第三章財(cái)務(wù)分析程序與方法

1、第三章財(cái)務(wù)分析第三章財(cái)務(wù)分析程序與程序與方法方法 第一節(jié) 財(cái)務(wù)分析程序與步驟第二節(jié) 戰(zhàn)略分析與會(huì)計(jì)分析第三節(jié) 比率分析與因素分析第四節(jié) 財(cái)務(wù)分析報(bào)告第一節(jié) 財(cái)務(wù)分析基本程序與步驟財(cái)務(wù)分析程序與步驟:四個(gè)階段、十個(gè)步驟 （一）財(cái)務(wù)分析信息搜集整理階段 （二）戰(zhàn)略分析與會(huì)計(jì)分析階段 （三）財(cái)務(wù)分析實(shí)施階段（財(cái)務(wù)分析） （四）財(cái)務(wù)分析綜合評(píng)價(jià)階段（前景判斷） 在搜集整理資料基礎(chǔ)上 戰(zhàn)略分析 會(huì)計(jì)分析 財(cái)務(wù)分析 前景判斷財(cái)務(wù)分析信息搜集整理階段1、明確財(cái)務(wù)分析目的2、制定財(cái)務(wù)分析計(jì)劃3、搜集整理財(cái)務(wù)分析信息戰(zhàn)略分析與會(huì)計(jì)分析階段4、企業(yè)戰(zhàn)略分析5、財(cái)務(wù)報(bào)表會(huì)計(jì)分析財(cái)務(wù)分析實(shí)施階段(財(cái)務(wù)分析階段)6、財(cái)

2、務(wù)指標(biāo)分析7、基本因素分析財(cái)務(wù)分析綜合評(píng)價(jià)階段(前景分析階段)8、財(cái)務(wù)綜合分析與評(píng)價(jià)9、財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)與價(jià)值評(píng)估10、財(cái)務(wù)分析報(bào)告第二節(jié) 戰(zhàn)略分析與會(huì)計(jì)分析一、企業(yè)戰(zhàn)略分析基礎(chǔ)：目的：通過(guò)對(duì)企業(yè)所在行業(yè)或企業(yè)擬進(jìn)入行業(yè)的分 析，明確企業(yè)自身地位及應(yīng)采取的競(jìng)爭(zhēng)戰(zhàn)略內(nèi)容:行業(yè)分析分析其盈利水平與盈利潛力 企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)策略分析作用：是后續(xù)的會(huì)計(jì)分析和財(cái)務(wù)分析的基礎(chǔ)和導(dǎo)向行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)程度行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)程度市場(chǎng)議價(jià)能力市場(chǎng)議價(jià)能力低成本競(jìng)爭(zhēng)策略產(chǎn)品差異競(jìng)爭(zhēng)策略明確戰(zhàn)略制定程序；明確宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境二、 會(huì)計(jì)分析技術(shù) （一）會(huì)計(jì)分析的內(nèi)涵與步驟 （二）會(huì)計(jì)分析的方法會(huì)計(jì)分析的內(nèi)涵與步驟 會(huì)計(jì)分析的目的會(huì)計(jì)分析的目的: :評(píng)價(jià)企業(yè)

3、會(huì)計(jì)所反映的財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)企業(yè)會(huì)計(jì)所反映的財(cái)務(wù)狀況與經(jīng)營(yíng)成果的狀況與經(jīng)營(yíng)成果的真實(shí)程度真實(shí)程度 會(huì)計(jì)分析的作用會(huì)計(jì)分析的作用: : 通過(guò)對(duì)會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)方法、會(huì)計(jì)披露的評(píng)通過(guò)對(duì)會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)方法、會(huì)計(jì)披露的評(píng) 價(jià)，價(jià)，揭示會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量；揭示會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量； 通過(guò)調(diào)整、通過(guò)調(diào)整、修正會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)，修正會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)，以保證財(cái)務(wù)分析以保證財(cái)務(wù)分析 結(jié)論的可靠性。結(jié)論的可靠性。 u閱讀會(huì)計(jì)報(bào)告u比較會(huì)計(jì)報(bào)表u解釋會(huì)計(jì)報(bào)表u修正會(huì)計(jì)報(bào)表信息會(huì)計(jì)分析的步驟會(huì)計(jì)分析的步驟: :水平分析法水平分析法垂直分析法垂直分析法趨勢(shì)分析法趨勢(shì)分析法會(huì)計(jì)政策體會(huì)計(jì)政策體現(xiàn)在會(huì)計(jì)報(bào)現(xiàn)在會(huì)計(jì)報(bào)表附注上表附注上會(huì)計(jì)分析的方法u水平分析法u

