上公司會計政策的選擇

1、上市公司會計政策的選擇并對上市公司會計政策選擇的影響因摘要：本文介紹了會計政策與會計政策選擇的定義,素和動因進行了詳細分析。在此基礎上，指出我國上市公司在會計政策選擇上的問題，針對這些問題提出了完善我國會計政策選擇行為的初步建議。關鍵詞：會計政策；會計政策選擇；上市公司會計政策是指會計政策主體為指導會計運行，實現(xiàn)會計目標，就會計確認，計量，記錄，報告而作出的制度安排。會計政策分為宏觀會計政策和微觀會計政策兩個層次。宏觀會計政策是國家為規(guī)范會計運行，對其運行的原則，程序和方法所作出的制度安排。一會計政策選擇對上市公司的影響會計政策選擇作為一種客觀的經(jīng)濟現(xiàn)象，有其存在的客觀必然性。這不僅是因為企業(yè)

2、經(jīng)營環(huán)境和經(jīng)營業(yè)務千差萬別，注定不可能存在單一的會計政策能包羅萬象，而且更為重要的是，會計的目標是為報表使用者提供決策有用的信息，要實現(xiàn)這一目標會計就必須反映企業(yè)經(jīng)濟業(yè)務的實質而這只有通過會計政策的選擇才可能實現(xiàn)。第一，會計業(yè)務和實務的現(xiàn)實性對會計政策選擇的影響。會計業(yè)務和實務的現(xiàn)實性包括不確定性、復雜性和多樣性。人們把那些無法預料的和難以測度的變化定義為不確定性。不確定性是客觀世界的根本屬性，會計系統(tǒng)所處理的經(jīng)濟事項中存在許多的不確定性事項，如應收賬款的回收率可能在不同的企業(yè)之間以及不同的企業(yè)在不同的時期有多種不同的回收率，固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等資產(chǎn)的未來價值都面臨著不確定性，正是由于這種不確

3、定性，加劇了會計政策選擇的范圍和程度。在現(xiàn)今的經(jīng)濟社會中，無論是企業(yè)的組織形式還是其經(jīng)濟性質都呈現(xiàn)出多樣性和復雜性，會計準則作為普遍性的指導原則可適用各種類型的企業(yè)，涉及到具體會計實務處理的會計政策則因企業(yè)經(jīng)濟業(yè)務性質的不同而應有所區(qū)別。第三，會計信息的不對稱對會計政策選擇的影響。信息不對稱源于客觀世界的不確定性和復雜性，信息不對稱分為真實的信息不對稱和人為的信息不對稱，真實的信息不對稱是契約簽訂之前，締約各方擁有的信息量存在差異造成的。人為的信息不對稱主要是由事后人為因素或簽訂契約后無法檢測的行為所導致，如隱藏信息和隱藏行為(Arrow,1985)?，F(xiàn)有的研究成果認為：真實的信息不對稱可能導

4、致逆向選擇的行為；人為的信息不對稱可能導致道德風險的發(fā)生(WilliamR.Scott,2000)。在上市公司，經(jīng)理人員掌握了公司的主導權和控制權，經(jīng)理人員可以利用會計信息不對稱的特點，向股東提供有利于自己的信息而隱藏對自己不利的信息，甚至會提供虛假的會計信息。第四，會計準則和制度的不完善性對會計政策選擇的影響。一方面，制度和準則規(guī)定的各種處理方法是在對經(jīng)驗的總結，而人的認識是有限的，不可能窮盡一切業(yè)務；另一方面，經(jīng)濟業(yè)務復雜多變，而且不斷出現(xiàn)新的業(yè)務，這就是人的認識的階段有限理性與世界的無窮性之間的矛盾了，解決這一矛盾就必然要給企業(yè)自主選擇的空間，同時也體現(xiàn)了會計處理的靈活性。第五，公司治理

