證券投資學(xué)名詞解釋

證券投資學(xué)名詞解釋第一章（一證券的概念：證券（Securities）可以按照證券所規(guī)定內(nèi)容取得相應(yīng)的權(quán)益。證券可以分為無價(jià)證券和有價(jià)證券兩大類。商品證券，貨幣證券和資本證券三類。（二所謂投資(investment)，就是投資主體為獲取未來收益或經(jīng)營、實(shí)施某源，獲得某種資產(chǎn)及收益的過程。（三）證券投資的概念：證券投資是一種金融投資或間接投資，它是個(gè)人、企業(yè)、銀行及其他社會(huì)團(tuán)體用積累起來的資金購買股票、債券等有價(jià)證券，借以獲取收益的行為。證券投資又可分為直接投資和間接投資兩種。第二章（一）現(xiàn)貨交易(spottrading)：交后即行交割的交易。現(xiàn)貨交易的特點(diǎn)：1、是實(shí)物交易，沒有對(duì)沖；2、是交割迅速、清算及時(shí)?，F(xiàn)貨交易的缺點(diǎn)是不能適應(yīng)買賣雙方對(duì)市場(chǎng)預(yù)期價(jià)格變動(dòng)的趨勢(shì)進(jìn)行有效的投資選擇的需要。（二期貨交易(futurestrading)：定期間，以雙方預(yù)先同意的價(jià)格交割特定數(shù)量證券的交易。（三）信用交易(margintrading)：信用交易也稱保證金交易或墊頭交易，指證券商將自有資金或銀行貸款及證券墊付給投資者買賣證券的一種交易方式，分為“融資”和“融券”兩種。（四期權(quán)交易(optiontrading)：格和數(shù)量買賣某一特定有價(jià)證券的權(quán)利所進(jìn)行的交易。交易包括三個(gè)當(dāng)事人，即期權(quán)出售者、購買者和證券商。期權(quán)的買方擁有執(zhí)行期權(quán)的權(quán)利，但無執(zhí)行的義務(wù)；而期權(quán)的賣方只有履行期權(quán)的義務(wù)。期權(quán)有買入期權(quán)和賣出期權(quán)；美式期權(quán)和歐式期權(quán)；場(chǎng)內(nèi)期權(quán)和場(chǎng)外期權(quán)等。第三章（一（二長(zhǎng)期投資者有，享受股東權(quán)益。長(zhǎng)期投資者往往更能獲得可觀的投資收益。第四章（一）股份公司的概念：股份公司是按照一定章程和法定程序集資合營的一種企業(yè)組織形式，是一種集多方資本為共同資本、共同營利、并按所持有的股份多少行使權(quán)力和分配利益的經(jīng)濟(jì)組織。（二）股份有限公司：股份有限公司是由法定數(shù)目以上的有限責(zé)任股東所組成的有限公司。其特點(diǎn)是：公司資本被分成若干等分，由投資者認(rèn)繳，并發(fā)行股票；償責(zé)任；股東以其股份享受權(quán)益，承擔(dān)義務(wù)；股票可以自由轉(zhuǎn)讓。（三有限責(zé)任公司：每個(gè)股東以其所認(rèn)繳的出資額對(duì)公司承擔(dān)有限責(zé)任（四）股票的概念：股票（stock）是股份公司發(fā)給股東作為入股憑證并借以取得股息的一種有價(jià)證券。股票既能給持有者提供定期收入，又能當(dāng)作商品進(jìn)行買賣轉(zhuǎn)讓。息收入。買賣股票實(shí)際上就是買賣或轉(zhuǎn)讓一種領(lǐng)取股息的憑證。（五普通股的概念：普通股（commonstock）普通股股東享有的權(quán)利與承擔(dān)的義務(wù)最為廣泛，完全符合一般股東的基本標(biāo)準(zhǔn)。權(quán)。持股愈多，控制公司的權(quán)力就愈大。（六優(yōu)先股的概念：優(yōu)先股（preferred時(shí)又有更多限制的股票。在股東大會(huì)上一般沒有表決權(quán)，不能享有公司經(jīng)營控制權(quán)。（七股票的面值為依據(jù)。優(yōu)先股的收益是固定的，而普通股的收益是不固定的。（八）股票價(jià)格指數(shù)的概念：股價(jià)指數(shù)是用來反映股票市場(chǎng)中股票價(jià)格總體變動(dòng)水平的指標(biāo)。第五章（一承諾按一定利率和在一定日期支付利息，并在特定日期償還本金的一種債務(wù)憑證和有價(jià)證券。發(fā)行債券是政府和企業(yè)向社會(huì)籌集長(zhǎng)、短期資金的重要途徑。（二（三）金融債券：金融債券是由銀行及非銀行金融機(jī)構(gòu)依照法定程序并約定在一定時(shí)期內(nèi)還本付息的債務(wù)憑證。（四公司債券：債券持有人同企業(yè)之間只存在普通的債權(quán)債務(wù)關(guān)系公司債券的信譽(yù)低于政府債券和金融債券，風(fēng)險(xiǎn)較大，因而利率一般也較高。