外匯投資基礎知識

1、外外 匯匯 市市 場場 簡簡 介介 外匯交易外匯交易(FOREX Trade)外匯交易市場外匯交易市場, 也稱為也稱為Forex或或FX市場市場, 是世界上是世界上最大的金融市場最大的金融市場, 平均每天超過平均每天超過4萬億美元萬億美元的資金在當中的資金在當中周轉(zhuǎn)周轉(zhuǎn) - 相當于相當于美國所有證券市場交易總和的美國所有證券市場交易總和的45倍倍.，中，中國的國的550倍倍。 外匯交易就是一國貨幣與另一國貨幣進行交換。與其外匯交易就是一國貨幣與另一國貨幣進行交換。與其他金融市場不同，外匯市場沒有具體地點，也沒有中央他金融市場不同，外匯市場沒有具體地點，也沒有中央交易所，而是通過銀行、企業(yè)和個人

2、間的電子網(wǎng)絡進行交易所，而是通過銀行、企業(yè)和個人間的電子網(wǎng)絡進行交易交易。何謂外匯?v外匯就是外國貨幣或以外國貨幣表示的能用于國際結(jié)算的支付手段。簡單來說，是一個國家的貨幣兌換別國的貨幣稱為外匯；即國家與國家之間，因貿(mào)易、投資、旅游等經(jīng)濟往來，引起貨幣間支付的關系。由于各國貨幣不同，在國外支付時，必須先將本國貨幣兌換成外國貨幣，或是收到外國的貨幣，換成本國貨幣才得以在國內(nèi)流通，從而產(chǎn)生了貨幣兌換的關系。也就是說，只要有國際貿(mào)易的存在，便有外匯交易的產(chǎn)生。外外 匯匯 品品 種種專業(yè)術語專業(yè)術語外外 匯匯 交交 易易 中中 的的 基基 本本 點點v外匯匯率：一個國家的貨幣折算成另一個國家貨幣的兌換

3、比率、比價或價格，也可以說是以本國貨幣表示外國貨幣的“價格”。按市場慣例，通常由五位有效數(shù)字組成，最后一位數(shù)字被稱為基本點（也指價格變動系數(shù)），它是構(gòu)成匯率變動的最小單位。v如：1歐元=1.1011美元；1美元=120.55日元v歐元對美元從1.1010變?yōu)?.1015,稱歐元對美元上升了5點。v美元對日元從120.50變?yōu)?20.00，稱美元對日元下跌了50點。v以交易一手來舉例，波動1個點代表波動10美元 1個點=10美元。外外 匯匯 交交 易易 中中 的的 基基 本本 點點合約數(shù)量合約數(shù)量v具體舉例為：客戶投資1萬美金，通過杠桿保證金，1萬美金保證金買入的，是100萬美金的真實合同，以此

4、達到了以小博大的目的。保證金交易保證金交易v 保證金：銀行或是交易商都會提供一定程度的信貸額給客戶來進行投資，如90%。換句話說客戶只需持有10%以上的資金就可以進行交易。我們稱這10%的資金為保證金。v 在保證金制度下，10%的資金跟100%的資金，在獲利和虧損的金額是一樣。等值的資金在保證制度下，可以交易十倍的商品，資金和風險管理上比較靈活多了。因此，保證金也有稱之為杠桿式操作，意謂以小博大。如在外匯市場里每一標準單為10萬美元，放大100倍，那客戶所需的保證金為1000美元。而且保證金是允許雙向交易，即投資者可看空或看多一種商品，在低買高賣中獲利，或從高賣低買中獲利。外匯報價方式外匯報價

5、方式 與與盈虧計算方法盈虧計算方法主要交易商品主要交易商品1. 直接報價直接報價v直接報價是以本國貨幣為直接報價是以本國貨幣為基準的報價方式，即基準的報價方式，即一個單一個單位的本國貨幣兌換多少外國位的本國貨幣兌換多少外國貨幣貨幣（美元）（美元）的報價方式的報價方式。2. 間接報價間接報價v間接報價以外國貨幣為基間接報價以外國貨幣為基準的報價方式，準的報價方式，即一個單位即一個單位的外國貨幣的外國貨幣（美元）（美元）兌換多兌換多少本國貨幣的報價方式。少本國貨幣的報價方式。3. 外匯投資的盈虧計算公式外匯投資的盈虧計算公式 盈虧點數(shù)盈虧點數(shù)點值點值手數(shù)手數(shù) 例如：我們在例如：我們在1.4560做

