第七章-商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理-《商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理》課件

第一節(jié)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理概述一、資產(chǎn)負(fù)債管理的涵義、目標(biāo)與原則二、資產(chǎn)負(fù)債管理的政策與原理三、資產(chǎn)負(fù)債管理的組織與實(shí)施四、商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理理論第一節(jié)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理概述一、資產(chǎn)負(fù)債管理的涵義、目一、資產(chǎn)負(fù)債管理的含義、目標(biāo)與原則（一）含義。根據(jù)外部形勢(shì)變化及銀行發(fā)展戰(zhàn)略要求，以表內(nèi)外資產(chǎn)負(fù)債為管理對(duì)象，以資本約束為核心，以價(jià)值創(chuàng)造為導(dǎo)向，以流動(dòng)性、利率和匯率風(fēng)險(xiǎn)管理為主要內(nèi)容，以資產(chǎn)負(fù)債組合管理為基本工具，對(duì)銀行資產(chǎn)、負(fù)債和資本的總量、結(jié)構(gòu)及組合配置進(jìn)行全面、動(dòng)態(tài)和前瞻性的規(guī)劃、監(jiān)測(cè)、調(diào)控的全過(guò)程。（二）目標(biāo)。資產(chǎn)負(fù)債管理目標(biāo)總體上遵循于商業(yè)銀行的整體經(jīng)營(yíng)目標(biāo)。根本目標(biāo)是在有效控制風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，實(shí)現(xiàn)公司價(jià)值最大化。（三）原則。4項(xiàng)原則，即戰(zhàn)略導(dǎo)向、資本約束、綜合平衡、價(jià)值回報(bào)。一、資產(chǎn)負(fù)債管理的含義、目標(biāo)與原則（一）含義。根據(jù)外部形勢(shì)變二、資產(chǎn)負(fù)債管理的政策與原理（一）資產(chǎn)負(fù)債管理政策。銀行為了實(shí)現(xiàn)一定時(shí)期（通常為一年）的資產(chǎn)負(fù)債管理目標(biāo)，根據(jù)內(nèi)外部形勢(shì)變化，通過(guò)明確相應(yīng)的政策方針、管理措施和管理流程，在流動(dòng)性、安全性和效益性之間進(jìn)行的組合管理和優(yōu)化抉擇。管理政策是一定時(shí)期內(nèi)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的行動(dòng)綱領(lǐng)，是實(shí)現(xiàn)管理目標(biāo)的制度保障。資產(chǎn)負(fù)債管理政策主要包括5項(xiàng)內(nèi)容（P167）。（二）資產(chǎn)負(fù)債管理原理。遵循5項(xiàng)原則和關(guān)系：規(guī)模對(duì)稱原理、結(jié)構(gòu)對(duì)稱原理、速度對(duì)稱原理、目標(biāo)互補(bǔ)原理。二、資產(chǎn)負(fù)債管理的政策與原理（一）資產(chǎn)負(fù)債管理政策。銀行為了三、資產(chǎn)負(fù)債管理的組織與實(shí)施（一）資產(chǎn)負(fù)債管理的組織架構(gòu)。資產(chǎn)負(fù)債管理的組織架構(gòu)通常由決策系統(tǒng)、執(zhí)行系統(tǒng)和監(jiān)督系統(tǒng)三部分組成。其中，決策系統(tǒng)包括董事會(huì)、高級(jí)管理層及其下設(shè)的資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)；執(zhí)行系統(tǒng)包括資產(chǎn)負(fù)債管理部等相關(guān)業(yè)務(wù)部門及分支機(jī)構(gòu)；監(jiān)督系統(tǒng)包括監(jiān)事會(huì)以及內(nèi)控合規(guī)和審計(jì)等部門。（二）資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)。資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)是高級(jí)管理層研究制定銀行重大經(jīng)營(yíng)策略、實(shí)施資產(chǎn)負(fù)債管理的最高審議、決策機(jī)構(gòu)，主任一般由銀行行長(zhǎng)擔(dān)任，副主任委員由副行長(zhǎng)擔(dān)任，資產(chǎn)負(fù)債管理部等部門負(fù)責(zé)人是常任委員。會(huì)議分例會(huì)和臨時(shí)會(huì)議。（三）資產(chǎn)負(fù)債管理部門。資產(chǎn)負(fù)債管理部是銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的牽頭部門，也是資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)日常工作的具體辦事機(jī)構(gòu)，主要承擔(dān)7項(xiàng)管理職責(zé)。三、資產(chǎn)負(fù)債管理的組織與實(shí)施（一）資產(chǎn)負(fù)債管理的組織架構(gòu)。資四、商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理理論（一）資產(chǎn)管理理論。以銀行資產(chǎn)的安全性和流動(dòng)性為重點(diǎn)。20世紀(jì)60年代以前。先后出現(xiàn)了商業(yè)貸款理論、可轉(zhuǎn)換理論、預(yù)期收入理論、超貨幣供給理論。業(yè)務(wù)范圍越來(lái)越廣。（二）負(fù)債管理理論。以負(fù)債為經(jīng)營(yíng)重點(diǎn)來(lái)保證銀行流動(dòng)性和盈利性。20世紀(jì)60年代以后，70年代中期以前。主要包括存款理論、購(gòu)買理論和銷售理論。（三）資產(chǎn)負(fù)債一體化管理理論。20世紀(jì)70年中期以來(lái)。應(yīng)資產(chǎn)和負(fù)債管理雙方并重。（四）全面、動(dòng)態(tài)和前瞻的綜合平衡理論。20世紀(jì)90年代以來(lái)。是一種全方位的管理方法，具有三個(gè)特征：對(duì)資產(chǎn)和負(fù)債的全面管理，動(dòng)態(tài)的前瞻性管理，綜合平衡管理。四、商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理理論（一）資產(chǎn)管理理論。以銀行資產(chǎn)的第二節(jié)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債總量與組合管理一、資產(chǎn)負(fù)債總量管理二、資產(chǎn)負(fù)債組合管理第二節(jié)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債總量與組合管理一、資產(chǎn)負(fù)債總量管理一、資產(chǎn)負(fù)債總量管理（一）資產(chǎn)負(fù)債總量的構(gòu)成（二）資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃管理（三）信貸資源配置管理一、資產(chǎn)負(fù)債總量管理（一）資產(chǎn)負(fù)債總量的構(gòu)成（一）資產(chǎn)負(fù)債總量的構(gòu)成資產(chǎn)負(fù)債總量管理是指商業(yè)銀行根據(jù)外部經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)、內(nèi)部經(jīng)營(yíng)發(fā)展戰(zhàn)略和規(guī)劃等，制定全行資產(chǎn)負(fù)債增長(zhǎng)的總量目標(biāo)和結(jié)構(gòu)配置，并根據(jù)內(nèi)外部環(huán)境變化及時(shí)進(jìn)行滾動(dòng)調(diào)整的行為。從管理內(nèi)容看，資產(chǎn)負(fù)債總量可分為資產(chǎn)總量和負(fù)債總量。資產(chǎn)總量是指銀行在一定時(shí)期內(nèi)各項(xiàng)資產(chǎn)余額的總和，是銀行資金占用規(guī)模和營(yíng)運(yùn)的綜合反映。負(fù)債總量是指銀行在一定時(shí)期內(nèi)各項(xiàng)負(fù)債余額的總和，是資金供應(yīng)實(shí)力的反映，是銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的“壓艙石”。（一）資產(chǎn)負(fù)債總量的構(gòu)成資產(chǎn)負(fù)債總量管理是指商業(yè)銀行根據(jù)外部專欄7-1商業(yè)銀行為什么要控制資產(chǎn)負(fù)債總量規(guī)模？第一，滿足資本充足率達(dá)標(biāo)要求。第二，滿足杠桿率達(dá)標(biāo)要求。第三，落實(shí)國(guó)家宏觀調(diào)控的要求。專欄7-1商業(yè)銀行為什么要控制資產(chǎn)負(fù)債總量規(guī)模？第一，滿（二）資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃管理資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃是銀行統(tǒng)一調(diào)控各項(xiàng)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、合理配置經(jīng)營(yíng)資源的重要手段，也是考核評(píng)價(jià)各分行和條線經(jīng)營(yíng)管理績(jī)效的重要依據(jù)。綜合性計(jì)劃。1.資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃的制定原則。有6項(xiàng)，即資本約束、戰(zhàn)略導(dǎo)向、政策對(duì)接、價(jià)值核心、綜合平衡、嚴(yán)控風(fēng)險(xiǎn)。2.資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃的項(xiàng)目體系。包括資產(chǎn)類、負(fù)債類、表外類、資本類和綜合類五大類。3.資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃的組織實(shí)施。通常由資產(chǎn)負(fù)債管理部門負(fù)責(zé)牽頭編制。（二）資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃管理資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃是銀行統(tǒng)一調(diào)控各項(xiàng)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)（三）信貸資源配置管理1．信貸規(guī)?？刂茩C(jī)制的演變。我國(guó)商業(yè)銀行的信貸總量控制經(jīng)歷了從規(guī)模控制、比例管理到經(jīng)濟(jì)資本管理的發(fā)展過(guò)程。