第章金融風(fēng)險(xiǎn)管理框架

1第2章金融風(fēng)險(xiǎn)管理框架本章內(nèi)容安排：第一節(jié)金融風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)第二節(jié)金融風(fēng)險(xiǎn)管理的組織結(jié)構(gòu)第三節(jié)金融風(fēng)險(xiǎn)管理的一般程序2第一節(jié)金融風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)本節(jié)內(nèi)容安排：一、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的衡量系統(tǒng)二、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的決策系統(tǒng)三、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的預(yù)警系統(tǒng)四、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的監(jiān)控系統(tǒng)五、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的補(bǔ)救措施六、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的評(píng)估系統(tǒng)七、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的輔助系統(tǒng)3一、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的衡量系統(tǒng)1、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的衡量系統(tǒng)的涵義金融風(fēng)險(xiǎn)管理的衡量系統(tǒng)是指用來(lái)估量每項(xiàng)交易中金融風(fēng)險(xiǎn)的大小和影響，為金融風(fēng)險(xiǎn)管理的決策提供依據(jù)的系統(tǒng)。2、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的衡量系統(tǒng)的運(yùn)作(1)建立多種風(fēng)險(xiǎn)測(cè)量的模型①市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)測(cè)量模型：VaR、ES等模型②信用風(fēng)險(xiǎn)測(cè)量模型：J.P.摩根的Creditmetrics模型、KMV模型、瑞士信貸銀行的CreditRisk＋模型、麥肯錫公司的CreditPortfolioView模型③利率風(fēng)險(xiǎn)測(cè)量模型：缺口模型和持續(xù)期模型(2)建立風(fēng)險(xiǎn)匯總機(jī)制，以便衡量其整體的金融風(fēng)險(xiǎn)4二、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的決策系統(tǒng)1、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的決策系統(tǒng)的涵義金融風(fēng)險(xiǎn)管理的決策系統(tǒng)是指為整個(gè)金融風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)提供決策支持的系統(tǒng)。2、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的決策系統(tǒng)的職能決策系統(tǒng)是整個(gè)金融風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的核心，它在風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)中發(fā)揮統(tǒng)籌調(diào)控的作用。具體來(lái)說(shuō)，包括以下內(nèi)容：（1）統(tǒng)籌規(guī)劃職責(zé)。決策系統(tǒng)不僅要負(fù)責(zé)設(shè)計(jì)和運(yùn)用整個(gè)金融風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)，制定防范金融風(fēng)險(xiǎn)的各種規(guī)則指導(dǎo)方針，而且還要根據(jù)具體的風(fēng)險(xiǎn)特征和狀況研究制定金融風(fēng)險(xiǎn)管理的最佳策略。（2）制定授權(quán)制度。決策系統(tǒng)職能之一就是建立對(duì)各層管理人員、業(yè)務(wù)人員或下級(jí)單位的授權(quán)制度，如規(guī)定各級(jí)管理人員對(duì)客戶(hù)授信的最高審批限額，業(yè)務(wù)人員、管理人員在市場(chǎng)交易中的最大成交限額，以及下級(jí)單位經(jīng)營(yíng)管理權(quán)限等。（3）制定支持制度。即決策系統(tǒng)要為決策提供支持，使管理人員能夠通過(guò)該系統(tǒng)選擇最佳的風(fēng)險(xiǎn)管理工具、最佳的資產(chǎn)組合或其他最佳的決策等。5三、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的預(yù)警系統(tǒng)1、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的預(yù)警系統(tǒng)的涵義金融風(fēng)險(xiǎn)管理的預(yù)警系統(tǒng)是指通過(guò)內(nèi)部的研究部門(mén)或外部的咨詢(xún)機(jī)構(gòu)，對(duì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中出現(xiàn)的金融風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行監(jiān)測(cè)和預(yù)警，以引起有關(guān)人員的注意，并供他們?cè)跊Q策時(shí)參考。2、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的預(yù)警系統(tǒng)的建立

