單靠社保養(yǎng)老不足如何讓老年生活高枕無憂共13

1、第1頁(yè)一、商業(yè)養(yǎng)老型保險(xiǎn)性質(zhì)：擁有一定保障性的金融產(chǎn)品實(shí)施條件： 按照投保類型， 繳納足夠金額既擁有拆借或是存款功效。 如疾病 發(fā)生時(shí)可實(shí)現(xiàn)短期金融杠桿或有限金額返還。保障性：錢經(jīng)評(píng)級(jí) *商業(yè)養(yǎng)老年金保險(xiǎn)是壽險(xiǎn)的一種， 一般是從年輕時(shí)開始定期繳納保險(xiǎn)費(fèi)， 到 合同約定年齡開始持續(xù)、 定期地領(lǐng)取養(yǎng)老金。 優(yōu)勢(shì)是保障性高， 缺點(diǎn)是開始得越 早、受到通脹、貨幣購(gòu)買力下降的影響就越大。個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)中，保監(jiān)會(huì)規(guī)定的固定利率的傳統(tǒng)型養(yǎng)老險(xiǎn)利率最高為 2.5%；而分紅型的金額多少和保險(xiǎn)公司的投資收益有直接關(guān)系。從產(chǎn)品設(shè)計(jì)上， 商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)適合有穩(wěn)定工作和持續(xù)收入的人群，但缺點(diǎn)也顯而易見它需要 盡早開始積

2、累，但我們這一代的現(xiàn)實(shí)是， 收入高峰期的支出也是最高的， 除了高 的工作壓力外， 生兒育女、 供房和供車等生活壓力同樣是最高峰， 而在有限的回 報(bào)率面前，擺著的同樣是巨大的養(yǎng)老金缺口?？蓪?shí)現(xiàn)性：40%。 大多數(shù)商業(yè)保險(xiǎn)不具備抗通脹功能， 而且中國(guó)的保險(xiǎn)市場(chǎng) 尚不完善，監(jiān)管和保單設(shè)計(jì)均存在一定漏洞， 把保險(xiǎn)產(chǎn)品視做養(yǎng)老保障不切實(shí)際， 不如當(dāng)作是錦上添花。二、儲(chǔ)蓄，還是儲(chǔ)蓄性質(zhì)：最基礎(chǔ)最通俗的養(yǎng)老方式實(shí)施條件：開一個(gè)或多個(gè)銀行賬戶，長(zhǎng)期堅(jiān)持，積少成多保障性：錢經(jīng)評(píng)級(jí) *據(jù)說很多發(fā)達(dá)國(guó)家的養(yǎng)老政策已經(jīng)在向鼓勵(lì)個(gè)人儲(chǔ)蓄上傾斜，原因就是沒有 一個(gè)國(guó)家能夠免受人口老齡化的影響，這導(dǎo)致銀行存款余額停止增長(zhǎng)、

3、導(dǎo)致自工 業(yè)革命以來一直穩(wěn)步提升的生活水平停滯不前。中國(guó)的儲(chǔ)蓄率雖然全球最高， 但并不是由最需要儲(chǔ)蓄的人創(chuàng)造的， 年輕一代 比上輩人掙得多、存得少，負(fù)債更高。一般勞動(dòng)者儲(chǔ)蓄高峰期在 30 歲 50 歲， 此后儲(chǔ)蓄率將下降，退休后家庭儲(chǔ)蓄減少并開始花費(fèi)過去積累的資產(chǎn)。然而，正 值收入高峰的年輕一代正在變得全球化， 我們沒有前輩的節(jié)儉， 卻有更高的支出 要求。對(duì)于美國(guó)來說，即使她的出生率較高，又有穩(wěn)定的移民涌入，但在嬰兒潮 一代達(dá)到退休年齡之前， 儲(chǔ)蓄率就已經(jīng)低得驚人， 只能依靠來自他國(guó)的資本流入 來彌補(bǔ)經(jīng)常賬戶的赤字。 中國(guó)的情況好很多， 老實(shí)說，在金融投資存在巨大風(fēng)險(xiǎn) 和資產(chǎn)泡沫化程度高的情況

4、下，老老實(shí)實(shí)儲(chǔ)蓄確實(shí)是必要之舉， 養(yǎng)老金專家建議，靠推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)不能解決所有問題，提高退休年齡、放寬移民限制或鼓勵(lì)生育的 效果顯現(xiàn)又太久，只能靠增加儲(chǔ)蓄率并在已有資產(chǎn)上獲取更高回報(bào)才可以?？蓪?shí)現(xiàn)性：80%。雖然有購(gòu)買力下降的風(fēng)險(xiǎn)，但更為穩(wěn)妥，而且儲(chǔ)蓄是一切 投資實(shí)現(xiàn)的基礎(chǔ)。僅從數(shù)據(jù)上看， 70 后缺乏足夠的時(shí)間來彌補(bǔ)儲(chǔ)蓄不足和未來 需要增加之間的矛盾，只能靠加大儲(chǔ)蓄量來彌補(bǔ)。三、建立投資組合性質(zhì)：以錢生錢，用時(shí)間換收益實(shí)施條件：了解各種投資產(chǎn)品的性質(zhì)，根據(jù)自身需要制定收益目標(biāo)和投資策 略，穩(wěn)定持有并實(shí)施質(zhì)量監(jiān)控保障性：錢經(jīng)評(píng)級(jí) *及早建立投資組合， 保證資產(chǎn)穩(wěn)定增值是理財(cái)專家最為推崇的養(yǎng)老方式

