證券投資分析試題庫(kù)

1、證券從業(yè)人員資格考試證券投資分析模擬試題(3)及答案2004-9-14【大 中 小】【打印】第一部分：?jiǎn)芜x題請(qǐng)?jiān)谙铝蓄}目中選擇一個(gè)最適合的答案，每題0.5分。1.衡量普通股股東當(dāng)期收益率的指標(biāo)是（）。A、普通股每股凈收益B、股息發(fā)放率C、普通股獲利率D、股東權(quán)益收益率2.有一張債券的票面價(jià)值為100元，票面利率10%，期限5年，到期一次還本付息，如果目前市場(chǎng)上的必要收益率是8%，試分別按單利和復(fù)利計(jì)算這張債券的價(jià)格。A、單利：107.14元復(fù)利：102.09元B、單利：105.99元復(fù)利：101.80元C、單利：103.25元復(fù)利：98.46元D、單利：111.22元復(fù)利：108.51元3.確

2、定證券投資政策涉及到（）。A、決定投資收益目標(biāo)、投資資金的規(guī)模、投資對(duì)象以及投資策略和措施B、對(duì)投資過(guò)程所確定的金融資產(chǎn)類(lèi)型中個(gè)別證券或證券群的具體特征進(jìn)行考察分析C、確定具體的投資資產(chǎn)和投資者的資金對(duì)各種資產(chǎn)的投資比例D、投資組合的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估4.反映證券組合期望收益水平和總風(fēng)險(xiǎn)水平之間均衡關(guān)系的方程式是（）。A、證券市場(chǎng)線(xiàn)方程B、證券特征線(xiàn)方程C、資本市場(chǎng)線(xiàn)方程D、套利定價(jià)方程5.反映公司負(fù)債的資本化程度的指標(biāo)是（）。A、資產(chǎn)負(fù)債率B、資本化比率C、固定資產(chǎn)凈值率D、資本固定化比率6.證券組合是指?jìng)€(gè)人或機(jī)構(gòu)投資者所持有的各種（）。A、股權(quán)證券的總稱(chēng)B、流通證券的總稱(chēng)C、有價(jià)證券的總稱(chēng)D、上市證

3、券的總稱(chēng)7.可轉(zhuǎn)換證券的（）是指當(dāng)它作為不具有轉(zhuǎn)換選擇權(quán)的一種證券時(shí)的價(jià)值。A、市場(chǎng)價(jià)格B、轉(zhuǎn)換平價(jià)C、轉(zhuǎn)換價(jià)值D、理論價(jià)值8.學(xué)術(shù)分析流派對(duì)股票價(jià)格波動(dòng)原因的解釋是（）。A、對(duì)價(jià)格與所反映信息內(nèi)容偏離的調(diào)整B、對(duì)價(jià)格與價(jià)值偏離的調(diào)整C、對(duì)市場(chǎng)心理平衡狀態(tài)偏離的調(diào)整D、對(duì)市場(chǎng)供求均衡狀態(tài)偏離的調(diào)整9.投資基金的單位資產(chǎn)凈值是（）。A、經(jīng)常發(fā)生變化的B、不斷上升的C、不斷減少的D、一直不變的10.AR選擇的市場(chǎng)均衡價(jià)值（多空雙方都可以接受的暫時(shí)定位）是當(dāng)日的（）。A、開(kāi)盤(pán)價(jià)B、收盤(pán)價(jià)C、中間價(jià)D、最高價(jià)11.（）是分析趨勢(shì)的，它利用簡(jiǎn)單的加減法計(jì)算每天股票上漲家數(shù)和下降家數(shù)的累積結(jié)果，與綜合指數(shù)

4、相互對(duì)比，對(duì)大勢(shì)的未來(lái)進(jìn)行預(yù)測(cè)。A、ADLB、ADRC、OBOSD、WMS%12.證券投資分析師應(yīng)當(dāng)將投資分析、預(yù)測(cè)或建議中所使用的和依據(jù)的原始信息資料進(jìn)行適當(dāng)保存以備查證，保存期應(yīng)自投資分析、預(yù)測(cè)或建議作出之日起不少于（）年。A、1B、2C、3D、513.如果一種債券的市場(chǎng)價(jià)格下降，其到期收益率必然會(huì)（）。A、不確定B、不變C、下降D、提高14.根據(jù)技術(shù)分析理論，不能獨(dú)立存在的切線(xiàn)是（）。A、扇形線(xiàn)B、百分比線(xiàn)C、通道線(xiàn)D、速度線(xiàn)15.某投資者5年后有一筆投資收入10萬(wàn)元，投資的年利率為10%，請(qǐng)分別用單利和復(fù)利的方法計(jì)算其投資現(xiàn)值。A、單利：6.7萬(wàn)元 復(fù)利：6.2萬(wàn)元B、單利：2.4萬(wàn)元

5、 復(fù)利：2.2萬(wàn)元C、單利：5.4萬(wàn)元 復(fù)利：5.2萬(wàn)元D、單利：7.8萬(wàn)元 復(fù)利：7.6萬(wàn)元16.與基本分析相比，技術(shù)分析的優(yōu)點(diǎn)是（）。A、能夠比較全面地把握證券價(jià)格的基本走勢(shì)B、同市場(chǎng)接近，考慮問(wèn)題比較直觀(guān)C、考慮問(wèn)題的范圍相對(duì)較窄D、進(jìn)行證券買(mǎi)賣(mài)見(jiàn)效慢，獲得利益的周期長(zhǎng)17.在馬柯威茨均值方差模型中，由一種無(wú)風(fēng)險(xiǎn)證券和一種風(fēng)險(xiǎn)證券構(gòu)建的證券組合的可行域是均值標(biāo)準(zhǔn)差平面上的（）。A、一個(gè)區(qū)域B、一條折線(xiàn)C、一條直線(xiàn)D、一條光滑的曲線(xiàn)18.反映每股普通股所代表的股東權(quán)益額的指標(biāo)是（）。A、每股凈收益B、每股凈資產(chǎn)C、股東權(quán)益收益率D、本利比19.學(xué)術(shù)分析流派所使用判斷的本質(zhì)特性是（）。A、只

