2021年軸承行業(yè)研究分析報(bào)告

1、2021年軸承行業(yè)研究分析報(bào)告 名詞解釋名詞解釋-0808 中國軸承行業(yè)綜述中國軸承行業(yè)綜述定義與分類-1010發(fā)展歷程-1111技術(shù)概述-1212市場(chǎng)現(xiàn)狀-1313 中國軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析中國軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析-1414上游：鋼鐵、非金屬材料-1616中游：軸承廠商-1818下游：應(yīng)用領(lǐng)域-1919 中國軸承行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模中國軸承行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模-2121 中國軸承行業(yè)競(jìng)爭格局中國軸承行業(yè)競(jìng)爭格局-2222 中國軸承行業(yè)驅(qū)動(dòng)因素中國軸承行業(yè)驅(qū)動(dòng)因素驅(qū)動(dòng)因素一：風(fēng)力發(fā)電行業(yè)帶動(dòng)軸承需求-2323驅(qū)動(dòng)因素二：工業(yè)自動(dòng)化促進(jìn)軸承行業(yè)發(fā)展-2424 中國軸承行業(yè)制約因素中國軸承行業(yè)制約因素-2525 中國

2、軸承行業(yè)政策分析中國軸承行業(yè)政策分析-2626 中國軸承行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)中國軸承行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)發(fā)展趨勢(shì)：軸承邁向智能化階段-2727 中國軸承行業(yè)企業(yè)推薦中國軸承行業(yè)企業(yè)推薦-2828目錄目錄CONTENTSCONTENTS 徑向載荷：徑向載荷：指作用方向垂直于軸承軸心線的載荷（載荷指使結(jié)構(gòu)或構(gòu)件產(chǎn)生內(nèi)力和變形的外力）。 雙列角接觸軸承雙列角接觸軸承：雙列角接觸球軸承可承受徑向負(fù)荷和作用在兩個(gè)方向的軸向負(fù)荷，它能限制軸或外殼雙向軸向位移、接觸角為30度，可以提供剛性較高的軸承配置。 貝氏體淬火貝氏體淬火：一種提高金屬工件的硬度及耐磨性的淬火技術(shù)。 P P4 4級(jí)精密軸承：級(jí)精密軸承：滾動(dòng)軸承的精度按

3、小到大一般分為P0、P6、P5、P4和P2五個(gè)等級(jí)，對(duì)于數(shù)控機(jī)床、加工中心等高速、高精密機(jī)床的主軸支承，則需選用P4及其以上級(jí)超精密軸承。名詞解釋名詞解釋什么是軸承，有哪些類別？什么是軸承，有哪些類別？定義與分類發(fā)展歷程技術(shù)概覽市場(chǎng)現(xiàn)狀1軸承行業(yè)綜述軸承行業(yè)綜述軸承行業(yè)軸承行業(yè)定義與分類定義與分類中國軸承定義及分類中國軸承定義及分類定義定義軸承指支持旋轉(zhuǎn)軸或其他運(yùn)動(dòng)體的機(jī)械基礎(chǔ)件，用于承受軸與其他軸內(nèi)零部件運(yùn)作過程中產(chǎn)生的載荷以及降低機(jī)械旋轉(zhuǎn)體的摩擦系數(shù)的零部件，可對(duì)機(jī)械設(shè)備的運(yùn)行性能與質(zhì)量等方面產(chǎn)生較大影響。軸承廣泛應(yīng)用于各類涉及現(xiàn)代機(jī)械設(shè)備的應(yīng)用場(chǎng)景，其按產(chǎn)品劃分可分為風(fēng)力發(fā)電機(jī)軸承、汽車

4、軸承、工程機(jī)械軸承以及盾構(gòu)機(jī)軸承。按產(chǎn)品分類按產(chǎn)品分類風(fēng)電風(fēng)電軸承軸承汽車汽車軸承軸承工程機(jī)工程機(jī)械軸承械軸承盾構(gòu)機(jī)盾構(gòu)機(jī)軸承軸承描述描述風(fēng)電軸承：風(fēng)電軸承：屬于風(fēng)電機(jī)組的核心零部件之一。具備維修成本高、使用壽命要求高以及使用環(huán)境惡劣等特點(diǎn)。同時(shí)風(fēng)電軸承技術(shù)具備較高復(fù)雜性，風(fēng)力發(fā)電機(jī)用軸承包括偏航軸承、變槳軸承、主軸軸承等汽車軸承：汽車軸承：主要用于汽車輪轂的承重以及為輪轂的轉(zhuǎn)動(dòng)提供精確引導(dǎo)，可承受軸向載荷與徑向載荷。截至2021年，其已從第一代雙列角接觸軸承發(fā)展至第三代輪轂軸承，結(jié)合了軸承單元與防抱剎系統(tǒng)技術(shù)工程機(jī)械軸承：工程機(jī)械軸承：主要用于工程建設(shè)的施工機(jī)械，應(yīng)用領(lǐng)域包括建筑、水利、電力

5、、道路、礦山、港口以及國防等，其中工程機(jī)械級(jí)軸承以滾動(dòng)軸承為主，包括深溝球軸承、圓錐圓柱滾子軸承盾構(gòu)機(jī)軸承：盾構(gòu)機(jī)軸承：由于盾構(gòu)機(jī)在掘金作業(yè)工程中處于復(fù)雜性較高的地層，其主軸承主要用于盾構(gòu)機(jī)運(yùn)轉(zhuǎn)過程的載荷部分，在承受高速旋轉(zhuǎn)、巨大載荷等方面具備較高要求，是刀盤驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)的核心零部件來源：眾悅軸承按形狀分類按形狀分類球形球形軸承軸承鼓形鼓形軸承軸承圓柱圓柱軸承軸承回轉(zhuǎn)支回轉(zhuǎn)支承軸承承軸承球球形形軸承軸承：屬于深溝球軸承類，具備使用方便、裝卸簡單等特點(diǎn)鼓鼓形形軸承軸承：在徑向載荷下其結(jié)構(gòu)強(qiáng)度的優(yōu)越性較強(qiáng)圓圓柱柱軸承軸承：內(nèi)部結(jié)構(gòu)采用滾子呈平行排列，可防止旋轉(zhuǎn)扭矩的增加回回轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)支承軸承支承軸承：其軸向

6、和徑向力較大，可承受單向載荷或任何方向的結(jié)合載荷軸承作為現(xiàn)代機(jī)械設(shè)備關(guān)鍵基礎(chǔ)零配件，按產(chǎn)品應(yīng)用分類可分為風(fēng)力發(fā)電機(jī)軸承、汽車軸承、工程機(jī)械軸承以及盾構(gòu)機(jī)軸承19491949- -19971997年：年：市場(chǎng)雛形階段市場(chǎng)雛形階段19781978- -20152015年：年：行業(yè)快速發(fā)展階段行業(yè)快速發(fā)展階段20162016年至今：年至今：市場(chǎng)化競(jìng)爭階段市場(chǎng)化競(jìng)爭階段19491949- -19771977年年19781978- -20022002年年20032003- -20152015年年20162016年至今年至今初期生產(chǎn)初期生產(chǎn)行業(yè)發(fā)展行業(yè)發(fā)展更新迭代更新迭代產(chǎn)品創(chuàng)新產(chǎn)品創(chuàng)新軸承產(chǎn)品初期時(shí)代軸

7、承產(chǎn)品初期時(shí)代行業(yè)快速發(fā)展階段行業(yè)快速發(fā)展階段行業(yè)調(diào)整階段行業(yè)調(diào)整階段競(jìng)爭與創(chuàng)新階段競(jìng)爭與創(chuàng)新階段 此階段中國軸承處于產(chǎn)品生產(chǎn)的初期階段，其主要產(chǎn)品由位于中國大連市瓦房店的首家軸承廠生產(chǎn)。 隨著中國經(jīng)濟(jì)在此階段的不斷發(fā)展，中國自1958年起陸續(xù)建立超50家大中型軸承廠，其中哈瓦軸承廠與洛陽軸承廠為骨干企業(yè)，行業(yè)雛形逐漸完善。 此階段中國國務(wù)院、工業(yè)和信息化部等相關(guān)部門陸續(xù)提出要求重點(diǎn)布局重大裝備零部件的戰(zhàn)略，同時(shí)出臺(tái)以資金扶持企業(yè)轉(zhuǎn)型的政策支持軸承行業(yè)的發(fā)展。 軸承于2015年被列入五大工業(yè)工程項(xiàng)目之一，行業(yè)迎來技術(shù)與產(chǎn)品的升級(jí)、轉(zhuǎn)型。 截至2016年，由于中國機(jī)械工業(yè)的十三五中指出將重點(diǎn)發(fā)展