5、。 一 定程度看來， 如果可以實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期穩(wěn)定收益的話， 這是最為理性的養(yǎng)老方式。 投資 組合中：包括土地和房屋在內(nèi)的不動(dòng)產(chǎn)具有長(zhǎng)期抵抗通貨膨脹和實(shí)現(xiàn)一定增值的 可能性，股票、基金等金融資產(chǎn)具有很強(qiáng)的變現(xiàn)性和實(shí)現(xiàn)高收益的可能，黃金、 原油等實(shí)物資產(chǎn)可以降低投資組合的風(fēng)險(xiǎn)并對(duì)抗經(jīng)濟(jì)周期的輪換， 收藏性藝術(shù)品 可在怡情養(yǎng)性之余有機(jī)會(huì)獲得超額回報(bào)總的來說，投資的象限越多，互補(bǔ)性就越高，風(fēng)險(xiǎn)周期的差別就越大，資產(chǎn)就越安全。當(dāng)然，投資組合法也存在弱點(diǎn)：第一必須要用大量的資金和時(shí)間去建立投資 組合，第二由于市場(chǎng)的變化的，確保組合的有效性同樣需要精力和專業(yè)性。廣泛 的投資組合理論包含了所有養(yǎng)老方式， 但狹義的投

6、資組合一般只是固定資產(chǎn)和金 融資產(chǎn)的簡(jiǎn)單配比，使其收益確保退休后幾十年生活所需的難度同樣很大。可實(shí)現(xiàn)性：80%。建立投資組合的最困難之處在于對(duì)收益和對(duì)應(yīng)時(shí)間的要求， 沒有任何一種投資是不包含風(fēng)險(xiǎn)的，如果建立的時(shí)間太短或是對(duì)收益率要求過 高，就會(huì)降低整個(gè)組合的風(fēng)險(xiǎn)彈性。四、養(yǎng)兒防老性質(zhì)：最基礎(chǔ)最通俗的養(yǎng)老方式實(shí)施條件：開一個(gè)或多個(gè)銀行賬戶，長(zhǎng)期堅(jiān)持，積少成多保障性：錢經(jīng)評(píng)級(jí) *依靠后代贍養(yǎng)，這更符合中國(guó)傳統(tǒng)文化， 但問題是下一代也許“有心無力”。目前正處在收入高峰期的我們這一代的父母，他們本身具備一定的自我養(yǎng)老 能力，國(guó)家投入在其身上的養(yǎng)老金又很充足，因此給兒女造成的壓力并不大。有 些父母甚至可

7、以反過來為兒女提供幫助， 盡管我們不夠節(jié)儉、 消費(fèi)增加、 普遍負(fù)第 2 頁(yè)第3頁(yè)債，但也許還會(huì)有財(cái)產(chǎn)上的繼承。 但隨著社會(huì)化和全球化進(jìn)程加快， 人與人之間 的個(gè)體競(jìng)爭(zhēng)加大， 我們的婚姻和生育期在逐漸推后， 為了使下一代更具競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力 而延長(zhǎng)子女的教育期或是加大對(duì)他們的教育投入， 很可能導(dǎo)致自我養(yǎng)老投入周期 和子女教育周期有一定的重合就是說， 養(yǎng)兒未必能防老， 反而會(huì)分流部分你 的資金儲(chǔ)備。更嚴(yán)重的一點(diǎn)，就是觀念的滯后：不久前的一項(xiàng)統(tǒng)計(jì)表明，城市居民和農(nóng)村 居民對(duì)于“養(yǎng)兒防老”的認(rèn)識(shí)有所差異。如果只有四種方式，城市居民，49.1% 的人會(huì)選擇把花在子女身上，老了靠子女；34.2%的人愿意自己儲(chǔ)蓄養(yǎng)

8、老；28.2% 選擇參加社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)；3.0%的人愿意買商業(yè)保險(xiǎn)。 但在農(nóng)村， 老年人把子女作 為第一選擇的人數(shù)高達(dá) 82.0%。城市化進(jìn)程的現(xiàn)實(shí)，即可能會(huì)迫使這 82.0%的人 扭轉(zhuǎn)目前的觀點(diǎn)?？蓪?shí)現(xiàn)性： 40%?？孔优h(yuǎn)不如靠自己的確定性更高，計(jì)劃生育形成的421 家庭結(jié)構(gòu)讓年輕人的家庭負(fù)擔(dān)加大， 社會(huì)結(jié)構(gòu)的變革又讓他們?cè)谏鐣?huì)上 的競(jìng)爭(zhēng)加劇、擁有資產(chǎn)的成本變高，未來更缺乏保障。沒有一種養(yǎng)老方式是 100%確保有效的這個(gè)結(jié)論看似無用。但其實(shí)，如 果你能意識(shí)到此前自己關(guān)于養(yǎng)老的考慮是多么簡(jiǎn)單、 對(duì)幾十年后生活的規(guī)劃是多 么的不清晰、 目前的準(zhǔn)備與需要之間是多么的大相徑庭， 你就能明白本文的苦心