金融風(fēng)險(xiǎn)管理的預(yù)警系統(tǒng)可以從以下三個(gè)方面加以建立（1）根據(jù)本機(jī)構(gòu)的歷史經(jīng)驗(yàn)，來(lái)建立相應(yīng)的預(yù)警信號(hào)（2）進(jìn)行行業(yè)分析，來(lái)建立相應(yīng)的預(yù)警信號(hào)（3）進(jìn)行宏觀分析，確定未來(lái)的各種趨勢(shì)6四、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的監(jiān)控系統(tǒng)1、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的監(jiān)控系統(tǒng)的涵義金融風(fēng)險(xiǎn)管理的監(jiān)控系統(tǒng)是指隨時(shí)監(jiān)督公司承受的風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài)情況，督促各部門(mén)嚴(yán)格執(zhí)行有關(guān)規(guī)章制度和風(fēng)險(xiǎn)管理政策，嚴(yán)格執(zhí)行相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)管理程序。2、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的監(jiān)控系統(tǒng)（1）監(jiān)控系統(tǒng)首先需要設(shè)置一系列的監(jiān)控指標(biāo)，對(duì)各業(yè)務(wù)部門(mén)和分支機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)狀況進(jìn)行監(jiān)控，一旦發(fā)現(xiàn)異常，就作出相應(yīng)的反應(yīng)。（2）監(jiān)控系統(tǒng)還要定期或不定期地對(duì)各業(yè)務(wù)部門(mén)進(jìn)行全面或某些方面的稽核，檢查各種風(fēng)險(xiǎn)管理措施的實(shí)施情況。（3）監(jiān)控系統(tǒng)還要對(duì)董事會(huì)制定經(jīng)營(yíng)方針和重大決策、規(guī)定和制度及其執(zhí)行的情況進(jìn)行檢查，一旦發(fā)現(xiàn)問(wèn)題，可以直接向有關(guān)部門(mén)提出限期改進(jìn)的要求。7五、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的補(bǔ)救措施1、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的補(bǔ)救措施的涵義金融風(fēng)險(xiǎn)管理的補(bǔ)救措施是指對(duì)已經(jīng)顯露出來(lái)的金融風(fēng)險(xiǎn)，及時(shí)采取補(bǔ)救措施，防止金融風(fēng)險(xiǎn)的惡化和蔓延。2、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的補(bǔ)救措施（1）制定日常業(yè)務(wù)操作的補(bǔ)救措施，建立應(yīng)急基金。（2）建立準(zhǔn)備金制度，對(duì)已產(chǎn)生的資金損失要及時(shí)加以彌補(bǔ)。（3）建立基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)生故障的防范和及時(shí)處理的系統(tǒng)，減少操作風(fēng)險(xiǎn)。8六、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的評(píng)估系統(tǒng)1、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的評(píng)估系統(tǒng)的涵義金融風(fēng)險(xiǎn)管理的評(píng)估系統(tǒng)是指金融風(fēng)險(xiǎn)管理各項(xiàng)業(yè)務(wù)和業(yè)績(jī)進(jìn)行評(píng)估的系統(tǒng)。2、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的評(píng)估系統(tǒng)（1）內(nèi)控系統(tǒng)的評(píng)估。它主要是評(píng)估內(nèi)控系統(tǒng)的可靠性，以保證對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的有效控制。（2）金融風(fēng)險(xiǎn)管理模型的評(píng)估。它主要是檢驗(yàn)?zāi)Ｐ偷目茖W(xué)性、實(shí)用性，并根據(jù)檢驗(yàn)的結(jié)果作出相應(yīng)的調(diào)整或修訂。（3）金融風(fēng)險(xiǎn)管理業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估。它主要是評(píng)估金融風(fēng)險(xiǎn)管理的成就，以促進(jìn)金融風(fēng)險(xiǎn)管理工作的高效運(yùn)行。它包括業(yè)績(jī)的考評(píng)制度和獎(jiǎng)勵(lì)方法。