4、垂直分析法u趨勢(shì)分析法基本點(diǎn)基本點(diǎn): :將報(bào)表資料中不同時(shí)期的同項(xiàng)數(shù)據(jù)進(jìn)行對(duì)比將報(bào)表資料中不同時(shí)期的同項(xiàng)數(shù)據(jù)進(jìn)行對(duì)比對(duì)比的方式對(duì)比的方式: : 絕對(duì)值增減變動(dòng)量絕對(duì)值增減變動(dòng)量= =分析期某項(xiàng)指標(biāo)實(shí)際數(shù)-基期同 項(xiàng)指標(biāo)實(shí)際數(shù) 增減變動(dòng)率增減變動(dòng)率= =變動(dòng)絕對(duì)值/基期實(shí)際數(shù)值100% 變動(dòng)比率值變動(dòng)比率值= =分析期實(shí)際值/基期實(shí)際數(shù)值水平分析法水平分析法定義：定義：注意問(wèn)題注意問(wèn)題:分析資料的可比性分析資料的可比性對(duì)比方式的結(jié)合運(yùn)用對(duì)比方式的結(jié)合運(yùn)用垂直分析法垂直分析法基本點(diǎn)基本點(diǎn): :計(jì)算報(bào)表中各項(xiàng)目占總體的比重或計(jì)算報(bào)表中各項(xiàng)目占總體的比重或 結(jié)構(gòu)，反映報(bào)表中的項(xiàng)目與總體關(guān)結(jié)構(gòu)，反映報(bào)表

5、中的項(xiàng)目與總體關(guān) 系情況及其變動(dòng)情況系情況及其變動(dòng)情況一般步驟一般步驟: : 確定報(bào)表中各項(xiàng)目占總額的比重或百分比確定報(bào)表中各項(xiàng)目占總額的比重或百分比通過(guò)各項(xiàng)目的比重通過(guò)各項(xiàng)目的比重, ,分析各項(xiàng)目在企業(yè)經(jīng)營(yíng)中的重要性分析各項(xiàng)目在企業(yè)經(jīng)營(yíng)中的重要性將分析期各項(xiàng)目的比重與前期同項(xiàng)目比重對(duì)比將分析期各項(xiàng)目的比重與前期同項(xiàng)目比重對(duì)比, ,研究各研究各 項(xiàng)目的比重變動(dòng)情況項(xiàng)目的比重變動(dòng)情況資產(chǎn)負(fù)債表的共同比報(bào)表以資產(chǎn)總額為基數(shù)資產(chǎn)負(fù)債表的共同比報(bào)表以資產(chǎn)總額為基數(shù);利潤(rùn)表的共同比報(bào)表以營(yíng)業(yè)收入總額為基數(shù)利潤(rùn)表的共同比報(bào)表以營(yíng)業(yè)收入總額為基數(shù).基本點(diǎn)基本點(diǎn): :根據(jù)企業(yè)連續(xù)幾年或幾個(gè)時(shí)期的分析根據(jù)企業(yè)連

6、續(xù)幾年或幾個(gè)時(shí)期的分析 資料，運(yùn)用指數(shù)或完成率的計(jì)算，確資料，運(yùn)用指數(shù)或完成率的計(jì)算，確 定分析期各有關(guān)項(xiàng)目的變動(dòng)情況和趨勢(shì)定分析期各有關(guān)項(xiàng)目的變動(dòng)情況和趨勢(shì)一般步驟一般步驟: : 趨勢(shì)分析法趨勢(shì)分析法計(jì)算趨勢(shì)比率或指數(shù)計(jì)算趨勢(shì)比率或指數(shù)評(píng)價(jià)與判斷企業(yè)各項(xiàng)指標(biāo)的變動(dòng)趨勢(shì)及其合理性評(píng)價(jià)與判斷企業(yè)各項(xiàng)指標(biāo)的變動(dòng)趨勢(shì)及其合理性預(yù)測(cè)未來(lái)的發(fā)展趨勢(shì)預(yù)測(cè)未來(lái)的發(fā)展趨勢(shì)定基指數(shù)定基指數(shù)環(huán)比指數(shù)環(huán)比指數(shù)第三節(jié) 比率分析與因素分析一、比率分析法（一）比率分析法的定義及種類(lèi)（二）比率分析指標(biāo)（三）標(biāo)準(zhǔn)比率（四）使用比率分析法應(yīng)注意的問(wèn)題二、因素分析法（一）連環(huán)替代法（二）差額計(jì)算法比率分析法的定義與形式基本點(diǎn):將

