當(dāng)前我國(guó)家庭投資理財(cái)行為分析【共11頁(yè)】

1、當(dāng)前我國(guó)家庭投資理財(cái)行為分析當(dāng)前我國(guó)家庭投資理財(cái)行為分析 【內(nèi)容摘要】論文目錄，一、進(jìn)行家庭投資理財(cái)選擇的必要性，（一）家庭投資理財(cái)?shù)亩x，（二）家庭在投資時(shí)面臨投資方式的選擇，（三）家庭在投資時(shí)面臨投資領(lǐng)域的選擇，二、家庭投資理財(cái)出現(xiàn)的問(wèn)題及原因，三、做好家庭理財(cái)?shù)膶?duì)策和建議，（一）家庭投資理財(cái)如何獲取收益，（二）家庭投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)及其規(guī)避，一、進(jìn)行家庭投資理財(cái)選擇的必要性，（一）家庭投資理財(cái)?shù)亩x。論文目錄 一、進(jìn)行家庭投資理財(cái)選擇的必要性 （一）家庭投資理財(cái)?shù)亩x （二）家庭在投資時(shí)面臨投資方式的選擇 （三）家庭在投資時(shí)面臨投資領(lǐng)域的選擇 二、家庭投資理財(cái)出現(xiàn)的問(wèn)題及原因 三、 做好家庭理

2、財(cái)?shù)膶?duì)策和建議 （一）家庭投資理財(cái)如何獲取收益 （二）家庭投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)及其規(guī)避 一、進(jìn)行家庭投資理財(cái)選擇的必要性 （一）家庭投資理財(cái)?shù)亩x 一般人談到理財(cái)，想到的不是投資，就是賺錢(qián)。實(shí)際上理財(cái)?shù)姆秶軓V，理財(cái)是理一生的財(cái)，也就是個(gè)人一生的現(xiàn)金流量與風(fēng)險(xiǎn)管理。包含以下涵義： 理財(cái)是理一生的財(cái)，不是解決燃眉之急的金錢(qián)問(wèn)題而已。理財(cái)是現(xiàn)金流量管理，每一個(gè)人一出生就需要用錢(qián)（現(xiàn)金流出）、也需要賺錢(qián)來(lái)產(chǎn)生現(xiàn)金流入。因此不管現(xiàn)在是否有錢(qián)，每一個(gè)人都需要理財(cái)。理財(cái)也涵蓋了風(fēng)險(xiǎn)管理。因?yàn)槲磥?lái)的更多流量具有不確定性，包括人身風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)與市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，都會(huì)影響到現(xiàn)金流入（收入中斷風(fēng)險(xiǎn)）或現(xiàn)金流出（費(fèi)用遞增風(fēng)險(xiǎn)）。

3、（二）家庭在投資時(shí)面臨投資方式的選擇 改革開(kāi)放以前，在大多數(shù)中國(guó)老百姓眼里，“投資理財(cái)=銀行=儲(chǔ)蓄所”，個(gè)人金融投資給老百姓帶來(lái)的僅僅是“存錢(qián)生利息”。今天的老百姓不但有能力“穿金戴銀”，個(gè)人可支配的收人也達(dá)到了數(shù)萬(wàn)元。新的投資品種逐漸成為個(gè)人投資理財(cái)?shù)闹毓S組成部分。諸如金融期貨、金融期權(quán)等新興的個(gè)人投資理財(cái)工具層出不窮，對(duì)現(xiàn)代個(gè)人理財(cái)投資組合影響很大。在眾多的資產(chǎn)選擇方式中，及時(shí)引導(dǎo)家庭利用資金市場(chǎng)的不景氣，以較低的成本籌措社會(huì)游資，選擇自己適合的方式進(jìn)行理性投資，就是一種不景氣市場(chǎng)條件下的資產(chǎn)選擇策略。（三）家庭在投資時(shí)面臨投資領(lǐng)域的選擇 如xx年前的中國(guó)股市十分低迷，有不少頭腦清醒，有遠(yuǎn)