9七、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的輔助系統(tǒng)1、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的輔助系統(tǒng)定義金融風(fēng)險(xiǎn)管理的輔助系統(tǒng)是指為上述各個(gè)核心系統(tǒng)提供幫助和合作的系統(tǒng)。2、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的輔助系統(tǒng)職能（1）建立信息庫(kù)，為金融風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估提供數(shù)據(jù)支持（2）完善交易憑證的保管（3）加強(qiáng)職能部門(mén)間的協(xié)作10第二節(jié)金融風(fēng)險(xiǎn)管理的組織結(jié)構(gòu)本節(jié)內(nèi)容安排：一、金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)的基本原則二、金融機(jī)構(gòu)組織結(jié)構(gòu)的核心環(huán)節(jié)三、風(fēng)險(xiǎn)管理的組織結(jié)構(gòu)模式四、實(shí)例分析：我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)11一、、金金融融機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管管理理組組織織結(jié)結(jié)構(gòu)構(gòu)設(shè)設(shè)計(jì)計(jì)的的基基本本原原則則（一一））總總體體原原則則：：協(xié)協(xié)調(diào)調(diào)與與效效率率結(jié)結(jié)合合1、協(xié)協(xié)調(diào)調(diào)原原則則：：金金融融機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)控控制制組組織織結(jié)結(jié)構(gòu)構(gòu)的的設(shè)設(shè)計(jì)計(jì)要要考考慮慮金金融融機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)內(nèi)內(nèi)部部各各業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)職能能的設(shè)設(shè)置置及及相相互互之之間間關(guān)關(guān)系系的的協(xié)協(xié)調(diào)調(diào)2、效效率率原原則則：：金金融融機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)控控制制組織織結(jié)結(jié)構(gòu)構(gòu)的安安排排和和職責(zé)責(zé)劃劃分分要體體現(xiàn)現(xiàn)效效率率原原則則，，保保證證經(jīng)經(jīng)營(yíng)營(yíng)管管理理系系統(tǒng)統(tǒng)的的高高效效運(yùn)運(yùn)作作（二二））基基本本原原則則1、全全面面風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管管理理原原則則：：它它要要求求金金融融機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管管理理組組織織結(jié)結(jié)構(gòu)構(gòu)設(shè)設(shè)計(jì)計(jì)安安排排應(yīng)應(yīng)充充分分滿(mǎn)滿(mǎn)足足金金融融機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)全全面面風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管管理理的的要要求求。。具具體體包包括括：：（（1）全全員員風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管管理理；；（（2）全全程程風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管管理理；；（（3）全全方方位位風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管管理理122、集中中管理理原原則則：：它它要要求求對(duì)對(duì)金金融融機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管管理理組組織織結(jié)結(jié)構(gòu)構(gòu)設(shè)設(shè)計(jì)計(jì)時(shí)時(shí)應(yīng)應(yīng)同同時(shí)時(shí)設(shè)設(shè)立立風(fēng)險(xiǎn)管理理委員會(huì)會(huì)和具體的的業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理理部門(mén)。3、垂直管理原則則：它要要求董事事會(huì)和高高級(jí)管理理層應(yīng)當(dāng)當(dāng)充分認(rèn)認(rèn)識(shí)到自自身對(duì)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理所承擔(dān)擔(dān)的責(zé)任任。4、獨(dú)立性原則：：它要求求風(fēng)險(xiǎn)管管理的檢查、評(píng)價(jià)部門(mén)應(yīng)當(dāng)當(dāng)獨(dú)立于于風(fēng)險(xiǎn)管管理的管管理執(zhí)行行部門(mén)，，并有直直接向董董事會(huì)和和高級(jí)管管理層報(bào)報(bào)告的渠渠道。