2014獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告梅花生物

1、目錄聲 明5一、關(guān)組預(yù)案是否符合重組辦法、重組規(guī)定及準(zhǔn)則第 26 號(hào)要求的核查6二、關(guān)于交易對(duì)方出具承諾和的核查6三、及支付現(xiàn)金資產(chǎn)協(xié)議的合規(guī)性核查7（一）附條件生效協(xié)議的簽署情況7（二）交易合同的生效條件符合重組規(guī)定第二條的要求7（三）交易合同的主要條款是否. 8（四）交易合同附帶的保留條款、補(bǔ)充協(xié)議和前置條件是否對(duì)本次交易進(jìn)展實(shí)質(zhì)性影響8四、上市公司董事會(huì)是否已按照重組規(guī)定第四條的要求對(duì)相關(guān)事項(xiàng)作出明確判斷并于董事會(huì)會(huì)議的核查8五、本次交易整體方案是否符合重組辦法第十一條、第四十三條、重組規(guī)定第四條的核查9（一）本次交易是否符合重組辦法第十一條的核查9（二）本次交易是否符合重組辦法第四十三

2、條的核查12（三）本次交易的整體方案是否符合重組規(guī)定第四條的核查16六、本次交易的標(biāo)的資產(chǎn)之核查意見(jiàn)18組預(yù)案披露的特別提示和風(fēng)險(xiǎn)的核查18七、關(guān)八、重組預(yù)案是否存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者遺漏的核查18九、本次核查結(jié)論性意見(jiàn)19十、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)內(nèi)核程序簡(jiǎn)介及內(nèi)核意見(jiàn)19（一）中德（二）中德內(nèi)核程序簡(jiǎn)介19內(nèi)核結(jié)論意見(jiàn)202釋義3梅花生物、上市公司指梅花生物科技物指物物全體股東指投資投資管理合伙企業(yè)（有限合伙）、佛山市美的投資管理 、新希望產(chǎn)業(yè)投資中心（有限合伙）、 天盛洪源股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）、廊坊市漢富領(lǐng)晟股權(quán)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）、 百聯(lián)匯投資控股盛世楹金股權(quán)投資合伙企業(yè)（

3、有限合伙）、 投資產(chǎn)管理中心（有限合伙）、自然人交易對(duì)方指物全體股東指投資中德、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)指中德公司本核查意見(jiàn)指中德公司關(guān)于梅花生物科技及支付現(xiàn)金資產(chǎn)并募集配套預(yù)案之獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)核查意見(jiàn)重組預(yù)案指梅花生物科技及支付現(xiàn)金資產(chǎn)并募集配套預(yù)案及支付現(xiàn)金資產(chǎn)協(xié)議指梅花生物與交易對(duì)方及實(shí)際控制人 先生于 2014 年 11 月 14 日簽署的 及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議擬資產(chǎn)、標(biāo)的資產(chǎn)指物 100%股權(quán)指中國(guó)監(jiān)督管理上交所指交易所公司法指中民公司法法指中民法重組辦法指上市公司資產(chǎn)重組管理辦法（第 109）重組規(guī)定指關(guān)于規(guī)范上市公司資產(chǎn)重組若干問(wèn)題的規(guī)定重組決定指關(guān)于修改上市公司資產(chǎn)重組與配套融資的相關(guān)決定

4、準(zhǔn)則第 26 號(hào)指公開(kāi)的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第 26號(hào)上市公司資產(chǎn)重組申請(qǐng)文件財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)管理辦法指上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)管理辦法業(yè)務(wù)指引指上市公司資產(chǎn)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)指引（試行）上市規(guī)則指交易所上市規(guī)則（2014年修訂）4定價(jià)基準(zhǔn)日指梅花生物第七屆董事會(huì)第九次會(huì)議決議公告日元、萬(wàn)元、億元指元、萬(wàn)元、億元聲明中德接受梅花生物的委托，擔(dān)任本次資產(chǎn)重組的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)，就重組預(yù)案出具核查意見(jiàn)。本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)核查意見(jiàn)是依據(jù)公司法、法、重組辦法、重組規(guī)定、準(zhǔn)則第 26 號(hào)、財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)管理辦法、業(yè)務(wù)指引、上市規(guī)則等的有關(guān)規(guī)定和要求，按照行業(yè)公認(rèn)的業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)、道德規(guī)范，本著誠(chéng)實(shí)信用和勤勉盡責(zé)的原

5、則，通過(guò)盡職和對(duì)重組預(yù)案等的審慎核查后出具的，以供中國(guó)、上交所審核及有關(guān)各方參考。本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)和承諾如下：1、本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)已按照規(guī)定履行盡職義務(wù)，有充分理由確信所的專(zhuān)業(yè)意見(jiàn)與上市公司披露的文件內(nèi)容不存在實(shí)質(zhì)性差異。2、本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)已對(duì)上市公司披露的文件進(jìn)行核查，確信披露文件的內(nèi)容與格式符合要求。3、本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)有充分理由確信上市公司委托財(cái)務(wù)顧問(wèn)出具意見(jiàn)的資產(chǎn)重組方案符合和中國(guó)及上交所的相關(guān)規(guī)定，所披露的實(shí)、準(zhǔn)確、完整，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者遺漏。4、本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)未教唆、協(xié)助或者伙同梅花生物編制或者披露存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者遺漏的、公告文件，未從事不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)，未利用上市公