6、空一手的歐元，在做空一手的歐元，在1.4500平倉。平倉。 問：我們盈虧如何？問：我們盈虧如何？外匯市場的組成外匯市場的組成全面分析1、中央銀行v中央銀行是非盈利性的政府機構(gòu)中央銀行是非盈利性的政府機構(gòu)，負責發(fā)行本國貨幣、供給量、利率負責發(fā)行本國貨幣、供給量、利率等，持有及調(diào)度外匯儲備，維持本等，持有及調(diào)度外匯儲備，維持本國貨幣對內(nèi)及對外的價值。中央銀國貨幣對內(nèi)及對外的價值。中央銀行經(jīng)常行經(jīng)常被迫買入或賣出外匯被迫買入或賣出外匯來干預來干預外匯市場。外匯市場。全球主要央行行長介紹2、商業(yè)銀行商業(yè)銀行以自身盈商業(yè)銀行以自身盈利為目的利為目的，提供存款、，提供存款、貸款、銀行間的過夜貸款、銀行間的

7、過夜利率、投資基金（非利率、投資基金（非常龐大）產(chǎn)生利益。常龐大）產(chǎn)生利益。3、經(jīng)紀商外匯經(jīng)紀商外匯經(jīng)紀商又稱又稱AE與經(jīng)紀人。是與經(jīng)紀人。是以推薦、以推薦、代理外匯交易從中收取代理外匯交易從中收取傭金為盈利目的傭金為盈利目的。4、基金基金基金以自身的投資行為盈以自身的投資行為盈利目的的。大致與經(jīng)紀商利目的的。大致與經(jīng)紀商相同，不同之處是相同，不同之處是自身參與外匯交易自身參與外匯交易。5、外匯供需者外匯供需者外匯供需者既為既為貿(mào)易往來者貿(mào)易往來者。投資、留學、。投資、留學、移民、旅游等。移民、旅游等。6、外匯投資者v外匯投資者外匯投資者是以預是以預測測外匯匯率的升跌外匯匯率的升跌來來投資從中

8、投資從中賺取差價賺取差價為為目的的目的的。外匯市場基本因素分析外匯市場基本因素分析政治、經(jīng)濟一、經(jīng)濟因素經(jīng)濟指標分析意義：經(jīng)濟指標分析意義： 經(jīng)濟因素是主導金融經(jīng)濟因素是主導金融市場的主要原因。而進出市場的主要原因。而進出口、生產(chǎn)、制造、零售、口、生產(chǎn)、制造、零售、消費等的貿(mào)易需要，也往消費等的貿(mào)易需要，也往往是影響貨幣的主要原因。往是影響貨幣的主要原因。每天需要關注的主要數(shù)據(jù)每天需要關注的主要數(shù)據(jù)1、國民生產(chǎn)總值國民生產(chǎn)總值 2、耐用品訂單耐用品訂單3、生產(chǎn)物價指數(shù)生產(chǎn)物價指數(shù) 4、失業(yè)率失業(yè)率5、非農(nóng)就業(yè)數(shù)字非農(nóng)就業(yè)數(shù)字 6、消費物價指數(shù)消費物價指數(shù) 7、零售物價指數(shù)零售物價指數(shù) 8、利率

9、利率 9、貿(mào)易收支平衡數(shù)字貿(mào)易收支平衡數(shù)字10、綜合領先經(jīng)濟指標綜合領先經(jīng)濟指標唐訊網(wǎng)：唐訊網(wǎng)：.hk和訊網(wǎng)：和訊網(wǎng)：二、政治因素 1、政治易權、政治易權 2、政變或戰(zhàn)爭、政變或戰(zhàn)爭 3、政府官員丑聞或下臺、政府官員丑聞或下臺 三、其他因素1、央行干預、央行干預2、市場情緒、市場情緒匯市的優(yōu)點匯市的優(yōu)點非常重要，一定要熟記！1.投資目標投資目標v投資目標投資目標是是國家的經(jīng)濟國家的經(jīng)濟而不是而不是企業(yè)的業(yè)績。外匯市場絕對的企業(yè)的業(yè)績。外匯市場絕對的公開、公平、公正。透明度高，公開、公平、公正。透明度高，所有行情、數(shù)據(jù)和新聞都是公所有行情、數(shù)據(jù)和新聞都是公開。開。v股票做的是一家企業(yè)的業(yè)績。股票

