理財(cái)產(chǎn)品的SWOT分析

對(duì)理財(cái)產(chǎn)品的簡(jiǎn)介:人民幣理財(cái)產(chǎn)品，即由商業(yè)銀行自行設(shè)計(jì)并發(fā)行，將募集到的資金根據(jù)產(chǎn)品合同約定投入相關(guān)金融市場(chǎng)及購買相關(guān)金融產(chǎn)品，獲取投資收益后，根據(jù)合同約定分配給投資人的一類理財(cái)產(chǎn)品。銀行人民幣理財(cái)產(chǎn)品大致可分為債券型、信托型、掛鉤型及QDII型。債券型投資于貨幣市場(chǎng)中，投資的產(chǎn)品一般為央行票據(jù)與企業(yè)短期融資券。因?yàn)檠胄衅睋?jù)與企業(yè)短期融資券個(gè)人無法直接投資，這類人民幣理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際上為客戶提供了分享貨幣市場(chǎng)投資收益的機(jī)會(huì)。信托型投資于有商業(yè)銀行或其他信用等級(jí)較高的金融機(jī)構(gòu)擔(dān)?；蚧刭彽男磐挟a(chǎn)品，也有投資于商業(yè)銀行優(yōu)良信貸資產(chǎn)受益權(quán)信托的產(chǎn)品。掛鉤型產(chǎn)品最終收益率與相關(guān)市場(chǎng)或產(chǎn)品的表現(xiàn)掛鉤，如與匯率掛鉤、與利率掛鉤、與國(guó)際黃金價(jià)格掛鉤、與國(guó)際原油價(jià)格掛鉤、與道瓊斯指數(shù)及與港股掛購等。QDII型所謂QDII，即合格的境內(nèi)投資機(jī)構(gòu)代客境外理財(cái)，是指取得代客境外理財(cái)業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行。 QDII型人民幣理財(cái)產(chǎn)品，簡(jiǎn)單說，即是客戶將手中的人民幣資金委托給合格商業(yè)銀行，由合格商業(yè)銀行將人民幣資金兌換成美元，直接在境外投資，到期后將美元收益及本金結(jié)匯成人民幣后分配給客戶的理財(cái)產(chǎn)品。理財(cái)產(chǎn)品的產(chǎn)生起源:銀行理財(cái)產(chǎn)品運(yùn)作機(jī)制與投資選擇 翟立宏，孫從海 第一章 銀行理財(cái)產(chǎn)品的起源與背景理財(cái)業(yè)務(wù)的運(yùn)作模式和其發(fā)展過程一、監(jiān)管部門界定的銀行理財(cái)業(yè)務(wù)概念按照中國(guó)銀監(jiān)會(huì)2005年9月24日頒發(fā)的商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法（自2005年11月1日起施行，以下簡(jiǎn)稱暫行辦法）中的概念界定，銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行為個(gè)人客戶提供的財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)規(guī)劃、投資顧問和資產(chǎn)管理等專業(yè)化服務(wù)活動(dòng)。這一概念從外延上來看比我們前述的理財(cái)服務(wù)概念要窄一些，這在很大程度上是由長(zhǎng)期以來我國(guó)金融體系中分業(yè)經(jīng)營(yíng)、分業(yè)監(jiān)管的格局以及金融服務(wù)內(nèi)容的欠缺決定的，同時(shí)也受制于我國(guó)居民個(gè)人對(duì)個(gè)人理財(cái)服務(wù)的理解與需求現(xiàn)狀的影響。在暫行辦法中，銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)按照管理運(yùn)作方式的不同被進(jìn)一步劃分為理財(cái)顧問服務(wù)和綜合理財(cái)服務(wù)。前者是指銀行向客戶提供的財(cái)務(wù)分析與規(guī)劃、投資建議、個(gè)人投資產(chǎn)品推介等專業(yè)化服務(wù)；后者是指銀行在向客戶提供前者服務(wù)的基礎(chǔ)上，接受客戶的委托和授權(quán)，按照與客戶事先約定的投資計(jì)劃和方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理的業(yè)務(wù)活動(dòng)。并且，銀行在綜合理財(cái)服務(wù)活動(dòng)中，可以向特定目標(biāo)客戶群銷售理財(cái)計(jì)劃，即銀行在對(duì)潛在目標(biāo)客戶群分析研究的基礎(chǔ)上，針對(duì)特定目標(biāo)客戶群開發(fā)設(shè)計(jì)并銷售的資金投資和管理計(jì)劃，也就是銀行個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品。