易哈佛銀行從業(yè)資格考試-風險管理重點難點匯總

1、第一章風險管理基礎第一節(jié) 重點難點1去年考試的內容以及分數的比例及今年備考應注意的問題。答：2006年風險管理科目考試的內容包括六個部分，其中有： 商業(yè)銀行風險管理基礎（分數比例15） 信用風險管理（分數比例30） 市場風險管理（分數比例20） 操作風險管理（分數比例15） 其他主要風險的管理（分數比例10） 銀行監(jiān)管和市場約束（分數比例10） 我們看到：風險管理的基礎知識，以及信用風險、市場風險、操作風險三大類型的風險管理內容在分數比例上占了80，這說明在學習中要重點加強這些內容的學習。 資格認證考試題的類型包括單項選擇題、多項選擇題和判斷題三種類型。 考試大綱中所列的知識點很重要，應該圍繞

2、這些知識點來學習。今年在公布修訂的考試大綱中，內容編排體系有所變化:結構調整上由原來的六章變?yōu)榘苏拢瑥娬{了每一種重要的風險類型。內容上增加了對風險進行定量分析的數理知識，同時在信用風險管理、市場風險管理、操作風險管理中結合巴塞耳協(xié)議的要求也對風險的模型和技術進行了歸納和介紹。 在學習過程中，希望各位學員注意以下學習方法：第一，緊緊圍繞考試大綱的各個知識點，務必理解各類風險的基本概念、掌握各類風險的管理方法。第二，結合商業(yè)銀行的業(yè)務了解風險管理的實際工作，通過風險案例了解風險的識別、衡量和控制。第三，針對未來考試試題類型的特點，也就是單項選擇題、多選擇題和判斷題的命題特色，有重點、有效率、有針對

3、性的開展考前準備。2第一章應掌握的重點。通過本章的學習，首先要掌握風險的含義，理解風險與收益的關系；其次掌握商業(yè)銀行經營中面臨的主要風險類別；知道商業(yè)銀行風險管理的主要策略，理解資本的定義和作用；熟悉風險量化管理中常用的一些數理基礎知識。3風險的概念風險是指未來結果的不確定性（或任何變化）。要重點理解“變化”二字，風險是由于預期結果的變化造成的。正是因為有變化，有波動，才存在風險，例如利率的變化會導致存在利率風險，信用的變化會存在信用風險，其實有風險才是金融產品不斷創(chuàng)新的動力。4風險的主要特征。第一，未來結果的不確定性。理解這一點非常重要，例如為什么說在商業(yè)銀行的存貸款業(yè)務中會遇到風險呢？第二

4、，未來結果的損益性。風險發(fā)生所導致的結果可能帶來某種形式的損失或收益，不要認為存在風險，就只理解為損失的可能。風險也可能帶來潛在的收益，例如商業(yè)銀行主動從事的中間業(yè)務及表外業(yè)務，已經成為銀行利潤增長的重要來源。第三，存在誘發(fā)風險的風險因素變化的可能性及風險事故發(fā)生的可能性。風險事故是指導致風險發(fā)生的偶然事件，是風險之所以發(fā)生的直接原因；風險因素是指引起風險事故發(fā)生或增加風險事故發(fā)生機會的因素，是引發(fā)風險事故的客觀條件。第四，風險的發(fā)生具有一定程度的擴散性。一種風險因素的變化經?？赡芤鹌渌嚓P風險因素的變化，一家商業(yè)銀行發(fā)生的風險也可能擴散到其他商業(yè)銀行，并引起類似或相關的風險，或者產生“多米

5、諾骨牌效應”造成系統(tǒng)風險，甚至輻射到經濟運行的各個方面。從這個角度也說明了銀行監(jiān)管的必要性。5“風險和收益”的關系。風險與收益是相互影響、相互作用的，一般遵循高風險高收益、低風險低收益的基本規(guī)律。 如何在一定風險水平下使得收益最大，或者在一定收益水平下將風險控制到最小，即實現(xiàn)風險收益關系的最優(yōu)匹配是商業(yè)銀行是實現(xiàn)風險收益目標的基本要求。所以商業(yè)銀行應該積極承擔有利的風險，在合理的風險范圍內創(chuàng)造更高的收益。6金融風險可能造成的損失。一般來說，金融風險可能造成的損失可以分解為預期損失、非預期損失和災難損失。7風險管理的概念。風險管理是指識別、衡量、監(jiān)督并動態(tài)控制各種風險的過程。備注：考慮到金融機構

6、的特殊性，從機構的內部控制和外部監(jiān)管角度來看，對于風險的解釋，則更關注于損失的可能性。例如巴塞爾委員會的資本協(xié)議市場風險補充規(guī)定（1996）就將商業(yè)銀行的市場風險定義為“因市場價格波動而導致表內和表外頭寸損失的風險”。并要求根據損失額的估計來計算相關資本充足額。（因在PPT里有備注，為了使信息更全面，也把備注拷貝出來，放在該頁PPT所對應的知識點下面，一一說明）8風險管理與商業(yè)銀行經營的關系。第一，承擔和管理風險是商業(yè)銀行的基本職能，也是商業(yè)銀行業(yè)務不斷創(chuàng)新發(fā)展的原動力。第二，風險管理能夠作為商業(yè)銀行實施經營戰(zhàn)略的手段，極大地改變了商業(yè)銀行經營管理模式。第三，風險管理能夠為商業(yè)銀行風險定價提供

7、依據，并有效管理商業(yè)銀行的業(yè)務組合。第四，健全的風險管理體系能夠為商業(yè)銀行創(chuàng)造附加價值。 第五，風險管理水平直接體現(xiàn)了現(xiàn)代商業(yè)銀行的核心競爭力。提高風險管理水平不僅是商業(yè)銀行生存發(fā)展的需要，也是現(xiàn)代金融監(jiān)管的迫切要求。 總之，風險管理已經成為商業(yè)銀行經營管理的重要內容之一。9商業(yè)銀行風險管理大體經歷的四種風險管理模式。(1)資產風險管理模式階段，20世紀60年代以前；(2)負債風險管理模式階段，20世紀60年代；(3)資產負債風險管理模式階段，20世紀70年代；(4)全面風險管理模式。20世紀80年代之后，全面風險管理模式體現(xiàn)了面向全球的風險管理體系、全面的風險管理范圍、全程的風險管理過程、全

