2022-2023學(xué)年中職國(guó)際匯兌教案3-2電子教案

1、2022-2023學(xué)年(中職）國(guó)際匯兌教案32電子教案2022-2023學(xué)年(中職）國(guó)際匯兌教案32電子教案2022-2023學(xué)年(中職）國(guó)際匯兌教案32電子教案【課題】外匯風(fēng)險(xiǎn)防范方法【教材版本】馬龍圖，中等職業(yè)教育國(guó)家規(guī)劃教材國(guó)際匯兌實(shí)務(wù)，北京：高等教育出版社，2002【教學(xué)目標(biāo)】知識(shí)目標(biāo)：1.理解外匯風(fēng)險(xiǎn)的概念；2.理解防范外匯風(fēng)險(xiǎn)的各種方法；3.了解構(gòu)成外匯風(fēng)險(xiǎn)的三因素能力目標(biāo)：熟練運(yùn)用各種交易工具，規(guī)避外匯風(fēng)險(xiǎn)【教學(xué)重點(diǎn)、難點(diǎn)】教學(xué)重點(diǎn)：1.選擇計(jì)價(jià)貨幣的原則；2.即遠(yuǎn)期合同法；3.借款法教學(xué)難點(diǎn)：1.即遠(yuǎn)期合同法2.借款法教學(xué)途徑：1.運(yùn)用圖例具體解釋抽象概念，以便于學(xué)生直觀理解；

2、2.通過分組自學(xué)的形式讓學(xué)生在充分參與的情況下加深學(xué)生的記憶與理解?！窘虒W(xué)媒體及教學(xué)方法】制作PPT演示法、講授法、分組法、練習(xí)法?！菊n時(shí)安排】2課時(shí)（90分鐘）【教學(xué)過程】第一環(huán)節(jié) 導(dǎo)入（5分鐘）在前面的學(xué)習(xí)中我們已經(jīng)了解了外匯風(fēng)險(xiǎn)是因?yàn)閰R率的變動(dòng)產(chǎn)生的，本幣、外幣和時(shí)間構(gòu)成了外匯風(fēng)險(xiǎn)的三大因素，并且學(xué)習(xí)了外匯風(fēng)險(xiǎn)的三大種類，知道了什么是交易風(fēng)險(xiǎn)，什么是經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)，什么又是會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。那么今天我們就來學(xué)習(xí)一下企業(yè)該如何防范這些風(fēng)險(xiǎn)，使我們?cè)趪?guó)際交易中的外匯風(fēng)險(xiǎn)降到最低。第二環(huán)節(jié) 新授課（65分鐘）第三章：外匯風(fēng)險(xiǎn)防范與進(jìn)出口報(bào)價(jià)第二節(jié)：外匯風(fēng)險(xiǎn)防范方法一、在交易合同中訂立有關(guān)防范外匯風(fēng)險(xiǎn)的條款（

3、25分鐘）演示教師用幻燈片演示在外匯交易中產(chǎn)生的外匯風(fēng)險(xiǎn)日本進(jìn)口商美國(guó)進(jìn)口商日本進(jìn)口商美國(guó)進(jìn)口商 合同支付500萬日元。即期匯率：$1=120三個(gè)月后的匯率變動(dòng)可能：支付4.545萬美元 美元貶值：$1=110支付4.166萬美元 銀行合約：$1=120 500萬日元支付3.846萬美元 美元升值：$1=130 圖37分析由于美元對(duì)日元匯率的浮動(dòng)而導(dǎo)致了這筆交易產(chǎn)生了外匯風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)美國(guó)進(jìn)口商而言，則希望美元升值；對(duì)日本進(jìn)口商而言，則希望美元貶值。（一）選擇好計(jì)價(jià)貨幣講解1.爭(zhēng)取使用本國(guó)貨幣作為計(jì)價(jià)貨幣對(duì)于進(jìn)口商來說，如為買方市場(chǎng)，則易爭(zhēng)??；如為賣方市場(chǎng)，則不易實(shí)現(xiàn)。2.出口選硬幣，進(jìn)口選軟幣小知

