吳德海個人理財投資理財師講座2012.11.22Rr

1、個人投資理財專題講座 為什么理財？（一）個人財富不斷增加，理財基礎(chǔ)已經(jīng)形成中國國家統(tǒng)計局對全國5.9萬戶城鎮(zhèn)居民家庭抽樣調(diào)查資料顯示，前三季度城鎮(zhèn)居民人均可支配收入10,346元，同比增長17.6%，扣除價格因素，實際增長13.2%前三季度城鎮(zhèn)居民人均消費性支出7,395元，同比增長14.1%，扣除價格因素，實際增長9.8% 為什么理財？（二）金融深化與市場化程度提升，理財條件已經(jīng)具備 房地產(chǎn)行業(yè) 個人資產(chǎn)業(yè)務(wù) 為什么理財（三）需求方面：金融消費升級推動理財需求旺盛今年以來,CPI似乎在同利率進(jìn)行著一場“龜兔賽跑”,但感覺CPI的步伐總是要快一些。如果把錢存在銀行,雖然沒有風(fēng)險,但是相對于物價

2、上漲,存款的實際價值是在縮水的。 國家統(tǒng)計局公布了最新一期CPI數(shù)據(jù):8 月份,居民消費價格總水平(CPI)同比上 漲6.5%;1月份到8月份累計,居民消費 價格總水平同比上漲3.9%。最新銀行一年期儲蓄存款利率：3.00% 為什么理財（四）供給方面：理財產(chǎn)品、理財手段不斷豐富 根據(jù)“中國銀行理財產(chǎn)品測評報告”顯示，今年上半年共發(fā)售銀行理財產(chǎn)品1760只，其中人民幣理財產(chǎn)品1240只，外幣理財產(chǎn)品520只，理財產(chǎn)品數(shù)量以及預(yù)期收益水平均大幅提升。 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)一：盲目跟從“我要是買基金一年有多少利息？”“請問基金都有幾年期的？”“大家買，我也買！”“不懂沒關(guān)系，別人不都說好嘛！”

3、 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)一： 盲目跟從 正確觀念：充分準(zhǔn)備 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)二：勇于嘗“鮮” 風(fēng)險收益定存黃金債券股票保險股票基金期貨理財產(chǎn)品房產(chǎn) 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)二： 勇于嘗“鮮” 正確觀念：理性思考哪些產(chǎn)品適合您？不同產(chǎn)品投資多少合適？投資時機(jī)如何選擇？目標(biāo)收益率應(yīng)為多少？ 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)三：自己的財自己理（ “萬事不求人”自助理財） 毋庸置疑，我們生活中不少人是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)社會的理財盲，他們談到錢羞于啟齒，特別是對聘外人理財存有戒心，還未真正認(rèn)識到理財顧問業(yè)是社會專業(yè)分工的必然結(jié)果。 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)三：自己的財自己理（“萬事不求人”自助理財）正

4、確觀念：適時咨詢專家 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)四：有錢才能理財 “薪水不高，錢根本不夠好好理財！” “理財是富人的事情！” “等有錢了，再想想理財?shù)氖聝喊?！?易陷的誤區(qū)及正確的觀念 誤區(qū)四： 有錢才能理財 正確觀念：點滴積累，逐步理財舉例來說：不少女性的確在折扣時才買鞋，但卻忽略了柜子里已堆滿了至少十雙，雖然大家都明白一塊錢也是有價值的，但卻常讓你的錢在這樣的誤區(qū)下一點一滴流失。因此，改變“有錢才能理財”的做法，利用薪水的三成進(jìn)行定期定額基金投資，并將扣款日設(shè)定在領(lǐng)到薪水隔天，強(qiáng)迫自己儲蓄，每天少抽一包煙、少喝一杯咖啡，就能跨過每月幾百元的投資門檻，逐步累積財富。 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤

5、區(qū)五：只知購買，輕視再度挖掘 保險單的再利用 儲蓄存款 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)五：只知購買，輕視再度挖掘正確觀念：理財無處不在 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)六：尋找最好的理財產(chǎn)品收益最高絕對保本隨時支取 易陷的誤區(qū)及正確的觀念誤區(qū)六：尋找最好的理財產(chǎn)品正確觀念：沒有最好，只有最適合投資是把錢放在某種賺錢的工具或渠道上。關(guān)注的是：“錢如何生錢”理財是一種習(xí)慣、是一套經(jīng)過設(shè)計的系統(tǒng)。關(guān)注的是：“我能過上什么樣的生活”目的是財務(wù)自由，進(jìn)而實現(xiàn)自己的品質(zhì)生活和幸福人生理財和投資是一對雙胞胎課程大綱 理財基本概念 理財基本原則 主要投資工具介紹 理財投資u保值：避免通貨膨脹的損失，使辛苦得來的錢購買力