8、中國高端軸承產(chǎn)品，部分企業(yè)憑借資金與制造工藝的優(yōu)勢(shì)大力投入高端軸承產(chǎn)品的研發(fā)，軸承行業(yè)迎來創(chuàng)新時(shí)期。 隨著此階段軸承行業(yè)集中度提升，其步入市場(chǎng)化競(jìng)爭發(fā)展階段。 隨著中國1978年實(shí)施改革開放，中國經(jīng)濟(jì)呈現(xiàn)對(duì)內(nèi)改革、對(duì)外開放的局面，促使中國民營軸承企業(yè)數(shù)量增長，同時(shí)軸承行業(yè)內(nèi)其產(chǎn)品生產(chǎn)規(guī)模逐漸擴(kuò)張。 此階段中國軸承行業(yè)的出口規(guī)模逐漸提升，軸承行業(yè)迎來快速發(fā)展階段。中國軸承行業(yè)發(fā)展歷程中國軸承行業(yè)發(fā)展歷程來源：西部證券軸承行業(yè)軸承行業(yè)發(fā)展歷程發(fā)展歷程中國軸承行業(yè)主要?dú)v經(jīng)四個(gè)階段，軸承行業(yè)隨著中國經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展與國家的大力推行，從市場(chǎng)雛形階段步入至今的市場(chǎng)化競(jìng)爭階段，未來其市場(chǎng)將呈現(xiàn)完全競(jìng)爭狀態(tài)軸承

9、行業(yè)軸承行業(yè)技術(shù)概覽技術(shù)概覽作為機(jī)械設(shè)備中的核心關(guān)鍵元件及國防事業(yè)領(lǐng)域的關(guān)鍵軍備物資，軸承結(jié)構(gòu)較復(fù)雜，由密封件、外環(huán)、滾動(dòng)件、保持架、內(nèi)環(huán)以及密封件等零部件組裝而成。軸承潤滑技術(shù)：軸承潤滑技術(shù)：軸承在滾動(dòng)運(yùn)作的過程中會(huì)遇到相應(yīng)的阻力，其對(duì)軸承造成磨損的同時(shí)會(huì)降低軸承工作效率，而潤滑物可減少軸承的承受阻力與摩擦面積，因此潤滑物可直接影響軸承性能。在軸承的內(nèi)圈、外圈、滾動(dòng)體以及保持架等基本幾何零件的運(yùn)作環(huán)境均需潤滑物的情況下，其潤滑技術(shù)為決定軸承性能的關(guān)鍵技術(shù)之一。軸承密封技術(shù)：軸承密封技術(shù)：為保證軸承在運(yùn)轉(zhuǎn)過程中保持潤滑狀態(tài)，既應(yīng)避免內(nèi)部的潤滑物出現(xiàn)流失現(xiàn)象，同時(shí)也需避免外界的粉塵、顆粒物以及有

10、害氣體的進(jìn)入從而損壞其設(shè)備，因此軸承的性能與壽命對(duì)其密封技術(shù)要求較高，其中密封件與軸承間的間隙越小，其密封效果越高，從而壽命更長。中國滾動(dòng)軸承結(jié)構(gòu)中國滾動(dòng)軸承結(jié)構(gòu)& &相關(guān)技術(shù)概覽相關(guān)技術(shù)概覽軸承軸承密封件密封件來源：超硬材料與磨料磨具外環(huán)外環(huán)滾動(dòng)件滾動(dòng)件保持架保持架內(nèi)環(huán)內(nèi)環(huán)密封件密封件潤滑技術(shù)潤滑技術(shù)描述描述潤滑技術(shù)與密封技術(shù)是決定軸承性能的關(guān)鍵技術(shù)，其中潤滑物可減少軸承的承受阻力與摩擦面積，可提升其性能；密封技術(shù)則可避免外界的顆粒物及有害氣體進(jìn)入軸承，從而提高其使用壽命手動(dòng)潤滑滴點(diǎn)潤滑油環(huán)潤滑油繩潤滑油墊潤滑油浴潤滑飛濺潤滑噴霧潤滑供油潤滑噴射潤滑密封技術(shù)密封技術(shù)軸承行業(yè)軸

11、承行業(yè)市場(chǎng)現(xiàn)狀市場(chǎng)現(xiàn)狀來源：中國軸承行業(yè)協(xié)會(huì)中國軸承產(chǎn)量，中國軸承產(chǎn)量，20162016- -20202020年年19021021519619820162017201820192020 億套億套 中國軸承工業(yè)雛形階段起源清朝末年，自中國改革開放后至今已發(fā)展40余年，其中中國軸承行業(yè)于1990年至21世紀(jì)初期建立了以浙江、長三角、瓦房店、山東以及河南等五個(gè)產(chǎn)業(yè)區(qū)域。 截至2021年，由于中國工業(yè)的迅速發(fā)展，中國已成為自日本、瑞典后的世界第三大軸承制造國家，其軸承產(chǎn)量于2018年達(dá)到峰值，即215億套，但由于2019至2020年軸承行業(yè)基于國際貿(mào)易局勢(shì)變動(dòng)和新冠疫情的影響，其出口規(guī)模增速放緩造成短

12、期需求下滑，導(dǎo)致軸承產(chǎn)量降至198億套，同比2018年下降8.5%。20202020年全球軸承市場(chǎng)占比（按消費(fèi)量）年全球軸承市場(chǎng)占比（按消費(fèi)量）50%25%20%5%亞洲歐洲北美洲其他地區(qū) 從全球軸承市場(chǎng)來看，由于以中國、日本為代表的亞洲的工業(yè)化進(jìn)程不斷加速，促使其為全球最大的軸承消費(fèi)市場(chǎng)，其占全球軸承消費(fèi)規(guī)模的50%，其次為歐洲與北美洲。中國軸承代表企業(yè)包括人本集團(tuán)、萬向錢潮、瓦房店軸承等，其以生產(chǎn)與銷售技術(shù)門檻、精度、離散度較低的中低端軸承產(chǎn)品為主。 日本軸承代表企業(yè)包括精工柱式會(huì)社（NSK）、東洋軸承（NTN），其以生產(chǎn)中高端軸承為主。軸承工業(yè)與機(jī)器制造業(yè)中的汽車工業(yè)關(guān)聯(lián)緊密，日本由于汽

13、車制造業(yè)高度發(fā)達(dá)，其軸承產(chǎn)量位居世界第一，是全球軸承工業(yè)的中心之一。隨著中國工業(yè)制造的發(fā)展，中國已成為世界第三大軸承生產(chǎn)國，其產(chǎn)量于2020年已達(dá)198億套，從全球軸承市場(chǎng)來看，亞洲為全球最大軸承消費(fèi)地區(qū)軸承產(chǎn)業(yè)鏈包括哪些？軸承產(chǎn)業(yè)鏈包括哪些？上游鋼鐵、非金屬材料中游軸承廠商下游應(yīng)用領(lǐng)域1 1軸承產(chǎn)業(yè)鏈綜述軸承產(chǎn)業(yè)鏈綜述軸承行業(yè)軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)業(yè)鏈中國軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中國軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游（原材料供應(yīng)商）中游（軸承廠商）下游（應(yīng)用領(lǐng)域）鋼鐵非金屬材料中國廠商國際廠商中國軸承鋼市場(chǎng)集中度較高，頭部4家軸承鋼廠商集中度總和為71%。其產(chǎn)量在2016-2018年間基于下游應(yīng)用市場(chǎng)需求提升從而呈現(xiàn)增長趨

14、勢(shì)，于2019年達(dá)到340萬噸。在傳統(tǒng)塑料逐漸被改性塑料替代的趨勢(shì)下，其市場(chǎng)規(guī)模于2020年已達(dá)2,463億元，2016-2020年CAGR為11%。其價(jià)格的變動(dòng)可影響軸承行業(yè)中游廠商的成本與利潤空間。中國企業(yè)軸承鋼材產(chǎn)量，中國企業(yè)軸承鋼材產(chǎn)量，20182018- -20202020年年 萬噸萬噸 1,6211,806 1,7802,1422,46320162017201820192020中國改性塑料市場(chǎng)規(guī)模，中國改性塑料市場(chǎng)規(guī)模，2016-20202016-2020年年 億元億元 中國軸承行業(yè)具備資金密集、準(zhǔn)入技術(shù)壁壘高等特點(diǎn)。下游行業(yè)驅(qū)動(dòng)軸承行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模增長，于2020年已達(dá)2,890億元