6、具否定意義B、只具肯定意義C、可以肯定，也可以否定D、只作假設(shè)判斷，不作決策判斷20.基本分析流派對(duì)股票價(jià)格波動(dòng)原因的解釋是（）。A、對(duì)價(jià)格與所反映信息內(nèi)容偏離的調(diào)整B、對(duì)價(jià)格與價(jià)值偏離的調(diào)整C、對(duì)市場(chǎng)心理平衡狀態(tài)偏離的調(diào)整D、對(duì)市場(chǎng)供求均衡狀態(tài)偏離的調(diào)整21.一般地講，認(rèn)為證券市場(chǎng)是有效市場(chǎng)的機(jī)構(gòu)投資者傾向于選擇（）。A、市場(chǎng)指數(shù)型證券組合B、收入型證券組合C、平衡型證券組合D、有效型證券組合22.“反向的”收益率曲線(xiàn)意味著（）。1.預(yù)期市場(chǎng)收益率會(huì)上升2.短期債券收益率比長(zhǎng)期債券收益率高3.預(yù)期市場(chǎng)收益率會(huì)下降4.長(zhǎng)期債券收益率比短期債券收益率高A、2和1B、4和3C、1和4D、3和223

7、.（）是由股票的上漲家數(shù)和下降家數(shù)的差額，推斷股票市場(chǎng)多空雙方力量的對(duì)比，進(jìn)而判斷出股票市場(chǎng)的實(shí)際情況。A、ADLB、ADRC、OBOSD、WMS%24.按照收入的資本化定價(jià)方法，一種資產(chǎn)的內(nèi)在價(jià)值（）預(yù)期現(xiàn)金流的貼現(xiàn)值。A、不等于B、等于C、肯定大于D、肯定小于25.某投資者用952元購(gòu)買(mǎi)了一張面值為1000元的債券，息票利率10%，每年付息一次，距到期日還有3年，試計(jì)算其到期收益率。A、15%B、12%C、8%D、14%26.能夠用來(lái)判斷公司生命周期所處階段的指標(biāo)是（）。A、股東權(quán)益周轉(zhuǎn)率B、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)率C、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率D、存貨周轉(zhuǎn)率27.（）是由股票的上漲家數(shù)和下降家數(shù)的比值，推斷

8、股票市場(chǎng)多空雙方力量的對(duì)比，進(jìn)而判斷出股票市場(chǎng)的實(shí)際情況。A、ADLB、ADRC、OBOSD、WMS%28.技術(shù)分析流派對(duì)待市場(chǎng)的態(tài)度是（）。A、市場(chǎng)有時(shí)是對(duì)的，有時(shí)是錯(cuò)的。B、市場(chǎng)永遠(yuǎn)是對(duì)的C、市場(chǎng)永遠(yuǎn)是錯(cuò)的D、不置可否29.在經(jīng)濟(jì)周期的某個(gè)時(shí)期，產(chǎn)出、價(jià)格、利率、就業(yè)不斷上升，直至某個(gè)高峰，說(shuō)明經(jīng)濟(jì)變動(dòng)處于（）階段。A、繁榮B、衰退C、蕭條D、復(fù)蘇30.表示市場(chǎng)處于超買(mǎi)還是超賣(mài)狀態(tài)的技術(shù)指標(biāo)是（）。A、PSYB、BIASC、RSID、WMS%31.甲股票的每股收益為1元，市盈率水平為15，估算該股票的價(jià)格。A、15元B、13元C、20元D、25元32.某投資者有資金10萬(wàn)元，準(zhǔn)備投資于為期

9、3年的金融工具若投資年利率為8%，請(qǐng)分別用單利和復(fù)利的方法計(jì)算其投資的未來(lái)值。A、單利：12.4萬(wàn)元復(fù)利：12.6萬(wàn)元B、單利：11.4萬(wàn)元復(fù)利：13.2萬(wàn)元C、單利：16.5萬(wàn)元復(fù)利：17.8萬(wàn)元D、單利：14.1萬(wàn)元復(fù)利：15.2萬(wàn)元33.以一特定時(shí)期內(nèi)股價(jià)的變動(dòng)情況推測(cè)價(jià)格未來(lái)的變動(dòng)方向，并根據(jù)股價(jià)漲跌幅度顯示市場(chǎng)的強(qiáng)弱的指標(biāo)是（）。A、PSYB、BIASC、RSID、WMS%34.基本分析流派對(duì)待市場(chǎng)的態(tài)度是（）。A、市場(chǎng)有時(shí)是對(duì)的，有時(shí)是錯(cuò)的。B、市場(chǎng)永遠(yuǎn)是對(duì)的C、市場(chǎng)永遠(yuǎn)是錯(cuò)的D、不置可否35.由股票和債券構(gòu)成并追求股息收入和債息收入的證券組合屬于（）。A、增長(zhǎng)型組合B、收入型組合

10、C、平衡型組合D、指數(shù)型組合36.基本分析的缺點(diǎn)主要有（）。A、預(yù)測(cè)的時(shí)間跨度相對(duì)較長(zhǎng)，對(duì)短線(xiàn)投資者的指導(dǎo)作用比較弱；同時(shí)，預(yù)測(cè)的精確度相對(duì)較低B、考慮問(wèn)題的范圍相對(duì)較窄C、對(duì)市場(chǎng)長(zhǎng)遠(yuǎn)的趨勢(shì)不能進(jìn)行有益的判斷D、預(yù)測(cè)的時(shí)間跨度太短37.根據(jù)（），證券投資分析師應(yīng)當(dāng)正直誠(chéng)實(shí)，在執(zhí)業(yè)中保持中立身份，獨(dú)立作出判斷和評(píng)價(jià)，不得利用自己的身份、地位和執(zhí)業(yè)過(guò)程中所掌握的內(nèi)幕信息為自己或他人謀取私利，不得對(duì)投資人或委托單位提供存在重大遺漏、虛假信息和誤導(dǎo)性陳述的投資分析、預(yù)測(cè)或建議。A、獨(dú)立誠(chéng)信原則B、謹(jǐn)慎客觀(guān)原則C、勤勉盡職原則D、公正公平原則38.（）主要是從股票投資者買(mǎi)賣(mài)趨向的心理方面，對(duì)多空雙方的力