10、做的是一家企業(yè)的業(yè)績。2、成交量大v 全球的日交易量達4萬億美金以上，不會受大戶 所操控v 股票：滬市、深市總額約150億人民幣左右，很容易被大戶所控制。3.雙向交易雙向交易v雙邊市場，既可先買后賣、又可先賣后買。價格上漲或者下跌都能獲利。v股票：只有漲了才賺錢。4.保證金交易投資小，回報大v投資以保證金算，利潤以合約投資以保證金算，利潤以合約面額計算。投資成本低，讓投面額計算。投資成本低，讓投資者資金擴大資者資金擴大100倍以上，達到倍以上，達到以小博大的目的。以小博大的目的。v股票：沒有杠桿，小戶基本不股票：沒有杠桿，小戶基本不賺錢。賺錢。外匯保證金制度，可變杠桿交易制度外匯保證金制度，可

11、變杠桿交易制度v 目前公司提供1：100， 1：200兩種杠桿比例，客戶可以根據(jù)自身的操作性格和自身心理素質(zhì)來選擇賬戶的杠桿比例，具體舉例為：客戶投資1萬美金，通過杠桿保證金，1萬美金保證金買入的，是100萬美金的真實合同，以此達到了以小博大的目的，不過，獲利大幅提升的同時，風險也同等的提升，因此，我們昌融投資的每一位投資者，都必須經(jīng)過公司嚴格的系統(tǒng)性培訓，才能有資格進行實盤操作。5、交易時間v24小時交易，可隨時買賣，小時交易，可隨時買賣，獲利機會多。獲利機會多。v股票：早上股票：早上9.30-11.30 下下午午1.00-3.00，為中國上班時，為中國上班時間間24小時交易，可隨時買賣，獲

12、利機會多。 全球主要外匯市場 的交易時間 以北京時間 為基準00:00/24:00美國西岸外匯交易市場21:30-04:00 (夏令時間)22:30-05:00 (冬令時間)紐約外匯交易市場20:20-03:30 (夏令時間)21:20-04:00 (冬令時間)倫敦外匯交易市場15:30-23:30 (夏令時間)16:30-00:30 (冬令時間)紐西蘭 04:00-13:00悉 尼 06:00-15:00東 京08:00-14:00香 港09:00-16:00法蘭克福外匯交易市場14:00-23:00 (夏令時間)15:00-24:00 (冬令時間)6.風險可控性風險可控性v 可設定止損止賺

13、，自己掌握盈虧幅度，不會因無買/賣家的承接而招致更大的虧損，或盈利無法兌現(xiàn)。v 股票：沒有止損止賺，必須有人接才能拋出。7.交易制度交易制度v實行t+0的交易制度，可即買即賣。交易快，外匯交易為即時成交,交投活躍，資金流動性較強。v股票：T+D，今天買的一定要等到第二天才可以拋出。8.交易成本低交易成本低v低廉手續(xù)費，低于千分之一。9.獲利高獲利高v每一天的平均行情理論上資金有翻300%的可能。v股票：每日最多漲停百分之10，必須有人接才可以拋出。10.資金靈活資金靈活v隨時可抽取資金。K 線線 介介 紹紹 K 線 介 紹K 線線 介介 紹紹vK線又被稱為蠟燭線，v起源于十八世紀的日本米市。K 線線 介介 紹紹K 線線 介介 紹紹陽線陽線v v 上影線實體 下影線最高價收盤價開盤價最低價陰陰 線線v 上影線實體 下影線最高價開盤價收盤價最低價 技技 術術 分分 析析 前 言 外匯市場分為2類分析流派：技術指標分析和圖形技術分析，圖形技術分析為高端資深者的進階知識，初學者請勿盲目接觸，否則畫虎不成反類犬！雙雙 底底 雙雙 頂頂 原原 理理v雙 底 雙 頂 原 理：v當一波行情試圖結(jié)束時，會進行一個做頂和做底的動作，即先確定一個高點或者低點，之后，會第二次試探此高點或者低點的有效性，如果第二次到此點形成雙底雙頂時，會引起更加強烈的反彈或下跌，此