15、。橫跨瑞典、日本、美國、德國等四個(gè)國家的八大跨國集團(tuán)占據(jù)全球市場(chǎng)份額超70%，已形成壟斷局面。中國軸承企業(yè)僅占全球20.3%的市場(chǎng)份額，且集中度較低。1,899 2,038 2,2542,780 2,89020162017201820192020中國軸承市場(chǎng)規(guī)模，中國軸承市場(chǎng)規(guī)模，2016-20202016-2020年年 億元億元 70.7%20.3%9.0%八大跨國集團(tuán)中國廠商其他20202020年全球軸承市場(chǎng)競(jìng)爭格局年全球軸承市場(chǎng)競(jìng)爭格局汽車工業(yè)自動(dòng)化電機(jī)37.4%12.4%10.6%5.3%34.3%汽車電器電機(jī)紡織機(jī)其他來源：中國軸承工業(yè)協(xié)會(huì)中國軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游為鋼鐵、非金屬等原材料

16、供應(yīng)商，中游為生產(chǎn)軸承產(chǎn)品的廠商，下游為各類應(yīng)用行業(yè)，產(chǎn)業(yè)鏈具備資金密集、聯(lián)動(dòng)效應(yīng)強(qiáng)等特點(diǎn)360340219201820192020前三季度20202020年中國軸承行業(yè)年中國軸承行業(yè)下游應(yīng)用領(lǐng)域占比下游應(yīng)用領(lǐng)域占比軸承行業(yè)軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游：鋼鐵產(chǎn)業(yè)鏈上游：鋼鐵中國軸承鋼市場(chǎng)競(jìng)爭格局（市場(chǎng)集中度），中國軸承鋼市場(chǎng)競(jìng)爭格局（市場(chǎng)集中度），20202020年年1-81-8月月中信中天本特巨能南鋼濟(jì)源其他43%10%9%9%6%6%17% 市場(chǎng)集中度較高：市場(chǎng)集中度較高：中國軸承鋼市場(chǎng)競(jìng)爭處于穩(wěn)定時(shí)期，同時(shí)整體市場(chǎng)的產(chǎn)能集中度逐漸提升，其頭部4家軸承鋼廠商集中度總和為71%且呈現(xiàn)強(qiáng)者恒強(qiáng)局面，在軸

17、承行業(yè)已構(gòu)建高準(zhǔn)入壁壘。 中信特鋼中國市占率第一：中信特鋼中國市占率第一：中信特鋼基于自身較強(qiáng)的資金優(yōu)勢(shì)，以兼并收購的方式不斷提升市場(chǎng)份額，截至2020年，中信特鋼為中國產(chǎn)能最大的軸承鋼廠商，市占率為17.5%。同時(shí)隨著軸承鋼價(jià)格在2015-2020年呈現(xiàn)的下降趨勢(shì)，軸承企業(yè)鋼材采購成本將隨之降低，同時(shí)可進(jìn)一步擴(kuò)大軸承下游應(yīng)用場(chǎng)景。CR4CR4： 71%71%中國主要企業(yè)軸承鋼產(chǎn)量，中國主要企業(yè)軸承鋼產(chǎn)量，2016-20202016-2020年前三季度年前三季度27034736034021928036036536218220162017201820192020Q1-Q3軸承鋼鋼材軸承鋼粗鋼 萬

18、噸萬噸 軸承鋼為軸承主要材料：軸承鋼為軸承主要材料：由于軸承應(yīng)用場(chǎng)景包括重型武器、大型風(fēng)電發(fā)電機(jī)等，其對(duì)軸承主材料的可靠性、質(zhì)量以及規(guī)格要求較高。軸承鋼具備高且均勻的硬度和耐磨性，因此在軸承結(jié)構(gòu)中，除去保持架以外結(jié)構(gòu)部件均使用軸承鋼材料。軸承鋼是軸承的重要原材料，其成本占軸承總成本比例超50%。 頭豹洞察：頭豹洞察：中國軸承鋼產(chǎn)量在2016-2018年間基于下游應(yīng)用市場(chǎng)需求量提升從而呈現(xiàn)增長趨勢(shì)，于2020年前三季度已達(dá)291萬噸，同比增長2.4%，隨著風(fēng)電軸承、工程機(jī)械軸承等領(lǐng)域的需求回暖，其產(chǎn)量有望在未來2年持續(xù)增長。來源：特鋼企業(yè)協(xié)會(huì)軸承鋼作為鋼鐵生產(chǎn)中要求最嚴(yán)格的鋼種之一，是軸承的主要

19、原材料，中國軸承鋼市場(chǎng)集中度較高，頭部四家廠商市場(chǎng)份額合計(jì)達(dá)71%，其價(jià)格浮動(dòng)對(duì)中游企業(yè)利潤影響較大軸承行業(yè)軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游：非金屬材料產(chǎn)業(yè)鏈上游：非金屬材料來源：東吳證券主流軸承用非金屬材料對(duì)比主流軸承用非金屬材料對(duì)比 軸承材料中采用的金屬材料主要包括滲碳鋼、不銹鋼等各類特種鋼，而非金屬材料主要包括改性塑料與工業(yè)陶瓷，隨著軸承材質(zhì)種類的多樣化程度逐漸提升，軸承的成本與性能根據(jù)采用非金屬材料的差異而不同。 從非金屬材料綜合性能來看，改性塑料的可塑性與韌性較強(qiáng)，且其成本較低，且具備密度低及體積輕優(yōu)勢(shì)，適用于輕量型結(jié)構(gòu)產(chǎn)品；工業(yè)陶瓷在耐磨性、質(zhì)感等方面均高于工程塑料，同時(shí)其耐腐蝕性較強(qiáng)以及對(duì)外圈

20、的離心作用可降低40%，因此采用工業(yè)陶瓷的軸承的壽命較長。分類分類成本成本韌性韌性耐磨性耐磨性質(zhì)感質(zhì)感可塑性可塑性改性塑料改性塑料低高差差強(qiáng)工業(yè)陶瓷工業(yè)陶瓷高一般高高強(qiáng)1,6211,806 1,7802,1422,46320162017201820192020中國改性塑料市場(chǎng)規(guī)模，中國改性塑料市場(chǎng)規(guī)模，20162016- -20202020年年 億元億元 中國改性塑料市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)增長：中國改性塑料市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)增長：由于中國新基建與汽車輕量化相關(guān)市場(chǎng)需求增長，同時(shí)在傳統(tǒng)塑料逐漸被具備優(yōu)異塑形效果的改性塑料替代的趨勢(shì)下，改性塑料市場(chǎng)規(guī)模于2020年已達(dá)2,463億元，2016-2020年CAGR為

21、11%。 頭豹洞察：頭豹洞察：改性塑料相較于傳統(tǒng)工程塑料具備產(chǎn)量大以及成本低的優(yōu)勢(shì)，非金屬材料中的改性塑料在軸承中的應(yīng)用可減輕軸承廠商的成本壓力。同時(shí)，以改性塑料、工業(yè)陶瓷為代表的非金屬材料是軸承另一原材料之一，其價(jià)格與產(chǎn)量的變動(dòng)可影響軸承廠商的成本與出貨量。適用于軸承中的非金屬材料包括改性塑料以及工業(yè)陶瓷等，其中改性塑料市場(chǎng)規(guī)模的發(fā)展可助力其在不同軸承產(chǎn)品中拓寬應(yīng)用軸承行業(yè)軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游：軸承廠商產(chǎn)業(yè)鏈中游：軸承廠商中國軸承進(jìn)出口數(shù)量，中國軸承進(jìn)出口數(shù)量，20162016- -20202020年年5560625959212424222520162017201820192020出口進(jìn)口 中

22、國軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游為生產(chǎn)及銷售軸承產(chǎn)品的廠商。從中國軸承廠商的出口數(shù)量來看，其整體呈現(xiàn)由增長逐漸轉(zhuǎn)變至下降的趨勢(shì)，在2018-2020年期間，軸承出口量由于全球經(jīng)濟(jì)下滑、疫情沖擊以及中美貿(mào)易爭端加劇等因素，其出口量從62萬套降至59萬套。 從進(jìn)口端來看，由于中國高端軸承制造與國際水平存在差距，導(dǎo)致中國整體軸承進(jìn)口量從2016年的21萬套增長至2020年的25萬套，年平均依賴進(jìn)口度達(dá)20%，因此中國軸承行業(yè)整體存在產(chǎn)品結(jié)構(gòu)性缺口。來源：中國軸承工業(yè)協(xié)會(huì)、西部證券中國軸承進(jìn)出口單價(jià)對(duì)比，中國軸承進(jìn)出口單價(jià)對(duì)比，20162016- -20202020年年15,680 15,261 15,797 1