5、程序性原則：：它要求求金融機(jī)機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理體體系組織織結(jié)構(gòu)的的安排應(yīng)應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格格遵循事事前授權(quán)、事中執(zhí)行和事后審計(jì)監(jiān)督三道道程序。。13二、金融融機(jī)構(gòu)組組織結(jié)構(gòu)構(gòu)的核心心環(huán)節(jié)金融機(jī)構(gòu)構(gòu)組織結(jié)結(jié)構(gòu)的核核心環(huán)節(jié)節(jié)包括：：（一）董董事會(huì)和和風(fēng)險(xiǎn)管管理委員員會(huì)（二）風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理部（三）業(yè)業(yè)務(wù)系統(tǒng)統(tǒng)14（一）董董事會(huì)和和風(fēng)險(xiǎn)管管理委員員會(huì)董事會(huì)是是公司的的決策機(jī)機(jī)構(gòu)，對(duì)對(duì)包括風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理在內(nèi)的的經(jīng)營(yíng)目目標(biāo)、戰(zhàn)戰(zhàn)略進(jìn)行行管理。。1、風(fēng)險(xiǎn)管管理委員員會(huì)的成成立在董事會(huì)會(huì)中，通通常由3-5名董事組成“風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理委員會(huì)會(huì)”，承擔(dān)董事會(huì)的的日常風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理職能，，并定期期向董事事會(huì)報(bào)告風(fēng)險(xiǎn)管理理方面的的有關(guān)問(wèn)問(wèn)題2、風(fēng)險(xiǎn)管管理委員員會(huì)成立（1）為了更好地落實(shí)董事會(huì)的日常風(fēng)險(xiǎn)管理工作；（2）為了有效防止董事長(zhǎng)或投資決策人員與執(zhí)行部門(mén)串通而進(jìn)行大量的冒險(xiǎn)行為。153、風(fēng)險(xiǎn)管管理委員員會(huì)的工工作職責(zé)責(zé)：它主主要包括括三個(gè)方方面的工工作：（1）確保金金融機(jī)構(gòu)構(gòu)有完善善的內(nèi)部部控制、、規(guī)范的的業(yè)務(wù)程程序和適適當(dāng)?shù)慕?jīng)經(jīng)營(yíng)政策策，使各各種業(yè)務(wù)務(wù)都受到到有效的的控制，，并定期期對(duì)內(nèi)控控情況和和風(fēng)險(xiǎn)管管理基礎(chǔ)礎(chǔ)設(shè)施狀狀況進(jìn)行行評(píng)估；；（2）清楚反反映金融融機(jī)構(gòu)所所面臨的的風(fēng)險(xiǎn)，，包括長(zhǎng)長(zhǎng)期計(jì)劃劃和投資資中的所所有風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)及風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)類(lèi)型、、交易對(duì)對(duì)手有關(guān)關(guān)情況；；（3）批準(zhǔn)承承受金融融風(fēng)險(xiǎn)大大小，并并為承擔(dān)擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)損損失提供供所需的的風(fēng)險(xiǎn)資資本。16（二）風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理部1、風(fēng)險(xiǎn)管管理部的的涵義：：是指風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理委員會(huì)會(huì)下設(shè)的的、獨(dú)立立于日常常交易的的風(fēng)險(xiǎn)管管理戰(zhàn)略略部門(mén)。。它通常常設(shè)有戰(zhàn)戰(zhàn)略組和和監(jiān)控組組。2、風(fēng)險(xiǎn)管管理部的的構(gòu)成（1）戰(zhàn)略組組：它的的職責(zé)是是制定公公司的風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理政策和和風(fēng)險(xiǎn)管管理戰(zhàn)略略，并確確保這些些政策和和戰(zhàn)略得得以實(shí)施施。（2）監(jiān)控組組：它的的職責(zé)是是貫徹風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理戰(zhàn)略。。17（三）業(yè)業(yè)務(wù)系統(tǒng)統(tǒng)1、業(yè)務(wù)系系統(tǒng)的涵涵義：是是指與風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理理部相分分離，但但又負(fù)責(zé)責(zé)執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)管理理部制定定的有關(guān)關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管管理制度度和戰(zhàn)略略，并協(xié)助、支支持風(fēng)險(xiǎn)管理理的工作作，及時(shí)時(shí)向風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理部部匯報(bào)、反反饋有關(guān)信息息的部門(mén)門(mén)。