論國有保險公司法人治理結(jié)構(gòu)的建設(shè)

1、論國有保險公司法人治理結(jié)構(gòu)的建設(shè)論國有保險公司法人治理結(jié)構(gòu) 的建設(shè)論國有保險公司法人治理結(jié)構(gòu)的建設(shè) 摘 要 :我國已經(jīng)加入 WTOWTO,面臨著開放促進改革的局面。保險是朝陽產(chǎn)業(yè)，又是幼稚產(chǎn)業(yè) ，中資保險業(yè)面臨著嚴峻考驗。在這嚴峻的考驗面前，國有保險公司首要的任務(wù)是加快法人治理結(jié)構(gòu)的建設(shè) 保險事業(yè)比什么都重要 以董事會為核心的 “，最后是強化對內(nèi)部人控制的監(jiān)督 ，培育職業(yè)經(jīng)理人成長。 步曲 ，才能使中資保險公司去 “枷” ，在市場競爭中獲勝。 關(guān)鍵詞 ：法人治理結(jié)構(gòu) ；產(chǎn)權(quán)改革 ；董事會建設(shè)，對國有保險公司不僅是機遇 ，更是挑戰(zhàn)。國有保險公司在應(yīng)對日趨，還面臨發(fā)達國家中優(yōu)秀保險公司的巨大沖擊。

2、這種沖擊是全，也有對制度和監(jiān)管等方面的。國有保險，治理績效的優(yōu)劣取決于法人治理結(jié)構(gòu)是否科一、規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)的特征所謂法人治理結(jié)構(gòu) （公司治理結(jié)構(gòu) ），即公司領(lǐng)導(dǎo)制度 ，香港稱公司督導(dǎo)機制。規(guī)范的 法人治理結(jié)構(gòu)由股東大會、董事會、監(jiān)事會、經(jīng)理層及相應(yīng)的職能機構(gòu)組成。其中，股東大會，有權(quán)決定公司的經(jīng)營方針和投資計劃，制定和修，審核批準公司的年度財務(wù)方案、決算方案、收益 ，受股東大會委托 ，在股東大會閉會期間代表全體 ，董事會通過議會的形式集體決策。經(jīng)理層是公司的 ，對公司的日常經(jīng)營管理全面領(lǐng)導(dǎo) ，負責董事會決對于任何現(xiàn)代公司 ，股東只是個分散的群體 ，而公司高效率的經(jīng)營又必須以經(jīng)營管理權(quán) 高度

3、集中為前提。因而法律把公司權(quán)力的行使賦予了特定的公司機關(guān)董事會。董事會設(shè)置是決 定公司治理結(jié)構(gòu)的核心內(nèi)容。董事會的合理設(shè)置 ，并不僅僅是保證制約和監(jiān)督經(jīng)營管理者為某 一些股東服務(wù) ，而是要為全體投資人服務(wù)提高資源的配置效率。董事會作為最高決策機構(gòu) 受股東委托 ，承擔誠信、受托的責任。董事會總是由獨立的自然人組成 ，他們雖然也有個人 利益的存在 ，但法律對他們的要求是只能為公司的最佳利益從而最終為全體股東的利益工作。 董事不同于經(jīng)理 ，他們不是為了獲取工資而受雇傭 ，而是以得到股東和社會信任為責任和榮 譽。董事會受托管理公司 ，決定公司的法人事項 ，成為公司法定代表 ，全權(quán)負責公司的經(jīng)營 管理

4、，擁有法人財產(chǎn)的支配權(quán)和經(jīng)理人員的任免權(quán)。如果股東發(fā)現(xiàn)董事玩忽職守或未盡到誠信 責任 ，可以要求賠償或到法院起訴。董事會以經(jīng)營管理水平和創(chuàng)新能力為標準選聘經(jīng)理 理作為執(zhí)行董事會決策代理人 ，在董事會授權(quán)范圍內(nèi)對公司事務(wù)獨立行使管理權(quán)和代理權(quán) 扮演著 CEOCEO 的角色。董事會代表股東利益對經(jīng)理的經(jīng)營管理和盡職盡責情況進行有效激勵與監(jiān)，利用股東大會、董事會、監(jiān)事會、經(jīng)理室相互制衡的體制，法人治理結(jié)構(gòu)的規(guī)范 ，首先進行股份化 ，改革產(chǎn)權(quán)，發(fā)展中資，其次是加強上層建筑 ”的建設(shè)通過這樣三加入世界貿(mào)易組織 激烈的國內(nèi)保險市場競爭的同時方位的 ，既有對人才、技術(shù)、產(chǎn)品、管理等方面的 公司治理績效的優(yōu)劣