4、識(shí)硬幣：在外匯市場(chǎng)上匯率比較穩(wěn)定，且有上浮趨勢(shì)的貨幣；軟幣：匯率不穩(wěn)定，呈下浮或貶值趨勢(shì)的貨幣分析這一方法的目的在于將匯率變動(dòng)帶來的損失轉(zhuǎn)嫁給對(duì)方，但現(xiàn)實(shí)中貨幣的軟硬并非絕對(duì)不變，因此這種方法不能保證安全性。3.采取軟硬貨幣搭配法金額較大的合同往往采用四種貨幣計(jì)價(jià)，即兩種軟幣+兩種硬幣，起到分散風(fēng)險(xiǎn)的作用。（二）在合同中加列貨幣保值條款學(xué)生分組自學(xué)并發(fā)言（因?yàn)楸局R(shí)點(diǎn)有難度）1.綜合貨幣單位保值條款如：特別提款權(quán)（SDRs）、歐洲貨幣單位（歐元），它們由一定比重的硬幣與軟幣搭配組成。演示教師用幻燈片舉例說明綜合貨幣單位的保值功能舉例：德國(guó)進(jìn)口商從美國(guó)進(jìn)口設(shè)備，價(jià)值為 1 000 萬美元，即期匯

5、率為 1 美元 = 2 .0 德國(guó)馬克，一年后以馬克兌付美元貨款。該公司擔(dān)心美元升值，增加進(jìn)口成本，決定以 SDRs 計(jì)價(jià)保值。已知簽訂合同時(shí)，1 特別提款權(quán) = 1 .328 0 美元，則合同應(yīng)訂明進(jìn)口設(shè)備貨價(jià)為 1 000 萬/1 .328 0 = 753 萬特別提款權(quán)。如果一年后支付時(shí)，美元對(duì)德國(guó)馬克匯價(jià)為 1 美元 = 2 .5 德國(guó)馬克，即表明美元升值，那么 SDRs 對(duì)美元一般將按此幅度貶值，假如支付時(shí) 1 特別提款權(quán) = 1 .100 美元，則德國(guó)進(jìn)口商支付進(jìn)口貨款為 753 萬 1 .1 2 .5 = 2 070 .75 萬德國(guó)馬克，比簽訂合同時(shí)預(yù)計(jì)的 2 000 萬德國(guó)馬克貨

6、款僅多 70 .75 萬德國(guó)馬克，而如果不以 SDRs 計(jì)價(jià)，很明顯要多支付 500 萬德國(guó)馬克 ( 2 500 萬 - 2 000 萬 = 500 萬 )。講解2.物價(jià)指數(shù)保值條款指以某種商品的價(jià)格指數(shù)或物價(jià)消費(fèi)指數(shù)保值 ,進(jìn)出口商品的貨價(jià)依據(jù)價(jià)格指數(shù)作相應(yīng)的調(diào)整。講解3.滑動(dòng)價(jià)格保值條款指訂立貿(mào)易合同時(shí)買賣商品的部分價(jià)格暫不確定 ,根據(jù)履約時(shí)市場(chǎng)行情或生產(chǎn)費(fèi)用變化加以調(diào)整。單項(xiàng)練習(xí)綜合貨幣單位有_、 _等。講解（三）調(diào)整價(jià)格1.加價(jià)保值法加價(jià)后的商品價(jià)格=原商品價(jià)格（1計(jì)價(jià)貨幣貶值率）2.壓價(jià)保值法壓價(jià)后的商品價(jià)格=原商品價(jià)格（1計(jì)價(jià)貨幣升值率）A國(guó)進(jìn)口商B國(guó)出口商我要提高貨價(jià)，降低風(fēng)險(xiǎn)！