由此來看，銀行個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品只是銀行綜合理財(cái)服務(wù)活動(dòng)的一部分，而銀行綜合理財(cái)服務(wù)又只是整個(gè)個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的一部分。但在近兩年銀行開展個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的現(xiàn)實(shí)中，銀行個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品似乎已經(jīng)成為了銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的主要載體甚至全部?jī)?nèi)容，銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)中更為重要的服務(wù)性內(nèi)容反而被忽視了。按照客戶獲取收益方式的不同，理財(cái)計(jì)劃又可進(jìn)一步分為保證收益理財(cái)計(jì)劃和非保證收益理財(cái)計(jì)劃。保證收益理財(cái)計(jì)劃，是指商業(yè)銀行按照約定條件向客戶承諾支付固定收益，銀行承擔(dān)由此產(chǎn)生的投資風(fēng)險(xiǎn)；或銀行按照約定條件向客戶承諾支付最低收益并承擔(dān)相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，其他投資收益由銀行和客戶按照合同約定分配，并共同承擔(dān)相關(guān)投資風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)計(jì)劃。非保證收益理財(cái)計(jì)劃又可分為保本浮動(dòng)收益理財(cái)計(jì)劃和非保本浮動(dòng)收益理財(cái)計(jì)劃。保本浮動(dòng)收益理財(cái)計(jì)劃是指商業(yè)銀行按照約定條件向客戶保證本金支付，本金以外的投資風(fēng)險(xiǎn)由客戶承擔(dān)，并依據(jù)實(shí)際投資收益情況確定客戶實(shí)際收益的理財(cái)計(jì)劃。發(fā)展歷程我國(guó)國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)長(zhǎng)期以來一直僅限于儲(chǔ)蓄，代收代付的傳統(tǒng)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)，隨著改革開放后國(guó)內(nèi)個(gè)人可支配收入的快速增長(zhǎng)和財(cái)富的快速積累，伴隨著國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)的不斷完善，個(gè)人已不滿足于僅僅將資金存放在銀行，而是希望銀行能提供豐富而多元化的投資渠道，使得資產(chǎn)保值，增值。在這一需求的推動(dòng)下，我國(guó)國(guó)內(nèi)的個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)于20世紀(jì)90年代中期開始起步。具體來看，國(guó)內(nèi)個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)主要經(jīng)歷了如下幾個(gè)發(fā)展階段：第一階段：國(guó)內(nèi)個(gè)人理財(cái)?shù)拿妊侩A段。這一階段，招商銀行率先推出了“一卡通”這種集本外幣，定活期為一體的多賬戶個(gè)人支付結(jié)算工具。為個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展初步搭建了理財(cái)賬戶平臺(tái)。隨后，工商銀行上海分行96年向公眾推出了理財(cái)咨詢?cè)O(shè)計(jì)，存單質(zhì)押貸款，外匯買賣等十多項(xiàng)內(nèi)容在內(nèi)的理財(cái)服務(wù)。第二階段：國(guó)內(nèi)個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的起步階段。在這一階段，國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行在組織體系上開始為個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展提供組織架構(gòu)保證。