8、新的風險管理方法、全員的風險管理文化等先進的風險管理理念和方法。第二節(jié) 重點難點10商業(yè)銀行的主要風險類別。將商業(yè)銀行面臨的風險劃分為信用風險、市場風險、操作風險、流動性風險、國家風險、聲譽風險、法律風險、戰(zhàn)略風險八大類。要重點掌握以下內容： 信用風險的定義、存在的領域及表現(xiàn)形式 市場風險的定義及分類 操作風險的定義及特征 流動性風險的定義及分類11信用風險信用風險是指債務人或交易對手未能履行合同所規(guī)定的義務或信用質量發(fā)生變化，影響金融產品的價值，從而給債權人或金融工具持有人帶來損失的風險；從定義可以看出信用風險表現(xiàn)為兩種情況： 一種是傳統(tǒng)觀點上的違約風險，即因交易對手未能如期償還其債務造成違

9、約，造成經濟損失的風險； 另一種是交易對手的信用評級的降低導致與其交易的金融產品的市場價值的降低而引起的損失的風險。所以對于銀行客戶的動態(tài)信用評估很重要。 信用風險通常包括違約風險、結算風險等主要形式。 信用風險存在于商業(yè)銀行的所有業(yè)務中。12市場風險市場風險是指由于金融市場價格變量（如利率、匯率、股價等）發(fā)生波動變化所導致的風險，它不僅包括股票市場的市場風險，而且還包括商品市場、外匯市場、存貸款市場等市場上的市場風險。 巴塞爾協(xié)議中定義市場風險為：由于市場價格（包括金融資產價格和商品價格）波動而導致商業(yè)銀行表內、表外頭寸遭受損失的風險 市場風險分為利率風險、股票風險、匯率風險和商品風險四種。

10、13操作風險操作風險是指由于人為錯誤、技術缺陷或不利的外部事件所造成損失的風險。其風險因素包括交易系統(tǒng)不完善、管理失誤、欺詐或有問題的內部程序和控制、交易過程及結算系統(tǒng)的故障等。根據巴塞爾新資本協(xié)議，操作風險可以分為由人員、系統(tǒng)、流程和外部事件所引發(fā)的四類風險。并由此分為七種表現(xiàn)形式：內部欺詐，外部欺詐，聘用員工做法和工作場所安全性，客戶、產品及業(yè)務做法，實物資產損壞，業(yè)務中斷和系統(tǒng)失靈執(zhí)行，交割及流程管理。這七種損失事件還可進一步細化為不同的具體業(yè)務活動和操作。 需要指出的是，操作風險具有普遍性，操作風險普遍存在于商業(yè)銀行業(yè)務和管理的各個方面。 此外操作風險具有非營利性，它并不能為商業(yè)銀行帶

11、來盈利。 需要引起重視的是操作風險具有可轉化性。即可能操作風險發(fā)生的同時又帶來市場風險和信用風險等其它風險。14流動性風險流動性風險是指商業(yè)銀行無力為負債的減少或資產的增加提供融資而造成損失或破產的可能性；例如如果出現(xiàn)大量存款戶的擠兌行為，商業(yè)銀行就可能面臨流動性風險的危險性較大。流動性風險包括資產流動性風險和負債流動性風險。15國家風險 國家風險是指經濟主體在與非本國居民進行國際經貿與金融往來中，由于別國經濟、政治和社會等方面的變化而遭受損失的可能性； 國家風險有兩個特點： 國家風險發(fā)生在國際經濟金融活動中； 在國際經濟金融活動中，不論是政府、銀行、企業(yè)還是個人、都可能遭受國家風險所帶來的損

12、失。16聲譽風險 聲譽是商業(yè)銀行所有的利益持有者通過持續(xù)努力、長期信任建立起來的、寶貴的無形資產。 聲譽風險是指由于意外事件、商業(yè)銀行的政策調整、市場表現(xiàn)或日常經營活動所產生的負面結果，可能對商業(yè)銀行的這種無形資產造成損失的風險。17法律風險 商業(yè)銀行的日常經營活動或各類交易應當遵守相關的商業(yè)準則和法律原則。在這個過程中，因為無法滿足或違反法律要求，導致商業(yè)銀行不能履行合同、發(fā)生爭議/訴訟或其他法律糾紛，而可能給商業(yè)銀行造成經濟損失的風險，即為法律風險。 從狹義上講，法律風險主要關注商業(yè)銀行所簽署的各類合同、承諾等法律文件的有效性和可執(zhí)行能力。 從廣義上講，法律風險還包括外部合規(guī)風險和監(jiān)管風險

13、。18戰(zhàn)略風險戰(zhàn)略風險是指商業(yè)銀行在追求短期商業(yè)目的和長期發(fā)展目標的系統(tǒng)化管理過程中，不適當的未來發(fā)展規(guī)劃和戰(zhàn)略決策可能威脅商業(yè)銀行未來發(fā)展的潛在風險。第三節(jié) 重點難點19商業(yè)銀行風險管理的主要策略。 理解以下每一個風險管理方法的涵義及其特點，并能夠在實際案例中進行辨別。這些方法是商業(yè)銀行風險管理的主要策略，有五類： 風險分散、風險對沖、風險轉移、風險規(guī)避、風險補償。20風險分散 風險分散指通過多樣化的投資來分散和降低風險的方法；“不要將所有的雞蛋放在一個籃子里”的古老投資格言形象地說明了這一方法。 風險分散的方法對商業(yè)銀行信用風險管理具有特別重要意義。例如商業(yè)銀行的信貸業(yè)務不應集中于同一業(yè)務

