理財知識課程導(dǎo)論課件

第一章：導(dǎo)論

第一章：導(dǎo)論1第一節(jié)：個人理財?shù)母拍罴昂x解析第二節(jié)：個人理財?shù)囊饬x與重要性第三節(jié)：正確的理財理念與典型誤區(qū)第四節(jié)：個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展過程及其前景第五節(jié)：理財師的職業(yè)定位及其資格認證第六節(jié)：個人理財規(guī)劃的基本流程第一節(jié)：個人理財?shù)母拍罴昂x解析2第一節(jié)：個人理財?shù)母拍罴昂x解析

關(guān)于“個人理財”的相關(guān)定義，由于提出者所持的研究角度和內(nèi)容側(cè)重各有不同，從而擁有很多不同的表述：個人理財是指‘運作您的金錢，并使其滿足您個人財富需求的過程’

——卡普爾《個人理財》個人理財是指‘對于如何積累和保護您的財富以滿足您未來目標的一系列決定’——夸克.霍：《個人理財策略》個人理財是指‘如何制定合理利用財務(wù)資源，實現(xiàn)客戶個人人生目標的程序’——美國理財師資格鑒定委員會個人理財是指‘專業(yè)理財人士通過收集客戶資料，明確客戶的理財目標和風險屬性，為客戶量身定制合適的理財方案并及時執(zhí)行、監(jiān)控和調(diào)整的職業(yè)’——現(xiàn)代國際理財規(guī)劃標準公司第一節(jié)：個人理財?shù)母拍罴昂x解析

關(guān)于“個人理財”的相關(guān)定義3個人理財：是指通過制訂和實施適宜的財務(wù)規(guī)劃（FinancialPlanning），對個人（及家庭）所擁有的消費性財務(wù)資源和投資性財務(wù)資源進行有效地管理，并進而最終實現(xiàn)被管理者財務(wù)安全和財務(wù)自由目標的經(jīng)濟活動。概念的邏輯展開就是理論（黑格爾）個人理財：是指通過制訂和實施適宜的財務(wù)規(guī)劃（Financia4幾組引申概念的含義解析廣義的“財”與狹義的“財”消費性財務(wù)資源與投資性財務(wù)資源個人理財理念與個人理財規(guī)劃個人理財、公司理財與公共理財個人自主理財與專業(yè)理財個人生活理財與個人投資理財專項理財與綜合理財金融機構(gòu)理財和第三方理財財務(wù)安全與財務(wù)自由幾組引申概念的含義解析廣義的“財”與狹義的“財”5廣義的“財”和狹義的“財”狹義的“財”是指“財產(chǎn)”：指能夠給所有者直接帶來價值利益的有形或無形的財產(chǎn)。有形財產(chǎn)具有實物形態(tài)，包括現(xiàn)金及銀行存款、房屋、汽車、珠寶、有價證券（如股票、基金、債券、信托產(chǎn)品）等；無形財產(chǎn)，不具有實物形態(tài)，包括各種知識產(chǎn)權(quán)，如專利、版權(quán)等。廣義的“財”是指“財富”：除包括狹義的財產(chǎn)范圍之外，還包括可以間接帶來價值利益的無形資源，如榮譽、智慧、知識、健康、經(jīng)驗、閱歷、社會關(guān)系等。一般意義上的個人理財對象指的是狹義的“財產(chǎn)”概念，其又經(jīng)常被專業(yè)人士正式稱之為個人所擁有的“財務(wù)資源”。廣義的“財”和狹義的“財”狹義的“財”是指“財產(chǎn)”：指能夠給6消費性財務(wù)資源與投資性財務(wù)資源我們可以根據(jù)個人及家庭所擁有的財產(chǎn)的特點，把個人財務(wù)資源分為“消費性財務(wù)資源”與“投資性財務(wù)資源”兩大類。消費性財務(wù)資源：俗稱“消費品”，該類財產(chǎn)在使用和折舊過程中，隨著自身原有價值的耗散，無法再為其所有者帶來新的更多的價值利益。根據(jù)其使用特點，又可分為：日用品、耐用品和奢侈品。投資性財務(wù)資源：俗稱“資本品，或資產(chǎn)”，該類財產(chǎn)在使用和折舊過程中，可以在未來為其所有者源源不斷的帶來更多的新的價值利益。比如股票、債券等金融資產(chǎn)，廠房、設(shè)備等固定資產(chǎn)。專利、版權(quán)等無形資產(chǎn)。注意：“消費性財務(wù)資源”與“投資性財務(wù)資源”并不存在嚴格的“物”的界限，這一點在房產(chǎn)或收藏品表現(xiàn)得最為充分。消費性財務(wù)資源與投資性財務(wù)資源我們可以根據(jù)個人及家庭所擁有的7個人理財、公司理財與公共理財三者同屬于理財學(xué)范疇，都必須遵循理財學(xué)的基本原理，都必須運用各類金融工具，都需考慮投資組合和風險規(guī)避，但由于服務(wù)對象不同，其目標、內(nèi)容和程序方面存在差異：首先，對象不同，個人理財服務(wù)的服務(wù)對象是個人或家庭，公司理財是面向企業(yè)的理財，而公共理財則是面向非營利組織的理財；其次，側(cè)重面不同，公司理財偏重企業(yè)的投融資管理，主要包括資本預(yù)算、資本結(jié)構(gòu)、長短期投融資和股利政策等方面，而個人理財則更偏重于為實現(xiàn)個人或家庭目標而設(shè)計生命周期內(nèi)的財務(wù)規(guī)劃，主要包括消費、教育、保險、養(yǎng)老、遺產(chǎn)和稅收等方面的事宜個人理財、公司理財與公共理財三者同屬于理財學(xué)范疇，都必須遵循8個人自主理財與專家理財個人理財，從理財活動的實施主體角度看，可分為個人自主理財與專家理財兩大類：個人自主理財：是指財務(wù)規(guī)劃的制定和實施者主體是財務(wù)資源的所有人自身。是個人及家庭財務(wù)資源的所有者依據(jù)自身所擁有的理財知識和個人經(jīng)驗進行自主理財?shù)慕?jīng)濟活動。專家理財：是指由專業(yè)理財人員運用科學(xué)的理財方法和特定的理財程序，在盡量明確個人客戶的理財目標，分析客戶的財務(wù)狀況的基礎(chǔ)上，為客戶制訂和實施理財方案的一種綜合金融服務(wù)。根據(jù)專業(yè)理財人員的來源（銀行、證券、保險、基金、專業(yè)投資理財公司）和金融服務(wù)的不同特點，現(xiàn)實經(jīng)濟生活中，專業(yè)理財人士又有理財規(guī)劃師、金融策劃師、金融理財師、個人賬務(wù)策劃師、個人財富管理師等不同稱謂。個人自主理財與專家理財個人理財，從理財活動的實施主體角度看，9個人理財理念與個人理財規(guī)劃個人理財，從研究范圍的側(cè)重面角度看，可分為理財理念研究與理財規(guī)劃實務(wù)研究兩類：理財理念研究：以探討個人及家庭理財所應(yīng)遵循的基本財務(wù)規(guī)律和財務(wù)原則為研究重心。目的是為個人理財提供堅實理論基礎(chǔ)。規(guī)劃實務(wù)研究：以個人理財?shù)囊?guī)劃流程和具體實務(wù)操作為研究重心。目的是指導(dǎo)和規(guī)范專業(yè)理財師的財務(wù)規(guī)劃工作，提升其財務(wù)規(guī)劃的水平和能力。本課程在授課內(nèi)容上力求“理論”與“實務(wù)”的結(jié)合。個人理財理念與個人理財規(guī)劃個人理財，從研究范圍的側(cè)重面角度看10個人生活理財與個人投資理財個人理財，從所涉及內(nèi)容的角度看：可分為個人生活理財與個人投資理財兩大類：個人生活理財是指通過制訂財務(wù)計劃對個人消費性財務(wù)資源的適當管理，并通過規(guī)劃的不斷優(yōu)化與調(diào)整，以實現(xiàn)財務(wù)目標（安全與自由）的經(jīng)濟活動。生活理財?shù)暮诵脑谟诟鶕?jù)個人的消費性資源狀況和消費偏好來實現(xiàn)個人的人生目標。個人投資理財是指通過制訂財務(wù)計劃對個人投資性財務(wù)資源進行適當管理，并通過規(guī)劃的不斷優(yōu)化調(diào)整，以追求財務(wù)目標的經(jīng)濟活動。投資理財?shù)暮诵脑谟诟鶕?jù)個人的投資性資源狀況和風險偏好來實現(xiàn)個人的經(jīng)濟目標。本課程內(nèi)容將以個人投資理財為主，兼顧生活理財規(guī)劃。個人生活理財與個人投資理財個人理財，從所涉及內(nèi)容的角度看：可11專項理財與綜合理財個人理財（規(guī)劃）按層次結(jié)構(gòu)可分為：專項理財與綜合理財兩大類：專項理財指針對個人或家庭某一領(lǐng)域的實際問題，為解決其某一方面的理財需求，為其制定單項規(guī)劃的過程，具體主要包括現(xiàn)金規(guī)劃、消費支出規(guī)劃、教育規(guī)劃、保險規(guī)劃、稅收籌劃、投資規(guī)劃、退休養(yǎng)老規(guī)劃、財產(chǎn)分配與傳承規(guī)劃等。綜合理財是對個人或家庭全盤情況考慮，為提高或改善其整體財務(wù)狀況，實現(xiàn)其人生目標而制定綜合方案的過程。綜合理財應(yīng)以專項理財為基礎(chǔ)，但絕不是各個單項理財?shù)暮唵委B加，二者在設(shè)計理財方案的出發(fā)點上是有一定區(qū)別的。專項理財與綜合理財個人理財（規(guī)劃）按層次結(jié)構(gòu)可分為：專項理財12金融機構(gòu)理財與第三方理財個人理財，從理財師的角度看，可以分為金融機構(gòu)理財和第三方理財兩大類：金融機構(gòu)理財是指銀行、保險公司、投行理財人員所從事的理財活動，這種理財活動一般是以金融機構(gòu)的理財產(chǎn)品為中心，主要是為了推銷本金融機構(gòu)設(shè)計的理財產(chǎn)品而對目標客戶進行的產(chǎn)品營銷活動。第三方理財則是專門的理財機構(gòu)接受客戶委托進行的理財活動，這種理財活動是以客戶為中心進行的，以客戶整體利益為唯一目的，幫助客戶實現(xiàn)資產(chǎn)的優(yōu)化組合。因此，第三方理財其目的不是對某一單一金融產(chǎn)品的營銷，而是為了實現(xiàn)客戶資產(chǎn)整體價值的安全與收益。從這個意義上講，第三方理財對理財師的要求更為全面。金融機構(gòu)理財與第三方理財個人理財，從理財師的角度看，可以分為13財務(wù)安全與財務(wù)自由“財務(wù)安全”和“財務(wù)自由”是個人理財活動所追求的兩大基本目標：財務(wù)安全：從生活理財?shù)慕嵌瓤?，是指個人所擁有的財務(wù)資源足以應(yīng)對現(xiàn)在和未來的生活支出。從投資理財?shù)慕嵌瓤?，是指能夠充分保障個人及家庭資產(chǎn)的現(xiàn)有核心價值不遭受系統(tǒng)性損失。財務(wù)自由：是指個人在不用為一份薪水而工作的前提下，其現(xiàn)有財務(wù)資源在未來所提供的價值收益就可以支持其生活所追求的合宜狀態(tài)。（此時工作將不再成為個人謀生的必須手段）財務(wù)安全與財務(wù)自由“財務(wù)安全”和“財務(wù)自由”是個人理財活動所14財務(wù)安全是個人理財所追求的第一層次目標，只有實現(xiàn)財務(wù)安全，才能達到人生各階段收入支出的基本平衡。從生活理財角度衡量個人的財務(wù)安全，主要是通過其是否有穩(wěn)定充足的收入；是否有充足的現(xiàn)金準備；是否有適當?shù)淖》亢捅ｋU，是否享受充分的社會及養(yǎng)老保障等方面來判斷。從投資理財角度出發(fā)，財務(wù)安全度一般是用來衡量個人投資性資產(chǎn)保值能力的一個指標。如果財務(wù)安全度大于100%，則表示個人投資性資產(chǎn)保值能力強。反之，則表示個人投資性資產(chǎn)保值能力弱。財產(chǎn)結(jié)構(gòu)處于不穩(wěn)定狀態(tài)。財務(wù)安全度=投資性資產(chǎn)市場價值/投資性資產(chǎn)原值*100%例：劉某2008年1月1日擁有金融資產(chǎn)共計60萬元，到2008年12月31日，這些金融資產(chǎn)市場價值達到66萬元，則劉某這些金融資產(chǎn)的安全度為66/60*100%=110。說明這些資產(chǎn)保值能力較好。財務(wù)安全是個人理財所追求的第一層次目標，只有實現(xiàn)財務(wù)安全，才15財務(wù)自由是個人理財所追求的第二層次目標,由于財務(wù)自由是精神自主、自在的物質(zhì)前提，所以，財務(wù)自由同時也是個人理財?shù)淖罱K目標。財務(wù)自由度是用來衡量個人財務(wù)自由程度的一個核心指標。如果財務(wù)自由度大于100%，則表示個人財務(wù)自由度大；反之，則表示個人財務(wù)自由度小。財務(wù)自由度=非工資性收入/正常生活支出*100%例：張某家庭月生活支出5000元，現(xiàn)擁有投資性資產(chǎn)100萬元，預(yù)計每年能帶來8萬元投資收益，則該家庭財務(wù)自由度為8/(0.58*12)*100%=133%。財務(wù)自由度大。財務(wù)自由是個人理財所追求的第二層次目標,由于財務(wù)自由是精神自16注意：盡管從個人理財?shù)慕K極目標來看，理財與投資具有密不可分的關(guān)系。甚至從一定程度上講，在當今現(xiàn)實的理財環(huán)境下，沒有投資或經(jīng)營性收益，個人財務(wù)自由的目標將很難得以實現(xiàn)。但我們依然不能把個人理財?shù)韧谕顿Y理財。把理財?shù)韧谕顿Y，因為個人理財所含的內(nèi)容比投資賺錢更寬泛。注意：盡管從個人理財?shù)慕K極目標來看，理財與投資具有密不可分的17第二節(jié)：個人理財?shù)囊饬x與重要性我國是一個擁有古老理財傳統(tǒng)的國家，《大學(xué)》中就曾論述過樸素的理財方法：“生財有大道。生之者眾，食之者寡，用之者疏，則財恒足矣”。太史公在《史記》中專辟有‘貨殖列傳’一篇，探討理財致富之道：人棄我取，人取我與，并詳細介紹了中國理財大師范蠡（陶朱公）的傳奇致富經(jīng)歷。然而，中國歷史上輝煌燦爛的理財文化并不能掩飾現(xiàn)今中國個人理財意識水平和理財規(guī)劃能力的整體低下和落后。第二節(jié)：個人理財?shù)囊饬x與重要性我國是一個擁有古老理財傳統(tǒng)的國18兩個與理財相關(guān)的重要事實事實一：“財務(wù)安全”與“財務(wù)自由”是我們大多數(shù)人在經(jīng)濟生活中所共同追求的目標，然而，遺憾的是，在這個世界上，真正能夠窮其一生實現(xiàn)這一目標的財務(wù)成功人士卻少之又少。更不用說跨越數(shù)代的富貴傳承。所謂：“富不及三代”、“圣人之澤，五世而斬”兩個與理財相關(guān)的重要事實事實一：19從耶穌時代起，世界史充分證明，社會財富創(chuàng)造和財富破壞的周期總是交替往復(fù)的。財富積累周期一般只能維持兩代——60年，然后就會不可避免地出現(xiàn)30年的財富破壞期。個中原因，首先是因為賺了錢的第一代變得知足而老朽；第二，因為他們的兒孫在溺愛中長大，缺乏奮斗的沖動和緊迫感；第三，因為社會上貧富差距過于懸殊，最終只能通過破壞的方式對財富進行重新分配。