2．商業(yè)銀行信貸總量的確定方法。合意貸款管理是銀行信貸總量管理中面臨的最主要外部要求。合意貸款實(shí)際是一種差別準(zhǔn)備金動(dòng)態(tài)調(diào)整機(jī)制，是指符合人民銀行經(jīng)濟(jì)信貸政策意圖的貸款，是對(duì)金融機(jī)構(gòu)在一個(gè)時(shí)期內(nèi)貸款總額進(jìn)行排放節(jié)奏與排放規(guī)模的安排。合意貸款核心內(nèi)容是指金融機(jī)構(gòu)適當(dāng)?shù)男刨J投放應(yīng)與其自身的資本水平以及經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的合理需要相匹配。3．信貸資源的配置機(jī)制。我國(guó)商業(yè)銀行信貸資源配置機(jī)制可以分為兩個(gè)發(fā)展階段，即2011年以前和2011年以后。（三）信貸資源配置管理1．信貸規(guī)模控制機(jī)制的演變。我國(guó)商業(yè)銀二、資產(chǎn)負(fù)債組合管理（一）資產(chǎn)組合管理（二）負(fù)債組合管理（三）資產(chǎn)負(fù)債匹配管理二、資產(chǎn)負(fù)債組合管理（一）資產(chǎn)組合管理（一）資產(chǎn)組合管理1．資產(chǎn)組合管理的內(nèi)涵與原則2．資產(chǎn)組合管理的框架與思路（一）資產(chǎn)組合管理1．資產(chǎn)組合管理的內(nèi)涵與原則1．資產(chǎn)組合管理的內(nèi)涵與原則資產(chǎn)組合管理是以資本約束為前提，在測(cè)算資產(chǎn)組合風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)與優(yōu)化資本配比結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)上，綜合運(yùn)用量?jī)r(jià)工具，規(guī)劃、調(diào)控實(shí)業(yè)銀行資產(chǎn)總量和結(jié)構(gòu)，構(gòu)建以經(jīng)濟(jì)資本和貸款收息率為中心的價(jià)值傳導(dǎo)機(jī)制，確保經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資產(chǎn)收益率最大化。資產(chǎn)組合管理的原則主要包括：一是分散風(fēng)險(xiǎn)原則。二是預(yù)警性原則。三是實(shí)現(xiàn)經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益率最大化的原則。1．資產(chǎn)組合管理的內(nèi)涵與原則資產(chǎn)組合管理是以資本約束為前提，2．資產(chǎn)組合管理的框架與思路資產(chǎn)組合管理的框架設(shè)計(jì)應(yīng)立足于4個(gè)方面。P178實(shí)施資產(chǎn)組合管理的基本思路：6條。P178-1792．資產(chǎn)組合管理的框架與思路資產(chǎn)組合管理的框架設(shè)計(jì)應(yīng)立足于4（二）負(fù)債組合管理1．負(fù)債組合管理的內(nèi)涵與原則。以平衡資金來(lái)源和運(yùn)用為前提，通過(guò)加強(qiáng)主動(dòng)負(fù)債管理，優(yōu)化負(fù)債的品種、期限及利率結(jié)構(gòu)，降低負(fù)債成本，保持負(fù)債成本與流動(dòng)性的平衡，確保負(fù)債總量適度，提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，有效支撐資產(chǎn)業(yè)務(wù)的發(fā)展。三項(xiàng)原則，即穩(wěn)定性原則、低成本原則、差異化管理原則。2.負(fù)債組合管理策略。對(duì)核心負(fù)債與主動(dòng)負(fù)債實(shí)施差異化的管理策略，以此促進(jìn)負(fù)債業(yè)務(wù)成本、規(guī)模及結(jié)構(gòu)、穩(wěn)定性三者間協(xié)調(diào)增長(zhǎng)，提升負(fù)債業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)力，確保負(fù)債業(yè)務(wù)穩(wěn)定可持續(xù)發(fā)展。核心負(fù)債和主動(dòng)負(fù)債的定義和內(nèi)容。（二）負(fù)債組合管理1．負(fù)債組合管理的內(nèi)涵與原則。以平衡資金來(lái)（三）資產(chǎn)負(fù)債匹配管理包括4個(gè)匹配，即規(guī)模匹配、結(jié)構(gòu)匹配、期限匹配、利率匹配。（三）資產(chǎn)負(fù)債匹配管理包括4個(gè)匹配，即規(guī)模匹配、結(jié)構(gòu)匹配、期第三節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)濟(jì)資本管理一、經(jīng)濟(jì)資本管理概述二、經(jīng)濟(jì)資本管理的內(nèi)容第三節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)濟(jì)資本管理一、經(jīng)濟(jì)資本管理概述一、經(jīng)濟(jì)資本管理概述（一）經(jīng)濟(jì)資本的起源與含義。經(jīng)濟(jì)資本管理首創(chuàng)于20世紀(jì)70年代的美國(guó)信孚銀行，該行提出了經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整的資本收益率（Riskadjustedreturnofcapital，RAROC）方法來(lái)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)度量與績(jī)效管理。經(jīng)濟(jì)資本又稱風(fēng)險(xiǎn)資本，是指商業(yè)銀行在一定的置信度水平下（如99%），為了應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限（如一年）內(nèi)資產(chǎn)的非預(yù)期損失而應(yīng)該持有的資本金。（二）經(jīng)濟(jì)資本管理的目標(biāo)與作用。目標(biāo)是通過(guò)建立有效的經(jīng)濟(jì)資本管理體系，將資本約束和回報(bào)要求貫徹落實(shí)到各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)中，推動(dòng)業(yè)務(wù)增長(zhǎng)方式由規(guī)模擴(kuò)張型向資本約束型轉(zhuǎn)變，促進(jìn)業(yè)務(wù)又好又快發(fā)展，提高股東回報(bào)水平。一、經(jīng)濟(jì)資本管理概述（一）經(jīng)濟(jì)資本的起源與含義。經(jīng)濟(jì)資本管理經(jīng)濟(jì)資本管理的作用第一，經(jīng)濟(jì)資本管理是銀行實(shí)現(xiàn)資本約束的需要。第二，經(jīng)濟(jì)資本管理是全面風(fēng)險(xiǎn)管理的一個(gè)重要環(huán)節(jié)。第三，經(jīng)濟(jì)資本管理是成本管理和績(jī)效考核的重要依據(jù)。第四，經(jīng)濟(jì)資本管理是國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的重要推動(dòng)。經(jīng)濟(jì)資本管理的作用第一，經(jīng)濟(jì)資本管理是銀行實(shí)現(xiàn)資本約束的需要二、經(jīng)濟(jì)資本管理的內(nèi)容（一）經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量（二）經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算與配置（三）經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)與評(píng)價(jià)（四）經(jīng)濟(jì)資本的實(shí)踐應(yīng)用二、經(jīng)濟(jì)資本管理的內(nèi)容（一）經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量（一）經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量1.信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量。應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限內(nèi)信用風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的非預(yù)期損失而應(yīng)該持有的資本金。經(jīng)濟(jì)資本占用＝經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量基數(shù)×經(jīng)濟(jì)資本系數(shù)。信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本取決于三個(gè)方面，資產(chǎn)組合的損失分布、置信水平和銀行風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量水平。2.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量。應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限內(nèi)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的非預(yù)期損失而應(yīng)該持有的資本金，通常采用風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值（VAR）方法。3.操作風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量。應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限內(nèi)操作風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的非預(yù)期損失而應(yīng)該持有的資本金。有基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法/標(biāo)準(zhǔn)替代法、高級(jí)計(jì)量法三種方法。4.經(jīng)濟(jì)資本總量計(jì)量。經(jīng)濟(jì)資本總量并不等于個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本占用的簡(jiǎn)單相加，而是要考慮風(fēng)險(xiǎn)間的相關(guān)性。（一）經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量1.信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量。應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限（二）經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算與配置1.