14、、同一性質甚至同一國家的借款者，應是多方面開展，能夠做到分散和降低風險。 實施風險分散的策略，其前提條件是要有足夠多的相互獨立的投資形式。同時，風險分散策略仍然是有成本的，其成本主要是分散投資過程中的交易費用。21風險對沖風險對沖指通過投資或購買與管理標的資產收益波動負相關、或完全負相關的某種資產、或衍生金融產品來沖銷風險的一種風險管理策略；風險對沖可以用來管理系統(tǒng)性風險及非系統(tǒng)性風險商業(yè)銀行的風險對沖可以分為自我對沖和市場對沖兩種情況。22風險轉移風險轉移指通過購買某種金融產品、或采取其他合法的經濟措施將風險轉移給其他經濟主體的風險管理方法； 風險轉移可分為保險轉移和非保險轉移。 其中保險轉

15、移是指為商業(yè)銀行投保，以繳納保險費為代價，將風險轉移給保險人。當發(fā)生風險損失時，保險人按照保險合同約定責任給予經濟補償。 如出口信貸保險。 非保險轉移的例子如擔保和備用信用證，市場上的期權類產品等。23風險規(guī)避 指銀行通過拒絕或退出某一業(yè)務或市場來消除本機構對該業(yè)務或市場承擔的風險。就是不做業(yè)務，不承擔風險。 風險規(guī)避策略的局限性在于它是一種消極策略，不能成為商業(yè)銀行主導的風險管理策略。24風險補償 風險補償主要是指事前（損失發(fā)生以前）對風險承擔的價格補償，對于那些無法通過分散或轉嫁等方法進行管理，而且又無法規(guī)避、不得不承擔的風險，商業(yè)銀行可以采取在交易價格上加進風險因素，即風險回報的方式，獲

16、得承擔風險的價格補償。 例如商業(yè)銀行在貸款定價中，對于那些信用等級較高的優(yōu)良客戶，可以給予優(yōu)惠的貸款利率；而對于信用等級低于一定級別的客戶，商業(yè)銀行可以在基準利率的基礎上進行上浮。第四節(jié) 重點難點25商業(yè)銀行風險與資本。在第四小節(jié)商業(yè)銀行風險與資本中，大家要從以下幾個方面復習（1）第一是要掌握資本的概念和對商業(yè)銀行的作用（2）第二是要理解監(jiān)管資本的涵義（3）第三是要掌握經濟資本的涵義及作用（4）第四是要理解經濟資本與會計資本、監(jiān)管資本的關系特別是知道： 會計資本的數量應該不小于經濟資本的數量。 監(jiān)管資本呈現(xiàn)出逐漸向經濟資本靠攏的趨勢。26資本的概念和作用。（1）資本是指會計資本，也就是賬面資本

17、，是指所有者權益，即為金融機構合并資產負債表中資產減去負債后的余額，包括實收資本或普通股、優(yōu)先股等。（2）商業(yè)銀行資本所肩負的責任和發(fā)揮的作用比一般企業(yè)更為重要。資本的作用主要體現(xiàn)為： 第一，資本為商業(yè)銀行提供融資；資本融資的具體來源主要包括原有股東追加投資、發(fā)行新股和留存利潤。 第二，吸收和消化損失； 第三，限制銀行過度業(yè)務擴張和風險承擔； 第四，維持市場信心； 第五，為商業(yè)銀行管理尤其是風險管理，提供最根本的驅動力。27監(jiān)管資本與資本充足率的要求。 監(jiān)管資本是監(jiān)管部門規(guī)定的商業(yè)銀行應持有的同其所承擔的業(yè)務總體風險水平相匹配的資本；是監(jiān)管當局針對商業(yè)銀行的業(yè)務特征和統(tǒng)一的風險資本計量方法計算

18、得出的。 以監(jiān)管資本為基礎計算的資本充足率，是監(jiān)管當局限制商業(yè)銀行過度風險承擔行為、保障市場穩(wěn)定運行的重要工具。 資本充足率是指資本對風險加權資產的比率；巴塞爾資本協(xié)議 首次提出了資本充足率監(jiān)管的國際標準，并且提出了合格監(jiān)管資本的范圍。 巴塞爾新資本協(xié)議將資本充足率定義為資本與風險加權資產與12.5倍市場風險及操作風險要求資本之和的比率； 協(xié)議規(guī)定國際活躍大銀行的整體資本充足率不得低于8%，其中核心資本充足率不得低于4%。 在巴塞爾資本監(jiān)管協(xié)議中，根據商業(yè)銀行資本工具的不同性質，對監(jiān)管資本的范圍作出了界定，監(jiān)管資本被區(qū)分為核心資本和附屬資本。 其中核心資本又稱一級資本，包括商業(yè)銀行的權益資本（

19、如股本、盈余公積、資本公積和未分配利潤）和公開儲備； 附屬資本又稱二級資本，包括未公開儲備、重估儲備、普通貸款儲備以及混合性債務工具等。在計算市場風險資本要求時，還規(guī)定了三級資本。 此外新協(xié)議對三大風險加權資產規(guī)定了不同的計算方法。關于這些以下章節(jié)還將介紹。28經濟資本及其應用。 經濟資本的定義 經濟資本指商業(yè)銀行在一定置信水平下，為了應對未來一定期限內資產的非預期損失而應該持有的資本金；是一種完全取決于銀行實際風險水平的資本； 對置信水平的理解：指預期損失落入某一范圍的概率，如 95； 經濟資本與會計資本和監(jiān)管資本既有區(qū)別又有聯(lián)系：會計資本的數量應該不小于經濟資本的數量；監(jiān)管資本呈現(xiàn)出逐漸向