摘自索羅斯：《金融煉金術(shù)》從耶穌時代起，世界史充分證明，社會財富創(chuàng)造和財富破壞的周期總20財務(wù)成功人士之“難”根據(jù)美國波士頓咨詢集團的報告，在2010年，全球財產(chǎn)超過100萬美元的百萬富翁家庭的數(shù)量只占全球家庭數(shù)量的1%。但這些百萬富翁家庭所占全球財富的份額卻從2009年的37%上升到39%。其中美國去年擁有的百萬富翁人數(shù)仍居全球榜首，共有520萬個百萬富翁家庭。日本和中國分別以擁有153萬和111萬個百萬富翁家庭位居第二和第三位。（注：剔除私人企業(yè)和房產(chǎn)）美林集團和凱捷咨詢公司2010年聯(lián)合發(fā)布《最新全球財富報告》，報告將凈資產(chǎn)（不包括主要房產(chǎn)）價值100萬美元以上的人士歸為富人，按此標準，2009年中國富人總數(shù)只有47.7萬人，但較2008年增加31%，繼續(xù)位居全球第四。財務(wù)成功人士之“難”根據(jù)美國波士頓咨詢集團的報告，在201021理財知識課程導(dǎo)論課件22按照胡潤研究院的報告統(tǒng)計，以個人資產(chǎn)計，目前中國大陸千萬富豪人數(shù)已達96萬人。這96萬人中，只包括6萬個億萬富豪，4000個十億級富豪，200個百億級富豪。算下來，全國每1400人中才有1人是千萬富豪。其中，北京千萬富豪最多，有17萬人；第二名廣東15.7萬人；第三名上海13.2萬人。報告中“富裕人士”門檻為：擁有1,000萬元人民幣以上資產(chǎn)的個人及家庭，資產(chǎn)包括自己創(chuàng)辦的企業(yè)價值和自住房產(chǎn)。千萬富豪的主要來源是“企業(yè)主”、“炒房者”、“職業(yè)股民”和“金領(lǐng)”四種類型。按照胡潤研究院的報告統(tǒng)計，以個人資產(chǎn)計，目前中國大陸千萬富豪232011年8月，私人銀行瑞士寶盛銀行發(fā)布的首份亞洲財富報告指出，據(jù)抽樣推算，亞洲共有116.1萬名高資產(chǎn)凈值人士(擁有100萬美元或以上可投資資產(chǎn)人士，不包括其居住物業(yè))