5、是最終衡量沖擊結(jié)果的標志 學(xué)完善。是公司的最高權(quán)力機構(gòu) ，實行代表大會制 改公司章程 ，有權(quán)選舉和罷免董事會成員 分配等重大事項。董事會是公司決策機構(gòu) 股東對公司重大經(jīng)營管理事項行使決策權(quán) 執(zhí)行機構(gòu) ，依照公司章程和董事會的授權(quán) 策的貫徹執(zhí)行。監(jiān)事會是公司的監(jiān)督機構(gòu)。，經(jīng)一是要設(shè)立獨立董事。因為由于歷史和社會的原因，公司中一方面當控股股東在公司治理督。這樣所有者、經(jīng)營者、管理者就在公司制度安排下 分權(quán)、權(quán)責分明 ，建立起易于評價和追溯的責任體制。，規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)是現(xiàn)代企業(yè)制度的核 ，要使具有不同目標函數(shù)的所有者和經(jīng)營者 “不同心 ，另一方面又讓經(jīng)營者處在所有者最終約束之下 ，優(yōu)良的治理結(jié)構(gòu)

6、能夠保證在所有者和經(jīng)營者之間建 立相互制衡關(guān)系的法人治理機制。公司權(quán)力機構(gòu)、決策機構(gòu)、執(zhí)行機構(gòu)和監(jiān)督機構(gòu)之間相互獨 立、權(quán)責明確 ，各司其職又相互制約 ；在企業(yè)內(nèi)部形成激勵、約束、制衡的機制。二、國有公司法人治理結(jié)構(gòu)的規(guī)范國有保險公司作為非銀行性金融機構(gòu)未觸及深層次的矛盾 ，公司治理績效比較低下。嚴格地說 人治理 ，也沒有什么治理結(jié)構(gòu)。形勢迫切要求加快產(chǎn)權(quán)改革一）進行股份化 ，改革產(chǎn)權(quán)國有保險公司法人治理結(jié)構(gòu)建設(shè)的問題根本上是產(chǎn)權(quán)問題。產(chǎn)權(quán)不改解決。只有先改產(chǎn)權(quán) ，建設(shè)好法人治理結(jié)構(gòu)1 1、通過與同業(yè)公司合并建立新的股份制公司。選擇幾家相關(guān)公司，先進行資產(chǎn)評估 ，每一家公司的資產(chǎn)經(jīng)評估后折股

7、，然后合并 ，以股份制公司的形式出現(xiàn) ，原來公司的資產(chǎn)在這 家新公司的總資產(chǎn)中各占一定比例。2 2、不同業(yè)或同業(yè)公司間相互參股或交換股票，形成緊密型的集團?？梢圆捎矛F(xiàn)有公司資產(chǎn)存量折股并相互交換股票的辦法。這些合作公司經(jīng)過資產(chǎn)評估后 ，相互交換 2 2 0 0 % % 的股票。 經(jīng)過交換股票 ，各個有關(guān)的企業(yè)變成 “你中有我 ，我中有你 ” ，于是就結(jié)合在一起了。這種緊 密型集團和松散型集團是不同的。后者在產(chǎn)權(quán)上沒有溝通 ，只是在技術(shù)上、管理上協(xié)作。3 3、與外資銀行和保險公司合營，建立股份制中外壽險（集團 ）公司。通過外資公司硬預(yù)算約束的產(chǎn)權(quán) ，制約公司的經(jīng)營運作 ，強化產(chǎn)權(quán)之間的監(jiān)督 ，提

8、高產(chǎn)權(quán)運作效率 ，具體作 法是以國有壽險公司的資產(chǎn) （含無形資產(chǎn) ）折算股份 ，外資入股時 ，根據(jù)其投資數(shù)額的多 少 ，折算成股份。但是不能越出我國加入世貿(mào)組織時的承諾條件 ，在規(guī)范的合資公司里 ，根 據(jù)董事會討論時票數(shù)的多少通過董事會決議 ，少數(shù)服從多數(shù) ，外資和中資雙方都不能有一票 否決的特權(quán)。二）加強以董事會為核心的 “上層建筑 ”的建設(shè)在建立現(xiàn)代企業(yè)制度和完善法人治理結(jié)構(gòu)過程中 ，董事會的地位和作用是無與倫比的。 法 人治理結(jié)構(gòu)主要是解決所有者和經(jīng)營者的相互關(guān)系 ，主要是權(quán)責關(guān)系 ，實質(zhì)上是對公司經(jīng)理 行為進行監(jiān)督和控制的制衡機制 ，核心是董事會的功能運用以及董事會、監(jiān)事會和經(jīng)理班子的