6、司本次重組謀取不正當(dāng)利益。5、本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)有關(guān)本次并購(gòu)重組事項(xiàng)的財(cái)務(wù)顧問(wèn)專(zhuān)業(yè)意見(jiàn)已提交核查機(jī)構(gòu)，并同意出具此專(zhuān)業(yè)意見(jiàn)。6、本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)在與上市公司接觸后到擔(dān)任財(cái)務(wù)顧問(wèn)期間，已采取嚴(yán)格的措施，嚴(yán)格執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)控制和制度，不存在交易、市場(chǎng)和問(wèn)題。7、本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)未委托和任何其它機(jī)構(gòu)和個(gè)人提供未在本核查意見(jiàn)中列載的信息和對(duì)本核查意見(jiàn)做任何解釋或者說(shuō)明。8、本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)提請(qǐng)上市公司的全體股東和廣大投資者認(rèn)真閱讀梅花5生物科技及支付現(xiàn)金資產(chǎn)并募集配套預(yù)案。梅花生物聘請(qǐng)了中德作為本次資產(chǎn)重組的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)。遵照重組辦法、準(zhǔn)則第 26 號(hào)、重組規(guī)定、業(yè)務(wù)指引等相關(guān)以及上交所的相關(guān)要求，中德通過(guò)盡職和對(duì)本

7、次及支付現(xiàn)金資產(chǎn)并募集配套預(yù)案以及信息披露文件的審慎核查，并與梅花生物、梅花生物聘請(qǐng)的法律顧問(wèn)、會(huì)計(jì)師及評(píng)估師經(jīng)過(guò)充分溝通后，如下核查意見(jiàn)：一、關(guān)組預(yù)案是否符合重組辦法、重組規(guī)定及準(zhǔn)則第 26 號(hào)要求的核查梅花生物就本次資產(chǎn)重組召開(kāi)首次董事會(huì)前，相關(guān)擬資產(chǎn)尚未全部完成審計(jì)、評(píng)估工作，梅花生物按照重組辦法、重組規(guī)定及準(zhǔn)則第 26 號(hào)等相關(guān)規(guī)定編制了重組預(yù)案，并經(jīng)梅花生物第七屆董事會(huì)第九次會(huì)議審議通過(guò)。經(jīng)核查，重組預(yù)案中包含了本次交易概況、上市公司基本情況、交易對(duì)方基本情況、標(biāo)的資產(chǎn)基本情況、標(biāo)的資產(chǎn)預(yù)估作價(jià)及定價(jià)公允性、支付方式、募集配套、管理層與分析、主要風(fēng)險(xiǎn)說(shuō)明、其他重要事項(xiàng)等主要章節(jié)，基于

8、現(xiàn)有的工作進(jìn)展按要求的口徑進(jìn)行了必要的披露，并對(duì)“本次交易涉及的標(biāo)的資產(chǎn)經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)、資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果將在本次交易的重組書(shū)中予以披露”進(jìn)行了特別提示，符合重組辦法、重組規(guī)定及準(zhǔn)則第 26 號(hào)等相關(guān)規(guī)定。二、關(guān)于交易對(duì)方出具承諾和的核查投資、投資管理合伙企業(yè)（有限合伙）、佛山市美的投資管理、新希望產(chǎn)業(yè)投資中心（有限合伙）、天盛股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）、廊坊市漢富領(lǐng)晟股權(quán)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）、百聯(lián)匯投資控股、盛世楹金股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）、投資產(chǎn)管理中心（有限合伙）、自然人作為本次交易的交易對(duì)方，已出具承諾，保證將及時(shí)向上市公司提供本次重組相關(guān)信息，所提供的實(shí)、準(zhǔn)確、完整，如因提

9、供的信息存在虛假記載、6誤導(dǎo)性陳述或者遺漏，給上市公司或者投資者造成損失的，將依法承擔(dān)賠償責(zé)任。如本次交易因所提供或者披露的信息存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者遺漏，被司法機(jī)關(guān)或者被中國(guó)的，在結(jié)論明確之前，將暫停轉(zhuǎn)讓其在該上市公司擁益的。上述承諾已明確記載組預(yù)案中，并將與上市公司董事會(huì)決議同時(shí)公告。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次資產(chǎn)重組交易對(duì)方物全體股東已根據(jù)重組辦法第二十六條的要求出具了承諾，該等承諾已明確記載組預(yù)案中。三、及支付現(xiàn)金資產(chǎn)協(xié)議的合規(guī)性核查（一）附條件生效協(xié)議的簽署情況上市公司已經(jīng)與本次交易相關(guān)各方簽署了附條件生效的交易合同，具體情況如下：2014 年 11 月 14 日，梅花生