中信實(shí)業(yè)銀行在1996年率先在廣州分行設(shè)立了私人銀行部。并規(guī)定個(gè)人存款在十萬元以上的客戶可享受該銀行提供的理財(cái)咨詢服務(wù)。1999年建設(shè)銀行在北京，上海等十多個(gè)城市開設(shè)了個(gè)人理財(cái)中心。第三階段：國(guó)內(nèi)個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展階段。在這一階段，國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行開始關(guān)注個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的品牌建設(shè)并加大了個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的建設(shè)力度。2000年工商銀行上海分行成立了以楊韶敏等六位優(yōu)秀理財(cái)員工姓名命名的理財(cái)工作室。2001年農(nóng)業(yè)銀行推出了“金鑰匙”金融超市，為客戶提供一站式金融服務(wù)。2002年建設(shè)銀行啟動(dòng)“樂當(dāng)家”個(gè)人理財(cái)品牌建設(shè)。同年，工商銀行推出“理財(cái)金賬戶”，招商銀行推出“金葵花”個(gè)人理財(cái)品牌。第四階段:個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)進(jìn)入高速發(fā)展階段，在這一階段，國(guó)內(nèi)主要商業(yè)銀行均推出自身理財(cái)業(yè)務(wù)品牌，同時(shí)，個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)服務(wù)渠道進(jìn)一步豐富，資產(chǎn)規(guī)模迅速擴(kuò)大，2003年國(guó)內(nèi)主要商業(yè)銀行包括交通銀行，浦發(fā)銀行，民生銀行，廣發(fā)銀行都推出了自己的理財(cái)品牌，同時(shí)，各家銀行也紛紛推出了自己的外匯理財(cái)產(chǎn)品。電子銀行，網(wǎng)上銀行等新興的理財(cái)方式得到快速發(fā)展。第五階段：國(guó)內(nèi)個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)進(jìn)入壟斷競(jìng)爭(zhēng)階段，在這一階段，國(guó)內(nèi)各商業(yè)銀行進(jìn)一步加強(qiáng)了自己的品牌建設(shè)和核心競(jìng)爭(zhēng)力的培養(yǎng)，并通過客戶細(xì)分開始實(shí)施自己的壟斷競(jìng)爭(zhēng)策略。04年后，個(gè)商業(yè)銀行從增強(qiáng)自身的核心競(jìng)爭(zhēng)力，打造理財(cái)品牌優(yōu)勢(shì)的角度出發(fā)，開始加大對(duì)自身人員隊(duì)伍建設(shè)和理財(cái)管理水平的提升，其中，工商銀行在03年末04年初開始實(shí)施個(gè)人理財(cái)核心競(jìng)爭(zhēng)力開發(fā)和管理項(xiàng)目按照國(guó)際化的理財(cái)流程為客戶提供專業(yè)化全方位的優(yōu)質(zhì)理財(cái)服務(wù)，該項(xiàng)目目前已在其全國(guó)的理財(cái)中心運(yùn)行：此外，從提升服務(wù)品質(zhì)，和自身理財(cái)產(chǎn)品研發(fā)能力的需要出發(fā)國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行目前均已進(jìn)一步加大自身理財(cái)隊(duì)伍的人員建設(shè)，同時(shí)，包括招商銀行在內(nèi)的一些商業(yè)銀行已開始實(shí)施貴賓客戶分層和差異化理財(cái)產(chǎn)品的提供。如招商銀行在其中高端金賬戶客戶的基礎(chǔ)上推出了金葵花卡這一高端客戶理財(cái)產(chǎn)品，從而實(shí)現(xiàn)了銀行對(duì)客戶的分層和差異化服務(wù)。S(Strength)1銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率較高，安全性有保障，流動(dòng)性也較好。首先，收益率較高，銀行理財(cái)產(chǎn)品的收益率一般是比同期銀行存款利率高1%左右，而且一般免手續(xù)費(fèi)，認(rèn)購費(fèi)，利息稅。