種利益共享、風險共擔的集合投資方式 。,銷售機構(gòu),相互監(jiān)督,基金管理人,注冊律師注冊會計、審計師,注冊登記機構(gòu),投資人,投資人,證監(jiān)會監(jiān)管,開放式基金（法律結(jié)構(gòu)決定的安全性）,投資人,基金的特點,我國基金公司數(shù)量,基金公司一覽表（60家）,2010年2月資規(guī)模前十大基金公司,基金產(chǎn)品數(shù)量(截止2010年2月28日),基金規(guī)模,基金規(guī)模占市場的比例,基金發(fā)行三步曲,募集期一個月左右,封閉期不超過三個月,申購、贖回期,基金常用分類,100%投資短期有價證券,60%以上基金資產(chǎn)投資于股票,80%以上基金資產(chǎn)投資于債券,債券型基金,貨幣型基金,股票型基金,基金種類,股票基金：60%以上的基金資產(chǎn)投資于股票的為股票基金，預期風險收 益水平較高。股票基金按照主動、被動操作方式以及特定策略分為股票型基金、指數(shù)型基金、特定策略股票型基金3個二級類別。 債券基金：80%以上的基金資產(chǎn)投資于債券的為債券基 金。國內(nèi)債券基金主要投資于國債、金融債和 企業(yè)債、可轉(zhuǎn)債收益率相對穩(wěn)定，長期預期收益高于 貨幣市場基金。貨幣基金：是指投資于貨幣市場上短期有價證券如國庫 券、商業(yè)票據(jù)、銀行定期存單、政府短期債 券、企業(yè)債券等短期有價證券?；鹜顿Y于安 全且具有流動性的貨幣市場工具，年收益率較低， 但風險也很低，申購贖回相當靈活，甚至可與活期 存款媲美。,基金種類,混合基金：混合基金是指投資于股票、債券和貨幣市場工具，并且股票投資和債券投資的比例不符合證券投資基金運作管理辦法第二十九條第（一）項和第（二）項規(guī)定的基金?；旌匣鸶鶕?jù)基金資產(chǎn)投資范圍與比例及投資策略分為偏股型基金、靈活配置型基金、股債平衡型基金、偏債型基金、保本型基金、特定策略混合型基金6個二級類別。第二十九條 基金合同和基金招募說明書應當按照下列規(guī)定載明基金的類別：（一）百分之六十以上的基金資產(chǎn)投資于股票的，為股票基金；（二）百分之八十以上的基金資產(chǎn)投資于債券的，為債券基金；（三）僅投資于貨幣市場工具的，為貨幣市場基金；,特殊類型基金,ETF：交易型開放式指數(shù)基金 在交易所上市交易、基金份額可變的一種開放式指數(shù)基金；可在一級市場用一籃子股票申購、贖回，在二級市場進行買賣。LOF： 上市開放式基金 可通過二級市場進行申購、贖回、買賣QDII：在境內(nèi)設立，經(jīng)批準，從事境外資本市場的股票、 債券等 有價證券投資業(yè)務的證券投資基金,創(chuàng)新類型基金-杠桿的魅力,國投瑞銀：瑞福進取2009年凈值增長188.61%長盛基金：長盛同慶一天發(fā)行149.73億,創(chuàng)2009年基金發(fā)行 奇跡國泰國聯(lián)安銀華興業(yè),公募基金的新成員-一對多,單筆委托100萬起,一對多產(chǎn)品的激勵,管理費分成,客戶服務費,交易量傭金,目錄,投資-不能不說的話題,動力-安信的三大優(yōu)勢,市場-機會與機遇同在,激勵是銷售的原動力,客戶服務費,交易傭金,交易量考核,認購費申購費,產(chǎn)品銷售激勵,A,D,B,C,優(yōu)于銀行、同業(yè)的激勵政策,考核是銷售的助推器,銷售額,保有量,客戶數(shù),產(chǎn)品銷售KPI考核權(quán)重