20、經濟資本靠攏的趨勢。 經濟資本配置的作用資本配置的主要作用是風險管理和績效考核； 第一點作用有助于商業(yè)銀行提高風險管理水平； 第二點作用就是有助于商業(yè)銀行制定科學的業(yè)績評價體系。特別用于績效考核。29RAROC在經風險調整的收益率中，目前被廣泛接受和普遍使用的是經風險調整的資本收益率（Risk-Adjusted Return on Capital - RAROC）。經風險調整的資本收益率是指經預期損失和以經濟資本計量的非預期損失調整后的收益率，其計算公式如下： C = （收益預期損失）/ 經濟資本（或非預期損失） 經風險調整的收益率著重強調商業(yè)銀行通過承擔風險而獲得的收益是有代價（即成本）的。

21、 目前，RAROC等經風險調整的收益率已經在國際先進銀行中得到了廣泛應用，在商業(yè)銀行內部的各個層面如單筆業(yè)務層面，資產組合層面上，商業(yè)銀行總體層面等經營管理活動中發(fā)揮著重要作用。第五節(jié) 重點難點30風險管理的數理知識。了解風險管理的一些數理基礎知識，會計算收益率的均值和方差。31收益的度量：劃分為絕對收益率和相對收益率。 絕對收益：絕對是投資得到的收入的絕對量。其中，P為期末的資產價值總額，為期初投入的資金總額。 如果投入資金不同，時間不同，如何比較不同的投資收益呢？ 相對收益：最常用的兩種相對收益是百分比收益率和對數收益率。 百分比收益率：上述百分比收益率只考慮了期初、期末的投資額，沒有考慮

22、不同時期之間長短的影響。 年百分比收益率 一般簡稱收益率：其中T代表資金使用的時間，換算成以年為單位。如一個季度為1/4年，所以如果一個季度的收益率為3，那么轉換為年收益率為12。多期收益的方式可以采用復利。 資產組合收益率 例：如果有一個部門持有三種資產，頭寸分別為100萬，200萬和100萬，其資產的年收益率分別為8%，10%和12%，該部門總資產的年收益率為多少呢？ 初始投資400萬；投資結束時收益為：100×8%200×10%100×12%40萬總資產的年收益率：101/4×8%2/4×10%1/4×12% 由此有：總資產組合

23、的百分比收益率等于各資產百分比收益率的加權平均。其中權重為該資產價值占總資產價值的比例。 關于對數收益率，主要用于風險的理論計量，如期權定價中的波動率計算，請大家先記住計算公式，對數收益率是兩個時期資產價值取對數后的差額。 連續(xù)復利利率 要想搞清對數收益率的其意義，需要從連續(xù)利率談起。 假設數額以利率 r 投資了一年。如果利息按每年計 n 次復利，則上述投資的終值為： 上述 r 稱為連續(xù)復利利率。代表了資金使用的最多收益水平。事實上，當復利是連續(xù)考慮時，即近似于每一天都對在銀行的存款進行復利結算。 假設數額 A 以連續(xù)利率 r 投資了 T年。則投資的終值為： 而對數收益率是一項投資對應的連續(xù)復

24、利利率：對數收益率的好處在于：風險計量技術的需要；數學計算方便：可以證明：在一定條件下，資產在多個時期的總對數收益率等于其各時期對數收益率之和。32不確定性的度量方法。 如果一項金融資產未來的收益存在著不確定性，自然存在風險，那么如何刻畫收益的不確定性呢？在一定條件下，我們可以應用概率論與數理統(tǒng)計的知識。 首先將不確定性現(xiàn)象理解為隨機現(xiàn)象，也就是在基本條件不變的情況下，試驗以前觀測到的結果不能確定，但試驗可以重復進行。例如拋硬幣實驗。 其次將不確定性事件理解為隨機事件，也就是滿足某一類條件的結果。 由于試驗前不知道該事件是否出現(xiàn)，我們常常感興趣的是隨機事件出現(xiàn)的可能性有多大，通常用概率來刻畫隨

25、機事件出現(xiàn)的可能性。 例如考慮未來三個月的一項資產投資收益率的變化，收益率可能為10%、15%、16，將收益率為10理解為隨機事件，對于決策者來說收益率為10 、15%、16的概率是多少很重要。假設概率分別為20，60，20。 如果有兩項投資，在實施投資前如何比較它們的收益？ 期望收益數學期望 具體到剛才的例子：E(r)=10%× 2015%× 6016×20 14.2% 如果有兩項投資，期望收益相同，在實施投資前又如何它們的收益的穩(wěn)定性呢？ 隨機變量的方差或標準差標準差是對隨機變量不確定性程度進行刻畫的一種常用指標，定義如下： 標準差或稱為波動率是方差的平方根

26、方差的作用： 方差刻畫了收益的穩(wěn)定程度，方差越大，其不確定性程度增加。當方差變小時，收益將越來越集中到期望收益的附近，在風險管理中，經常使用標準差或波動率來度量風險。常用的計算公式： 對應剛才的例子，首先來計算： 求平方根得，標準差為 0.0214 在風險管理中還會用到不少概率統(tǒng)計的方法，例如刻畫資產收益的各種概率分布如正態(tài)分布，二項分布，以及相關性的刻畫，置信水平等，以后再逐一介紹。第二章 商業(yè)銀行風險管理基本架構第一節(jié)重難點 1. 商業(yè)銀行風險管理基本架構。 答：商業(yè)銀行風險管理基本架構包括風險管理環(huán)境、風險管理的組織結構、風險管理的主要流程和風險管理信息系統(tǒng)。簡單來說就是管理的環(huán)境、組織

