國際金融組織與國際金融體系介紹

第九章

國際金融組織與國際金融體系第一節(jié)全球性國際金融組織9．1．1國際貨幣基金組織

一、國際貨幣基金組織建立的過程與宗旨(1)設(shè)立一個(gè)永久性的就國際貨幣問題進(jìn)行磋商與合作的常設(shè)機(jī)構(gòu)，促進(jìn)國際貨幣合作；(2)促進(jìn)國際貿(mào)易的擴(kuò)大與平衡發(fā)展，借此提高就業(yè)和實(shí)際收入水平，開發(fā)成員國的生產(chǎn)性資源，以此作為經(jīng)濟(jì)政策的主要目標(biāo)；(3)促進(jìn)匯率的穩(wěn)定，在成員國之間保持有秩序的匯率安排，避免競爭性的貨幣貶值；(4)協(xié)助成員國建立經(jīng)常性交易的多邊支付制度，消除妨礙世界貿(mào)易發(fā)展的外匯管制；(5)在有適當(dāng)保證的條件下，向成員國提供臨時(shí)性的資金融通，使其有信心且利用此機(jī)會(huì)糾正國際收支的失衡，而不采取危害本國或國際經(jīng)濟(jì)的措施；(6)根據(jù)上述宗旨，縮短成員國國際收支不平衡的時(shí)間，減輕不平衡的程度。

9．1．1國際貨幣基金組織二、國際貨幣基金組織的結(jié)構(gòu)

1、理事會(huì)(boardofgovernors)2、執(zhí)行董事會(huì)(executiveboard)3、總裁(managingdirector)4、常設(shè)職能部門9．1．1國際貨幣基金組織三、國際貨幣基金組織的資金來源

1、份額(quota)2、借款3、出售黃金9．1．1國際貨幣基金組織四、國際貨幣基金組織的主要業(yè)務(wù)

1、匯率監(jiān)督2、磋商與協(xié)調(diào)3、金融貸款:①普通貸款②中期貸款③出口波動(dòng)補(bǔ)償貸款④緩沖庫存貸款⑤石油貸款⑥信托基金貸款⑦補(bǔ)充貸款⑧結(jié)構(gòu)調(diào)整貸款⑨制度轉(zhuǎn)型貸款9．1．1國際貨幣基金組織五、亞洲金融危機(jī)后IMF的改革建議1、建立一種新的籌資機(jī)制，充實(shí)資金實(shí)力2、改革IMF現(xiàn)有的投票制度3、增強(qiáng)IMF在全球發(fā)揮的預(yù)警作用4、強(qiáng)化IMF的監(jiān)管職能5、完善國內(nèi)金融體系6、建立匯率制度和匯率水平的監(jiān)測機(jī)制7、審慎對(duì)待資本賬戶的可兌換性8、建立全方位的溝通與協(xié)調(diào)機(jī)制9．1．2世界銀行集團(tuán)一、世界銀行

1、世界銀行的宗旨與職能(1)通過對(duì)生產(chǎn)事業(yè)的投資，協(xié)助成員國經(jīng)濟(jì)的復(fù)興與建設(shè)，鼓勵(lì)不發(fā)達(dá)國家對(duì)資源的開發(fā)；(2)通過擔(dān)?；騾⒓铀饺速J款及其他私人投資的方式，促進(jìn)私人對(duì)外投資。當(dāng)成員國不能在合理?xiàng)l件下獲得私人資本時(shí)，可運(yùn)用該行自有資本或籌集的資金來補(bǔ)充私人投資的不足；(3)鼓勵(lì)國際投資，協(xié)助成員國提高生產(chǎn)能力，促進(jìn)成員國國際貿(mào)易的平衡發(fā)展和國際收支狀況的改善；(4)在提供貸款保證時(shí)，應(yīng)與其他方面的國際貸款配合。9．1．2世界銀行集團(tuán)2、世界銀行的組織機(jī)構(gòu)3、世界銀行的資金來源(1)成員國繳納的股金(2)發(fā)行債券取得的借款(3)留存的業(yè)務(wù)凈收益和其他資金來源9．1．2世界銀行集團(tuán)4、世界銀行的主要業(yè)務(wù)活動(dòng)

(1)貸款條件

(2)貸款的特點(diǎn)