11、量對(duì)比進(jìn)行探索。A、PSYB、BIASC、RSID、WMS%39.構(gòu)建證券組合應(yīng)遵循的基本原則之一是投資者在構(gòu)建證券組合時(shí)應(yīng)當(dāng)考慮所選證券是否易于迅速買(mǎi)賣(mài)。該原則是（）。A、流動(dòng)性原則B、本金安全性原則C、良好市場(chǎng)性原則D、市場(chǎng)時(shí)機(jī)選擇原則40.下列說(shuō)法是正確的（）。A、分散化投資使系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)減少B、分散化投資使因素風(fēng)險(xiǎn)減少C、分散化投資使非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)減少D、分散化投資既降低風(fēng)險(xiǎn)又提高收益41.在道瓊斯指數(shù)中，工業(yè)類(lèi)股票選取工業(yè)部門(mén) 的（）家公司A、10B、15C、25D、3042.大多數(shù)技術(shù)指標(biāo)都是既可以應(yīng)用到個(gè)股，又可以應(yīng)用到綜合指數(shù)。（）只能用于綜合指數(shù)，而不能應(yīng)用于個(gè)股，這是由它的計(jì)算公式

12、的特殊性決定的。A、PSYB、BIASC、OBOSD、WMS%43.（）是影響債券定價(jià)的內(nèi)部因素。A、銀行利率B、外匯匯率風(fēng)險(xiǎn)C、稅收待遇D、市場(chǎng)利率44.屬于持續(xù)整理形態(tài)的有（）。A、菱形B、鉆石形C、圓弧形D、三角形45.BR選擇的市場(chǎng)均衡價(jià)值（多空雙方都可以接受的暫時(shí)定位）是前日的（）。A、開(kāi)盤(pán)價(jià)B、收盤(pán)價(jià)C、中間價(jià)D、最高價(jià)46.根據(jù)債券定價(jià)原理，如果一種附息債券的市場(chǎng)價(jià)格等于其面值，則其到期收益率（）其票面利率。A、大于B、小于C、等于D、不確定47.心理分析流派所使用的數(shù)據(jù)具有（）的性質(zhì)。A、只使用市場(chǎng)外數(shù)據(jù)B、只使用市場(chǎng)內(nèi)數(shù)據(jù)C、兼用市場(chǎng)內(nèi)外數(shù)據(jù)D、只使用現(xiàn)場(chǎng)訪(fǎng)查數(shù)據(jù)48.使用貨

13、幣按照某種利率進(jìn)行投資的機(jī)會(huì)是有價(jià)值的。這句話(huà)是說(shuō)明下面的哪一種情況？（）。A、貨幣的時(shí)間價(jià)值B、貨幣的未來(lái)值C、貨幣現(xiàn)值D、都不是49.當(dāng)社會(huì)總需求大于總供給時(shí)，中央銀行會(huì)采?。ǎ┴泿耪咭詼p少總需求。A、松的B、緊的C、中性D、彈性50.技術(shù)分析流派對(duì)股票價(jià)格波動(dòng)原因的解釋是（）。A、對(duì)價(jià)格與所反映信息內(nèi)容偏離的調(diào)整B、對(duì)價(jià)格與價(jià)值偏離的調(diào)整C、對(duì)市場(chǎng)心理平衡狀態(tài)偏離的調(diào)整D、對(duì)市場(chǎng)供求均衡狀態(tài)偏離的調(diào)整51.心理分析流派對(duì)股票價(jià)格波動(dòng)原因的解釋是（）。A、對(duì)價(jià)格與所反映信息內(nèi)容偏離的調(diào)整B、對(duì)價(jià)格與價(jià)值偏離的調(diào)整C、對(duì)市場(chǎng)心理平衡狀態(tài)偏離的調(diào)整D、對(duì)市場(chǎng)供求均衡狀態(tài)偏離的調(diào)整52.基本分

14、析主要適用于（）。A、周期相對(duì)比較長(zhǎng)的證券價(jià)格預(yù)測(cè)、相對(duì)成熟的證券市場(chǎng)以及預(yù)測(cè)精確度要求不高的領(lǐng)域B、短期的行情預(yù)測(cè)C、預(yù)測(cè)精確度要求高的領(lǐng)域D、周期相對(duì)比較短的證券價(jià)格預(yù)測(cè)53.收入型證券組合是一種特殊類(lèi)型的證券組合，它追求（）。A、資本利得B、資本收益C、資本升值D、基本收益54.根據(jù)市場(chǎng)預(yù)期理論，如果隨期限增加而即期利率提高，即利率期限結(jié)構(gòu)呈上升趨勢(shì)，表明投資者對(duì)未來(lái)即期利率的預(yù)期（）。A、下降B、上升C、不變D、不確定55.（）財(cái)政政策將使過(guò)熱的經(jīng)濟(jì)受到控制，證券市場(chǎng)將走弱。A、緊縮性B、擴(kuò)張性C、中性D、彈性56.適合入選收入型組合的證券有（）。A、高收益的普通股B、高收益的債券C、