，所持有財富達5.6萬億美元，而這些百萬富豪僅占全部人口的0.06%。其中，財富集中度最高的是印度和印尼，富豪僅占全部人口的0.02%。2011年8月，私人銀行瑞士寶盛銀行發(fā)布的首份亞洲財富報告指24中國家庭金融調(diào)查與研究中心主任、西南財經(jīng)大學(xué)經(jīng)濟學(xué)院院長甘犁領(lǐng)銜的研究團隊在2012年5月發(fā)布了國內(nèi)首份《中國家庭金融調(diào)查報告》，該團隊花三年時間，對全國25個省、80個縣、320個社區(qū)共8438個家庭的抽樣調(diào)查數(shù)據(jù)進行匯總分析，得出中國家庭凈總資產(chǎn)高出美國家庭21%，而城市戶口家庭的平均資產(chǎn)達到247萬元，全國的自有住房擁有率達到89.68%等一系列數(shù)據(jù)結(jié)論，引發(fā)了廣泛的爭論甚至質(zhì)疑。中國家庭金融調(diào)查與研究中心主任、西南財經(jīng)大學(xué)經(jīng)濟學(xué)院院長甘犁25對此甘犁認為：誤解主要來自于“平均值”和“中位數(shù)”的概念區(qū)分。247萬元是全部數(shù)據(jù)匯總之后的平均值，由于調(diào)查取樣中有一小部分高財富人群擁有相當巨額的資產(chǎn)，從而拉高了整體家庭資產(chǎn)的平均值。而城市家庭資產(chǎn)的中位數(shù)，則僅為40.5萬元。兩者的差距充分顯示出中國目前資產(chǎn)分布非常不均。中國前10%的家庭資產(chǎn)占整個家庭總資產(chǎn)比例是84.6%，而美國只有59%。從報告的數(shù)據(jù)看，國內(nèi)資產(chǎn)分布不均比收入分配不均的程度更大。所以(報告的)主旋律是中國貧富差距太大，而不是中國很有錢。中國的高儲蓄率不是國內(nèi)家庭消費意愿不足，而是財富分配嚴重不均所致?？們π盥矢撸珔s主要集中在非常有錢的家庭手中，而大多數(shù)老百姓是想花錢而沒錢花。對此甘犁認為：誤解主要來自于“平均值”和“中位數(shù)”的概念區(qū)分26在中國家庭金融調(diào)查報告中，之所以統(tǒng)計顯示中國家庭總資產(chǎn)高出美國家庭21%，是因為目前美國的房產(chǎn)只占家庭總資產(chǎn)的32%，而在中國房產(chǎn)則占到家庭總資產(chǎn)的71%，非金融資產(chǎn)總額的88.7%。也就是說，中國家庭的總資產(chǎn)中七成都是房產(chǎn)，而金融資產(chǎn)很低，只有5%，而美國是38%。中國家庭總資產(chǎn)超越美國家庭，很大程度上是來自于房產(chǎn)的估值，但房產(chǎn)價值是一個不穩(wěn)定的變量，當前估值的泡沫化程度制約了中國家庭資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定性。在中國家庭金融調(diào)查報告中，之所以統(tǒng)計顯示中國家庭總資產(chǎn)高出美27十九世紀未著名意大利經(jīng)濟學(xué)家帕累托曾做過這樣一個統(tǒng)計：在不同的歷史階段，在不同的國別中，世界基本的財富分配格局始終是：20%的超富人群占有社會當時80%的財富份額，同時，在這20%的超富人群中，也只有大約20%的人群能夠做到與財富相伴一生，并在家族成員中順利延遞。（此即：財富積累領(lǐng)域中的“帕累托分布”）以上所列數(shù)據(jù)雖然統(tǒng)計口徑，統(tǒng)計結(jié)果不徑相同，但所傳遞的一個共同的信息是：在這個世界上，積累千萬資財是一個低概率事件，而要讓自己及家族始終與財富相伴，始終處于財務(wù)安全和財務(wù)自由的狀態(tài)更是需要有大智慧與大機緣。十九世紀未著名意大利經(jīng)濟學(xué)家帕累托曾做過這樣一個統(tǒng)計：在不同28事實二：我們面對財富問題，大都不自覺地處于這樣一種充滿矛盾的狀態(tài)：一方面強烈企望自己一生能夠富足豐裕，另一方面在意識和行動上，卻對實現(xiàn)個人財務(wù)安全和自由所必須的有計劃的財務(wù)管理活動麻木不仁?，F(xiàn)場小測試事實二：29請同學(xué)們據(jù)實回答以下三個問題：各位同學(xué)想不想衣食無憂，富足一生？各位同學(xué)相不相信自己能夠?qū)崿F(xiàn)衣食無憂，富足一生？各位同學(xué)是否現(xiàn)在就有意識地制定和實施了能夠自己實現(xiàn)衣食無憂，富足一生的財務(wù)規(guī)劃？民意測驗的結(jié)果說明：我們大多數(shù)人在意識層面并沒有為實現(xiàn)自己及家庭的財務(wù)安全和財務(wù)自由做好充分的準備，那么，是什么阻礙了我們的財務(wù)自由之路呢？請同學(xué)們據(jù)實回答以下三個問題：30錯誤的理財理念與認識誤區(qū)誤區(qū)一：理財是凡夫俗子們才去做的事情誤區(qū)二：理財是只有那些財主（有錢人），或者有本事的聰明人（如專業(yè)人士，高學(xué)歷人士），才有資格和能力去做的事情誤區(qū)三：運氣是決定個人財務(wù)成敗的關(guān)鍵因素誤區(qū)四：把財務(wù)成功寄望于吃別人“免費的午餐”錯誤的理財理念與認識誤區(qū)誤區(qū)一：理財是凡夫俗子們才去做的事情31人類歷史上只有兩個文明傳承千年以上，中華文明和猶太文明。這兩個文明的共性是什么？共性在于這兩個文明都尊重財富，渴望財富，敬畏財富。但所不同的是“猶太人明說，中國人暗算”。暗算就是他嘴上不說，總喜歡講儒道佛，其實心中卻充滿著權(quán)錢色。這一點在有學(xué)問、有地位，掌握社會話語權(quán)的人圈里體現(xiàn)得最為明顯。以至于“士農(nóng)工商”，積累個人財富的行為在主流意識形態(tài)中反成下品。人類歷史上只有兩個文明傳承千年以上，中華文明和猶太文明。這兩32財務(wù)成功是個人幸福的必要條件有了錢不等于什么都有,但沒有錢卻可能什么都沒有。有錢并不一定意味著做一些事情的自由，但卻往往意味著擁有了不做一些事情的自由。金錢不一定帶來幸福，但沒有金錢你會離幸福更遠（電視劇《裸婚時代》：細節(jié)打敗愛情）金錢如果換不來幸福，不是金錢本身的錯，而是因為那些人可能根本不配擁有那么多金錢。金錢是創(chuàng)造美好生活的工具。只有財務(wù)自由才有精神自主、自在的物質(zhì)基礎(chǔ)。所以，與其空談幸福（happiness)不如關(guān)心福利（welfare)世上最牛的一句話是“錢能解決的問題就不是問題”。財務(wù)成功是個人幸福的必要條件有了錢不等于什么都有,但沒有錢卻33