9、 了。新的“二八”理論，如果不能成為占世界人口比例 20%的有錢人，就需要用 80%的收入為自己的將來作打算，如果你的準(zhǔn)備不足、投入不夠、資產(chǎn)單一還沒 有大筆的遺產(chǎn)可以繼承，晚景凄涼就不僅是個(gè)威脅了。以房養(yǎng)老，應(yīng)該不算是個(gè)新話題了。 雖然中國(guó)目前的國(guó)情并不支持傳統(tǒng)的以 房養(yǎng)老，但在實(shí)際生活中，我們還可以通過其他渠道來實(shí)現(xiàn)以房養(yǎng)老的美好愿望，使自己的晚年生活得到保障。住在美國(guó)德州的 61 歲老太戴茜，前不久申請(qǐng)了一項(xiàng)“住房反向抵押貸款”（俗稱倒按揭），通過把自己的住房抵押給銀行，從而每月多了幾千美元收入。這樣她就可以瀟灑地到各地去旅游。 而銀行則要一直等到她去世后， 才會(huì)收回這 套住房 這就是風(fēng)

10、靡美國(guó)的“以房養(yǎng)老”模式?！?0 歲前人養(yǎng)房，60 歲后房養(yǎng)人”以房養(yǎng)老， 應(yīng)該不算是個(gè)新話題了， 經(jīng)常在各種媒體上看到“以房養(yǎng)老離我們還遠(yuǎn)嗎”之類的消息。不過目前看來，在西方國(guó)家非常流行的“倒按揭式”住房養(yǎng)老法在中國(guó)暫時(shí)還難成氣候。倒按揭”想說愛你不容易中國(guó)有一句老話叫“養(yǎng)兒防老”。 雖然這句老話早已過時(shí)， 但有一個(gè)沿襲了 幾千年的傳宗接代的傳統(tǒng)卻沒有過時(shí)， 今天的中國(guó)人還是和我們幾千年前的祖先 一樣，重視家庭的和睦以及家族血脈的延續(xù)。 父母都希望自己的財(cái)富能夠傳遞給 子女，尤其是作為家庭象征的房產(chǎn)， 更是習(xí)慣性地將之留給子女。 同時(shí)子女一般 也會(huì)遵守傳統(tǒng)孝道，盡自己所能贍養(yǎng)年邁的父母。如果

11、老人不顧親情，獨(dú)自辦理以房養(yǎng)老，將房子賣給銀行的話，會(huì)給外人造 成子女不、f臣主七第4頁(yè)孝的感覺， 也無端地讓子女承受不必要的輿論壓力， 作為子女來說， 內(nèi) 心也會(huì)埋怨父母做得不妥， 特別是對(duì)自身經(jīng)濟(jì)條件一般的子女來說， 這么做也很 有可能會(huì)打擊他們關(guān)愛父母的積極性?？梢哉f，不到萬不得已的情況下，沒有誰 愿意放棄親情和關(guān)愛來?yè)Q取現(xiàn)金。因此將來在中國(guó)能接受“倒按揭”的只是極少 部分家庭， 只有當(dāng)一些老人認(rèn)為子女不孝， 即使自己死后將這筆財(cái)產(chǎn)交給子女也 得不到子女的照顧， 或者是丁克家庭， 膝下并無子女的情況下， 才會(huì)考慮走這步 棋。除了情感上難以為中國(guó)人接受外，以房養(yǎng)老在中國(guó)還存在制度上的硬傷。

12、在 西方國(guó)家，以房養(yǎng)老之所以流行， 一個(gè)很重要的原因是他們的遺產(chǎn)稅比較高， 如 果老年人想死后把房產(chǎn)留給子女， 國(guó)家將征收一筆相當(dāng)可觀的遺產(chǎn)稅， 最高甚至 可達(dá) 70%。在中國(guó)目前并沒有開征遺產(chǎn)稅， 在短時(shí)間內(nèi)， 也不太可能開征遺產(chǎn)稅。 因此從理財(cái)?shù)慕嵌瓤矗暗拱唇摇别B(yǎng)老達(dá)不到避稅的目的。從銀行的角度看， 雖然住房反向抵押貸款有比較豐厚的收益， 但風(fēng)險(xiǎn)也非常 大。比如貸款期限比較長(zhǎng)，房產(chǎn)的長(zhǎng)期估值難以確定，老人預(yù)期壽命，利率不穩(wěn) 定，房屋損耗和維修成本等等， 加上國(guó)家也沒有明確的扶植政策和相關(guān)的法律法 規(guī)保障，因此實(shí)施起來難度較大。然而房產(chǎn)畢竟是具備保值功能的大額資產(chǎn)。如果我們換一種思路就會(huì)發(fā)

13、現(xiàn)， 以房養(yǎng)老，并不一定非得扯上銀行不可。 在實(shí)際生活中， 還有三種辦法不但能夠 保留房產(chǎn)，避免家庭矛盾，還能產(chǎn)生持續(xù)的現(xiàn)金流，從而幫助自己安度晚年。方案一：子女埋單法正如上文所說，阻礙老年人選擇“倒按揭”養(yǎng)老的關(guān)鍵原因在于社會(huì)傳統(tǒng)觀 念的束縛，即無法向子女交待。因此，一個(gè)變通的辦法是，按照“住房反向抵押 貸款”的思路， 在子女經(jīng)濟(jì)條件許可的情況下， 老人與子女簽訂協(xié)議， 將自己的 房子“反向抵押”給子女， 即老人每月可從子女那兒得到一筆退休金補(bǔ)助， 而老 人過世后，子女繼承房產(chǎn)。我們不妨設(shè)想一下， 如今退休族一般都有退休工資， 能滿足自身最基本的生 存型養(yǎng)老要求，如果子女每個(gè)月再根據(jù)自身經(jīng)濟(jì)

