功能及系統(tǒng)容量III標(biāo)準(zhǔn)IV推出前的準(zhǔn)備工作.ppt

1、1,AMS/3簡(jiǎn)報(bào)會(huì)(I) 總覽 (II) 功能及系統(tǒng)容量 (III) 標(biāo)準(zhǔn)(IV) 推出前的準(zhǔn)備工作,2,I) 總覽,3,總覽,AMS/3為投資者、經(jīng)紀(jì)及市場(chǎng)參與者提供一個(gè)可靠的交易系統(tǒng)。 透過電子商貿(mào)設(shè)施，AMS/3所提供的交易基本設(shè)施能將投資者、經(jīng)紀(jì)及中央交易市場(chǎng)接連起來。 AMS/3能為香港的證券市場(chǎng)帶來各種好處和商機(jī),4,AMS/3交易系統(tǒng)包含5個(gè)主要組合 系統(tǒng)主機(jī)、交易終端機(jī)、多工作站系統(tǒng)、開放式網(wǎng)間連接器及買賣盤傳遞系統(tǒng),絡(luò),5,AMS/3全面實(shí)施後，將為投資者、交易所參與者及市場(chǎng)帶來下列優(yōu)點(diǎn)： 對(duì)投資者而言 讓投資者可透過交易所參與者提供的額外渠道直接接觸中央交易市場(chǎng) 無論在何

2、時(shí)何地均可透過互聯(lián)網(wǎng)及流動(dòng)電話輸入落盤指示 提供有效率的查盤方法,AMS/3 的優(yōu)點(diǎn),6,對(duì)交易所參與者而言 增加交易所參與者每個(gè)交易權(quán)的買賣盤傳輸量 提高運(yùn)作效率 減少處理投資者買賣盤指示和查盤的人手工作 加強(qiáng)交易員的買賣盤管理效率,AMS/3 的優(yōu)點(diǎn),7,AMS/3 的優(yōu)點(diǎn),對(duì)交易所參與者而言 可以電子形式核實(shí)投資者身份並設(shè)有內(nèi)置信貸監(jiān)控功能，可提升風(fēng)險(xiǎn)管理效率,8,對(duì)香港而言 提高香港證券市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)力 更多接觸市場(chǎng)渠道和提升交易效率，有助吸引更多市場(chǎng)人士參與 提供能處理更高成交量的市場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施 可進(jìn)行多市場(chǎng)交易和令交易時(shí)間變得更靈活 為將來實(shí)行直通式交易作好準(zhǔn)備,AMS/3 的優(yōu)點(diǎn),9,

3、對(duì)香港而言 一個(gè)可讓環(huán)球投資者參與的市場(chǎng) 促進(jìn)香港證券市場(chǎng)的全球化發(fā)展 鞏固香港的主要國際金融中心地位,AMS/3 的優(yōu)點(diǎn),10,II) 功能及系統(tǒng)容量,11,AMS/3與AMS/2功能比較,市場(chǎng)模式,單一市場(chǎng),AMS/2,多市場(chǎng),買賣盤類別,限價(jià)盤,限價(jià)盤 - 增強(qiáng)限價(jià)盤 - 競(jìng)價(jià)盤 - 其他,落盤指示,電話或親身辦理,電話或親身辦理 - 透過互聯(lián)網(wǎng)或流動(dòng)電話 辦理,AMS/3,12,AMS/3與AMS/2功能比較,交易所參與者負(fù)責(zé),交易所參與者負(fù)責(zé),不適用,AMS/2,交易所參與者負(fù)責(zé) - 投資者可透過互聯(lián)網(wǎng)或 電話執(zhí)行,交易所參與者負(fù)責(zé) -透過電子郵件、傳呼機(jī) 或流動(dòng)電話自動(dòng)回覆,設(shè)立交

