2022年保健品行業(yè)分析實施報告

1、. -保健品德業(yè)分析報告隨著社會進步和經(jīng)濟開展,人類對自身的安康日益關(guān)注；90 歲月以來,全球居民的安康消費逐年攀升,對養(yǎng)分保健品的需求特別旺盛；在按國際標(biāo)準(zhǔn)劃分的 15 類國際化產(chǎn)業(yè)中, 醫(yī)藥保健是世界貿(mào)易增長最快的五個行業(yè)之一,保健食品的銷售額每年以 13%的速度增長；中匯金控股 -討論所 季曉雯隨著社會進步和經(jīng)濟開展,人類對自身的安康日益關(guān)注；90 歲月以來,全球居民的安康消費逐年攀升,對養(yǎng)分保健品的需求特別旺盛；在按國際標(biāo)準(zhǔn)劃分的 15 類國際化產(chǎn)業(yè)中, 醫(yī)藥保健是世界貿(mào)易增長最快的五個行業(yè)之一,保健食品的銷售額每年以 13%的速度增長；而從 20 世紀(jì) 80 歲月起步的中國保健品德業(yè)

2、,在短短十幾年時間里,已經(jīng)快速開展成為一個特殊的產(chǎn)業(yè)；保健品產(chǎn)業(yè)之所以蓬勃開展,主要緣由是人民生活水平明顯提高；其次,人民生活式的轉(zhuǎn)變,是保健品產(chǎn)業(yè)開展的重要契機；多層次的社會生活需要,為保健品產(chǎn)業(yè)的開展供應(yīng)了寬闊空間；在保健品德業(yè)快速開展的背景下,顯現(xiàn)了一批優(yōu)秀企業(yè),2022年上市的湯臣倍健股份XX 300146作為保健品非直銷行業(yè)的標(biāo)桿企業(yè),在過去幾年中,實現(xiàn)了收入和利潤的快速增長；我們關(guān)注的另一家企業(yè)是雙塔食品股份XX 002481,公司主營業(yè)務(wù)為龍口粉絲,2022年開場利用公司獨有的循環(huán)技術(shù),生產(chǎn)豌豆蛋白,近兩年通過技術(shù)革新已經(jīng)成為公司的利潤新增長點；兩家都涉及保健食品德業(yè),通過此契機

3、,我們來討論下保健品德業(yè)將來的開展空間；一、食保健品及善事養(yǎng)分補充劑行業(yè)開展?jié)摿嫶?、中國保健品德業(yè)曲折中升級中國保健食品在 80 歲月開場興起,以蜂漿為標(biāo)志；其后行業(yè)快速開展,以太陽神、哇哈哈兒童養(yǎng)分液、太太口服液、中華鱉精等為代表產(chǎn)品；進入 95 年之后行業(yè)開場了長達 7 年的調(diào)整期,行業(yè)開展紛亂,大浪淘沙,這期間有三株的興起與衰退,也有腦白金和紐萊等品牌的興起,更有行業(yè)的治理規(guī)；2022 年非典之后,消費者安康意識空前提高,保健品需求爆發(fā),加上 了的沿海地區(qū)對保健食品的需求促使了行業(yè)的大開展；03 年后中國經(jīng)濟的快速開展,富有. . word.zl-. -隨著保健食品的快速開展,膳食養(yǎng)

4、分補充劑行業(yè)也獲得了快速開展,2022 年,整個膳食養(yǎng)分補充劑行業(yè)市場規(guī)模約 800 億元左右；但較美國和日本的膳食養(yǎng)分補充劑市場來看,仍有很大的開展空間；2、國際經(jīng)受說明中國保健品市場仍有龐大開展空間國際上,膳食養(yǎng)分補充劑自 20 世紀(jì) 60 歲月興起,并取得了飛速開展；2022 年全球膳食養(yǎng)分補充劑市場規(guī)模超過 930 億美元,其消費主要分布在經(jīng)濟比擬興盛的地區(qū),北美占全球消費額份額為 29.4%,歐洲為 19.6%,人口數(shù)量最多的亞太地區(qū)份額為 43.1%. 膳食養(yǎng)分補充劑在各國的開展?fàn)顩r相差很大,興盛市場成熟度遠大于欠興盛,美國、日本、西歐三大市場占有全球約70%的市場；美國是全球膳食