15、高派息風(fēng)險(xiǎn)的普通股D、低派息、股價(jià)漲幅較大的普通股57.使證券市場(chǎng)呈現(xiàn)上升走勢(shì)的最有利的經(jīng)濟(jì)背景條件是（）。A、持續(xù)、穩(wěn)定、高速的GDP增長(zhǎng)B、高通脹下GDP增長(zhǎng)C、宏觀(guān)調(diào)控下GDP減速增長(zhǎng)D、轉(zhuǎn)折性的GDP變動(dòng)58.可轉(zhuǎn)換證券的市場(chǎng)價(jià)格必須保持在它的理論價(jià)值和轉(zhuǎn)換價(jià)值（）。A、之上B、之上C、相等的水平D、都不是59.用以衡量公司產(chǎn)品生命周期、判斷公司發(fā)展所處階段的指標(biāo)是（）。A、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率B、存貨周轉(zhuǎn)率C、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率D、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)率60.目前世界上影響最廣的證券投資分析師團(tuán)體是：（）。A、ASFAB、AIMRC、EFFASD、FLAAF61.反映資產(chǎn)總額周轉(zhuǎn)速度的指標(biāo)是（）。A

16、、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率B、存貨周轉(zhuǎn)率C、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率D、股東權(quán)益周轉(zhuǎn)率62.（）是影響債券定價(jià)的外部因素。A、通貨膨脹水平B、市場(chǎng)性C、提前贖回規(guī)定D、拖欠的可能性63.以下哪一個(gè)不是財(cái)政政策手段？A、國(guó)家預(yù)算B、稅收C、國(guó)債D、利率64.一般地說(shuō)，在投資決策過(guò)程中，投資者應(yīng)選擇在行業(yè)生命周期中處于（）階段的行業(yè)進(jìn)行投資。A、初創(chuàng)B、成長(zhǎng)C、成熟D、衰退65.有一投資基金，其基金資產(chǎn)總值根據(jù)市場(chǎng)收盤(pán)價(jià)格計(jì)算為6億元，基金的各種費(fèi)用為50萬(wàn)元，基金單位數(shù)量為1億份，試計(jì)算該基金的單位資產(chǎn)凈值。A、5.995元/份B、6.125元/份C、7.203元/份D、5.812元/份66.傳統(tǒng)證券組合管理方法對(duì)證

17、券組合進(jìn)行分類(lèi)所依據(jù)的標(biāo)準(zhǔn)是（）。A、證券組合的期望收益率B、證券組合的風(fēng)險(xiǎn)C、證券組合的投資目標(biāo)D、證券組合的分散化程度67.反映公司在某一特定時(shí)點(diǎn)財(cái)務(wù)狀況的靜態(tài)報(bào)告是（）。A、資產(chǎn)負(fù)債表B、損益表C、利潤(rùn)及利潤(rùn)分配表D、現(xiàn)金流量表68.與頭肩頂形態(tài)相比，三重頂形態(tài)更容易演變成（）。A、反轉(zhuǎn)突破形態(tài)B、圓弧頂形態(tài)C、持續(xù)整理形態(tài)D、其他各種形態(tài)69.大多數(shù)技術(shù)指標(biāo)都是既可以應(yīng)用到個(gè)股，又可以應(yīng)用到綜合指數(shù)。（）只能用于綜合指數(shù)，而不能應(yīng)用于個(gè)股，這是由它的計(jì)算公式的特殊性決定的。A、ADRB、PSYC、BIASD、WMS%70.長(zhǎng)期負(fù)債與營(yíng)運(yùn)資金比率可以用來(lái)衡量公司的（）。A、資本結(jié)構(gòu)B、經(jīng)

18、營(yíng)效率C、財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)D、償債能力第二部分：多選題請(qǐng)?jiān)谙铝蓄}目中選擇所有正確的答案，每題0.5分。1.證券投資分析師自律組織的功能主要包括（）。A、進(jìn)行會(huì)員資格認(rèn)證B、對(duì)會(huì)員進(jìn)行職業(yè)道德、行為標(biāo)準(zhǔn)管理C、對(duì)證券投資分析師進(jìn)行培訓(xùn)D、為會(huì)員內(nèi)部交流及國(guó)際交流提供支持E、當(dāng)會(huì)員違反國(guó)家法律、法規(guī)時(shí)，由自律組織提起訴訟2.我國(guó)證券投資分析師執(zhí)業(yè)的“十六字”原則包括（）。A、獨(dú)立誠(chéng)信B、公開(kāi)公平C、公正公平D、謹(jǐn)慎客觀(guān)E、勤勉盡職3.根據(jù)現(xiàn)金來(lái)源的不同，現(xiàn)金流量表主要分為（）等幾個(gè)部分。A、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量B、投資活動(dòng)的現(xiàn)金流量C、銷(xiāo)售活動(dòng)的現(xiàn)金流量D、籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流量4.反映公司償債能力的指標(biāo)有（）

19、。A、流動(dòng)比率B、速動(dòng)比率C、利息支付倍數(shù)D、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和周轉(zhuǎn)天數(shù)E、股東權(quán)益比率5.技術(shù)分析流派的主要理論假設(shè)是（）。A、市場(chǎng)行為包含一切信息B、市場(chǎng)總是錯(cuò)誤的C、價(jià)格沿趨勢(shì)移動(dòng)D、歷史會(huì)重復(fù)E、市場(chǎng)是弱有效的6.中央銀行進(jìn)行間接信用控制的具體手段包括（）。A、規(guī)定利率限額與信用配額B、信用條件限制C、道義勸告D、窗口指導(dǎo)E、直接干預(yù)7.以下技術(shù)分析指標(biāo)中只能用于綜合指數(shù)，而不能應(yīng)用于個(gè)股的是（）。A、ADRB、ADLC、OBOSD、WMS%8.衡量公司經(jīng)營(yíng)效率的指標(biāo)有（）。A、存貨周轉(zhuǎn)率和周轉(zhuǎn)天數(shù)B、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率C、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率D、股東權(quán)益周轉(zhuǎn)率E、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)率9.追求市場(chǎng)平均

