自貿(mào)區(qū)金融支持意見30條ppt課件

1、上海自貿(mào)區(qū)金融支持意見30條解析 柏文軒宏觀經(jīng)濟研討員易貿(mào)研討中心.中國人民銀行關于金融支持中國上海自在貿(mào)易實驗區(qū)建立的意見人民幣匯率利率的市場定價貿(mào)易融資歷局變化資本賬戶開放.自貿(mào)區(qū)資本帳戶開放自在貿(mào)易賬戶FTA金融支持自貿(mào)區(qū)30條意見：“居民自在貿(mào)易賬戶與境外賬戶、境內(nèi)區(qū)外的非居民賬戶、非居民自在貿(mào)易賬戶以及其他居民自在貿(mào)易賬戶之間的資金可自在劃轉(zhuǎn)?！熬用褡栽谫Q(mào)易賬戶及非居民自在貿(mào)易賬戶可辦理跨境融資、擔保等業(yè)務。. 經(jīng)常項下業(yè)務境內(nèi)區(qū)外銀行跨境買賣 歸還貸款 實業(yè)投資 其他符合規(guī)定自在劃轉(zhuǎn)跨境融資、擔保 自在貿(mào)易賬戶FTA功能.自貿(mào)區(qū)資本帳戶開放區(qū)內(nèi)融資便利金融支持自貿(mào)區(qū)30條意見：“注

2、冊在實驗區(qū)內(nèi)的中外資企業(yè)、非銀行金融機構(gòu)以及其他經(jīng)濟組織以下簡稱區(qū)內(nèi)機構(gòu)可按規(guī)定從境外融入本外幣資金?！皡^(qū)內(nèi)金融機構(gòu)和企業(yè)可從境外借用人民幣資金，借用的人民幣資金不得用于投資有價證券、衍消費品，不得用于委托貸款。.數(shù)據(jù)來源：Wind 易貿(mào)研討中心整理 境外人民幣資金本錢遠低于境內(nèi)區(qū)內(nèi)人民幣的匯率利率程度將更接近離岸市場.金融支持自貿(mào)區(qū)30條意見：“區(qū)內(nèi)就業(yè)并符合條件的個人可按規(guī)定開展包括證券投資在內(nèi)的各類境外投資?！皡^(qū)內(nèi)就業(yè)并符合條件的境外個人可按規(guī)定在區(qū)內(nèi)金融機構(gòu)開立非居民個人境內(nèi)投資專戶，按規(guī)定開展包括證券投資在內(nèi)的各類境內(nèi)投資?！皡^(qū)內(nèi)金融機構(gòu)和企業(yè)可按規(guī)定進入上海地域的證券和期貨買賣場所

3、進展投資和買賣。區(qū)內(nèi)企業(yè)的境外母公司可按國家有關法規(guī)在境內(nèi)資本市場發(fā)行人民幣債券。自貿(mào)區(qū)資本帳戶開放雙向資本市場.境內(nèi)、區(qū)內(nèi)、境外居民及非居民投資方式自貿(mào)區(qū) 中外資企業(yè)、非銀行金融機構(gòu) 符合條件個人上海證券期貨買賣境外證券期貨衍生品買賣境外境內(nèi) 金融機構(gòu)和企業(yè) 符合條件非居民個人 個體工商戶 區(qū)內(nèi)企業(yè)境外母公司 符合條件企業(yè)融入本外幣資金境外運營主體跨境貸款發(fā)行人民幣債券.金融支持自貿(mào)區(qū)30條意見：“簡化直接投資外匯登記手續(xù)。將直接投資項下外匯登記及變卦登記下放銀行辦理，加強事后監(jiān)管。“取消區(qū)內(nèi)機構(gòu)向境外支付擔保費的核準，區(qū)內(nèi)機構(gòu)直接到銀行辦理擔保費購付匯手續(xù)。自貿(mào)區(qū)資本帳戶開放外匯管理簡化.