經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算。經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算是指商業(yè)銀行建立經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算管理體系，根據(jù)資本總量和結(jié)構(gòu)目標(biāo)，銜接資本充足率計(jì)劃，統(tǒng)籌編制經(jīng)濟(jì)資本計(jì)劃，約束風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)增長(zhǎng)，落實(shí)資本約束的過(guò)程。經(jīng)濟(jì)資本計(jì)劃包括經(jīng)濟(jì)資本供給總量、經(jīng)濟(jì)資本配置總量、經(jīng)濟(jì)資本緩沖量、最低經(jīng)濟(jì)資本回報(bào)率要求和分解下達(dá)的經(jīng)濟(jì)資本限額。2.經(jīng)濟(jì)資本配置。經(jīng)濟(jì)資本配置是指銀行以限額形式將經(jīng)濟(jì)資本分解到各分支機(jī)構(gòu)、部門、產(chǎn)品、客戶等對(duì)象，并進(jìn)行動(dòng)態(tài)監(jiān)控和適時(shí)調(diào)整的過(guò)程。（1）經(jīng)濟(jì)資本配置方式。銀行難以通過(guò)單一方法完全實(shí)現(xiàn)對(duì)經(jīng)濟(jì)資本的分配。在實(shí)踐中，銀行通常采用以下三種方式實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)資本配置，即單獨(dú)經(jīng)濟(jì)資本配置、邊際經(jīng)濟(jì)資本配置、分散化經(jīng)濟(jì)資本配置。（2）經(jīng)濟(jì)資本配置的路線。一般而言，經(jīng)濟(jì)資本配置路線可分為自上而下和自下而上兩種類型。（二）經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算與配置1.經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算。經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算是指商（三）經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)與評(píng)價(jià)1．經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)2．經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)（三）經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)與評(píng)價(jià)1．經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)1．經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)是指銀行通過(guò)監(jiān)測(cè)經(jīng)濟(jì)資本變動(dòng)情況，及時(shí)掌握各類業(yè)務(wù)的資本占用和消耗情況，針對(duì)預(yù)算執(zhí)行過(guò)程中的偏差提出改進(jìn)建議，為客觀衡量和評(píng)價(jià)各級(jí)機(jī)構(gòu)經(jīng)濟(jì)價(jià)值創(chuàng)造能力提供依據(jù)，促進(jìn)各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算目標(biāo)的完成。經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)的形式包括非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)測(cè)和現(xiàn)場(chǎng)檢查。經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)的核心是設(shè)定各類監(jiān)測(cè)指標(biāo)。經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)指標(biāo)有六類，即經(jīng)濟(jì)資本總量類指標(biāo)、經(jīng)濟(jì)資本效率效益類指標(biāo)、信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本結(jié)構(gòu)類指標(biāo)、操作風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本結(jié)構(gòu)類指標(biāo)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本結(jié)構(gòu)類指標(biāo)、其他相關(guān)監(jiān)測(cè)指標(biāo)。1．經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)是指銀行通過(guò)監(jiān)測(cè)經(jīng)濟(jì)資本變動(dòng)情況2．經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)管理是指對(duì)被評(píng)價(jià)對(duì)象資本運(yùn)行的效益和效率、資本總量和結(jié)構(gòu)、資本的協(xié)調(diào)管理和基礎(chǔ)管理能力等情況進(jìn)行定性和定量的綜合評(píng)價(jià)，并將評(píng)價(jià)結(jié)果用于調(diào)整經(jīng)濟(jì)資本占用、績(jī)效管理以及下一年度經(jīng)濟(jì)資本配置的工作過(guò)程。在經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)方面，目前我國(guó)商業(yè)銀行主要采用經(jīng)濟(jì)資本回報(bào)率（RAROC，即經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后資本收益率）指標(biāo)，RAROC=(NI-EL)/UL。其中，NI為稅后凈利潤(rùn)，EL為預(yù)期損失，UL為非預(yù)期損失或經(jīng)濟(jì)資本。RAROC在商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)中發(fā)揮著重要作用，有三個(gè)方面的運(yùn)用，即單筆業(yè)務(wù)層面、資產(chǎn)組合層面和商業(yè)銀行總體層面。2．經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)管理是指對(duì)被評(píng)價(jià)對(duì)象資本運(yùn)行的效（四）經(jīng)濟(jì)資本的實(shí)踐應(yīng)用一是績(jī)效管理。商業(yè)銀行采用經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估方法（RiskAdjustedPerformanceMeasurement，RAPM）來(lái)綜合考量商業(yè)銀行的盈利能力和風(fēng)險(xiǎn)水平，并應(yīng)用于對(duì)分支機(jī)構(gòu)和部門的績(jī)效考核。二是資源配置。商業(yè)銀行確立了以經(jīng)濟(jì)資本回報(bào)率為核心和導(dǎo)向的資源配置機(jī)制。三是風(fēng)險(xiǎn)控制。商業(yè)銀行將經(jīng)濟(jì)資本限額等經(jīng)濟(jì)資本指標(biāo)應(yīng)用于控制風(fēng)險(xiǎn)總量，調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)收益與風(fēng)險(xiǎn)的優(yōu)化組合。四是貸款定價(jià)。商業(yè)銀行把經(jīng)濟(jì)資本管理引入貸款定價(jià)，要求貸款定價(jià)要能夠彌補(bǔ)資金成本、經(jīng)營(yíng)成本、撥備成本和資本成本，其收益要覆蓋預(yù)期損失和非預(yù)期損失。（四）經(jīng)濟(jì)資本的實(shí)踐應(yīng)用一是績(jī)效管理。商業(yè)銀行采用經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整第四節(jié)商業(yè)銀行產(chǎn)品定價(jià)管理一、存款定價(jià)管理二、貸款定價(jià)管理三、中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)管理第四節(jié)商業(yè)銀行產(chǎn)品定價(jià)管理一、存款定價(jià)管理一、存款定價(jià)管理（一）存款定價(jià)的一般規(guī)定。存款利率市場(chǎng)化：2004年10月29日，放開(kāi)下限；2012年6月8日，上限為1.1倍；2015年2月28日，上限為1.3倍；2015年10月23日，放開(kāi)。（二）存款定價(jià)的目標(biāo)與原則。存款定價(jià)需要在三個(gè)目標(biāo)之間權(quán)衡，即降低存款成本、提升市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力與加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理。存款定價(jià)的原則：在明確銀行階段經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的前提下，綜合分析價(jià)格對(duì)存款人的吸引力、銀行的承受能力、資金用途、盈利能力、資金價(jià)格走勢(shì)等因素后，制定出最有利自己的價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)。（三）存款定價(jià)模型及運(yùn)用一、存款定價(jià)管理（一）存款定價(jià)的一般規(guī)定。存款利率市場(chǎng)化：2（三）存款定價(jià)模型及運(yùn)用1.成本加成定價(jià)法。存款控制利率=存款無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率－費(fèi)用率－目標(biāo)利潤(rùn)率+存款利率相關(guān)調(diào)節(jié)系數(shù)。2.邊際成本定價(jià)法。邊際成本=新利率×新利率下籌集的資金額－舊利率×舊利率下籌集的資金額。3.參照基準(zhǔn)利率定價(jià)法。該模式以基準(zhǔn)利率作為定價(jià)的核心利率，根據(jù)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、經(jīng)營(yíng)成本等因素確定一定的加減百分比。4.綜合貢獻(xiàn)定價(jià)法。該模式將存款利率的確定與存款客戶給銀行帶來(lái)的綜合收益結(jié)合起來(lái)確定存款價(jià)格。P188（三）存款定價(jià)模型及運(yùn)用1.成本加成定價(jià)法。