關(guān)于-~共同設(shè)立投融資平臺(tái)公司的合作方案

1、 關(guān)于與*市政府共同設(shè)立投融資平臺(tái)公司的合作方案 北京*有限公司二零*年*月關(guān)于與*市*有限公司 共同設(shè)立投融資平臺(tái)公司的合作方案北京*有限公司（以下簡(jiǎn)稱*）根據(jù)*市經(jīng)濟(jì)建設(shè)工作的不斷深入，城市建設(shè)、城市管理水平和人民群眾生活需求不斷升級(jí)的前提下，結(jié)合*市*投資開發(fā)有限公司（以下簡(jiǎn)稱*）在*市城市發(fā)展進(jìn)程中發(fā)揮的舉足輕重的作用，以及積極響應(yīng)國(guó)家鼓勵(lì)民營(yíng)資本參與城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，幫助政府進(jìn)行投融資的號(hào)召，決定與*市*投資開發(fā)有限公司共同打造一個(gè)投融資平臺(tái)，雙方進(jìn)行全方位的戰(zhàn)略合作?，F(xiàn)將具體的合作方案說(shuō)明如下：一、共同設(shè)立平臺(tái)公司基本情況1、公司設(shè)立的名稱：待定（由雙方協(xié)商后決定）；2、公司股東方

2、構(gòu)成：1) *市*投資開發(fā)有限公司（或政府指定的其他政府平臺(tái)公司）2) 北京*有限公司3) 如有必要，經(jīng)過(guò)雙方協(xié)商也可以引進(jìn)第三方的投資人3、注冊(cè)資金：待定（雙方協(xié)商后決定。平臺(tái)公司成立后，*擬投資40億元資金規(guī)模）；4、出資比例：待定，*參股或控股（雙方協(xié)商后決定）；5、出資方式：貨幣、實(shí)物、土地使用權(quán)等；6、經(jīng)營(yíng)范圍：城市道路、橋梁、軌道交通、供水、排水、污水處理、燃?xì)鉄崃?、園林綠化等基礎(chǔ)設(shè)施的投資、建設(shè)和經(jīng)營(yíng)管理；房地產(chǎn)開發(fā)，商品房銷售；建筑裝飾材料、建筑機(jī)械銷售；環(huán)保機(jī)械設(shè)備銷售；物業(yè)管理，城建工程項(xiàng)目承包；股權(quán)投資；投資管理；技術(shù)開發(fā)、轉(zhuǎn)讓；銷售計(jì)算機(jī)、軟件及輔助設(shè)備等；獨(dú)立開發(fā)或合

3、資開發(fā)新項(xiàng)目；對(duì)外融資活動(dòng)；參與*市人民政府對(duì)外招商引資等。7、具體投融資領(lǐng)域：智慧城市、綠色城市、城鎮(zhèn)化建設(shè)、城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)與改造、政府公共事業(yè)領(lǐng)域建設(shè)與改造、環(huán)保項(xiàng)目等領(lǐng)域投資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)管理和對(duì)外融資活動(dòng)；8、公司治理結(jié)構(gòu)：按照公司法的要求，建立完善的公司法人治理結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)化運(yùn)作，獨(dú)立經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧；9、公司設(shè)立宗旨：幫助地方政府解決城市發(fā)展進(jìn)程中面臨的投融資問(wèn)題，提升城市競(jìng)爭(zhēng)力和城市形象，改善民生，并實(shí)現(xiàn)國(guó)有資產(chǎn)的保值、增值；實(shí)現(xiàn)民營(yíng)企業(yè)的投資回報(bào)預(yù)期，使之雙方達(dá)到共贏的目的。二、共同設(shè)立平臺(tái)公司的必要性及可行性(一) 地方政府融資平臺(tái)存在的問(wèn)題1、銀行信貸資產(chǎn)的信用風(fēng)險(xiǎn)累積地方

4、政府投融資平臺(tái)公司（城投公司）的最基本功能是：以政府信用為支撐，以實(shí)施政府政策為目標(biāo)，直接或間接地有償籌集資金，將資金投向急需發(fā)展的領(lǐng)域、行業(yè)和項(xiàng)目等。當(dāng)前地方政府融資平臺(tái)銀行貸款余額巨大，其融資規(guī)模和發(fā)展速度驚人，而其中所隱含的風(fēng)險(xiǎn)和存在的問(wèn)題也引起了多方的關(guān)注。2、地方政府償債能力快速下降盡管法律上有所限制，但地方政府融資平臺(tái)往往直接或間接得到了地方政府以地方財(cái)政收入作為擔(dān)保，因此地方融資平臺(tái)的火爆增長(zhǎng)也使得地方政府的財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)不斷積聚。由于地方政府融資平臺(tái)與地方財(cái)政收入的增速并不匹配，巨大的本金和利息支付使得地方政府的財(cái)政負(fù)擔(dān)加重、財(cái)政資金缺口擴(kuò)大，最終導(dǎo)致償債能力快速下降。地方政府財(cái)政收

