投行BB模擬題4

1、第一章 投資銀行學(xué)概述一、名詞解釋投資銀行 商人銀行 經(jīng)紀(jì)類證券商綜合類證券商 二、判斷題1目前我國的商業(yè)銀行是不允許從事投資銀行業(yè)務(wù)的。2商業(yè)銀行與投資銀行業(yè)務(wù)的交叉是必然趨勢。3投資銀行的業(yè)務(wù)主要側(cè)重于間接融資。4投資銀行業(yè)發(fā)展早期以英國為典型代表。三、選擇題1.以下不屬于投資銀行業(yè)務(wù)的是（ ）。A 證券承銷 B 兼并與收購 C 不動產(chǎn)經(jīng)紀(jì) D 資產(chǎn)管理2.根據(jù)規(guī)模大小和業(yè)務(wù)特色,美國的美林公司屬于（ ）。A 特大型投資銀行 B 大型投資銀行 C 次大型投資銀行 D 專業(yè)型投資銀行3.投資銀行與商業(yè)銀行在融資能力方面比較,投資銀行屬于（ ）。A 間接融資,側(cè)重短期融資 B 間接融資,側(cè)重長

2、期融資C 直接融資,側(cè)重短期融資 D 直接融資,側(cè)重長期融資4.按照我國證券法設(shè)立綜合類證券公司,注冊資本最低為（ ）。A 10億元 B 5億元 C 20億元 D 1億元四、問答題1.訪問一家國際知名的投資銀行公司網(wǎng)站。 2.投資銀行與商業(yè)銀行的區(qū)別。 3.我國投資銀行業(yè)發(fā)展的現(xiàn)狀。4.分析投資銀行業(yè)務(wù)國際化的全球經(jīng)濟(jì)背景。 5.試總結(jié)投資銀行業(yè)務(wù)國際化的主要表現(xiàn)。 第二章 證券的發(fā)行與承銷一、名詞解釋股票承銷 代銷 IPO 私募發(fā)行 主承銷商做市商綠鞋制包銷 二、判斷題1.股份有限公司的設(shè)立可以采取登記設(shè)立與募集設(shè)立兩種方式。2.發(fā)行公司無權(quán)選擇股票發(fā)行的發(fā)行方式，由承銷商根據(jù)實(shí)際情況具體確

3、定。3.發(fā)行人申請公開發(fā)行股票，向社會公眾發(fā)行地部分不少于公司擬發(fā)行股本總額地30，擬發(fā)行股本超過4億的，可酌情降低向社會公眾發(fā)行部分地比例。4.證券公司的經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)和自營業(yè)務(wù)都具有同樣的風(fēng)險(xiǎn)性。三、選擇題1.投資銀行的本源業(yè)務(wù)和核心業(yè)務(wù)是（ ）。 A 交易業(yè)務(wù) B 并購業(yè)務(wù) C 承銷業(yè)務(wù) D 資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)2.股票的公開發(fā)行包括（ ）。 A 首次公開發(fā)行 B 二次發(fā)行 C 三次發(fā)行 D 私募發(fā)行3.我國股票發(fā)行價(jià)格不可采?。?）。 A 折價(jià) B 平價(jià) C 溢價(jià) D 上網(wǎng)定價(jià)方式4.我國國債發(fā)行的主要方式有（ ）。 A 承購包銷方式 B 代銷方式 C 上網(wǎng)定價(jià)方式 D 公開招標(biāo)方式四、問答題1.股

4、票承銷前的盡職調(diào)查內(nèi)容。2.試述我國股票發(fā)行核準(zhǔn)制度。3.訪問上海證券交易所和深圳證券交易所，比較兩個(gè)交易所的定位。4.訪問發(fā)行公司的路演網(wǎng)站,進(jìn)一步了解發(fā)行路演的意義和作用。5.我國IPO曾經(jīng)采用過哪些發(fā)行方式。6.訪問中國證券監(jiān)督管理委員會網(wǎng)站,進(jìn)一步了解股票承銷的有關(guān)法律法規(guī)。 第三章 企業(yè)并購一、名詞解釋兼并收購 混合收購 善意收購 敵意收購 熊抱 杠桿收購 垃圾債券 MBO 白衣騎士 金降落傘 焦土政策 借殼上市 二、判斷題1.并購是指通過購買全部或部分股權(quán)或資產(chǎn)已達(dá)到控制目標(biāo)公司的目的。2.“熊抱”是指收購方先向目標(biāo)公司提出收購協(xié)議，如果目標(biāo)公司接受的話，并購方將以優(yōu)惠的條件收購之

5、；否則，將以惡劣的、敵意的條件完成收購。3.“錫降落傘”指的是在員工因?yàn)楣颈唤庸芏獾浇夤蜁r(shí)可以獲得數(shù)月甚至長達(dá)數(shù)年的工資作為補(bǔ)償。4.所謂“殼”資源是指已經(jīng)喪失在資本市場再融資功能的上市公司。5.借殼上市可以不取得殼公司的控制權(quán)而直接上市。三、選擇題1.按照收購人在收購中使用的手段，并購可分為（ ）。 A 杠桿收購 B 要約收購 C 經(jīng)理層收購 D 協(xié)議收購 2.并購后，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動的效率得以提高所產(chǎn)生的效益，指的是并購產(chǎn)生的（ ）。 A 財(cái)務(wù)協(xié)同效應(yīng) B 經(jīng)營協(xié)同效應(yīng) C 資源協(xié)同效應(yīng) D 市場協(xié)同效應(yīng) 3.對買方而言，估計(jì)公司價(jià)值的方法有（ ）。 A 凈值法 B 成本法 C 貼現(xiàn)現(xiàn)