27、、流程和信息系統(tǒng)。2. 掌握商業(yè)銀行風險管理環(huán)境包括哪些方面？ 答：（1）第一是公司治理：要理解公司治理的涵義及其核心。（2）第二是內部控制：要理解內部控制的涵義及其五大要素。（3）第三是風險文化：要理解風險文化的核心及其三個組成層次。（4）第四是管理戰(zhàn)略：要掌握戰(zhàn)略目標的內容。第一、商業(yè)銀行公司治理商業(yè)銀行的公司治理是指控制、管理商業(yè)銀行的一種機制或制度安排，是商業(yè)銀行內部組織結構和權力分配體系的具體體現(xiàn)形式。其核心是在所有權、經營權分離的情況下，為妥善解決委托代理關系而提出的董事會、高管層組織體系和監(jiān)督制衡機制。特別，董事會和高級管理層所承擔的制定政策、實施政策、監(jiān)督合規(guī)的職能，是商業(yè)銀行

28、實施有效風險管理的關鍵?？紤]到商業(yè)銀行的特殊性，巴塞爾委員會認為，商業(yè)銀行公司治理應遵循八大原則。商業(yè)銀行公司治理八大原則：1. 董事會成員應清楚理解其在公司治理中的角色，有能力對銀行的各項事務做出正確的判斷；2. 董事會應核準銀行的戰(zhàn)略目標和價值準則并監(jiān)督其在全行的傳達貫徹；3. 有效的董事會應清楚地界定自身和高級管理層的權利及主要責任；4. 董事會應確保對高級管理層按照董事會政策實施適當的監(jiān)督；5. 董事會和高級管理層應有效發(fā)揮內部審計部門、外部審計師及各內部控制部門的作用；6. 董事會應確保薪酬政策及其做法與銀行的公司文化、長期目標和戰(zhàn)略、控制環(huán)境相一致；7. 銀行應保持公司治理的透明度

29、；8. 董事會和高級管理層應了解銀行的運營架構。我國商業(yè)銀行監(jiān)管部門近幾年借鑒國際先進經驗，也提出了商業(yè)銀行公司治理的要求，主要做法包括：完善股東大會、董事會、監(jiān)事會、高級管理層的議事制度和決策程序；明確股東、董事、監(jiān)事和高級管理人員的權利、義務；建立、健全以監(jiān)事會為核心的監(jiān)督機制；建立完善的信息報告和信息披露制度；建立合理的薪酬制度，強化激勵約束機制。第二、商業(yè)銀行內部控制關于商業(yè)銀行內部控制，大家從以下三個方面了解，首先是定義商業(yè)銀行內部控制是商業(yè)銀行為實現(xiàn)經營目標，通過制定和實施一系列制度、程序和方法，對風險進行事前防范、事中控制、事后監(jiān)督和糾正的動態(tài)過程和機制。其次是2.商業(yè)銀行內部控

30、制目標和要素：內部控制目標:是四個確保確保國家法律規(guī)定和商業(yè)銀行內部規(guī)章制度的貫徹執(zhí)行；確保商業(yè)銀行發(fā)展戰(zhàn)略和經營目標的全面實施和充分實現(xiàn)；確保風險管理體系的有效性；確保業(yè)務記錄、財務信息和其他管理信息的及時、真實和完整。內部控制的主要要素包括五個內部控制環(huán)境風險識別與評估內部控制措施信息交流與反饋監(jiān)督評價與糾正3.商業(yè)銀行內部控制的主要原則。商業(yè)銀行的內部控制必須貫徹全面、審慎、有效、獨立的原則。第三、商業(yè)銀行的風險文化又稱風險管理文化，是商業(yè)銀行在經營管理活動中逐步形成的風險管理理念、哲學和價值，通過商業(yè)銀行的風險管理戰(zhàn)略、風險管理制度以及廣大員工的風險管理行為表現(xiàn)出來的一種企業(yè)文化。風險

31、文化由風險管理理念、知識和制度三個層次組成；其中風險管理理念是風險文化的核心第四、商業(yè)銀行管理戰(zhàn)略商業(yè)銀行管理戰(zhàn)略是商業(yè)銀行在綜合分析外部環(huán)境、內部管理狀況及同業(yè)優(yōu)劣比較的基礎上，提出的一整套包括商業(yè)銀行發(fā)展的戰(zhàn)略目標，以及為實現(xiàn)這些目標所采取的措施的戰(zhàn)略。商業(yè)銀行管理戰(zhàn)略包括戰(zhàn)略目標和實現(xiàn)路徑兩個方面的內容。第二節(jié)重難點 3. 商業(yè)銀行風險管理組織包括哪些？ 答：董事會及其專門委員會監(jiān)事會高級管理層風險管理部門其他風險控制部門 4. 第二節(jié)重點要求 答：（1）要掌握董事會及其專門委員會的職責（2）了解監(jiān)事會的職責（3）掌握高級管理層的職責（4）重點掌握風險管理部門的職責及其部門設置，尤其是要

32、知道風險管理部門必須是一個相對獨立的部門，需要最高管理層積極倡導并大力支持，同時配備具有高度職業(yè)精神和風險管理技能的專業(yè)人員。（5）在“其他風險控制部門”中：要理解“內部審計和法律/合規(guī)部門的職責” 5. 董事會及其專門委員會 答：董事會是商業(yè)銀行的最高風險管理/決策機構，承擔對商業(yè)銀行風險管理實施監(jiān)控的最終責任，確保商業(yè)銀行有效識別、計量、監(jiān)測和控制各項業(yè)務所承擔的各種風險。具體來說，董事會在風險管理的職能如下：負責審批風險管理的戰(zhàn)略、政策和程序；確定銀行可以承受的總體風險水平；督促高級管理層采取必要的措施識別、計量、監(jiān)測和控制各種風險；定期獲得關于風險性質和水平的報告；監(jiān)控和評價風險管理的