5、入持續(xù)增長(zhǎng)的不確定性，將無(wú)法滿足地方融資平臺(tái)貸款連續(xù)的本息償還要求，進(jìn)而產(chǎn)生“財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)脅持金融風(fēng)險(xiǎn)”的一系列不利連鎖反應(yīng)。3、地方政府融資平臺(tái)暴露的問(wèn)題，根源是在現(xiàn)行的財(cái)稅體制和行政體制下，地方政府財(cái)力與事權(quán)的不匹配，而合法的融資渠道少之又少，導(dǎo)致地方融資過(guò)于依賴銀行貸款。因此，從根本上解決地方融資平臺(tái)的問(wèn)題，就是要解決地方政府資金不足的問(wèn)題，要從機(jī)制和體制上增加地方政府的財(cái)政收入，拓寬地方政府的融資渠道。4、由于過(guò)去地方政府融資平臺(tái)多數(shù)可能只是投資者，實(shí)際上充當(dāng)了債主的角色，被投資者因管理水平和運(yùn)營(yíng)水平的不足，會(huì)導(dǎo)致債權(quán)及收益的無(wú)法回收。（二）設(shè)立平臺(tái)公司的可行性1、根據(jù)國(guó)務(wù)院頒發(fā)的關(guān)于鼓勵(lì)

6、和引導(dǎo)民間投資健康發(fā)展的若干意見精神，地方政府應(yīng)鼓勵(lì)和引導(dǎo)民間資本進(jìn)入基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域、鼓勵(lì)和引導(dǎo)民間資本進(jìn)入市政公用事業(yè)和城鎮(zhèn)化建設(shè)領(lǐng)域，支持民間資本進(jìn)入城市供水、供氣、供熱、污水和垃圾處理、園林城市、智慧城市等領(lǐng)域、鼓勵(lì)和引導(dǎo)民間資本進(jìn)入金融服務(wù)領(lǐng)域等。有了這些政策的指引為我們?cè)O(shè)立新的平臺(tái)公司提供了可操作性。2、本方案擬設(shè)立的平臺(tái)公司不存在法律上的障礙，符合我國(guó)公司法、企業(yè)國(guó)有資產(chǎn)法等法律法規(guī)之規(guī)定。三、平臺(tái)公司設(shè)立的優(yōu)越性1、*的資源優(yōu)勢(shì)1）項(xiàng)目資源及管理運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)的優(yōu)勢(shì)北京*有限公司擁有強(qiáng)大的管理團(tuán)隊(duì)，各個(gè)股東都具有豐富的行業(yè)運(yùn)營(yíng)管理經(jīng)驗(yàn)，實(shí)為各個(gè)行業(yè)的杰出代表，其經(jīng)營(yíng)范圍涉及眾多

7、領(lǐng)域，其中主要包括城市基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域、智慧城市領(lǐng)域、政府公共事業(yè)領(lǐng)域的投資、建設(shè)與運(yùn)營(yíng)管理；節(jié)能環(huán)保行業(yè)、房地產(chǎn)行業(yè)、高端汽車銷售、金融投資行業(yè)、生物醫(yī)藥行業(yè)、IT行業(yè)、設(shè)計(jì)咨詢行業(yè)、法律服務(wù)行業(yè)、裝備制造行業(yè)、商貿(mào)行業(yè)、收藏業(yè)以及傳媒行業(yè)等。由于公司股東具有眾多的行業(yè)資源優(yōu)勢(shì)以及社會(huì)人脈資源優(yōu)勢(shì)，為*奠定了良好的發(fā)展基礎(chǔ)。北京*有限公司目前參與投資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)管理了餐廚廢棄物處理項(xiàng)目；智慧城市項(xiàng)目；市政道路建設(shè)項(xiàng)目；城市污水和廢氣治理項(xiàng)目；城市管網(wǎng)、供水、供氣、供暖工程項(xiàng)目；城鎮(zhèn)化建設(shè)項(xiàng)目等，積累了豐富的管理運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)。2）*區(qū)位的優(yōu)勢(shì)北京*有限公司注冊(cè)地在北京，是中國(guó)的政治、文化和金融中心，擁

