私募內(nèi)控、風(fēng)控投資管理

1、.內(nèi)部控制制度為保證公司規(guī)范化運作，有效地防范和化解經(jīng)營風(fēng)險，促進(jìn)公司誠信、 合法、有效經(jīng)營，保障客戶及公司資產(chǎn)的安全、完整，維護(hù)公司及公司股東的合法權(quán)益，本基金管理人建立了科學(xué)、嚴(yán)密、高效的內(nèi)部控制體系。1. 公司內(nèi)部控制的總體目標(biāo)（ 1） 保證公司經(jīng)營管理活動的合法合規(guī)性；（ 2） 保證投資者的合法權(quán)益不受侵犯；（ 3） 實現(xiàn)公司穩(wěn)健、持續(xù)發(fā)展，維護(hù)股東權(quán)益；（ 4） 促進(jìn)公司全體員工恪守職業(yè)操守，正直誠信，廉潔自律，勤勉盡責(zé)；2. 公司內(nèi)部控制遵循的原則（ 1） 全面性原則： 內(nèi)部控制必須覆蓋公司的所有部門和崗位，滲透各項業(yè)務(wù)過程和業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)，并普遍適用于公司每一位職員；（ 2） 審慎性原

2、則：內(nèi)部控制的核心是有效防范各種風(fēng)險，公司組織體系的構(gòu)成、內(nèi)部管理制度的建立都要以防范風(fēng)險、審慎經(jīng)營為出發(fā)點；（ 3） 相互制約原則：公司設(shè)置的各部門、各崗位權(quán)責(zé)分明、相互制衡。（ 4） 獨立性原則：公司根據(jù)業(yè)務(wù)的需要設(shè)立相對獨立的機(jī)構(gòu)、部門和崗位；公司內(nèi)部部門和崗位的設(shè)置必須權(quán)責(zé)分明；（ 5） 適應(yīng)性原則。內(nèi)部控制與公司經(jīng)營規(guī)模、業(yè)務(wù)范圍、競爭狀況和風(fēng)險水平等相適應(yīng)，并隨著情況的變化及時加以調(diào)整。（ 6） 成本效益原則：公司運用科學(xué)化的經(jīng)營管理方法降低運作成本，提高經(jīng)濟(jì)效益，力爭以合理的控制成本達(dá)到最佳的內(nèi)部控制效果。3. 內(nèi)部控制的制度體系公司制定了合理、完備、有效并易于執(zhí)行的制度體系。公

3、司制度體系由不同層面的制度構(gòu)成。 按照其效力大小分為四個層面：第一個層面是公司章程；第二個層面是公司內(nèi)部控制大綱， 它是公司制定各項規(guī)章制度的基礎(chǔ)和依據(jù)；第三個層面是公司基本管理制度；第四個層面是公司各機(jī)構(gòu)、部門根據(jù)業(yè)務(wù)需要制定的各種制度及實施細(xì)則等。它們的制訂、修改、實施、 廢止應(yīng)該遵循相應(yīng)的程序，每一層面的內(nèi)容不得與其以上層面的內(nèi)容相違背。公司重視對制度的持續(xù)檢驗，結(jié)合業(yè)務(wù)的發(fā)展、法規(guī)及監(jiān)管環(huán)境的變化以及公司風(fēng)險控制的要求，'.不斷檢討和增強(qiáng)公司制度的完備性、有效性。4、控制活動公司對投資、 會計、 技術(shù)系統(tǒng)和人力資源等主要業(yè)務(wù)制定了嚴(yán)格的控制制度。在業(yè)務(wù)管理制度上， 做到了業(yè)務(wù)操