4、見(jiàn)的投資者，敢以兩分的利率向自己的親朋好友借錢(qián)和籌集未到期的銀行定期存單，他們將存單用于銀行的抵押貸款，并將貸款和借來(lái)的資金存入銀行用于購(gòu)買(mǎi)股票，由于投資機(jī)會(huì)把握準(zhǔn)確，投資方式選擇合適，結(jié)果不到一年，xx年下半年股市興旺，他們購(gòu)買(mǎi)股票的收益率達(dá)到100%，獲得了令人咋舌的高回報(bào)。理論與實(shí)證分析表明:家庭對(duì)資產(chǎn)的選擇標(biāo)準(zhǔn)大都是以帶來(lái)近期新的收人或收人相對(duì)量的增加。根據(jù)財(cái)力和能力使投資多元化，但要避免盲目從眾投資、借錢(qián)投資。金融投資工具大體分為保守型的如銀行存款，成長(zhǎng)型的如債券、基金等;高風(fēng)險(xiǎn)高收益型的如期貨、外匯、房地產(chǎn)等;精專業(yè)知識(shí)的如郵品、珠寶、古玩、字畫(huà)等。盡可能地使投資多元化，但切記不要

5、盲目從眾投資，要發(fā)揮個(gè)人特長(zhǎng)，盡可能多元投資，獲得最大收益。二、家庭投資理財(cái)出現(xiàn)的問(wèn)題及原因 （一）家庭投資理財(cái)中出現(xiàn)的問(wèn)題 在日常家庭投資理財(cái)過(guò)程中人們會(huì)出現(xiàn)一些誤區(qū)影響了人們正確的進(jìn)行理財(cái)：1、為了理財(cái)而理財(cái)，是金錢(qián)的奴隸還是主人。這是人們?cè)谌粘＠碡?cái)中普遍的概念問(wèn)題。只有了解到積累財(cái)富的意義到底是什么才能正確的理財(cái)。2、投資只看收益率，“剛性指標(biāo)”會(huì)迷眼。這個(gè)問(wèn)題也很常見(jiàn)，人們通常認(rèn)為收益性好，那么這支基金或者股票就好。這種想法很片面，對(duì)一只股票或者是基金好與壞的判斷要從宏觀到微觀的進(jìn)行全面的分析。片面的考慮問(wèn)題絕對(duì)是在家庭投資理財(cái)中切忌的一點(diǎn)。3、投資品種與期限不匹配，錯(cuò)誤的時(shí)間遇到錯(cuò)誤

6、的對(duì)象。萬(wàn)事都是有滯后性的，對(duì)于這點(diǎn)要處理好時(shí)間的問(wèn)題。還有就是投資理財(cái)產(chǎn)品的種類類型都有它適合是時(shí)間和時(shí)期，有的適合短期持有，有的適合中長(zhǎng)期持有。還有一種可能就是有的理財(cái)產(chǎn)品是適合某一特定時(shí)期去持有的。把握好這一點(diǎn)絕對(duì)是處理好日常人們投資理財(cái)?shù)闹匾囊徊糠帧?、盲目投資無(wú)主見(jiàn) 躲不開(kāi)的“羊群效應(yīng)”。隨波逐流，絕對(duì)是投資理財(cái)一定要避免的一點(diǎn)，因?yàn)橛械男畔⑹翘摷俚模揖哂袦笮浴?、盲目舉債還是與債“絕緣”。過(guò)度透支，或者怕負(fù)債根本不透支。這是兩種極端，必然不好。一定要合理的利用資金，做到適中。6、把保險(xiǎn)當(dāng)投資 上錯(cuò)花轎嫁錯(cuò)郎。對(duì)保險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)不客觀不全面。7、先子女后家長(zhǎng) 投保計(jì)劃本末倒置。對(duì)家