存款控制利率=存二、貸款定價(jià)管理（一）貸款定價(jià)的一般規(guī)定（二）貸款定價(jià)的目標(biāo)與原則（三）貸款定價(jià)模型及運(yùn)用二、貸款定價(jià)管理（一）貸款定價(jià)的一般規(guī)定（一）貸款定價(jià)的一般規(guī)定2013年7月20日，人民銀行全面放開(kāi)金融機(jī)構(gòu)貸款利率管制，取消金融機(jī)構(gòu)貸款利率0.7倍的下限，由金融機(jī)構(gòu)根據(jù)商業(yè)原則自主確定貸款利率水平，至此，人民幣貸款利率已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了完全的市場(chǎng)化定價(jià)。銀監(jiān)會(huì)出臺(tái)了“七不準(zhǔn)”的規(guī)定：一是不得以貸轉(zhuǎn)存。二是不得存貸掛鉤。三是不得以貸收費(fèi)。四是不得浮利分費(fèi)。五是不得借貸搭售。六是不得一浮到頂。P189（一）貸款定價(jià)的一般規(guī)定2013年7月20日，人民銀行全面放（二）貸款定價(jià)的目標(biāo)與原則1.貸款定價(jià)的目標(biāo)。3個(gè)目標(biāo)：一是拓展信貸市場(chǎng)和實(shí)現(xiàn)盈利最大化目標(biāo)。二是提高資金配置效率和經(jīng)營(yíng)管理水平。三是實(shí)現(xiàn)資本約束下的可持續(xù)發(fā)展。2.貸款定價(jià)的原則。四條原則：一是戰(zhàn)略導(dǎo)向原則。二是成本效益原則。三是面向市場(chǎng)原則。四是差別定價(jià)原則。（二）貸款定價(jià)的目標(biāo)與原則1.貸款定價(jià)的目標(biāo)。3個(gè)目標(biāo)：一是（三）貸款定價(jià)模型及運(yùn)用1.成本加成定價(jià)法。2.貸款基礎(chǔ)利率（LPR）定價(jià)法。（三）貸款定價(jià)模型及運(yùn)用1.成本加成定價(jià)法。三、中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)管理（一）中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)的一般規(guī)定（二）商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收費(fèi)價(jià)格種類及標(biāo)準(zhǔn)（三）中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品的定價(jià)方法三、中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)管理（一）中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)的一般規(guī)定第五節(jié)商業(yè)銀行內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)管理一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述二、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）管理實(shí)踐第五節(jié)商業(yè)銀行內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)管理一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述（一）內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)的定義與功能（二）FTP的定價(jià)原則與方法一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述（一）內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)的定一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述1.FTP的定義。內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FundsTransferPricing，F(xiàn)TP）是指商業(yè)銀行內(nèi)部資金中心（又稱司庫(kù)）與業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)單位按照一定規(guī)則、全額有償轉(zhuǎn)移資金，達(dá)到核算業(yè)務(wù)資金成本或收益、分離利率風(fēng)險(xiǎn)等目的的一種內(nèi)部定價(jià)方式。P1942.FTP的功能。4項(xiàng)功能：公平績(jī)效考核，剝離利率風(fēng)險(xiǎn)，優(yōu)化資源配置，引導(dǎo)產(chǎn)品合理定價(jià)。一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述1.FTP的定義。內(nèi)部資金（二）FTP的定價(jià)原則與方法1.FTP的定價(jià)原則。目前銀行業(yè)通行的FTP定價(jià)原則是期限匹配原則，即根據(jù)FTP定價(jià)曲線，按照業(yè)務(wù)的期限特性、利率類型和支付方式逐筆確定存、貸款等相關(guān)業(yè)務(wù)的FTP價(jià)格。2.FTP的定價(jià)方法。四種：原始期限匹配法、重定價(jià)期限匹配法、現(xiàn)金流定價(jià)法、指定利率法。（二）FTP的定價(jià)原則與方法1.FTP的定價(jià)原則。目前銀行業(yè)二、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）管理實(shí)踐（一）FTP的價(jià)格體系（二）FTP的價(jià)格形成與調(diào)整機(jī)制二、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）管理實(shí)踐（一）FTP的價(jià)格體系（一）FTP的價(jià)格體系商業(yè)銀行FTP價(jià)格體系主要以各項(xiàng)資金來(lái)源和資金運(yùn)用產(chǎn)品的期限特征為基礎(chǔ)分類設(shè)置。按照產(chǎn)品利率屬性，F(xiàn)TP價(jià)格體系可劃分為利率管制產(chǎn)品FTP價(jià)格、利率市場(chǎng)化產(chǎn)品FTP價(jià)格和其他產(chǎn)品FTP價(jià)格三大類。不同利率屬性的產(chǎn)品應(yīng)用不同的FTP定價(jià)方法。（一）FTP的價(jià)格體系商業(yè)銀行FTP價(jià)格體系主要以各項(xiàng)資金來(lái)（二）FTP的價(jià)格形成與調(diào)整機(jī)制1．FTP的價(jià)格形成公式各項(xiàng)產(chǎn)品FTP價(jià)格以內(nèi)部收益率曲線對(duì)應(yīng)的收益率為基礎(chǔ)價(jià)格，適當(dāng)調(diào)整生成。FTP價(jià)格形成用公式表示為：FTP價(jià)格=FTP基準(zhǔn)價(jià)格＋調(diào)整系數(shù)=內(nèi)部收益率曲線關(guān)鍵期限點(diǎn)對(duì)應(yīng)收益率+定價(jià)規(guī)則+調(diào)整系數(shù)2．銀行內(nèi)部收益率曲線的構(gòu)建（1）利率管制產(chǎn)品內(nèi)部收益率曲線的構(gòu)建（2）利率市場(chǎng)化產(chǎn)品內(nèi)部收益率曲線的構(gòu)建（二）FTP的價(jià)格形成與調(diào)整機(jī)制1．FTP的價(jià)格形成公式第六節(jié)商業(yè)銀行流動(dòng)性管理一、流動(dòng)性管理概述二、流動(dòng)性管理實(shí)踐第六節(jié)商業(yè)銀行流動(dòng)性管理一、流動(dòng)性管理概述一、流動(dòng)性管理概述（一）流動(dòng)性管理的含義與目標(biāo)（二）銀行流動(dòng)性供給與需求一、流動(dòng)性管理概述（一）流動(dòng)性管理的含義與目標(biāo)（一）流動(dòng)性管理的含義與目標(biāo)1．商業(yè)銀行資金管理的含義。商業(yè)銀行的流動(dòng)性是衡量商業(yè)銀行在一定時(shí)間內(nèi)、以合理的成本獲取資金用于償還債務(wù)或增加資產(chǎn)的能力，其基本要素包括時(shí)間、成本和資金數(shù)量。保持良好的流動(dòng)性狀況對(duì)商業(yè)銀行的安全、穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)具有4個(gè)方面的積極作用。P2002．商業(yè)銀行流動(dòng)性管理的目標(biāo)。三個(gè)目標(biāo)：一是確保支付，二是防范風(fēng)險(xiǎn)，三是提高效益。（一）流動(dòng)性管理的含義與目標(biāo)1．商業(yè)銀行資金管理的含義。商業(yè)（二）銀行流動(dòng)性供給與需求1．流動(dòng)性供給與需求的來(lái)源。商業(yè)銀行在資產(chǎn)和負(fù)債兩個(gè)方面都存在著對(duì)流動(dòng)性的需求，銀行也可以從資產(chǎn)和負(fù)債兩個(gè)方面獲得流動(dòng)性供給。2．流動(dòng)性缺口與剩余。商業(yè)銀行流動(dòng)性需求大于供給，則出現(xiàn)流動(dòng)性缺口；反之，商業(yè)銀行流動(dòng)性需求小于供給，則出現(xiàn)流動(dòng)性剩余。（二）銀行流動(dòng)性供給與需求1．流動(dòng)性供給與需求的來(lái)源。商業(yè)銀二、流動(dòng)性管理實(shí)踐（一）流動(dòng)性管理模式（二）備付金管理（三）資金頭寸管理（四）日間流動(dòng)性管理（五）融資管理二、流動(dòng)性管理實(shí)踐（一）流動(dòng)性管理模式（一）流動(dòng)性管理模式1.差額資金管理模式。商業(yè)銀行差額資金管理模式是指下級(jí)行的資金來(lái)源和資金運(yùn)用首先在下級(jí)行內(nèi)部進(jìn)行安排和匹配，即分支行根據(jù)自身資金來(lái)源自主安排資金運(yùn)用，自求平衡，只有當(dāng)資金剩余或短缺時(shí)，才通過(guò)上存或下借與上級(jí)行發(fā)生資金往來(lái)。2.全額資金管理模式。全額資金管理是指商業(yè)銀行上級(jí)行對(duì)下級(jí)行（至最基層網(wǎng)點(diǎn)）的所有資金來(lái)源（收）和資金運(yùn)用（支），通過(guò)專門的業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)實(shí)行“收支兩條線”管理，分類計(jì)價(jià)，即業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)單位每筆資金來(lái)源均以內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價(jià)格之集中價(jià)格出售給資金集中行；每筆資金運(yùn)用均以FTP之配置價(jià)格向集中行購(gòu)買，買賣資金形成的利息收支由集中行按季（月）入賬核算。其最終目標(biāo)是建成以總行為中心，自下而上集中資金和自上而下配置資金，全額計(jì)價(jià)、集中調(diào)控、實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)和控制全行資金流的現(xiàn)代商業(yè)銀行司庫(kù)體系。