試論企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制管理對策

1、試論企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制管理對策 【摘 要】隨著我國經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展，企業(yè)的經(jīng)營環(huán)境更加嚴(yán)峻，企業(yè)無法在實際經(jīng)營活動中及時、準(zhǔn)確、全面地獲得其經(jīng)營活動所需要的信息，這就使得企業(yè)財務(wù)活動的風(fēng)險加大，而財務(wù)管理貫穿于整個企業(yè)的發(fā)展環(huán)節(jié)，對企業(yè)經(jīng)營的成敗有著十分重要的影響。因此，加強企業(yè)財務(wù)風(fēng)險管控，對企業(yè)的穩(wěn)定健康發(fā)展有著極為重要的意義。 【關(guān)鍵詞】財務(wù)風(fēng)險；管理目標(biāo)；控制；對策 1 概述企業(yè)財務(wù)風(fēng)險 財務(wù)風(fēng)險是指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中涉及到與企業(yè)財務(wù)相關(guān)的全部可能性風(fēng)險。在企業(yè)的現(xiàn)實經(jīng)營活動中，由于許多不確定性因素的影響，企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險在融資、市場等方面都存在。企業(yè)風(fēng)險貨幣化是財務(wù)風(fēng)險的主要形式，根據(jù)其

2、形成過程，可以將財務(wù)風(fēng)險分為籌資風(fēng)險、信用風(fēng)險、投資風(fēng)險三種主要形式。 2 企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制管理的目標(biāo) 通常來說，企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制應(yīng)該將關(guān)注點主要放在控制和降低財務(wù)風(fēng)險損失上，對企業(yè)進(jìn)行財務(wù)管理創(chuàng)造有利地條件，提高企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。 2.1 企業(yè)財務(wù)損失控制目標(biāo) 出現(xiàn)事故之后對風(fēng)險進(jìn)行管理目標(biāo)也被稱為企業(yè)財務(wù)報失控制目標(biāo)。收益和風(fēng)險是并存的，企業(yè)運營過程中如果沒有任何的風(fēng)險，也就沒有了獲得超額收益的來源，而企業(yè)要想獲得額外收益，就要面對一定的財務(wù)風(fēng)險。在企業(yè)財務(wù)運行過程中出現(xiàn)財務(wù)損失是不可避免的，即使企業(yè)進(jìn)行了較為全面的風(fēng)險控制和防范，還是會面臨一定的財務(wù)風(fēng)險，也要承擔(dān)這些風(fēng)險帶來的經(jīng)濟(jì)后果。因

3、此，對已出現(xiàn)的財務(wù)風(fēng)險，企業(yè)必須通過一定的手段轉(zhuǎn)移和分散風(fēng)險，盡量減少企業(yè)的損失。 2.2 企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制目標(biāo) 企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制目標(biāo)更強調(diào)的是預(yù)防風(fēng)險。企業(yè)為了提高財務(wù)質(zhì)量和健康水平，更好的規(guī)僻風(fēng)險減少損失，需要進(jìn)行分析、對各種財務(wù)風(fēng)險進(jìn)行識別以及評估，并結(jié)合各種手段控制財務(wù)風(fēng)險。比如確定合理的資產(chǎn)負(fù)債比率，保證企業(yè)財務(wù)安全等。 2.3 財務(wù)活動順利穩(wěn)定運行的目標(biāo) 為了促進(jìn)財務(wù)活動更好的開展，企業(yè)應(yīng)促進(jìn)財務(wù)風(fēng)險控制機(jī)制的建立和完善，通過培訓(xùn)提高企業(yè)員工的專業(yè)素質(zhì)和對風(fēng)險的認(rèn)識，更科學(xué)有效的進(jìn)行財務(wù)風(fēng)險防范，提高財務(wù)活動的資源利用率，規(guī)僻財務(wù)危機(jī)。 3 企業(yè)控制財務(wù)風(fēng)險的對策 企業(yè)可以通過控制