7、庭中起著主導(dǎo)作用的，資金的主要來(lái)源者卻不重視。8、患上“恐高癥” 只買(mǎi)便宜基金。凈值高不是風(fēng)險(xiǎn)大，便宜的不是不用錢(qián)。9、信用卡分期 免息不免費(fèi)。沒(méi)有利息不等于不花錢(qián)，它的年花費(fèi)并不是小數(shù)。10、為撿芝麻丟西瓜 省錢(qián)之道不省錢(qián)。在日常消費(fèi)中商家抓住人們占小便宜的思想贈(zèng)送禮品或者打折，促進(jìn)消費(fèi)，眼前的利益得到了，錢(qián)更是沒(méi)少花。故為：撿了芝麻丟西瓜。（二）家庭投資理財(cái)中出現(xiàn)的問(wèn)題的原因1、為了能夠擁有更多的財(cái)富而拼命地工作、拼命地賺錢(qián)，卻不知道積累財(cái)富的意義何在，這種生活方式是自己成了金錢(qián)的奴隸，而不是金錢(qián)的主人。2、選擇投資產(chǎn)品時(shí)，把收益率作為了唯一的“剛性指標(biāo)”，只選預(yù)期收益率高的產(chǎn)品，根本不在

8、意產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)幾何，也不管產(chǎn)品的預(yù)期收益率究竟有沒(méi)有可能實(shí)現(xiàn)。3、短期理財(cái)目標(biāo)用了一個(gè)長(zhǎng)期的理財(cái)工具；中長(zhǎng)期理財(cái)目標(biāo)卻選擇了一個(gè)短期投資工具。這樣導(dǎo)致投資品種與預(yù)定的投資期限不能匹配，就無(wú)法達(dá)成自己的理財(cái)目標(biāo)。4、投資沒(méi)有主見(jiàn)，盲目聽(tīng)別人的話，跟隨別人的投資行為，導(dǎo)致選擇了不適合自己的投資方式或投資產(chǎn)品。5、盲目舉債過(guò)度透支，導(dǎo)致家庭資金壓力大、生活品質(zhì)差；或是害怕負(fù)債，無(wú)法合理利用資金的杠桿作用增加收益、早日享受高品質(zhì)生活。6、重投資輕保障，僅僅為了保險(xiǎn)的投資功能而投保，卻忽視了保險(xiǎn)的基本功能是為家庭財(cái)務(wù)保駕護(hù)航。7、作為家庭的主要收入來(lái)源，自身缺乏必要的保險(xiǎn)保障，卻給尚無(wú)收入能力的子女購(gòu)買(mǎi)了

9、大量的保險(xiǎn) 。8、不少投資者都有一種“恐高癥”，在基金投資上表現(xiàn)為不愿介入高凈值基金，總覺(jué)得要買(mǎi)便宜的基金心里才踏實(shí)。9、把信用卡分期當(dāng)作了免費(fèi)的午餐，這種門(mén)檻低、操作簡(jiǎn)便的銀行借貸，年化費(fèi)率可達(dá)10%14%，成本遠(yuǎn)遠(yuǎn)高出想像。10、在消費(fèi)時(shí)，為了獲得一些額外的贈(zèng)品或優(yōu)惠，而付出更大的代價(jià) 三、做好家庭投資理財(cái)?shù)膶?duì)策及建議 要想做好家庭投資理財(cái)要就一定要了解如何在理財(cái)中獲得收益以及規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)這兩點(diǎn)： （一）家庭投資理財(cái)如何獲取收益 現(xiàn)在，不少家庭投資理財(cái)收效不理想，有的甚至因投資失誤和理財(cái)不當(dāng)而造成嚴(yán)重?fù)p失。那么，家庭投資理財(cái)，到底如何進(jìn)行，才能取得預(yù)期收益呢？筆者進(jìn)行了探討：1、制訂投資理財(cái)計(jì)