20、收益水平的投資者會(huì)選擇（）。A、市場(chǎng)指數(shù)基金B(yǎng)、收入型證券組合C、平衡型證券組合D、增長(zhǎng)型證券組合E、市場(chǎng)指數(shù)型證券組合10.下面的（）關(guān)聯(lián)交易屬于資產(chǎn)重組中的關(guān)聯(lián)交易。A、資產(chǎn)租賃B、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓和置換C、合作投資D、托管經(jīng)營(yíng)、承包經(jīng)營(yíng)E、相互持股11.衡量公司盈利能力的指標(biāo)有（）。A、銷(xiāo)售毛利率B、銷(xiāo)售凈利率C、資產(chǎn)收益率D、股東權(quán)益收益率E、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率12.宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行對(duì)證券市場(chǎng)的影響通常通過(guò)（）等途徑。A、公司經(jīng)營(yíng)效益B、居民收入水平C、資金成本D、投資者對(duì)股價(jià)的預(yù)期13.衡量公司經(jīng)營(yíng)效率的財(cái)務(wù)比率指標(biāo)有（）。A、存貨周轉(zhuǎn)率和周轉(zhuǎn)天數(shù)B、2*銷(xiāo)售收入/（年初固定資產(chǎn)+年末固定資產(chǎn)）C、

21、凈資產(chǎn)倍率D、股東權(quán)益總額/固定資產(chǎn)總額14.基本收益穩(wěn)定性原則的內(nèi)容包括（）。A、投資者在構(gòu)建證券組合時(shí)應(yīng)考慮公司現(xiàn)金流量的穩(wěn)定性B、投資者在構(gòu)建證券組合時(shí)應(yīng)考慮投資收益的穩(wěn)定性C、投資者在構(gòu)建證券組合時(shí)應(yīng)考慮利息收入的穩(wěn)定性D、投資者在構(gòu)建證券組合時(shí)應(yīng)考慮公司凈利潤(rùn)的穩(wěn)定性E、投資者在構(gòu)建證券組合時(shí)應(yīng)考慮股息收入的穩(wěn)定性15.貨幣政策的運(yùn)作可以分為（）等幾類(lèi)。A、松的B、緊的C、中性D、彈性16.上市公司增發(fā)新股后，下面（）幾個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)是下降的。A、資本固定化比率B、股東權(quán)益比率C、資本化比率D、資產(chǎn)負(fù)債率E、固定資產(chǎn)凈值率17.證券組合管理的主要內(nèi)容包括（）。A、計(jì)劃B、確定最優(yōu)證券組合

22、C、選擇證券D、選擇時(shí)機(jī)E、監(jiān)督18.大多出現(xiàn)在頂部，而且都是看跌的兩個(gè)形態(tài)是（）。A、喇叭形B、菱形C、旗形D、楔形19.符合增長(zhǎng)型證券組合標(biāo)準(zhǔn)的股票一般具有以下特征（）。A、收入和股息穩(wěn)步增長(zhǎng)B、收入增長(zhǎng)率非常穩(wěn)定C、低派息D、高預(yù)期收益E、總收益高，風(fēng)險(xiǎn)低20.按照流動(dòng)性大小，我國(guó)將貨幣供應(yīng)量劃分為三個(gè)層次，即（）。A、準(zhǔn)貨幣B、流通中現(xiàn)金C、狹義貨幣供應(yīng)量D、廣義貨幣供應(yīng)量21.完全競(jìng)爭(zhēng)型產(chǎn)品市場(chǎng)的特點(diǎn)包括（）。A、生產(chǎn)者眾多且各種生產(chǎn)資料可以完全流動(dòng)B、產(chǎn)品都是同質(zhì)的C、生產(chǎn)者對(duì)其產(chǎn)品的價(jià)格有一定的控制能力D、企業(yè)是價(jià)格的接受者而非制定者E、企業(yè)的盈利基本上由市場(chǎng)需求來(lái)決定22.基本

23、分析主要適用于（）。A、周期相對(duì)比較長(zhǎng)的證券價(jià)格預(yù)測(cè)B、相對(duì)成熟的證券市場(chǎng)C、預(yù)測(cè)精確度要求不高的領(lǐng)域D、短期行情的預(yù)測(cè)23.完全壟斷市場(chǎng)類(lèi)型的特點(diǎn)有（）。A、壟斷者能夠根據(jù)市場(chǎng)的供求情況制定理想的價(jià)格和產(chǎn)量B、壟斷者在制定產(chǎn)品的價(jià)格與生產(chǎn)數(shù)量方面的自由性是有限度的C、產(chǎn)品同種但不同質(zhì)D、企業(yè)是價(jià)格的接受者E、生產(chǎn)者可自由進(jìn)入這個(gè)市場(chǎng)24.發(fā)達(dá)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國(guó)家的證券投資分析師包括（）。A、基于企業(yè)調(diào)研進(jìn)行單個(gè)證券投資分析評(píng)價(jià)的專(zhuān)業(yè)人士B、基金管理人C、證券投資顧問(wèn)D、企業(yè)戰(zhàn)略分析師E、政府監(jiān)管部門(mén)人士25.稅收具有（）的特征。A、靈活性B、強(qiáng)制性C、無(wú)償性D、固定性26.下面哪些項(xiàng)目是計(jì)算投資基金

24、單位資產(chǎn)凈值所需知道的條件？A、基金申購(gòu)價(jià)格B、基金贖回價(jià)格C、基金資產(chǎn)總值D、基金的各種費(fèi)用E、基金單位數(shù)量27.（）屬持續(xù)整理形態(tài)。A、菱形B、旗形C、楔形D、三角形28.影響股票投資價(jià)值的內(nèi)部因素有（）。A、投資者對(duì)股票價(jià)格走勢(shì)的預(yù)期B、公司盈利水平C、行業(yè)因素D、公司股份分割E、公司資產(chǎn)重組29.財(cái)政政策的種類(lèi)大致可以分為（）。A、擴(kuò)張性B、緊縮性C、中性D、彈性E、偏松30.壟斷競(jìng)爭(zhēng)型產(chǎn)品市場(chǎng)的特點(diǎn)包括（）。A、生產(chǎn)者眾多且各種生產(chǎn)資料可以流動(dòng)B、技術(shù)密集程度高C、生產(chǎn)者對(duì)其產(chǎn)品的價(jià)格有一定的控制能力D、生產(chǎn)的產(chǎn)品同種但不同質(zhì)E、壟斷者能夠根據(jù)市場(chǎng)的供需情況制定理想的價(jià)格和產(chǎn)量31.