23、6,32317,3398,702 8,6659,393 9,0398,22020162017201820192020進(jìn)口單價(jià)出口單價(jià) 在軌道交通、醫(yī)療器械、新能源、航空航天等應(yīng)用領(lǐng)域的快速發(fā)展趨勢(shì)下，以及在2018-2020年間中國經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型的背景下，中國高端軸承產(chǎn)品需求量增長。同時(shí)由于高端軸承涉及包括材料、制造、潤滑、檢測(cè)與試驗(yàn)等技術(shù)難題以及力學(xué)、摩擦學(xué)等交叉學(xué)科，其研發(fā)復(fù)雜性較高。 中國軸承制造中的車加工數(shù)控率與磨加工自動(dòng)化水平較低，在影響軸承性能的如雙細(xì)化、貝氏體淬火等核心技術(shù)領(lǐng)域難以實(shí)現(xiàn)突破，其相較于國際軸承廠商技術(shù)存在差距，因此，中國高端軸承以進(jìn)口為主，進(jìn)口軸承單價(jià)約為出口軸承2倍

24、。 萬套萬套 美元美元/ /套套 中國軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游主要為生產(chǎn)及銷售軸承產(chǎn)品的廠商，中國高端軸承制造水平低于國際廠商，高端軸承以進(jìn)口為主，其中進(jìn)口的高端軸承單價(jià)均高于出口的中低端軸承價(jià)格約2倍軸承行業(yè)軸承行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈下游：應(yīng)用領(lǐng)域產(chǎn)業(yè)鏈下游：應(yīng)用領(lǐng)域20202020年中國軸承行業(yè)下游應(yīng)用領(lǐng)域占比年中國軸承行業(yè)下游應(yīng)用領(lǐng)域占比 軸承作為中國各類制造領(lǐng)域中不可或缺的基礎(chǔ)零部件，其產(chǎn)業(yè)鏈下游主要為軸承產(chǎn)品相關(guān)的應(yīng)用場(chǎng)景，包括汽車制造、家用電器、工業(yè)自動(dòng)化、高端裝備、工程機(jī)械等領(lǐng)域。 占比軸承應(yīng)用領(lǐng)域最高的前三個(gè)領(lǐng)域分別為汽車、家用電器以及電機(jī)，分別占比為37.4%、12.4%、10.6%。應(yīng)用于不

25、同領(lǐng)域的軸承產(chǎn)品具備較大差異，其中電機(jī)、機(jī)床以及各類工程機(jī)械相關(guān)領(lǐng)域?qū)S承的轉(zhuǎn)速、精度以及性能要求較高，其必須采用P4及以上的超精密軸承。來源：華軸網(wǎng)、中國汽車協(xié)會(huì)中國新能源汽車產(chǎn)量，中國新能源汽車產(chǎn)量，20162016- -20202020年年 以軸承應(yīng)用比例最高的汽車領(lǐng)域（37.4%）為例，用于汽車的軸承產(chǎn)品按零配件分類包括發(fā)動(dòng)機(jī)、轉(zhuǎn)向器、電機(jī)、輪轂、變速箱等，由于汽車的發(fā)動(dòng)機(jī)、變速箱所需的軸承對(duì)材質(zhì)要求較高，其產(chǎn)品以進(jìn)口為主。 由于中國汽車產(chǎn)業(yè)已邁向低碳化與信息化，同時(shí)在新能源汽車作為國家發(fā)展戰(zhàn)略的背景下，其產(chǎn)量于2020年已達(dá)146萬輛，2016-2020年CAGR為29.4%。其市場(chǎng)

26、規(guī)模的增長促使汽車軸承需求提升，因此汽車、家用電器以及電機(jī)等在軸承應(yīng)用中占比較大的需求上升可刺激軸承的產(chǎn)量，是軸承市場(chǎng)規(guī)模的主要增長點(diǎn)。527912712414620162017201820192020 萬輛萬輛 C CA AG GR R：2929. .4 4% %軸承行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模增長的關(guān)鍵來源于下游應(yīng)用領(lǐng)域需求的擴(kuò)大，其中汽車、家用電器以及電機(jī)占比合計(jì)為60.4%，其中主要應(yīng)用領(lǐng)域?yàn)槠囕S承行業(yè)未來是否可期？軸承行業(yè)未來是否可期？1 1軸承行業(yè)現(xiàn)狀及未來軸承行業(yè)現(xiàn)狀及未來市場(chǎng)規(guī)模競(jìng)爭格局驅(qū)動(dòng)因素發(fā)展趨勢(shì)相關(guān)政策軸承行業(yè)軸承行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模市場(chǎng)規(guī)模中國軸承行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模（按交易量），中國軸承行業(yè)市場(chǎng)

27、規(guī)模（按交易量），20162016- -20252025年預(yù)測(cè)年預(yù)測(cè)描述描述中國軸承行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模將于未來5年保持增長：中國軸承行業(yè)具備資金密集、勞動(dòng)密集、準(zhǔn)入技術(shù)壁壘高以及產(chǎn)業(yè)鏈聯(lián)動(dòng)效應(yīng)強(qiáng)等特點(diǎn)，據(jù)頭豹研究院數(shù)據(jù)報(bào)告，其行業(yè)尚處于成熟發(fā)展期，其交易量于2020年已達(dá)2 2, ,890890億元億元，在未來連續(xù)5年將呈現(xiàn)小幅度穩(wěn)定增長趨勢(shì)。中國軸承行業(yè)下游應(yīng)用場(chǎng)景的拓寬與發(fā)展需求為其增長驅(qū)動(dòng)力：隨著下游如汽車、家用電器、風(fēng)電以及工程機(jī)械等行業(yè)的發(fā)展，其對(duì)軸承產(chǎn)品的配套需求逐漸提升，軸承行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模有望于2025年達(dá)到3 3, ,345345億元億元。中國軸承行業(yè)利好政策與國家戰(zhàn)略布局為行業(yè)提供增

28、長基礎(chǔ)：軸承作為工業(yè)制造設(shè)備關(guān)鍵的零部件，在中國于2017年的十九大報(bào)告提出著力加快建設(shè)實(shí)體經(jīng)濟(jì)以及在中國制造2025推動(dòng)制造業(yè)發(fā)展的背景推動(dòng)下，行業(yè)內(nèi)軸承廠商的產(chǎn)品銷量將不斷提高，軸承行業(yè)的發(fā)展有望迎來良機(jī)。來源：國家統(tǒng)計(jì)局1,8992,0382,2542,7802,8902,9723,062 3,1143,2083,345201620172018201920202021E2022E2023E2024E2025EC CA AG GR R：2 2. .9 9% %C CA AG GR R：1111. .2 2% %中國軸承市場(chǎng)規(guī)模的增長主要來源于下游應(yīng)用場(chǎng)景和拓寬與發(fā)展需求，同時(shí)工業(yè)制造相關(guān)利

29、好政策與國家戰(zhàn)略布局為軸承行業(yè)提供發(fā)展基礎(chǔ) 億元億元 8.8%7.9%1.1%1.0%0.9%0.6%79.7%人本萬向錢潮新強(qiáng)聯(lián)瓦房店五洲新春襄陽汽車其他20202020年全球軸承市場(chǎng)競(jìng)爭格局年全球軸承市場(chǎng)競(jìng)爭格局軸承行業(yè)軸承行業(yè)競(jìng)爭格局競(jìng)爭格局中國軸承市場(chǎng)參與者概覽中國軸承市場(chǎng)參與者概覽中國軸承行業(yè)正逐步邁向激烈競(jìng)爭時(shí)期，根據(jù)其主營業(yè)務(wù)、產(chǎn)品以及企業(yè)性質(zhì)主要可分為本土廠商與國際廠商分分類類部分典型企業(yè)部分典型企業(yè)特點(diǎn)特點(diǎn)本土廠商人本集團(tuán) 微型、小型軸承為主 中低端軸承產(chǎn)品 產(chǎn)量較大萬向錢潮瓦房店軸承洛陽軸承國際廠商SKF 中大型軸承產(chǎn)品 企業(yè)入局時(shí)間較早 壟斷競(jìng)爭SchaefflerNSK

30、TIMKEN備注：先后順序不代表排名來源：國家統(tǒng)計(jì)局、各公司2020年報(bào)本土廠商：截至2021年，以人本集團(tuán)、萬向錢潮以及瓦房店軸承集團(tuán)等為代表的中國本土軸承廠商發(fā)展僅四十余年，其產(chǎn)品聚焦于滾動(dòng)型軸承且軸承產(chǎn)量較大，但以生產(chǎn)微型與小型軸承產(chǎn)品以及中低端軸承產(chǎn)品為主。中國軸承行業(yè)擁有超10,000家廠商，其激烈的競(jìng)爭導(dǎo)致軸承廠商間存在價(jià)格競(jìng)爭。國際廠商：相較于本土軸承廠商，以SKF、NSK為代表的國際廠商截至2021年已發(fā)展130余年，其較早的行業(yè)先發(fā)優(yōu)勢(shì)使其在軸承零配件的加工與檢測(cè)、高端冶金技術(shù)、軸承鋼精煉工藝等方面具備更深厚的積累，其生產(chǎn)中大型軸承的能力較強(qiáng)，已占據(jù)中國高端軸承產(chǎn)品市場(chǎng)。20