7、影響財(cái)務(wù)狀況的兩個(gè)相關(guān)因素聯(lián)系起 來(lái)，通過(guò)計(jì)算比率，反映它們之間的關(guān) 系，借以評(píng)價(jià)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)狀況形式: 百分率 比率 分?jǐn)?shù) 相關(guān)比率分析相關(guān)比率分析-是將兩個(gè)性質(zhì)不同但又相關(guān)的指標(biāo)加以對(duì)比計(jì)算，求出比率，反映有關(guān)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的相互關(guān)系。構(gòu)成比率分析構(gòu)成比率分析-是指通過(guò)計(jì)算某項(xiàng)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)各個(gè)組成部分占總體的比重，反映部分與總體的關(guān)系，分析構(gòu)成內(nèi)容的變化。效率比率分析效率比率分析-是反映某項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)投入與產(chǎn)出之間關(guān)系的財(cái)務(wù)比率種類(lèi):財(cái)務(wù)比率指標(biāo)體系按分析主體劃分按分析內(nèi)容劃分按財(cái)務(wù)報(bào)表劃分p61-62標(biāo)準(zhǔn)比率n算術(shù)平均數(shù)n綜合報(bào)表法n中位數(shù)法使用比率分析法應(yīng)注意的問(wèn)題使用比率分析法應(yīng)注意的問(wèn)題

8、：n對(duì)比項(xiàng)目的相關(guān)性n對(duì)比口徑的一致性n衡量標(biāo)準(zhǔn)的科學(xué)性連環(huán)替代法的程序u指標(biāo)分解指標(biāo)分解-確定分析指標(biāo)與其影響因素間的關(guān)系u建立指標(biāo)體系建立指標(biāo)體系-確定分析對(duì)象u連環(huán)順序替代連環(huán)順序替代u計(jì)算替代結(jié)果計(jì)算替代結(jié)果u檢驗(yàn)分析結(jié)果檢驗(yàn)分析結(jié)果 例題見(jiàn)例題見(jiàn)p68課堂練習(xí)1.某企業(yè)2005年、2004年有關(guān)指標(biāo)資料如下。要求：運(yùn)用連環(huán)替代法分析各因素對(duì)總資產(chǎn)報(bào)酬率的影響程度。課堂練習(xí)1答案應(yīng)用連環(huán)替代法應(yīng)注意的問(wèn)題u因素分解的相關(guān)性因素分解的相關(guān)性 分析指標(biāo)與其影響因素之間必須有實(shí)際經(jīng)濟(jì)意義分析指標(biāo)與其影響因素之間必須有實(shí)際經(jīng)濟(jì)意義u分析前提的假定性分析前提的假定性 分析某一因素對(duì)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)差異的

9、影響時(shí)，必須假定其他因素不變分析某一因素對(duì)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)差異的影響時(shí)，必須假定其他因素不變u因素替代的順序性因素替代的順序性 數(shù)量指標(biāo)在前，質(zhì)量指標(biāo)在后數(shù)量指標(biāo)在前，質(zhì)量指標(biāo)在后 主要因素在前主要因素在前, ,次要因素在后次要因素在后u順序替代的連環(huán)性順序替代的連環(huán)性 確定各因素變動(dòng)對(duì)分析對(duì)象影響時(shí)，都是將某因素替代后的結(jié)果確定各因素變動(dòng)對(duì)分析對(duì)象影響時(shí)，都是將某因素替代后的結(jié)果與該因素替代前的結(jié)果對(duì)比，一環(huán)套一環(huán)與該因素替代前的結(jié)果對(duì)比，一環(huán)套一環(huán) 差額分析法 差額分析法是連環(huán)替代法的一種簡(jiǎn)化形式 它可直接利用各影響因素的實(shí)際數(shù)與基期數(shù)的差額，在其他因素不變假定條件下，計(jì)算各該因素對(duì)分析指標(biāo)的影響