(3)貸款的程序

(4)貸款的種類：①特定投資貸款②部門貸款③結(jié)構(gòu)調(diào)整貸款④技術(shù)援助貸款⑤緊急復(fù)興貸款⑥聯(lián)合貸款9．1．2世界銀行集團(tuán)團(tuán)二、國際開發(fā)發(fā)協(xié)會(huì)1、組織形式2、資資金金來來源源(1)成員員國國認(rèn)認(rèn)繳繳的的股股金金(2)成員員國國提提供供的的補(bǔ)補(bǔ)充充資資金金(3)世界界銀銀行行的的贈(zèng)贈(zèng)款款(4)協(xié)會(huì)會(huì)本本身身經(jīng)經(jīng)營營業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)的的盈盈余余3、主主要要業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)9．1．2世界界銀銀行行集集團(tuán)團(tuán)三、、國國際際金金融融公公司司1、組組織織機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)2、資資金金來來源源主要要來來源源于于成成員員國國認(rèn)認(rèn)繳繳的的股股金金和和外外部部借借款款，，另另有有一一部部分分是是公公司司各各項(xiàng)項(xiàng)業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)積積累累的的收收入入3、營營運(yùn)運(yùn)特特點(diǎn)點(diǎn)4、主主要要業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)第二二節(jié)節(jié)區(qū)區(qū)域域性性國國際際金金融融組組織織9．2．1國際際清清算算銀銀行行一、、國國際際清清算算銀銀行行的的建建立立1、組組織織機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)與與資資金金來來源源(1)成員員國國繳繳納納的的股股金金(2)借款款(3)吸收收存存款款二、、主主要要業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)1、處處理理國國際際清清算算事事務(wù)務(wù)2、辦辦理理或或代代理理有有關(guān)關(guān)銀銀行行業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)3、定定期期舉舉辦辦中中央央銀銀行行行行長長會(huì)會(huì)議議9．2．2亞洲開開發(fā)銀銀行一、亞亞洲開開發(fā)銀銀行的的建立立與宗宗旨向成員員國或或地區(qū)區(qū)提供供貸款款與技技術(shù)援援助，，幫助助協(xié)調(diào)調(diào)成員員在經(jīng)經(jīng)濟(jì)、、貿(mào)易易和發(fā)展方方面的的政策策，同同聯(lián)合合國及及其專專門機(jī)機(jī)構(gòu)進(jìn)進(jìn)行合合作，，以促促進(jìn)亞亞太地地區(qū)的的經(jīng)濟(jì)發(fā)展展二、組組織機(jī)機(jī)構(gòu)三、資資金來來源四、主主要業(yè)業(yè)務(wù)活活動(dòng)1、提供供貸款款2、聯(lián)合合融資資3、股權(quán)權(quán)投資資4、技術(shù)術(shù)援助助9．2．3歐洲投投資銀銀行一、組組織機(jī)機(jī)構(gòu)二、資資金來來源1、成員員國認(rèn)認(rèn)繳的的股本本金，，初創(chuàng)創(chuàng)時(shí)法法定資資本金金為10億歐洲洲記賬賬單位位；2、借款款，通通過發(fā)發(fā)行債債券在在國際際金融融市場場上籌籌資，，是該該行主主要的的資金金來源源。三、業(yè)業(yè)務(wù)活活動(dòng)1、對(duì)工工業(yè)、、能源源和基基礎(chǔ)設(shè)設(shè)施等等方面面促進(jìn)進(jìn)地區(qū)區(qū)平衡衡發(fā)展展的投投資項(xiàng)項(xiàng)目，，提供供貸款款或貸貸款擔(dān)擔(dān)保；；2、促進(jìn)進(jìn)成員員國或或共同同體感感興趣趣的事事業(yè)的的發(fā)展展；3、促進(jìn)進(jìn)企業(yè)業(yè)現(xiàn)代代化。。