10、物與物全體股東及實(shí)際控制人先生簽訂了及支付現(xiàn)金資產(chǎn)協(xié)議。（二）交易合同的生效條件符合重組規(guī)定第二條的要求重組規(guī)定第二條要求：“上市公司首次召開(kāi)董事會(huì)審議資產(chǎn)重組事項(xiàng)的，應(yīng)當(dāng)在召開(kāi)董事會(huì)的當(dāng)日或者前一日與相應(yīng)的交易對(duì)方簽訂附條件生效的交易合同。交易合同應(yīng)當(dāng)載明本次資產(chǎn)重組事項(xiàng)一經(jīng)上市公司董事會(huì)、股東大會(huì)批準(zhǔn)并經(jīng)中國(guó)核準(zhǔn)，交易合同即應(yīng)生效?！痹诒敬渭爸Ц冬F(xiàn)金資產(chǎn)協(xié)議中約定，本協(xié)議在經(jīng)雙方簽署（非自然人需其法定代表人或代表簽署并加蓋公章）后即對(duì)雙方有約束力，并在下列條件全部滿(mǎn)足后生效：1、本次交易已依法獲得梅花生物董事會(huì)及股東大會(huì)批準(zhǔn)；2、中國(guó)核準(zhǔn)本次交易；3、完成對(duì)本次交易的經(jīng)營(yíng)者集中7。經(jīng)核查，

11、本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：梅花生物與物全體股東約定的生效條件符合重組規(guī)定第二條的要求，重組協(xié)議主要條款，重組協(xié)議未附帶除上述生效條款外的對(duì)本次交易進(jìn)展實(shí)質(zhì)性影響的其他保留條款、補(bǔ)充協(xié)議和前置條件。（三）交易合同的主要條款是否上市公司與交易對(duì)方簽署的各款協(xié)議的主要條款包括：本次交易方案、對(duì)價(jià)和支付方式、交易價(jià)格、數(shù)量、業(yè)績(jī)承諾及補(bǔ)充安排、安置和債權(quán)轉(zhuǎn)移、期間損益歸屬、交割日前的安排、限售期、仲裁及行政處罰、協(xié)議生效條件、違約責(zé)任等條款。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：上市公司與交易對(duì)方簽署的各款協(xié)議的主要條款，且包含擬資產(chǎn)的定價(jià)原則、資產(chǎn)交割的有關(guān)安排和違約責(zé)任等條款，符合重組規(guī)定第二條的要求。（四）交易

12、合同附帶的保留條款、補(bǔ)充協(xié)議和前置條件是否對(duì)本次交易進(jìn)展實(shí)質(zhì)性影響1、各款協(xié)議中未約定保留條款。2、截至本核查意見(jiàn)出具日，交易各方未就本次交易事項(xiàng)簽訂任何補(bǔ)充協(xié)議。3、除各款協(xié)議已約定的生效條件外，各款協(xié)議無(wú)其他前置條件。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：上市公司就本次交易事項(xiàng)與交易對(duì)方簽署的各款協(xié)議并未附帶對(duì)本次交易進(jìn)展實(shí)質(zhì)性影響的保留條款、補(bǔ)充協(xié)議和前置條件。四、上市公司董事會(huì)是否已按照重組規(guī)定第四條的要求對(duì)相關(guān)事項(xiàng)作出明確判斷并于董事會(huì)會(huì)議的核查經(jīng)核查，上市公司董事會(huì)已按照重組規(guī)定第四條的要求對(duì)相關(guān)事項(xiàng)作出審慎判斷并于董事會(huì)決議中，具體如下：8（一）本次資產(chǎn)重組方案符合公司法、法、重組辦法、重

13、組規(guī)定等和規(guī)范性文件的規(guī)定；（二）本次資產(chǎn)重組相關(guān)的交易標(biāo)的資產(chǎn)所涉及的立項(xiàng)、環(huán)保、行業(yè)準(zhǔn)入、用地等有關(guān)報(bào)批事項(xiàng)，已根據(jù)項(xiàng)目進(jìn)展情況取得相應(yīng)的或批準(zhǔn)文件；（三）本次資產(chǎn)重組尚需多項(xiàng)條件滿(mǎn)足后方可完成，包括但不限于上市公司股東大會(huì)審議通過(guò)本次交易方案，中國(guó)核準(zhǔn)本次交易方案，完成對(duì)本次交易的經(jīng)營(yíng)者集中。本次資產(chǎn)重組能否取得上述批準(zhǔn)或核準(zhǔn)存在不確定性，就上述事項(xiàng)取得相關(guān)批準(zhǔn)或核準(zhǔn)的時(shí)間也存在不確定性。上市公司已在重組預(yù)案中詳細(xì)披露了相關(guān)報(bào)批事項(xiàng)的進(jìn)展情況和尚需呈報(bào)批準(zhǔn)的程序，并對(duì)可能無(wú)法獲得批準(zhǔn)的風(fēng)險(xiǎn)作出了特別提示；（四）本次資產(chǎn)重組中涉及公司股權(quán)的，相關(guān)公司不存在股東出資不實(shí)或者影響其合法存續(xù)的情

