西方經(jīng)濟(jì)學(xué)--合約理論

1、合約理論第四部分第四部分一、什么是合約？一、什么是合約？3 of 44什么是價(jià)格？ 3元買了一瓶統(tǒng)一綠茶 3000元買了一臺(tái)西門子滾筒洗衣機(jī) 3000元月租租了一套三室一廳的房子 3000元月薪招聘了一名行政秘書4 of 44價(jià)格與合約 合約并不是一個(gè)簡(jiǎn)單的價(jià)格數(shù)字，合約有結(jié)構(gòu) 價(jià)格條款 vs 使用條款 人與人之間的一切交易皆是合約 思考：交通臺(tái)中有多少種合約？5 of 44交通臺(tái)中的合約有多少種？ 合約一：電臺(tái) 發(fā)送交通信息與播送廣告 司機(jī) 接收交通信息與收聽廣告 合約二：電臺(tái)向交通部門購買交通信息 合約三：商家向電臺(tái)購買廣告時(shí)段 還有嗎？6 of 44什么是合約？ 合約是交換權(quán)利的承諾 我

2、們生活在一個(gè)合約的世界里 締結(jié)合約是否有成本？7 of 44形形色色的合約 產(chǎn)品交易的合約 一手交錢一手交貨（先交錢還是先交貨） 經(jīng)歷時(shí)間的產(chǎn)品交易（為什么有保修、售后服務(wù)） 資產(chǎn)交易合約 勞動(dòng)力（計(jì)件、計(jì)時(shí)、分成） 租賃（房屋、商鋪、） 融資（股權(quán)、債權(quán)） 為什么合約的種類如此之多？什么因素決定合約形式的選擇？二、什么是交易費(fèi)用？二、什么是交易費(fèi)用？9 of 44交易費(fèi)用（Transaction Cost） In order to carry out a market transaction it is necessary to discover who it is that one wis

3、hes to deal with, to inform people that one wishes to deal and on what terms, to conduct negotiations leading up to a bargain, to draw up the contract, to undertake the inspection needed to make sure that the terms of the contract are being observed, and so on. Ronald Coase transactions are costly.1

4、0 of 44交易費(fèi)用（Transaction Cost） 為了進(jìn)行市場(chǎng)交易，在下述環(huán)節(jié)會(huì)產(chǎn)生交易費(fèi)用： 發(fā)現(xiàn)交易對(duì)象 告訴對(duì)方用什么價(jià)格成交 談判 簽合約 監(jiān)督執(zhí)行11 of 44交易費(fèi)用的類型 尋找交易對(duì)象與發(fā)現(xiàn)價(jià)格的成本 進(jìn)行談判與簽定合約的成本 監(jiān)督執(zhí)行合約的成本12 of 44你能解釋這些現(xiàn)象嗎？ 為什么有的飯店先付款后用餐？ 為什么有的飯店允許顧客在旁等候？ 為什么有的飯店不允許顧客自帶酒水？13 of 44無處不在的交易費(fèi)用 零售商、批發(fā)商、銀行、證券公司、股票交易所 保安、警察、律師、法院、政府 企業(yè)家、經(jīng)理、秘書、會(huì)計(jì)、銷售人員 廣告、會(huì)展、人才中心、資產(chǎn)評(píng)估公司 香港80%

5、以上的收入屬于交易費(fèi)用 美國的律師費(fèi)占GDP的8%14 of 44利豐公司案例 歐洲零售商向利豐訂購10萬件夾克衫 設(shè)計(jì)樣品供客戶選擇（布料、顏色、款式） 向韓國買紗 運(yùn)到臺(tái)灣紡織染色 訂購日本公司在中國分廠的拉鏈與鈕扣 布、拉鏈、鈕扣運(yùn)到泰國找五家服裝廠生產(chǎn) 將成衣運(yùn)回香港包裝貼上利豐的牌子運(yùn)到歐洲15 of 44交易費(fèi)用制度成本 交易成本就是一系列的制度成本，其中包括信息成本、談判成本、起草和實(shí)施合約的成本、界定和實(shí)施產(chǎn)權(quán)的成本、監(jiān)督管理的成本和改變制度安排的成本。交易成本包括一切不直接發(fā)生在物質(zhì)生產(chǎn)過程中的成本。 在魯賓遜經(jīng)濟(jì)中，既沒有產(chǎn)權(quán)，也沒有交易，亦沒有任何種類的經(jīng)濟(jì)組織。所有那些