31、202020年中國年中國& &全球軸承市場(chǎng)競(jìng)爭格局全球軸承市場(chǎng)競(jìng)爭格局中國軸承行業(yè)市場(chǎng)集中度較低：中國軸承行業(yè)參與者眾多，同質(zhì)化現(xiàn)象嚴(yán)重，且中國軸承企業(yè)由于缺乏資金支持、研發(fā)投入以及相關(guān)人才等因素，其整體規(guī)模較小。2019年中國軸承市場(chǎng)CR10為28.6%，2020年其市場(chǎng)CR6為20.3%，整體集中度偏低，未來提升空間較大。全球市場(chǎng)存在多頭壟斷：橫跨瑞典、日本、美國、德國等四個(gè)國家的八大跨國集團(tuán)基于其領(lǐng)先的制作工藝與技術(shù)水平優(yōu)勢(shì)占據(jù)全球市場(chǎng)份額超70%，而中國規(guī)模最大的前六家軸承企業(yè)僅占20.3%的市場(chǎng)份額。由于此類跨國企業(yè)已壟斷高端軸承產(chǎn)品市場(chǎng)，而低端軸承產(chǎn)品集中在中國軸承

32、廠商，導(dǎo)致中國高端軸承以進(jìn)口為主。70.7%20.3%9.0%八大跨國集團(tuán)中國廠商其他20202020年中國軸承市場(chǎng)競(jìng)爭格局年中國軸承市場(chǎng)競(jìng)爭格局中國軸承行業(yè)市場(chǎng)集中度較低，2020年CR6僅為20.3%，國際軸承廠商基于制作工藝、技術(shù)水平以及行業(yè)先發(fā)優(yōu)勢(shì)占據(jù)全球市場(chǎng)份額70%以上軸承行業(yè)軸承行業(yè)驅(qū)動(dòng)因素：風(fēng)力發(fā)電行業(yè)帶動(dòng)軸承需求驅(qū)動(dòng)因素：風(fēng)力發(fā)電行業(yè)帶動(dòng)軸承需求20202020年風(fēng)力發(fā)電機(jī)零部件成本占比年風(fēng)力發(fā)電機(jī)零部件成本占比中國風(fēng)力發(fā)電新增裝機(jī)量，中國風(fēng)力發(fā)電新增裝機(jī)量，20162016- -20202020年年來源：國家統(tǒng)計(jì)局 風(fēng)力風(fēng)電機(jī)內(nèi)使用的軸承主要包括偏航軸承、變槳軸承、主軸軸承

33、、變速箱軸承以及發(fā)電機(jī)軸承，由于風(fēng)電機(jī)組長期暴露于運(yùn)轉(zhuǎn)環(huán)境惡劣的荒野，其特點(diǎn)在于維修成本、壽命要求與精度與組裝工藝要求較高。由于技術(shù)差距，中國本土廠商聚焦于偏航與變槳軸承，國際廠商在技術(shù)門檻較高的風(fēng)電主軸軸承市場(chǎng)已形成壟斷局面。 以上海電氣生產(chǎn)的風(fēng)機(jī)為例，其軸承零配件占比總成本達(dá)11%，為風(fēng)力發(fā)電機(jī)成本占比第二大的零配件，故風(fēng)電軸承為風(fēng)電機(jī)組偏航與傳動(dòng)系統(tǒng)的重要部件。 在中國政府出臺(tái)宏觀政策與通過PPP項(xiàng)目鼓勵(lì)風(fēng)電行業(yè)發(fā)展的背景下，投入風(fēng)力發(fā)電領(lǐng)域的企業(yè)數(shù)量逐漸提升，同時(shí)在中國實(shí)現(xiàn)碳中和的趨勢(shì)下，風(fēng)力發(fā)電已成為繼火力發(fā)電、水力發(fā)電后第三大能源發(fā)電方式，其新增裝機(jī)容量于2020年已達(dá)71.6GW

34、，2016-2020年CAGR為38.8%。 隨著風(fēng)電機(jī)組設(shè)備體積、外形逐漸變大，軸承占風(fēng)電機(jī)成本提升，軸承在風(fēng)電機(jī)組中重要性將愈發(fā)凸顯。在中國風(fēng)力發(fā)電裝機(jī)量的提升帶動(dòng)風(fēng)力發(fā)電機(jī)生產(chǎn)規(guī)模的背景下，軸承作為風(fēng)力發(fā)電機(jī)關(guān)鍵零部件，其需求將隨之?dāng)U大。 G GW W 19.315.020.625.771.620162017201820192020軸承作為占比風(fēng)力發(fā)電機(jī)組成本第二的零部件，是風(fēng)力發(fā)電機(jī)組的關(guān)鍵零部件，隨著中國風(fēng)力發(fā)電新增裝機(jī)量的提升，軸承行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模有望迎來快速增長軸承行業(yè)軸承行業(yè)驅(qū)動(dòng)因素：工業(yè)自動(dòng)化促進(jìn)軸承行業(yè)發(fā)展驅(qū)動(dòng)因素：工業(yè)自動(dòng)化促進(jìn)軸承行業(yè)發(fā)展工業(yè)自動(dòng)化基礎(chǔ)架構(gòu)概覽工業(yè)自動(dòng)化基礎(chǔ)

35、架構(gòu)概覽 工業(yè)自動(dòng)化指通過機(jī)器設(shè)備實(shí)現(xiàn)無需人工干預(yù)的自動(dòng)化生產(chǎn)與加工過程，同時(shí)工業(yè)自動(dòng)化技術(shù)涉及控制理論、儀器儀表、計(jì)算機(jī)等信息化技術(shù)，可對(duì)企業(yè)的生產(chǎn)過程起到提升生產(chǎn)安全性、生產(chǎn)效率、產(chǎn)品質(zhì)量以及減少材料與能源耗損的作用。 工業(yè)自動(dòng)化架構(gòu)主要包括控制層、驅(qū)動(dòng)層、執(zhí)行層以及輸出層，其中輸出層的生產(chǎn)工具設(shè)備是實(shí)現(xiàn)工業(yè)自動(dòng)化的基礎(chǔ)。軸承廣泛應(yīng)用于工業(yè)機(jī)器人、輔助機(jī)械、機(jī)床與工程設(shè)備，可為其提供穩(wěn)定且高效的運(yùn)行條件?？刂茖涌刂茖域?qū)動(dòng)層驅(qū)動(dòng)層工控機(jī)工控機(jī)數(shù)控系統(tǒng)數(shù)控系統(tǒng)P PL LC CH HM MI I來源：CICC直流驅(qū)動(dòng)直流驅(qū)動(dòng)伺服系統(tǒng)伺服系統(tǒng)變頻器變頻器軟啟動(dòng)器軟啟動(dòng)器執(zhí)行層執(zhí)行層接觸器接觸器工

36、業(yè)機(jī)器人工業(yè)機(jī)器人調(diào)節(jié)閥調(diào)節(jié)閥伺服電動(dòng)機(jī)伺服電動(dòng)機(jī)交流電機(jī)交流電機(jī)輸出層輸出層輔助機(jī)械輔助機(jī)械機(jī)床機(jī)床工程設(shè)備工程設(shè)備中國工業(yè)自動(dòng)化市場(chǎng)需求，中國工業(yè)自動(dòng)化市場(chǎng)需求，20162016- -20202020年年 中國自2016年發(fā)布多項(xiàng)政策推進(jìn)中國制造業(yè)智能化轉(zhuǎn)型，在工業(yè)自動(dòng)化技術(shù)可直接為制造業(yè)內(nèi)的企業(yè)實(shí)現(xiàn)降低成本、提升效率的背景下，大量企業(yè)引入工業(yè)自動(dòng)化技術(shù)。同時(shí)在由中國人口老齡化引發(fā)的工業(yè)勞動(dòng)力不足的趨勢(shì)下，中國工業(yè)自動(dòng)化市場(chǎng)需求得以釋放，其需求量從2016年的1,070億元增長至2020年的1,228億元，CAGR為3.5%。 工業(yè)自動(dòng)化需求增長將帶動(dòng)其輸出層架構(gòu)中的工業(yè)機(jī)器人、機(jī)床等機(jī)械