10、劃堅(jiān)持“三性原則”安全性、收益性和流動(dòng)性。所謂安全性，將家庭儲(chǔ)蓄投向不僅不蝕本、并且購(gòu)買(mǎi)力不因通貨膨脹而降低的途徑，這是家庭投資理財(cái)?shù)氖滓瓌t。所謂收益哇，將家庭儲(chǔ)蓄投資之后要有增值，當(dāng)然盈利越多越好，這是家庭投資理財(cái)?shù)母驹瓌t。所謂流動(dòng)性，即變現(xiàn)性，家庭儲(chǔ)蓄資金的運(yùn)用要考慮其變成現(xiàn)金的能力，也就是說(shuō)家里急需用這筆錢(qián)時(shí)能收回來(lái)，這是家庭投資理財(cái)?shù)臈l件，如黃金、熱門(mén)股票、 某些債券、銀行存單具有較高的變現(xiàn)性，而房地產(chǎn)、珠寶等不動(dòng)產(chǎn)、保險(xiǎn)金等變現(xiàn)性就較差。2、了解和掌握相關(guān)領(lǐng)域和學(xué)科的知識(shí)。在進(jìn)行家庭投資理財(cái)過(guò)程中，將涉及金融投資、房地產(chǎn)投資、保險(xiǎn)計(jì)劃等組合投資，因而，首先要了解投資工具的功能和特

11、性，根據(jù)個(gè)人的投資偏好和家庭資產(chǎn)狀況有針對(duì)性地選擇風(fēng)險(xiǎn)大小不同的儲(chǔ)蓄、債券、股票、保險(xiǎn)、房地產(chǎn)等投資工具，制定有效的投資方案，最大限度的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、減少損失。了解國(guó)家的時(shí)事動(dòng)向，掌握宏觀經(jīng)濟(jì)政策、相關(guān)的法律法規(guī)。家庭投資離不開(kāi)國(guó)家經(jīng)濟(jì)背景，宏觀經(jīng)濟(jì)導(dǎo)向直接制約投資工具性能的發(fā)揮和市場(chǎng)獲利空間;同時(shí)，了解國(guó)家的法律法規(guī)，使得投資合法化，不參加非法融資活動(dòng)，在可能的情況下通過(guò)合理避稅提高收益。3、家庭投資理財(cái)要有理性，精心規(guī)劃，時(shí)刻保持冷靜頭腦?？茖W(xué)管理如何妥善累積人生各階段的財(cái)富，并且將財(cái)富做有計(jì)劃有系統(tǒng)的管理，是現(xiàn)代家庭必備的理財(cái)觀。（1）、建立流動(dòng)資金。流動(dòng)資金的規(guī)模通常應(yīng)該等于3個(gè)月或6個(gè)月

12、的家庭收入，以防可能出現(xiàn)突發(fā)的、出乎預(yù)料的應(yīng)急費(fèi)用。流動(dòng)資金的合理投資渠道應(yīng)是銀行的常規(guī)性儲(chǔ)蓄存款、短期國(guó)債等可變現(xiàn)資產(chǎn)。（2）、建立教育基金。當(dāng)今高等教育的成本有著顯著的上升趨勢(shì)，如果現(xiàn)在預(yù)測(cè)的資金需求在十幾年后可能會(huì)與實(shí)際的需要之間存在很大差異，要達(dá)到這些目標(biāo)就得進(jìn)行長(zhǎng)期的資產(chǎn) 積累，并保證資產(chǎn)免受通貨膨脹的侵蝕。目前很多理財(cái)專家都推崇定期定額投資基金的方式， 可以選擇一股只有增長(zhǎng)潛力的股票或偏股票型基金，每月定期購(gòu)買(mǎi)相同金額，通過(guò)時(shí)間分散風(fēng)險(xiǎn)。（3）、建立退休基金。在開(kāi)始為退休做準(zhǔn)備的早期階段，投資策略應(yīng)該偏重于收益性，相對(duì)也要承擔(dān)較高的風(fēng)險(xiǎn)；而越接近退休，退休基金的安全性就越發(fā)重要，保