4、易平臺(tái)，為日後正式實(shí)施直通式交易程序作好準(zhǔn)備,AMS/3,更改買賣盤及 查詢買賣盤處理情況,覆盤,直通式交易程序,13,AMS/3 與 AMS/2 的系統(tǒng)容量比較,1)主機(jī),2) 網(wǎng)絡(luò) - 主機(jī)系統(tǒng),3) 網(wǎng)絡(luò) - 經(jīng)紀(jì)系統(tǒng),組成部份,14,AMS/3 與 AMS/2 的系統(tǒng)容量比較,4) 開放式網(wǎng)間連接器 （OG,硬件容量：每秒12宗 交易,5) 多工作站系統(tǒng) （MWS,每秒最多 12 宗交易；若啟動(dòng)了風(fēng)險(xiǎn)管理功能，則每秒最多 6 宗交易,7) 買賣盤傳遞系統(tǒng) (ORS,每秒40宗交易,6) 第一終端機(jī)以外的 買賣盤處理速度,每個(gè)買賣盤 1 秒,每個(gè)MWS伺服器可接駁 8個(gè)工作站,組成部份,

5、每部終端機(jī)每個(gè)買賣盤 2.5 秒 (交易所參與者可同時(shí)擁有第二及第三終端機(jī),不適用,不適用,不適用,AMS/2 容量,AMS/3 容量,15,AMS/3主機(jī) AMS/3主機(jī)系統(tǒng)的設(shè)計(jì)是可以調(diào)整的，意即可以透過加裝硬件 （如中央處理器、記憶體、硬碟等等）和改裝AMS/3的軟件而擴(kuò)充系統(tǒng)的容量。 AMS/3 網(wǎng)絡(luò) 市場(chǎng)如有需要，AMS/3網(wǎng)絡(luò)的擴(kuò)展將涉及加裝網(wǎng)絡(luò)硬件以及就整體網(wǎng)絡(luò)重新配置路由器及互聯(lián)網(wǎng)規(guī)格位址（Internet Protocol,擴(kuò)充路徑,16,買賣盤傳遞系統(tǒng)(ORS) 為配合日後的交易增長，ORS的設(shè)計(jì)是可以在將來作出調(diào)整的。只要加裝ORS伺服器和保密硬件，ORS的處理能力即可進(jìn)

6、一步提高。 開放式網(wǎng)間連接器(OG)及多工作站系統(tǒng)(MWS) OG的垂直擴(kuò)展能力目前受到保密硬件(用作訊息加密/解密)每秒12個(gè)買賣盤的限制。升級(jí)的方法之一是安裝新的加密裝置，又或在技術(shù)上可行的情況下，使用軟件來進(jìn)行加密,擴(kuò)充路徑,17,節(jié)流率,節(jié)流率是指OG可於指定時(shí)間內(nèi)向主機(jī)系統(tǒng)傳遞的買賣盤數(shù)目。 採用節(jié)流控制的理由： 作為流量控制的一個(gè)機(jī)制，以確保市場(chǎng)公平及有秩序地運(yùn)作，這常見於同類型系統(tǒng) 以確保OG與主機(jī)之間的交易流量不會(huì)超過AMS/3的設(shè)定容量。 作為聯(lián)交所策劃、量度及管理交易容量及提升工作的參考指引,18,節(jié)流率,AMS/3的節(jié)流率目前定為每個(gè)交易權(quán)每宗交易需時(shí) 1 秒，AMS/2

7、的買賣盤輸入量則為每部終端機(jī) 2.5 秒，交易所參與者可能就每個(gè)交易權(quán)安裝了兩部場(chǎng)外終端機(jī)（第二終端機(jī)及第三終端機(jī),19,III) 標(biāo)準(zhǔn),20,大量資源用於： 項(xiàng)目規(guī)劃及系統(tǒng)發(fā)展 為大約500家經(jīng)紀(jì)行以及有關(guān)的資訊服務(wù)供應(yīng)商和軟件供應(yīng)商安排培訓(xùn)、安裝和籌備推出工作,推行AMS/3所涉及資源,21,發(fā)展AMS/3所涉及資源,由聯(lián)交所業(yè)務(wù)及資訊科技方面的高層管理人員組成的項(xiàng)目督導(dǎo)小組 負(fù)責(zé)項(xiàng)目管理的安盛諮詢擔(dān)任系統(tǒng)設(shè)計(jì)，並負(fù)責(zé)進(jìn)行用戶接納測(cè)試 康柏供應(yīng)並安裝主機(jī)電腦系統(tǒng)及OG 電訊盈科負(fù)責(zé)MWS、ORS及網(wǎng)絡(luò)發(fā)展小組 高峰期涉及逾1,000個(gè)人月(man months)及140名外聘顧問，動(dòng)員交易