8、有巨大的人才優(yōu)勢(shì)、金融環(huán)境優(yōu)勢(shì)、項(xiàng)目資源優(yōu)勢(shì)，這為*市的城市品牌推廣提供了必要條件和基礎(chǔ)。3）*的融資渠道優(yōu)勢(shì)*在銀行、證券、保險(xiǎn)、信托、基金、投資領(lǐng)域擁有大量的資源，加之*投資擁有*市政府渠道資源、項(xiàng)目資源背景，就能為*市大規(guī)模、高水平的智慧城市、綠色城市、城鎮(zhèn)化建設(shè)、城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)與改造、政府公共事業(yè)領(lǐng)域建設(shè)與改造、環(huán)保項(xiàng)目等領(lǐng)域投資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)管理提供源源不斷地資金保障。根據(jù)投資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)、管理項(xiàng)目的需要，我們可以通過(guò)銀行申請(qǐng)銀行貸款（如國(guó)開行或商業(yè)銀行的項(xiàng)目貸款）；也可以充分發(fā)揮直接融資方式，融資成本低、期限長(zhǎng)等優(yōu)勢(shì)，在初期通過(guò)信托公司、證券公司選擇發(fā)行企業(yè)債券、中期票據(jù)和短期融資

9、券、通過(guò)成立基金公司設(shè)立產(chǎn)業(yè)投資基金、引進(jìn)保險(xiǎn)資金進(jìn)入城市基礎(chǔ)建設(shè)等方式進(jìn)行融資；后期可隨著企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理的逐步向好，通過(guò)證券公司實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)證券化融資等。2、設(shè)立平臺(tái)公司的優(yōu)勢(shì)1）平臺(tái)公司的成立，積極在政府重點(diǎn)關(guān)注的產(chǎn)業(yè)區(qū)域發(fā)揮相當(dāng)于種子基金的積極引導(dǎo)和多級(jí)放大作用，以有限的直接投入，帶動(dòng)大量社會(huì)資金參與，以投促融，投融結(jié)合，促進(jìn)*市建設(shè)與發(fā)展。2）負(fù)責(zé)監(jiān)管好各項(xiàng)建設(shè)資金，實(shí)現(xiàn)投資、建設(shè)、經(jīng)營(yíng)一體化服務(wù)；通過(guò)收購(gòu)、置換、參股、控股等資本營(yíng)運(yùn)手段和方式經(jīng)營(yíng)管理好授權(quán)范圍內(nèi)的國(guó)有資產(chǎn)，收取國(guó)有資產(chǎn)收益，發(fā)揮資產(chǎn)最大效益，實(shí)現(xiàn)國(guó)有資產(chǎn)保值增值；公司實(shí)行規(guī)范化的企業(yè)運(yùn)作模式，通過(guò)對(duì)項(xiàng)目的投資、建設(shè)、管理與

10、運(yùn)營(yíng)提高效益，獲取相應(yīng)的項(xiàng)目收益。3）重新進(jìn)行功能定位，將發(fā)揮投資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)、管理的功能代替政府另外一個(gè)“錢袋子”的功能；新設(shè)立的平臺(tái)公司作為城建資金的運(yùn)作主體之一，將地方城投公司分散投資、分散管理的政府行為，轉(zhuǎn)變?yōu)榭毓晒炯谫Y、投資、建設(shè)和經(jīng)營(yíng)相結(jié)合集約管理的企業(yè)行為，徹底解決地方城投公司經(jīng)營(yíng)責(zé)權(quán)不明，政企不分問(wèn)題。4）重新進(jìn)行法律定位，新設(shè)立的平臺(tái)公司依據(jù)公司法設(shè)立，責(zé)權(quán)利關(guān)系劃分明確；重新進(jìn)行管理定位，平臺(tái)公司完全市場(chǎng)化運(yùn)作，獨(dú)立進(jìn)行投融資活動(dòng)、獨(dú)立管理和運(yùn)營(yíng)，受市場(chǎng)的監(jiān)管；優(yōu)化資源配置、提高辦事效率，全面提升城市開發(fā)經(jīng)營(yíng)的整體水平。四、平臺(tái)公司的發(fā)展方向1、加速投資智慧城市建設(shè)、綠色城市建設(shè)、城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和改造、政府公共事業(yè)建設(shè)、城鎮(zhèn)化建設(shè)等，通過(guò)市政基礎(chǔ)設(shè)施和投資環(huán)境的改善，可以使周邊的土地實(shí)現(xiàn)增值，并吸引企業(yè)投資入駐，提高政府財(cái)政收入；2、拓寬公司業(yè)務(wù)領(lǐng)域，實(shí)現(xiàn)多元化經(jīng)營(yíng)。平臺(tái)公司今后參與投資的方向主要為經(jīng)營(yíng)性的項(xiàng)目和領(lǐng)域，這樣會(huì)增強(qiáng)公司的盈利能力，不斷強(qiáng)化自身的造血功能，增強(qiáng)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)力。在投資的企業(yè)中挖掘具有在資本市場(chǎng)上市的“潛力