在美國收入多少才能過上中產(chǎn)生活按照美國商務(wù)部對中產(chǎn)階級的調(diào)查，美國家庭要過中產(chǎn)階級生活，以下幾大要素是不可缺的。首先是要擁有住房、其次是每個成年人要有一輛汽車、接下來是孩子能夠接受大學(xué)教育、大人孩子有醫(yī)療保險、還有退休時生活要有保障、最后是家庭每年可以去度假作為一個社會階層，中產(chǎn)階級還要擁有其特有的社會價值觀。美國中產(chǎn)階級所具有的社會價值觀包括：對生活未來有穩(wěn)定的預(yù)期、有掌控自己經(jīng)濟命運的信心（相信自己通過辛勤的勞動和教育能夠提升個人及家庭的經(jīng)濟地位）、愿意使子女接受良好的教育、遵紀守法，有較強的社會責任感和公共事物的參預(yù)度。在美國收入多少才能過上中產(chǎn)生活按照美國商務(wù)部對中產(chǎn)34在美國論及中產(chǎn)階級有句笑話，說的是人人都認為自己是中產(chǎn)階級，即使是收入百萬、千萬的人也不愿意稱自己是富翁，而是喜歡以中產(chǎn)階級自居。至于低收入家庭也不愿意帶著窮人的“高帽”，干脆也把自己列入中產(chǎn)階級行列的一員。事實上，在美國能過上中產(chǎn)生活既可以是件很容易的事，但也可以說很困難，因為達到中產(chǎn)階級生活的底線可以很低，但成為中上中產(chǎn)階級家庭的要求卻很高。在美國論及中產(chǎn)階級有句笑話，說的是人人都認為自己是中產(chǎn)階級，35收入多少才能過上中產(chǎn)生活在美國收入多少才能過上中產(chǎn)生活？根據(jù)皮尤民調(diào)公司最新的調(diào)查。一個標準美國家庭（一對夫婦帶有兩個未成年孩子的四口之家）要過上較為舒適的中產(chǎn)生活，年收入一般要在70000美元。按照美國人口普查局的統(tǒng)計，在全美四口之家家庭中，收入最低的25%家庭年平均收入為50800美元，收入最高的25%家庭的平均收入為122800美元，而四口之家的年中位收入為80600美元。但十個指頭不一般齊，過中產(chǎn)生活的收入也就變成了四口之家的年收入可以在50000至100000美元之間。收入多少才能過上中產(chǎn)生活在美國收入多少才能過上中產(chǎn)生活？根據(jù)36生活支出50800收入家庭80600收入家庭122800收入家庭住房價值143800231400403000年住房支出109001760030400年醫(yī)療保險380051005100年汽車支出79001240015400子女教育儲蓄180042006800家庭度假支出150030006100年退休儲蓄100025004100年生活支出179002320030300賦稅支出60001240024600生活支出50800收入家庭80600收入家庭1228037年收入50800美元的四口之家處于中產(chǎn)生活的原始階段，可以過上中產(chǎn)生活，但財務(wù)挑戰(zhàn)較大，需要面對很強的財務(wù)約束，而且在家庭支出上不可太高攀。其家庭支出的最大項目是食品、服裝、水電煤氣等基本生活消費，一年的支出約需要17900美元。先保證豐衣足食、吃穿不愁，然后再錦上添花。這錦上添花的事頭一件就是要擁有自己的住宅，美國的中位房價在180000美元左右，200000美元以上住宅在美國大部分地區(qū)還算不錯的住宅。年收入50800美元的家庭應(yīng)當說有一定的經(jīng)濟實力實現(xiàn)住房夢，他們可以買的起房，但住宅價值屬于大眾化。按照這類家庭的收入如果購買150000美元以下的住房不會對家庭生活造成太大的壓力，每月房貸、地產(chǎn)稅支出10900美元也在情理之中。年收入50800美元的四口之家處于中產(chǎn)生活的原始階段，可以過38年收入80600美元的家庭過的是典型的中產(chǎn)生活這已不容質(zhì)疑，按照美國中產(chǎn)生活的標準，年收入80600美元的家庭在生活支出上其實也要悠著點花錢才行，盡管生活質(zhì)量看起來有所提升，但要化的錢也水漲船高，稍不留意也會入不敷出。在住房上，年收入80600美元的家庭如果購買200000至250000美元的住宅可以說經(jīng)濟上完全承擔得起。年收入80600美元的家庭在買車上就有了底氣，不需要買二手車代步，夫妻倆每人買輛20000美元的新車基本上不需要勒緊褲腰帶過日子。當然要享受就需付出，每年汽車開銷起碼需要12400美元，比年收入50800美元在汽車上的開銷要多出4500美元。年收入80600美元的家庭過的是典型的中產(chǎn)生活這已不容質(zhì)疑，39在年收入122800美元收入的家庭，住宅價值可以在40萬元左右，每年用在住宅上的開銷約在30400美元。醫(yī)療保險支出與8萬元收入家庭的支出差不多，一年5100美元。購買汽車可以稍微奢侈一點，每輛汽車的價錢可以在30000美元，如果只買一輛車，就可以享受一下豪華車的風光。盡管如此，一年在汽車上的花銷15400美元基本上可以應(yīng)對。收入高了，對食品、服裝的要求就會來點高標準，一年下來圍繞著家庭生活的支出需要30300美元，僅比住房支出少了那么一點點。子女教育儲蓄每年需要6800美元，這樣可以供孩子上四年制私立大學(xué)。年退休儲蓄可以多放一些，4100美元可謂不算多。掙得多不僅花的也多，更重要的是交的稅也多。年收入122800美元家庭一年向政府繳納的個人所得稅需要24600美元。在年收入122800美元收入的家庭，住宅價值可以在40萬元左40小結(jié)：個人理財一點都不“俗”高收入、高儲蓄，高凈資產(chǎn)在美國是成就中產(chǎn)階級生活的關(guān)鍵性一步。設(shè)立家庭理財規(guī)劃是過上中產(chǎn)生活的一個基礎(chǔ)，因為不論是收入低還是收入高的家庭都會面臨生活開支加大的挑戰(zhàn)，而要想維持較為舒適的中產(chǎn)生活，就要合理規(guī)劃家庭的儲蓄和支出，因為支撐中產(chǎn)生活的幾大要素都是要以支出做為代價的。小結(jié)：個人理財一點都不“俗”高收入、高儲蓄，高凈資產(chǎn)在美國是41個人科學(xué)規(guī)劃和管理財務(wù)資源是：應(yīng)對獨立生活的需要應(yīng)對建立家庭和維護家庭和諧幸福的需要應(yīng)對贍養(yǎng)父母和撫養(yǎng)子女的需要應(yīng)對提高生活水平的需要應(yīng)對意外風險的需要應(yīng)對養(yǎng)老生活需要個人科學(xué)規(guī)劃和管理財務(wù)資源是：42不理財很危險美國統(tǒng)計處今年發(fā)表數(shù)字：一、中學(xué)或以下學(xué)歷者單憑打工在有生之年總收入約120萬美元(936萬港元)；二、大學(xué)畢業(yè)者單憑打工在有生之年總收入210萬美元(1638萬港元)；三、碩士生在有生之年總收入250萬美元(1950萬港元)；四、博士生在有生之年總收入340萬美元(2652萬港元)；五、專業(yè)人士在有生之年總收入440萬美元(3432萬港元)。上述收入未扣除稅項及日常生活開支。換言之，無論你如何省吃儉用到退休之年(一般指60歲)能夠有100萬美元(780萬港元)在手已算了不起，打工仔皆面對Overworkedandunderpaid環(huán)境。不理財很危險美國統(tǒng)計處今年發(fā)表數(shù)字：一、中學(xué)或以下學(xué)歷者單憑43另一有趣數(shù)據(jù)可供參考：1940年美國電影門票每張賣5美分、由福特公司生產(chǎn)的四門房車賣985美元、一間四房住宅賣3800美元，一個大學(xué)畢業(yè)生月薪1300美元。那段日子是大學(xué)畢業(yè)生的黃金年代；今天美國一張電影門票11美元(上升220倍)、福特公司生產(chǎn)四門房車賣26333美元(上升27倍)、四房住宅賣163278美元(上升43倍)，美國大學(xué)畢業(yè)生月薪只是2100美元(上升61.5%)。今天在美國看電影對工薪族來說正變得越來越奢侈。另一有趣數(shù)據(jù)可供參考：1940年美國電影門票每張賣5美分、由442012年美國大學(xué)生平均收入較2000年低7%(上述只是賬面數(shù)字，如計算過去12年美元購買力下降，今天美國大學(xué)生收入較2000年實際上減少超過40%)。上述趨勢不但沒有停下來，反而在加快。最荒謬的是2012年美國大學(xué)收費較2000年上升66%。今時今日讀大學(xué)已成為高投資、低回報的項目(當然讀大學(xué)不能以投資回報率計算).2012年美國大學(xué)生平均收入較2000年低7%(上述只是賬面45上述不單止是美國問題，亦是全球性問題，以香港為例，過去讀完大學(xué)是晉身中產(chǎn)階級最容易的方法。1997年起此門已關(guān)上，過去12年不少大學(xué)畢業(yè)生努力工作，結(jié)果連買樓欲望亦無法達成，更加不要說成為有車階級(在香港買車容易養(yǎng)車難)。理由是大學(xué)生供應(yīng)量愈來愈多，基于供求原則，供應(yīng)大增價格自然回落，香港大學(xué)生地位已由1997年前天子門生變回普通人，上述是造成香港社會怨氣如此深的部分理由。上述不單止是美國問題，亦是全球性問題，以香港為例，過去讀完大46根據(jù)中國教育部數(shù)字：中國高校畢業(yè)生人口從2001年115萬人上升到2011年565萬人，整整增加五倍。每年新畢業(yè)生人數(shù)由34萬人上升到今年100萬人，單單2009年至2012年三年內(nèi)新增高校畢業(yè)生人數(shù)已超過300萬人，2012年高考生錄取率已突破75%大關(guān)，也就是說，未來高校畢業(yè)生的人數(shù)還必將進一步上升，中國社會已無法吸納大量高校畢業(yè)生，造成平均每10個畢業(yè)生中有4個無法找到合適工作。內(nèi)地大學(xué)生身份地位已一落千丈，甚至來自著名大學(xué)找工作亦有困難。根據(jù)中國教育部數(shù)字：中國高校畢業(yè)生人口從2001年115萬人47有史可鑒，個人財務(wù)環(huán)境與其婚姻穩(wěn)定度高度正相關(guān)，二戰(zhàn)后，美國離婚率的第一次激增發(fā)生在20世紀70年代，正值美國1969—1970年、1973—1975年兩次經(jīng)濟危機。1980年，美國經(jīng)濟危機再次爆發(fā)，直接促使離婚率于1981年到達頂峰，其中每1000人就有5.3人離婚。隨后離婚率開始下滑，到2007年已跌至每1000人中有3.6人離婚，是1970年以來的最低值。2008年11月，金融危機再次不期而至，美國離婚率隨之出現(xiàn)激增之勢。而自金融危機爆發(fā)以來，中國的離婚率也比往年提高了13.52%。僅2011年一季度，全國就有46.5萬對夫妻勞燕分飛，離婚率已達14.6%?？傊?，在當今的世界里，理財有風險，但不理財?shù)娘L險可能更大。有史可鑒，個人財務(wù)環(huán)境與其婚姻穩(wěn)定度高度正相關(guān)，二戰(zhàn)后，美國48個人理財并不只屬于“高帥富”理財并不只是有錢人的事，恰恰相反，越是沒錢，才越應(yīng)該趁早理財，科學(xué)理財，通過制定和實施適合自己的人生理財規(guī)劃來達到成功“脫貧”的目的。個人理財并不是一個智商160必然戰(zhàn)勝智商100的事情。擁有高學(xué)歷、高資歷、高貴血統(tǒng)并不代表一定擁有高財商。個人理財并不只屬于“高帥富”理財并不只是有錢人的事，恰恰相反49EQ、IQ與FQ的關(guān)系財商(FinancialQuotient)，簡稱FQ。最早由美國作家兼企業(yè)家羅伯特.T.清崎（RobertT.Kiyosaki)在《富爸爸窮爸爸》一書提出。后來逐步成為衡量一個人財務(wù)管理與財務(wù)增殖能力的通用指標。并與智商、情商并列成為衡量現(xiàn)代社會生存能力的三個不可或缺的基本素質(zhì)。EQ、IQ與FQ的關(guān)系財商(FinancialQuoti50智商反映人作為一般生物的生存能力；情商反映人作為社會生物的生存能力；而財商則是人作為經(jīng)濟人在經(jīng)濟活動中的財務(wù)駕馭能力。IQ（智商，代表智慧）能令你聰明，但不能使你成為富有的人；EQ（情商，代表控制情緒的能力）可幫助你結(jié)識貴人，并賺取人生的第一個100萬元；但惟獨FQ（財商，代表管理金錢的能力），才能為你保存這100萬元，并且為你積累更多更多……具有高智商（如牛頓）或高情商（如馬克吐溫）的人士并不一定擁有高財商。反之，擁有高財商的人土往往并不一定擁有過人的智商與情商（第一代溫州商人的故事）。智商反映人作為一般生物的生存能力；情商反映人作為社會生物的生51牛頓的理財故事伊薩克·牛頓（IsaacNewton，1642～1727）被公認為最偉大的英國科學(xué)家，身兼物理學(xué)家、天文學(xué)家和數(shù)學(xué)家多職，是近代經(jīng)典力學(xué)的開山祖師，提出了著名的萬有引力定律和牛頓運動三定律。牛頓年僅27歲即被聘為劍橋大學(xué)數(shù)學(xué)教授，三年后發(fā)明了反射式天文望遠鏡，47歲當選為國會議員，牛頓擔任當時的世界科學(xué)霸主——英國皇家學(xué)會長達24年，不僅是英國科學(xué)的太上皇，而且被當時的世界一致視為活著的最偉大的人牛頓的理財故事伊薩克·牛頓（IsaacNewton，164521720年，英國南海公司股票大漲，牛頓把自己的7000英鎊投了進去，僅過了兩個月，就翻了一番。在當時，這筆錢是他當英格蘭皇家造幣廠廠長年薪的3至5倍。但是，賺了錢的牛頓很快就后悔了，因為南海公司股票還在不停地漲，當南海公司的股票漲到1000英鎊一股時，牛頓終于忍不住，加大資金買入，不過可惜的是，1000英鎊也是這個股票的最高價，南海公司本來就是炒起來的一個大泡泡，總會有爆掉的時候，到12月，股價跌剩八分之一，又回到起點，牛頓損失了20000英鎊，相當于他干十年廠長。大痛之下的牛頓說了一句傳世名言：“我能計算出天體運行的軌跡，卻難以預(yù)料到人們的瘋狂。”1720年，英國南海公司股票大漲，牛頓把自己的7000英鎊投53【中國學(xué)歷與財富的關(guān)系】在一項針對中國富翁統(tǒng)計中，千萬富翁25.4%是大專畢業(yè)；24.6%是大學(xué)畢業(yè)；22.6%是高中畢業(yè)。反之博士生很難成為千萬富豪，其次是碩士，最后才是小學(xué)生。表明，受教育過高和受教育不足，都很難成為千萬富豪?！局袊鴮W(xué)歷與財富的關(guān)系】在一項針對中國富翁統(tǒng)計中，千萬富翁254托馬斯·斯坦利和威廉·丹科合著的《鄰家的百萬富翁——美國百萬富翁的驚人秘密》揭示了一代美國人的致富秘密。在這本書中，作者通過訪談一萬名真正的有錢人（高凈資產(chǎn)人士），講述了美國富翁的真實故事，展示了百萬富翁的現(xiàn)實生活圖景，打破了人們對百萬富翁的神秘感。有趣的是，這本書中的百萬富翁不是那些被新聞媒體津津樂道的奇才，而是依靠普通收入的普普通通的人。在這些百萬富翁中，他們就生活在各個普通的小區(qū)里，住在普通人的周圍，而普通人卻不知道他們就是富翁。托馬斯·斯坦利和威廉·丹科合著的《鄰家的百萬富翁——美國百萬55這些百萬富翁都有一些共同的特征：比如，在這些百萬富翁家庭中，95%是由原配夫婦構(gòu)成，家庭結(jié)構(gòu)極其穩(wěn)定。他們很少有人是靠遺產(chǎn)繼承、高層職位，甚至良好的學(xué)識積累財富的。他們的財富多半是辛勤工作、堅持積蓄、多入少出的結(jié)果。他們都是積累了幾十年甚至一生才成為百萬富翁。他們都很節(jié)儉，重視投資，對消費價格敏感，不會把錢花在購買一輛新車、一幢別墅或其他金錢陷阱上。與高檔生活相比，他們更加注重有計劃的追求財務(wù)自由（即使哪天不工作了，他們的動產(chǎn)和不動產(chǎn)，仍然可以為他們提供生活保障）。他們當中有一些甚至只是低收入來源者，不過他們同時也是財富積累的能手，始終保持入大于出，日積月累，最后也成為富翁，實現(xiàn)了財務(wù)自由。這些百萬富翁都有一些共同的特征：比如，在這些百萬富翁家庭中，56鄰家的百萬富翁幾乎都對投資一絲不茍、目標明確。在他們家庭的每年收入中，平均有20%用于投資，投資的項目包括上市買賣的股票和共同基金。他們當中79%的人會擁有一個或一個以上的經(jīng)紀公司賬戶，但是最后真正做出投資決策的，還是他們自己。他們會購入股權(quán)，投資于私人企業(yè)內(nèi)的資產(chǎn)，平均可以占到他們家庭財富總額的21%左右。不過他們很少賣出，也就是說，他們都是做長線的。對于長期投資，他們會平均地增加砝碼、進行必要的風險估算。他們會認為，如果把全部家產(chǎn)都投進去，那就是在賭博而不是投資。鄰家的百萬富翁幾乎都對投資一絲不茍、目標明確。在他們家庭的每57【美國富翁特征：不穿名牌不戴高價表】：1、大多數(shù)是白手起家，只有14%的人表示父母很富裕。2、談到財產(chǎn)的累積，95%的人提到勤奮工作、83%的人提到有效投資、81%的人提到節(jié)儉、67%的人提到敢于冒風險、41%的人提到運氣。3、百萬富翁的教育程度普遍較高，90%的人受過高等教育?！久绹晃烫卣鳎翰淮┟撇淮鞲邇r表】：58經(jīng)過研究之后，斯坦利在該書的結(jié)尾感嘆道：看起來暴富在什么時候什么國度都是一種偶然。如果你每年都有不錯的收入，但都花完了，你并不會變得富有，你只是生活水平高而已；財富是靠你所積累的，而不是靠你所花費的。這本書完全打破我過去對于在美國人如何變得富裕的錯誤看法，過去我總以為，他們是因為高收入才變得富有的。經(jīng)過研究之后，斯坦利在該書的結(jié)尾感嘆道：看起來暴富在什么時候59相信運氣，還是相信規(guī)劃和自律把運氣看成決定個人財務(wù)成敗的關(guān)鍵因素的直接后果：把財務(wù)成功看成是一時一事的行為；認為科學(xué)的財務(wù)規(guī)劃和長期自律是圖勞無益的。致富就是賭博，關(guān)鍵是要“敢賭”，從而忽視投資風險和自身財務(wù)結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定性我之所以沒有致富，是因為時運不濟，沒有我的責任（所謂“生死由命，富貴在天”）別人之所以富足，是因為他命好，沒有什么可借鑒和學(xué)習(xí)的。相信運氣，還是相信規(guī)劃和自律把運氣看成決定個人財務(wù)成敗的關(guān)鍵60財務(wù)成功人士不相信“運氣”“運氣”：指事件在發(fā)生的概率很小、隨機性很強、無法計算且不可控制的情況下，產(chǎn)生的結(jié)果恰好與某人的猜想或個人情況相一致。從而在現(xiàn)實中表現(xiàn)為不可思議或完全不可能存在的背景下發(fā)生的事件人在金錢游戲中的成功的確不能排除運氣的成份（理財領(lǐng)域中的：“黑天鵝”事件）。但現(xiàn)實中有多少人是靠賽馬、玩彩票或者賭博贏錢而擁有財富的呢？賭場中的三類角色：賭場老板（虎）；賭場消費者（豬）、職業(yè)賭徒（猴）。股票投資，難免有些地方需要靠運氣，但長期而言，好運、倒霉會相抵，想要持續(xù)成功，必須靠技能和運用良好的原則——菲利普?費舍為什么說“目前中國的股票市場比公開合法的賭場還不如

