科技型中小企業(yè)創(chuàng)新基金資助分析

1、科技型中小企業(yè)創(chuàng)新基金資助分析摘要：科技型中小企業(yè)是今天的生力軍、明天的主力軍、后天的壓艙石。國家對科技型中小企業(yè)的資助主要通過創(chuàng)新基金管理中心，以無償補助和貸款貼息的方式補助給企業(yè)。本文通過分析當(dāng)前資助模式的優(yōu)缺點，結(jié)合企業(yè)成長規(guī)律探索得到政府銀行聯(lián)動的融資擔(dān)保型資助模式、參股經(jīng)營型資助模式、“資金+服務(wù)平臺”資助模式，為提高基金實施績效提供參考。 關(guān)鍵詞：科技型中小企業(yè)；創(chuàng)新基金；資助模式 一、引言 截至2016年6月底，河北省科技型中小企業(yè)達到3.67萬家。河北省規(guī)上科技型中小企業(yè)數(shù)量占河北省規(guī)上工業(yè)企業(yè)總量的40%。國家于1999年設(shè)立科技型中小企業(yè)創(chuàng)新基金管理中心(以下簡稱“創(chuàng)新基金

2、管理中心”)，以財政資金引導(dǎo)培育戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)，加快調(diào)整經(jīng)濟結(jié)構(gòu)和轉(zhuǎn)變發(fā)展方式。主要資助模式有：無償補助和貸款貼息兩種方式?？萍夹椭行∑髽I(yè)創(chuàng)新基金的運作流程為：科技廳、財政廳聯(lián)合發(fā)布項目申報指南、項目征集、專家組評審、將評審結(jié)果上報國家創(chuàng)新基金管理中心審核、批準立項、過程監(jiān)理和項目驗收。通過調(diào)研發(fā)現(xiàn)創(chuàng)新基金管理中心管理模式存在三個問題：一是嚴進寬出，評選項目和審核非常嚴格，由各個領(lǐng)域的專家來評選，驗收項目卻由當(dāng)?shù)貙＜抑苯痈鶕?jù)企業(yè)提供資料進行打分，缺少企業(yè)調(diào)研；二是開環(huán)式管理，驗收結(jié)果優(yōu)劣對于該企業(yè)再次申報沒有必要的限制條件；三是輕結(jié)果也輕過程，驗收結(jié)果的優(yōu)劣對于企業(yè)沒有獎懲機制，創(chuàng)新基金管理部門

3、沒有根據(jù)日常監(jiān)理結(jié)果，對項目執(zhí)行出現(xiàn)問題的企業(yè)開展合理的輔導(dǎo)培訓(xùn)，忽視了過程管理。創(chuàng)新基金的資助要根據(jù)科技型中小企業(yè)成長規(guī)律“對癥下藥”?？萍夹椭行∑髽I(yè)成長周期主要分為：初創(chuàng)期、成長期、成熟期和衰退期。其中，創(chuàng)新基金的資助主要集中在初創(chuàng)期和成長期。初創(chuàng)期資金需求量大、投入強度大、籌資難度大。成長期資金需求量大、籌資渠道多、籌資難度小。 二、當(dāng)前“輸血式”資助模式分析 創(chuàng)新基金作為政府的政策性基金，現(xiàn)在主要采用“無償補助”資助科技型中小企業(yè)發(fā)展的方式，緩解部分企業(yè)的資金困難。這種方式可以使科技型中小企業(yè)在創(chuàng)業(yè)的各個時期都能得到資助和幫助，初創(chuàng)期的科技型中小企業(yè)需要大量的資金，創(chuàng)新資金的注入改善了

4、生存環(huán)境。對于有一定規(guī)模的科技型中小企業(yè)通過基金扶持，增加研發(fā)投入可以改善企業(yè)競爭實力，助推產(chǎn)業(yè)升級。雖然在這種模式下創(chuàng)新基金起到了一定的資助與帶動作用，但是由近幾年的績效情況可以反映出，創(chuàng)新基金現(xiàn)行的“輸血式”資助模式績效水平不盡人意，主要原因在于以下幾個方面：1.創(chuàng)新基金的資助覆蓋面不夠，額度有限，科技型中小企業(yè)獲取資助的資金額同申請額相差懸殊。以河北省為例，截至2016年底,河北省累計爭取的國家創(chuàng)新基金項目是1400多項，資金9.3億元，平均每年只有將近80個企業(yè)得到支持。近幾年我省加大對科技型中小企業(yè)的資助力度，現(xiàn)平均每年也僅有約250家企業(yè)得到資助，而河北省科技型中小企業(yè)的數(shù)量已經(jīng)超