5、養(yǎng)分補充劑的頭號消費強國,市場規(guī)模已達300 億美元,全美. . word.zl-. -國有三分之二的消費者有消費膳食養(yǎng)分補充劑的習(xí)慣；日本是全球其次大膳食養(yǎng)分補充劑的消費國,市場規(guī)模約為 160 億美元,全日本有三分之二的消費者有消費膳食養(yǎng)分補充劑的習(xí)慣；日本保健品食品市場的經(jīng)受說明,保健食品受人口老齡化影響較大,老齡人口數(shù)量的增加和占比的提升促進了保健食品市場的增長；日本保健食品市場在 04 年之前始終保持較快的增長,即使在上世紀(jì) 90 歲月也保持很高的增速,雖然 91 年之后的日本經(jīng)濟根本停滯；這說明,除了經(jīng)濟和收入之外仍有其他因素導(dǎo)致保健食品市場的開展；數(shù)據(jù)說明同期,即 88 年之后的

6、日本老齡人口65 歲及以上人口數(shù)量不斷增長,從1400萬左右增長到 3000萬左右,翻了一倍多,65 歲及以上人口占比那么從 11%增加至 23%；美國保健品市場的銷售額數(shù)據(jù)說明,除了人口老齡化之外,經(jīng)濟增速和人均消費量也是影響保健品食品市場增長的重要因素；近些年來美國的保健食品市場增速在 5%-7%,高于日本的同期增速,但同期日本老齡人口的規(guī)模增速快于美國日本 05-10 年的復(fù)合增速為 2.65%,美國的復(fù)合增速為 2.07%；顯示影響保健食品市場增速的因素除了老齡人口增速外仍有其他因素；. . word.zl-. -支持美國保健食品市場增速快于日本的說明為,美國的經(jīng)濟增速較日本快些,且美

7、國的人均保健食品銷售額較日本要低些；中國保健食品市場規(guī)模有龐大的開展空間；.食品工業(yè)“ 十二五開展規(guī)劃.提出,到 2022 年,養(yǎng)分與保健食品產(chǎn)值到達 1 萬億元,年均增長 20%；形成 10 家以上產(chǎn)品銷售收入在 100 億元以上的企業(yè),百強企業(yè)的生產(chǎn)集中度超過 50%；用于補充人體維生素、礦物質(zhì)的養(yǎng)分補充劑被列入開展向與重點；1人均消費額角度看,2022年中國人均消費額僅為 6.87美元,是日本的十九分之一,是美國的是三分之一；2人口老齡化是推動保健食品快速增長的另一重要因素；數(shù)據(jù)顯示,年新增人數(shù)出現(xiàn)逐步快速增加的態(tài)勢；2022 年之后 65 歲及以上人口規(guī)模每3經(jīng)濟連續(xù)快速開展是推動保健

8、食品快速增長的購置力因素,估計中國經(jīng)濟將來數(shù)年仍有望保持 7%左右的高增速, 隨著實際收入翻番目標(biāo)的提出和城鎮(zhèn)化進程加快,估計將來居民收入有望持平或快于經(jīng)濟增長；4“ 治未病的觀念不斷深化,國民安康觀念在不斷強化,對行業(yè)開展產(chǎn)生連續(xù)的推動；. . word.zl-. -3、行業(yè)競爭將逐步趨向有序；2022年 3月,食品藥品監(jiān)視治理局下發(fā) .關(guān)于印發(fā)保健食品命名規(guī)定和命名指南的通知 .,2022 年 9 月 24 日下發(fā) .保健食品托付生產(chǎn)治理規(guī)定 .,核心是對貼牌生產(chǎn)進展規(guī),“ 托付不得將同一產(chǎn)品在同一期限托付兩家及以上企業(yè)生產(chǎn)；托付自行生產(chǎn)的,不得將同一產(chǎn)品同時托付生產(chǎn)；9 月 29 日下發(fā)