全額資金管理作為一種先進(jìn)的流動(dòng)性管理模式。我國(guó)商業(yè)銀行正經(jīng)歷從差額資金管理模式向全額資金管理模式的變革。（一）流動(dòng)性管理模式1.差額資金管理模式。商業(yè)銀行差額資金管（二）備付金管理備付金是指商業(yè)銀行為保證支付和資金清算的清償資金，包括各級(jí)行的現(xiàn)金（庫(kù)存現(xiàn)金和運(yùn)送中現(xiàn)金）和存放人民銀行的超額準(zhǔn)備金。商業(yè)銀行備付金管理應(yīng)堅(jiān)持保證支付、控制風(fēng)險(xiǎn)、限額管理、提高效益的原則。（二）備付金管理備付金是指商業(yè)銀行為保證支付和資金清算的清償（三）資金頭寸管理商業(yè)銀行通?？蓪①Y金頭寸分為基礎(chǔ)頭寸、可控頭寸和不可控頭寸?；A(chǔ)頭寸與可控頭寸之和為儲(chǔ)備頭寸。人民幣基礎(chǔ)頭寸指超額準(zhǔn)備金?？煽仡^寸包括有明確到期日的債券、同業(yè)往來(lái)等商業(yè)銀行可以主動(dòng)控制現(xiàn)金流的投融資業(yè)務(wù)。不可控頭寸主要包括個(gè)人存款、單位存款、同業(yè)活期存款、貸款、繳存準(zhǔn)備金、分紅、繳存代理財(cái)政性款項(xiàng)、表外承諾、表內(nèi)外理財(cái)?shù)壬虡I(yè)銀行難以主動(dòng)控制現(xiàn)金流的業(yè)務(wù)。（三）資金頭寸管理商業(yè)銀行通常可將資金頭寸分為基礎(chǔ)頭寸、可控（四）日間流動(dòng)性管理所謂日間流動(dòng)性管理是指商業(yè)銀行通過(guò)確保具有充足的日間流動(dòng)性頭寸和相關(guān)融資安排，及時(shí)滿足正常和壓力情景下的日間支付需求。商業(yè)銀行日間流動(dòng)性管理的內(nèi)容主要包括：（1）建立大額資金走回款預(yù)測(cè)預(yù)報(bào)、評(píng)價(jià)和成本分?jǐn)倷C(jī)制。（2）日間實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)全行資金頭寸變動(dòng)情況，動(dòng)態(tài)調(diào)整融資策略，確保支付安全。（3）建立跨行資金流的管控機(jī)制。（四）日間流動(dòng)性管理所謂日間流動(dòng)性管理是指商業(yè)銀行通過(guò)確保具（五）融資管理所謂融資管理是指商業(yè)銀行通過(guò)建立并完善融資策略，提高融資來(lái)源的多元化和穩(wěn)定程度，并以此提高銀行流動(dòng)性緊張情況下的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理水平。商業(yè)銀行主要的融資管理要求包括：（1）分析正常和壓力情景下未來(lái)不同時(shí)間段的融資需求和來(lái)源。（2）加強(qiáng)負(fù)債品種、期限、交易對(duì)手、幣種、融資抵（質(zhì)）押品和融資市場(chǎng)等的集中度管理，適當(dāng)設(shè)置集中度限額，重點(diǎn)監(jiān)測(cè)同業(yè)市場(chǎng)負(fù)債比例、最大十戶存款比例和最大十家同業(yè)融入比例等指標(biāo)。（3）加強(qiáng)融資渠道管理，積極維護(hù)與主要融資交易對(duì)手的關(guān)系，保持在市場(chǎng)上的適當(dāng)活躍程度，并定期評(píng)估市場(chǎng)融資和資產(chǎn)變現(xiàn)能力。（4）密切監(jiān)測(cè)主要金融市場(chǎng)的交易量和價(jià)格等變動(dòng)情況，評(píng)估市場(chǎng)流動(dòng)性對(duì)商業(yè)銀行融資能力的影響。（5）關(guān)注央行貨幣政策變化及公開(kāi)市場(chǎng)操作情況，積極建立與央行的融資機(jī)制。（6）加強(qiáng)主動(dòng)負(fù)債管理，擴(kuò)大資金來(lái)源。（五）融資管理所謂融資管理是指商業(yè)銀行通過(guò)建立并完善融資策略第一節(jié)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理概述一、資產(chǎn)負(fù)債管理的涵義、目標(biāo)與原則二、資產(chǎn)負(fù)債管理的政策與原理三、資產(chǎn)負(fù)債管理的組織與實(shí)施四、商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理理論第一節(jié)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理概述一、資產(chǎn)負(fù)債管理的涵義、目一、資產(chǎn)負(fù)債管理的含義、目標(biāo)與原則（一）含義。根據(jù)外部形勢(shì)變化及銀行發(fā)展戰(zhàn)略要求，以表內(nèi)外資產(chǎn)負(fù)債為管理對(duì)象，以資本約束為核心，以價(jià)值創(chuàng)造為導(dǎo)向，以流動(dòng)性、利率和匯率風(fēng)險(xiǎn)管理為主要內(nèi)容，以資產(chǎn)負(fù)債組合管理為基本工具，對(duì)銀行資產(chǎn)、負(fù)債和資本的總量、結(jié)構(gòu)及組合配置進(jìn)行全面、動(dòng)態(tài)和前瞻性的規(guī)劃、監(jiān)測(cè)、調(diào)控的全過(guò)程。（二）目標(biāo)。資產(chǎn)負(fù)債管理目標(biāo)總體上遵循于商業(yè)銀行的整體經(jīng)營(yíng)目標(biāo)。根本目標(biāo)是在有效控制風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，實(shí)現(xiàn)公司價(jià)值最大化。（三）原則。4項(xiàng)原則，即戰(zhàn)略導(dǎo)向、資本約束、綜合平衡、價(jià)值回報(bào)。一、資產(chǎn)負(fù)債管理的含義、目標(biāo)與原則（一）含義。根據(jù)外部形勢(shì)變二、資產(chǎn)負(fù)債管理的政策與原理（一）資產(chǎn)負(fù)債管理政策。銀行為了實(shí)現(xiàn)一定時(shí)期（通常為一年）的資產(chǎn)負(fù)債管理目標(biāo)，根據(jù)內(nèi)外部形勢(shì)變化，通過(guò)明確相應(yīng)的政策方針、管理措施和管理流程，在流動(dòng)性、安全性和效益性之間進(jìn)行的組合管理和優(yōu)化抉擇。管理政策是一定時(shí)期內(nèi)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的行動(dòng)綱領(lǐng)，是實(shí)現(xiàn)管理目標(biāo)的制度保障。資產(chǎn)負(fù)債管理政策主要包括5項(xiàng)內(nèi)容（P167）。（二）資產(chǎn)負(fù)債管理原理。遵循5項(xiàng)原則和關(guān)系：規(guī)模對(duì)稱原理、結(jié)構(gòu)對(duì)稱原理、速度對(duì)稱原理、目標(biāo)互補(bǔ)原理。二、資產(chǎn)負(fù)債管理的政策與原理（一）資產(chǎn)負(fù)債管理政策。銀行為了三、資產(chǎn)負(fù)債管理的組織與實(shí)施（一）資產(chǎn)負(fù)債管理的組織架構(gòu)。資產(chǎn)負(fù)債管理的組織架構(gòu)通常由決策系統(tǒng)、執(zhí)行系統(tǒng)和監(jiān)督系統(tǒng)三部分組成。其中，決策系統(tǒng)包括董事會(huì)、高級(jí)管理層及其下設(shè)的資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)；執(zhí)行系統(tǒng)包括資產(chǎn)負(fù)債管理部等相關(guān)業(yè)務(wù)部門及分支機(jī)構(gòu)；監(jiān)督系統(tǒng)包括監(jiān)事會(huì)以及內(nèi)控合規(guī)和審計(jì)等部門。（二）資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)。資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)是高級(jí)管理層研究制定銀行重大經(jīng)營(yíng)策略、實(shí)施資產(chǎn)負(fù)債管理的最高審議、決策機(jī)構(gòu)，主任一般由銀行行長(zhǎng)擔(dān)任，副主任委員由副行長(zhǎng)擔(dān)任，資產(chǎn)負(fù)債管理部等部門負(fù)責(zé)人是常任委員。會(huì)議分例會(huì)和臨時(shí)會(huì)議。（三）資產(chǎn)負(fù)債管理部門。資產(chǎn)負(fù)債管理部是銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的牽頭部門，也是資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)日常工作的具體辦事機(jī)構(gòu)，主要承擔(dān)7項(xiàng)管理職責(zé)。三、資產(chǎn)負(fù)債管理的組織與實(shí)施（一）資產(chǎn)負(fù)債管理的組織架構(gòu)。資四、商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理理論（一）資產(chǎn)管理理論。以銀行資產(chǎn)的安全性和流動(dòng)性為重點(diǎn)。20世紀(jì)60年代以前。先后出現(xiàn)了商業(yè)貸款理論、可轉(zhuǎn)換理論、預(yù)期收入理論、超貨幣供給理論。業(yè)務(wù)范圍越來(lái)越廣。（二）負(fù)債管理理論。以負(fù)債為經(jīng)營(yíng)重點(diǎn)來(lái)保證銀行流動(dòng)性和盈利性。20世紀(jì)60年代以后，70年代中期以前。主要包括存款理論、購(gòu)買理論和銷售理論。（三）資產(chǎn)負(fù)債一體化管理理論。20世紀(jì)70年中期以來(lái)。應(yīng)資產(chǎn)和負(fù)債管理雙方并重。（四）全面、動(dòng)態(tài)和前瞻的綜合平衡理論。20世紀(jì)90年代以來(lái)。是一種全方位的管理方法，具有三個(gè)特征：對(duì)資產(chǎn)和負(fù)債的全面管理，動(dòng)態(tài)的前瞻性管理，綜合平衡管理。四、商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理理論（一）資產(chǎn)管理理論。以銀行資產(chǎn)的第二節(jié)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債總量與組合管理一、資產(chǎn)負(fù)債總量管理二、資產(chǎn)負(fù)債組合管理第二節(jié)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債總量與組合管理一、資產(chǎn)負(fù)債總量管理一、資產(chǎn)負(fù)債總量管理（一）資產(chǎn)負(fù)債總量的構(gòu)成（二）資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃管理（三）信貸資源配置管理一、資產(chǎn)負(fù)債總量管理（一）資產(chǎn)負(fù)債總量的構(gòu)成（一）資產(chǎn)負(fù)債總量的構(gòu)成資產(chǎn)負(fù)債總量管理是指商業(yè)銀行根據(jù)外部經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)、內(nèi)部經(jīng)營(yíng)發(fā)展戰(zhàn)略和規(guī)劃等，制定全行資產(chǎn)負(fù)債增長(zhǎng)的總量目標(biāo)和結(jié)構(gòu)配置，并根據(jù)內(nèi)外部環(huán)境變化及時(shí)進(jìn)行滾動(dòng)調(diào)整的行為。