14、實(shí)力和父母每月的實(shí)際支出補(bǔ)貼 一定的養(yǎng)老金（這需要雙方互相體諒，協(xié)商確定），讓父母達(dá)到或接近品質(zhì)養(yǎng)老 要求的話， 不但能夠大大緩解父母的養(yǎng)老壓力， 盡上自己的一片孝心， 以后還能 獲得一份房產(chǎn)，為自己今后的養(yǎng)老增添了一份保障。 某種程度上，這也是一種“定 投”，每個(gè)月投資一定的資金， 到自己年紀(jì)大了再以房產(chǎn)的形式一次性返還， 只 不過投資的標(biāo)的變成了父母的房子。這種父母與子女間的“反向抵押”省去了很多與金融機(jī)構(gòu)“住房反向抵押 貸款”中的麻煩和費(fèi)用， 特別是評(píng)估費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)等一系列昂貴的中介費(fèi)一概免單， 這對(duì)平時(shí)比較節(jié)省的老年人很重要。當(dāng)然，并不是所有子女都有這樣的經(jīng)濟(jì)實(shí)力。 如果子女無力為父母養(yǎng)

15、老埋單 的話，可以再進(jìn)一步變通， 退休父母可以和某個(gè)對(duì)其房產(chǎn)有意向的親朋好友達(dá)成 “反向抵押”協(xié)議。但是這種私下方法的風(fēng)險(xiǎn)明顯要高了許多， 雙方一定要請(qǐng)律 師出面處理并簽訂“住房反向抵押貸款”合同， 就房子的估值、 貸款支付的金額 和方式、違約的懲罰、 以后房產(chǎn)增值或跌價(jià)后的處置、 老人超過或短于預(yù)估的存 活年數(shù)等作一個(gè)詳細(xì)的約定，以避免今后不必要第5頁(yè)的麻煩。方案二：租金換養(yǎng)法當(dāng)然，讓子女出錢買下自己唯一的住房， 對(duì)于中國(guó)的父母， 也并非出自肺腑， 而且父母和子女之間把錢算得這么清也有傷感情。 事實(shí)上，在社會(huì)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈 環(huán)境下， 做子女的往往還要面對(duì)住房、 教育等諸多負(fù)擔(dān)， 自身經(jīng)濟(jì)條件也

16、不一定 寬裕。而中國(guó)父母一般都非常體諒孩子， 并不希望增添子女的負(fù)擔(dān)。 因此還有一 種切實(shí)可行的辦法就是采取“以房換養(yǎng)”方式籌措補(bǔ)充養(yǎng)老金。 即老人將自己的 房子租出去，以租金外加自己退休金來支付住進(jìn)養(yǎng)老院的費(fèi)用。作為老人來說，這樣做的好處是既保留了房產(chǎn)，將來可以留給子女，也不會(huì)增加子女的負(fù)擔(dān)， 同 時(shí)還能在物質(zhì)生活和精神生活上獲得較大的提高。由于目前國(guó)內(nèi)的機(jī)構(gòu)養(yǎng)老床位緊張， 費(fèi)用不低， 單靠老年人的退休工資往往 并不足以支付養(yǎng)老院的費(fèi)用， 但如果加上房屋出租所獲得的租金收益， 則基本能 夠支撐這筆費(fèi)用，如果還不夠，子女還可以再稍作補(bǔ)貼，以盡孝心。此外，在物質(zhì)生活大為改善的同時(shí)，老人的精神生活

17、也將豐富得多。在養(yǎng)老 院里聊天、打牌、搓麻將、看電影，老年生活安排井井有條，并充滿生氣。而對(duì) 于子女來說， 父母的安頓讓他們“包袱”減輕不小， 除了經(jīng)濟(jì)上的， 更重要的是 精力上的， 子女不需要守在父母身邊陪他們走完人生的最后一段旅程， 而可以抽 出寶貴的時(shí)間去干自己的事業(yè)。 在節(jié)假日， 子女如果還能常去看望他們的話， 對(duì) 老年人來說，就別無所求了。方案三：換房差價(jià)法如果有些老年人不喜歡住養(yǎng)老院的話，又該怎么辦呢？最后還有一個(gè)實(shí)用的辦法就是換房差價(jià)法。 即將原來較大的房子或者地段較 好的房子賣掉， 換成兩套較小的或者相對(duì)偏遠(yuǎn)的房子。 一套自住， 將來可以留給 子女；一套出租，用于補(bǔ)充養(yǎng)老金。一

18、般來說，父母退休時(shí)，子女往往都已經(jīng)成家立業(yè)，擁有了自己的小家庭。 這時(shí)，家中的人口變少了，原來要供三人甚至四五人居住的房子，現(xiàn)在只剩下老 夫妻兩個(gè)人居住，加上老年人活動(dòng)半徑變小， 原來的房子可能就稍嫌空曠了。 而 且老人住在過大的房子里， 從心理學(xué)上來說容易滋生寂寞感， 對(duì)身心不利。 “以 大換小”用差價(jià)補(bǔ)貼養(yǎng)老就非常有現(xiàn)實(shí)意義。又如現(xiàn)在很多老年人在市中心都有不大的老式住房，這些房子雖然面積較 小，但經(jīng)過了多年的房?jī)r(jià)上漲，如今都已價(jià)格不菲。將這套老房子賣掉，在市郊 或者和子女房子相近的地段買一套同樣的小戶型房子，能夠獲得一筆不小的差 價(jià)。以上海為例，靜安區(qū)和盧灣區(qū)目前次新房的房?jī)r(jià)約在 3 萬元