4、作流程的科學(xué)、合理和標(biāo)準(zhǔn)化， 并要求完整的記錄、保存和嚴(yán)格的檢查、復(fù)核；在崗位責(zé)任制度上，內(nèi)部崗位分工合理、職責(zé)明確，不相容的職務(wù)、崗位分離設(shè)置，相互檢查、相互制約。（ 1）投資控制制度投資決策與執(zhí)行相分離。投資管理決策職能和交易執(zhí)行職能嚴(yán)格隔離，實行集中交易制度，建立和完善公平的交易分配制度，確保各投資組合享有公平的交易執(zhí)行機(jī)會。投資授權(quán)控制。建立明確的投資決策授權(quán)制度，防止越權(quán)決策。 投資決策委員會負(fù)責(zé)制定投資原則并審定資產(chǎn)配置比例；基金經(jīng)理在投資決策委員會確定的范圍內(nèi)，負(fù)責(zé)確定與實施投資策略、 建立和調(diào)整投資組合并下達(dá)投資指令，對于超過投資權(quán)限的操作需要經(jīng)過嚴(yán)格的審批程序；交易部負(fù)責(zé)交易

5、執(zhí)行。警示性控制。 按照法規(guī)或公司規(guī)定設(shè)置各類資產(chǎn)投資比例的預(yù)警線，交易系統(tǒng)在投資比例達(dá)到接近限制比例前的某一數(shù)值時自動預(yù)警。禁止性控制。 根據(jù)法律、 法規(guī)和公司相關(guān)規(guī)定，禁止投資受限制的證券并禁止從事受限制的行為。多重監(jiān)控和反饋。 交易管理部對投資行為進(jìn)行一線監(jiān)控；風(fēng)險管理部進(jìn)行事中的監(jiān)控；監(jiān)察稽核部門進(jìn)行事后的監(jiān)控。在監(jiān)控中如發(fā)現(xiàn)異常情況將及時反饋并督促調(diào)整。（ 2）會計控制制度嚴(yán)格執(zhí)行國家統(tǒng)一的會計準(zhǔn)則制度及相應(yīng)的操作和控制規(guī)程，確保會計業(yè)務(wù)有章可循。做好會計審核工作， 經(jīng)辦財會人員應(yīng)認(rèn)真審核每項業(yè)務(wù)的合法性、 真實性、 手續(xù)完整性和資料的準(zhǔn)確性。編制會計憑證、報表時應(yīng)經(jīng)專人復(fù)核，重大事

6、項應(yīng)由財務(wù)負(fù)責(zé)人復(fù)核。公司真實、全面、 及時地記載各項業(yè)務(wù)，充分發(fā)揮會計的核算監(jiān)督職能， 確保信息資料的真實與完整； 建立完整的業(yè)務(wù)臺賬系統(tǒng)， 并通過業(yè)務(wù)臺賬系統(tǒng)和會計核算系統(tǒng)交叉印證，防止出現(xiàn)帳外經(jīng)營、賬目不清等問題。制定了完善的檔案保管和財務(wù)交接制度。公司建立財產(chǎn)日常管理制度和定期清查制度， 強(qiáng)化資產(chǎn)登記保管工作， 確保公司及客戶資產(chǎn)的安全完整。（ 3）技術(shù)系統(tǒng)控制制度'.為保證技術(shù)系統(tǒng)的安全穩(wěn)定運行，公司對硬件設(shè)備的安全運行、數(shù)據(jù)傳輸與網(wǎng)絡(luò)安全管理、軟硬件的維護(hù)、數(shù)據(jù)的備份、信息技術(shù)人員操作管理、危機(jī)處理等方面都制定了完善的制度。（ 4）人力資源管理制度公司建立了科學(xué)的招聘解聘制