2、業(yè)務(wù)系系統(tǒng)的構(gòu)構(gòu)成(1)總經(jīng)理。?？偨?jīng)理理是具體體操作金金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理的的最終負(fù)負(fù)責(zé)人人，領(lǐng)導(dǎo)導(dǎo)著公公司進(jìn)進(jìn)行具具體的的金融融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理理。(2)職能部部門(mén)。?？偨?jīng)經(jīng)理下下設(shè)的的各職職能部部門(mén)負(fù)負(fù)責(zé)本本部門(mén)門(mén)的金金融風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管管理的的具體體操作作，并并向風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管管理部部報(bào)告告有關(guān)關(guān)情況況183、業(yè)務(wù)務(wù)系統(tǒng)統(tǒng)的3道監(jiān)控控防線(xiàn)線(xiàn)(1)第一道道監(jiān)控控防線(xiàn)線(xiàn)是崗位制制約，即建建立完完善的的崗位位責(zé)任任制度度和規(guī)規(guī)范的的崗位位管理理措施施，實(shí)實(shí)行雙雙人、、雙職職、雙雙責(zé)制制度，，使業(yè)業(yè)務(wù)操操作實(shí)實(shí)行不不同職職責(zé)的的分離離、交交叉核核對(duì)、、資產(chǎn)產(chǎn)雙重重控制制和雙雙人簽簽字等等，以以確立立崗位位間相相互配配合、、相互互督促促、相相互制制約的的工作作關(guān)系系(2)第二道道監(jiān)控控防線(xiàn)線(xiàn)是部門(mén)制(3)第三道防線(xiàn)是內(nèi)部稽核，即建立稽核部，對(duì)各崗位、各部門(mén)、各項(xiàng)業(yè)務(wù)實(shí)施全面的監(jiān)督，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題、真實(shí)地反映情況，并協(xié)助有關(guān)部門(mén)糾正錯(cuò)誤、堵塞漏洞，確保各種規(guī)章制度的執(zhí)行和各項(xiàng)政策的實(shí)施，避免不正當(dāng)行為所構(gòu)成的風(fēng)險(xiǎn)隱患19三、風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管管理的的組織織結(jié)構(gòu)構(gòu)模式式風(fēng)險(xiǎn)管管理的的組織織結(jié)構(gòu)構(gòu)模式式主要要有：：（一））職能能型組組織結(jié)結(jié)構(gòu)模模式（二））事業(yè)業(yè)部型型組織織結(jié)構(gòu)構(gòu)模式式（三））矩陣陣型組組織結(jié)結(jié)構(gòu)模模式20（一））職能能型組組織結(jié)結(jié)構(gòu)模模式1、涵義義:職能型型組織織結(jié)構(gòu)構(gòu)模式式是指整整個(gè)金金融機(jī)機(jī)構(gòu)的的經(jīng)營(yíng)營(yíng)管理理按職能部部門(mén)劃劃分，風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理理部門(mén)門(mén)與其其他職職能部門(mén)平平行，負(fù)責(zé)責(zé)整個(gè)個(gè)金融融機(jī)構(gòu)構(gòu)的風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)控控制。。2、優(yōu)點(diǎn):(1)能夠促促進(jìn)金金融機(jī)機(jī)構(gòu)組組織實(shí)實(shí)現(xiàn)職能目目標(biāo)；(2)確保部部門(mén)內(nèi)內(nèi)規(guī)模經(jīng)經(jīng)濟(jì)的實(shí)現(xiàn)現(xiàn)；(3)促進(jìn)組組織深層次次的技能能提高高。3、缺點(diǎn):(1)金融機(jī)機(jī)構(gòu)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管管理部部門(mén)對(duì)對(duì)外界界環(huán)境境變化化反映映較慢；（2）可能能會(huì)引引起高高層決決策緩慢、金融融機(jī)構(gòu)構(gòu)各風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管管理部部門(mén)之之間超超負(fù)荷荷運(yùn)行行等問(wèn)問(wèn)題；；（3）部門(mén)門(mén)間缺少橫向協(xié)協(xié)調(diào)和和缺乏創(chuàng)新，，對(duì)組組織目目標(biāo)的的認(rèn)識(shí)識(shí)有限限。21（二））事業(yè)業(yè)部型型組織織結(jié)構(gòu)構(gòu)模式式1、事業(yè)業(yè)部型型組織織結(jié)構(gòu)構(gòu)模式式涵義義事業(yè)部部型組組織結(jié)結(jié)構(gòu)模模式是是指整整個(gè)金金融機(jī)機(jī)構(gòu)按按業(yè)務(wù)務(wù)種類(lèi)類(lèi)劃分分為不不同的的事業(yè)業(yè)部，，便于于對(duì)相相關(guān)業(yè)業(yè)務(wù)進(jìn)進(jìn)行專(zhuān)專(zhuān)業(yè)化化經(jīng)營(yíng)營(yíng)，形形成相相應(yīng)的的利潤(rùn)中中心。