19、/ 平方米，而楊 浦區(qū)同類型的房產(chǎn)可能只有 1.5 萬2 萬元/平方米，寶山閔行等地則只需要 1 萬1.2 萬元/平方米，差價(jià)十分巨大。雖然這樣做會(huì)讓老人離開自己原來熟悉 的生活圈子，感覺到有些孤寂，但換個(gè)角度想想，退休后不需要每天上班，自然 也就沒必要蝸居在嘈雜的市區(qū)。對(duì)老年人來說，市中心空氣污濁，噪音不斷，對(duì) 身體健康也是一大隱患。第6頁(yè)而購(gòu)買用于出租的房屋，一般有兩個(gè)原則，一是要離自己居住的新房近些， 這樣管理起來也比較容易。 二是從近年來的二手房租賃市場(chǎng)的走勢(shì)可以看出， 小 戶型的出租市場(chǎng)仍然是供不應(yīng)求，增長(zhǎng)速度不減，因此老年人應(yīng)該盡可能購(gòu)買一 些小戶型 （ 30 60 平方米） 、交

20、通便利、配套齊全的住宅，這種房子往往容易 出租，租金也相對(duì)較高。理財(cái)周刊）攢養(yǎng)老錢最好“有守有攻”來源：漢網(wǎng) - 武漢晚報(bào)本報(bào)訊（記者王丹妮實(shí)習(xí)生劉洋通訊員孟佳李敏華）現(xiàn)在才 30 歲，距離養(yǎng) 老還有 30年，這 30 年如何攢足養(yǎng)老錢？理財(cái)專家給出的答案是， 要像踢足球賽 那樣“有守有攻”。上周日，本報(bào)與信誠(chéng)人壽湖北分公司聯(lián)合舉辦的“信誠(chéng)人壽安心養(yǎng)老”系列 活動(dòng)講座舉行， 中信銀行理財(cái)師梁永波和信誠(chéng)保險(xiǎn)營(yíng)銷業(yè)務(wù)總監(jiān)鄧帆， 給大家介 紹了養(yǎng)老理財(cái)?shù)膬纱笤瓌t。原則一：克服三大人性弱點(diǎn)“一個(gè)球隊(duì)， 攻防俱佳才能贏球。 將足球陣型與養(yǎng)老理財(cái)項(xiàng)目作比， 那么前 鋒是投資分析，中衛(wèi)是子女教育、房產(chǎn)規(guī)劃，

21、后衛(wèi)是遺產(chǎn)、退休規(guī)劃，守門員是 保險(xiǎn)規(guī)劃。”梁永波比喻，“要贏得這場(chǎng)財(cái)富足球賽，要克服人性三大弱點(diǎn)，即 貪婪地追漲、恐懼就去殺跌和盲目的從眾心理。 ”他建議， 每個(gè)人先了解自身的 財(cái)務(wù)情況后，再作出短、中、長(zhǎng)期的投資計(jì)劃。原則二：保險(xiǎn)必不可少“金融危機(jī)為大家創(chuàng)造了百年難得的機(jī)會(huì)。 種種跡象表明， 中國(guó)經(jīng)濟(jì)已率先 復(fù)蘇。歷史經(jīng)驗(yàn)表明，復(fù)蘇前期是投資的最好時(shí)機(jī)?！编嚪治觯顿Y工具有國(guó)第 7 頁(yè)債、儲(chǔ)蓄、基金、股票、保險(xiǎn)。從上一輩人的經(jīng)驗(yàn)看，傾向國(guó)債、儲(chǔ)蓄的，很多都跑輸了 CPI（物價(jià)指數(shù)）。許多股民的教訓(xùn)又證明，風(fēng)險(xiǎn)太大不是理財(cái)而是賭 博。他認(rèn)為，不論保守型還是風(fēng)險(xiǎn)型投資者，都應(yīng)配比一定的保險(xiǎn)。

22、投資連接保 險(xiǎn)會(huì)為保守者加大收益，又會(huì)為風(fēng)險(xiǎn)型投資者平攤風(fēng)險(xiǎn)， 具有投資和保障雙重功介紹了五種養(yǎng)老的好方法，再看看以下的案例，看他們是如何養(yǎng)老的，或 許能給你一些啟示。白領(lǐng)如何補(bǔ)充養(yǎng)老缺口 三口之家理財(cái)面面俱到2019 年的“跌跌不休”似乎仍在眼前，中國(guó)的股市就已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了熊牛的轉(zhuǎn) 換，究竟是做一把瘋狂的賭博還是給自己一個(gè)穩(wěn)定的投資計(jì)劃， 成了擺在不少投 資者眼前的難題?！安怀垂桑伦约豪鲜翘た?，現(xiàn)在入市，又怕自己成了高點(diǎn)接位的人”，市 民李女士向記者無奈的表示， 作為上有老下有小的夾心一族， 能夠盡可能為自己 的家庭資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)增值是最大的理想， 但是在目前堪稱瘋狂的市場(chǎng)里， 李女士表示， 自己根