其次，安全性有保障，銀行理財(cái)產(chǎn)品一般投資于央行票據(jù)，政策性金融債，國(guó)債等信用等級(jí)較高的產(chǎn)品，風(fēng)險(xiǎn)低，安全性強(qiáng)。另外，銀行的資金實(shí)力和資金運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)也有效的降低了風(fēng)險(xiǎn)。最后，流動(dòng)性強(qiáng)，一年以上的理財(cái)產(chǎn)品都設(shè)定了提前贖回期，以增強(qiáng)其流動(dòng)性。2商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品作為一種金融產(chǎn)品,是非常重要的投資理財(cái)渠道,也是商業(yè)銀行業(yè)務(wù)重要的組成部分和利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。商業(yè)銀行推出理財(cái)產(chǎn)品，為客戶提供專業(yè)化和全方位的優(yōu)質(zhì)服務(wù)的同時(shí)可以為銀行自身獲得可觀的收入。這不僅使得現(xiàn)代投資理財(cái)工具的發(fā)展有了強(qiáng)有力的內(nèi)在推動(dòng)力，也客觀上提升了銀行的服務(wù)水平和專業(yè)水平。3銀行有強(qiáng)大的隱性的國(guó)家信用為保障，擁有穩(wěn)定的客戶群。國(guó)家為了保護(hù)廣大儲(chǔ)戶的利益，避免因銀行破產(chǎn)倒閉而給萬千儲(chǔ)戶帶來嚴(yán)重?fù)p失致使社會(huì)動(dòng)亂，為銀行提供潛在的強(qiáng)有力的支持。加之中國(guó)人崇尚節(jié)儉和儲(chǔ)蓄的傳統(tǒng)，使得即便是存款利率較低，物價(jià)指數(shù)很高，存款的實(shí)際利率為負(fù)利率時(shí)，居民仍會(huì)將大部分財(cái)產(chǎn)存入銀行，這使得銀行理財(cái)產(chǎn)品的推出擁有充足的客戶和資金支持。4銀行的機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)遍布，為理財(cái)產(chǎn)品的推廣提供了有效支持。銀行經(jīng)營(yíng)網(wǎng)點(diǎn)眾多且分布廣泛，業(yè)務(wù)滲透面廣，在金融市場(chǎng)上占據(jù)主導(dǎo)地位。這一特點(diǎn)在目前理財(cái)產(chǎn)品差異不大的情況下頗具優(yōu)勢(shì)5銀行推出理財(cái)產(chǎn)品以吸引客戶，有利于轉(zhuǎn)變銀行理念。樹立以“客戶為中心”的經(jīng)營(yíng)理念，打造商業(yè)銀行的品牌。W(Weakness)1歷史短，經(jīng)驗(yàn)不足。商業(yè)銀行發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品在西方國(guó)家已有半個(gè)多世紀(jì)的歷史,但在我國(guó)的發(fā)展卻不足十年時(shí)間。盡管近年來發(fā)展迅猛，但由于發(fā)展歷程短，經(jīng)驗(yàn)不足，很多地方仍有待完善，發(fā)展中也出現(xiàn)了諸多問題。2分業(yè)經(jīng)營(yíng)體制制約理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)展。分業(yè)經(jīng)營(yíng)下，銀行不能將所籌集到的資金用于股票，債券，基金，從而使產(chǎn)品設(shè)計(jì)過于單一，不能針對(duì)客戶的不同需求設(shè)計(jì)出收益性，流動(dòng)性，風(fēng)險(xiǎn)性各異的產(chǎn)品。同時(shí)，也使銀行缺少通曉各方面金融知識(shí)的專業(yè)人才。3產(chǎn)品創(chuàng)新力度不夠。內(nèi)資商業(yè)銀行的理財(cái)產(chǎn)品與外資銀行相比,不管是分析消費(fèi)者的需求,還是對(duì)產(chǎn)品的設(shè)計(jì)都具有一定的差距,創(chuàng)新力度不夠。所謂金融產(chǎn)品創(chuàng)新既包括原創(chuàng)，也包括模仿，改進(jìn)，改良等方面的創(chuàng)新，無論是在核心產(chǎn)品還是附加產(chǎn)品方面，銀行業(yè)都有較大的創(chuàng)新空間。4理財(cái)產(chǎn)品趨同。在商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品日新月異變化的同時(shí),產(chǎn)品一方面較為趨同,缺少各自的特點(diǎn)。另一方面又使投資者眼花繚亂5缺乏專業(yè)素質(zhì)高，服務(wù)技能強(qiáng)的理財(cái)師人才隊(duì)伍。