財務(wù)成功人士不相信“運氣”“運氣”：指事件在發(fā)生的概率很小、61賭博之：壓大小作為人盡皆知的賭博游戲，押大小算的是3個骰子總和。和小于10為小，大于等于11則為大。押對了，則押一個籌碼返回你兩個，押錯了，籌碼全歸賭場。在現(xiàn)代賭場，高科技賭桌上，無論是押大還是小，賭客和賭場的勝率各50%，但是精明的賭場當然不會這樣結(jié)束，“押大小”還有一個規(guī)則是“大小通吃”，即當三個骰子點數(shù)一樣的時候，無論賭客押大還是小，都算輸。而通過概率計算，這種情況的概率會是36分之一，也就導(dǎo)致賭場的勝率會從50%上升到51.39%。而相應(yīng)的，賭客的勝率則下降到48.61%。通過成千上萬名賭客的累計，這微不足道的1.39%就為賭場帶來了龐大的收益。賭博之：壓大小作為人盡皆知的賭博游戲，押大小算的是3個骰子總62賭博之：決勝21點21點”要求賭客計算手中牌的點數(shù)總和，盡量接近但不超過21點，超過21點則為爆牌。在游戲中，原本作為看客的荷官會作為莊家參與進游戲中。若不計算的話，正常賭客在21點的勝算約48%－49%。而數(shù)學(xué)怪才賭客如澤杰克之流則是計算策略，在算牌、要牌等過程中盡力使每一步都采用最佳策略，從而將自己的勝算提高1%－2%。而這要求賭客在短時間內(nèi)記住大量的數(shù)字，分析策略，并在適當?shù)臅r候出手。賭博之：決勝21點21點”要求賭客計算手中牌的點數(shù)總和，盡量63理財是門技術(shù)活從2006年“你不理財，財不理你”，到近幾年“你若理財，財必離你”。有些事情從來都沒有改變？(一贏二平七虧）所有投資大師與財務(wù)成功人士的一個共同特征是：財務(wù)結(jié)構(gòu)的“穩(wěn)定”（具有穿越牛熊周期的能力）記?。哼\氣雖然是隨機的，但風險卻是有背景、可衡量、可管理，可回避的。理財?shù)娘L險水平與個人的知識、智力、經(jīng)驗和能力有關(guān)。賺大錢不一定要冒大險。正相反，不冒險（或少冒險），不把命運的決定權(quán)交給自己無法掌控的運氣是理財大師真正賺大錢的前置條件。理財是門技術(shù)活從2006年“你不理財，財不理你”，到近幾年“64理財不要寄望吃別人免費的午餐各種具體表現(xiàn)：熱衷于跟風，博消息盲從所謂“專家”指導(dǎo)將理財成功的希望寄托于結(jié)交“貴人”相信并寄望于獲得某種穩(wěn)賺不虧的技術(shù)系統(tǒng)或神秘技法共同點：1、“搭便車”情結(jié)（總企盼著“一夜暴富”），2、救世主情結(jié)（求已不如求“神”）典型案例：龐式騙局與麥道夫詐騙案觀看并思考香港電影：《奪命鑫》理財不要寄望吃別人免費的午餐各種具體表現(xiàn)：65龐式騙局的形式與特點龐氏騙局：是當今世界一種最古老和最常見的投資詐騙術(shù)，是金字塔騙局的一種主要變體，由意大利投機商查爾斯·龐齊（CharlesPonzi）