第三節(jié)節(jié)我我國國與國國際金金融組組織的的聯(lián)系系9．3．1我國與與國際際貨幣幣基金金組織織1979年，我我國加加入該該組織織IMF通過提提供貸貸款支支持我我國國國際收收支的的改善善IMF通過提提供多多次技技術(shù)援援助與與人員員培訓(xùn)訓(xùn)，幫幫助我我國提提高管管理技技術(shù)水水平我國也也定期期與IMF磋商與與交流流我國按按IMF要求進(jìn)進(jìn)一步步改善善投資資環(huán)境境，并并參與與IMF的實(shí)際際救援援工作作從2000年起，，我國國同意意基金金組織織公布布有關(guān)關(guān)我國國的信信息公公告2001年中國國在國國際貨貨幣基基金組組織的的份額額由原原來的的46.872億特別別提款款權(quán)(約合61億美元元)，提高高到63.692億特別別提款款權(quán)(約合83億美元元)，從而而使中中國在在國際際貨幣幣基金金組織織的份份額座座次由由原來來的第第11位提高高到了了第8位。9．3．2我國與與世界界銀行行集團(tuán)團(tuán)與世界界銀行行的往往來1980年中國國恢復(fù)復(fù)世界界銀行行的成成員國國地位位，次次年接接受了了世行行的第第一筆筆貸款款與國際際開發(fā)發(fā)協(xié)會(huì)會(huì)的往往來1980年5月15日，中中國在在該協(xié)協(xié)會(huì)的的席位位也得得到恢恢復(fù)，，在協(xié)協(xié)會(huì)中中享有有投票票權(quán)。。國際際開發(fā)發(fā)協(xié)會(huì)會(huì)主要要向我我國提提供長長期低低息貸貸款，，用于于我國國基礎(chǔ)礎(chǔ)設(shè)施施的建建設(shè)與與完善善。與國際際金融融公司司的往往來9．3．3我國與與亞洲洲開發(fā)發(fā)銀行行1966年亞行行創(chuàng)建建時(shí)，，臺(tái)灣灣當(dāng)局局以中中國名名義參參加。。1971年中國在在聯(lián)合國國的合法法席位恢恢復(fù)后，，臺(tái)灣當(dāng)當(dāng)局已不不再向該該行借款款。1986年2月17日，亞行行理事會(huì)會(huì)通過了了接納中中國加入入該行的的第176號(hào)決議，，同年3月10日中國成成為亞行行正式成成員國，，臺(tái)灣當(dāng)當(dāng)局以““中國臺(tái)臺(tái)北”名名義留在在該行。。在1987年亞行年年會(huì)上，，我國當(dāng)當(dāng)選為亞亞行董事事國，并并于同年年7月正式在在亞行設(shè)設(shè)立執(zhí)董董辦公室室。1991年12月我國在在北京舉舉辦了亞亞行第7次圓桌會(huì)會(huì)議，題題為“消消除貧困困的社會(huì)會(huì)經(jīng)濟(jì)政政策”，，廣泛地地討論了了消除貧貧困的問問題，加加強(qiáng)了消消除貧困困政策的的制定與與經(jīng)驗(yàn)交交流工作作。2000年亞行在在北京開開設(shè)一個(gè)個(gè)大型常常駐機(jī)構(gòu)構(gòu)，以便便加強(qiáng)與與中國及及周邊地地區(qū)的經(jīng)經(jīng)濟(jì)合作作，這是是亞行最最大的對(duì)對(duì)外常駐駐機(jī)構(gòu)之之一。第四節(jié)國國際金金融體系系9．4．1國際金融融體系的的概念及及其主要要內(nèi)容一、國際際金融體體系的概概念調(diào)節(jié)各國國貨幣在在國際支支付、結(jié)結(jié)算、匯匯兌與轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)移等方方面所確確定的規(guī)規(guī)則、慣例、政政策、機(jī)機(jī)制和組組織機(jī)構(gòu)構(gòu)安排的的總稱。。國際金融融體系是是國際貨貨幣關(guān)系系的集中中反映，，它構(gòu)成成了國際際金融活活動(dòng)的總體框架架。在市市場經(jīng)濟(jì)濟(jì)體制下下，各國國之間的的貨幣金金融交往往，都要要受到國國際金融體系系的約束束。國際金融融體系是是隨著國國際經(jīng)濟(jì)濟(jì)交往的的不斷擴(kuò)擴(kuò)大而產(chǎn)產(chǎn)生與發(fā)發(fā)展的。。國際金融融體系正正是在協(xié)協(xié)調(diào)眾多多國家貨貨幣制度度、法律律制度及及經(jīng)濟(jì)制制度這一協(xié)調(diào)的的基礎(chǔ)上上形成的的。