7、度、培訓(xùn)制度、考核制度、 薪酬制度等人事管理制度，確保人力資源的有效管理。（ 5）監(jiān)察制度公司設(shè)立了監(jiān)察部門，負(fù)責(zé)公司的法律事務(wù)和監(jiān)察工作。監(jiān)察制度包括違規(guī)行為的調(diào)查程序和處理制度，以及對員工行為的監(jiān)察。5、信息溝通公司建立了內(nèi)部辦公自動化信息系統(tǒng)與業(yè)務(wù)匯報體系，通過建立有效的信息交流渠道，公司員工及各級管理人員可以充分了解與其職責(zé)相關(guān)的信息，信息及時送交適當(dāng)?shù)娜藛T進(jìn)行處理。目前公司業(yè)務(wù)均已做到了辦公自動化，不同的人員根據(jù)其業(yè)務(wù)性質(zhì)及層級具有不同的權(quán)限。6、內(nèi)部監(jiān)控公司設(shè)立了獨立于各業(yè)務(wù)部門的稽核部門，通過定期或不定期檢查，評價公司內(nèi)部控制制度合理性、 完備性和有效性， 監(jiān)督公司各項內(nèi)部控制制

8、度的執(zhí)行情況， 確保公司各項經(jīng)營管理活動的有效運行。投資管理制度第一章總則第一條 為加強(qiáng)公司治理，規(guī)范公司的投資行為，提高投資決策的科學(xué)性，防范投資風(fēng)險，促進(jìn)公司及投資業(yè)務(wù)持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展，根據(jù)中華人民共和國公司法及公司相關(guān)決議，制定本制度。第二條 本制度所稱投資，是指運用公司所管理的資產(chǎn)對外進(jìn)行的股權(quán)投資及其他類型的投資行為。第三條 投資管理制度體系是指公司為了防范和化解風(fēng)險， 保護(hù)資產(chǎn)的安全與完整，保證經(jīng)營活動合法合規(guī)和有效開展， 在充分考慮外部環(huán)境的基礎(chǔ)上， 通過制定和實施一系列組織機(jī)制、管理辦法、操作程序與控制措施而形成的系統(tǒng)。投資管理制度體系包括本制度、 公司章程、 股東會決議、

9、 董事會決議中有關(guān)投資'.管理的內(nèi)容及公司關(guān)于投資管理的規(guī)章制度。第四條本制度適用于公司參與投資管理業(yè)務(wù)相關(guān)的部門和人員。第五條 公司投資管理業(yè)務(wù)采用集中領(lǐng)導(dǎo)、科學(xué)決策、分級管理、及時反饋的投資管理模式。第二章投資管理制度的目標(biāo)和原則第六條投資管理制度的總體目標(biāo)：一、保證公司運作嚴(yán)格遵守國家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則， 形成守法經(jīng)營、規(guī)范運作的經(jīng)營思想和經(jīng)營風(fēng)格；二、防范和化解經(jīng)營風(fēng)險， 提高經(jīng)營管理效益， 確保經(jīng)營業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運行和公司資產(chǎn)的安全完整，實現(xiàn)公司的持續(xù)、穩(wěn)定和健康發(fā)展。第七條公司投資管理應(yīng)遵循的原則：一、健全性原則。 投資管理須覆蓋公司投資相關(guān)的各部門和各級崗位， 并滲透

10、到投資業(yè)務(wù)的全過程，涵蓋決策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等各個經(jīng)營環(huán)節(jié)；二、有效性原則。 通過科學(xué)的內(nèi)控手段和方法， 建立合理適用的投資決策流程，并適時調(diào)整和不斷完善，維護(hù)投資決策的有效執(zhí)行；三、成本效益原則。 公司運用科學(xué)化的經(jīng)營管理方法降低運作成本， 提高經(jīng)濟(jì)效益，以合理的投資管理成本實現(xiàn)最大的投資產(chǎn)出。第三章投資范圍和投資限制第八條投資潛在的投資項目一般應(yīng)具備如下(但并非必須全部具備)特征：一、發(fā)展戰(zhàn)略清晰、未來增長可預(yù)期；二、清晰且經(jīng)檢驗的有效盈利模式；三、穩(wěn)定、專業(yè)、可溝通的經(jīng)營團(tuán)隊；四、法人治理結(jié)構(gòu)清晰；五、領(lǐng)先的市場地位；六、有利的投資價格；七、具有完整財務(wù)、稅務(wù)記錄，無潛在損失。'