“發(fā)明”。它以不正常的高額回報來騙取投資者加入。投資者的回報并非來自真實的商業(yè)業(yè)務(wù)，而是來自新加入投資者投入的資金。龐氏騙局中的回報率一定是很高的，這樣才能引誘新投資者加入。一旦新加入的投資者減少或停止，龐氏騙局就會崩潰。龐式騙局的形式與特點龐氏騙局：是當今世界一種最古老和最常見的66龐氏騙局的共同特征（一）各種各樣的「龐氏騙局」雖然五花八門，千變?nèi)f化，但本質(zhì)上都具有自查爾斯-龐齊身上沿襲的一脈相承的共性特徵：低風險、高回報的反投資規(guī)律特徵：騙子們往往以較高的回報率吸引不明真相的投資者，而從不強調(diào)投資的風險因素。拆東墻、補西墻的資金騰挪回補特徵：騙子們總是力圖擴大用戶的范圍，拓寬吸收資金的規(guī)模，以獲得資金騰挪回補的足夠空間，延長騙局持續(xù)的時間。龐氏騙局的共同特征（一）各種各樣的「龐氏騙局」雖然五花八門，67龐式騙局的共同特征（二）投資訣竅的不可知和不可復(fù)制性特徴。騙子們竭力渲染投資的神秘性，將投資訣竅秘而不宣，努力塑造自己的「天才」或「專家」形象投資的反周期性特徵。「龐氏騙局」的投資項目似乎永遠不受投資周期的影響，無論是與生產(chǎn)相關(guān)的實業(yè)投資，還是與市場行情相關(guān)的金融投資，投資項目似乎總是穩(wěn)賺不賠。五是投資者結(jié)構(gòu)的金字塔特徵：為了支付先加入投資者的高額回報，「龐氏騙局」必須不斷發(fā)展下線，通過利誘、勸說、親情、人脈等方式吸引越來越多的投資者參與，從而形成「金字塔」式的投資者結(jié)構(gòu)。龐式騙局的共同特征（二）投資訣竅的不可知和不可復(fù)制性特徴。騙68國際上最大的“龐氏騙局”伯納德·麥道夫（BernardL.Madoff）美國著名金融界經(jīng)紀，前納斯達克主席，美國歷史上最大的詐騙案制造者。案發(fā)前是納斯達克OMX集團提名委員會的重要成員。麥道夫在長達8年的時間里，開展著一項神秘的投資顧問業(yè)務(wù)，這一業(yè)務(wù)專為富人、對沖基金和其他機構(gòu)投資者提供穩(wěn)固的高投資回報理財。但實質(zhì)卻是他精心設(shè)計的層壓式龐式騙局。這一策略非常成功，以至于把錢投給麥道夫逐漸成為一種身份的象征。一些猶太老人稱麥道夫是“猶太債券”，能給出8%至12%的投資回報，而且不管金融市場形勢如何，每年如此。麥道夫曾吹噓：我在上漲的市場中賺錢，下跌的市場中也賺錢，只有缺乏波動的市場才會讓我無計可施。但他從不解釋投資策略，而且如果你問得太多，他會拒絕接受你的投資。國際上最大的“龐氏騙局”伯納德·麥道夫（BernardL.69麥道夫金融詐騙案案發(fā)前，人們信任麥道夫，麥道夫也沒有讓他們失望；他們交給麥道夫的資金，都能取得每月1%的固定回報，這是非常令人難以置信的回報率。但事實上，麥道夫并沒有創(chuàng)造財富，而是創(chuàng)造了別人對他擁有財富的印象。顧客們并不知道，他們可觀的回報是來自自己和其他顧客的本金——只要沒有人要求拿回本金，秘密就不會被拆穿。但當有客戶提出要贖回70億美元現(xiàn)金時，游戲結(jié)束了。麥道夫金融詐騙案案發(fā)前，人們信任麥道夫，麥道夫也沒有讓他們失70截至2008年11月30日案發(fā)時，麥道夫的公司帳戶內(nèi)共有4800個投資者賬戶，這些受騙的投資者包括對沖基金、猶太人慈善組織以及世界各地的投資者。該案使這些投資者及金融機構(gòu)損失達500億美元以上，其中匯豐控股可能損失了15億美元以上。2009年3月，麥道夫表示對包括證券欺詐、洗錢等在內(nèi)的11項刑事指控認罪，欺詐金額累加起來達到650億美元。2009年6月29日，紐約聯(lián)邦法院判處麥道夫150年有期徒刑，這意味著麥道夫?qū)⒃诒O(jiān)獄中度過余生。注意：目前中國A股市場上充斥著大量從事龐氏騙局業(yè)務(wù)的上市公司，而現(xiàn)代國家的政府在金融和社會保障領(lǐng)域的很多制度安排也都有龐氏騙局之嫌。截至2008年11月30日案發(fā)時，麥道夫的公司帳戶內(nèi)共有4871我未曾見過一個早起、勤奮、謹慎、誠實的人抱怨命運不好；良好的品格，優(yōu)良的習(xí)慣，合理的計劃，堅強的意志，是不會被假設(shè)所謂的命運擊敗的。——本杰明。富蘭克林我不靠天賜的運氣活著，但我靠策劃運氣發(fā)達。