2、事業(yè)部型組組織結(jié)構(gòu)模式式優(yōu)點(diǎn)（1）整個(gè)組織能能夠快速適應(yīng)應(yīng)外界環(huán)境的的變化，能夠夠?qū)崿F(xiàn)跨職能能部門(mén)的高度協(xié)調(diào)，各事業(yè)分部部容易適應(yīng)并并應(yīng)對(duì)不同的的產(chǎn)品、地區(qū)和和顧客；222、事業(yè)部型組組織結(jié)構(gòu)模式式優(yōu)點(diǎn)（2）有利于決策策的分權(quán)化（3）風(fēng)險(xiǎn)部門(mén)設(shè)設(shè)在各個(gè)事業(yè)業(yè)部?jī)?nèi)部，有有利于各個(gè)事事業(yè)部有針對(duì)性地對(duì)本部門(mén)所所面臨的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)及時(shí)監(jiān)督和和控制。3、事業(yè)部型組組織結(jié)構(gòu)模式式缺點(diǎn)（1）不具有職能能部門(mén)內(nèi)部的的規(guī)模經(jīng)濟(jì)；；（2）各產(chǎn)品線(xiàn)之之間缺乏協(xié)調(diào)調(diào)，從而導(dǎo)致致產(chǎn)品線(xiàn)的整整合與標(biāo)準(zhǔn)化化變得困難，，并且不利于于金融機(jī)構(gòu)對(duì)對(duì)整體經(jīng)營(yíng)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)的控制。。23（三）矩陣型型組織結(jié)構(gòu)模模式1、矩陣型組織織結(jié)構(gòu)模式涵涵義矩陣型組織結(jié)結(jié)構(gòu)模式分為為兩種（1）整個(gè)金融機(jī)機(jī)構(gòu)按照業(yè)務(wù)種類(lèi)縱向劃分為以業(yè)務(wù)務(wù)為主的利潤(rùn)潤(rùn)中心，便于于各部門(mén)根據(jù)據(jù)各自業(yè)務(wù)特特點(diǎn)進(jìn)行專(zhuān)業(yè)業(yè)化經(jīng)營(yíng)；按按職能部門(mén)的的分類(lèi)橫向劃劃分，通過(guò)金金融機(jī)構(gòu)的職職能部門(mén)對(duì)各各業(yè)務(wù)部?jī)?nèi)部部的相關(guān)職能能部門(mén)進(jìn)行橫橫向控制和管管理，有利于于金融機(jī)構(gòu)對(duì)對(duì)總體經(jīng)營(yíng)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)的控制。。此種模式適適用于資產(chǎn)規(guī)規(guī)模較大，從從事業(yè)務(wù)種類(lèi)類(lèi)繁多的金融融機(jī)構(gòu)。（2）以地區(qū)為標(biāo)準(zhǔn)設(shè)置縱向的利利潤(rùn)中心，以以職能標(biāo)志對(duì)對(duì)各部門(mén)的相相應(yīng)職能進(jìn)行行橫向控制。。適用于允許許跨地區(qū)設(shè)置置分行的商業(yè)業(yè)銀行。24矩陣型組織結(jié)結(jié)構(gòu)圖（一））風(fēng)險(xiǎn)管理委員員會(huì)個(gè)人金融部企業(yè)金融部基金管理部信托部財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)稽核市場(chǎng)25矩陣型組織結(jié)結(jié)構(gòu)圖（二））風(fēng)險(xiǎn)管理委員員會(huì)A分行B分行C分行D分行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)稽核市場(chǎng)262、矩陣型組織織結(jié)構(gòu)模式優(yōu)優(yōu)點(diǎn)(1)風(fēng)險(xiǎn)管理部門(mén)門(mén)設(shè)在事業(yè)部部?jī)?nèi)部，授受事業(yè)部部的領(lǐng)導(dǎo)，一一方面有助于于對(duì)各事業(yè)部部具體業(yè)務(wù)經(jīng)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的控制和化解，另一方面，，有助于各事事業(yè)部在經(jīng)營(yíng)營(yíng)中實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)追求與風(fēng)險(xiǎn)控制之間的平衡；（2）各事業(yè)部?jī)?nèi)內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)部部門(mén)要接受總總部風(fēng)險(xiǎn)管理理部門(mén)的領(lǐng)導(dǎo)導(dǎo)，既有利于于得到總部在在風(fēng)險(xiǎn)控制上上的技術(shù)和信息支支持，也有利于總總部對(duì)整體經(jīng)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的把握和控制，保證整個(gè)銀銀行經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)穩(wěn)健性。273、矩陣型組織織結(jié)構(gòu)模式缺缺點(diǎn)（1）容易導(dǎo)致風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制制管理人員卷卷入雙重職權(quán)權(quán)之中，降低其積極性性；（2）該模式下的的金融機(jī)構(gòu)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理要求求管理人員具具有良好的人人際關(guān)系技能能和全面的內(nèi)內(nèi)部控制方面面的培訓(xùn)，經(jīng)經(jīng)常的會(huì)議和和解決問(wèn)題發(fā)發(fā)生的沖突會(huì)會(huì)耗費(fèi)大量的時(shí)時(shí)間和精力。