2021血液透析行業(yè)分析報(bào)告

1、 4/42021血液透析行業(yè)分析報(bào)告 2014血液透析行業(yè)市場(chǎng)分析報(bào)告 正文目錄 一、終末期腎?。‥SRD）市場(chǎng)現(xiàn)狀 (3) 1、終末期腎病（ESRD）市場(chǎng)概覽具備千億潛力 (3) 2、未來終末期腎病發(fā)病率呈增高趨勢(shì) (4) 3、中國(guó)的ESRD 治療率仍然極低 (6) 4、注冊(cè)透析患者人數(shù)激增 (7) 5、政策紅利釋放患者需求 (8) 二、血液透析市場(chǎng)分析 (10) 1、血透主導(dǎo)透析市場(chǎng) (10) 2、血透與腹透優(yōu)勢(shì)比較 (12) 三、血透產(chǎn)業(yè)鏈機(jī)遇分析 (14) 1、掘金血透產(chǎn)業(yè)鏈耗材、藥品、服務(wù)三大金礦 (14) 2、透析器國(guó)產(chǎn)品牌崛起 (14) 3、血透服務(wù)企業(yè)化的機(jī)遇與挑戰(zhàn) (17)

2、4、國(guó)產(chǎn)透析機(jī)品牌正在崛起 (19) 5、透析藥品易被忽略的利潤(rùn)點(diǎn) (20) （1）血液透析液 (20) （2）抗貧血藥 (21) （3）抗凝藥 (21) 6、民營(yíng)血透服務(wù)發(fā)展趨勢(shì)分析 (23) （1）血透成本及價(jià)格分析 (24) （2）民營(yíng)血透服務(wù)三大運(yùn)營(yíng)模式分析 (25) （3）血透服務(wù)資質(zhì)未來有望放開 (26) （4）獨(dú)立血透中心醫(yī)患資源是最大壁壘 (26) （5）血透中心民營(yíng)化規(guī)?；俏ㄒ坏陌l(fā)展方向 (30) 三、海外血透領(lǐng)軍企業(yè)模式分析 (31) 1、Fresenius公司模式分析 (31) （1）Fresenius：產(chǎn)品服務(wù)一體化的全球化公司 (31) （2）Fresenius 成

3、長(zhǎng)邏輯梳理 (32) 2、DaVita公司模式分析 (33) （1）DaVita快速擴(kuò)張的美國(guó)血透服務(wù)巨頭 (33) （2）DaVita 成長(zhǎng)邏輯梳理 (35) 四、我國(guó)血透市場(chǎng)企業(yè)分析 (36) 1、山東威高打通血液透析全產(chǎn)業(yè)鏈 (36) （1）、公司介紹 (36) （2）、發(fā)展路徑：借助合資力量，打破透析機(jī)進(jìn)口壟斷 (37) （3）、構(gòu)建全國(guó)性透析服務(wù)網(wǎng)絡(luò) (38) 2、常山藥業(yè)：全產(chǎn)業(yè)鏈覆蓋的肝素專家 (38) （1）、把握進(jìn)口替代機(jī)會(huì)，分享基藥制度紅利 (39) （2）、通過FDA認(rèn)證，拓展海外市場(chǎng) (40) （3）、研發(fā)驅(qū)動(dòng)成長(zhǎng)，重磅品種可期 (40) 3、新華醫(yī)療：打造平臺(tái)型器械龍

4、頭 (41) （1）、制藥裝備行業(yè)絕對(duì)龍頭 (41) （2）、布局醫(yī)療服務(wù)藍(lán)海 (42) （3）、發(fā)力血液透析 (42) 圖表目錄 圖表1：2006 年世界及東亞各地區(qū)終末期腎病患病率（p.m.p，百萬人口） (4) 圖表2：2011 年中國(guó)ESRD 患病原因分布 (4) 圖表3：中國(guó)糖尿病患病率激增 (5) 圖表4：2006 年世界及東亞各地區(qū)由糖尿病引起的ESRD 比例 (5) 圖表5：2011 年接受治療的終末期腎病病人數(shù) (6) 圖表6：2011 年全球部分地區(qū)透析患者分布vs.總?cè)丝跀?shù) (7) 圖表7：2007-2015年年接受血透治療的終末期腎病病人數(shù) (8) 圖表8：未來醫(yī)保政策

5、逐漸向大病保障傾斜 (8) 圖表9：醫(yī)保政策支持血透實(shí)際報(bào)銷比例提升 (9) 圖表10：血液透析示意圖 (10) 圖表11：血液透析和腹膜透析臨床比較 (11) 圖表12：血透與腹透優(yōu)勢(shì)比較 (12) 圖表13：2011 年主要國(guó)家血透與腹透的患者比例 (12) 圖表14：血透產(chǎn)業(yè)鏈 (14) 圖表15：透析器原理示意圖 (14) 圖表16：中國(guó)透析器市場(chǎng)規(guī)模測(cè)算及假設(shè) (15) 圖表17：主流品牌透析器獲批時(shí)間和招標(biāo)價(jià)格 (16) 圖表18：費(fèi)森尤斯血液透析機(jī) (17) 圖表19：威高日機(jī)裝血液透析機(jī) (17) 圖表20：血透機(jī)市場(chǎng)需求假設(shè) (18) 圖表21：20072011 年我國(guó)血液透