33、全面性、有效性以及高級管理層在風險管理方面的履職情況。董事會通常指派專門委員會（通常為最高風險管理委員會）負責擬定具體的風險管理政策和指導原則。 6. 監(jiān)事會 答：監(jiān)事會是我國金融機構所特有的監(jiān)督機構，對股東大會負責，從事金融機構內部盡職監(jiān)督、財務監(jiān)督、內部控制監(jiān)督等監(jiān)察工作；監(jiān)事會通過列席會議、調閱文件、檢查與調研、監(jiān)督測評、訪談座談等方式，以及綜合利用非現(xiàn)場監(jiān)測與現(xiàn)場抽查手段，對金融機構的決策過程、決策執(zhí)行過程、經營活動，以及董事、高級管理人員的工作表現(xiàn)，進行監(jiān)督和測評。 7. 高級管理層 答：高級管理層的主要職責：負責執(zhí)行風險管理的政策；制定風險管理的程序和操作規(guī)程；及時了解風險水平及其

34、管理狀況；確保銀行具備足夠的人力、物力和恰當的組織結構、管理信息系統(tǒng)以及技術水平，來有效地識別、計量、監(jiān)測和控制各項業(yè)務所承擔的各種風險。 8. 建立獨立的風險管理部門 答：風險管理部門是風險管理組織的主要組成部分。高效的風險管理部門應當遵守兩個基本準則：首先，風險管理部門必須具備高度獨立性；以提供客觀的風險規(guī)避策略 其次，風險管理部門不具備、或具備非常有限的風險管理策略執(zhí)行權。以降低操作風險（1）風險管理部門的結構還是要強調風險管理部門必須是一個相對獨立的部門一方面，需要最高管理層積極倡導并大力支持；另一方面，需要配備具有高度職業(yè)精神和風險管理技能的專業(yè)人員。風險管理部門結構通常有兩種類型：

35、集中型的風險管理部門，適用于規(guī)模龐大，資金、技術、人力資源雄厚的商業(yè)銀行。分散型風險管理部門，適用于規(guī)模有限的城市商業(yè)銀行、證券、基金、期貨、信托、資產管理等金融機構。（2）風險管理部門的職責監(jiān)控各類金融產品和所有業(yè)務部門的風險限額；風險管理部門負責核準復雜金融產品的定價模型，并協(xié)助財務控制人員進行價格評估；風險管理部門獨特的地位使其可以全面掌握金融機構的整體風險狀況，因此強化了風險管理部門對于保持信息準確性的責任感。（3）風險管理所需的專業(yè)技能參照國際風險管理標準，集中型風險管理部門的人員必須具備以下五個方面的主要技能： 風險監(jiān)控和分析能力數量分析能力價格核準能力模型創(chuàng)建能力系統(tǒng)開發(fā)/集成能

36、力 9. 其他風險控制部門 答：這些部門包括：財務控制部門內部審計部門法律/合規(guī)部門 外部風險監(jiān)督機構 第三節(jié)重難點 10. 第三節(jié)重點掌握 答：希望大家重點掌握銀行風險管理流程，風險管理流程可以概括為：風險識別、風險計量、風險監(jiān)測和風險控制四個主要步驟。其中，其中前三個步驟由風險管理部門承擔，而風險控制和決策職能由風險管理委員會承擔。 11. 風險識別 答：風險識別的作用：有效識別風險是風險管理的最基本要求。風險識別的環(huán)節(jié)：包括感知風險和分析風險兩個環(huán)節(jié)，即了解各種潛在的風險和分析引起風險事件的原因。風險識別關注的主要問題是：風險因素、風險的性質以及后果；識別的方法及其效果。風險識別主要有以

37、下幾種方法：專家調查列舉法資產財務狀況分析法情景分析法分解分析法失誤樹分析方法 12. 風險計量 答：作用風險計量/量化是全面風險管理、資本監(jiān)管和經濟資本配置得以有效實施的基礎；實現(xiàn)方法準確的風險計量結果是建立在卓越的風險模型基礎之上；商業(yè)銀行應當根據不同的業(yè)務性質、規(guī)模和復雜程度，對不同類別的風險選擇適當的計量方法，基于合理的假設前提和參數，計量承擔的所有風險；銀行在追求和采用高級風險量化方法的同時，應當意識到模型風險等。 13. 風險監(jiān)測 答：風險監(jiān)測包含兩個層面：監(jiān)測各種可量化的關鍵風險指標、以及不可量化的風險因素的變化和發(fā)展趨勢，確?？梢詫L險在進一步惡化之前識別出來；報告商業(yè)銀行所有

38、風險的定性/定量評估結果，所采取的風險管理/控制措施、及其質量/效果。建立功能強大、動態(tài)/交互式的風險監(jiān)測和報告系統(tǒng)，對于提高金融機構風險管理效率和質量具有非常重要的作用。 14. 風險控制 答：風險控制是對經過識別和計量的風險采取分散、對沖、轉移、規(guī)避和補償等措施，進行有效管理和控制的過程；風險管理/控制措施應當實現(xiàn)以下目標：風險管理戰(zhàn)略和策略符合經營目標的要求；所采取的具體措施符合風險管理戰(zhàn)略和策略的要求，并在成本/收益基礎上保持有效性；通過對風險誘因的分析，發(fā)現(xiàn)管理中存在的問題，以完善風險管理程序；15. 具體的風險管理控制措施 答：具體的風險管理/控制措施采取從基層業(yè)務單位到業(yè)務領域風

39、險管理委員會，最終到達高級管理層的三級管理方式首先，基層業(yè)務部門應當配備風險管理專業(yè)人員（12人），有時也被稱為風險管理經理，負責基層風險信息的收集、整理和不同部門/信息系統(tǒng)之間的傳遞，識別和降低業(yè)務部門潛在的風險因素；其次，每個業(yè)務領域設置風險管理委員會（35人），負責所屬業(yè)務部門的日常風險管理，并對常規(guī)風險狀況作出判斷，決定采取何種風險控制措施；最后，作為定期匯報或在遭遇特殊風險因素的情況下，業(yè)務領域風險委員會向最高管理層（或風險總監(jiān)）匯報。最高管理層或風險總監(jiān)直接領導商業(yè)銀行最高風險管理委員會（57人），作為金融風險管理的最高決策單位，決定采取何種有效措施控制商業(yè)銀行的整體或重大風險。