14、況；（五）本次交易有利于提高資產(chǎn)的完整性（包括取得生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所需要的商標(biāo)權(quán)、專(zhuān)利權(quán)、非專(zhuān)利技術(shù)），有利于上市公司在、采購(gòu)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售、知識(shí)等方面保持獨(dú)立；（六）擬資產(chǎn)主要從事味精及氨基酸等產(chǎn)品的生產(chǎn)，本次交易完成后，物業(yè)務(wù)、資產(chǎn)將全部注入上市公司，將有利于上市公司改善財(cái)務(wù)狀況、增強(qiáng)持續(xù)能力，有利于上市公司突出主業(yè)、增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力，有利于上市公司增強(qiáng)獨(dú)立性、避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)、規(guī)范關(guān)聯(lián)交易。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：上市公司董事會(huì)已經(jīng)按照重組規(guī)定第四條的要求并結(jié)合本次資產(chǎn)重組的實(shí)際情況對(duì)相關(guān)事項(xiàng)進(jìn)行明確判斷并記載于上市公司第七屆董事會(huì)第九次會(huì)議決議中。五、本次交易整體方案是否符合重組辦法第十一條、第四

15、十三條、重組規(guī)定第四條的核查（一）本次交易是否符合重組辦法第十一條的核查1、符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)環(huán)境保護(hù)、土地管理、反9等法律和行政法規(guī)的規(guī)定經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次及支付現(xiàn)金資產(chǎn)符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)相關(guān)政策，不存在環(huán)境保護(hù)相關(guān)的現(xiàn)象，同時(shí)本次交易不存在土地管理相關(guān)及反法的規(guī)定。因此，本次交易符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)環(huán)境保護(hù)、土地管理、反等法律和行政的規(guī)定。2、本次交易不會(huì)導(dǎo)致上市公司不符合上市條件經(jīng)核查，根據(jù)標(biāo)的資產(chǎn)預(yù)估值計(jì)算，本次交易完成后（配套融資完成前），上市公司總股本為 376,822.66 萬(wàn)股，社會(huì)公眾股東持股比例高于 10%。本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：根據(jù)上市規(guī)則，本次交易不會(huì)導(dǎo)致上

16、市公司不符合上市條件。3、本次資產(chǎn)重組所涉及的資產(chǎn)定價(jià)公允，不存在損害上市公司和股東合法權(quán)益的情形本次及支付現(xiàn)金資產(chǎn)按照相關(guān)的規(guī)定依法進(jìn)行，由上市公司董事會(huì)提出方案，并聘請(qǐng)具有業(yè)務(wù)資格的中介機(jī)構(gòu)依據(jù)有關(guān)規(guī)定出具審計(jì)、評(píng)估、法律、財(cái)務(wù)顧問(wèn)等相關(guān)。標(biāo)的資產(chǎn)最終的交易價(jià)格以具有業(yè)務(wù)資格的資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)標(biāo)的資產(chǎn)的評(píng)估價(jià)值為基礎(chǔ)，雙方協(xié)商確定，截至目前，相關(guān)資產(chǎn)的審計(jì)、評(píng)估工作仍在進(jìn)行中。本次交易中的定價(jià)基準(zhǔn)日為梅花生物第七屆董事會(huì)第九次會(huì)議決議公告日，具體情況如下：（1）梅花生物向物全體股東資產(chǎn)的定價(jià)基準(zhǔn)日為梅花生物第七屆董事會(huì)第九次會(huì)議決議公告日，價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前60 個(gè)交易日交易均價(jià) 5.2

17、5 元/股的 90%，即 4.73 元/股。經(jīng)協(xié)商，本次價(jià)格擬定為 4.73 元/股，最終價(jià)格尚需經(jīng)上市公司股東大會(huì)批準(zhǔn)。（2）本次交易中向特定投資者非公開(kāi)募集配套的定價(jià)原則為詢(xún)價(jià)。根據(jù)上市公司管理辦法、上市公司非公開(kāi)實(shí)施細(xì)則等相關(guān)規(guī)定，經(jīng)各方協(xié)商確定，本次非公開(kāi)募集配套的股份價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前 20 個(gè)交易日梅花生物交易均價(jià)的 90%，即10不低于 4.86 元/股。在本次定價(jià)基準(zhǔn)日至日期間，若上市公司發(fā)生派發(fā)股利、送紅股、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股等除息、除權(quán)行為，本次價(jià)格亦將作相應(yīng)調(diào)整，數(shù)量也隨之進(jìn)行調(diào)整。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易的標(biāo)的資產(chǎn)交易價(jià)格以經(jīng)具有業(yè)務(wù)資格的評(píng)估機(jī)構(gòu)