6、析設(shè)備進(jìn)口規(guī)模（百萬美元）及增速 (18) 圖表22：2009 年血透機(jī)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局 (19) 圖表23：EPO 樣本醫(yī)院銷售收入（百萬元） (21) 圖表24：肝素與低分子肝素比較 (22) 圖表25：2005-2014年低分子肝素鈉鈣樣本醫(yī)院銷售收入（百萬元） (22) 圖表26：2013 年低分子肝素樣本醫(yī)院市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局 (23) 圖表27：2013 年低分子肝素樣本醫(yī)院市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局 (23) 圖表28：2011 年不復(fù)用透析器情況下單次血透成本及其構(gòu)成 (24) 圖表29：?jiǎn)未窝赋杀景凑袠?biāo)價(jià)格（2013 年）拆分 (25) 圖表30：?jiǎn)未窝父黜?xiàng)成本占比（按大類） (25) 圖表31

7、：三種主流血透服務(wù)運(yùn)營(yíng)模式 (25) 圖表32：2010 年全球血透中心運(yùn)營(yíng)模式 (26) 圖表33：威高合作血透中心數(shù)量 (27) 圖表34：威高血液透析業(yè)務(wù)收入及營(yíng)業(yè)利潤(rùn)（百萬元） (28) 圖表35：獨(dú)立血透中心模式和醫(yī)院合作模式的盈利模式 (29) 圖表36：2000-2013 年Fresenius 營(yíng)業(yè)收入情況概覽 (31) 圖表37：2000-2013 年Fresenius 凈利潤(rùn)情況概覽 (31) 圖表38：Fresenius 業(yè)務(wù)收入結(jié)構(gòu) (32) 圖表39：Fresenius 發(fā)展歷程梳理 (33) 圖表40：2000-2013 年DaVita 營(yíng)業(yè)收入情況概覽 (33) 圖

8、表41：2000-2013 年DaVita 凈利潤(rùn)情況概覽 (34) 圖表42：2000-2013 年DaVita 營(yíng)業(yè)收入情況概覽 (34) 圖表43：2000-2013 年DaVita 凈利潤(rùn)情況概覽 (35) 圖表44：DaVita發(fā)展歷程梳理 (36) 圖表45：2010-2015年威高透析耗材收入（百萬元）及增速 (37) 圖表46：2010-2015年威高血透機(jī)收入（百萬元）及增速 (37) 圖表47：2008 年-2013 年公司收入結(jié)構(gòu) (39) 圖表48：2008 年-2013 年公司毛利結(jié)構(gòu) (39) 圖表49：低分子肝素鈣市場(chǎng)概覽 (40) 一、終末期腎?。‥SRD）市場(chǎng)

9、現(xiàn)狀 1、終末期腎病（ESRD）市場(chǎng)概覽具備千億潛力 中國(guó)的終末期腎病發(fā)病率應(yīng)處于世界平均水平，按理論發(fā)病率計(jì)算患者人數(shù)超過200 萬，治療費(fèi)用約7 萬元/人，理論市場(chǎng)空間超過1000 億元。目前國(guó)內(nèi)注冊(cè)透析病人數(shù)僅30萬，存量市場(chǎng)200 億元。隨著醫(yī)療保障水平提高，尤其是大病醫(yī)保政策的推行，血液凈化行業(yè)近三年CAGR30%，未來高增長(zhǎng)還將延續(xù)。受償付模式及政策影響，血液透析將持續(xù)主導(dǎo)市場(chǎng)。 低治療率，高增速，大潛力 終末期腎?。‥nd stage renal disease, ESRD）指各種慢性腎病的終末階段，俗稱“尿毒癥”。終末期腎病病人的腎臟功能已經(jīng)不可逆的衰竭，必須通過規(guī)律的透析治療

10、延長(zhǎng)生命。根據(jù)中國(guó)醫(yī)學(xué)會(huì)腎病學(xué)分會(huì)2008 年的統(tǒng)計(jì)，終末期腎病的點(diǎn)發(fā)病率為36.1/百萬人口，患病率為79.1/百萬人口，遠(yuǎn)低于世界及東亞平均水平，這主要是由于病人應(yīng)答不全面，病人治療率低造成的。目前每年新確診的終末期腎病病人應(yīng)在1015 萬人，存量病人約200 萬，按年治療費(fèi)用7 萬元計(jì) 算，潛在市場(chǎng)規(guī)模超過千億。 圖表1：2006 年世界及東亞各地區(qū)終末期腎病患病率（p.m.p，百萬人口） 注：中國(guó)的患病率數(shù)據(jù)來自于中華醫(yī)學(xué)會(huì)，2008 年；其余患病率數(shù)據(jù)來自于USRDS，2006 年 資料來源：中華醫(yī)學(xué)會(huì)，USRDS，中金公司研究部2、未來終末期腎病發(fā)病率呈增高趨勢(shì) 引起終末期腎病的病因中，除了原發(fā)性腎炎外，還有糖尿病腎病、高血壓腎病、多囊腎病等。粗略統(tǒng)計(jì)，原發(fā)性腎炎引起的腎衰竭最多，占45%，在繼發(fā)性腎衰竭中，糖尿病占比最大為19%。而在發(fā)達(dá)國(guó)家中，糖尿病則是引發(fā)終末期腎病最