6、保持不變u增值：分享社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展的成果，使辛苦掙來的錢購買力增加理財?shù)哪康睦碡數(shù)母灸康木褪沁M(jìn)行合理的人生財務(wù)規(guī)劃q 生活理財：指的是如何把現(xiàn)在和未來妥善安排設(shè)計好，不斷提高生活品質(zhì)。如家庭日常開支的規(guī)劃。 q 投資理財：根據(jù)風(fēng)險承受能力，不斷調(diào)整存款、股票、基金、債券等投資組合，以取得資產(chǎn)最大增值。 理財?shù)姆诸惱碡斮Y金的來源工工資資收收入入勞勞動動報報酬酬傭金傭金投投資資收入收入經(jīng)經(jīng)營營產(chǎn)產(chǎn)權(quán)權(quán)收收入入總總收收入入主動性收入被動性收入福利收入經(jīng)經(jīng)營營收入收入被動性收入在理財資金來源中占比越大說明理財自由度越大被動性收入 所謂被動性收入,是指憑資產(chǎn)而不是靠勞動所獲取的收入 主要有投資收益、股票

7、的股息、地租房租、銀行存款利息、債券債息、技術(shù)轉(zhuǎn)讓費等等非勞動性收入資產(chǎn)性（被動性）收入 全部支出實現(xiàn)財務(wù)自由u 投資的風(fēng)險與收益永遠(yuǎn)成正比 u 投資組合的風(fēng)險要低于單項投資的風(fēng)險 基本原理風(fēng)險偏好投投資資者者保保守守型型進(jìn)進(jìn)取型取型穩(wěn)穩(wěn)健健型型冒冒險型險型保護(hù)本金不受損蝕和保持資產(chǎn)的流動性是首要目標(biāo)。對投資的態(tài)度是希望投資收益極度穩(wěn)定，不愿用高風(fēng)險來換取收益。 渴望有較高的投資收益但又不愿承受較大的風(fēng)險；可以承受一定的投資波動但是希望投資風(fēng)險小于市場的整體風(fēng)險，希望投資收益長期、穩(wěn)步地增長。 專注于投資的長期增值。常常會為提高投資收益而采取一些行動，并愿意為此承受較高的風(fēng)險 。 高度追求資金

8、的增值，愿意接受可能出現(xiàn)的大幅波動以換取資金高成長的可能性。為了最大限度地獲得資金增值，常常將大部分資金投入風(fēng)險較高的品種。 .成長型收入型風(fēng)險、收益低保本型保本型保本型收入型收入型成長型成長型投機(jī)型投機(jī)型投機(jī)型風(fēng)險承受能力投資組合風(fēng)險承受能力高高36%家庭財產(chǎn)保險 9%20%柜臺 店鋪 5% 5%投資計劃需要考慮的因素1、投資目標(biāo) 2、宏觀經(jīng)濟(jì)3、金融政策 4、投資工具目標(biāo)現(xiàn)狀制定合理的投資計劃個人月入8000家庭理財規(guī)劃案例：小李個人月入8000買房理財計劃：在事業(yè)單位上班的小李，雖然去年7月才參加工作，但目前已經(jīng)穩(wěn)定下來，每月收入達(dá)到8000元，年終還有5 在保障方面，單位給她辦了住房公

9、積金、醫(yī)保、社保等，公司福利很好；基本用的公司都發(fā)；基本不用支出。每月支出600元左右。因為吃住在家，其他方面開支甚少。 小李是個有理想、有主見的女孩，除了努力工作以待升職，還希望通過理財來積累資金，一兩年后在市內(nèi)按揭一套單身公寓。那么，小李該如何讓自己的資金升值呢正確的理財觀念第一步：樹立正確的理財觀念 作為剛?cè)肼殘龅男氯藖碚f，金錢是有限的，工資是微薄的，精力是旺盛的，而品牌衣服、化妝品（特別對于女性）等各種需要花錢的愛好，還有朋友的約會、時尚書籍、CD等等，都是觸目可及、活色生香的。對于他們來說，最好的投資不是房產(chǎn)、基金、股票等投資工具，而是投資自己的頭腦。 要想通過理財方式實現(xiàn)理想生活，