18、出具的評(píng)估對(duì)標(biāo)的資產(chǎn)的評(píng)估值為依據(jù)，由交易雙方協(xié)商后確定。因此，本次交易的資產(chǎn)定價(jià)原則公允，不存在損害上市公司和股東合法權(quán)益的情形。4、本次資產(chǎn)重組所涉及的資屬清晰，資產(chǎn)過(guò)戶(hù)或者轉(zhuǎn)移不存在法律障礙，相關(guān)債權(quán)處理合法本次資產(chǎn)重組擬的資產(chǎn)為物全體股東合法持有的物100%股權(quán)。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易所涉及的資屬清晰，資產(chǎn)過(guò)戶(hù)或者轉(zhuǎn)移不存在法律。本次交易不涉及相關(guān)債權(quán)處理。5、本次交易有利于上市公司增強(qiáng)持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力，不存在可能導(dǎo)致上市公司重組后主要資產(chǎn)為現(xiàn)金或者無(wú)具體經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的情形上市公司與標(biāo)的資產(chǎn)主要產(chǎn)品均為味精及氨基酸產(chǎn)品，交易完成后上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)未發(fā)生變更。通過(guò)本次業(yè)務(wù)整合，上市

19、公司現(xiàn)有業(yè)務(wù)及將得到有效整合，生產(chǎn)和銷(xiāo)售能力將獲得大幅。上市公司的整體競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力將因此得到增強(qiáng)，持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力進(jìn)一步提高。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易完成后，上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)未發(fā)生變更，產(chǎn)能及行業(yè)地位將得到。本次交易有利于增強(qiáng)上市公司的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力，且不存在可能導(dǎo)致上市公司重組后主要資產(chǎn)為現(xiàn)金或者無(wú)具體經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的情形。6、本次交易有利于上市公司在業(yè)務(wù)、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)、機(jī)構(gòu)等方面與實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)人保持獨(dú)立，符合中國(guó)關(guān)于上市公司獨(dú)立性相關(guān)規(guī)定11經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易完成前，上市公司在業(yè)務(wù)、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)、機(jī)構(gòu)等方面與實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)人保持獨(dú)立。本次交易完成后，上市公司在業(yè)務(wù)、資產(chǎn)

20、、財(cái)務(wù)、機(jī)構(gòu)等方面將繼續(xù)保持獨(dú)立性，符合中國(guó)關(guān)于上市公司獨(dú)立性的相關(guān)規(guī)定。7、本次交易有利于上市公司形成或者保持健全有效的法人治理結(jié)構(gòu)本次交易前，上市公司已按照公司法、法及中國(guó)相關(guān)要求設(shè)立了股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)等組織機(jī)構(gòu)并制定相應(yīng)的議事規(guī)則，具有健全的組織結(jié)構(gòu)和完善的法人治理結(jié)構(gòu)。本次交易完成后，上市公司將在目前已建立的法人治理結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)上繼續(xù)有效，保持健全有效的法人治理結(jié)構(gòu)。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易有利于上市公司保持健全有效的法人治理結(jié)構(gòu)。綜上所述，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：梅花生物本次交易符合重組辦法第十一條的有關(guān)規(guī)定。（二）本次交易是否符合重組辦法第四十三條的核查1、本次交易有

21、利于提高上市公司資產(chǎn)質(zhì)量、改善上市公司財(cái)務(wù)狀況和增強(qiáng)持續(xù)能力；有利于上市公司減少關(guān)聯(lián)交易和避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，增強(qiáng)獨(dú)立性（1）本次交易有利于提高上市公司資產(chǎn)質(zhì)量、改善上市公司財(cái)務(wù)狀況和增強(qiáng)持續(xù)能力上市公司與標(biāo)的資產(chǎn)主要產(chǎn)品均為味精及氨基酸產(chǎn)品，交易完成后上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)未發(fā)生變更。通過(guò)本次業(yè)務(wù)整合，上市公司與標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)有業(yè)務(wù)及將得到有效整合，生產(chǎn)和銷(xiāo)售能力上將獲得大幅。上市公司的整體競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力將因此得到增強(qiáng)，持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力進(jìn)一步提高。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易有利于提高上市公司資產(chǎn)質(zhì)量、改善上市公司財(cái)務(wù)狀況和增強(qiáng)持續(xù)能力。（2）本次交易有利于上市公司減少關(guān)聯(lián)交易、避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)、增強(qiáng)獨(dú)立性12關(guān)