7、A國(guó)進(jìn)口商B國(guó)出口商我要提高貨價(jià)，降低風(fēng)險(xiǎn)！教師用幻燈片舉例說明價(jià)格調(diào)整的情況計(jì)價(jià)貨幣：A國(guó)貨幣計(jì)價(jià)貨幣：A國(guó)貨幣 圖38分析若爭(zhēng)取不到有利自己的貨幣，則B國(guó)出口商可在價(jià)格方面進(jìn)行調(diào)整，以減輕風(fēng)險(xiǎn)的程度。相反亦然。單項(xiàng)練習(xí)判斷：提高貨價(jià)就一定能避免外匯風(fēng)險(xiǎn)。（ ）二、利用外匯交易與借貸投資業(yè)務(wù)防止外匯風(fēng)險(xiǎn)的方法（40分鐘）基本原則：貨幣以三個(gè)“同一”，一個(gè)“反向”為流動(dòng)內(nèi)容，同一金額、同一貨幣、同一時(shí)間、反向流動(dòng)（一）即期合同法講解指具有外匯債權(quán)或債務(wù)的公司通過與外匯銀行簽訂賣出或購(gòu)買外匯的即期合同來消除外匯風(fēng)險(xiǎn)。學(xué)生分組自學(xué)并發(fā)言（因?yàn)楸局R(shí)點(diǎn)有難度）教師演示教師用幻燈片舉例說明即期合同法的

8、使用方法AA公司美元的反向流動(dòng)A公司與法蘭克福銀行簽訂即期合同兩天內(nèi)支付貨款即期買進(jìn) 即期支付 圖39分析這種方法的支付貨款日期和外匯買賣的交割期應(yīng)是同一時(shí)間(二)遠(yuǎn)期合同法講解指具有外匯債權(quán)或債務(wù)的企業(yè)或公司通過與銀行簽訂賣出或購(gòu)買遠(yuǎn)期外匯合同以消除外匯風(fēng)險(xiǎn)。演示教師用幻燈片舉例說明即期合同法的使用方法公司公司美元的反向流動(dòng)用馬克購(gòu)買天遠(yuǎn)期美元合同天 圖310分析對(duì) A 公司來說，由于 90 天后付出美元，有一筆美元流出，通過遠(yuǎn)期合同的簽訂 90 天后有一筆美元流入，實(shí)現(xiàn)了資金的反向流動(dòng)，從而抵消了美元兌馬克匯率可能波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。單項(xiàng)練習(xí)讓學(xué)生根據(jù)題目畫出示意圖德國(guó)E公司從美國(guó)進(jìn)口US$50

9、000的商品，90天后付款。為防止90天后美元升值帶來風(fēng)險(xiǎn)損失，該公司在外匯市場(chǎng)上簽訂購(gòu)買90天遠(yuǎn)期US$50 000的合同，3個(gè)月遠(yuǎn)期匯率為US$1=DMl，628516300。3個(gè)月后遠(yuǎn)期合同交割，E公司支付DM 81 500(DMl6300US$1US$50 000)，買進(jìn)US$50 000，向美國(guó)公司支付。由于做了遠(yuǎn)期外匯業(yè)務(wù)，E公司把進(jìn)口成本固定在本幣81500馬克的水平上，防止了風(fēng)險(xiǎn)損失。90天后從銀行購(gòu)入美元付給出口商，創(chuàng)造了相反的外幣流動(dòng)。（三）借款法講解借款法是指有遠(yuǎn)期外匯收入的企業(yè)通過向銀行借進(jìn)一筆與其遠(yuǎn)期收入相同金額、相同期限、相同貨幣的貸款，以達(dá)到融通資金、防止外匯風(fēng)險(xiǎn)