40、第四節(jié)重難點 16. 銀行風險管理信息系統(tǒng)包括哪些功能？ 答：數據收集數據處理信息傳遞信息系統(tǒng)安全管理理解“數據收集”步驟，特別是理解風險信息的特性，包括精確性、及時性等”，關于“數據處理”“信息傳遞”和“信息系統(tǒng)安全管理“建議只做了解。 17. 數據收集 答：(1)風險信息/數據的種類：內部數據內部數據是從各個業(yè)務信息系統(tǒng)中抽取的、與風險管理相關的數據；外部數據通過專業(yè)數據供應商所獲得的數據：國內市場行情和信息數據外部評級數據行業(yè)統(tǒng)計分析數據外部損失數據(2)風險信息的特性風險信息的特性精確性 及時性第三章 信用風險管理1. 第三章是復習的重點，內容較多，大家一定要多下功夫，按照前面的講述，

41、對任何種類風險的管理都需要“風險識別、風險計量、風險監(jiān)測和風險控制”這四個主要步驟，所以對于信用風險管理，內容包括信用風險的識別，信用風險的計量，信用風險監(jiān)測與報告以及信用風險控制。 信用風險管理一章的主要結構 第一節(jié)重難點2. 本節(jié)的學習目的 答：正確認識和理解信用風險識別的定義、內容、步驟和方法； 正確認識和理解銀行單一法人客戶的分類及信用風險識別方法； 正確認識和理解集團法人客戶的定義、特征及信用風險識別方法； 正確認識和理解個人客戶的分類及信用風險識別方法 3. 信用風險識別的一般認識 答：包括: 信用風險識別的定義； 信用風險識別的內容； 信用風險識別的步驟、方法 。 信用風險識別的

42、定義 信用風險識別是指通過對銀行外部經營環(huán)境和對銀行的客戶和交易對手的了解、考察和分析，識別出可能導致銀行債務人或交易對手違約或信用質量發(fā)生變化、影響銀行債權或其他金融工具的價值，并由此引致銀行損失的各種因素。 信用風險識別的內容 包括: 信用風險因素的分析； 信用風險的性質、可能性及后果的判斷； 信用風險識別的步驟、方法及其效果。 信用風險識別的步驟、方法 a 信用風險識別的步驟 第一步：要求債務人和交易對手提供或從外部（中介或第三方）獲得各種相關資料和基本信息，通過各種適當、有效的途徑和方法，對銀行的潛在和現(xiàn)實的債務人及交易對手進行系統(tǒng)的了解和考察； 第二步：分析各種可能引致債務人及交易對

43、手信用風險的來源、成因及其表現(xiàn)形式，并考察潛在信用風險的狀況。 信用風險識別的步驟、方法 b 方法包括： 傳統(tǒng)的專家分析 各種評級、評分模型 4. 信用風險識別的對象 答： 非保證收益型理財計劃可以分為保本浮動收益理財計劃和非保本浮動收益理財計劃。保本浮動收益理財計劃是指商業(yè)銀行按照約定條件向客戶保證本金支付，本金以外的投資風險由客戶承擔，并依據實際投資收益情況確定客戶實際收益水平的理財計劃；非保本浮動收益理財計劃是指商業(yè)銀行根據約定條件和實際投資收益情況向客戶支付收益，并不保證客戶本金安全的理財計劃。一 . 單一客戶的信用風險識別掌握： 答：（1）第一是掌握單一客戶的識別與分類， 關于單一客

44、戶的分類：要從服務對象性質、機構性質、公司組織性質等角度進行，這里單一客戶包括企業(yè)單一客戶和機構類客戶 此外要理解單一客戶的識別的基本信息 （2）第二是掌握財務狀況和現(xiàn)金流量分析的內容 例如財務報表分析包括：識別和評價財務報表風險、識別和評價經營管理狀況、識別和評價資產管理狀況以及識別和評價負債管理狀況 關于財務比率分析：要從：盈利能力比率、效率比率、杠桿比率、流動性比率幾個方面掌握 掌握現(xiàn)金流量分析的步驟 （3）第三是理解非財務因素分析的內容，包括 客戶管理層風險分析、行業(yè)風險分析、生產與經營風險分析、宏觀經濟環(huán)境分析等 （4）第四是理解擔保分析 例如擔保的定義 擔保的主要方式有：保證、抵押

45、、質押、留置和定金（一）單一客戶的分類與信息采集 答：1. 單一客戶的分類 根據服務對象的性質：公司機構類客戶與個人客戶； 根據機構性質：公司類客戶和機構類客戶； 根據公司組織形式：企業(yè)單一客戶和企業(yè)集團客戶； 根據企業(yè)單一客戶規(guī)模：大型企業(yè)、中小型企業(yè)；微小型企業(yè)； 根據企業(yè)所有權性質：國有企業(yè)；股份制企業(yè)；民營企業(yè)；合資企業(yè)；外商獨資企業(yè)等。 2. 單一客戶的信息采集、分析 商業(yè)銀行應要求客戶提供基本資料，并對客戶提供的身份證明、授信主體資格、財務狀況等資料的合法性、真實性和有效性進行認真核實，并將核實過程和結果以書面形式記載。（二）財務狀況和現(xiàn)金流量分析 答：財務分析是對企業(yè)經營活動中的

46、經營成果、財務狀況以及現(xiàn)金流量情況的分析。通過分析達到評價企業(yè)經營管理者的管理業(yè)績、經營效率，評估企業(yè)所創(chuàng)造價值，估計企業(yè)的財務風險和信用風險等目標 財務分析最主要的內容為： 財務報表分析；財務比率分析 ；現(xiàn)金流量分析 1. 財務報表分析 應特別注重以下四項主要內容： 識別和評價財務報表風險 識別和評價經營管理狀況 識別和評價資產管理狀況 識別和評價負債管理狀況 2. 財務比率分析 財務比率由以下四大類組成： 盈利能力比率 效率比率 杠桿比率 流動性比率 財務分析比率一覽表 案例：虛假信息，騙取信用 2007年9月3日 北京法制晚報報道，交通銀行北京分行狀告君飛信通（北京）公司，起因是，截至2