23、本看不清楚，而規(guī)劃家庭理財(cái)更是難上加難。事實(shí)上，像李女士這樣過了而立之年的上班族，在多年的專業(yè)學(xué)習(xí)和工作經(jīng) 驗(yàn)積累后，正是創(chuàng)造人生財(cái)富的最好時(shí)機(jī)， 不僅大部分人成家立業(yè)， 而且不少還 有了自己孩子，完成了人生的重大轉(zhuǎn)折，也因此，像李女士這樣上有老下有小，還要供房供車的上班族擁有一份屬于自己家庭的理財(cái)規(guī)劃顯得尤為重要。對(duì)此，北京銀行理財(cái)師建議，像李女士這樣，要有合理的家庭理財(cái)規(guī)劃，最 好到專業(yè)的理財(cái)機(jī)構(gòu)先與理財(cái)師進(jìn)行面對(duì)面的交流， 在了解自己的投資風(fēng)險(xiǎn)偏好 和各類投資品種的收益水平以后， 通過理財(cái)師的幫助制定符合自己家庭情況的理 財(cái)規(guī)劃來獲得穩(wěn)定的收益。那么對(duì)于目前在中國(guó)最為普遍的三口之家來說，

24、 如何設(shè)計(jì)自己的家庭理財(cái)規(guī) 劃才能做到面面俱到呢？讓我們一起來看看北京銀行理財(cái)師分別為張先生夫婦 和李先生夫婦提出的家庭理財(cái)小建議吧。單薪家庭穩(wěn)步前進(jìn)的理財(cái)規(guī)劃 北京銀行理財(cái)師：廉紅家庭財(cái)務(wù)及生活狀況分析張先生目前 40 歲，擔(dān)任國(guó)家公務(wù)員，正處于職業(yè)生涯的發(fā)展期，太太照顧 孩子為全職家庭主婦，作為典型的三口之家，張先生家庭現(xiàn)階段擁有 60 平方米 的住房一套，家庭收入較為穩(wěn)定，擁有 15 萬元的存款以及 3 萬元公積金而且房 屋無貸款， 每月家庭月收入總計(jì)8000 元，支出為 5000 元，張先生和張?zhí)幸?位上 6 年級(jí)的孩子。家庭財(cái)務(wù)目標(biāo)：補(bǔ)充養(yǎng)老金缺口第8頁(yè)假定張先生 60 歲退休余

25、壽 25 年, 張先生要求退休后年現(xiàn)值 4.8 萬元支出的 生活水準(zhǔn)計(jì)算，那么考慮到 3通脹，張先生 60 歲退休當(dāng)年終值為 8.6693 萬元， 按 5 的投資報(bào)酬率在余壽 25 年內(nèi)所需要的 60 歲時(shí)的養(yǎng)老金現(xiàn)值 173.7597 萬 元。而從目前的數(shù)據(jù)來計(jì)算，張先生的養(yǎng)老金缺口還需 130 萬元。換房資金的缺口作為三口之家，張先生 60 平方米的小房確實(shí)需要進(jìn)行更換，假設(shè)張先生的 目標(biāo)房產(chǎn)總價(jià) 100 萬元，而目前房產(chǎn)估價(jià)為 30 萬元，那么如果進(jìn)行換房，李先 生不僅要賣掉現(xiàn)有房產(chǎn)還將花掉所有的積蓄，背上 50 萬元的貸款 。子女教育金缺口孩子是家庭的未來， 目前國(guó)內(nèi)的大學(xué)教育費(fèi)用年年

26、攀升， 目前的大學(xué)學(xué)費(fèi)年 增長(zhǎng)率在5左右，張先生必須及早準(zhǔn)備子女教育金。保險(xiǎn)產(chǎn)品補(bǔ)充目前張先生家庭沒有任何商業(yè)保險(xiǎn)， 由于張先生是家庭的唯一收入來源， 一 旦發(fā)生意外， 將給家庭經(jīng)濟(jì)帶來災(zāi)難性后果。 防范風(fēng)險(xiǎn)的最佳辦法就是購(gòu)買足額 的人壽保險(xiǎn) 。綜上，按張先生家庭理財(cái)目標(biāo)時(shí)間和重要程度劃分為：短期目標(biāo)：張先生的保險(xiǎn)規(guī)劃中期目標(biāo)：子女教育金規(guī)劃和換房規(guī)劃長(zhǎng)期目標(biāo)：養(yǎng)老計(jì)劃家庭財(cái)務(wù)策劃方案根據(jù)張先生家庭的理財(cái)目標(biāo)， 在考慮到孩子念大學(xué)所需的費(fèi)用后， 建議在目 前的家庭狀況下，張先生暫時(shí)不用考慮換房。如果希望同時(shí)達(dá)成換房、子女教育與 60 歲退休規(guī)劃，那么以教育金每年 1.2 萬元，每年 5%的學(xué)費(fèi)

27、增長(zhǎng)率假設(shè)，孩子所需要的學(xué)費(fèi)是 1.6 萬元，不考慮通貨 膨脹因素的情況下四年所需要的學(xué)費(fèi) 6.4 萬。按目前每年 1.2 萬元的養(yǎng)老金計(jì)算， 張先生退休后養(yǎng)老金現(xiàn)值為 2.1673 萬 元 （按照 3%通貨膨脹率） ， 25 年所能領(lǐng)取的退休金為 54 萬元，退休后每年 4.8 萬元的生活現(xiàn)值到 60歲為 8.6693 萬元， 8.6693*25=104 萬元（通漲略 ），缺口 為 50 萬，假設(shè)換房子需要進(jìn)行為期 20 年的 50 萬元貸款，那么每年需要還款 4 萬元，因此，投資報(bào)酬率為 9.7% ，考慮到現(xiàn)在的投資組合，這種投資報(bào)酬率算 是合理的。為此，建議張先生的家庭資產(chǎn)作出如下的配置