——約翰。洛克菲勒

只有在潮水退去的時候，我們才知道誰在裸泳

------沃倫。巴菲特

我未曾見過一個早起、勤奮、謹慎、誠實的人抱怨命運不好；良好的72視頻

/alHEkH視頻/alHEkH73李嘉誠語錄1，凡事必有充分的準備，然后才去做。2，從不間斷讀書與學(xué)習(xí)。3，擴張中不忘謹慎，謹慎中不忘擴張。4，好的時候不要看得太好，壞的時候不要看得太壞。5，貧窮不一定是缺乏金錢，而是對希望及機遇憧憬破滅的挫敗感；6，不要抱怨命運的不公，每一代人都有專屬于他們的機緣，區(qū)別只在于你有沒有力去抓住它。李嘉誠語錄1，凡事必有充分的準備，然后才去做。2，從不間斷讀74第四節(jié)：個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展過程及其前景個人理財業(yè)務(wù)最早在美國興起，其發(fā)展大致經(jīng)歷了以下幾個階段：個人理財業(yè)務(wù)的初創(chuàng)期（20世紀30年代-60年代）個人理財業(yè)務(wù)的擴張期（20世紀60年代-80年代）個人理財業(yè)務(wù)的成熟期（20世紀90年代-至今）第四節(jié)：個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展過程及其前景個人理財業(yè)務(wù)最早在美國75我國個人理財業(yè)務(wù)的現(xiàn)狀與前景與發(fā)達國家的個人理財業(yè)務(wù)漫長的發(fā)展歷史相比，我國個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展歷史非常短暫。20世紀80年代未到90年代初是我國個人理財業(yè)務(wù)的萌芽階段，當時商業(yè)銀行開始向客戶提供專業(yè)化投資顧問和個人外匯結(jié)構(gòu)性存款理財服務(wù)，證券公司向客戶提供證券投資分析和投資咨詢服務(wù)，保險公司向客戶提供保險產(chǎn)品組合建議并提供保險規(guī)劃，但大多數(shù)家庭還沒有理財意識，理財產(chǎn)品很匱乏。我國個人理財業(yè)務(wù)的現(xiàn)狀與前景與發(fā)達國家的個人理財業(yè)務(wù)漫長的發(fā)7621世紀前五年是我國個人理財業(yè)務(wù)的形成時期，理財產(chǎn)品、理財環(huán)境、理財觀念和意識以及理財規(guī)劃師專業(yè)隊伍建設(shè)均取得顯著進步。理財產(chǎn)品的規(guī)模以每年20%的速度增長，2006開始，伴隨經(jīng)濟環(huán)境和金融市場的進一步變化，個人理財業(yè)務(wù)進入大幅擴展時期。銀行、保險、證券、信托、基金等金融機構(gòu)對理財業(yè)務(wù)的重視程度顯著提高，不斷開發(fā)新的理財產(chǎn)品，客戶對理財?shù)男枨笠踩找嬖鲩L。21世紀前五年是我國個人理財業(yè)務(wù)的形成時期，理財產(chǎn)品、理財環(huán)77目前，隨著國民經(jīng)濟的發(fā)展工，我國中、高收入階層人數(shù)不斷增加，財富不斷膨脹。這一人群中，大部分沒有得到有效的財富保值、增值服務(wù)。這些人迫切需要專業(yè)理財師的綜合理財服務(wù)。與此同時，我國中產(chǎn)階級和富裕階層理財觀念也日趨成熟，其中有相當一部分人的理財觀念從激進投資和快速致富逐步向穩(wěn)健保守投資、財務(wù)安全和綜合理財方向發(fā)展。因而對能夠提供全方位、專業(yè)化、個性化、動態(tài)化理財服務(wù)的理財師的需求迅猛增長。但我國的認證理財師卻是近幾年才出現(xiàn)，目前人數(shù)非常少，而且職能也比較單一，供求矛盾將長期存在。前景看好。目前，隨著國民經(jīng)濟的發(fā)展工，我國中、高收入階層人數(shù)不斷增加，78招商銀行行長馬蔚上月在青島舉辦的財富管理論壇上表示：“2008年至2011年的新興市場GDP，平均每年上升5.5%，財富平均每年上升18.4%，其中又以亞洲地區(qū)最多，平均每年上升20%?！辈ㄊ款D諮詢公司今年7月調(diào)查報告顯示，全球85%以上私人銀行、80%以上對沖基金、75%以上私募股權(quán)基金聲言今后幾年增加對新興市場的配置，帶來全球財富管理中心東移。普華永道公司研究報告估計，2013年新加坡將取代瑞士，成為全球最大私人銀行中心，客戶對財富管理要求亦提升。據(jù)貝恩諮詢調(diào)查顯示，目前客戶追求財富安全和財富順利繼承，投資項目更是橫跨貨幣、資金市場、房地產(chǎn)、貴金屬、衍生產(chǎn)品、私募股權(quán)，甚至包括藝術(shù)品等綜合理財方案。招商銀行行長馬蔚上月在青島舉辦的財富管理論壇上表示：“20079第五節(jié)：理財規(guī)劃師的職業(yè)定位雖然專業(yè)理財人員的來源（銀行、證券、保險、基金、專業(yè)投資理財公司）、金融服務(wù)的特點、專業(yè)稱謂不徑相同，但其總體的職業(yè)定位和職能要求皆大體相近。理財規(guī)劃師是從事個人（家庭）金融理財業(yè)務(wù)的專業(yè)人士。其共同職能是：運用理財規(guī)劃的原理、技術(shù)和方法，根據(jù)客戶家庭、職業(yè)、風險偏好、家庭資產(chǎn)、日常收支、投資需求等情況，幫助客戶在其可接受的風險范圍內(nèi)進入有效、合理的籌劃，為客戶設(shè)計出優(yōu)化組合的專項或綜合性理財方案，從而保證客戶個人（家庭）財務(wù)安排的安全性，降低客戶的人生風險與投資理財風險，為客戶資產(chǎn)的保值增值提供良好的專業(yè)服務(wù)，使客戶獲得理想的投資回報，實現(xiàn)健康合理的人生目標。第五節(jié)：理財規(guī)劃師的職業(yè)定位雖然專業(yè)理財人員的來源（銀行、證80第七節(jié)：合格理財師的專業(yè)素質(zhì)要求理財規(guī)劃師所提供的服務(wù)是面向個人和家庭的綜合性金融理財服務(wù)，具有全方位、個性化、長期化、動態(tài)化的要求。從而，決定了理財規(guī)劃師不能只是某個單一方面的專家，更不能是單一金融產(chǎn)品的售賣者，而是能夠為客戶提供長期整體財務(wù)解決方案的專家。所以，必須具備:1、良好的個人理財意識和正確的理財理念；2、比較完整的知識結(jié)構(gòu)；3、扎實的專業(yè)技能。第七節(jié)：合格理財師的專業(yè)素質(zhì)要求理財規(guī)劃師所提供的服務(wù)是面向81合格理財師的基本知識結(jié)構(gòu)理財規(guī)劃師的知識結(jié)構(gòu)應(yīng)包括基礎(chǔ)知識、專業(yè)知識和實務(wù)知識三方面的知識：基礎(chǔ)知識：包括經(jīng)濟學(xué)、金融學(xué)和財務(wù)學(xué)知識；倫理學(xué)、社會學(xué)知識；心理學(xué)和法學(xué)三個層面專業(yè)知識：包括人生規(guī)劃知識、金融理財產(chǎn)品知識和理財規(guī)劃知識。實務(wù)知識：即長期把基礎(chǔ)知識和專業(yè)知識應(yīng)用到具體的理財實踐活動中，所逐步形成的默示知識。合格理財師的基本知識結(jié)構(gòu)理財規(guī)劃師的知識結(jié)構(gòu)應(yīng)包括基礎(chǔ)知識、82合格理財師的基本技能溝通交流能力理財營銷能力分析判斷能力投資理財能力文字表達能力方案推介能力合格理財師的基本技能溝通交流能力83第六節(jié)：理財規(guī)劃師的資格認證國際認證：注冊金融策劃師（CertifiedFinancialPlanner):由CFP標準委員會（FPSB)考試認證，是目前國際金融領(lǐng)域最權(quán)威和最流行的個人理財執(zhí)業(yè)資格認證。最初由國際金融理財協(xié)會于1972年開始推出，從1990年CFP資格國際化認證以來，全球持有CFP執(zhí)照的人數(shù)不到10萬人。在國外商業(yè)銀行，擁有多少CFP成為衡量一家商業(yè)銀行個人理財策劃服務(wù)水平的重要標準。第六節(jié)：理財規(guī)劃師的資格認證國際認證：84特許金融分析師（CharteredFinancialAnalyst，CFA):由美國投資管理與研究協(xié)會（AIMR）于1963年發(fā)起成立，CFA有“全球金融第一考”之稱，是目前世界上規(guī)模最大的職業(yè)考試，是美國以及全世界公認的金融證券業(yè)最高認證書，也是全美國重量級財務(wù)金融機構(gòu)高級從業(yè)人員必備的證書。CFA進入中國的時間為1999年，目前我國北京、上海、香港均有CFA資格認證機構(gòu)。特許金融分析師（CharteredFinancialAn85特許財富管理師（CharteredWealthManager)：CWM證書由美國金融管理學(xué)會（AAFM)推出。它是美國三大理財規(guī)劃證書之一。在銀行界具有相當大的權(quán)威性。因為CWM強調(diào)的是營銷實用技能、信息交流、全球溝通、注重實務(wù)，所以更大眾化。相關(guān)調(diào)查顯示，在美國銀行從業(yè)人員中，CWM證書持有者的比例最高。此外CWM與CFP的知識體系互通，CWM證書持有者補修規(guī)定課程后，可申請CFP證書。特許財富管理師（CharteredWealthManag86中國香港注冊財務(wù)策劃師（RegisteredFinancialPlanner,RFP)：證書由中國香港注冊財務(wù)策劃師協(xié)會推出，其資格在加拿大、英國、澳大利亞、日本、德國等國家獲得廣泛認可。RFP證書持有者如果再進修兩門專業(yè)課程，還可申請英國財務(wù)會計師（IFA）公會會員資格。RFP于2003年進入中國，2005年RFP認證項目被列入上海市緊缺人才培訓(xùn)工程。中國香港注冊財務(wù)策劃師（RegisteredFinanci87國內(nèi)認證：

我國目前并未對個人提供理財規(guī)劃服務(wù)實行就業(yè)準入或強制性執(zhí)業(yè)資格認證，但為規(guī)范個人理財服務(wù)市場，提高個人理財服務(wù)水平，2003年以來，我國金融教育發(fā)展基金會和勞動與社會保障部先后在我國建立起兩套資格認證體系。這兩套體系是目前我國理財規(guī)劃職業(yè)最為權(quán)威的認證體系。國內(nèi)認證：88理財知識課程導(dǎo)論課件89理財知識課程導(dǎo)論課件90上述兩個證書都是指導(dǎo)和規(guī)劃個人理財服務(wù)，從性質(zhì)上看，又有所不同，國際金融理財師（CFP）雖然是由金融教育發(fā)展基金會引進，但依據(jù)國際金融理財標準委員會的要求，該證書的認證機構(gòu)必須是非官方性質(zhì)，并且有著成熟的認證體系。理財規(guī)劃師國家職業(yè)資格認證（CHFP）是由勞動和社會保障部頒發(fā)的職業(yè)資格證書，屬于官方性質(zhì)的非行政許可類職業(yè)資格，認證工作剛剛起步。上述兩個證書都是指導(dǎo)和規(guī)劃個人理財服務(wù)，從性質(zhì)上看，又有所不91小笑話為了證明螃蟹的聽覺在腿上！一專家捉了只螃蟹并沖它大吼！螃蟹很快就跑！然后捉回來再沖它吼！螃蟹又跑了！最后專家把螃蟹的腿都切了！又對著螃蟹大吼！螃蟹果然一動不動……實驗證明專家的判斷是正確的，螃蟹的聽覺確實在腿上。教授在河邊看到兩只烏龜縮著一動不動。問一農(nóng)民：它們在干嗎？農(nóng)民說：在PK。教授不解：動都沒動過P什么K。老農(nóng)說:在比誰壽命長。教授說：可是殼上有甲骨文的那只，早就死了啊。這時，另一只猛然探出頭來罵到：MD，死了也不吭一聲。另一只也伸出頭來：“SB，專家的話你也敢信！”小笑話為了證明螃蟹的聽覺在腿上！一專家捉了只螃蟹并沖它大吼！92第八節(jié)：如何養(yǎng)成良好理財意識記?。阂庾R只是你思想冰山的頂端，在每一次有意識的思考背后，決策或行為都是一系列長期潛意識沖突過程的復(fù)雜結(jié)果。其方向和結(jié)果主要受到個人理念（思維系統(tǒng)）的制約。良好個人理財意識的形成，有賴于樹立正確的理財理念，并長期執(zhí)行之：正念+正行=正覺一個在潛意識中相信“理財是可恥的”或者“我不會理財”或者“我就是一個財務(wù)失敗者”的人是不可能在財務(wù)游戲中獲得成功的，不管他學(xué)到了多少技巧，也不管他有多么努力。第八節(jié)：如何養(yǎng)成良好理財意識記?。阂庾R只是你思想冰山的頂端，93煅造能力的四個必經(jīng)階段無意識無知：根本不知道自己不知道（高危狀態(tài)）。有意識無知：知道并且清醒地承認自己確實不知道（迷茫狀態(tài)：認知的十字路口）。有意識能力：知道自己該做什么，不該做什么，但需要有意識地提醒自己。（新手上路）無意識能力：隨心所欲，而不逾矩（大師境界）煅造能力的四個必經(jīng)階段無意識無知：根本不知道自己不知道（高危94不存在通往無意識能力的捷徑對任何事物的認知和自身心智的成熟都需要一個漫長而曲折的迂回過程。當你對財富性質(zhì)的理解逐步深刻，當你管理財富的知識逐步豐富，獲取財富的技巧逐步提高，并且當你在理財實踐中，通過一遍遍地重復(fù)使用而積累起經(jīng)驗和信心時，理念才會變得越來越“自動化”，從你的意識中轉(zhuǎn)移到你的潛意識中，并最終到達“知行合一”的無意識境界。知識—常識—膽識—見識（為什么巴菲特不擔心股災(zāi)？）西點校訓(xùn)：成功始于覺醒，知識決定命運。尊重常識，堅持理性，尋找信仰不存在通往無意識能力的捷徑對任何事物的認知和自身心智的成熟都95投資理財與其說是一門科學(xué)，倒不如說是一種藝術(shù)。智慧、經(jīng)驗、勤奮、對歷史的了解、開放的頭腦、專注的心情，這些都是成為成功投資家的要素。在我看來，投資的成功并非取決于一個人的簡歷有多漂亮，或年齡多大。就像肖伯納所說：“人的聰明并非與經(jīng)驗成正比，而是與獲取經(jīng)驗的能力成正比。