8、所不同部門(如資訊科技、交易及資訊服務(wù))共50名職員,22,聯(lián)交所致力確保AMS/3能提供最高的質(zhì)素和服務(wù) 每次測(cè)試中發(fā)現(xiàn)的重大問題必須先行解決，方可進(jìn)行下一步驟 聯(lián)交所委聘了兩位專業(yè)顧問對(duì)系統(tǒng)的安全和整體推出準(zhǔn)備情況進(jìn)行獨(dú)立評(píng)審，以確保採用恰當(dāng)和最高水平的測(cè)試標(biāo)準(zhǔn),標(biāo)準(zhǔn),23,作業(yè)準(zhǔn)備測(cè)試,用戶接納測(cè)試,AMS/3推出日 演習(xí)計(jì)劃,功能測(cè)試 壓力測(cè)試 系統(tǒng)失靈和修復(fù)測(cè)試 保安及操作控制測(cè)試,作業(yè)環(huán)境試驗(yàn) 作業(yè)環(huán)境退回（例如退回後備域 backup site） 接駁測(cè)試 網(wǎng)絡(luò)操作設(shè)定 市場(chǎng)應(yīng)變計(jì)劃演習(xí)（例如退回AMS/2,推出日演習(xí),在進(jìn)行AMS/3市場(chǎng)演習(xí)前，已先進(jìn)行了各項(xiàng)測(cè)試，確保在個(gè)別組

9、件、系統(tǒng)和各個(gè)操作層面上均已準(zhǔn)備妥當(dāng)。這些活動(dòng)包括,24,過去連續(xù)10個(gè)星期一直進(jìn)行作業(yè)準(zhǔn)備測(cè)試 參與的包括MWS試驗(yàn)計(jì)劃的10名經(jīng)紀(jì)、BSS試驗(yàn)計(jì)劃的41名經(jīng)紀(jì)、選用終端機(jī)的部份經(jīng)紀(jì)以及所有資訊供應(yīng)商 測(cè)試主題包括：作業(yè)環(huán)境試驗(yàn)、作業(yè)環(huán)境退回、接駁測(cè)試、網(wǎng)絡(luò)操作設(shè)定、退回AMS/2以及壓力測(cè)試等等 在退回測(cè)試中從主域退回後備域（backup site）時(shí)曾出現(xiàn)技術(shù)問題，其後問題已經(jīng)解決,作業(yè)準(zhǔn)備測(cè)試,25,IV) 推出前的準(zhǔn)備工作,26,聯(lián)交所舉辦了多項(xiàng)活動(dòng)讓經(jīng)紀(jì)加深對(duì)AMS/3的認(rèn)識(shí),推出前的準(zhǔn)備工作,27,推出前的準(zhǔn)備工作,聯(lián)交所為市場(chǎng)迎接AMS/3的推出而進(jìn)行的各項(xiàng)活動(dòng)： 加強(qiáng)公眾/

10、市場(chǎng)的認(rèn)識(shí) 發(fā)展系統(tǒng)前先諮詢市場(chǎng)意見 AMS/3網(wǎng)上資料站 新聞稿及傳媒簡(jiǎn)介會(huì) AMS/3通訊 其他投資者教育活動(dòng),28,推出前的準(zhǔn)備工作,對(duì)交易所參與者的支援 研討會(huì) 編印系統(tǒng)簡(jiǎn)介 實(shí)地造訪 終端機(jī)使用方法培訓(xùn) / 電腦培訓(xùn),29,推出前的準(zhǔn)備工作,協(xié)助資訊供應(yīng)商將系統(tǒng)接駁至AMS/3 支援 BSS 供應(yīng)商 發(fā)布技術(shù)規(guī)格，讓供應(yīng)商可發(fā)展內(nèi)部系統(tǒng) 舉行簡(jiǎn)布會(huì)，包括在完成作業(yè)準(zhǔn)備測(cè)試後舉行技術(shù)簡(jiǎn)布會(huì)交流經(jīng)驗(yàn)，以確保他們的系統(tǒng)能處理大量數(shù)據(jù)傳輸 提供支援服務(wù)解答電話及電郵查詢,30,推出前的準(zhǔn)備工作,下一步驟：市場(chǎng)演習(xí) 由9月2日至9月23日連續(xù)四個(gè)星期 目的是讓所有交易所參與者（包括MWS試驗(yàn)計(jì)