11、;.第九條未經(jīng)董事會批準(zhǔn)，公司不得從事以下投資行為一、直接或間接投資于上市交易的證券，二、用借貸資金投資；三、向其他人提供貸款或擔(dān)保；四、投資于有可能使公司承擔(dān)無限責(zé)任的項目；五、投資于可能會損害公司商譽的產(chǎn)業(yè)、產(chǎn)品或領(lǐng)域；第四章投資決策機(jī)構(gòu)第十條 投資決策委員會是公司對投資項目及投資方案進(jìn)行評審與決策的常設(shè)機(jī)構(gòu)，根據(jù)董事會的授權(quán)，負(fù)責(zé)公司投資業(yè)務(wù)的決策，以及投資策略、投資政策的確定等。第十一條投資決策委員會由名成員組成，成員由董事會決定，應(yīng)當(dāng)包含法律、財務(wù)方面的專業(yè)人士， 可以聘請公司外人士參與投資決策委員會。投資決策委員會的組成人員可以根據(jù)項目進(jìn)行調(diào)整。第十二條投資決策委員會由董事長擔(dān)任主

12、任委員，負(fù)責(zé)會議的召集和主持。第十三條投資決策委員會就以下事項行使職權(quán)：一、制定基金的募集方案；二、決定報請董事會審議的投資項目；三、制定投資方案；四、制定投資項目的退出方案；五、決定項目投資經(jīng)理的人選；六、根據(jù)董事會的授權(quán)享有的其他權(quán)利。第十四條 投資管理部是投資決策委員會的日常工作機(jī)構(gòu)， 是公司投資管理業(yè)務(wù)運作的后臺支持部門。第十五條投資管理部的職責(zé)為：一、負(fù)責(zé)發(fā)掘、收集、整理項目包括并不限于公司領(lǐng)導(dǎo)轉(zhuǎn)交的項目、通過項目洽談、寄送資料、報刊資料、電話查詢、項目庫推薦、訪問企業(yè)或網(wǎng)上搜索等'.方式尋找到的項目；二、組織召開投資決策委員會會議；三、組織人員對項目進(jìn)行盡職調(diào)查；三、制定項

13、目商業(yè)說明書、立項報告、盡職調(diào)查報告、合伙協(xié)議、基金募集說明書、投資協(xié)議等文書；四、其他與項目投資管理相關(guān)協(xié)調(diào)支持工作。第十六條公司董事會對于投資決策委員會的決議可以行使否決權(quán)。第五章投資業(yè)務(wù)流程第十七條項目的投資業(yè)務(wù)流程主要包括： 項目來源、項目立項、審慎調(diào)查、投資決策、協(xié)議的起草和執(zhí)行、項目實施、項目管理、投資退出、項目清算等步驟。第一節(jié)項目來源第十八條 項目來源主要是由公司領(lǐng)導(dǎo)層或股東資源提供、 投資管理部發(fā)掘、以及其他來源。第十九條 投資管理部負(fù)責(zé)跟進(jìn)公司領(lǐng)導(dǎo)提供的項目來源資料， 收集項目需要的相關(guān)信息材料，制作商業(yè)計劃書，對項目進(jìn)行初步篩選、評判，擬定項目方案。第二節(jié)項目立項第二十條