28、：第9頁(yè)股票型基金+配置型基金投資就像踢足球，講究的是章法和攻防布局，股票型基金就如同前鋒，能給 家庭帶來超額收益； 配置型基金如同防守， 能帶來穩(wěn)定的收益。 根據(jù)張先生家庭 的實(shí)際情況，投資組合設(shè)為 64 陣型， 即配比 60%的股票型基金、40%的配置型 基金、 預(yù)期年收益率為 9.2%（股票型基金預(yù)期收益率為 10%，配置型基金預(yù)期收 益率為 8%）保險(xiǎn)規(guī)劃方案由于張先生是單薪家庭 ,家庭的收入流完全靠張先生支撐 , 現(xiàn)在該家庭無任 何保險(xiǎn),一旦張先生發(fā)生意外 ,后果不堪設(shè)想 ,所以我們建議張先生購(gòu)買足額的定 期人壽險(xiǎn) , 以規(guī)避未來不確定的風(fēng)險(xiǎn)。理財(cái)溫馨提示：適當(dāng)開源節(jié)流根據(jù)張先生目前

29、的生活水平，生活支出占到總收入的 62.5%。建議適當(dāng)降低 支出水平。比如減少?gòu)執(zhí)莩奁返馁?gòu)買量， 張先生上班交通由打車轉(zhuǎn)化為軌道 交通等。預(yù)計(jì)月支出由 5000 元降為 4000。使總支出占總收入的 50的合理比例。 （ 總支出包含初中和高中的教育支出及四險(xiǎn)一金 ）如果僅依靠降低生活支出增加儲(chǔ)蓄， 會(huì)影響生活質(zhì)量。 更好的辦法是增加收 入。建議張?zhí)獬龉ぷ?。張?zhí)衲?38 歲，學(xué)歷較高，預(yù)計(jì)工作月收入 5000 元/月。并請(qǐng)?jiān)轮С鰹?800 元/月的鐘點(diǎn)工。 此外張先生目前屬于事業(yè)成長(zhǎng)期， 經(jīng) 驗(yàn)豐富，尋找高薪機(jī)會(huì)，在小孩大學(xué)期間，鼓勵(lì)孩子多參加社會(huì)實(shí)踐，即降低教 育成本又積累經(jīng)驗(yàn)。

30、經(jīng)濟(jì)拮據(jù)就更應(yīng)該投資高收益的產(chǎn)品， 建議將增加的收入投 入高風(fēng)險(xiǎn)高收益的產(chǎn)品， 目前經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)較快， 獲得高受益機(jī)會(huì)較大， 僅以降低支 出和張?zhí)杖氲膬粼黾?5200 元用于每月定投收益 10的產(chǎn)品，20 年后將實(shí)現(xiàn) 256 萬的巨額回報(bào)。外企家庭的穩(wěn)健型理財(cái)規(guī)劃 北京銀行理財(cái)師：張瑞家庭財(cái)務(wù)及生活狀況分析今年 32 歲的李先生是一家外企公司的銷售經(jīng)理， 剛讀完 MBA 已婚并有一 個(gè) 2 歲女兒，兩夫妻每月總收入在 15000 左右，2019 年李先生以 18 萬元的價(jià)格 在郊區(qū)買入一套二室一廳的房子并做了十年按揭，目前月供 1000 元， 2019 年又 以 38 萬元價(jià)格又購(gòu)入市中心一套

31、二室一廳的房子以 3300 元/ 月出租，目前月供2500 元。李先生還擁有一輛賽歐汽車，尚有 3 年期貸款，此外夫婦倆還有銀行 存款 5 萬元，股票投資市值 8 萬元，首飾及收藏品 4 萬元。家庭收支平衡表補(bǔ)充說明：小孩及日常生活費(fèi)按該家庭收入標(biāo)準(zhǔn)估算得出。家庭財(cái)務(wù)目標(biāo)：能夠?yàn)樽约汉图胰颂峁┮环菘煽康谋Ｕ希x擇合適的人身險(xiǎn)和家庭財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)； 合理安排第10頁(yè)現(xiàn)階段投資配比并以實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的最大效用， 利用目前的金融工具管理家 庭日常財(cái)務(wù)并處理繁雜的資金劃轉(zhuǎn)事務(wù)， 安排貸款方案并兼顧投資； 另外，李先 生還想在 3 年內(nèi)購(gòu)買市區(qū)價(jià)值 100150 萬元的住宅。家庭財(cái)務(wù)理財(cái)方案：由于李先生夫婦的投資風(fēng)險(xiǎn)

32、偏好為穩(wěn)健型， 希望用穩(wěn)步、均衡的方法實(shí)現(xiàn)理 想投資收益， 那么按照目前李先生夫婦的家庭資產(chǎn)配置， 可以發(fā)現(xiàn)，股票投資和 房地產(chǎn)投資的比例都比較大， 資產(chǎn)分布不合理，而且財(cái)務(wù)投資中沒有保險(xiǎn)的保障。為此，建議李先生家庭理財(cái)規(guī)劃可以作出如下配置：適當(dāng)添置商業(yè)保險(xiǎn)及分紅保險(xiǎn)為了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，建議李先生夫婦投保保險(xiǎn)公司的全家保障型險(xiǎn)種來保障一家 三口，每年投保金額為 15000 元，保期 20 年，最高保障為 1 00 萬元，并享有每 年分派的紅利。 這種保險(xiǎn)包括了身故保險(xiǎn)金、 提前給付保險(xiǎn)金、 意外傷害保險(xiǎn)金、 門診醫(yī)療保險(xiǎn)金、住院日額保險(xiǎn)金、重大疾病保險(xiǎn)金、生存年金、豁免保費(fèi)、保 單紅利等各類主要的保