10、首先要樹立正確的理財觀念。所以，建議小李不要急著開始自己的投資之旅，更重要的是要有正確的理財觀念和理財方向。綜合規(guī)劃第二步：給未來做一個綜合規(guī)劃 某國勞動部做過一個統(tǒng)計，根據(jù)100位25歲的年輕人當(dāng)時的生活狀況，跟蹤他們40年后的生活。統(tǒng)計結(jié)果出乎很多人的意料：1人富裕、4人經(jīng)濟(jì)獨立、5人繼續(xù)工作、12人破產(chǎn)、29人死亡、49人靠退休金、朋友、社會福利。95%的人退休生活都比較緊張，只有5人是經(jīng)濟(jì)獨立。調(diào)查表明，這5個人在中年或青年時，都做了相當(dāng)多的人生規(guī)劃建議小李，在學(xué)習(xí)理財知識的同時，對自己未來想要過的生活進(jìn)行規(guī)劃，包括個人財務(wù)的規(guī)劃以及個人健康、個人家庭組建的規(guī)劃。按照規(guī)劃長期理財?shù)谌?/p>

11、：按照規(guī)劃長期理財 有了良好的人生規(guī)劃和正確的理財觀念后，小李就可以開始自己的家庭理財了。理財不是一次簡單的投資，也不是一個階段的理財行為，而是伴隨一生的財務(wù)規(guī)劃。 對于小李來說，雖然收入還比較低，理財經(jīng)驗也不夠豐富，但優(yōu)勢是年輕，有著較長的投資理財?shù)臅r間。針對小李的情況，給予了以下建議： 1.養(yǎng)成良好的儲蓄和投資習(xí)慣。建議將月收入的50%儲蓄或投資，投資方式有多種，比如按月存一筆一年的定期存款、按月購買貨幣基金或按月基金定投，可以根據(jù)個人喜好選擇?？紤]到小李希望幾年后購買一套公寓且目前資本市場處在相對底部區(qū)域，所以建議做一份股票型基金定投，這樣可以提高此階段的投資收益，減輕購房首付款的壓力。

12、良好的消費習(xí)慣2.養(yǎng)成良好的消費習(xí)慣。我們需要理財，但也需要享受生活，不主張為了理財而變成金錢的奴隸，僅僅需要在消費時區(qū)分一下：此筆消費是需要還是必要？對于有利于提升自己生活品質(zhì)的消費，可以大方買單；對于僅僅是個人想要的沖動消費，則需冷靜處理。3.投資房地產(chǎn)，越早越好。鼓勵小李在合適的時候購買單身公寓，按2012年3月份上市樓盤的均價20000元左右來計算，未來房價按每年5%的增長比率上漲，三年后房產(chǎn)均價為21500元左右，如果購買40平方米的小酒店公寓，則需86萬元，按首付30%算，三年后需要準(zhǔn)備首付款25.8萬元。按小李每年5萬元的年終獎加上日常基金定投，三年后購房的目標(biāo)是可以實現(xiàn)的。 拓

13、展人脈4.會理財還要拓展人脈。不管什么人，光靠自己的力量成不了富人。拓展人脈不一定能獲得切實的幫助，但一定可以獲得有價值的信息。對于年輕人來說，財富不僅僅是金錢，人脈也是人生中重要的財富。u 銀行存款u 債券u 股票u 投資基金u 保險產(chǎn)品u 不動產(chǎn)選擇投資理財工具需考慮的因素：u 風(fēng)險程度u 獲利能力u 可流動性u 投資期限投資工具簡介 股份有限公司公開發(fā)行的、用以證明投資者的股東身份和權(quán)益、并據(jù)此獲得股息和紅利的有價證券u 收益不確定u 流動性高u 抵御通貨膨脹u 風(fēng)險性高u 對投資者的要求高定 義特 征 股息是股東定期按一定的比率從上市公司分取的盈利， 紅利則是在上市公司分派股息之后按持

14、股比例向股東分配的剩余利潤。 獲取股息和紅利，是股民投資于上市公司的基本目的，也是股民的基本經(jīng)濟(jì)權(quán)利投資工具3股票 收入型、成長型和平衡型基金的比較成長型基金平衡型基金收入型基金投資風(fēng)險潛在收益率u成長型基金是追求基金資產(chǎn)的長期增值u收入型基金是以獲取當(dāng)期的最大化收入為目的u平衡型基金是綜合平衡成長型基金和收入型基金的投資目標(biāo)，既要獲得當(dāng)期收入，又要追求資產(chǎn)的長期增值u 至少有10年歷史，假如它在這么長時間內(nèi)一直有豐厚的利潤，那我們可以認(rèn)為，它在未來也會運作良好 u 選擇大型的跨國股票基金。這種基金在世界各地購買股票，以此分散風(fēng)險，所以十分安全； u 參考基金趨勢圖，觀察在過去10年間哪些種類的基金年終獲利最好。 基金