25、屬于技術(shù)分析理論的有（）。A、隨機(jī)漫步理論B、切線(xiàn)理論C、相反理論D、道瓊斯理論32.按道氏理論的分類(lèi)，趨勢(shì)分為（）等類(lèi)型。A、主要趨勢(shì)B、次要趨勢(shì)C、短暫趨勢(shì)D、無(wú)趨勢(shì)33.分析行業(yè)一般特征的主要內(nèi)容包括（）。A、行業(yè)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的分析B、行業(yè)文化的分析C、行業(yè)生命周期的分析D、行業(yè)與經(jīng)濟(jì)周期關(guān)聯(lián)程度的分析34.影響股票投資價(jià)值的因素包括：（）。A、公司凈資產(chǎn)B、行業(yè)因素C、公司盈利水平D、公司股份分割E、公司資產(chǎn)重組35.截至2000年底，我國(guó)證券市場(chǎng)取得業(yè)務(wù)許可的證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)和取得執(zhí)業(yè)資格的證券投資分析師的數(shù)量是（）。A、取得業(yè)務(wù)許可的證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)超過(guò)140家B、取得業(yè)務(wù)許可的證券投

26、資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)超過(guò)270家C、取得執(zhí)業(yè)資格的證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)近2000名D、取得執(zhí)業(yè)資格的證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)超過(guò)4000名E、以上都不對(duì)36.上市公司發(fā)行債券后，下面（）幾個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)是上升的。A、負(fù)債總額B、總資產(chǎn)C、資產(chǎn)負(fù)債率D、資本固定化比率E、固定資產(chǎn)凈值率37.下面（）屬于影響債券定價(jià)的內(nèi)部因素。A、債券期限長(zhǎng)短B、票面利率C、提前贖回規(guī)定D、稅收待遇E、流通性38.在股票市場(chǎng)供給決定因素的分析中，決定上市公司數(shù)量的主要因素是（）。A、宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)環(huán)境B、制度因素C、上市公司質(zhì)量D、股票價(jià)格水平39.增長(zhǎng)型證券組合的投資目標(biāo)是（）。A、追求股息和債息收益B、追求未來(lái)價(jià)格變化帶來(lái)的價(jià)差收益C、追求

27、資本利得D、追求基本收益E、追求股息收益、債息收益以及資本增值40.一國(guó)匯率會(huì)因該國(guó)的（）等的變化而波動(dòng)。A、國(guó)際收支狀況B、通貨膨脹率C、就業(yè)率D、利率E、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率41.一般說(shuō)來(lái)，技術(shù)分析認(rèn)為買(mǎi)賣(mài)雙方對(duì)價(jià)格的認(rèn)同程度通過(guò)成交量的大小得到確認(rèn)。具體表現(xiàn)是：（）。A、認(rèn)同程度小，成交量大B、認(rèn)同程度小，成交量小C、價(jià)升量增，價(jià)跌量減D、價(jià)升量減，價(jià)跌量增42.中央銀行進(jìn)行直接信用控制的具體手段包括（）。A、規(guī)定利率限額與信用配額B、信用條件限制C、規(guī)定金融機(jī)構(gòu)流動(dòng)性比率D、直接干預(yù)E、道義勸告43.在使用技術(shù)指標(biāo)WMS的過(guò)程中，人們總結(jié)出一些經(jīng)驗(yàn)性的結(jié)論。這些結(jié)論包括（）。A、WMS是相對(duì)強(qiáng)弱

28、指標(biāo)的發(fā)展B、WMS在盤(pán)整過(guò)程中具有較高的準(zhǔn)確性C、WMS在高位開(kāi)始回頭而股價(jià)還在繼續(xù)上升，則是賣(mài)出的信號(hào)D、使用WMS指標(biāo)應(yīng)從WMS取值的絕對(duì)數(shù)值以及WMS曲線(xiàn)的形狀兩方面考慮44.證券投資分析師在執(zhí)業(yè)過(guò)程中獲取未公開(kāi)重要信息時(shí)，應(yīng)當(dāng)做到（）。A、履行保密義務(wù)B、可以傳遞給委托單位C、不可以傳遞給投資人或委托單位，但可以據(jù)以建議他們買(mǎi)賣(mài)證券D、可以將信息提供給媒體E、不得泄露45.上市公司的資產(chǎn)重組方式主要有（）等類(lèi)。A、公司擴(kuò)張B、公司調(diào)整C、公司所有權(quán)轉(zhuǎn)移D、公司控制權(quán)轉(zhuǎn)移46.如果以組合的投資目標(biāo)為標(biāo)準(zhǔn)對(duì)證券組合進(jìn)行分類(lèi)，那么，常見(jiàn)的證券組合類(lèi)型包括（）。A、增長(zhǎng)型B、指數(shù)化型C、避稅

29、型D、貨幣市場(chǎng)型E、國(guó)際型47.證券投資基本分析的理論基礎(chǔ)主要來(lái)自于（）。A、經(jīng)濟(jì)學(xué)B、金融學(xué)C、財(cái)務(wù)管理學(xué)D、投資學(xué)E、統(tǒng)計(jì)學(xué)48.下面的（）關(guān)聯(lián)交易屬于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的關(guān)聯(lián)交易。A、關(guān)聯(lián)購(gòu)銷(xiāo)B、負(fù)擔(dān)費(fèi)用的轉(zhuǎn)嫁C、資金占用D、信用擔(dān)保E、合作投資49.初級(jí)產(chǎn)品市場(chǎng)、制成品市場(chǎng)分別屬于（）。A、完全壟斷型市場(chǎng)B、不完全競(jìng)爭(zhēng)型市場(chǎng)C、完全競(jìng)爭(zhēng)型市場(chǎng)D、寡頭壟斷型市場(chǎng)50.按照傳統(tǒng)觀(guān)點(diǎn)，構(gòu)建證券組合資產(chǎn)應(yīng)遵循的一般性原則除本金的安全性原則、流動(dòng)性原則、多元化原則外，還包括（）。A、良好市場(chǎng)性原則B、有效市場(chǎng)原則C、資本增長(zhǎng)原則D、基本收益的穩(wěn)定性原則E、有利的稅收地位51.下面（）屬于影響債券定價(jià)的外