9、 .關(guān)于進一步規(guī)保健食品監(jiān)視治理厲打擊 XX 違規(guī)行為有關(guān)事項的公告 .,核心是將一般食品與保健食品德區(qū)分,“ 使用片劑、膠囊、口服液、沖劑、丸劑等形狀,需定量食用且有每日食用限量的產(chǎn)品,不納入食品生產(chǎn)可QS 標(biāo)志圍；自 2022 年 1 月 1 日起,禁止生產(chǎn)、經(jīng)營和進口未獲保健食品批準(zhǔn)文號的上述產(chǎn)品、不得生產(chǎn)、經(jīng)營和進口貼牌保健食品；也就是說保健品公司必需獲得保健食品批文才能出售產(chǎn)品,公司在國市場中始終有著肯定的批文數(shù)量優(yōu)勢,趨緊的政策也將在將來一段時間賜予公司更寬的護城河；其中第五條明確規(guī)定“ 一個產(chǎn)品只能有一個名稱,一般由品牌名、通用名、屬性名組成；加條例“ 套牌,“ 貼牌、“ 一號多

10、用等情形將逐步受到清理與整頓,市場將進一步得到規(guī)；新條例的監(jiān)管精神與細那么要求將對外來膳食養(yǎng)分補充劑行業(yè)的開展產(chǎn)生重要影響,推動行業(yè)走向競爭有序的狀態(tài)；從的行業(yè)監(jiān)管將進一步拉高行業(yè)的門檻,4、養(yǎng)分安康產(chǎn)業(yè)與膳食養(yǎng)分補充劑行業(yè)在興盛已經(jīng)是特別成熟的產(chǎn)業(yè),但在我國屬于快速成長中的產(chǎn)業(yè)；4.1 非直銷渠道占比有望大幅提升保健品的銷售渠道分為直銷渠道和非直銷渠道,直銷渠道有直銷員、網(wǎng)購、私人醫(yī)生、郵購等,非直銷 渠道有雜貨店超市等一般零售渠道、藥店、保健食品商店、保健品專賣店等專業(yè)渠道；美國外鄉(xiāng)保健品市場的經(jīng)受說明,膳食養(yǎng)分補充劑行業(yè)中非直銷渠道的銷售占比在不斷上升,到達 80% 左右 .2022年全

11、球養(yǎng)分補充劑報告 .顯示,美國外鄉(xiāng)直銷品牌僅占 18%；直銷渠道的銷售占比那么不斷 下降；注,直銷中的網(wǎng)購渠道卻能夠保持很高的增速,估計隨著網(wǎng)絡(luò)購物的便利度提升、物流的便利,網(wǎng)購渠道占比有望進一步提升. . word.zl-. -而中國目前直銷品牌占整個市場的80%左右安利、完善等,非直銷占比僅為20%左右,參照美國和日本的渠道構(gòu)造美國非直銷占80%左右,日本非直銷約占64%左右,可以估計中國將來非直銷渠道占比提升的空間較大；非直銷比例的提升的緣由很大一局部是由于直銷模式培育消費者安康和消費膳食補充 劑之后,消費者自行購置的比重也會逐步提升,非直銷的這種購置模式供應(yīng)了便利；保健協(xié)會猜測非直銷

12、增速 30%左右,猜測將來開展會超過直銷；5、膳食養(yǎng)分補充劑行業(yè)競爭格局簡介 我國膳食養(yǎng)分補充劑行業(yè)第一是依靠直銷巨頭安利中國的力氣開場起步；安利中國在市場早期階段對消 費者綻開了大量的養(yǎng)分及安康學(xué)問、觀念的普及訓(xùn)練,轉(zhuǎn)變了消費者對傳統(tǒng)保健食品的誤區(qū),培育了產(chǎn)品 消費需求；隨后,藥店、商超、郵購、品牌連鎖等非直銷渠道開場逐步建立和成型,且其產(chǎn)品構(gòu)造更加豐 富,市場規(guī)模也快速擴大；. . word.zl-. -依據(jù)中國保健學(xué)會的相關(guān)數(shù)據(jù),2022 年我國膳食補充劑行業(yè)規(guī)模到達 800 億,其中非直銷收入占比偏低但逐年提升, 收入規(guī)模約 170 億； 湯成倍健 2022 年營業(yè)收入為 14.8億, 占市場份額 8.7%,龐大的開展空間加上公司強大的品牌護城河,信任公司能在保健食品德業(yè)越走越好；而作為代替大豆蛋白的豌豆蛋白已經(jīng)在歐美市場開場被人承擔(dān),歐美市場逐步翻開,雙塔食品 80%純度的豌豆蛋白技術(shù)