中國(guó)的銀行理財(cái)師在理財(cái)服務(wù)技巧和服務(wù)意識(shí)上還處于初級(jí)階段，對(duì)客戶細(xì)分策略，產(chǎn)品營(yíng)銷技巧，專業(yè)理財(cái)知識(shí)量體裁衣的產(chǎn)品設(shè)計(jì)方面與境外同業(yè)差距較大，人性化服務(wù)不夠，理財(cái)師在向客戶推薦產(chǎn)品時(shí)，只重視推銷出去的結(jié)果，因而過分夸大收益率，而淡化高收益背后的高風(fēng)險(xiǎn)，致使一旦投資失敗，用戶對(duì)銀行理財(cái)產(chǎn)品喪失信心，嚴(yán)重影響銀行信譽(yù)和品牌，不利于銀行長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。6經(jīng)營(yíng)理念不夠科學(xué)。在資產(chǎn)擴(kuò)張和利潤(rùn)增長(zhǎng)的經(jīng)營(yíng)理念下，必然導(dǎo)致銀行大力發(fā)展公司業(yè)務(wù)和存款業(yè)務(wù)，而對(duì)個(gè)人業(yè)務(wù)和中間業(yè)務(wù)重視不足，銀行大多是通過虛高收益率產(chǎn)品的發(fā)行來吸引資金存入，而一旦用戶選擇購買了理財(cái)產(chǎn)品，銀行會(huì)將注意力集中于吸引其他客戶，而不是盡一切可能提高資金的管理和投資水平，為用戶謀福利。7商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)存在盲目和無序競(jìng)爭(zhēng)。O（Opportunity）1隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展和居民可支配收入的日益增加，個(gè)人手中的閑置資金越來越需要達(dá)到整理保管以及保值增值的目的，個(gè)人理財(cái)也日益成為日常生活必備的經(jīng)濟(jì)生活內(nèi)容。商業(yè)銀行的個(gè)人理財(cái)是以商業(yè)銀行的服務(wù)為載體，以自然人為服務(wù)對(duì)象，充分發(fā)揮技術(shù)，人才，資金等優(yōu)勢(shì)，針對(duì)客戶不同層次的金融需求，結(jié)合其事業(yè)發(fā)展階段，風(fēng)險(xiǎn)偏好程度，以及收支變化情況，量身設(shè)計(jì)的一系列個(gè)人財(cái)務(wù)規(guī)劃和理財(cái)金融服務(wù) ，協(xié)助客戶實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)保值增值的目標(biāo)。居民可支配收入的日益增加為商業(yè)銀行推出理財(cái)產(chǎn)品提供了有效需求和推動(dòng)力。2隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)向著全面和協(xié)調(diào)的方向發(fā)展，收入分配差距會(huì)逐漸縮小，中等收入群體逐漸形成，這使得銀行理財(cái)產(chǎn)品擁有更廣闊的市場(chǎng)，另外，居民的生活方式逐步轉(zhuǎn)變，理財(cái)觀念日益深入人心，個(gè)人資產(chǎn)已有過去的單純追求安全和保值向著綜合理財(cái)和增值方向轉(zhuǎn)變，居民正從單純的消費(fèi)者向借款著，投資者，和消費(fèi)者轉(zhuǎn)變。加上教育水平的提高，居民對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估能力，理財(cái)產(chǎn)品的甄別能力不斷增強(qiáng)，客觀上也對(duì)理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)提出了更高的要求。3我國(guó)加入WTO以來，市場(chǎng)的開放程度極大地提高，外資銀行的進(jìn)入也帶來了一些先進(jìn)的技術(shù)，知識(shí)和資金管理經(jīng)驗(yàn)。國(guó)外的理財(cái)產(chǎn)品發(fā)展時(shí)間較長(zhǎng)也較成熟，其專業(yè)化水平和人性化的針對(duì)用戶需求的服務(wù)值得我們借鑒，它們的到來為我國(guó)投資理財(cái)市場(chǎng)的完善提供了發(fā)展機(jī)遇。4居民資金的投資渠道有限為理財(cái)產(chǎn)品發(fā)展提供機(jī)遇。隨著居民可支配收入的增加，居民的投資愿望也越發(fā)強(qiáng)烈，然而股票市場(chǎng)的高風(fēng)險(xiǎn)，保險(xiǎn)產(chǎn)品有限，存款負(fù)利率和房地產(chǎn)投資流動(dòng)性較差都限制了居民的投資。