5、結構不完善對會計政策選擇的影響。在現(xiàn)代企業(yè)中，由于所有權和經(jīng)營權的分離，使“內(nèi)部人控制”現(xiàn)象具有普遍性，企業(yè)管理當局在事實上完全擁有了會計政策選擇權。企業(yè)管理當局的利益與利益相關各方的利益往往不一致，自利的企業(yè)管理當局具有機會主義行為動機，通過壟斷會計政策選擇權有意識地選擇能使其報酬現(xiàn)值最大化的會計政策，選擇能高估或提前確認資產(chǎn)與收益的會計方法來滿足債務契約的約定，以避免因技術性違約而增加資本成本等等?？梢姡局卫斫Y構是產(chǎn)生會計政策選擇的內(nèi)在原因。二上市公司會計政策選擇的動機分析由于上市公司和普通公司不一樣的特殊性，在選擇會計政策應著重考慮經(jīng)營安全的需要，謹慎從事，采取各種建立準備金或改變計

6、價方法等抵御風險的會計政策；而經(jīng)濟形勢一旦好轉，市場趨旺，通貨趨于穩(wěn)定時，選擇會計政策就可以相應大膽些，避免過于穩(wěn)健保守的會計政策。所以在選擇的策略和動機上要格外的重視和謹慎，我認為應該從下面幾點考慮：1 .管理層獲取經(jīng)濟利益動機。上市公司是一種契約的聯(lián)盟，所有權與經(jīng)營權是分離開來的。根據(jù)委托代理理論，一個或多個行為主體根據(jù)一種明示或隱含的契約，指定、雇傭另一些行為主體為其服務，同時授予后者一定的決策權利，并根據(jù)后者提供的服務數(shù)量和質量對其支付相應的報酬。那么假設企業(yè)所有者是委托人，而管理者則是受雇主體，那么管理者自然會以得到的報酬作為自己利益最大化的目標。當會計信息可能損害他們的這個目標時，

7、他們就會產(chǎn)生會計政策選擇的動機。由于選擇合適的會計政策，改變會計信息的生成，導致了會計信息的不公允，影響了會計信息使用者的正常決策。2 .上市公司融資動機。公司上市最大的好處就是可以從證券市場上募集到大量的資金。根據(jù)有關規(guī)定，連續(xù)三年盈利是上市必備的條件之一。于是一些不符合資格的公司，不惜采取各種惡意的會計政策選擇進行盈余操控，如剝離不良資產(chǎn)，拆分公司等手段，以達到上市融資目的。3 .上市公司利潤操縱動機。利潤操縱就是上市公司通過操縱可操控性應計項目，把以前年度應確認而沒有確認的損失或把以后期間有可能發(fā)生的損失集中在一個會計期間確認，使利潤在不同的會計期間轉移，以達到調節(jié)利潤的目的。證券法規(guī)定

8、，如果上市公司連續(xù)虧損，則從年報公布之日起暫時停止上市交易，時間一年左右，一年中如果贏利，則可申請復牌，否則就將退入三板。所以，上市公司為避免第三年繼續(xù)發(fā)生虧損而導致被摘牌時，就會采用利潤操縱的方法，從而使當期的凈資產(chǎn)收益率大幅度下跌，而在以后年度使公司利潤反彈，以避免被摘牌的危險。4 .上市公司減少契約成本動機。圍繞契約的訂立、執(zhí)行和監(jiān)督，產(chǎn)生了契約成本。契約成本包括交易成本、代理成本、信息成本、契約的復審成本及破產(chǎn)成本等。只有想辦法使契約成本最小，才能使企業(yè)價值達到最大，所以使企業(yè)的契約成本達到最小會計政策選擇，能促使公司價值最大。從公司的角度看這是提高效率的選擇，從影響管理者會計政策選擇