11、劃的10名經(jīng)紀(jì)和BSS試驗(yàn)計(jì)劃的41名經(jīng)紀(jì)）熟習(xí)新的交易環(huán)境 新功能 交易終端機(jī)、MWS和OG的操作 壓力測(cè)試（最高紀(jì)錄的 3 倍） 由AMS/3退回AMS/2,31,推出日演習(xí),演習(xí)情況/時(shí)間表,32,推出日演習(xí)計(jì)劃,整體內(nèi)容 在1,800名交易員完成終端機(jī)操作培訓(xùn)後，將舉行AMS/3終端機(jī)操作演習(xí) 強(qiáng)制性參與，交易所參與者並須向聯(lián)交所匯報(bào)演習(xí)狀況 模擬真實(shí)狀況的交易程序 會(huì)舉行簡(jiǎn)介會(huì)向所有交易所參與者講解市場(chǎng)演習(xí)的安排 聯(lián)交所及證監(jiān)會(huì)將密切留意和評(píng)估演習(xí)計(jì)劃，交易所參與者須遵守指定的規(guī)定和指引 演習(xí)計(jì)劃內(nèi)容包括正常交易、壓力測(cè)試、退回AMS/3後備域（backup site）及退回AMS/

12、2演習(xí),33,推出日演習(xí)計(jì)劃,正常交易演習(xí) 所有場(chǎng)內(nèi)及場(chǎng)外交易終端機(jī)使用者對(duì)每個(gè)環(huán)節(jié)都要反覆進(jìn)行演習(xí) 沒有提供演習(xí)的劇本，但會(huì)發(fā)出指引確保過程符合實(shí)際情況（例如買賣盤涉及數(shù)量不超過10手，輸入價(jià)須在開市價(jià)的+/-32個(gè)價(jià)位之內(nèi)）。交易所參與者必須遵守指引，否則將被中止演習(xí) 包括日常的活動(dòng)（例如新上市、個(gè)別股份暫停買賣以及交易和發(fā)行人的新聞公告,34,推出日演習(xí)計(jì)劃,壓力測(cè)試 進(jìn)行兩次連續(xù)兩節(jié)(每節(jié)45分鐘)的壓力測(cè)試，成交量為最高紀(jì)錄的3倍。每節(jié)(45分鐘)輸入350,000個(gè)買賣盤和進(jìn)行250,000宗交易 交易所參與者需使用場(chǎng)外交易終端機(jī)每分鐘輸入3宗交易，而場(chǎng)內(nèi)交易終端機(jī)則留作用以自動(dòng)發(fā)

13、放買賣盤，以達(dá)到壓力測(cè)試中所需的交易量,35,推出日演習(xí)計(jì)劃,退回演習(xí) AMS/3退回AMS/3後備域（backup site）（正常應(yīng)變措施下的退回） AMS/3退回AMS/2（3至2退回，首兩週的特別應(yīng)變措施退回,36,推出日,視乎市場(chǎng)需要而推出 競(jìng)價(jià)交易 新的買賣盤類別增強(qiáng)限價(jià)盤,終端機(jī)推出使用 MWS 多終端機(jī)模式加OG推出使用,推出日 + 兩個(gè)月,推出日 + 三個(gè)月,視乎市場(chǎng)需要而推出 推出ORS網(wǎng)上交易 推出ORS流動(dòng)電話交易,試行推出10臺(tái)MWS終端機(jī),推出日,第二個(gè)月,第一個(gè)月,首批推出 50 MWS, 30 BSS,第三個(gè)月,10 MWS,3040 BSS,50 MWS,30 BSS,終端機(jī),第二批推出 50 MWS, 40 BSS,xx MWS,xx BSS,50 MWS,40 BSS,第三批推出,推出日 + 3星期,推出日 + 三星期,30-40 BSS啟用及OG推出使用,BSS試行推出,A