37、設(shè)備的需求量，此類機(jī)械設(shè)備中所需的軸承零部件將受益于工業(yè)自動(dòng)化市場(chǎng)的持續(xù)發(fā)展。1,0701,1581,206 1,2101,22820162017201820192020 億元億元 中國人口老齡化與制造業(yè)升級(jí)推動(dòng)工業(yè)自動(dòng)化需求量增長，在未來3-5年可帶動(dòng)其架構(gòu)中輸出層的機(jī)械設(shè)備需求，軸承零部件行業(yè)將受益軸承行業(yè)軸承行業(yè)壁壘壁壘& &風(fēng)險(xiǎn)分析風(fēng)險(xiǎn)分析中國軸承行業(yè)競(jìng)爭壁壘中國軸承行業(yè)競(jìng)爭壁壘& &制約因素制約因素技術(shù)壁壘技術(shù)壁壘由于軸承行業(yè)涉及力學(xué)、潤滑理論、摩擦學(xué)、熱處理等基礎(chǔ)科學(xué)研究與交叉學(xué)科，且軸承的鋼珠、制胚技術(shù)復(fù)雜性高，其整體的加工精度與材料強(qiáng)度要求較苛刻

38、，同時(shí)高端軸承產(chǎn)品存在材料、潤滑、制造設(shè)計(jì)、檢測(cè)實(shí)驗(yàn)等一系列技術(shù)難點(diǎn)，軸承屬于技術(shù)密集型行業(yè)。隨著行業(yè)下游如汽車工業(yè)、電機(jī)制造的發(fā)展，下游對(duì)軸承的性能要求愈發(fā)提升，因此行業(yè)存在較高技術(shù)壁壘。資金壁壘資金壁壘隨著下游軍工裝備、航空航天、海洋工程、先進(jìn)軌道交通裝備等需采用高端軸承的領(lǐng)域需求提升，行業(yè)對(duì)生產(chǎn)高端軸承的設(shè)備的先進(jìn)性與加工工藝需求愈發(fā)苛刻。高端軸承產(chǎn)品基于性能要求高、復(fù)雜性強(qiáng)的特性，其生產(chǎn)過程中需使用多種高精度、高效率的高端生產(chǎn)設(shè)備，如負(fù)責(zé)進(jìn)行鍛造、裝配、打磨、車加工、熱處理等精密設(shè)備，且部分生產(chǎn)設(shè)備需進(jìn)口，因此軸承企業(yè)中的生產(chǎn)設(shè)備需要較高資金投入。原材料波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)原材料波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)中國軸承產(chǎn)

39、品主要原材料為鋼鐵（軸承鋼）與非金屬材料，由于鋼材作為中國國民經(jīng)濟(jì)與各工業(yè)細(xì)分領(lǐng)域中廣泛使用的基礎(chǔ)原材料，在全球或中國宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)、行業(yè)供需關(guān)系變化以及鋼材所需材料供給規(guī)模變化等方面的影響下，其價(jià)格波動(dòng)較頻繁。若鋼材價(jià)格出現(xiàn)大幅度漲幅現(xiàn)象，其在影響軸承企業(yè)的采購策略的同時(shí)制約軸承企業(yè)的盈利空間，因此軸承行業(yè)存在原材料波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。全球宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)全球宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)自2018年至今的中美貿(mào)易摩擦與全球各地區(qū)間的地緣政治變動(dòng)等因素帶來的全球宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)，導(dǎo)致全球工業(yè)領(lǐng)域的發(fā)展穩(wěn)定性受到制約。同時(shí)部分軸承企業(yè)的產(chǎn)品銷售以美元或歐元結(jié)算，全球宏觀經(jīng)濟(jì)的波動(dòng)導(dǎo)致的匯率變化可影響軸承企業(yè)的財(cái)務(wù)費(fèi)用結(jié)算與

40、外幣應(yīng)收賬款，從而制約軸承企業(yè)的出口業(yè)務(wù)。因此國際經(jīng)濟(jì)局勢(shì)對(duì)中國軸承行業(yè)產(chǎn)生的影響較大。由于軸承產(chǎn)品涉及眾多復(fù)雜性較高的科學(xué)與技術(shù)，且生產(chǎn)軸承的高端設(shè)備所需資金量較大，其技術(shù)與資金壁壘較高，同時(shí)行業(yè)內(nèi)的原材料與全球宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)較高，是制約軸承廠商發(fā)展的關(guān)鍵因素軸承行業(yè)軸承行業(yè)政策分析政策分析2019-2020年，中國國務(wù)院與各地人民政府相繼出臺(tái)加速智能制造、制造業(yè)升級(jí)等政策，同時(shí)在國家大力支持突破制造業(yè)內(nèi)核心部件與關(guān)鍵技術(shù)的背景下，軸承行業(yè)將迎來發(fā)展良機(jī)中國軸承中國軸承& &制造業(yè)相關(guān)政策，制造業(yè)相關(guān)政策，20192019- -20202020年年政策名稱政策名稱頒布日期頒

41、布日期頒布主體頒布主體政策要點(diǎn)政策要點(diǎn)實(shí)施制造業(yè)產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)再造和產(chǎn)業(yè)鏈提升工實(shí)施制造業(yè)產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)再造和產(chǎn)業(yè)鏈提升工程行動(dòng)方程行動(dòng)方案案 （2020202020252025年）年）2020-08浙江省人民政府智能裝備產(chǎn)業(yè)鏈。聚焦工業(yè)機(jī)器人、數(shù)控機(jī)床等重點(diǎn)領(lǐng)域，突破關(guān)鍵核心部件和系統(tǒng)等的斷鏈斷供技術(shù)，打造中國知名的智能裝備產(chǎn)業(yè)高地關(guān)于推動(dòng)制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的意見關(guān)于推動(dòng)制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的意見2020-07四川省人民政府提高產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈穩(wěn)定性和競(jìng)爭力。實(shí)施產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)再造工程，編制重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)核心基礎(chǔ)零部件(元器件)、關(guān)鍵基礎(chǔ)材料、先進(jìn)基礎(chǔ)工藝、產(chǎn)業(yè)技術(shù)基礎(chǔ)清單，落實(shí)國家軟件重大工程，推廣運(yùn)用填補(bǔ)中國空白的關(guān)鍵產(chǎn)

42、品技術(shù)關(guān)于推動(dòng)制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的意見關(guān)于推動(dòng)制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的意見2020-04廣東省人民政府努力打造先進(jìn)制造業(yè)基地和制造業(yè)創(chuàng)新集聚地、開放合作先行地、發(fā)展環(huán)境高地,推動(dòng)廣東制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展走在全國前列，重點(diǎn)以科技創(chuàng)新核心競(jìng)爭力為突破口，推動(dòng)廣東制造從根本上強(qiáng)起來，抓住“雙區(qū)”建設(shè)重大機(jī)遇,構(gòu)建強(qiáng)大的制造創(chuàng)新體系,集聚高端創(chuàng)新資源,突破關(guān)鍵核心技術(shù)瓶頸智能制造行動(dòng)計(jì)劃（智能制造行動(dòng)計(jì)劃（20192019- -20202020年年） 2019-11上海經(jīng)濟(jì)和信息化委員會(huì)突破一批關(guān)鍵技術(shù)裝備和核心零部件。支持裝備制造商研制具有自感知、自決策、自執(zhí)行功能的高端數(shù)控機(jī)床、工業(yè)機(jī)器人等智能制造裝備，推進(jìn)

43、汽車行業(yè)智能制造深度應(yīng)用，發(fā)揮汽車行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈長，帶動(dòng)效應(yīng)明顯的優(yōu)勢(shì)20192019年產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄年產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄2019-10國家發(fā)改委耐高溫(400C以上)汽車渦輪、機(jī) 械增壓器軸承，P4、P2 級(jí)數(shù)控機(jī)床軸承，2 兆瓦(MW)及以上風(fēng) 電機(jī)組用各類精密軸承，使用壽命大于 5000 小時(shí)盾構(gòu)機(jī)等大型施工機(jī)械軸承，P5級(jí)、P4級(jí)高速精密冶金軋機(jī)軸承，飛機(jī)發(fā)動(dòng)機(jī)軸承及其他航空軸承等列入鼓勵(lì)類產(chǎn)業(yè)投資項(xiàng)目粵港澳大灣區(qū)發(fā)展規(guī)劃綱要粵港澳大灣區(qū)發(fā)展規(guī)劃綱要2019-02國務(wù)院推動(dòng)制造業(yè)智能化發(fā)展，以機(jī)器人及其關(guān)鍵零部件、高速高精加工裝備和智能成套裝備為重點(diǎn)，大力發(fā)展智能制造裝備和產(chǎn)品，加