9、的因素分析，在有效契約的約束下，管理者利益與企業(yè)價值有直接的密切的聯(lián)系。所以管理者為使企業(yè)價值達到最大，在不影響其他經(jīng)濟利益關系人的情況下，選擇使契約成本最小的會計政策，使企業(yè)財富得到增加。三我國上市公司會計政策選擇存在的問題隨著我國市場經(jīng)濟體制的建立和完善，為真正意義上的企業(yè)會計政策選擇準備了條件。首先，以法人財產(chǎn)權為核心的現(xiàn)代企業(yè)制度地確立，使企業(yè)會計政策選擇有了內(nèi)在動力。其次，面對競爭性經(jīng)驗環(huán)境的瞬息萬變，要求企業(yè)會計系統(tǒng)的具有高度的靈敏性和適應性，以應對不斷變化的心情況和出現(xiàn)的新問題，使得會計政策選擇有了外在需求。第三市場觀念強化著會計人員會計政策選擇的行為觀念。因此，我國企業(yè)進行會計

10、政策選擇的環(huán)境條件已成熟了。然而，我國上市公司會計政策選擇尚存在以下幾個方面的的問題：1、法律法規(guī)不夠完善法律體系存在缺陷我國目前的法律體系至少存在兩方面的缺憾：其一作為基本法的公司法和證券法對強制審計沒有給予合理關注其中公司法僅對年度報告之審計作出規(guī)定而證券法則未做出任何有關強制審計的規(guī)定。其二對法律責任的關注不夠不是處罰太輕就是處罰條款模糊。而從現(xiàn)有的違規(guī)案例來看對相關責任人的刑事處罰選擇了從輕原則對于行政責任雖有具體規(guī)定但由于相關責任人是為公司服務因而在公司內(nèi)部得不到實質性的處分對于公司應承擔的法律責任僅僅規(guī)定了罰款而且太輕明顯不夠對民事責任則未做出明確規(guī)定使得針對信息披露的違法行為的民

11、事訴訟可操作性不強不能對違法者構成實質性的制約。2、會計政策選擇的空間過大我國會計制度和會計準則對同類交易允許采用不同的會計政策并允許自發(fā)性地變更會計政策、會計估計。如對存貨的計價、固定資產(chǎn)折舊的計提可采用不同的方式對壞賬準備的計提可采用不同的比例等等。這種做法的初衷是使上市公司能夠提供有關企業(yè)財務狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量等更相關、更可靠的信息。但是由于會計制度和會計準則留給企業(yè)的選擇過大使得一些上市公司鉆自發(fā)性會計政策變更的空子隨意變更會計政策或會計估計為滿足不同目的之需將盈虧調前、調后。3、職業(yè)經(jīng)理人機制不健全在我國對職業(yè)經(jīng)理人的評判標準與激勵機制是不健全的致使經(jīng)理人往往以完成委托責任為目

12、的并利用會計政策調整利潤水平。就目前情況來看絕大多數(shù)上市公司會計政策的選擇并不是以真實、公允地反映公司經(jīng)濟業(yè)務為目的的而是為了操縱利潤。這種利用會計政策操縱利潤的行為源于經(jīng)理人對其自身利益的追求并不會增加企業(yè)總體價值。也就是說我國上市公司會計政策選擇的經(jīng)濟動機符合機會主義行為觀。經(jīng)理人要享受職務消費、要有政治前途就必須完成委托者托付的經(jīng)營管理目標如保配股、扭虧摘帽等。這些考核指標會迫使他們在公司經(jīng)營業(yè)績不佳時利用會計政策選擇來調整利潤、凈資產(chǎn)收益率等財務指標而不是考慮企業(yè)的長遠利益。四上市公司會計政策選擇的原則我國企業(yè)選擇會計政策時，應與本企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營特點和理財環(huán)境相結合，即企業(yè)在選擇會計政

13、策時應考慮行業(yè)特點、企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模、內(nèi)部管理、企業(yè)經(jīng)營、業(yè)績、現(xiàn)金流量、償債能力等多種因素。在選擇會計政策時適用性是確保會計政策得到很好發(fā)揮的重要保證。會計政策的適用性還意味著隨著企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營狀況以及理財環(huán)境的變化，會計政策本身要重新作出選擇，以確保在新環(huán)境下的新的適用性。恰當選擇會計政策，對于保證會計信息的質量，促進企業(yè)健康發(fā)展，有著非常重要的意義。因此，上市企業(yè)在選擇會計政策時，不能只考慮自身利益的最大化，而必須兼顧方方面面。所以，上市企業(yè)在進行會計政策選擇時應同時遵循以下幾項原則：1、加強法制建設完善相關法律法規(guī)建立多指標體系定性和定量相結合會計指標和非會計指標相結合以增加上市公司操縱