14、投資管理部負(fù)責(zé)對項目的可行性、 預(yù)期收益及風(fēng)險進(jìn)行審查并形成文字報告，供公司領(lǐng)導(dǎo)決策是否對項目啟動立項。經(jīng)公司領(lǐng)導(dǎo)審批后投資管理部即可開展盡職調(diào)查工作，若公司領(lǐng)導(dǎo)最終持否定意見，則該項目終止。第三節(jié)項目盡職調(diào)查第二十一條 對經(jīng)公司領(lǐng)導(dǎo)批準(zhǔn)立項并決定進(jìn)行審慎調(diào)查的項目， 由投資管理部組織項目組進(jìn)行項目的審慎調(diào)查與評估。 在完成項目現(xiàn)場的審慎調(diào)查后， 投資管理部應(yīng)制作完成項目審慎調(diào)查報告及項目投資建議書 、 投資備忘錄和立項報告。第二十二條對項目的盡職調(diào)查可選擇由第三方中介機(jī)構(gòu)完成，也可由投資'.管理部組建項目調(diào)查小組做盡職調(diào)查， 項目調(diào)查小組成員應(yīng)包含風(fēng)控、 法務(wù)、財務(wù)等具備相應(yīng)專業(yè)知識

15、的人士。第二十三條 項目盡職調(diào)查完畢后，投資管理部應(yīng)制作項目盡職調(diào)查報告并提交公司投資決策委員會，由投資決策委員會對該項目進(jìn)行表決。第四節(jié)投資決策第二十四條 投資決策委員會以會議表決方式進(jìn)行決策， 因故未能參加現(xiàn)場會議的委員，可以通過電話會議、視頻會議等方式參加。第二十五條 投資決策委員會議在全體委員出席 （有書面全權(quán)委托人代為出席亦為出席）的情況下方為有效。第二十六條 投資決策委員會的決議應(yīng)取得半數(shù)以上成員通過； 當(dāng)投資決策委員會中對所提交討論的投資項目贊成與反對票各占 1/2 時，由投資決策委員會主席做出投資決議。第二十七條 投資決策委員會表決通過后， 由投資管理部制作 投資決策委員會審核

16、意見表。第二十八條 項目在通過決策之后的后續(xù)入資過程中， 若因客觀原因遇到與投資決策會議表決之時發(fā)生預(yù)設(shè)條件的重大變化， 應(yīng)撰寫書面報告并提交投資決策委員會重新表決。第五節(jié)合同的起草與審批第二十九條 投資決策委員會做出項目投資決議后， 投資管理部負(fù)責(zé)根據(jù)投資決策委員會決議起草的投資說明書、 基金認(rèn)購書、 合伙協(xié)議、 投資合同等合同文本。法務(wù)部對投資管理部起草的法律文件進(jìn)行修改審核， 之后交由公司聘請的律師事務(wù)所對法律文件進(jìn)行最終審核，形成最后的法律文本。第三十條 在外聘律師事務(wù)所對合同進(jìn)行終審后， 投資管理部需填寫 合同審批表，按公司合同管理制度的要求，一并逐級上報審批，并提交法定代表人或其授

17、權(quán)代表簽署。第六節(jié)項目實施第三十條金融服務(wù)部負(fù)責(zé)產(chǎn)品的推介、路演和資金募集工作。'.第三十一條投資管理部負(fù)責(zé)與投資者簽署相應(yīng)的法律文書。第三十二條財務(wù)部負(fù)責(zé)募集資金的收付，負(fù)責(zé)相關(guān)賬戶的開立。第三十三條 資金募集完畢后，投資管理部負(fù)責(zé)聘請第三方機(jī)構(gòu)進(jìn)行驗資，負(fù)責(zé)股權(quán)投資基金的名稱預(yù)核準(zhǔn)、 負(fù)責(zé)到工商管理部門注冊股權(quán)投資基金 （有限合伙），負(fù)責(zé)向金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)、基金業(yè)協(xié)會的報備和備案工作。第三十四條 基金依法成立后，投資管理部負(fù)責(zé)與目標(biāo)企業(yè)簽署相應(yīng)的投資協(xié)議，完成投資的其他程序。第七節(jié)項目管理第三十五條 在投資協(xié)議生效后， 投資管理部具體負(fù)責(zé)項目的跟蹤管理， 除了監(jiān)控企業(yè)經(jīng)營進(jìn)展外， 還應(yīng)