44、快制造業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，推動(dòng)制造業(yè)智能化發(fā)展，支持裝備制造、汽車、石化、家用電器、電子信息等優(yōu)勢(shì)產(chǎn)業(yè)做強(qiáng)做精軸承行業(yè)軸承行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)：智能軸承發(fā)展趨勢(shì)：智能軸承智能軸承系統(tǒng)工作流程智能軸承系統(tǒng)工作流程 在中國大數(shù)據(jù)、傳感、通信以及信號(hào)處理等技術(shù)不斷更新迭代的背景下，軸承產(chǎn)品亦可步入智能化時(shí)代。軸承廠商可將結(jié)合此類技術(shù)的智能程序嵌入至軸承產(chǎn)品中，即將各類傳感裝置、信號(hào)處理器以及調(diào)控裝置等設(shè)備集成于傳統(tǒng)軸承內(nèi)，同時(shí)利用信息處理與自動(dòng)化技術(shù)使軸承實(shí)現(xiàn)自我運(yùn)行管理。 截至2021年，全球領(lǐng)先的國際軸承廠商如斯凱孚已推出智能軸承監(jiān)測(cè)技術(shù)，即將軸承的狀態(tài)信息傳輸至云端進(jìn)行分析后得到反饋，其已廣泛應(yīng)用于風(fēng)電、鐵路

45、以及汽車防抱死系統(tǒng)等領(lǐng)域。向心軸承向心軸承滾動(dòng)軸承滾動(dòng)軸承推力軸承推力軸承.微傳感器模塊微傳感器模塊振動(dòng)加速度傳感振動(dòng)加速度傳感器器/ /轉(zhuǎn)速傳感器轉(zhuǎn)速傳感器信號(hào)信號(hào)采集采集控制控制系統(tǒng)系統(tǒng)信號(hào)信號(hào)處理處理數(shù)據(jù)數(shù)據(jù)傳輸傳輸軸承感知導(dǎo)入導(dǎo)入導(dǎo)入分析狀態(tài)調(diào)控連續(xù)狀態(tài)調(diào)節(jié)狀態(tài)調(diào)節(jié)預(yù)知維修預(yù)知維修自動(dòng)開關(guān)自動(dòng)開關(guān)自主維護(hù)自主維護(hù)調(diào)整運(yùn)行調(diào)整運(yùn)行自動(dòng)調(diào)控自動(dòng)調(diào)控信息特征信息特征生產(chǎn)效率生產(chǎn)效率歷史數(shù)據(jù)歷史數(shù)據(jù)預(yù)警判斷預(yù)警判斷環(huán)境判斷環(huán)境判斷自動(dòng)決策自動(dòng)決策轉(zhuǎn)速感知轉(zhuǎn)速感知振動(dòng)感知振動(dòng)感知溫度感知溫度感知載荷感知載荷感知潤滑感知潤滑感知自動(dòng)感知自動(dòng)感知軸軸承承智智能能化化軸承智能化特性概述軸承智能化特性概

46、述 智能軸承技術(shù)特性主要包括自動(dòng)感知、自動(dòng)決策與自動(dòng)調(diào)控，即通過采集軸承的轉(zhuǎn)速、振幅、溫度、載荷等數(shù)據(jù)，同時(shí)結(jié)合大數(shù)據(jù)與深度學(xué)習(xí)技術(shù)分析軸承運(yùn)行信息特征，使軸承達(dá)到自動(dòng)調(diào)控作業(yè)的狀態(tài)，可減少軸承企業(yè)人工監(jiān)測(cè)成本與維護(hù)成本。 智能軸承關(guān)鍵技術(shù)包括傳感器技術(shù)、無限供電技術(shù)、智能診斷與智能調(diào)控技術(shù)，截至2020年，中國智能軸承技術(shù)已突破自動(dòng)感知的階段，隨著智能制造中自動(dòng)調(diào)控技術(shù)的不斷發(fā)展，中國軸承的生產(chǎn)與運(yùn)行在未來3-5年將步入智能化階段。智能軸承通過大數(shù)據(jù)、傳感與調(diào)控等技術(shù)使傳統(tǒng)軸承實(shí)現(xiàn)自動(dòng)感知、決策與調(diào)控，可降低軸承企業(yè)檢測(cè)與維護(hù)成本，隨著智能制造技術(shù)不斷發(fā)展，中國軸承行業(yè)未來將步入智能化時(shí)代行

47、業(yè)內(nèi)哪些企業(yè)值得我們關(guān)注？行業(yè)內(nèi)哪些企業(yè)值得我們關(guān)注？1 1軸承行業(yè)企業(yè)推薦軸承行業(yè)企業(yè)推薦萬向錢潮五洲新春專家觀點(diǎn)來源：萬向錢潮官網(wǎng)、萬向錢潮2020年報(bào)軸承行業(yè)企業(yè)推薦軸承行業(yè)企業(yè)推薦萬向錢潮萬向錢潮 000559000559 （1 1/ /2 2）萬向錢潮產(chǎn)品包括軸承、制動(dòng)系統(tǒng)以及相關(guān)零配件等產(chǎn)品，其客戶為主機(jī)廠與整機(jī)配套市場(chǎng)，是中國最大的獨(dú)立汽車而系統(tǒng)零部件供應(yīng)商之一企業(yè)名稱：企業(yè)名稱：萬向錢潮股份有限公司萬向錢潮股份有限公司成立時(shí)間：成立時(shí)間：19691969年年總部地址：總部地址：浙江省浙江省對(duì)應(yīng)行業(yè)：對(duì)應(yīng)行業(yè)：軸承行業(yè)軸承行業(yè)萬向錢潮股份有限公司萬向錢潮股份有限公司企業(yè)介紹企業(yè)介

48、紹萬向錢潮股份有限公司（以下簡稱“萬向錢潮”），其總部位于中國浙江省 ，成立于1969年，是萬向集團(tuán)控股的汽車零部件制造與銷售的上市公司，公司于1996年在深交所上市（000559）。萬向錢潮是一家生產(chǎn)底盤及懸架系統(tǒng)、汽車制動(dòng)系統(tǒng)、汽車燃油排氣系統(tǒng)、輪轂單元、軸承以及工程機(jī)械零部件等零部件的廠商。業(yè)務(wù)領(lǐng)域及產(chǎn)品概況業(yè)務(wù)領(lǐng)域及產(chǎn)品概況軸承產(chǎn)品軸承產(chǎn)品萬向錢潮軸承產(chǎn)品包括單列圓錐滾子軸承、雙列圓錐滾子軸承、球軸承、四點(diǎn)角接觸軸承以及圓柱管子軸承等，同時(shí)擁有三代輪轂軸承單元產(chǎn)品。制動(dòng)系統(tǒng)產(chǎn)品制動(dòng)系統(tǒng)產(chǎn)品萬向錢潮制動(dòng)系統(tǒng)產(chǎn)品包括十字軸萬向節(jié)總成、差速器十字軸、三叉萬向節(jié)與等速驅(qū)動(dòng)軸，其中等速驅(qū)動(dòng)軸主要

49、應(yīng)用于前、后置以及四驅(qū)車型的驅(qū)動(dòng)裝置。其他汽車系統(tǒng)其他汽車系統(tǒng)零配件零配件萬向錢潮其他汽車系統(tǒng)相關(guān)零配件包括減震器總成產(chǎn)品、精密鍛件產(chǎn)品、燃油箱/排氣消聲系統(tǒng)以及萬向節(jié)總成產(chǎn)品等，其產(chǎn)品主要供應(yīng)于其下游汽車行業(yè)。軸承產(chǎn)品客戶包括大眾、通用、福特等主機(jī)廠，其于2020年通過持續(xù)市場(chǎng)開拓獲得寶馬、大眾、東風(fēng)日產(chǎn)等主機(jī)廠配套項(xiàng)目，同時(shí)其戰(zhàn)略轉(zhuǎn)向軸承智能化領(lǐng)域。汽車制動(dòng)系統(tǒng)用于緊急制動(dòng)、自動(dòng)輔助駐車、預(yù)防溜車，萬向錢潮的EPB電子駐車系統(tǒng)可節(jié)省車內(nèi)空間與提高車輛主動(dòng)安全性，其制動(dòng)系統(tǒng)產(chǎn)品面向整機(jī)配套市場(chǎng)。萬向錢潮產(chǎn)品均面向汽車零配件與汽車系統(tǒng)總成，截至2021年其已是中國最大的獨(dú)立汽車系統(tǒng)零部件供應(yīng)商

50、之一。88.385.576.577.315.619.522.325.37.68.67.06.22017201820192020汽車零部件鋼材、鐵合金其他來源：萬向錢潮2018-2020年報(bào)軸承行業(yè)企業(yè)推薦軸承行業(yè)企業(yè)推薦萬向錢潮萬向錢潮 000559000559 （2 2/ /2 2）萬向錢潮營收占比最高的產(chǎn)品為汽車零配件，其基于技術(shù)、產(chǎn)品以及資金等優(yōu)勢(shì)，在汽車軸承領(lǐng)域內(nèi)具備較高競(jìng)爭力萬向錢潮股份有限公司萬向錢潮股份有限公司企業(yè)收入分析，企業(yè)收入分析，20172017- -20202020年年企業(yè)投資亮點(diǎn)企業(yè)投資亮點(diǎn)萬向錢潮深耕汽車零配件領(lǐng)域50余年，具備汽車零配件與相關(guān)系統(tǒng)的自主研發(fā)能力與試