6、在魯賓遜經(jīng)濟(jì)中不可能存在的成本，都是交易成本。 張五常16 of 44為什么會(huì)有交易費(fèi)用 人類社會(huì)中自私行為的發(fā)生概率大于零人類社會(huì)中自私行為的發(fā)生概率大于零 失信、欺騙，增加了訂立合約、律師、法庭等費(fèi)用 偷盜、搶劫，增加了防盜、警察等費(fèi)用。 考核品質(zhì)的費(fèi)用大于零考核品質(zhì)的費(fèi)用大于零 人們只有確信交易所得比所付代價(jià)更高時(shí)才會(huì)進(jìn)行交換，所以必須對(duì)交易物品的品質(zhì)進(jìn)行考核17 of 44如何理解交易費(fèi)用？ 交易與化學(xué)反應(yīng)的類比 AA + BB AB +BA三、信息不對(duì)稱三、信息不對(duì)稱19 of 44交易費(fèi)用:信息不對(duì)稱 與交易相關(guān)的信息，在交易雙方之間分布不對(duì)稱，一方比另一方擁有較多的信息。 擁有較

7、多信息的一方，稱為信息優(yōu)勢(shì)方信息優(yōu)勢(shì)方 擁有較少信息的一方，稱為信息劣勢(shì)方信息劣勢(shì)方 賣者比買者知道得多：舊車市場(chǎng) 買者比賣者知道得多：保險(xiǎn)市場(chǎng)20 of 44逆向選擇 信息不對(duì)稱發(fā)生在交易合約簽訂之前，導(dǎo)致 “逆向選擇” 問題。 舊車市場(chǎng)會(huì)出現(xiàn)什么問題？ 保險(xiǎn)市場(chǎng)會(huì)出現(xiàn)什么問題？ 信息優(yōu)勢(shì)方選擇信息劣勢(shì)方進(jìn)行交易，導(dǎo)致信息劣勢(shì)方利益受損，產(chǎn)生逆向選擇問題。 逆向選擇會(huì)導(dǎo)致高質(zhì)量產(chǎn)品或優(yōu)質(zhì)客戶從市場(chǎng)中退出。21 of 44信號(hào)傳遞與信號(hào)甄別模型 信號(hào)傳遞：信息優(yōu)勢(shì)方發(fā)送信號(hào)，首先披信號(hào)傳遞：信息優(yōu)勢(shì)方發(fā)送信號(hào)，首先披露自己的信息，以便信息劣勢(shì)方識(shí)別。劣露自己的信息，以便信息劣勢(shì)方識(shí)別。劣勢(shì)方觀

8、察到優(yōu)勢(shì)方的信號(hào)后，與之簽訂合勢(shì)方觀察到優(yōu)勢(shì)方的信號(hào)后，與之簽訂合同。同。 例子：質(zhì)量保證、文憑、舊車質(zhì)檢證書例子：質(zhì)量保證、文憑、舊車質(zhì)檢證書 信號(hào)甄別：信息劣勢(shì)方設(shè)計(jì)信號(hào)甄別：信息劣勢(shì)方設(shè)計(jì)“菜單菜單”誘使誘使信息優(yōu)勢(shì)方通過選擇披露信息，從而甄別信息優(yōu)勢(shì)方通過選擇披露信息，從而甄別不同類型的信息優(yōu)勢(shì)方。不同類型的信息優(yōu)勢(shì)方。 例子：設(shè)計(jì)不同的保險(xiǎn)合約以供選擇例子：設(shè)計(jì)不同的保險(xiǎn)合約以供選擇22 of 44道德風(fēng)險(xiǎn) 信息不對(duì)稱發(fā)生在交易合約簽訂后，導(dǎo)致 “道德風(fēng)險(xiǎn)” 問題。 保險(xiǎn)合約簽定后，投保人的行為會(huì)發(fā)生什么問題？ 聘任合約簽定后，經(jīng)理人的行為會(huì)發(fā)生什么問題？ 信息劣勢(shì)方難以有效監(jiān)督信息

9、優(yōu)勢(shì)方，信息優(yōu)勢(shì)方可采取某些有悖合約規(guī)定的隱藏行動(dòng)，損害信息劣勢(shì)方的利益，產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)問題。23 of 44委托代理模型 信息劣勢(shì)方委托人 信息優(yōu)勢(shì)方代理人 雖然無法直接觀測(cè)到代理人的行動(dòng)，但可以觀測(cè)到代理人行動(dòng)的結(jié)果。設(shè)計(jì)合約將代理人的薪酬與可觀測(cè)的結(jié)果聯(lián)系起來，以激勵(lì)代理人提高努力程度，減少損害委托人的行為。 保險(xiǎn)損失的分擔(dān)比例 經(jīng)理的收入與業(yè)績(jī)掛鉤四、外部性四、外部性25 of 44交易費(fèi)用：外部性 當(dāng)人們的行為影響到他人的利益，卻沒有當(dāng)人們的行為影響到他人的利益，卻沒有因?yàn)樗斐傻挠绊戇M(jìn)行賠償或得到補(bǔ)償時(shí)，因?yàn)樗斐傻挠绊戇M(jìn)行賠償或得到補(bǔ)償時(shí)，就會(huì)產(chǎn)生外部性問題。就會(huì)產(chǎn)生外部性問題。