18、為企業(yè)提供戰(zhàn)略性或策略性咨詢等增值服務(wù)， 使企業(yè)在盡可能短的時間內(nèi)快速增值。第三十六條跟蹤管理的具體內(nèi)容有：一、定期（每月或每季，視項目企業(yè)具體情況而定）取得企業(yè)財務(wù)報表、生產(chǎn)經(jīng)營進(jìn)度表、 重要銷售合同等， 并分析整理為 企業(yè)情況月 （季）度分析表；二、參加企業(yè)重要會議， 包括股東會、董事會、上市工作項目協(xié)調(diào)會以及 投資協(xié)議中規(guī)定公司擁有知情權(quán)的相關(guān)會議并形成會議紀(jì)錄；三、每季度對企業(yè)進(jìn)行至少一次訪談，了解企業(yè)經(jīng)營狀況、存在的問題、提出相關(guān)咨詢意見并形成企業(yè)情況季度報告 。第八節(jié)項目的退出第三十七條 在項目立項之初， 投資管理部即要為項目設(shè)計退出手段， 然后隨著項目進(jìn)展及時修訂。具體的退出方式

19、包括三種： IPO（首次公開發(fā)行）、出售、清算或破產(chǎn)。首次公開發(fā)行包括國內(nèi)二板上市、主板上市，國外主板上市、創(chuàng)業(yè)板上市等；出售分為向管理層出售和向其他公司出售； 當(dāng)風(fēng)險公司經(jīng)營狀況不好且難以扭轉(zhuǎn)時， 解散或破產(chǎn)并進(jìn)行清算是可選擇的退出方式。 IPO 及出售將是本公司主要的退出渠道。項目推出時機(jī)成熟時，由投資管理部起草投資退出方案書。第三十八條投資決策委員會審查退出方案。'.投資決策委員會根據(jù)項目投資經(jīng)理的 投資退出方案書 及相關(guān)材料進(jìn)行內(nèi)部審查。所有內(nèi)部審查工作應(yīng)當(dāng)自接到投資管理部提交完整材料之日起十個工作日內(nèi)完成，并形成投資決策委員會投資退出決策意見表 。在退出方案具體實施的過程中，

20、 若遇到因客觀原因?qū)е掳l(fā)生與投資決策委員會通過之相關(guān)投資決策不符的情況， 投資管理部應(yīng)撰寫書面報告并提交投資決策委員會重新決策。第九節(jié)項目總結(jié)項目退出后，投資管理部應(yīng)當(dāng)書寫項目總結(jié)報告， 對項目投資中的經(jīng)驗教訓(xùn)予以總結(jié)，以資參考。第六章投資業(yè)務(wù)檔案管理第三十九條 本制度所稱投資業(yè)務(wù)檔案是指公司在投資活動中形成的、 作為歷史記錄保存起來以備考察的文字及以其他方式和載體記錄的材料。第四十條 本制度所稱業(yè)務(wù)檔案包括項目前期立項檔案、 項目跟蹤管理階段檔案、項目投資退出階段檔案三部分。第四十一條 項目前期立項檔案包括商業(yè)計劃書、 項目概況表、 盡職調(diào)查提綱、盡職調(diào)查報告、階段性工作報告、立項審批表、投資建議書、投資決策委員會決策意見表、投資協(xié)議以及企業(yè)所提供的相關(guān)資料。第四十二條 項目跟蹤管理階段檔案包括企業(yè)月度、 年度財務(wù)報表、 季度訪談 / 項目進(jìn)展報告、重要會議紀(jì)錄。第四十三條項目投資退出階段檔案包括投資退出方案書、項目總結(jié)報告。第四十四條 業(yè)務(wù)檔案按項目立卷， 文件之間建立相應(yīng)索引。 項目概況表除按項目立卷外，還應(yīng)作為獨立資料統(tǒng)一立卷。第七章附則第四十五條本制度由公司制定和解釋。第四十六條本制度自發(fā)布之日起實施。'.私募基金風(fēng)險控制