51、驗(yàn)檢測(cè)能力，其中萬向錢潮于2020年參與制定3項(xiàng)國家標(biāo)準(zhǔn)，1項(xiàng)浙江制造標(biāo)準(zhǔn)，已具備較強(qiáng)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)能力與較高技術(shù)壁壘。技術(shù)優(yōu)勢(shì)技術(shù)優(yōu)勢(shì)1 1截至2021年，萬向錢潮具備超260項(xiàng)技術(shù)降成本項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)，同時(shí)其主要生產(chǎn)高端產(chǎn)品的設(shè)備來自德國、瑞典、法國、日本等具備高端軸承產(chǎn)品生產(chǎn)技術(shù)的主流國家，促使其具備生產(chǎn)與項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)方面的競(jìng)爭力。項(xiàng)目優(yōu)勢(shì)項(xiàng)目優(yōu)勢(shì)2 2萬向錢潮產(chǎn)品面向全球主流整車企業(yè)如寶馬、大眾、東風(fēng)日產(chǎn)等，其萬向節(jié)、汽車輪轂軸承單元、等速驅(qū)動(dòng)軸等汽車零部件產(chǎn)品占據(jù)各細(xì)分領(lǐng)域產(chǎn)量規(guī)模前10，因此市場(chǎng)對(duì)其產(chǎn)品接受度較高。產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)3 3萬向錢潮的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略以提高產(chǎn)品毛利率、推進(jìn)降本增效以及控制財(cái)務(wù)費(fèi)

52、用為主，其高資金實(shí)力可助力萬向錢潮通過與整車廠合作或兼并收購其他企業(yè)的軸承業(yè)務(wù)，從而提升產(chǎn)品布局范圍。資金優(yōu)勢(shì)資金優(yōu)勢(shì)由于2019年汽車行業(yè)產(chǎn)銷量下降，導(dǎo)致萬向錢潮2019年?duì)I收出現(xiàn)下滑，但2020年4 4營收出現(xiàn)回升，達(dá)108.8億元，同比增長2.8%。主營收入結(jié)構(gòu)中汽車零部件占比收入最高，但其整體業(yè)務(wù)方向向銷售鋼材產(chǎn)品靠攏，其占全營收比例連續(xù)四年保持增長。 億元億元 軸承行業(yè)企業(yè)推薦軸承行業(yè)企業(yè)推薦五洲新春五洲新春 603667603667 （1 1/ /2 2）浙江五洲新春集團(tuán)股份有限公司浙江五洲新春集團(tuán)股份有限公司企業(yè)介紹企業(yè)介紹企業(yè)名稱：企業(yè)名稱：浙江五洲新春集團(tuán)股份有限公司浙江五洲

53、新春集團(tuán)股份有限公司成立時(shí)間：成立時(shí)間：19991999年年總部地址：總部地址：紹興市紹興市對(duì)應(yīng)行業(yè)：對(duì)應(yīng)行業(yè)：軸承行業(yè)軸承行業(yè)浙江五洲新春集團(tuán)股份有限公司（以下簡稱“五洲新春”），其總部位于中國浙江省紹興市，成立于1999年。五洲新春于2016年10月在上交所主板上市（603667）。五洲新春是一家研發(fā)、生產(chǎn)與銷售軸承、精密機(jī)械零部件與空調(diào)管路產(chǎn)品的企業(yè)，同時(shí)具備軸承與精密零部件制造產(chǎn)業(yè)鏈，為主機(jī)客戶提供相關(guān)解決方案。業(yè)務(wù)領(lǐng)域及產(chǎn)品概況業(yè)務(wù)領(lǐng)域及產(chǎn)品概況成品軸承成品軸承五洲新春成品軸承產(chǎn)品包括汽車級(jí)深溝球軸承、雙列角接觸球軸承、汽車發(fā)電機(jī)軸承、汽車張緊輪軸承、離合器軸承、方向器軸承與輪轂軸承

54、等。軸承套圈軸承套圈五洲新春同時(shí)布局軸承產(chǎn)品相關(guān)零配件，主要包括薄壁軸承套圈、中大型軸承套圈、輪轂軸承套圈、中小型軸承套圈等。精密鋼管精密鋼管五洲新春在生產(chǎn)成品軸承與相關(guān)零部件的同時(shí)布局精密鋼管產(chǎn)品，包括優(yōu)質(zhì)軸承鋼管、汽車安全氣囊氣體發(fā)生器專用鋼管。五洲新春成品軸承產(chǎn)品客戶主要為中國與國際汽車廠商、工業(yè)機(jī)械與新能源領(lǐng)域的企業(yè)，為其提供主機(jī)配套服務(wù)，其中汽車產(chǎn)業(yè)客戶包括豐田、福特、上汽集團(tuán)等。五洲新春軸承生產(chǎn)以軸承熱處理技術(shù)為主，通過此技術(shù)生產(chǎn)的軸承套圈產(chǎn)品質(zhì)量處于全球領(lǐng)先水平，供應(yīng)于全球前七大軸承制造商，如SKF、TIMKEN等。五洲新春生產(chǎn)的精密零部件主要用于汽車安全部件與風(fēng)電軸承，其客戶包

55、括特斯拉、比亞迪等主流車企，同時(shí)為風(fēng)電軸承企業(yè)新強(qiáng)鏈提供配套解決方案。來源：五洲新春官網(wǎng)五洲新春產(chǎn)品包括成品軸承、軸承套圈以及精密鋼管等產(chǎn)品，其業(yè)務(wù)主要為主機(jī)客戶提供相關(guān)產(chǎn)品及解決方案，同時(shí)自身已具備軸承與精密零部件的制造產(chǎn)業(yè)鏈來源：五洲新春2018-2020年報(bào)軸承行業(yè)企業(yè)推薦軸承行業(yè)企業(yè)推薦五洲新春五洲新春 603667603667 （2 2/ /2 2）五洲新春2020年?duì)I收達(dá)17.5億元，其中在風(fēng)電領(lǐng)域的布局成為營收新增長點(diǎn)，其核心競(jìng)爭力在于全產(chǎn)業(yè)鏈布局基礎(chǔ)與業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的熱處理技術(shù)浙江五洲新春集團(tuán)股份有限公司浙江五洲新春集團(tuán)股份有限公司企業(yè)收入分析，企業(yè)收入分析，20182018- -2

56、0202020年年企業(yè)投資亮點(diǎn)企業(yè)投資亮點(diǎn)截至2021年，五洲新春已打造出涵蓋精密鍛造、制管、冷成型、熱處理技術(shù)于一體的軸承與精密零部件產(chǎn)業(yè)鏈，其在發(fā)展軸承業(yè)務(wù)的同時(shí)向行業(yè)內(nèi)其他規(guī)模較大的軸承企業(yè)供應(yīng)相關(guān)零配件，在供應(yīng)鏈與生產(chǎn)力等方面具備較高競(jìng)爭力。全產(chǎn)業(yè)鏈全產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢(shì)優(yōu)勢(shì)1 1五洲新春的供應(yīng)商與下游客戶群體較穩(wěn)定，其客戶包括瑞典斯凱孚、奧托立法、德國舍弗勒等國際第一梯隊(duì)軸承企業(yè)，同時(shí)五洲新春生產(chǎn)的重要零部件準(zhǔn)入門檻較高，其長期積累的資源優(yōu)勢(shì)可助力五洲新春在軸承領(lǐng)域構(gòu)建高競(jìng)爭壁壘。資源優(yōu)勢(shì)資源優(yōu)勢(shì)2 2截至2020年，五洲新春擁有超20項(xiàng)發(fā)明專利，參與制定超20個(gè)軸承與熱處理技術(shù)相關(guān)的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，同時(shí)自身已建成國家級(jí)博士后工作站、航空滾動(dòng)軸承部門等研發(fā)中心，軸承屬于技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)，五洲新春的研發(fā)能力使其具備較強(qiáng)話語權(quán)。技術(shù)優(yōu)勢(shì)技術(shù)優(yōu)勢(shì)3 3五洲新春基于獨(dú)有的全產(chǎn)業(yè)鏈基礎(chǔ)，其在軸承磨前產(chǎn)品制造與出口方面同比行業(yè)內(nèi)其他參與者更具產(chǎn)能規(guī)