13、險(xiǎn)方面也要進(jìn)一步加大養(yǎng)老型險(xiǎn)種投入。4、計(jì)算“生活風(fēng)險(xiǎn)忍受度”，量力而投。所謂“生活風(fēng)險(xiǎn)忍受度”是指如果家庭主要收人者發(fā)生嚴(yán)重事故，家庭生活所能維持的時(shí)間長(zhǎng)度。因而對(duì)家庭主要收人者要在可能的情況下加大人身保險(xiǎn)投保力度，尤其是家里有經(jīng)濟(jì)上不能自立的家庭成員，要為其做好一段時(shí)間的計(jì)劃，以免在主要收人者發(fā)生意外時(shí)他們無(wú)法正常生活;此外，在正常生活過(guò)程中也要預(yù)留能維持3個(gè)月左右的生活開(kāi)支，然后再選擇投資，以備急需之用;同時(shí)，不能以降低生活質(zhì)量而過(guò)度投資。（二）家庭投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)及其規(guī)避 凡是投資都有風(fēng)險(xiǎn)，只是風(fēng)險(xiǎn)的大小不同而己，家庭投資亦如此。家庭投資理財(cái)可能遇到的風(fēng)險(xiǎn)：風(fēng)險(xiǎn)是指由于各種不確定性因素的作

14、用，從而對(duì)投資過(guò)程產(chǎn)生不利影響的可能性。一旦不利的影響或不利的結(jié)果產(chǎn)生將會(huì)對(duì)投資者造成損失。風(fēng)險(xiǎn)分為系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)主要由政治、經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的變化引起，如國(guó)家政策的大調(diào)整、經(jīng)濟(jì)周期的變化等;非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)主要由企業(yè)或單個(gè)資產(chǎn)自身因素導(dǎo)致。家庭投資風(fēng)險(xiǎn)主要有:政策風(fēng)險(xiǎn)，指因國(guó)家經(jīng)濟(jì)金融政策的出臺(tái)實(shí)施或調(diào)整變化而給投資者帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。法律風(fēng)險(xiǎn)，指因違反國(guó)家法律法規(guī)進(jìn)行金融投資而形成的風(fēng)險(xiǎn)。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，指因市場(chǎng)變化而造成的風(fēng)險(xiǎn)。機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)，指因金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)管理不善而給投資者帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。詐騙風(fēng)險(xiǎn)，指家庭在投資過(guò)程中被人詐騙而形成的風(fēng)險(xiǎn)。操作風(fēng)險(xiǎn)，指家庭進(jìn)行金融投資的過(guò)程中因操作不當(dāng)而形成的風(fēng)險(xiǎn)。1、建

15、好金融檔案。在家庭金融活動(dòng)頻繁的今天，眾多的金融信息已經(jīng)很難僅憑人的大腦就全部記憶清楚，由此導(dǎo)致了一系列問(wèn)題：有的銀行存單和其它有價(jià)證券被盜或丟失后，卻因提供不出有關(guān)資料，無(wú)法到有關(guān)金融機(jī)構(gòu)去掛失；有些股民股票買(mǎi)進(jìn)賣出都不記賬，有關(guān)上市公司多次送股后，竟搞不清帳上究竟有多少股票，以至錯(cuò)失了高價(jià)位拋出并盈得更多利潤(rùn)的良機(jī)；有的將家庭財(cái)產(chǎn)或人身意外傷害等保險(xiǎn)憑據(jù)亂放，一旦真的出了事，卻因找不到保險(xiǎn)憑單而難以獲得保險(xiǎn)公司理賠，等等。只要建立家庭金融擋案，這些問(wèn)題就完全可以避免。建立家庭金融檔案主要可從以下三個(gè)方面入手：首先，明確入檔內(nèi)容。（1）各類銀行存款和記賬式有價(jià)證券存 單姓名，賬號(hào)、所存金額和