47、007年6月，原該公司的四名員工的四張信用卡已累計透支72987.74元人民幣，而2005年10月19日、20日四人申辦信用卡時，該公司分別為其出具了虛假的收入證明，交行認為，該公司應當承擔還款責任。 3. 現(xiàn)金流量分析 現(xiàn)金流的定義及構成。 現(xiàn)金流是指現(xiàn)金在一個公司內的流入和流出。 現(xiàn)金流量表分為三個部分：經營活動的現(xiàn)金流，投資活動的現(xiàn)金流，融資活動的現(xiàn)金流。 現(xiàn)金流量的分類及現(xiàn)金流表的編制 現(xiàn)金流量表的編制遵循下列等式關系： 本年度現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物的凈增加額=經營活動產生的凈現(xiàn)金流量+/-投資活動產生的凈現(xiàn)金流量+/-籌資活動產生的凈現(xiàn)金流量 現(xiàn)金流量分析的步驟。 第一步：分析經營性現(xiàn)金流

48、； 第二步：分析投資活動的現(xiàn)金流； 第三步：分析籌資活動的現(xiàn)金流。 （三）非財務因素分析 答：（1）客戶管理層分析 重點考核客戶管理者的人品、誠信度、授信動機、經營能力以及其道德水準。 （2）行業(yè)風險分析 每個借款人都處于某一特定的行業(yè)中，每一特定行業(yè)因所處的發(fā)展階段不同而具有其特有的行業(yè)風險。 （3）生產與經營風險分析 這是指與管理水平、工藝技術以及市場變化相關聯(lián)的風險的分析。 （4）宏觀經濟及自然環(huán)境因素分析 宏觀經濟因素分析 包括經濟增長、通貨膨脹、 匯率變動等因素分析。 自然環(huán)境因素分析 包括交通、能源、礦產等因素的分析。 （四）擔保分析 答：擔保是指為維護債權人和其他當事人的合法權益

49、，提高貸款償還的可能性，降低銀行資金損失的風險，由借款人或第三人對貸款本息的償還或其他授信產品提供的一種附加的保障，為銀行提供一個可以影響或控制的潛在還款來源。 擔保方式主要有：保證、抵押、質押、留置和定金。 二. 集團客戶風險識別 要求： 答：（1）第一是要掌握集團客戶識別與分類 要掌握集團客戶的定義，這里所指集團客戶是指企業(yè)集團客戶，企業(yè)集團是指相互之間存在直接或間接控制關系或其他重大影響關系的關聯(lián)方組成的法人客戶群。具有關聯(lián)特點 要掌握集團客戶的分類：例如根據集團內部關聯(lián)關系不同，企業(yè)集團可以分為縱向一體化企業(yè)集團和橫向多元化企業(yè)集團 （2）第二是掌握集團客戶的信用風險具有的以下幾個方面

50、的特征， 內部關聯(lián)交易頻繁 連環(huán)擔保十分普遍 財務報表真實性差 風險監(jiān)控難度較大 系統(tǒng)性風險較高 （3）第三是掌握什么是關聯(lián)方，如何辨別關聯(lián)交易（1）集團客戶識別與分類 答：所指集團客戶是指企業(yè)集團客戶，企業(yè)集團是指相互之間存在直接或間接控制關系或其他重大影響關系的關聯(lián)方組成的法人客戶群。確定為同一集團客戶內的關聯(lián)方可稱為成員單位。 根據集團內部關聯(lián)關系不同，企業(yè)集團可以分為縱向一體化企業(yè)集團和橫向多元化企業(yè)集團；根據集團內部企業(yè)緊密程度不同，企業(yè)集團可以分為緊密型企業(yè)集團和松散型企業(yè)集團。 集團客戶的四個特征 集團客戶是指具有以下特征的銀行的企事業(yè)法人授信對象： 1.在股權上或者經營決策上直

51、接或間接控制其他企事業(yè)法人或被其他企事業(yè)法人控制的； 2.共同被第三方企事業(yè)法人所控制的； 3.主要投資者個人、關鍵管理人員或與其關系密切的家庭成員（包括三代以內直系親屬關系和二代以內旁系親屬關系）共同直接控制或間接控制的； 4.存在其他關聯(lián)關系，可能不按公允價格原則轉移資產和利潤，商業(yè)銀行認為應視同集團客戶進行授信管理的。 商業(yè)銀行可根據上述四個特征結合本行授信業(yè)務風險管理的實際需要確定單一集團客戶的范圍。 商業(yè)銀行集團客戶授信業(yè)務風險管理指引 2003年8月27日中國銀監(jiān)會公布實施（2） 集團客戶的信用風險特征 答：集團客戶授信業(yè)務風險 由于對集團客戶多頭授信、過度授信和不適當分配授信額度，或集團客戶經營不善以及集團客戶通過關聯(lián)交易、資產重組等手段在內部關聯(lián)方之間不按公允價格原則轉移資產或利潤等情況，給債權銀行帶來損失的可能性。 集團客戶的信用風險特征 （1）內部關聯(lián)交易頻繁 （2）連環(huán)擔保十分普遍 （3）財務報表真實性差 （4）風險監(jiān)控難度較大 （5）系統(tǒng)性風險較高（3）關聯(lián)交易 答：這里所指的關聯(lián)方，指在財務和經營決策中，與他方之間存在直接或間接控制關系或重大影響關系的企、事業(yè)法人。 分析判別企業(yè)集團內的關聯(lián)交易時，首先應全面了解集團的股權結構，尋找出企業(yè)集團的最終控制人和關聯(lián)公司；其