10、正外部性：臨街的私家花園讓路人賞心悅正外部性：臨街的私家花園讓路人賞心悅目目 負(fù)外部性：比鄰的電廠煙塵讓居民門窗緊負(fù)外部性：比鄰的電廠煙塵讓居民門窗緊閉閉26 of 44誰該承擔(dān)責(zé)任？ 制藥廠的污水導(dǎo)致農(nóng)戶在河道中的網(wǎng)箱魚制藥廠的污水導(dǎo)致農(nóng)戶在河道中的網(wǎng)箱魚死亡死亡 化工廠的廢氣導(dǎo)致草席廠露天晾曬的草席化工廠的廢氣導(dǎo)致草席廠露天晾曬的草席變黑變黑 糖果商的噪音導(dǎo)致醫(yī)生無法在診所中檢查糖果商的噪音導(dǎo)致醫(yī)生無法在診所中檢查病人病人27 of 44社會(huì)成本與私人成本的分離OutputPrice $S = MPCMSC91011q1q0ABC28 of 44科斯的社會(huì)成本問題 傳統(tǒng)的思路：由于A給B造

11、成了缺失，故應(yīng)當(dāng)考慮如何限制A。 問題的相互性：避免對(duì)B的損害將使A遭受損失 真正的問題：是允許A損害B？還是允許B損害A？關(guān)鍵是如何避免較高的損害。29 of 44問題的本質(zhì)：產(chǎn)權(quán)歸屬AB制藥廠污水排放權(quán)農(nóng)戶河道養(yǎng)魚權(quán)化工廠廢氣排放權(quán)草席廠露天晾曬權(quán)糖果商噪音制造權(quán)醫(yī)生安靜享受權(quán)權(quán)利發(fā)生沖突時(shí)，應(yīng)當(dāng)決定權(quán)利的歸屬。權(quán)利發(fā)生沖突時(shí)，應(yīng)當(dāng)決定權(quán)利的歸屬。權(quán)利應(yīng)當(dāng)歸誰呢？權(quán)利應(yīng)當(dāng)歸誰呢？權(quán)利歸誰的價(jià)值高？權(quán)利歸誰的價(jià)值高？30 of 44糖果商與醫(yī)生 傳統(tǒng)觀點(diǎn)：糖果商的噪音損害了醫(yī)生，因此應(yīng)當(dāng)限制糖果商。 科斯的觀點(diǎn)：誠然糖果商損害了醫(yī)生，但是如果禁止制造噪音就損害了糖果商。因?yàn)樘枪讨圃煸胍舨⒎?/p>

12、故意與醫(yī)生過不去，他也是為了謀生。關(guān)鍵問題是兩害取其輕，避免更大的損害。 如果糖果商與醫(yī)生能夠?qū)崿F(xiàn)零成本的談判，無論規(guī)定誰承擔(dān)法律責(zé)任，最有效率的結(jié)果都會(huì)出現(xiàn)。31 of 44權(quán)利歸屬與最優(yōu)結(jié)果132 of 44權(quán)利歸屬與最優(yōu)結(jié)果233 of 44權(quán)利歸屬與最優(yōu)結(jié)果3科斯定理：如果交易費(fèi)用為零，無論損害責(zé)任在法律上如何分配，都能達(dá)到資源的最佳配置。34 of 44權(quán)利歸屬與最優(yōu)結(jié)果4科斯定理推論：如果交易費(fèi)用相當(dāng)高，最有效率的法律制度應(yīng)讓能夠以最低成本減少損害的一方承擔(dān)責(zé)任。35 of 44制藥廠的污水與農(nóng)戶的網(wǎng)箱魚 制藥廠將污水排入河道，導(dǎo)致7戶農(nóng)民的網(wǎng)箱魚死亡，每戶損失1000元，共計(jì)70

13、00元。污水的危害有一種辦法可消除，即工廠安裝污水過濾器，成本3000元。工廠過濾器3000元農(nóng)戶損失1000元合計(jì)7000元36 of 44工傷賠償原則的歷史演變 勞動(dòng)者責(zé)任原則 雇主過失賠償原則 無過失賠償原則五、公共產(chǎn)品五、公共產(chǎn)品38 of 44交易費(fèi)用：公共產(chǎn)品 家里的電燈 vs. 樓道里的路燈 家庭防盜器 vs. 小區(qū)智能監(jiān)控系統(tǒng) 家庭防治白蟻 vs. 城市白蟻防治計(jì)劃39 of 44公共產(chǎn)品的本質(zhì) 私用品獨(dú)用（Exclusive Use） 共用品同用（Concurrent Use） 同用是指多人可以共享而不干擾他人的享用。 可以同用的物品很難排除他人享用。40 of 44公共產(chǎn)品