16、存款日期及取款密碼；（2）股票買(mǎi)賣情況記錄；（3）各類保險(xiǎn)憑據(jù)；（4）個(gè)人間相互借款憑據(jù)；（5）各種金融信息資料，如銀行分檔存款利率、國(guó)庫(kù)券發(fā)行和兌付信息、股市行情信息等；（6）家庭投資理財(cái)方法和增值技藝的資料。其次，掌握入檔方法。家庭投資額不多的，可專門(mén)用一個(gè)小本子記載即可；如投資較多，則應(yīng)建立正規(guī)賬冊(cè)，區(qū)別類型，分別將家庭金融內(nèi)容逐一記入，并將每次金融活動(dòng)內(nèi)容一筆筆記清；家庭有電腦的，則可發(fā)揮這一優(yōu)勢(shì)，將個(gè)人家庭金融檔案存入電腦，以便隨時(shí)檢索。再次，把握重點(diǎn)問(wèn)題：入檔要及時(shí)，不能隨便亂放導(dǎo)致金融資料散失；內(nèi)容要全面，應(yīng)入檔的各種金融內(nèi)容，都要完全齊備地進(jìn)入檔案；存檔要保密，對(duì)存單(身份證、

17、個(gè)人印章、取款密碼等有關(guān)家庭金融安全的重要檔案資料，要分別存檔，電腦建檔還應(yīng)設(shè)置密碼；資料要納新，定期清理老資料，存入新資料，使檔案任何時(shí)候都有投資參照價(jià)值；應(yīng)用要經(jīng)常，堅(jiān)持常翻閱，常研究，籍以提高理財(cái)本領(lǐng)，提高投資效益，同時(shí)，防止存款到期忘記支取，避免家庭投資利益損失。2、打造個(gè)人信用所謂個(gè)人信用 打造個(gè)人信用所謂個(gè)人信用，即個(gè)人向金融機(jī)構(gòu)借貸投資或消費(fèi)時(shí)，所具有的守信還貸紀(jì)錄。它是公民在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中不可或缺的 “通行證”。目前，居民建立個(gè)人金融信用，可采取兩種辦法：其一，利用銀行金融創(chuàng)新機(jī)遇證明個(gè)人信用。近年來(lái)，商業(yè)銀行紛紛推出信用卡、貸記卡，持卡者守信還貸，就能建立起個(gè)人信用。其二，借助中

18、介服務(wù)機(jī)構(gòu)建立個(gè)人信用。如上海資信有限公司就為銀行和個(gè)人提供個(gè)人信用聯(lián)合征信服務(wù)。通過(guò)個(gè)人信用信息采集、咨詢、評(píng)估及管理，建立個(gè)人信用檔案數(shù)據(jù)中心，為市民申辦信用消費(fèi)提供配套的個(gè)人信用報(bào)告。廣大居民在進(jìn)行冢庭借貸投資或消費(fèi)時(shí)，應(yīng)借助這樣的中介服務(wù)，建立個(gè)人信用，取得向多家銀行借貸的“通行證”。3、險(xiǎn)家庭投資者要及時(shí)查明實(shí)際遇到風(fēng)的種類、原因，并及時(shí)采取補(bǔ)救措施。由于外部原因引起的風(fēng)險(xiǎn)，如存折丟失、密碼被盜等造成的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)及時(shí)與銀行聯(lián)系掛失;如由于金融詐騙所形成的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)及時(shí)采取多方式、多手段進(jìn)行摧收，直至訴諸法律，以最大限度減少損失。由于國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)政策的變化造成的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)及時(shí)調(diào)整修改投資計(jì)劃和投資方案，如利率下調(diào)，就調(diào)整儲(chǔ)蓄結(jié)構(gòu);如資本市場(chǎng)不景氣，就調(diào)整股票、期貨、基金、債券結(jié)構(gòu)。結(jié)論 家庭投資理