從管理內(nèi)容看，資產(chǎn)負(fù)債總量可分為資產(chǎn)總量和負(fù)債總量。資產(chǎn)總量是指銀行在一定時(shí)期內(nèi)各項(xiàng)資產(chǎn)余額的總和，是銀行資金占用規(guī)模和營(yíng)運(yùn)的綜合反映。負(fù)債總量是指銀行在一定時(shí)期內(nèi)各項(xiàng)負(fù)債余額的總和，是資金供應(yīng)實(shí)力的反映，是銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的“壓艙石”。（一）資產(chǎn)負(fù)債總量的構(gòu)成資產(chǎn)負(fù)債總量管理是指商業(yè)銀行根據(jù)外部專欄7-1商業(yè)銀行為什么要控制資產(chǎn)負(fù)債總量規(guī)模？第一，滿足資本充足率達(dá)標(biāo)要求。第二，滿足杠桿率達(dá)標(biāo)要求。第三，落實(shí)國(guó)家宏觀調(diào)控的要求。專欄7-1商業(yè)銀行為什么要控制資產(chǎn)負(fù)債總量規(guī)模？第一，滿（二）資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃管理資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃是銀行統(tǒng)一調(diào)控各項(xiàng)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、合理配置經(jīng)營(yíng)資源的重要手段，也是考核評(píng)價(jià)各分行和條線經(jīng)營(yíng)管理績(jī)效的重要依據(jù)。綜合性計(jì)劃。1.資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃的制定原則。有6項(xiàng)，即資本約束、戰(zhàn)略導(dǎo)向、政策對(duì)接、價(jià)值核心、綜合平衡、嚴(yán)控風(fēng)險(xiǎn)。2.資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃的項(xiàng)目體系。包括資產(chǎn)類、負(fù)債類、表外類、資本類和綜合類五大類。3.資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃的組織實(shí)施。通常由資產(chǎn)負(fù)債管理部門負(fù)責(zé)牽頭編制。（二）資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃管理資產(chǎn)負(fù)債計(jì)劃是銀行統(tǒng)一調(diào)控各項(xiàng)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)（三）信貸資源配置管理1．信貸規(guī)?？刂茩C(jī)制的演變。我國(guó)商業(yè)銀行的信貸總量控制經(jīng)歷了從規(guī)模控制、比例管理到經(jīng)濟(jì)資本管理的發(fā)展過(guò)程。2．商業(yè)銀行信貸總量的確定方法。合意貸款管理是銀行信貸總量管理中面臨的最主要外部要求。合意貸款實(shí)際是一種差別準(zhǔn)備金動(dòng)態(tài)調(diào)整機(jī)制，是指符合人民銀行經(jīng)濟(jì)信貸政策意圖的貸款，是對(duì)金融機(jī)構(gòu)在一個(gè)時(shí)期內(nèi)貸款總額進(jìn)行排放節(jié)奏與排放規(guī)模的安排。合意貸款核心內(nèi)容是指金融機(jī)構(gòu)適當(dāng)?shù)男刨J投放應(yīng)與其自身的資本水平以及經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的合理需要相匹配。3．信貸資源的配置機(jī)制。我國(guó)商業(yè)銀行信貸資源配置機(jī)制可以分為兩個(gè)發(fā)展階段，即2011年以前和2011年以后。（三）信貸資源配置管理1．信貸規(guī)模控制機(jī)制的演變。我國(guó)商業(yè)銀二、資產(chǎn)負(fù)債組合管理（一）資產(chǎn)組合管理（二）負(fù)債組合管理（三）資產(chǎn)負(fù)債匹配管理二、資產(chǎn)負(fù)債組合管理（一）資產(chǎn)組合管理（一）資產(chǎn)組合管理1．資產(chǎn)組合管理的內(nèi)涵與原則2．資產(chǎn)組合管理的框架與思路（一）資產(chǎn)組合管理1．資產(chǎn)組合管理的內(nèi)涵與原則1．資產(chǎn)組合管理的內(nèi)涵與原則資產(chǎn)組合管理是以資本約束為前提，在測(cè)算資產(chǎn)組合風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)與優(yōu)化資本配比結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)上，綜合運(yùn)用量?jī)r(jià)工具，規(guī)劃、調(diào)控實(shí)業(yè)銀行資產(chǎn)總量和結(jié)構(gòu)，構(gòu)建以經(jīng)濟(jì)資本和貸款收息率為中心的價(jià)值傳導(dǎo)機(jī)制，確保經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資產(chǎn)收益率最大化。資產(chǎn)組合管理的原則主要包括：一是分散風(fēng)險(xiǎn)原則。二是預(yù)警性原則。三是實(shí)現(xiàn)經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益率最大化的原則。1．資產(chǎn)組合管理的內(nèi)涵與原則資產(chǎn)組合管理是以資本約束為前提，2．資產(chǎn)組合管理的框架與思路資產(chǎn)組合管理的框架設(shè)計(jì)應(yīng)立足于4個(gè)方面。P178實(shí)施資產(chǎn)組合管理的基本思路：6條。P178-1792．資產(chǎn)組合管理的框架與思路資產(chǎn)組合管理的框架設(shè)計(jì)應(yīng)立足于4（二）負(fù)債組合管理1．負(fù)債組合管理的內(nèi)涵與原則。以平衡資金來(lái)源和運(yùn)用為前提，通過(guò)加強(qiáng)主動(dòng)負(fù)債管理，優(yōu)化負(fù)債的品種、期限及利率結(jié)構(gòu)，降低負(fù)債成本，保持負(fù)債成本與流動(dòng)性的平衡，確保負(fù)債總量適度，提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，有效支撐資產(chǎn)業(yè)務(wù)的發(fā)展。三項(xiàng)原則，即穩(wěn)定性原則、低成本原則、差異化管理原則。2.負(fù)債組合管理策略。對(duì)核心負(fù)債與主動(dòng)負(fù)債實(shí)施差異化的管理策略，以此促進(jìn)負(fù)債業(yè)務(wù)成本、規(guī)模及結(jié)構(gòu)、穩(wěn)定性三者間協(xié)調(diào)增長(zhǎng)，提升負(fù)債業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)力，確保負(fù)債業(yè)務(wù)穩(wěn)定可持續(xù)發(fā)展。核心負(fù)債和主動(dòng)負(fù)債的定義和內(nèi)容。（二）負(fù)債組合管理1．負(fù)債組合管理的內(nèi)涵與原則。以平衡資金來(lái)（三）資產(chǎn)負(fù)債匹配管理包括4個(gè)匹配，即規(guī)模匹配、結(jié)構(gòu)匹配、期限匹配、利率匹配。（三）資產(chǎn)負(fù)債匹配管理包括4個(gè)匹配，即規(guī)模匹配、結(jié)構(gòu)匹配、期第三節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)濟(jì)資本管理一、經(jīng)濟(jì)資本管理概述二、經(jīng)濟(jì)資本管理的內(nèi)容第三節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)濟(jì)資本管理一、經(jīng)濟(jì)資本管理概述一、經(jīng)濟(jì)資本管理概述（一）經(jīng)濟(jì)資本的起源與含義。經(jīng)濟(jì)資本管理首創(chuàng)于20世紀(jì)70年代的美國(guó)信孚銀行，該行提出了經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整的資本收益率（Riskadjustedreturnofcapital，RAROC）方法來(lái)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)度量與績(jī)效管理。經(jīng)濟(jì)資本又稱風(fēng)險(xiǎn)資本，是指商業(yè)銀行在一定的置信度水平下（如99%），為了應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限（如一年）內(nèi)資產(chǎn)的非預(yù)期損失而應(yīng)該持有的資本金。（二）經(jīng)濟(jì)資本管理的目標(biāo)與作用。目標(biāo)是通過(guò)建立有效的經(jīng)濟(jì)資本管理體系，將資本約束和回報(bào)要求貫徹落實(shí)到各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)中，推動(dòng)業(yè)務(wù)增長(zhǎng)方式由規(guī)模擴(kuò)張型向資本約束型轉(zhuǎn)變，促進(jìn)業(yè)務(wù)又好又快發(fā)展，提高股東回報(bào)水平。一、經(jīng)濟(jì)資本管理概述（一）經(jīng)濟(jì)資本的起源與含義。經(jīng)濟(jì)資本管理經(jīng)濟(jì)資本管理的作用第一，經(jīng)濟(jì)資本管理是銀行實(shí)現(xiàn)資本約束的需要。第二，經(jīng)濟(jì)資本管理是全面風(fēng)險(xiǎn)管理的一個(gè)重要環(huán)節(jié)。第三，經(jīng)濟(jì)資本管理是成本管理和績(jī)效考核的重要依據(jù)。第四，經(jīng)濟(jì)資本管理是國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的重要推動(dòng)。