30、部因素。A、拖欠的可能性B、基準(zhǔn)利率C、市場(chǎng)利率D、通貨膨脹水平E、外匯匯率風(fēng)險(xiǎn)52.反映投資收益的指標(biāo)有（）。A、普通股每股凈收益B、股息發(fā)放率C、普通股獲利率D、本利比E、市盈率53.上市公司配股增資后，下面的（）幾個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)是下降的。A、資產(chǎn)負(fù)債率B、股東權(quán)益比率C、資本化比率D、資本固定化比率E、固定資產(chǎn)凈值率54.政府促進(jìn)行業(yè)發(fā)展的手段主要有（）。A、補(bǔ)貼B、政府投資C、優(yōu)惠稅法D、限制外國(guó)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)稅E、保護(hù)某一行業(yè)的附加法規(guī)55.反映公司財(cái)務(wù)狀況的指標(biāo)有（）。A、資產(chǎn)負(fù)債率B、資本化比率C、固定資產(chǎn)凈值率D、資本固定化比率E、凈資產(chǎn)倍率56.基本分析流派的主要理論假設(shè)是（）。A、勞

31、動(dòng)創(chuàng)造價(jià)值B、股票的價(jià)值決定價(jià)格C、股票的價(jià)格圍繞價(jià)值波動(dòng)D、證券市場(chǎng)是強(qiáng)式有效市場(chǎng)E、證券市場(chǎng)遵循隨機(jī)游走假說(shuō)57.中央銀行經(jīng)常采用的一般性政策工具是（）。A、直接信用控制B、間接信用控制C、法定存款準(zhǔn)備金率D、再貼現(xiàn)政策E、公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)58.在統(tǒng)計(jì)GDP時(shí)，一般以“常住居民”為標(biāo)準(zhǔn)。常住居民是指（）。A、居住在本國(guó)的公民B、暫居本國(guó)的外國(guó)公民C、暫居外國(guó)的本國(guó)公民D、長(zhǎng)期居住在本國(guó)但未加入本國(guó)國(guó)籍的居民E、長(zhǎng)期居住在外國(guó)但未加入外國(guó)國(guó)籍的本國(guó)居民59.經(jīng)濟(jì)分析主要探討各經(jīng)濟(jì)指標(biāo)和經(jīng)濟(jì)政策對(duì)證券價(jià)格的影響。經(jīng)濟(jì)指標(biāo)一般分為（）。A、先行性指標(biāo)B、同步性指標(biāo)C、滯后性指標(biāo)D、超前性指標(biāo)60.三

32、角形態(tài)是屬于持續(xù)整理形態(tài)的一類(lèi)形態(tài)。三角形主要分為（）。A、對(duì)稱(chēng)三角形B、等邊三角形C、上升三角形D、下降三角形第三部分：是非題1.證券投資基本分析的理論基礎(chǔ)主要來(lái)自于兩個(gè)假設(shè)：“股票的價(jià)值決定價(jià)格”和“股票的價(jià)格圍繞價(jià)值波動(dòng)”。2.在寡頭壟斷的市場(chǎng)上，某種產(chǎn)品的生產(chǎn)中占很大份額的少數(shù)生產(chǎn)者對(duì)市場(chǎng)的價(jià)格和交易具有一定的壟斷能力。3.結(jié)構(gòu)分析是一種靜態(tài)分析。4.投資者的偏好無(wú)差異曲線(xiàn)隨風(fēng)險(xiǎn)水平的增加越來(lái)越陡。5.投資者對(duì)高增長(zhǎng)行業(yè)的股票十分感興趣。6.長(zhǎng)期居住本國(guó)但未加入本國(guó)國(guó)籍的居民不屬于常住居民的統(tǒng)計(jì)范圍。7.在完全競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)類(lèi)型中，所有的企業(yè)都無(wú)法控制市場(chǎng)的價(jià)格和使產(chǎn)品差異化。8.現(xiàn)值的一

33、個(gè)特征是：當(dāng)給定未來(lái)值時(shí)，貼現(xiàn)率越高，現(xiàn)值便越高。9.可轉(zhuǎn)換證券有兩種價(jià)值，即理論價(jià)值和轉(zhuǎn)換價(jià)值。10.通貨膨脹會(huì)使股票價(jià)格上漲，絕對(duì)對(duì)證券市場(chǎng)有利。11.在反向的收益率曲線(xiàn)類(lèi)型中，期限越和的債券收益率越低。12.為上市公司提供收購(gòu)、兼并、重組等資本運(yùn)營(yíng)業(yè)務(wù)提供財(cái)務(wù)顧問(wèn)服務(wù)不屬于投資分析師的業(yè)務(wù)范圍。13.指數(shù)型證券組合只是一種模擬證券市場(chǎng)組合的證券組合。14.特征線(xiàn)模型與資本資產(chǎn)定價(jià)模型都是均衡模型。15.收入型證券組合的收益主要來(lái)源于資本利得。16.ADR、ADL和OBOS既可以應(yīng)用到個(gè)股，又可以應(yīng)用到綜合指數(shù)。17.中央銀行在公開(kāi)市場(chǎng)上賣(mài)出有價(jià)證券，證券價(jià)格將上漲。18.當(dāng)總需求不足，應(yīng)