4、自貿(mào)區(qū)外匯管理方式經(jīng)常項下結(jié)算、融資 進展海外資本市場投資 個體工商戶對境外運營主體提供貸款 直接投資 跨境歸還貸款、支付擔保費人民幣外幣自貿(mào)區(qū)人民幣外幣境外按條件進展結(jié)、換匯離岸人民幣可兌換換匯條件：.金融支持自貿(mào)區(qū)30條意見：“條件成熟時，賬戶內(nèi)本外幣資金可自在兌換?！皡^(qū)內(nèi)企業(yè)可根據(jù)本身運營需求，開展集團內(nèi)雙向人民幣資金池業(yè)務，為其境內(nèi)外關聯(lián)企業(yè)提供經(jīng)常項下集中收付業(yè)務。人民幣匯率利率市場化擴展人民幣跨境運用. 人民幣短暫超越歐元成為全球第二大結(jié)算貨幣，或由人民幣升值所引起的大量虛偽貿(mào)易所致。人民幣成為全球第二大貿(mào)易融資貨幣 數(shù)據(jù)來源：SWIFT 易貿(mào)研討中心整理.人民幣作為結(jié)算貨幣僅占全

5、球貿(mào)易結(jié)算總量的0.84%數(shù)據(jù)來源：SWIFT 易貿(mào)研討中心整理.金融支持自貿(mào)區(qū)30條意見：“將區(qū)內(nèi)符合條件的金融機構(gòu)納入優(yōu)先發(fā)行大額可轉(zhuǎn)讓存單的機構(gòu)范圍，在區(qū)內(nèi)實現(xiàn)大額可轉(zhuǎn)讓存單發(fā)行的先行先試?！皸l件成熟時，放開區(qū)內(nèi)普通賬戶小額外幣存款利率上限。人民幣匯率利率市場化NCD與利率定價.首零售行190億同業(yè)存款利率程度偏低 國開行的同業(yè)存單年化收益折合5.25%, 低于同期SHIBOR程度。后期同業(yè)存單利率能夠提高，利于發(fā)現(xiàn)市場平衡現(xiàn)金利率數(shù)據(jù)來源：上海清算所 易貿(mào)研討中心整理.金融支持自貿(mào)區(qū)30條意見： “促進對外融資便利化。根據(jù)運營需求，注冊在實驗區(qū)內(nèi)的中外資企業(yè)、非銀行金融機構(gòu)以及其他經(jīng)濟

6、組織以下簡稱區(qū)內(nèi)機構(gòu)可按規(guī)定從境外融入本外幣資金，完善全口徑外債的宏觀謹慎管理制度，采取有效措施真實防備外債風險。貿(mào)易融資歷局變化融資渠道方式改動.外匯管理簡化 企業(yè)進展貿(mào)易融資受害 區(qū)內(nèi)企業(yè)有望經(jīng)過外幣融資獲得較低的融資本錢，自貿(mào)區(qū)銀行目前正在確定操作細那么。數(shù)據(jù)來源：中國銀行 易貿(mào)研討中心整理.金融支持自貿(mào)區(qū)30條意見：“支持實驗區(qū)開展境內(nèi)外租賃效力。取消金融類租賃公司境外租賃等境外債務業(yè)務的逐筆審批，實行登記管理。經(jīng)同意，允許金融租賃公司及中資融資租賃公司境內(nèi)融資租賃收取外幣租金，簡化飛機、船舶等大型融資租賃工程預付貨款手續(xù)。貿(mào)易融資歷局變化跨境金融效力的強化.融資租賃等業(yè)務將獲得大開展