4、型和財務(wù)型兩大類方法控制企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險，下面筆者將詳細(xì)的介紹這兩種方法。 3.1 控制型財務(wù)風(fēng)險管理方法 控制型財務(wù)風(fēng)險管理方法的關(guān)鍵是在財務(wù)事故發(fā)生之前，通過對各種財務(wù)風(fēng)險的識別與分析，利用可以利用的一切方法進(jìn)行風(fēng)險規(guī)避，減少財務(wù)風(fēng)險的發(fā)生；當(dāng)財務(wù)風(fēng)險發(fā)生，控制型財務(wù)風(fēng)險要求綜合利用各種措施進(jìn)行風(fēng)險控制，盡量減少風(fēng)險帶來的損失，將財務(wù)風(fēng)險控制在一定的范圍，降低損失。 3.1.1 財務(wù)風(fēng)險規(guī)避法 財務(wù)風(fēng)險規(guī)避法是指企業(yè)通過分析各種財務(wù)風(fēng)險，結(jié)合企業(yè)自身的實際情況，對于具有較大財務(wù)風(fēng)險或者是企業(yè)所不能承受的風(fēng)險項目，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者應(yīng)該反復(fù)思考，綜合論證，通過對各種被選方案的比較，更好的規(guī)避財務(wù)風(fēng)險，

5、減少所帶來的損失。財務(wù)風(fēng)險規(guī)避法對于控制財務(wù)風(fēng)險是相當(dāng)有效的，可以從根源上減少財務(wù)風(fēng)險的發(fā)生，其他的控制方法主要是通過降低財務(wù)風(fēng)險發(fā)生的頻率還減少財務(wù)風(fēng)險的損失。財務(wù)風(fēng)險規(guī)避法不僅僅可以有效地規(guī)避財務(wù)風(fēng)險，還能夠最大限度的減少財務(wù)風(fēng)險所帶來的經(jīng)濟(jì)后果。但是需要注意的是財務(wù)風(fēng)險規(guī)避法雖然可以在財務(wù)事故發(fā)生前進(jìn)行風(fēng)險防范，減少事故帶來的損失以及恐懼心理，從根源上消除發(fā)現(xiàn)帶來的影響，但是規(guī)避法本身也有不少的缺陷，只是消極的進(jìn)行風(fēng)險控制。因為企業(yè)在經(jīng)營過程中是必然會面對各種風(fēng)險的，比如經(jīng)濟(jì)危機(jī)、自然災(zāi)害等等。因此企業(yè)只有在某些條件下才會采用財務(wù)風(fēng)險規(guī)避法。比如說某種財務(wù)活動可能帶來的經(jīng)濟(jì)損失相當(dāng)大或者

6、是在進(jìn)行財務(wù)風(fēng)險控制時，其所需要的成本超過了項目所能帶來的收益。 3.1.2 控制型財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁法 控制型財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁法，主要是指企業(yè)在實際的經(jīng)營過程中通過合法的合同以及其他相似具有法律效應(yīng)的文件的形式，可以把本來需要自己來承擔(dān)的財務(wù)風(fēng)險損失轉(zhuǎn)嫁到非保險行業(yè)的組織或者個人，因此，控制型財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁法也稱非保險型財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁法，但是，企業(yè)控制型非保險財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁法并沒有將企業(yè)可能存在的風(fēng)險完全消除，它只是通過將企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險由一方轉(zhuǎn)嫁給另一方的方式來實現(xiàn)企業(yè)風(fēng)險的轉(zhuǎn)移，還是會對企業(yè)的發(fā)展具有一定的影響的。具體來說，控制型財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁在市場經(jīng)濟(jì)中主要包括以下三種形式：第一種通過出售的方式。即企業(yè)在