28四、實(shí)例分析析:我國(guó)國(guó)有商業(yè)業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管管理組織結(jié)構(gòu)構(gòu)我國(guó)國(guó)有商業(yè)業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管管理組織結(jié)構(gòu)構(gòu):（一）總行風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理組織織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)方方案（二）分行風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理組織織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)方方案（三）支行風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理組織織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)（四）全行風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告運(yùn)行行機(jī)制29（一）總行風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理組織織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)方方案建立以風(fēng)險(xiǎn)管管理委員會(huì)為為主要決策機(jī)構(gòu)，風(fēng)險(xiǎn)管理部部為主要執(zhí)行機(jī)構(gòu)的矩陣型總行風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理組織織結(jié)構(gòu)。（二）分行風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理組織織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)方方案分行的風(fēng)險(xiǎn)管管理組織結(jié)構(gòu)構(gòu)比照總行的的風(fēng)險(xiǎn)管理組組織結(jié)構(gòu)設(shè)置置，即在管理理層對(duì)現(xiàn)有的的風(fēng)險(xiǎn)管理、、信貸審批和和管理等部門(mén)門(mén)的職能進(jìn)行行必要的整合合，設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理部，并在業(yè)務(wù)層層、管理層和和支持保障層層中的相關(guān)業(yè)業(yè)務(wù)部門(mén)設(shè)置置相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理科。30（三）支行風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理組織織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)1、有基層運(yùn)行行設(shè)立統(tǒng)轄全全行金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理部，將將現(xiàn)有信貸管理部門(mén)門(mén)的職能歸并至風(fēng)險(xiǎn)管理部。2、在各行業(yè)管管理部門(mén)內(nèi)部部設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)管理理崗，實(shí)行業(yè)務(wù)操操作和風(fēng)險(xiǎn)管管理的平行作作業(yè)，采用矩矩陣式報(bào)告線(xiàn)線(xiàn)路，即部門(mén)門(mén)負(fù)責(zé)風(fēng)險(xiǎn)管管理的人員既既要向風(fēng)險(xiǎn)管管理的職能部部門(mén)負(fù)責(zé)報(bào)告告，同時(shí)又要要向所在業(yè)務(wù)務(wù)部門(mén)負(fù)責(zé)人人匯報(bào)工作。。31（四）全行風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告運(yùn)行行機(jī)制1、要求：商業(yè)業(yè)銀行金融風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告運(yùn)行行機(jī)制必須明確、簡(jiǎn)潔、、高效2、涵義：風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)報(bào)告是指各各報(bào)告單位根根據(jù)規(guī)定的格式、時(shí)間和和程序，向上級(jí)行或或上級(jí)行對(duì)口口部門(mén)、本級(jí)級(jí)行風(fēng)險(xiǎn)管理理部門(mén)報(bào)送的的，分析和反反映本單位管管理范圍內(nèi)各各類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)與內(nèi)內(nèi)部控制狀況況及應(yīng)對(duì)措施施的書(shū)面材料料。3、分類(lèi)：風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)報(bào)告分為綜綜合報(bào)告和專(zhuān)專(zhuān)題報(bào)告。綜綜合報(bào)告為定定期報(bào)告，分分季度報(bào)告、、半年報(bào)告、、年度報(bào)告；；專(zhuān)題報(bào)告為為即時(shí)報(bào)告，，一旦發(fā)現(xiàn)就就隨時(shí)報(bào)告。。