22、于規(guī)范關(guān)聯(lián)交易本次的標(biāo)的資產(chǎn)為向非關(guān)聯(lián)方。本次交易實(shí)施完成后，伊品生物的現(xiàn)有股東將成為上市公司股東先生通過(guò)及其一致行動(dòng)將合計(jì)持有梅花生物 10.28%之持股比例為 2.77%），人7.51%，（其中持股比例為、先生及將成為梅花生物之關(guān)聯(lián)方，除此之外其他新增股東持股比例均不超過(guò) 5%，本次交易完成后不會(huì)增加除以上關(guān)聯(lián)方外其他上市公司的關(guān)聯(lián)方。本次交易完成后，由于、先生及將成為梅花生物之關(guān)聯(lián)方，其下屬物業(yè)服務(wù)為物提供的物業(yè)服務(wù)將成為關(guān)聯(lián)交易。該等關(guān)聯(lián)交易的定價(jià)由交易雙方按照公平、公正、合理的原則簽訂協(xié)議，并嚴(yán)格按照協(xié)議執(zhí)行。同時(shí)，、先生及已出具了關(guān)于規(guī)范與梅花生物科技關(guān)聯(lián)交易的承諾函，承諾如下：本

23、人/本公司及本人/本公司控制的其他企業(yè)與梅花生物將來(lái)無(wú)法避免或有合理原因而發(fā)生的關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)，本人/本公司及本人/本公司控制的其他企業(yè)將遵循市場(chǎng)交易的公開(kāi)、公平、公正的原則，按照公允、合理的市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行交易，并依據(jù)有關(guān)及規(guī)范性文件的相關(guān)規(guī)定履行關(guān)聯(lián)交易決策程序，并依法進(jìn)行信息披露；本人/本公司及本人/本公司控制的其他企業(yè)將不通過(guò)與梅花生物的關(guān)聯(lián)交易取得任何不正當(dāng)?shù)睦婊蚴姑坊ㄉ锍袚?dān)任何不正當(dāng)?shù)牧x務(wù)；如上述承諾與梅花生物進(jìn)行交易而給梅花生物或其股東造成損失，由本人/本公司承擔(dān)賠償責(zé)任。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易完成后，梅花生物與、閆先生及及其控制的其他企業(yè)之間的關(guān)聯(lián)交易將遵循公正、公

24、開(kāi)、公平的市場(chǎng)原則，有利于上市公司規(guī)范關(guān)聯(lián)交易。關(guān)于避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)本次交易完成后，上市公司將持有物 100%股權(quán)。物是以氨基酸、味精、復(fù)混肥及玉米副產(chǎn)品等生產(chǎn)與銷(xiāo)售為主營(yíng)業(yè)務(wù)的企業(yè)。與梅花生物同13屬于食品制造行業(yè)中的發(fā)酵制造業(yè)。本次交易完成后，上市公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)未發(fā)生變化。本次交易前，上市公司與控股股東及實(shí)際控制人或其控制的其他企業(yè)之間不存在同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)。本次交易完成后，物的現(xiàn)有股東將成為上市公司股東，除合計(jì)持股超過(guò) 5%外，其余先生通過(guò)及其一致行動(dòng)人新增股東持股比例均不超過(guò) 5%，上市公司的控股股東及實(shí)際控制人仍為先生及其一致行動(dòng)人，上市公司與控股股東及實(shí)際控制人或其控制的其他企業(yè)之間不存在同業(yè)

25、競(jìng)爭(zhēng)。同時(shí)，已出具了投資關(guān)于避免與梅花生物科技同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的承諾函，承諾如下：在本公司與梅花生物存在關(guān)聯(lián)關(guān)系期間及前述關(guān)聯(lián)關(guān)系消除后 5 年內(nèi)，或本公司股東在梅花生物及其控股子公司任職期間及離職后 5 年內(nèi)，本公司及本公司控制的其他企業(yè)將不以任何方式從事（包括與他人合作直接或間接從事）或投資于任何業(yè)務(wù)與梅花生物相同、類(lèi)似或在任何方面競(jìng)爭(zhēng)的公司、企業(yè)或其他機(jī)構(gòu)、組織；或在該經(jīng)濟(jì)實(shí)體、機(jī)構(gòu)、經(jīng)濟(jì)組織中委派高級(jí)管理或技術(shù)人員；在本公司與梅花生物存在關(guān)聯(lián)關(guān)系期間及前述關(guān)聯(lián)關(guān)系消除后 5 年內(nèi)，或本公司股東在梅花生物及其控股子公司任職期間及離職后 5 年內(nèi)，當(dāng)本公司及本公司控制的其他企業(yè)與梅花生物之間存在競(jìng)

26、爭(zhēng)性同類(lèi)業(yè)務(wù)時(shí)，本公司及本公司控制的其他企業(yè)自愿放棄同梅花生物的業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)；在本公司與梅花生物存在關(guān)聯(lián)關(guān)系期間及前述關(guān)聯(lián)關(guān)系消除后 5 年內(nèi)，或本公司股東在梅花生物及其控股子公司任職期間及離職后 5 年內(nèi)，本公司及本公司控制的其他企業(yè)不向其他在業(yè)務(wù)上與梅花生物相同、類(lèi)似或競(jìng)爭(zhēng)的公司、企業(yè)或其他機(jī)構(gòu)、組織或個(gè)人提供、技術(shù)或提供銷(xiāo)售、等支持；如上述承諾，本公司愿意承擔(dān)給梅花生物或其股東造成的全部經(jīng)濟(jì)損失。先生已出具了關(guān)于避免與梅花生物科技同14業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的承諾函，承諾如下：在本人與梅花生物存在關(guān)聯(lián)關(guān)系期間及前述關(guān)聯(lián)關(guān)系消除后 5 年內(nèi)，或本人在梅花生物及其控股子公司任職期間及離職后 5 年內(nèi)，本人及本人