7、實際的經(jīng)營管理過程中通過合法的交易的形式對企業(yè)的項目或資產(chǎn)進(jìn)行出售，從而將項目或資產(chǎn)中可能存在或出現(xiàn)的企業(yè)財務(wù)風(fēng)險進(jìn)行轉(zhuǎn)移，轉(zhuǎn)移到新的所有人身上的方式；第二種通過轉(zhuǎn)包和分包的方式，在企業(yè)的實際經(jīng)營過程中通過合法的轉(zhuǎn)包合同、分包合同，來將企業(yè)現(xiàn)行的工程項目中可能涉及到的大風(fēng)險進(jìn)行有效轉(zhuǎn)嫁與轉(zhuǎn)移，以期有效的降低企業(yè)財務(wù)風(fēng)險；第三種是租賃，在企業(yè)的實際經(jīng)營過程中通過合法的租賃合同等形式，在有效保持企業(yè)原有所有權(quán)的前提下，通過租賃方式將企業(yè)可能存在的部分風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁給企業(yè)資產(chǎn)或項目的承租人。 3.2 財務(wù)型財務(wù)風(fēng)險管理方法 3.2.1 企業(yè)財務(wù)風(fēng)險自留法 企業(yè)財務(wù)風(fēng)險自留法的實質(zhì)是企業(yè)依靠自身的資金融通等

8、方法來積極有效的彌補和降低企業(yè)財務(wù)風(fēng)險事故所造成的經(jīng)濟(jì)損失。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險自留法與其他財務(wù)風(fēng)險控制方法具有良好的互補作用，尤其是當(dāng)企業(yè)將最難以識別和把握的風(fēng)險自留處理后，其他的財務(wù)風(fēng)險控制方法將能夠更好的發(fā)揮其作用。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險自留法主要應(yīng)用于兩種情況：第一，在企業(yè)實際經(jīng)營過程中所涉及的高成本財務(wù)風(fēng)險，這些企業(yè)財務(wù)風(fēng)險往往需要極大的企業(yè)成本進(jìn)行管理與控制，這時企業(yè)往往會采用自留處理的辦法來降低企業(yè)財務(wù)風(fēng)險；第二，在企業(yè)的實際經(jīng)營過程中所涉及的難以預(yù)計性風(fēng)險，這種財務(wù)風(fēng)險所導(dǎo)致報失可能引起的最壞后果，是其他風(fēng)險控制方法難以有效的防范、管理和應(yīng)對的。此外，某些中小企業(yè)受多方面因素的影響，缺乏對財務(wù)風(fēng)

9、險的有效認(rèn)識，加強財務(wù)風(fēng)險的處理經(jīng)驗不足，可能會出現(xiàn)企業(yè)無意識的承擔(dān)和處理財務(wù)風(fēng)險的情況。 3.2.2 財務(wù)型非保險財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁法 財務(wù)型非保險財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁法與控制型非保險財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁法各有不同，但都是企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制的重要辦法。具體來說，在企業(yè)的風(fēng)險控制過程中保險財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁存在著很大的局限性，不能有效的的幫助企業(yè)轉(zhuǎn)移所有可能出現(xiàn)的財務(wù)風(fēng)險，因此，非保險轉(zhuǎn)嫁做為保險財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁的重要補充，在此就能夠發(fā)揮其重要的作用了。財務(wù)型非保險轉(zhuǎn)嫁財務(wù)風(fēng)險的主要方式包括以下三種：第一，負(fù)責(zé)約定。這種方法主要在建筑、銷售供給、委托等合同中出現(xiàn)，通過合同前的洽談和約定，制定合同的負(fù)責(zé)約定，從而有效的轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險。第二，保證合同。企業(yè)作為債權(quán)人，在實際的經(jīng)營過程中通過與保證人達(dá)成協(xié)議的形式簽訂雙方的保證合同，以此來積極有效的轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險。第三，衍生性工具。當(dāng)前衍生性工具作為靈活的轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險方法在企業(yè)財務(wù)風(fēng)險管理中獲得了更多的應(yīng)用，是企業(yè)風(fēng)險管理的新興方法。衍生性工具主要包含有期貨、互換遠(yuǎn)期合約以及期權(quán)等多種有效方式，以此來為企業(yè)發(fā)展提供保值、投機(jī)以及套利等機(jī)會。 4 結(jié)論 總之，任何企業(yè)的發(fā)展都不可能是一帆風(fēng)順的，結(jié)合企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制的管理目標(biāo)，有針對性的利用企業(yè)控制財務(wù)風(fēng)險的方法來對企業(yè)的經(jīng)營過程進(jìn)行管理