經(jīng)濟(jì)資本管理的作用第一，經(jīng)濟(jì)資本管理是銀行實(shí)現(xiàn)資本約束的需要二、經(jīng)濟(jì)資本管理的內(nèi)容（一）經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量（二）經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算與配置（三）經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)與評(píng)價(jià)（四）經(jīng)濟(jì)資本的實(shí)踐應(yīng)用二、經(jīng)濟(jì)資本管理的內(nèi)容（一）經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量（一）經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量1.信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量。應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限內(nèi)信用風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的非預(yù)期損失而應(yīng)該持有的資本金。經(jīng)濟(jì)資本占用＝經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量基數(shù)×經(jīng)濟(jì)資本系數(shù)。信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本取決于三個(gè)方面，資產(chǎn)組合的損失分布、置信水平和銀行風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量水平。2.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量。應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限內(nèi)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的非預(yù)期損失而應(yīng)該持有的資本金，通常采用風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值（VAR）方法。3.操作風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量。應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限內(nèi)操作風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的非預(yù)期損失而應(yīng)該持有的資本金。有基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法/標(biāo)準(zhǔn)替代法、高級(jí)計(jì)量法三種方法。4.經(jīng)濟(jì)資本總量計(jì)量。經(jīng)濟(jì)資本總量并不等于個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本占用的簡(jiǎn)單相加，而是要考慮風(fēng)險(xiǎn)間的相關(guān)性。（一）經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量1.信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量。應(yīng)對(duì)未來(lái)一定期限（二）經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算與配置1.經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算。經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算是指商業(yè)銀行建立經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算管理體系，根據(jù)資本總量和結(jié)構(gòu)目標(biāo)，銜接資本充足率計(jì)劃，統(tǒng)籌編制經(jīng)濟(jì)資本計(jì)劃，約束風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)增長(zhǎng)，落實(shí)資本約束的過(guò)程。經(jīng)濟(jì)資本計(jì)劃包括經(jīng)濟(jì)資本供給總量、經(jīng)濟(jì)資本配置總量、經(jīng)濟(jì)資本緩沖量、最低經(jīng)濟(jì)資本回報(bào)率要求和分解下達(dá)的經(jīng)濟(jì)資本限額。2.經(jīng)濟(jì)資本配置。經(jīng)濟(jì)資本配置是指銀行以限額形式將經(jīng)濟(jì)資本分解到各分支機(jī)構(gòu)、部門、產(chǎn)品、客戶等對(duì)象，并進(jìn)行動(dòng)態(tài)監(jiān)控和適時(shí)調(diào)整的過(guò)程。（1）經(jīng)濟(jì)資本配置方式。銀行難以通過(guò)單一方法完全實(shí)現(xiàn)對(duì)經(jīng)濟(jì)資本的分配。在實(shí)踐中，銀行通常采用以下三種方式實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)資本配置，即單獨(dú)經(jīng)濟(jì)資本配置、邊際經(jīng)濟(jì)資本配置、分散化經(jīng)濟(jì)資本配置。（2）經(jīng)濟(jì)資本配置的路線。一般而言，經(jīng)濟(jì)資本配置路線可分為自上而下和自下而上兩種類型。（二）經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算與配置1.經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算。經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算是指商（三）經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)與評(píng)價(jià)1．經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)2．經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)（三）經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)與評(píng)價(jià)1．經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)1．經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)是指銀行通過(guò)監(jiān)測(cè)經(jīng)濟(jì)資本變動(dòng)情況，及時(shí)掌握各類業(yè)務(wù)的資本占用和消耗情況，針對(duì)預(yù)算執(zhí)行過(guò)程中的偏差提出改進(jìn)建議，為客觀衡量和評(píng)價(jià)各級(jí)機(jī)構(gòu)經(jīng)濟(jì)價(jià)值創(chuàng)造能力提供依據(jù)，促進(jìn)各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)資本預(yù)算目標(biāo)的完成。經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)的形式包括非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)測(cè)和現(xiàn)場(chǎng)檢查。經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)的核心是設(shè)定各類監(jiān)測(cè)指標(biāo)。經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)指標(biāo)有六類，即經(jīng)濟(jì)資本總量類指標(biāo)、經(jīng)濟(jì)資本效率效益類指標(biāo)、信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本結(jié)構(gòu)類指標(biāo)、操作風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本結(jié)構(gòu)類指標(biāo)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本結(jié)構(gòu)類指標(biāo)、其他相關(guān)監(jiān)測(cè)指標(biāo)。1．經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)經(jīng)濟(jì)資本監(jiān)測(cè)是指銀行通過(guò)監(jiān)測(cè)經(jīng)濟(jì)資本變動(dòng)情況2．經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)管理是指對(duì)被評(píng)價(jià)對(duì)象資本運(yùn)行的效益和效率、資本總量和結(jié)構(gòu)、資本的協(xié)調(diào)管理和基礎(chǔ)管理能力等情況進(jìn)行定性和定量的綜合評(píng)價(jià)，并將評(píng)價(jià)結(jié)果用于調(diào)整經(jīng)濟(jì)資本占用、績(jī)效管理以及下一年度經(jīng)濟(jì)資本配置的工作過(guò)程。在經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)方面，目前我國(guó)商業(yè)銀行主要采用經(jīng)濟(jì)資本回報(bào)率（RAROC，即經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后資本收益率）指標(biāo)，RAROC=(NI-EL)/UL。其中，NI為稅后凈利潤(rùn)，EL為預(yù)期損失，UL為非預(yù)期損失或經(jīng)濟(jì)資本。RAROC在商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)中發(fā)揮著重要作用，有三個(gè)方面的運(yùn)用，即單筆業(yè)務(wù)層面、資產(chǎn)組合層面和商業(yè)銀行總體層面。2．經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)經(jīng)濟(jì)資本評(píng)價(jià)管理是指對(duì)被評(píng)價(jià)對(duì)象資本運(yùn)行的效（四）經(jīng)濟(jì)資本的實(shí)踐應(yīng)用一是績(jī)效管理。商業(yè)銀行采用經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估方法（RiskAdjustedPerformanceMeasurement，RAPM）來(lái)綜合考量商業(yè)銀行的盈利能力和風(fēng)險(xiǎn)水平，并應(yīng)用于對(duì)分支機(jī)構(gòu)和部門的績(jī)效考核。二是資源配置。商業(yè)銀行確立了以經(jīng)濟(jì)資本回報(bào)率為核心和導(dǎo)向的資源配置機(jī)制。