6、金流法， D 市場法 4.以下哪種措施是為保護(hù)普通員工利益的反收購措施（ ）。 A 金降落傘 B 銀降落傘 C 錫降落傘 D 養(yǎng)老金降落傘四、問答題1.投資銀行在企業(yè)并購中的地位和作用2.杠桿收購的融資結(jié)構(gòu)有何特點(diǎn)?3.結(jié)合實(shí)際案例，敘述反收購策略。4.試分析企業(yè)并購的動因 5.企業(yè)并購的主要形式 6.企業(yè)反并購主要途徑和方式第四章 風(fēng)險(xiǎn)投資1.風(fēng)險(xiǎn)投資的投資主體有哪些類型? 一、名詞解釋風(fēng)險(xiǎn)資本 有限合伙制 養(yǎng)老基金 天使投資人 創(chuàng)業(yè)板市場二、判斷題1天使投資人的資金一般比風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)的資金規(guī)模大。2IPO是風(fēng)險(xiǎn)投資者退出的唯一渠道。3風(fēng)險(xiǎn)投資通常為融資人提供長期股權(quán)投資。4養(yǎng)老基金是美國風(fēng)

7、險(xiǎn)投資資金的主要來源。三、問答題2.試述風(fēng)險(xiǎn)投資的主要退出渠道。3.風(fēng)險(xiǎn)投資的運(yùn)作過程如何。4.試分析風(fēng)險(xiǎn)投資的風(fēng)險(xiǎn)及其對投資銀行的啟示。第五章 證券投資基金管理一、名詞解釋開放式基金 契約型基金 對沖基金 貨幣市場基金 基金管理人二、判斷題1.開放式基金通常是上市基金2.一個(gè)基金管理公司只能發(fā)起設(shè)立一只基金。3.封閉式基金的規(guī)模是固定的。4.散戶投資者既可利用ETF進(jìn)行套利，又可利用LOF進(jìn)行套利。5.ETF是使用現(xiàn)金申購贖回基金份額。三、選擇題1.開放式基金價(jià)格的主要決定因素是。A 市場供求關(guān)系 B 市場存款利率C 基金單位凈值D 基金單位面值2.以追求資產(chǎn)的長期增值和盈利為基本目標(biāo),投資

8、于具有良好增長潛力的上市股票或其他證券的證券投資基金是。A指數(shù)基金B(yǎng) 成長型基金 C 收入型基金 D 平衡型基金3.契約型證券投資基金的基金契約的實(shí)質(zhì)是。 A 債權(quán)契約 B 股權(quán)契約C 信托契約 D 遠(yuǎn)期合同4.開放式基金投資者申購或贖回基金份額時(shí)所依據(jù)的基金單位資產(chǎn)凈值是指？ A 當(dāng)日收盤后基金資產(chǎn)凈值 B 前一日的基金資產(chǎn)凈值 C 前一個(gè)交易日的基金資產(chǎn)凈值 D 下一個(gè)交易日的基金資產(chǎn)凈值四、實(shí)驗(yàn)題1、查詢我國投資基金的數(shù)量、類型、各自的規(guī)模。 2、查詢我國投資銀行參與投資基金管理的情況。 3、查詢我國開放式基金的情況以及商業(yè)銀行在其中的作用。 第六章 資產(chǎn)證券化 一、名詞解釋資產(chǎn)證券化

9、資產(chǎn)池 風(fēng)險(xiǎn)隔離 信用增級 MBS SPV 破產(chǎn)隔離二、判斷題1.證券化的資產(chǎn)的現(xiàn)金流收入至少是1年以后才可實(shí)現(xiàn)。2.資產(chǎn)證券化以資產(chǎn)為支撐，是資產(chǎn)證券化的本質(zhì)和精髓。3.MBS是以住房抵押貸款為支持的證券化形式。 三、選擇題1.可被證券化的基本前提是（ ）。A 具有明顯的信用特征 B 可預(yù)測的現(xiàn)金流 C 拖欠率和違約率低 D 完全分期償還2.當(dāng)銀行的住房抵押貸款實(shí)行證券化后，資產(chǎn)的收益轉(zhuǎn)移給了證券的投資者，而風(fēng)險(xiǎn)也同時(shí)轉(zhuǎn)移給了證券的投資者。這屬于資產(chǎn)證券化的（ ）環(huán)節(jié)。A 基礎(chǔ)資產(chǎn)的現(xiàn)金流分析 B 資產(chǎn)重組 C 風(fēng)險(xiǎn)隔離 D 信用增級3.按被證券化的基礎(chǔ)資產(chǎn)類型，資產(chǎn)證券化可分為（ ）。A 住宅抵押貸款支撐證券 B 信貸資產(chǎn)證券化C 證券資產(chǎn)的證券化 D 現(xiàn)金資產(chǎn)的證券化 四、問答題1.資產(chǎn)證券化的類型有哪些?