9、 權(quán)責關(guān)系。公司法人治理結(jié)構(gòu)的 本質(zhì)是妥善處理由于所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)分離而產(chǎn)生的信托、代理 關(guān)系 ， 即股東與信托人董事會之間的關(guān)系 ，董事會與代理人經(jīng)理之間的關(guān)系。包括董事會如何忠于股 東 ，并勤勉盡職 ，董事會如何有效激勵和監(jiān)督經(jīng)理 ，以及如何平衡公司各有關(guān)利益關(guān)系問題。 為了確保法人治理結(jié)構(gòu)的運行 ，確保董事會決策的合理化以及監(jiān)控過程中的科學(xué)化 ：，依照法律制度和公司章程的規(guī)范分責健康高效的董事會是這種責任體制的中心環(huán)節(jié) 心。在所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)兩權(quán)分離的條件下 而同力 ” ，就必須一方面讓經(jīng)營者有職有權(quán) 靠建立有效的法人治理結(jié)構(gòu)實現(xiàn)經(jīng)營目標，以前雖然也努力進行過許多方面的改革 ，但是從，現(xiàn)在國

10、有壽險公司根本談不上法，完善法人治理結(jié)構(gòu)。，核心矛盾就得不到，再抓管理 ，治理績效才能有根本的改變。產(chǎn)權(quán)明晰的確切含義是所有者不虛置。的途徑是股份制造 ，股份制公司可選擇上市如何做到產(chǎn)權(quán)清晰 ？現(xiàn)階段國有保險公司產(chǎn)權(quán)明晰，也可選擇不上市。股份制改造可有多種選擇結(jié)構(gòu)中具有絕對化控制地位時 ，公司多數(shù)董事 ，實際聽命于股東 ，董事會做出有損于其它股 東利益的行為 ，另一方面當出現(xiàn)內(nèi)部人控制的情況時 ，公司主要控制權(quán)掌握在經(jīng)理層手里 公司董事受制于公司經(jīng)理層而不能有效地代表全體所有者利益。解決這一問題的核心是在于保 證董事會相對獨立于公司的控股股東內(nèi)部經(jīng)理層 ，從而保證董事會獨立判斷公司事務(wù) 作出決

11、策。這樣在董事會架構(gòu)中引入獨立董事制度成為必然。獨立董事又稱外部董事 董事 ）對內(nèi)部董事起監(jiān)督和平衡作用。外部董事必須獨立于公司之外 ，在公司戰(zhàn)略、 資源、經(jīng)營標準以及一些重大問題上做出自己的獨立判斷。他既不代表出資人也不代表管理層。董事會的三個重要委員會、高層經(jīng)理提名委員會、薪酬委員會、審計委員會都由外部董事控制 ，在公司引入獨立董事制度 ，一方面可以制約控股股東 ，利用其控制地位做出不利于公 司和其它股東行為 ，另一方面還可以獨立監(jiān)督管理階層 ，減輕內(nèi)部人控制帶來的問題。 在國 外獨立董事在董事會中的比例和職責越來越得到了強調(diào)。獨立董事領(lǐng)取津貼和車馬費。二是不能把公司分權(quán)制衡看成 “董事會

12、領(lǐng)導(dǎo)下的經(jīng)理負責制 ”。如果未經(jīng)董事會授權(quán)董事長 處處以 “法人法表 ”和 “一把手 ”自居 ，事事領(lǐng)導(dǎo)總經(jīng)理 ，就擾亂了公司的責任體制 ，降低了公 司經(jīng)營管理績效 ，導(dǎo)致了治理結(jié)構(gòu)的扭曲。三是注意董事會構(gòu)成的合理性。如果董事會內(nèi)部成員的結(jié)構(gòu)不合理，強大的董事會會給企業(yè)帶來十分不利的影響 ，也會影響經(jīng)營者的積極性。 所謂結(jié)構(gòu)主要是指董事會成員的專業(yè)結(jié)構(gòu)、 知識結(jié)構(gòu)、年齡結(jié)構(gòu)、人數(shù)結(jié)構(gòu)。這些結(jié)構(gòu)不合理就會影響董事會的決策 ，結(jié)果是或者董事會 的決策不科學(xué)導(dǎo)致企業(yè)戰(zhàn)略出現(xiàn)問題 ，或者董事會被經(jīng)理班子蒙蔽。董事會成員必須具備相當 的知識結(jié)構(gòu) ，董事要 “懂事 ” ，比如董事除了個人特征 （正直和責任