27、控制的企業(yè)將不以任何方式從事（包括與他人合作直接或間接從事）或投資于任何業(yè)務(wù)與梅花生物相同、類(lèi)似或在任何方面競(jìng)爭(zhēng)的公司、企業(yè)或其他機(jī)構(gòu)、組織；或在該經(jīng)濟(jì)實(shí)體、機(jī)構(gòu)、經(jīng)濟(jì)組織中委派高級(jí)管理或技術(shù)；在本人與梅花生物存在關(guān)聯(lián)關(guān)系期間及前述關(guān)聯(lián)關(guān)系消除后 5 年內(nèi)，或本人在梅花生物及其控股子公司任職期間及離職后 5 年內(nèi)，當(dāng)本人及本人控制的企業(yè)與梅花生物之間存在競(jìng)爭(zhēng)性同類(lèi)業(yè)務(wù)時(shí)，本人及本人控制的企業(yè)自愿放棄同梅花生物的業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)；在本人與梅花生物存在關(guān)聯(lián)關(guān)系期間及前述關(guān)聯(lián)關(guān)系消除后 5 年內(nèi)，或本人在梅花生物及其控股子公司任職期間及離職后 5 年內(nèi)，本人及本人控制的企業(yè)不向其他在業(yè)務(wù)上與梅花生物相同、類(lèi)

28、似或競(jìng)爭(zhēng)的公司、企業(yè)或其他機(jī)構(gòu)、組織或個(gè)人提供、技術(shù)或提供銷(xiāo)售、等支持；如上述承諾，本人愿意承擔(dān)給梅花生物或其股東造成的全部經(jīng)濟(jì)損失。已出具了關(guān)于避免與梅花生物科技同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的承諾函，承諾如下：在本人與梅花生物存在關(guān)聯(lián)關(guān)系期間及前述關(guān)聯(lián)關(guān)系消除后 5 年內(nèi)，本人及本人控制的企業(yè)將不以任何方式從事（包括與他人合作直接或間接從事）或投資于任何業(yè)務(wù)與梅花生物相同、類(lèi)似或在任何方面競(jìng)爭(zhēng)的公司、企業(yè)或其他機(jī)構(gòu)、組織；或在該經(jīng)濟(jì)實(shí)體、機(jī)構(gòu)、經(jīng)濟(jì)組織中委派高級(jí)管理或技術(shù)人員；在本人與梅花生物存在關(guān)聯(lián)關(guān)系期間及前述關(guān)聯(lián)關(guān)系消除后 5 年內(nèi)，當(dāng)本人及本人控制的企業(yè)與梅花生物之間存在競(jìng)爭(zhēng)性同類(lèi)業(yè)務(wù)時(shí)，本人及本人控制

29、的企業(yè)自愿放棄同梅花生物的業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)；在本人與梅花生物存在關(guān)聯(lián)關(guān)系期間及前述關(guān)聯(lián)關(guān)系消除后 5 年內(nèi)，本人及本人控制的企業(yè)不向其他在業(yè)務(wù)上與梅花生物相同、類(lèi)似或競(jìng)爭(zhēng)的公司、企15業(yè)或其他機(jī)構(gòu)、組織或個(gè)人提供、技術(shù)或提供銷(xiāo)售、等支持；如上述承諾，本人愿意承擔(dān)給梅花生物或其股東造成的全部經(jīng)濟(jì)損失。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易前后上市公司與控股股東及實(shí)際控制人或其控制的其他企業(yè)之間不存在同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)。2、上市公司最近一年及一期財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)被會(huì)計(jì)師出具無(wú)保留意見(jiàn)審計(jì)經(jīng)核查，大華會(huì)計(jì)師（特殊普通合伙）對(duì)梅花生物 2013 年的財(cái)務(wù)報(bào)告出具了標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保留意見(jiàn)的審計(jì)。梅花生物 2014 年第三季度審計(jì)。上市公司

30、最近一年及一期財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)不存在被會(huì)計(jì)師出具保留意見(jiàn)、否定意見(jiàn)或無(wú)法表示意見(jiàn)的情形。3、上市公司及其現(xiàn)任董事、高級(jí)管理不存在因正被司法機(jī)關(guān)或違法正被中國(guó)的情形經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：上市公司及其現(xiàn)任董事、高級(jí)管理不存在因正被司法機(jī)關(guān)或違法正被中國(guó)的情形。4、上市公司所的資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)為權(quán)屬清晰的經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)，并能在約定期限內(nèi)辦理完畢權(quán)屬轉(zhuǎn)移手續(xù)經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：上市公司及支付現(xiàn)金的物 100%股權(quán)，為權(quán)屬清晰的經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)，上述資產(chǎn)在約定期限內(nèi)辦理權(quán)屬轉(zhuǎn)移手續(xù)不存在實(shí)質(zhì)性。綜上所述，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易的整體方案符合重組辦法第四十三條的有關(guān)規(guī)定。（三）本次交易的整體方案是否符合重組規(guī)