10、和改變外匯風(fēng)險(xiǎn)時(shí)間結(jié)構(gòu)的方法。學(xué)生分組自學(xué)并發(fā)言 （因?yàn)楸局R(shí)點(diǎn)有難度）教師演示教師用幻燈片舉例說明即期合同法的使用方法馬克的反馬克的反向流動(dòng)鋼鐵公司0天180天DM500000貨款還銀行DM500000 圖311分析鋼鐵公司借款后，隨即換成本幣，消除了外幣對(duì)本幣價(jià)值變化的風(fēng)險(xiǎn)，若只借款不換成本幣，則只消除了時(shí)間風(fēng)險(xiǎn)，而忽視了價(jià)值變化的因素。（四）投資法講解在簽訂貿(mào)易合同后，進(jìn)口商借買入相應(yīng)數(shù)量的外匯，然后以這筆外幣在國(guó)際金融市場(chǎng)上做相應(yīng)期限的短期投資。付款期限到期時(shí)，進(jìn)口商收回外幣投資并向出口商支付貨款。演示 教師用幻燈片舉例說明即期合同法的使用方法9090天B公司投資$500000天$50

11、000收回投資$50000美元反向流動(dòng) 圖312分析投資法是將未來的支付轉(zhuǎn)移到現(xiàn)在，借款法是將未來的收入轉(zhuǎn)移到現(xiàn)在。（五）提前收付或拖延收付法講解預(yù)計(jì)貨幣將下?。哼M(jìn)口商推遲訂貨或延期付款；出口商使交貨日期提前或早收貨款；預(yù)計(jì)貨幣將上?。合喾?。單項(xiàng)練習(xí)填空：若預(yù)測(cè)計(jì)價(jià)貨幣匯率將上浮，進(jìn)口商應(yīng)_付款。（六）平衡法講解指在一筆交易發(fā)生時(shí)或發(fā)生后，再進(jìn)行一筆與該筆交易同幣種、同金額、收付日期也完全相同、但資金流向相反的交易，從而使兩筆交易所面臨匯率變動(dòng)的影響互相抵消。演示教師用幻燈片舉例說明平衡法的用法中國(guó)企業(yè)中國(guó)企業(yè)日本企業(yè)美國(guó)企業(yè)出口$100000進(jìn)口付款日期=收款日期 圖313分析中國(guó)為避免美元

12、貶值的損失，則在出口之后再進(jìn)口一筆付款日期和前一筆出口的收款日期一樣，金額相等的商品，從而消除外匯風(fēng)險(xiǎn)。但現(xiàn)實(shí)中一個(gè)國(guó)際公司每筆交易的應(yīng)收應(yīng)付貨幣完全平衡是很難實(shí)現(xiàn)的。（七）多種貨幣組合法講解亦稱一攬子貨幣計(jì)價(jià)法，指在進(jìn)出口合同中使用兩種以上的貨幣來計(jì)價(jià)，以消除外匯匯率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。第三環(huán)節(jié) 課堂練習(xí)（10分鐘）1.在進(jìn)出口貿(mào)易中，為什么采取“收硬付軟”的原則？2.簡(jiǎn)述提前或推遲收付外匯法。第四環(huán)節(jié) 小結(jié)（8分鐘）一、在交易合同中防范外匯風(fēng)險(xiǎn)的條款（一）選擇好計(jì)價(jià)貨幣1.爭(zhēng)取使用本國(guó)貨幣作為計(jì)價(jià)貨幣2.出口先硬幣，進(jìn)口選軟幣3.采取軟硬貨幣搭配法（二）在合同中加列貨幣保值條款1.綜合貨幣單位保值條款2.物價(jià)指數(shù)保值條款3.滑動(dòng)價(jià)格保值條款（三）調(diào)整價(jià)格二、利用外匯交易與借貸投資業(yè)務(wù)防止外匯風(fēng)險(xiǎn)的方法1.即期合同法2.遠(yuǎn)期合同法3.借款法4.投資法5.提前收付或拖延收付法6.平衡法7.多種貨幣組合法第五環(huán)節(jié) 布置作業(yè)（2分鐘）為什么多種貨幣組合法能消除外匯風(fēng)險(xiǎn)？請(qǐng)舉例說明?！景鍟O(shè)計(jì)】外匯風(fēng)險(xiǎn)防范方法一、在交易合同中防范外匯風(fēng)險(xiǎn)的條款（一）選擇好計(jì)價(jià)