——巴頓.比格斯投資理財與其說是一門科學(xué)，倒不如說是一種藝術(shù)。智慧、經(jīng)驗、勤96本章推薦課外閱讀資料《人人都能成為有錢人》，【法】歐利維埃塞邦著，山西出版集團，2010年版《鄰家的百萬富翁----美國富翁的驚人秘密》，【美】托馬斯斯坦利，海南出版社，1998年版《財務(wù)自由之路》，博多舍費爾，南海出版公司，2010年版?！峨S機漫步的傻瓜》，納西姆塔勒布，中信出版社，2012年版。本章推薦課外閱讀資料《人人都能成為有錢人》，【法】歐利維埃97

第一章：導(dǎo)論

第一章：導(dǎo)論98第一節(jié)：個人理財?shù)母拍罴昂x解析第二節(jié)：個人理財?shù)囊饬x與重要性第三節(jié)：正確的理財理念與典型誤區(qū)第四節(jié)：個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展過程及其前景第五節(jié)：理財師的職業(yè)定位及其資格認證第六節(jié)：個人理財規(guī)劃的基本流程第一節(jié)：個人理財?shù)母拍罴昂x解析99第一節(jié)：個人理財?shù)母拍罴昂x解析

關(guān)于“個人理財”的相關(guān)定義，由于提出者所持的研究角度和內(nèi)容側(cè)重各有不同，從而擁有很多不同的表述：個人理財是指‘運作您的金錢，并使其滿足您個人財富需求的過程’

——卡普爾《個人理財》個人理財是指‘對于如何積累和保護您的財富以滿足您未來目標的一系列決定’——夸克.霍：《個人理財策略》個人理財是指‘如何制定合理利用財務(wù)資源，實現(xiàn)客戶個人人生目標的程序’——美國理財師資格鑒定委員會個人理財是指‘專業(yè)理財人士通過收集客戶資料，明確客戶的理財目標和風險屬性，為客戶量身定制合適的理財方案并及時執(zhí)行、監(jiān)控和調(diào)整的職業(yè)’——現(xiàn)代國際理財規(guī)劃標準公司第一節(jié)：個人理財?shù)母拍罴昂x解析

關(guān)于“個人理財”的相關(guān)定義100個人理財：是指通過制訂和實施適宜的財務(wù)規(guī)劃（FinancialPlanning），對個人（及家庭）所擁有的消費性財務(wù)資源和投資性財務(wù)資源進行有效地管理，并進而最終實現(xiàn)被管理者財務(wù)安全和財務(wù)自由目標的經(jīng)濟活動。概念的邏輯展開就是理論（黑格爾）個人理財：是指通過制訂和實施適宜的財務(wù)規(guī)劃（Financia101幾組引申概念的含義解析廣義的“財”與狹義的“財”消費性財務(wù)資源與投資性財務(wù)資源個人理財理念與個人理財規(guī)劃個人理財、公司理財與公共理財個人自主理財與專業(yè)理財個人生活理財與個人投資理財專項理財與綜合理財金融機構(gòu)理財和第三方理財財務(wù)安全與財務(wù)自由幾組引申概念的含義解析廣義的“財”與狹義的“財”102廣義的“財”和狹義的“財”狹義的“財”是指“財產(chǎn)”：指能夠給所有者直接帶來價值利益的有形或無形的財產(chǎn)。有形財產(chǎn)具有實物形態(tài)，包括現(xiàn)金及銀行存款、房屋、汽車、珠寶、有價證券（如股票、基金、債券、信托產(chǎn)品）等；無形財產(chǎn)，不具有實物形態(tài)，包括各種知識產(chǎn)權(quán)，如專利、版權(quán)等。廣義的“財”是指“財富”：除包括狹義的財產(chǎn)范圍之外，還包括可以間接帶來價值利益的無形資源，如榮譽、智慧、知識、健康、經(jīng)驗、閱歷、社會關(guān)系等。一般意義上的個人理財對象指的是狹義的“財產(chǎn)”概念，其又經(jīng)常被專業(yè)人士正式稱之為個人所擁有的“財務(wù)資源”。廣義的“財”和狹義的“財”狹義的“財”是指“財產(chǎn)”：指能夠給103消費性財務(wù)資源與投資性財務(wù)資源我們可以根據(jù)個人及家庭所擁有的財產(chǎn)的特點，把個人財務(wù)資源分為“消費性財務(wù)資源”與“投資性財務(wù)資源”兩大類。消費性財務(wù)資源：俗稱“消費品”，該類財產(chǎn)在使用和折舊過程中，隨著自身原有價值的耗散，無法再為其所有者帶來新的更多的價值利益。根據(jù)其使用特點，又可分為：日用品、耐用品和奢侈品。投資性財務(wù)資源：俗稱“資本品，或資產(chǎn)”，該類財產(chǎn)在使用和折舊過程中，可以在未來為其所有者源源不斷的帶來更多的新的價值利益。比如股票、債券等金融資產(chǎn)，廠房、設(shè)備等固定資產(chǎn)。專利、版權(quán)等無形資產(chǎn)。注意：“消費性財務(wù)資源”與“投資性財務(wù)資源”并不存在嚴格的“物”的界限，這一點在房產(chǎn)或收藏品表現(xiàn)得最為充分。消費性財務(wù)資源與投資性財務(wù)資源我們可以根據(jù)個人及家庭所擁有的104個人理財、公司理財與公共理財三者同屬于理財學(xué)范疇，都必須遵循理財學(xué)的基本原理，都必須運用各類金融工具，都需考慮投資組合和風險規(guī)避，但由于服務(wù)對象不同，其目標、內(nèi)容和程序方面存在差異：首先，對象不同，個人理財服務(wù)的服務(wù)對象是個人或家庭，公司理財是面向企業(yè)的理財，而公共理財則是面向非營利組織的理財；其次，側(cè)重面不同，公司理財偏重企業(yè)的投融資管理，主要包括資本預(yù)算、資本結(jié)構(gòu)、長短期投融資和股利政策等方面，而個人理財則更偏重于為實現(xiàn)個人或家庭目標而設(shè)計生命周期內(nèi)的財務(wù)規(guī)劃，主要包括消費、教育、保險、養(yǎng)老、遺產(chǎn)和稅收等方面的事宜個人理財、公司理財與公共理財三者同屬于理財學(xué)范疇，都必須遵循105個人自主理財與專家理財個人理財，從理財活動的實施主體角度看，可分為個人自主理財與專家理財兩大類：個人自主理財：是指財務(wù)規(guī)劃的制定和實施者主體是財務(wù)資源的所有人自身。是個人及家庭財務(wù)資源的所有者依據(jù)自身所擁有的理財知識和個人經(jīng)驗進行自主理財?shù)慕?jīng)濟活動。專家理財：是指由專業(yè)理財人員運用科學(xué)的理財方法和特定的理財程序，在盡量明確個人客戶的理財目標，分析客戶的財務(wù)狀況的基礎(chǔ)上，為客戶制訂和實施理財方案的一種綜合金融服務(wù)。根據(jù)專業(yè)理財人員的來源（銀行、證券、保險、基金、專業(yè)投資理財公司）和金融服務(wù)的不同特點，現(xiàn)實經(jīng)濟生活中，專業(yè)理財人士又有理財規(guī)劃師、金融策劃師、金融理財師、個人賬務(wù)策劃師、個人財富管理師等不同稱謂。個人自主理財與專家理財個人理財，從理財活動的實施主體角度看，106個人理財理念與個人理財規(guī)劃個人理財，從研究范圍的側(cè)重面角度看，可分為理財理念研究與理財規(guī)劃實務(wù)研究兩類：理財理念研究：以探討個人及家庭理財所應(yīng)遵循的基本財務(wù)規(guī)律和財務(wù)原則為研究重心。目的是為個人理財提供堅實理論基礎(chǔ)。規(guī)劃實務(wù)研究：以個人理財?shù)囊?guī)劃流程和具體實務(wù)操作為研究重心。目的是指導(dǎo)和規(guī)范專業(yè)理財師的財務(wù)規(guī)劃工作，提升其財務(wù)規(guī)劃的水平和能力。本課程在授課內(nèi)容上力求“理論”與“實務(wù)”的結(jié)合。個人理財理念與個人理財規(guī)劃個人理財，從研究范圍的側(cè)重面角度看107個人生活理財與個人投資理財個人理財，從所涉及內(nèi)容的角度看：可分為個人生活理財與個人投資理財兩大類：個人生活理財是指通過制訂財務(wù)計劃對個人消費性財務(wù)資源的適當管理，并通過規(guī)劃的不斷優(yōu)化與調(diào)整，以實現(xiàn)財務(wù)目標（安全與自由）的經(jīng)濟活動。生活理財?shù)暮诵脑谟诟鶕?jù)個人的消費性資源狀況和消費偏好來實現(xiàn)個人的人生目標。個人投資理財是指通過制訂財務(wù)計劃對個人投資性財務(wù)資源進行適當管理，并通過規(guī)劃的不斷優(yōu)化調(diào)整，以追求財務(wù)目標的經(jīng)濟活動。投資理財?shù)暮诵脑谟诟鶕?jù)個人的投資性資源狀況和風險偏好來實現(xiàn)個人的經(jīng)濟目標。本課程內(nèi)容將以個人投資理財為主，兼顧生活理財規(guī)劃。個人生活理財與個人投資理財個人理財，從所涉及內(nèi)容的角度看：可108專項理財與綜合理財個人理財（規(guī)劃）按層次結(jié)構(gòu)可分為：專項理財與綜合理財兩大類：專項理財指針對個人或家庭某一領(lǐng)域的實際問題，為解決其某一方面的理財需求，為其制定單項規(guī)劃的過程，具體主要包括現(xiàn)金規(guī)劃、消費支出規(guī)劃、教育規(guī)劃、保險規(guī)劃、稅收籌劃、投資規(guī)劃、退休養(yǎng)老規(guī)劃、財產(chǎn)分配與傳承規(guī)劃等。綜合理財是對個人或家庭全盤情況考慮，為提高或改善其整體財務(wù)狀況，實現(xiàn)其人生目標而制定綜合方案的過程。綜合理財應(yīng)以專項理財為基礎(chǔ)，但絕不是各個單項