9．4．1國際金融融體系的的概念及及其主要要內(nèi)容二、國際際金融體體系的主主要內(nèi)容容1、國際收收支及其其調(diào)節(jié)機(jī)機(jī)制2、匯率制制度的安安排3、國際儲(chǔ)儲(chǔ)備資產(chǎn)產(chǎn)的選擇擇與確定定4、國際間間金融事事務(wù)的協(xié)協(xié)調(diào)與管管理9．4．1國際金融融體系的的概念及及其主要要內(nèi)容三、國際際金融體體系的發(fā)發(fā)展與作作用第一階段段是國際際金本位位制時(shí)期期，從1816年英國實(shí)實(shí)行金本本位制開開始，到到第一次世世界大戰(zhàn)戰(zhàn)爆發(fā)而而結(jié)束。。第二階段段是布雷雷頓森林林體系時(shí)時(shí)期，起起始于二二戰(zhàn)結(jié)束束后的1945年，終止止于1973年。第三階段段是牙買買加貨幣幣體系時(shí)時(shí)期，始始于1976年1月IMF臨時(shí)委員員會(huì)的牙牙買加協(xié)議議的正式式簽訂日日。(1)確定了國國際收支支調(diào)節(jié)機(jī)機(jī)制與各各國可遵遵守的調(diào)調(diào)節(jié)政策策，為各各國糾正正國際收收支失衡衡狀況提提供了基基礎(chǔ)；(2)建立了相相對(duì)穩(wěn)定定的匯率率機(jī)制，，很大程程度上防防止了不不公平的的貨幣競競爭性貶貶值；(3)創(chuàng)造了多多元化的的儲(chǔ)備資資產(chǎn)，為為國際經(jīng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)發(fā)展提供供了足夠夠的清償償力，同同時(shí)借此此抵御區(qū)區(qū)域性或或全球性性金融危危機(jī)；(4)促進(jìn)各國國經(jīng)濟(jì)政政策的協(xié)協(xié)調(diào)。9．4．2國際金本本位制度度一、形式式1、金幣本本位制(GoldSpecieStandard)2、金塊本本位制(GoldBullionStandard)3、金匯兌兌本位制制(GoldExchangeStandard)9．4．2國際金本本位制度度二、、國國際際金金本本位位制制度度的的崩崩潰潰及及影影響響1971年8月美美國國政政府府停停止止美美元元兌兌換換黃黃金金，，并并先先后后兩兩次次將將美美元元貶貶值值后后，，這這個(gè)殘殘缺缺不不全全的的金金匯匯兌兌本本位位制制也也崩崩潰潰了了。。為各各國國普普遍遍貨貨幣幣貶貶值值、、推推行行通通貨貨膨膨脹脹政政策策打打開開了了方方便便之之門門。。導(dǎo)致致匯匯價(jià)價(jià)的的劇劇烈烈波波動(dòng)動(dòng)，，沖沖擊擊著著世世界界匯匯率率制制度度。。9．4．3布雷雷頓頓森森林林貨貨幣幣體體系系一、、布布雷雷頓頓森森林林貨貨幣幣體體系系的的主主要要內(nèi)內(nèi)容容1、國際金融機(jī)機(jī)構(gòu)國際貨幣基金金組織、國際際復(fù)興開發(fā)銀銀行2、國際儲(chǔ)備體體系布雷頓森林體體系確定了以以黃金為基礎(chǔ)礎(chǔ)，以美元為為國際主要儲(chǔ)儲(chǔ)備貨幣，即即所謂的美元元與黃金掛鉤鉤，其他國家家貨幣與美元元掛鉤的原則則。3、固定匯率制制4、國際收支調(diào)調(diào)節(jié)的安排9．4．3布雷頓森林貨貨幣體系二、布雷頓森森林貨幣體系系的解體該體系是以美美元為中心的的國際貨幣制制度，其存在在的先決條件件是美國經(jīng)濟(jì)占絕對(duì)優(yōu)勢勢和美元地位位的穩(wěn)固，因因此，當(dāng)美國國國際收支不不斷惡化和短短期對(duì)外債務(wù)．不不斷增加時(shí)，，國際間對(duì)美美元作為主要要國際儲(chǔ)備貨貨幣的信心也也就會(huì)不不斷斷降降低低；；由于于固固定定匯匯率率制制的的限限制制，，成成員員國國政政府府大大多多不不愿愿以以改改變變匯匯率率的的方方法法來來應(yīng)付付“基本本失失衡衡”，待待到到非非改改不不可可時(shí)時(shí)，，投投機(jī)機(jī)者者早早已已聞聞風(fēng)風(fēng)而而動(dòng)動(dòng)，，在在外外匯匯市市場場及黃黃金金市市場場上上掀掀起起投投機(jī)機(jī)的的浪浪潮潮，，加加劇劇金金融融危危機(jī)機(jī)。。9．4．