31、定第四條的核查1、標(biāo)的資產(chǎn)涉及立項(xiàng)、環(huán)保、行業(yè)準(zhǔn)入、用地、規(guī)劃、建設(shè)施工等有關(guān)報(bào)批事項(xiàng)的情況16物 100%股權(quán)。本次交易的標(biāo)的資產(chǎn)為經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次資產(chǎn)重組相關(guān)的交易標(biāo)的資產(chǎn)所涉及的立項(xiàng)、環(huán)保、行業(yè)準(zhǔn)入、用地等有關(guān)報(bào)批事項(xiàng)，已根據(jù)項(xiàng)目進(jìn)展情況取得相應(yīng)的或批準(zhǔn)文件。2、本次交易行為涉及有關(guān)報(bào)批事項(xiàng)的，應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)重組預(yù)案中詳細(xì)披露已向有關(guān)主管部門(mén)報(bào)批的進(jìn)展情況和尚需呈報(bào)批準(zhǔn)的程序，并對(duì)可能無(wú)法獲得批準(zhǔn)的風(fēng)險(xiǎn)做出特別提示經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：關(guān)于本次交易行為涉及的相關(guān)報(bào)批事項(xiàng)，已在重組預(yù)案中詳細(xì)披露向有關(guān)主管部門(mén)報(bào)批的進(jìn)展情況和尚需呈報(bào)批準(zhǔn)的程序，并對(duì)可能無(wú)法獲得批準(zhǔn)的風(fēng)險(xiǎn)做

32、出特別提示。3、上市公司擬的資產(chǎn)為企業(yè)股權(quán)的，該企業(yè)應(yīng)當(dāng)不存在出資不實(shí)或者影響其合法存續(xù)的情況；上市公司在交易完成后成為持股型公司的，作為主要標(biāo)的資產(chǎn)的企業(yè)股權(quán)應(yīng)當(dāng)為控股權(quán)經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：在本次交易的首次董事會(huì)決議公告前，生物全體股東已經(jīng)合法擁有物股權(quán)，不存在限制或轉(zhuǎn)讓的情形。生物不存在出資不實(shí)或者影響其合法存續(xù)的情況。4、上市公司資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)有利于提高上市公司資產(chǎn)的完整性（包括取得生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所需要的商標(biāo)權(quán)、專(zhuān)利權(quán)、非專(zhuān)利技術(shù)、采礦權(quán)、特許經(jīng)營(yíng)權(quán)等無(wú)形資產(chǎn)），有利于上市公司在、采購(gòu)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售、知識(shí)等方面保持獨(dú)立經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次標(biāo)的資產(chǎn)具有完整的資產(chǎn)和業(yè)務(wù)體系以及面向市場(chǎng)

33、獨(dú)立經(jīng)營(yíng)的能力。上市公司資產(chǎn)有利于提高上市公司資產(chǎn)的完整性，有利于上市公司在、采購(gòu)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售、知識(shí)等方面保持獨(dú)立。5、本次交易應(yīng)當(dāng)有利于上市公司改善財(cái)務(wù)狀況、增強(qiáng)持續(xù)能力，有利于上市公司突出主業(yè)、增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力，有利于上市公司增強(qiáng)獨(dú)立性、減少關(guān)聯(lián)交易經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易完成后，上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)未發(fā)生變更，且本次交易將進(jìn)一步充實(shí)上市公司的資產(chǎn)規(guī)模和業(yè)務(wù)規(guī)模，有利于上市公17司增強(qiáng)持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力。綜上，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易的整體方案符合重組辦法第十一條、第四十三條、重組規(guī)定第四條的要求。六、本次交易的標(biāo)的資產(chǎn)之核查意見(jiàn)本次資產(chǎn)重組擬的資產(chǎn)為物全體股東合法持有的物100%股權(quán)。經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次交易所涉及的資屬清晰，資產(chǎn)過(guò)戶(hù)或者轉(zhuǎn)移不存在法律。本次交易不涉及相關(guān)債權(quán)處理。七、關(guān)組預(yù)案披露的特別提示和風(fēng)險(xiǎn)的核查經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：梅花生物董事會(huì)編制的梅花生物科技及支付現(xiàn)金資產(chǎn)并募集配套預(yù)案已充分披露了本次交易存在的不確定性和風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)。八、重組預(yù)案是否存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者遺漏的核查梅花生物科技及支付現(xiàn)金資產(chǎn)并募集配套預(yù)案已經(jīng)過(guò)梅花生物第七屆董事會(huì)第九次會(huì)議審議通過(guò)，梅花生物董事會(huì)及全體董事保證預(yù)案內(nèi)容不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者遺漏，并對(duì)其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性