5、越37000家，資助覆蓋率不到0.7%。2.創(chuàng)新基金引導(dǎo)風(fēng)險資金和民間資本注入的作用不明顯。創(chuàng)新基金對風(fēng)險投資和民間資本沒有起到明顯的帶動作用。而當(dāng)前創(chuàng)新基金績效存在的主要矛盾是：創(chuàng)新基金有限性同科技型中小企業(yè)發(fā)展需求之間的矛盾。如何在現(xiàn)有的資金規(guī)模的前提下，擴大資助規(guī)模，使創(chuàng)新基金的作用得到最大限度的發(fā)揮需要創(chuàng)新基金資助模式的改革創(chuàng)新。 三、創(chuàng)新基金資助模式探索 科技型中小企業(yè)的發(fā)展是一個系統(tǒng)化工程，既需要政府層面的資金投入、政策關(guān)注，更需要社會資金的參與、支持。國家設(shè)置創(chuàng)新基金的主要目的除了助推科技型中小企業(yè)提高研發(fā)實力，還要最大程度地帶動社會和其他投資機構(gòu)，改善科技型中小企業(yè)融資困難。當(dāng)

6、前的資助模式?jīng)]有解決中小企業(yè)和銀行、融資機構(gòu)之間的矛盾，需要探索和創(chuàng)新資助模式改善上述問題。1.政府銀行聯(lián)動的融資擔(dān)保型資助模式。一般科技型中小企業(yè)存在成立時間短、固定資產(chǎn)少、無抵押能力，同時面臨高風(fēng)險、高投資等特點，而銀行無法根據(jù)企業(yè)情況給予貸款。另外科技型中小企業(yè)融資渠道相對較窄，根據(jù)科技型中小企業(yè)生命周期的特點發(fā)現(xiàn)，初創(chuàng)期的科技型中小企業(yè)融資方式中自有資源占全部資本的80%，主要依托內(nèi)部融資。進入成長期的中小企業(yè)必須向外部融資，而通常外部融資的方式主要是銀行借貸、民間借貸等方式，而銀行貸款僅占中小企業(yè)融資總量一小部分。制約科技型中小企業(yè)貸款難的主要原因在于以下幾個方面：科技型中小企業(yè)缺少

7、貸款抵押。科技型中小企業(yè)具有先天“輕資產(chǎn)”的特點，是知識密集型企業(yè)，沒有大企業(yè)所具備的龐大固定資產(chǎn)，使得科技型小微企業(yè)缺乏傳統(tǒng)業(yè)務(wù)需要的抵押擔(dān)保措施?？萍夹椭行∑髽I(yè)貸款抵押不僅有形資產(chǎn)抵押存在困難，在虛擬資產(chǎn)抵押方面也面臨一些難題，雖然存在虛擬資產(chǎn)抵押政策，但實際上銀行此類業(yè)務(wù)幾乎處于停滯狀態(tài)。例如：根據(jù)在銀行信貸部門調(diào)研：專利權(quán)中包含的發(fā)明、實用新型專利以及外觀設(shè)計專利，后兩者專利權(quán)期限較短，均為10年，且易被模仿，目前銀行均不將其作為質(zhì)押標，對于專利權(quán)質(zhì)押的選擇十分嚴格?？萍夹椭行∑髽I(yè)“缺信”?？萍夹椭行∑髽I(yè)多數(shù)產(chǎn)業(yè)規(guī)模較小，家族企業(yè)占大多數(shù)，企業(yè)中對財務(wù)專業(yè)人才重視不夠，且運行和管理過程

8、中沒有專業(yè)和規(guī)范的財務(wù)制度；與銀行的交易少，征信記錄不完整。政府資助政策與銀行操作規(guī)程不匹配。河北省科技廳曾出臺政策提出：為促進中小企業(yè)融資，如果企業(yè)無力償還銀行貸款，造成損失，政府賠償銀行50%。政策的推出也并沒有緩解科技型中小企業(yè)貸款難的問題，原因在于銀行政策和操作規(guī)程與政府資助政策沒有打通。當(dāng)銀行貸款給科技型中小企業(yè)后無法收回時，銀行信貸辦事人員將會被記錄到個人檔案，影響以后的工作，這使得銀行無人愿意辦理科技型中小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)。為此，銀行需要適當(dāng)制定和修改規(guī)定和條例，迎合政府出臺的一系列擔(dān)保政策，緩解科技型中小企業(yè)融資難題。為了解決以上難題，政府和銀行可以通過建立合作機制和制度，解決科技