3布雷雷頓頓森森林林貨貨幣幣體體系系雖然然IMF規(guī)定定赤赤字字國國家家和和贏贏余余國國家家都都有有調(diào)調(diào)整整國國際際收收支支失失衡衡的的責(zé)責(zé)任任，，但但事事實(shí)實(shí)上上，，采采取取糾糾正正措措施施的的多多是是赤赤字字國國家家，，盈盈余余國國家家往往往往不不愿愿以以及及時(shí)時(shí)升升值值的的舉舉措措來來減減少少贏贏余余，，這這就就加加深深了了調(diào)調(diào)節(jié)節(jié)國國際際收收支支的的困困難難性性。。在該該體體系系下下，，大大多多數(shù)數(shù)貨貨幣幣與與美美元元保保持持固固定定匯匯率率，，而而美美元元又又與與黃黃金金掛掛鉤鉤，，因因此此，，其其他他國國家家可可用用本本幣幣兌兌美美元元貶貶值值來來調(diào)調(diào)節(jié)節(jié)赤赤字字，，但但美美國國卻卻無無法法體體面面地地使使其其貨貨幣幣貶貶值值。9．4．4牙買買加加體體系系9．4．4牙買買加加體體系系一、、牙牙買買加加體體系系的的主主要要內(nèi)內(nèi)容容實(shí)行行浮浮動(dòng)動(dòng)匯匯率率制制度度的的改改革革推行行黃黃金金非非貨貨幣幣化化增強(qiáng)強(qiáng)特特別別提提款款權(quán)權(quán)的的作作用用增加加成成員員國國基基金金份份額額擴(kuò)大大信信貸貸額額度度，，以以增增加加對(duì)對(duì)發(fā)發(fā)展展中中國國家家的的融融資資9．4．4牙買買加加體體系系二、、牙牙買買加加體體系系的的運(yùn)運(yùn)行行儲(chǔ)備備貨貨幣幣多多元元化化匯率率安安排排多多樣樣化化多種種渠渠道道調(diào)調(diào)節(jié)節(jié)國國際際收收支支1、運(yùn)運(yùn)用用國國內(nèi)內(nèi)經(jīng)經(jīng)濟(jì)濟(jì)政政策策2、運(yùn)運(yùn)用用匯匯率率政政策策3、國國際際融融資資4、加加強(qiáng)強(qiáng)國國際際協(xié)協(xié)調(diào)調(diào)9．4．4牙買買加加體體系系三、、對(duì)對(duì)牙牙買買加加體體系系的的評(píng)評(píng)價(jià)價(jià)1、積積極極作作用用：：(1)多元元化化的的儲(chǔ)儲(chǔ)備備結(jié)結(jié)構(gòu)構(gòu)擺擺脫脫了了布布雷雷頓頓森森林林體體系系下下各各國國貨貨幣幣間間的的僵僵硬硬關(guān)關(guān)系，，為為國國際際經(jīng)經(jīng)濟(jì)濟(jì)提提供供了了多多種種清清償償貨貨幣幣，，在在較較大大程程度度上上解解決決了了儲(chǔ)儲(chǔ)備備貨貨幣幣供不應(yīng)求求的矛盾盾；(2)多樣化的的匯率安安排適應(yīng)應(yīng)了多樣樣化的、、不同發(fā)發(fā)展水平平的各國國經(jīng)濟(jì)，，為作國維維持經(jīng)濟(jì)濟(jì)發(fā)展與與穩(wěn)定提提供了靈靈活性與與獨(dú)立性性，同時(shí)時(shí)有助于于保持國內(nèi)經(jīng)濟(jì)濟(jì)政策的的連續(xù)性性與穩(wěn)定定性；(3)多種渠道道并行，，使國際際收起的的調(diào)節(jié)更更為有效效與及時(shí)時(shí)。9．4．4牙買加體體系2、牙買加加體系的的缺陷：：(1)在多元化化國際儲(chǔ)儲(chǔ)備格局局下，儲(chǔ)儲(chǔ)備貨幣幣發(fā)行國國仍享有有“鑄幣幣稅”等等多種好好處，同同時(shí)，在在多元化化問際儲(chǔ)儲(chǔ)備下，，缺乏統(tǒng)統(tǒng)一的穩(wěn)穩(wěn)定的貨貨幣標(biāo)準(zhǔn)準(zhǔn)，這本本身就可可能造成成國際金金融的不不穩(wěn)定；；(2)匯率大起起大落，，變動(dòng)不不定，匯匯率體系系極不穩(wěn)穩(wěn)定。其其消極影影響之一一是增大大了外匯匯風(fēng)險(xiǎn)，，從而在在一定程程度上抑抑制了國國際貿(mào)易易與國際際投資活活動(dòng)，對(duì)對(duì)發(fā)展中中國家而而言，這這種負(fù)面面影響尤尤為突出出；(3)國際收支支調(diào)節(jié)機(jī)機(jī)制并不不健全，，各種現(xiàn)現(xiàn)有的渠渠道都有有各自的的局限，，牙買加加體系并并沒有消消除全球球性的國國際收支支失衡問問題。9．4．5歐