7、 全球飛機租賃占比逐年提高，允許直接納取外幣將有利于中國商飛參與國際市場競爭，實現(xiàn)“大飛機戰(zhàn)略。數(shù)據(jù)來源：PWC.金融支持自貿(mào)區(qū)30條意見： “上海地域銀行業(yè)金融機構(gòu)可與區(qū)內(nèi)持有且答應業(yè)務范圍包括互聯(lián)網(wǎng)支付的支付機構(gòu)協(xié)作，按照支付機構(gòu)有關管理政策，為跨境電子商務貨物貿(mào)易或效力貿(mào)易提供人民幣結(jié)算效力?！巴晟平Y(jié)售匯管理，支持銀行開展面向境內(nèi)客戶的大宗商品衍生品的柜臺買賣。貿(mào)易融資歷局變化跨境電子商務機遇. 渤海商品買賣所發(fā)起的線上自貿(mào)區(qū)的概念能夠成為后期各地自貿(mào)區(qū)開展大宗商品買賣提供參照。渤商所經(jīng)過NRA賬戶(境外機構(gòu)境內(nèi)外匯賬戶)，并與各銀行的技術與業(yè)務層面配套進展對接，實現(xiàn)成為跨境買賣人民幣結(jié)

8、算。大宗商品跨境買賣結(jié)合人民幣結(jié)算業(yè)務數(shù)據(jù)來源：渤海商品買賣所.總結(jié)資本賬戶開放：資金在自在貿(mào)易賬戶中的流轉(zhuǎn)更便利，資金在自貿(mào)區(qū)與境外間流動更便利。 人民幣匯率利率市場化定價：人民幣的自在兌換還未開放，與外幣兌換照舊需遵照規(guī)定條件，利率市場化穩(wěn)步推進，區(qū)內(nèi)外堅持一致。 貿(mào)易融資歷局改動：融資本錢降低，外匯管理簡化，金融效力更多元化，商品買賣在線化。.Q & A.贊賞關注柏文軒易貿(mào)研討中心 宏觀部2021.11.26上海.版權(quán)聲明：本報告的版權(quán)為上海易貿(mào)商品信息研討中心擁有。未經(jīng)書面答應，任何機構(gòu)和個人不得以任何方式翻版、復制、發(fā)表或援用。如征得本公司贊同進展援用、刊發(fā)，需在允許范圍內(nèi)運用，并注

9、明出處為“易貿(mào)商品信息研討中心，且不得對本報告進展任何有悖原意的援用、刪節(jié)和修正。.易貿(mào)商品信息研討中心簡介易貿(mào)商品信息研討中心，主要研討對中國經(jīng)濟有艱苦影響的大宗商品相關戰(zhàn)略性、前瞻性、長期性、綜合性問題，研討領域覆蓋宏觀經(jīng)濟、石油能源、化工、煤炭、金屬等多個領域。.作為易貿(mào)集團下屬子公司，易貿(mào)商品信息研討中心為多個政府經(jīng)濟運轉(zhuǎn)部門提供政策性建議與咨詢，以及每月的內(nèi)參報告。定期為銀行金融業(yè)提供大宗商品融資參考資料和風險提示報告，以及大宗商品相關金融屬性的信息效力。同時，也為各行業(yè)消費與貿(mào)易商提供運營決策參考信息。跟蹤報道產(chǎn)業(yè)開展動態(tài)的同時，更分析預測產(chǎn)業(yè)開展前景，協(xié)助企業(yè)看清情勢抓住機遇。.Wind 資訊簡介Wind資訊是中國大陸領先的金融數(shù)據(jù)、信息和軟件效力企業(yè)。在金融財經(jīng)數(shù)據(jù)領域，Wind資訊已建成國內(nèi)最完好、最準確的以金融證券數(shù)據(jù)為中心一流的大型金融工程和財經(jīng)數(shù)據(jù)倉庫，數(shù)據(jù)內(nèi)容涵蓋股票、基金、債券、外匯、保險、期貨、金融衍生品、現(xiàn)貨買賣、宏觀經(jīng)濟、財經(jīng)新聞等領域，新的信息內(nèi)容在第一時間進展更新以滿足機構(gòu)投資者的需求。.在國內(nèi)市場，Wind資訊的客戶包括超越