13、心 ）外 ，還要注重其財 務(wù)能力、商業(yè)判斷能力、管理能力、行業(yè)知識、市場研究、戰(zhàn)略規(guī)劃等。董事不再僅僅是資產(chǎn) 的代表者。四是完善董事會的工作機制。建立科學(xué)的決策機制是現(xiàn)代企業(yè)制度建設(shè)追求的一個重要目標 ，當然也是完善法人治理結(jié)構(gòu)的基本目標。在優(yōu)化董事會的前提下 ，所有者還要轉(zhuǎn)讓必要 的經(jīng)營權(quán) ，建立比較有效的決策機制 ，即 ：董事會既擁有一部分由自己支配的決策權(quán) ，也 擁有一部分需要轉(zhuǎn)讓的決策權(quán) ，所有者和經(jīng)營者都有一部分決策權(quán)需要向外轉(zhuǎn)讓，完善董事會工作機制 ，主要是 ： 第一 ，請專家進董事會向知識擁有者轉(zhuǎn)讓決策權(quán)。第二，建立具有相當權(quán)力的決策咨詢機構(gòu)。 第三 ，建立重大決策委員會制度 ，

14、第四 ，引入董事違章追溯制度。 第五 ，制定董事長約束制度 ，在董事會閉會期間董事長不得擅自代表董事會、代表所有者作 出決策。五是處理好黨委會與董事會的關(guān)系。 黨委會要特別注重思想政治工作 ， 調(diào)動職工的積極 性 ， 不再 “以黨代企 ” ，以恰當方工參與公司的決策、經(jīng)營管理等。黨委會的活動要嚴格遵守 憲法 ，在黨章規(guī)定范圍內(nèi)發(fā)揮好作用。其它的工會、職代會也是這樣。六是加強以監(jiān)事會為 中心的監(jiān)控體系的建設(shè) ?，F(xiàn)代公司法人治理結(jié)構(gòu)由股東會、董事會、 監(jiān)事會及經(jīng)理層組成。董事會有決策權(quán)、經(jīng)理層有執(zhí)行權(quán)、監(jiān)事會有監(jiān)督權(quán)。監(jiān)事會的監(jiān)督權(quán) 是法定的 ，代表全體股東來行使 ，監(jiān)事會既獨立于董事會又獨立于經(jīng)

15、理層。監(jiān)事會由全體監(jiān) 事組成 ，監(jiān)理資格基本與董事資格相同 發(fā)揮好監(jiān)事會的職責 ，需要和獨立董事、紀檢委、職工代表大會、工會等多個監(jiān)督機構(gòu)協(xié)調(diào)統(tǒng) 一 ，加以改造 ，避免 “群龍治水水不治 ”的 尷尬現(xiàn)象 ，在科學(xué)的監(jiān)事會運作機制下完成它的使 命 ，提高公司法人運行的質(zhì)量。七是處理好董事會與經(jīng)理層之間的關(guān)系。在董事會代表股東和其他相關(guān)者利益的前提下 所有者與經(jīng)營者之間的制衡關(guān)系就落實為董事會與經(jīng)理層之間的關(guān)系。由于在我國改革中長期 流行 “放權(quán)讓利就是改革 ”， “企業(yè)擁有自主權(quán)是改革的基本目標”等不確切的觀念 ，在經(jīng)理層方面的首要問題 ，就是缺乏經(jīng)理層的基本職能 - - 實現(xiàn)股東價值最大化的觀

16、念。再一個問題就是 經(jīng)理領(lǐng)導(dǎo)班子與董事會高度重合 ，或者執(zhí)行董事在董事會中占優(yōu)勢 ，這也容易導(dǎo)致內(nèi)部人控 制。內(nèi)部人控制是伴隨著現(xiàn)代股份制公司而滋生的一種普遍現(xiàn)象。從現(xiàn)代公司理論來分析，內(nèi)部人控制是指在兩權(quán)分離的現(xiàn)代公司里，經(jīng)理人事實上或法律上掌握了公司的控制權(quán)，他們的利益在公司的決策中得到了較為充分的體現(xiàn)，從而損害所有者利益。由于企業(yè)內(nèi)部人和外部，獨立（非執(zhí)行運作、，并必須由股東大會選出。 監(jiān)事會有較廣的職權(quán)范圍（三）強化對內(nèi)部人控制現(xiàn)象的監(jiān)督，培育職業(yè)經(jīng)理人成長人信息不對稱，并由此引起的外部人監(jiān)督困難是產(chǎn)生內(nèi)部人在公司的控制權(quán)和操縱權(quán)的直接原 因。一些內(nèi)部人利用其對企業(yè)的控制權(quán)，鉆了由于岀資者對經(jīng)營者缺乏必要的所有權(quán)約束控制的空子，經(jīng)營者往往會以犧牲股東的利益而謀求個人利益的最大化，對企業(yè)經(jīng)營不負責任，從中漁利，如追求高額的薪金收入、 舒適的辦公條件 ，個人的聲譽和升遷，過分的在職消費