33、障。同時(shí)，在現(xiàn)有社保的情況下，每年投保 10000 元購(gòu)買終身養(yǎng)老保險(xiǎn)來補(bǔ)充社 保的缺口部分，除此之外，家庭還應(yīng)提前為孩子積累教育基金，可以選擇年繳 10000 元，期限 20 年的分紅險(xiǎn)。調(diào)整投資方式和渠道由于股票和房地產(chǎn)投資占過大比例，因此建議將銀行活期存款減少到 2000 左右，貨幣基金 8000 元，作為日常的支出帳戶，然而根據(jù)理財(cái)目標(biāo)調(diào)整零存整 取帳戶，每月固定投入3000 元，作為長(zhǎng)期儲(chǔ)備金。將活期存款和股票的一部分轉(zhuǎn)為開放式基金投資，投資于目前市場(chǎng)比較看好 的配置型、偏債型基金，首期投入金額為 57000 元，每年投入資金為 28000 元左 右。理財(cái)師溫馨提示：對(duì)于像李先生這樣

34、經(jīng)常炒股的人，保障資金的安全非常重要，根據(jù)李先生能 夠承受的風(fēng)險(xiǎn)， 作出了如上理財(cái)方案， 但是對(duì)于各種理財(cái)工具的風(fēng)險(xiǎn)和優(yōu)勢(shì)， 李 先生需要在配置前充分進(jìn)行了解：股票型基金：對(duì)于沒有時(shí)間和專業(yè)的知識(shí)的人來說，若想分享股市的高收 益，可以選擇一些優(yōu)質(zhì)的股票型基金， 特別是那些業(yè)績(jī)相對(duì)穩(wěn)定， 在排行榜上居 前位的基金公司， 他們旗下的基金由于擁有強(qiáng)大的投研團(tuán)隊(duì)和投資經(jīng)驗(yàn)， 收益會(huì) 相對(duì)穩(wěn)定，不會(huì)產(chǎn)生太大的風(fēng)險(xiǎn)。股票投資： 李先生由于已經(jīng)有了股市投資的經(jīng)驗(yàn)， 因此對(duì)于市場(chǎng)本身的風(fēng) 險(xiǎn)有了充分的認(rèn)識(shí)，建議在沒有太多時(shí)間進(jìn)行操作時(shí)，適當(dāng)降低投資比例，采取 中長(zhǎng)線的投資策略。第11頁(yè)房地產(chǎn)投資： 由于近幾年

35、房地產(chǎn)市場(chǎng)持續(xù)出現(xiàn)上漲， 建議李先生根據(jù)城市 建設(shè)規(guī)劃發(fā)展的方向，在規(guī)劃發(fā)展的城市半徑內(nèi)適當(dāng)購(gòu)買商住房或商鋪用于投 資，5-7 年后便可以獲得高額的增值收益。外匯理財(cái)產(chǎn)品： 對(duì)于在外企工作的李先生， 一部分直接的外匯收入建議用 于購(gòu)買一些外匯理財(cái)產(chǎn)品獲得增值，可以適當(dāng)考慮兩得存款、利得寶等外匯理財(cái) 產(chǎn)品。（華夏時(shí)報(bào) ）年入 23 萬元家庭如何準(zhǔn)備教育金養(yǎng)老金馬小姐今年 33 歲，是上海某事業(yè)單位員工，稅后年薪約 8 萬元；先生是上 海某金融企業(yè)的中層管理人員， 35 歲，稅后年薪約 15 萬元，夫妻二人基本保險(xiǎn) 齊全，女兒 4 歲。家有 90 平方米住宅一套，現(xiàn)價(jià)值 180 萬元，尚有 30

36、萬元貸款 未還清；有一輛價(jià)值 10 萬元的家庭轎車。另有存款 10 萬元，基金資產(chǎn) 15 萬元，股票 19 萬元，銀行理財(cái)產(chǎn)品 20 萬元。馬小姐表示，他們準(zhǔn)備讓女兒上高中時(shí)就出國(guó)留學(xué)，為此要準(zhǔn)備一筆留學(xué)資 金；另外，還計(jì)劃為安穩(wěn)的退休生活積累一筆資金，請(qǐng)問該如何理財(cái)？【方案一】審慎投資股票渤海銀行北京分行理財(cái)師 姜龍君【現(xiàn)狀分析】馬小姐夫婦凈資產(chǎn) 224 萬元，其中流動(dòng)資產(chǎn) 64 萬元：儲(chǔ)蓄和理財(cái)產(chǎn)品占比 47%，屬穩(wěn)健型投資，收益水平較低；基金占比 16%，風(fēng)險(xiǎn)收益率較高；股票資 產(chǎn)不足 30%，整體組合收益率有待提升。理財(cái)規(guī)劃】馬小姐現(xiàn)有流動(dòng)資產(chǎn)中生息資本比例較低：以月均支出 9000 元為例，保留5 萬元銀行存款作為應(yīng)急備付金即可；銀行理財(cái)產(chǎn)品期限短、收益率低、流動(dòng)性 差，與馬小姐的收益要求和投資期限不符，該品種到期后應(yīng)加以調(diào)換。保險(xiǎn)規(guī)劃 馬小姐應(yīng)補(bǔ)充一定的商業(yè)保險(xiǎn)，如投保兩全保