14、利潤、逃避市場管制的難度。如企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動是否處于嚴重的非正常狀態(tài)或基本停產(chǎn)狀態(tài)或資不抵債、難以清償?shù)狡趥鶆盏戎笜送瑫r在指標標準值方面不宜確定單一的指標值而應根據(jù)各行業(yè)的實際情況和宏觀經(jīng)濟的發(fā)展變化對所建立的指標規(guī)定一定的標準值。為上市公司樹立新的財務目標導向減少企業(yè)管理當局進行會計政策選擇的外部誘因。另外我國一些上市公司鉆法律的空子恣意利用會計政策變更操縱利潤而無須承擔相應的法律責任。因此我國會計法應對隨意變更會計處理方法的行為加大處罰力度提高企業(yè)會計政策變更的成本。應與國際接軌引入民事賠償機制和相應的民事訴訟機制。這樣既可以使蒙受損失的投資者得到補償又能給企業(yè)形成實在的經(jīng)濟壓力從而抑制

15、其利用會計政策操縱利潤的沖動。2、進一步完善會計準則縮小會計政策選擇的空間我國應參照國際慣例的趨勢盡量減少會計準則中可供選擇的會計程序和方法尤其是對于收入和費用的確認、計量原則應盡可能地明確規(guī)范以縮小會計政策選擇的空間范圍保持會計信息的可靠性和可比性。對不同行業(yè)共同業(yè)務做出統(tǒng)一的規(guī)定對不同行業(yè)或不同規(guī)模企業(yè)特有的業(yè)務做出分類的規(guī)定某一個企業(yè)只能適用于其中的一類情況。另外嚴格限制追溯調整法將追溯調整的影響數(shù)計入變更當期凈利潤以便讓投資者在利潤表中直接看到變更會計政策產(chǎn)生的影響從而對企業(yè)股價做出靈活的而不是機械的判斷。3、對管理當局的報酬以長短期激勵相結合由于我國上市公司管理當局的薪酬形式單一只起

16、到短期激勵的作用極度不合理。為了避免管理當局經(jīng)營短視應當對管理當局的薪酬制度進行變革引入西方普遍采用的股票期權將具有長期激勵作用的股票期權與短期激勵制度相結合制定較長期的經(jīng)理人經(jīng)營績效的評價標準使管理當局的目標函數(shù)與所有者的目標函數(shù)趨于一致同時與管理人員的基礎年薪、效益年薪、補充養(yǎng)老金等方式結合使用以增強公司管理當局對股東的責任心與忠誠度減少經(jīng)理人員的道德風險驅動管理當局以提高企業(yè)總價值為目的來選擇有效率的會計政策。4、完善企業(yè)治理結構健全企業(yè)內(nèi)部約束機制針對現(xiàn)有“一股獨大”問題應適當分散股權將政府持有國家股為主的股權結構變?yōu)橐苑ㄈ顺止蔀橹鞯亩嘣蓹嘟Y構模式改善企業(yè)治理結構。1改善董事會結構發(fā)展外部董事制度防止“內(nèi)部人控制”保證董事會的獨立性。2提高監(jiān)事會的獨立性強化監(jiān)事會的監(jiān)督力度在公司董事會和監(jiān)事會中引入職工董事和職工監(jiān)事實行員工持股制度。3盡快推進國有股及法人股流通切實解決普遍存在的“一股獨大”現(xiàn)象。企業(yè)所選擇的會計政策及會計政策變更應向各利益相關者披露各利益相關者或監(jiān)事會對所采用的不合理的會計政策有權要求管理當局做出解釋或予以調整。由于會計政策選擇動機要