34、增加貨幣供應(yīng)量。19.資產(chǎn)負(fù)債比率是資產(chǎn)總額除以負(fù)債總額的百分比。20.在產(chǎn)業(yè)生命周期的成長(zhǎng)階段，企業(yè)的利潤(rùn)增長(zhǎng)很快，競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)非常大，破產(chǎn)率與被兼并率相當(dāng)高。21.在經(jīng)濟(jì)持續(xù)繁榮增長(zhǎng)時(shí)期，利率下降；在經(jīng)濟(jì)蕭條市場(chǎng)疲軟時(shí)，利率上升。22.本利比是衡量普通股股東當(dāng)期股息收益率的指標(biāo)。23.可轉(zhuǎn)換證券的市場(chǎng)價(jià)格必須等于它的理論價(jià)值和轉(zhuǎn)換價(jià)值。24.我國(guó)證券投資分析師執(zhí)業(yè)的“十六字”原則是：遵紀(jì)守法、公正公平、準(zhǔn)確清晰、勤勉盡職。25.資本化比率越小，說(shuō)明公司負(fù)債的資本化程度越低，長(zhǎng)期償債壓力大。26.本利比是每股市價(jià)與每股稅后凈利的比率。27.投資者在構(gòu)建證券組合時(shí)應(yīng)考慮股息收入和利息收入的穩(wěn)定性。

35、28.企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)越多，短期債務(wù)越少，其償債能力越強(qiáng)。29.除了個(gè)人投資者之外的所有投資者都可以被看作是機(jī)構(gòu)投資者。30.在產(chǎn)業(yè)生命周期的成熟階段 ，行業(yè)的利潤(rùn)水平很高，而風(fēng)險(xiǎn)較低。31.價(jià)和量是市場(chǎng)行為最基本的表現(xiàn)。32.股份分割是影響股票價(jià)格的外部因素。33.拖欠可能性越大的債券，投資者要求的收益率就超高，債券的內(nèi)在價(jià)值也就超高。34.上市公司的市場(chǎng)占有率越高，表示公司的經(jīng)營(yíng)能力和競(jìng)爭(zhēng)力越強(qiáng)，公司的銷(xiāo)售和利潤(rùn)水平越好、越穩(wěn)定。35.普通股獲利率是每股凈收益與每股市價(jià)的百分比。36.資產(chǎn)收益率是企業(yè)凈利潤(rùn)與平均資產(chǎn)總額的百分比。37.營(yíng)運(yùn)資金是流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債之差，也可以反映公司短期債務(wù)償

36、還的能力。38.資產(chǎn)負(fù)債表是反映公司在某一特定時(shí)點(diǎn)財(cái)務(wù)狀況的動(dòng)態(tài)報(bào)告。39.交通運(yùn)輸行業(yè)有必要由政府統(tǒng)一管理。40.一國(guó)經(jīng)濟(jì)越開(kāi)放，證券市場(chǎng)的國(guó)際化程度越高，證券市場(chǎng)受匯率變化影響越大。41.證券投資分析中易忽略的因素通常有：潛在風(fēng)險(xiǎn)、交易成本、股利分配、經(jīng)濟(jì)趨勢(shì)、經(jīng)濟(jì)政策、公司管理。42.內(nèi)部收益率就是使投資的凈未來(lái)值等于零的貼現(xiàn)率。43.基本分析適用于短期的行情預(yù)測(cè)。44.ADR、ADL和OBOS既可以應(yīng)用到個(gè)股，又可以應(yīng)用到綜合指數(shù)。45.凈利在我國(guó)會(huì)計(jì)制度中是指稅前利潤(rùn)。46.一筆未來(lái)的貨幣的當(dāng)前價(jià)值必須等于其未來(lái)值。47.一般而言，只要利息支付倍數(shù)足夠大，企業(yè)就有充足的能力償付利息，

37、否則相反。48.初級(jí)產(chǎn)品的市場(chǎng)類(lèi)型較相似于完全競(jìng)爭(zhēng)。49.公司的固定資產(chǎn)凈值率越大，表明公司的經(jīng)營(yíng)條件相對(duì)較好。50.債券價(jià)格的易變性與債券的票面利率無(wú)關(guān)。51.主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率是主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的百分比。52.如果凈現(xiàn)值大于零，意味著這種股票被低估價(jià)格，因此購(gòu)買(mǎi)這種股票可行。53.當(dāng)中央銀行采取緊的貨幣政策時(shí)，股價(jià)將下跌。54.在具有相同期望收益水平的證券組合中，方差最小的組合是有效組合。55.在產(chǎn)業(yè)周期的成長(zhǎng)階段，行業(yè)的增長(zhǎng)具有可測(cè)性。56.一般來(lái)說(shuō)，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越高，平均收賬期越短，說(shuō)明應(yīng)收賬款的收回越慢。57.政府不應(yīng)該對(duì)證券投資分析師預(yù)測(cè)的正誤負(fù)責(zé)，但有責(zé)任依法監(jiān)管證券投資

38、分析師的業(yè)務(wù)行為，依法查處違規(guī)者。58.證券投資分析只限于二級(jí)市場(chǎng)上的投資分析與建議。59.狹義的證券投資分析師是指那些基于企業(yè)調(diào)研進(jìn)行單個(gè)證券投資分析評(píng)價(jià)的專(zhuān)業(yè)人員。60.債券的預(yù)期貨幣收入的來(lái)源就是息票利息。61.目前我國(guó)對(duì)人民幣實(shí)行貿(mào)易項(xiàng)目和資本項(xiàng)目的嚴(yán)格控制。62.周期型行業(yè)的運(yùn)動(dòng)狀態(tài)與經(jīng)濟(jì)周期呈負(fù)相關(guān)，即當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于上升時(shí)期，這些行業(yè)會(huì)收縮；當(dāng)經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)，這些行業(yè)會(huì)擴(kuò)張。63.同一投資者的偏好無(wú)差異曲線(xiàn)可能相交。64.長(zhǎng)期負(fù)債比率是長(zhǎng)期負(fù)債與負(fù)債總額的比率。65.為政府提供投資咨詢(xún)服務(wù)和決策依據(jù)不是我國(guó)證券投資分析師的任務(wù)。66.擴(kuò)張性財(cái)政政策刺激經(jīng)濟(jì)發(fā)展，證券市場(chǎng)將走強(qiáng)。67.有時(shí)候，當(dāng)經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)，防御型行業(yè)或許會(huì)有實(shí)際增長(zhǎng)。6