第六章（一）投資基金是一種大眾化的證券投資工具（二）公司型基金：公司型基金是以組建股份公司（投資公司）的形式，發(fā)行公司股票募集投資者資金，其特點(diǎn)是組建的股份公司即為基金公司本身。（三）契約型基金：契約型基金是指通過信托契約的形式設(shè)立的基金。（四創(chuàng)業(yè)投資基金（風(fēng)險(xiǎn)投資基金：（五位賣給基金并收回現(xiàn)金，也就是基金應(yīng)投資者的要求買回基金單位的過程，稱為贖回。（六）基金的投資組合：基金的投資組合是指基于某種投資政策而將基金投資于各種第七章（一所謂金融衍生工具DerivativeInstrument（二）期貨交易的概念：期貨交易是一種集中交易標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約的交易形式。即交易雙方在期貨交易所通過買賣標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約（三）期貨合約：期貨合約是由期貨交易所統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來某一特定時(shí)間和地點(diǎn)交收一定數(shù)量和質(zhì)量實(shí)物商品或金融商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約。（四金融期貨：(Financial（五期權(quán)的概念以放棄這個(gè)權(quán)利。義務(wù)相應(yīng)獲得報(bào)酬，這筆費(fèi)用叫期權(quán)費(fèi)或期權(quán)價(jià)格。第八章（一結(jié)構(gòu)，是金融市場(chǎng)的一個(gè)重要組成部分。（二）股權(quán)分置的含義：股權(quán)分置是中國股市特有的現(xiàn)象，外國并不存在。同股不同價(jià)，同股不同權(quán)。資產(chǎn)的管理有很大的關(guān)聯(lián)。（三）B股：B股是指以人民幣為面值、以外幣認(rèn)購和交易、專供境外（臺(tái)A股的對(duì)稱。（四）ADR：(DepositoryReceipts,簡(jiǎn)稱DR表外國某一有價(jià)證券的可轉(zhuǎn)讓憑證，屬公司融資業(yè)務(wù)范疇的金融衍生工具。第九章（一構(gòu)成證券發(fā)行市場(chǎng)的組織要素有三個(gè)：證券發(fā)行人（發(fā)行市場(chǎng)的主體）證券投資者（發(fā)行市場(chǎng)的客體）證券承銷商（發(fā)行市場(chǎng)的中介）（二證券發(fā)行人（三證券投資者者將要認(rèn)購證券的個(gè)人或法人組織，它是構(gòu)成證券發(fā)行市場(chǎng)的另一基本要素。證券投資者一般可分為個(gè)人投資者和機(jī)構(gòu)投資者兩大類。證券投資者是證券發(fā)行市場(chǎng)的資金供給者。（四證券承銷商是證券市場(chǎng)上協(xié)助證券發(fā)行并負(fù)責(zé)尋找證券購買者的機(jī)為發(fā)行者包銷或代銷證券的證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)，主要有商業(yè)銀行、投資銀行、證券公司等。第十章（一(stockexchange債券等有價(jià)證券并形成有價(jià)證券行市的、有固定場(chǎng)所的市場(chǎng)。（二公司制證券交易所：（三會(huì)員制證券交易所：會(huì)員制證券交易所通常由證券公司、投資公司等證券商自（四）第三市場(chǎng)：第三市場(chǎng)是指專門或基本上是交易那些在交易所已經(jīng)上市的證券的場(chǎng)外市場(chǎng)，不通過證券交易所而在投資者之間直接進(jìn)行證券買賣。（五第四市場(chǎng)接證券交易市場(chǎng)。其實(shí)質(zhì)是從事大批量證券交易的一個(gè)電子計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)。（六）OTC市場(chǎng)：OTC是個(gè)非集中交易的證券流通市場(chǎng)，它沒有固定的交易場(chǎng)所。OTC是個(gè)協(xié)商價(jià)格的市場(chǎng)。OTC的廣泛性。OTC有自己的一整套交易規(guī)則和管理辦法。（七為暫時(shí)無法在主板上市的中小企業(yè)和新興公司提供融資途徑和成長(zhǎng)空間的證券交易市場(chǎng)對(duì)主板市場(chǎng)的有效補(bǔ)充，在資本市場(chǎng)中占有重要的位置。第十一章:股票指數(shù)期貨SharePriceIndexFuture個(gè)特定的時(shí)間，按照雙方事先約定的價(jià)格，進(jìn)行股票指數(shù)交易的一種標(biāo)準(zhǔn)化協(xié)議。第十三章未