10、程度。課堂練習(xí)2.運(yùn)用差額計(jì)算法分析各因素對(duì)總資產(chǎn)報(bào)酬率的影響程度。第四節(jié) 財(cái)務(wù)分析報(bào)告u財(cái)務(wù)分析報(bào)告的含義與作用u財(cái)務(wù)分析報(bào)告的類(lèi)型及其特點(diǎn)財(cái)務(wù)分析報(bào)告的類(lèi)型及其特點(diǎn)u財(cái)務(wù)分析報(bào)告的格式與內(nèi)容u財(cái)務(wù)分析報(bào)告的編寫(xiě)要求財(cái)務(wù)分析報(bào)告的含義財(cái)務(wù)分析報(bào)告是指財(cái)務(wù)分析主體對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和財(cái)務(wù)成果等進(jìn)行分析和評(píng)價(jià)所形成的書(shū)面文字報(bào)告財(cái)務(wù)分析報(bào)告是對(duì)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析報(bào)告是對(duì)財(cái)務(wù)分析結(jié)果的概括和總結(jié)分析結(jié)果的概括和總結(jié)財(cái)務(wù)分析報(bào)告的類(lèi)型及其特點(diǎn)財(cái)務(wù)分析報(bào)告的類(lèi)型及其特點(diǎn)財(cái)務(wù)分析報(bào)告按其分析的內(nèi)容范圍分：綜合分析報(bào)告專(zhuān)題分析報(bào)告簡(jiǎn)要分析報(bào)告 綜合分析報(bào)告綜合分析報(bào)告 定義：綜合分析報(bào)告又稱(chēng)綜合分析報(bào)告又稱(chēng)全面分析

11、報(bào)告全面分析報(bào)告，是對(duì)，是對(duì) 公司整體運(yùn)營(yíng)及財(cái)務(wù)狀況的分析評(píng)公司整體運(yùn)營(yíng)及財(cái)務(wù)狀況的分析評(píng) 價(jià)價(jià)而形成的而形成的書(shū)面報(bào)告書(shū)面報(bào)告。特點(diǎn)：特點(diǎn)：具有內(nèi)容豐富、涉及面廣，對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告具有內(nèi)容豐富、涉及面廣，對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告使用者做出各項(xiàng)決策有深遠(yuǎn)影響使用者做出各項(xiàng)決策有深遠(yuǎn)影響. .一般進(jìn)行半年度、年度進(jìn)行財(cái)務(wù)分析時(shí)一般進(jìn)行半年度、年度進(jìn)行財(cái)務(wù)分析時(shí)采用這種類(lèi)型采用這種類(lèi)型 專(zhuān)題分析報(bào)告含義含義: :專(zhuān)題分析報(bào)告又稱(chēng)專(zhuān)題分析報(bào)告又稱(chēng)單項(xiàng)分析報(bào)告單項(xiàng)分析報(bào)告，是指，是指針對(duì)某一時(shí)期企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理中的某些針對(duì)某一時(shí)期企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理中的某些關(guān)鍵問(wèn)題、重大經(jīng)濟(jì)措施或薄弱環(huán)節(jié)關(guān)鍵問(wèn)題、重大經(jīng)濟(jì)措施或薄弱環(huán)節(jié)等進(jìn)行專(zhuān)門(mén)分

12、析后形成的書(shū)面報(bào)告。等進(jìn)行專(zhuān)門(mén)分析后形成的書(shū)面報(bào)告。特點(diǎn)特點(diǎn): :具有不受時(shí)間限制、一事一議、易被經(jīng)具有不受時(shí)間限制、一事一議、易被經(jīng)營(yíng)管理者接受、收效快營(yíng)管理者接受、收效快含義含義: :簡(jiǎn)要分析報(bào)告是對(duì)主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)在一定時(shí)期內(nèi)，存在的問(wèn)題或比較突出的問(wèn)題，進(jìn)行概要的分析而形成的書(shū)面報(bào)告。 特點(diǎn)特點(diǎn): :具有簡(jiǎn)明扼要、切中要害主要適用于定期分析，可按月、按季進(jìn)行編制。 簡(jiǎn)要分析報(bào)告財(cái)務(wù)分析報(bào)告的內(nèi)容一、公司簡(jiǎn)介及公司戰(zhàn)略分析二、報(bào)表分析三、財(cái)務(wù)指標(biāo)分析四、綜合分析五、結(jié)論要有目錄！u基本財(cái)務(wù)情況反映（提要段 ）u主要成績(jī)和重大事項(xiàng)說(shuō)明（說(shuō)明段 ）u存在問(wèn)題的分析（分析段 ）u（評(píng)價(jià)段 ）u提出改進(jìn)措施意見(jiàn)（建議段） 主要財(cái)務(wù)分析報(bào)告的編寫(xiě)要求u突出重點(diǎn)、兼顧一般u觀點(diǎn)明確、抓住關(guān)鍵u注重時(shí)效、及時(shí)編報(bào)u客觀公正、真實(shí)可靠u報(bào)告清楚、文字簡(jiǎn)練注意：采用文字處理與圖表表達(dá)相結(jié)合的方法 第五節(jié) 圖解分析法一、圖解分析法的作用與種類(lèi)二、對(duì)比分析圖解法柱形圖三、結(jié)構(gòu)分析