14、的特征 非競(jìng)爭(zhēng)性：某人對(duì)公共產(chǎn)品的消費(fèi)不排斥和妨礙他人同時(shí)享用，也不會(huì)因此減少他人消費(fèi)該種公共產(chǎn)品的數(shù)量和質(zhì)量。向額外一名消費(fèi)者向額外一名消費(fèi)者提供公共產(chǎn)品的邊際成本接近于零。提供公共產(chǎn)品的邊際成本接近于零。 非排它性：在技術(shù)上無法將那些不愿意為消費(fèi)行為付款的人排除在某種公共產(chǎn)品的受益范圍之外；或者在技術(shù)上雖然可以排他，但排他的成本很高，以致于有經(jīng)濟(jì)上不可行。排除未付排除未付費(fèi)者消費(fèi)公共產(chǎn)品的成本很高。費(fèi)者消費(fèi)公共產(chǎn)品的成本很高。41 of 44哪些是公共產(chǎn)品？ 天氣預(yù)報(bào) 高速公路 門牌號(hào)碼 殺毒軟件 野生動(dòng)物 公共廁所 國家郵政 海軍艦隊(duì) 城市環(huán)衛(wèi) 公共交通 基礎(chǔ)教育 麻疹疫苗 江河湖泊 國

15、家圖書館42 of 44公共產(chǎn)品的分類私人品私人品公共資源公共資源準(zhǔn)公共品準(zhǔn)公共品純公共品純公共品是是否否否否是是排他性排他性競(jìng)競(jìng)爭(zhēng)爭(zhēng)性性43 of 44該種物品是否具該種物品是否具有不可分割性？有不可分割性？該種物品是否具該種物品是否具有非競(jìng)爭(zhēng)性有非競(jìng)爭(zhēng)性技術(shù)上該物品能技術(shù)上該物品能否排他？否排他？排他成本高嗎？排他成本高嗎？準(zhǔn)公共物品（擁準(zhǔn)公共物品（擁擠型的俱樂部物擠型的俱樂部物品）品）消費(fèi)上是消費(fèi)上是否具有競(jìng)否具有競(jìng)爭(zhēng)性？爭(zhēng)性？消費(fèi)上是消費(fèi)上是否具有排否具有排他性？他性？否否否否否否高高純公共品（非競(jìng)純公共品（非競(jìng)爭(zhēng)性、非排他性）爭(zhēng)性、非排他性）受益上是受益上是否具有排否具有排他性？他性

16、？私人物品（競(jìng)私人物品（競(jìng)爭(zhēng)性、排他爭(zhēng)性、排他性）性）是是是是否否公共資源（有競(jìng)公共資源（有競(jìng)爭(zhēng)性、無排他性爭(zhēng)性、無排他性的物品）的物品）判定公共物品的步驟判定公共物品的步驟是是是是是是不高不高44 of 4445 of 44到底什么是公共產(chǎn)品 并非所有政府提供的產(chǎn)品都是公共產(chǎn)品 并非所有的公共產(chǎn)品都要由政府提供 公共產(chǎn)品之所以存在的原因公共產(chǎn)品之所以存在的原因?qū)⑵浣缍▽⑵浣缍樗饺似返慕灰踪M(fèi)用太高為私人品的交易費(fèi)用太高 非競(jìng)爭(zhēng)性、非排他性會(huì)導(dǎo)致什么樣的交易費(fèi)用？46 of 44公共產(chǎn)品的合約問題 非競(jìng)爭(zhēng)性集體購買高額的談判費(fèi)用 非排他性無法收費(fèi)高額的執(zhí)行成本 搭便車：搭便車：人們會(huì)隱瞞自己的真實(shí)支付意愿人們會(huì)隱瞞自己的真實(shí)支付意愿（少付費(fèi)或不支付費(fèi)用），待他人付費(fèi)后（少付費(fèi)或不支付費(fèi)用），待他人付費(fèi)后卻可享受公共產(chǎn)品帶來的收益。卻可享受公共產(chǎn)品帶來的收益。 公共產(chǎn)品涉及的人越多，免費(fèi)搭車問題越公共產(chǎn)品涉及的人越多，免費(fèi)搭車問題越嚴(yán)重，越無人愿意提供公共產(chǎn)品。嚴(yán)重，越無人愿意提供公共產(chǎn)品。47 of 44解決辦法 關(guān)鍵問題是收費(fèi)，只要能收到錢，杜絕不關(guān)鍵問題是收費(fèi)，只要能收到錢