銀行的理財(cái)產(chǎn)品還有很大的發(fā)展空間。T(Threat)1證券公司的威脅?！叭碳侠碡?cái)”證券公司提供的理財(cái)產(chǎn)品，一般預(yù)期年收益率在4%6%比銀行人名幣理財(cái)產(chǎn)品的實(shí)際收益率要高很多。并且券商以自有資金認(rèn)購管理計(jì)劃，將客戶利益與自身利益捆綁在一起，提高了資金的安全性。2基金公司的威脅。基金是專家理財(cái)，在理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)上最具競(jìng)爭(zhēng)力，起步早，目前已有較大規(guī)模，已經(jīng)形成了較為完整和成熟的產(chǎn)品群，廣泛滿足客戶需求，基金運(yùn)作透明度高，市場(chǎng)形象好，從業(yè)人員素質(zhì)高。3保險(xiǎn)公司的威脅。保險(xiǎn)公司的理財(cái)產(chǎn)品，尤其是既具有理財(cái)功能又具有保險(xiǎn)功能的分紅保險(xiǎn)越來越得到客戶的青睞。4國(guó)外商業(yè)銀行的威脅。隨著我國(guó)加入WTO國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的進(jìn)一步開放，國(guó)外商業(yè)銀行個(gè)人業(yè)務(wù)在發(fā)展戰(zhàn)略，市場(chǎng)細(xì)分，服務(wù)水平，專業(yè)技能，科技運(yùn)用，創(chuàng)新機(jī)制，人才培養(yǎng)，營(yíng)銷技能等方面都更加先進(jìn)，在不遠(yuǎn)的將來，外資銀行將成為中資銀行在人民幣理財(cái)市場(chǎng)上最大的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。建議：1首先要完全進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)披露，其次要引入第三方，對(duì)信貸資產(chǎn)做出完全客觀、市場(chǎng)化的評(píng)級(jí)，讓投資者不僅是從預(yù)期收益率上進(jìn)行比較，也要完全理解自己所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)。解決投資者購買理財(cái)產(chǎn)品時(shí)由于缺乏專業(yè)知識(shí)而導(dǎo)致信息不對(duì)稱的現(xiàn)象。從而實(shí)現(xiàn)對(duì)資產(chǎn)池模式的完善。2堅(jiān)持資產(chǎn)池的篩選原則。 首先，為保證信貸資產(chǎn)質(zhì)量，開行從優(yōu)良的貸款中選取一、二類資產(chǎn)（即正常和關(guān)注類資產(chǎn)）進(jìn)入ABS資產(chǎn)池；接下來，對(duì)進(jìn)入資產(chǎn)池的資產(chǎn)現(xiàn)金流利用蒙特卡洛模型進(jìn)行分析測(cè)算，然后根據(jù)測(cè)算得出的參數(shù)對(duì)現(xiàn)金流進(jìn)行結(jié)構(gòu)性安排，設(shè)計(jì)出證券的分層結(jié)構(gòu)，并得各層的預(yù)期收益水平。3.加強(qiáng)政府機(jī)構(gòu)監(jiān)管力度，規(guī)范經(jīng)營(yíng)。整頓理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)上的不誠信現(xiàn)象，規(guī)范理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)秩序。同時(shí)立法機(jī)關(guān)應(yīng)完善相關(guān)法律，促進(jìn)投資理財(cái)市場(chǎng)的規(guī)范化，法制化。4各銀行為爭(zhēng)奪客戶和市場(chǎng)，積極進(jìn)行改革創(chuàng)新。銀行改革夜市擴(kuò)容。據(jù)中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)(博客,微博)報(bào)道，理財(cái)夜市的熱度仍在持續(xù)升溫。自去年7月銀行理財(cái)夜市面世之后，多家銀行紛紛推出各自理財(cái)夜市產(chǎn)品，零售銀行業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)從白天延續(xù)到晚上。近期，中國(guó)銀行金融市場(chǎng)部針對(duì)理財(cái)夜市客戶群體理財(cái)需求，推出“理財(cái)夜市”產(chǎn)品。目前，包