三是風(fēng)險(xiǎn)控制。商業(yè)銀行將經(jīng)濟(jì)資本限額等經(jīng)濟(jì)資本指標(biāo)應(yīng)用于控制風(fēng)險(xiǎn)總量，調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)收益與風(fēng)險(xiǎn)的優(yōu)化組合。四是貸款定價(jià)。商業(yè)銀行把經(jīng)濟(jì)資本管理引入貸款定價(jià)，要求貸款定價(jià)要能夠彌補(bǔ)資金成本、經(jīng)營(yíng)成本、撥備成本和資本成本，其收益要覆蓋預(yù)期損失和非預(yù)期損失。（四）經(jīng)濟(jì)資本的實(shí)踐應(yīng)用一是績(jī)效管理。商業(yè)銀行采用經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整第四節(jié)商業(yè)銀行產(chǎn)品定價(jià)管理一、存款定價(jià)管理二、貸款定價(jià)管理三、中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)管理第四節(jié)商業(yè)銀行產(chǎn)品定價(jià)管理一、存款定價(jià)管理一、存款定價(jià)管理（一）存款定價(jià)的一般規(guī)定。存款利率市場(chǎng)化：2004年10月29日，放開(kāi)下限；2012年6月8日，上限為1.1倍；2015年2月28日，上限為1.3倍；2015年10月23日，放開(kāi)。（二）存款定價(jià)的目標(biāo)與原則。存款定價(jià)需要在三個(gè)目標(biāo)之間權(quán)衡，即降低存款成本、提升市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力與加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理。存款定價(jià)的原則：在明確銀行階段經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的前提下，綜合分析價(jià)格對(duì)存款人的吸引力、銀行的承受能力、資金用途、盈利能力、資金價(jià)格走勢(shì)等因素后，制定出最有利自己的價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)。（三）存款定價(jià)模型及運(yùn)用一、存款定價(jià)管理（一）存款定價(jià)的一般規(guī)定。存款利率市場(chǎng)化：2（三）存款定價(jià)模型及運(yùn)用1.成本加成定價(jià)法。存款控制利率=存款無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率－費(fèi)用率－目標(biāo)利潤(rùn)率+存款利率相關(guān)調(diào)節(jié)系數(shù)。2.邊際成本定價(jià)法。邊際成本=新利率×新利率下籌集的資金額－舊利率×舊利率下籌集的資金額。3.參照基準(zhǔn)利率定價(jià)法。該模式以基準(zhǔn)利率作為定價(jià)的核心利率，根據(jù)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、經(jīng)營(yíng)成本等因素確定一定的加減百分比。4.綜合貢獻(xiàn)定價(jià)法。該模式將存款利率的確定與存款客戶給銀行帶來(lái)的綜合收益結(jié)合起來(lái)確定存款價(jià)格。P188（三）存款定價(jià)模型及運(yùn)用1.成本加成定價(jià)法。存款控制利率=存二、貸款定價(jià)管理（一）貸款定價(jià)的一般規(guī)定（二）貸款定價(jià)的目標(biāo)與原則（三）貸款定價(jià)模型及運(yùn)用二、貸款定價(jià)管理（一）貸款定價(jià)的一般規(guī)定（一）貸款定價(jià)的一般規(guī)定2013年7月20日，人民銀行全面放開(kāi)金融機(jī)構(gòu)貸款利率管制，取消金融機(jī)構(gòu)貸款利率0.7倍的下限，由金融機(jī)構(gòu)根據(jù)商業(yè)原則自主確定貸款利率水平，至此，人民幣貸款利率已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了完全的市場(chǎng)化定價(jià)。銀監(jiān)會(huì)出臺(tái)了“七不準(zhǔn)”的規(guī)定：一是不得以貸轉(zhuǎn)存。二是不得存貸掛鉤。三是不得以貸收費(fèi)。四是不得浮利分費(fèi)。五是不得借貸搭售。六是不得一浮到頂。P189（一）貸款定價(jià)的一般規(guī)定2013年7月20日，人民銀行全面放（二）貸款定價(jià)的目標(biāo)與原則1.貸款定價(jià)的目標(biāo)。3個(gè)目標(biāo)：一是拓展信貸市場(chǎng)和實(shí)現(xiàn)盈利最大化目標(biāo)。二是提高資金配置效率和經(jīng)營(yíng)管理水平。三是實(shí)現(xiàn)資本約束下的可持續(xù)發(fā)展。2.貸款定價(jià)的原則。四條原則：一是戰(zhàn)略導(dǎo)向原則。二是成本效益原則。三是面向市場(chǎng)原則。四是差別定價(jià)原則。（二）貸款定價(jià)的目標(biāo)與原則1.貸款定價(jià)的目標(biāo)。3個(gè)目標(biāo)：一是（三）貸款定價(jià)模型及運(yùn)用1.成本加成定價(jià)法。2.貸款基礎(chǔ)利率（LPR）定價(jià)法。（三）貸款定價(jià)模型及運(yùn)用1.成本加成定價(jià)法。三、中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)管理（一）中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)的一般規(guī)定（二）商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收費(fèi)價(jià)格種類及標(biāo)準(zhǔn)（三）中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品的定價(jià)方法三、中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)管理（一）中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品定價(jià)的一般規(guī)定第五節(jié)商業(yè)銀行內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)管理一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述二、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）管理實(shí)踐第五節(jié)商業(yè)銀行內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)管理一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述（一）內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)的定義與功能（二）FTP的定價(jià)原則與方法一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述（一）內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)的定一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述1.FTP的定義。內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FundsTransferPricing，F(xiàn)TP）是指商業(yè)銀行內(nèi)部資金中心（又稱司庫(kù)）與業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)單位按照一定規(guī)則、全額有償轉(zhuǎn)移資金，達(dá)到核算業(yè)務(wù)資金成本或收益、分離利率風(fēng)險(xiǎn)等目的的一種內(nèi)部定價(jià)方式。P1942.FTP的功能。4項(xiàng)功能：公平績(jī)效考核，剝離利率風(fēng)險(xiǎn)，優(yōu)化資源配置，引導(dǎo)產(chǎn)品合理定價(jià)。一、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）概述1.FTP的定義。內(nèi)部資金（二）FTP的定價(jià)原則與方法1.FTP的定價(jià)原則。目前銀行業(yè)通行的FTP定價(jià)原則是期限匹配原則，即根據(jù)FTP定價(jià)曲線，按照業(yè)務(wù)的期限特性、利率類型和支付方式逐筆確定存、貸款等相關(guān)業(yè)務(wù)的FTP價(jià)格。2.FTP的定價(jià)方法。四種：原始期限匹配法、重定價(jià)期限匹配法、現(xiàn)金流定價(jià)法、指定利率法。（二）FTP的定價(jià)原則與方法1.FTP的定價(jià)原則。目前銀行業(yè)二、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）管理實(shí)踐（一）FTP的價(jià)格體系（二）FTP的價(jià)格形成與調(diào)整機(jī)制二、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）管理實(shí)踐（一）FTP的價(jià)格體系（一）FTP的價(jià)格體系商業(yè)銀行FTP價(jià)格體系主要以各項(xiàng)資金來(lái)源和資金運(yùn)用產(chǎn)品的期限特征為基礎(chǔ)分類設(shè)置。按照產(chǎn)品利率屬性，F(xiàn)TP價(jià)格體系可劃分為利率管制產(chǎn)品FTP價(jià)格、利率市場(chǎng)化產(chǎn)品FTP價(jià)格和其他產(chǎn)品FTP價(jià)格三大類。不同利率屬性的產(chǎn)品應(yīng)用不同的FTP定價(jià)方法。（一）FTP的價(jià)格體系商業(yè)銀行FTP價(jià)格體系主要以各項(xiàng)資金來(lái)（二）FTP的價(jià)格形成與調(diào)整機(jī)制1．FTP的價(jià)格形成公式各項(xiàng)產(chǎn)品FTP價(jià)格以內(nèi)部收益率曲線對(duì)應(yīng)的收益率為基礎(chǔ)價(jià)格，適當(dāng)調(diào)整生成。FTP價(jià)格形成用公式表示為：FTP價(jià)格=FTP基準(zhǔn)價(jià)格＋調(diào)整系數(shù)=內(nèi)部收益率曲線關(guān)鍵期限點(diǎn)對(duì)應(yīng)收益率+定價(jià)規(guī)則+調(diào)整系數(shù)2．銀行內(nèi)部收益率曲線的構(gòu)建（1）利率管制產(chǎn)品內(nèi)部收益率曲線的構(gòu)建（2）利率市場(chǎng)化產(chǎn)品內(nèi)部收益率曲線的構(gòu)建（二）FTP的價(jià)格形成與調(diào)整機(jī)制1．FTP的價(jià)格形成公式第六節(jié)商