9、型中小企業(yè)貸款難的核心難題。具體操作可以通過政府出臺相關(guān)政策，如銀行給科技型中小企業(yè)貸款的風(fēng)險分擔(dān)和補償措施；對銀行進行一定程度的補償辦法；以及出臺政府與銀行之間風(fēng)險分擔(dān)的措施，降低科技型中小企業(yè)的門檻。也可以通過銀行和政府聯(lián)動的形式帶動和補貼社會融資機構(gòu)，同時，還可以增加企業(yè)培訓(xùn)業(yè)務(wù)，提高公司財務(wù)專業(yè)化水平，進而更深層次了解企業(yè)經(jīng)營情況，降低貸款風(fēng)險。2.參股經(jīng)營型資助模式。當(dāng)前的資助方式對于初創(chuàng)期和萌芽期的中小企業(yè)更為有效，對于具有一定規(guī)模的科技型中小企業(yè)作用不大，主要原因在于創(chuàng)新基金資助規(guī)模有限，很難滿足這些實力較強的科技型中小企業(yè)資金需求。參股經(jīng)營型資助模式目的在于資助具有一定實力的科

10、技型中小企業(yè)，使其由大變強。運作方式是創(chuàng)新基金管理中心和社會投資機構(gòu)聯(lián)合出資資助科技型中小企業(yè)。政府根據(jù)出資金額參與企業(yè)控股，引導(dǎo)企業(yè)響應(yīng)政策號召，消除過剩產(chǎn)能，提高技術(shù)創(chuàng)新能力，向戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展。管理運行機制：河北省參股經(jīng)營模式管理架構(gòu)由兩部分構(gòu)成，一部分是創(chuàng)新基金管理中心，負責(zé)協(xié)調(diào)基金運作過程中出現(xiàn)的問題，其主要職責(zé)是審定引導(dǎo)基金公司的總體投資方案、協(xié)調(diào)指導(dǎo)引導(dǎo)基金公司的運營管理，以及批準引導(dǎo)基金公司章程、績效考核辦法等其他重大事項。創(chuàng)新基金作為母基金，首先將創(chuàng)新基金分成若干份形成子基金，向全省公開征求尋找若干個具有一定管理能力的團隊，每個子基金與一個管理團隊形成資助聯(lián)盟。然后，由管理團

11、隊尋找選擇適合社會投資機構(gòu)及合適投資的企業(yè)，政府不參與選擇過程，便于管理團隊發(fā)揮其管理運作實力。然后在一定期限內(nèi)持續(xù)投資選定的科技型中小企業(yè)，避免企業(yè)因創(chuàng)新基金短期資助導(dǎo)致績效不高甚至半路夭折。在資助期間，政府參與企業(yè)運作過程，便于發(fā)揮更好的政策引導(dǎo)效應(yīng)。3.“資金+服務(wù)平臺”的資助模式。企業(yè)融資難原因在企業(yè)與投資機構(gòu)的信息不對稱，科技型中小企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新平臺可以將企業(yè)與投資機構(gòu)有效結(jié)合，帶動企業(yè)的融資能力。其次，平臺可以對省內(nèi)的國家級、省級、市級、高校等重點實驗室、中試基地、工程(技術(shù))研究中心進行優(yōu)化、整合，構(gòu)建多層次、多形式的功能專業(yè)化、服務(wù)社會化、組織網(wǎng)絡(luò)化的科技研發(fā)創(chuàng)新體系，為企業(yè)研發(fā)活動提高保障，如圖1。最后，平臺可以搭建高校與科研人員和企業(yè)之間的橋梁，加強校企合作，促進高校和科研單位的知識流向企業(yè)，實現(xiàn)企業(yè)提高技術(shù)創(chuàng)新能力的目標。河北省科技型中小企業(yè)創(chuàng)新基金實施績效提升較慢，其中一個原因在于：政府提供的幫助與企業(yè)需求沒有有效對接。將互聯(lián)網(wǎng)作為工具，構(gòu)建一個科技型中小企業(yè)平臺，加強企業(yè)研究機構(gòu)、政府和服務(wù)機構(gòu)的交流，實現(xiàn)資金流、信息流和知識流的循環(huán)流動。 四、結(jié)論 本文通過結(jié)合科技型中小企業(yè)成長規(guī)律，對科技型中小企業(yè)成長各個階段面臨的主要風(fēng)險挑戰(zhàn)進行總結(jié)；分析了輸血式資助模式的弊端，探索出政府、銀行聯(lián)動的融資擔(dān)保型資助模式、參股經(jīng)營性資助模式以及“資金+