4、模式：商業(yè)業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管管理組織結(jié)構(gòu)構(gòu)設(shè)計(jì)方案中中的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告線(xiàn)路采取橫向傳送與縱縱向報(bào)送相結(jié)合的矩陣陣式結(jié)構(gòu)。32我國(guó)國(guó)有商業(yè)業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管管理組織結(jié)構(gòu)構(gòu)圖行長(zhǎng)總行風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)總行風(fēng)險(xiǎn)管理部分行風(fēng)險(xiǎn)管理部基層行風(fēng)險(xiǎn)管理部分管行長(zhǎng)分管行長(zhǎng)基層行各業(yè)務(wù)部門(mén)風(fēng)險(xiǎn)管理處分行各業(yè)務(wù)部門(mén)風(fēng)險(xiǎn)管理處總行各業(yè)務(wù)部門(mén)風(fēng)險(xiǎn)管理處行長(zhǎng)33第三節(jié)金融融風(fēng)險(xiǎn)管理的的一般程序金融風(fēng)險(xiǎn)管理理的一般程序序如下：一、金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)的度量二、風(fēng)險(xiǎn)管理理對(duì)策的選擇擇和實(shí)施方案案的設(shè)計(jì)三、金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理方案的的實(shí)施和評(píng)價(jià)價(jià)四、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告五、風(fēng)險(xiǎn)管理理的評(píng)估六、風(fēng)險(xiǎn)確認(rèn)認(rèn)和審計(jì)34一、金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)的度量金融風(fēng)險(xiǎn)的度度量的含義金融風(fēng)險(xiǎn)的度度量是指鑒別金融融活動(dòng)中各種種損失的可能性，估計(jì)可能損損失的嚴(yán)重性。它是金融風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理的首首要步驟，同同時(shí)也是關(guān)鍵鍵的一步。35金融風(fēng)險(xiǎn)的度度量包括兩個(gè)個(gè)方面的內(nèi)容容：（一）風(fēng)險(xiǎn)分分析（二）風(fēng)險(xiǎn)評(píng)評(píng)估36（一）風(fēng)險(xiǎn)分分析1、風(fēng)險(xiǎn)分析的的內(nèi)容（1）分析各種風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)暴露①那些項(xiàng)目存在在金融風(fēng)險(xiǎn)，，受何種金融融風(fēng)險(xiǎn)影響②各種資產(chǎn)或負(fù)負(fù)債受到金融融風(fēng)險(xiǎn)影響的的程度通過(guò)分析對(duì)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)暴露的分分析，管理者者就能決定哪哪些項(xiàng)目需要要進(jìn)行金融風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理，哪哪些項(xiàng)目需要要加強(qiáng)金融風(fēng)險(xiǎn)管理理，并根據(jù)不不同的金融風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)制定不同的方案，以取得最經(jīng)經(jīng)濟(jì)最有效的的結(jié)果。37（2）分析金融風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)的成因和和特征造成金金融風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)的的因素素錯(cuò)綜綜復(fù)雜雜，有有客觀原因和和主觀原因，，有系統(tǒng)原因和和非系統(tǒng)統(tǒng)原因。。不同同因素素所造造成的的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)特征征不同同。通通過(guò)對(duì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)成因因和特特征的的診斷斷，管管理者者就可可以分分清哪哪些風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)是是可以以回避的，那那些是是可以以分散的，那那些是是可以以減少的382、風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)分析析的方方法（1）風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)邏輯輯法：：即從最最直接接的風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)開(kāi)開(kāi)始，，層層深深入地地分析導(dǎo)導(dǎo)致風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)產(chǎn)生的的原因因和條條件。。（2）指標(biāo)標(biāo)體系系法：：即通過(guò)過(guò)財(cái)務(wù)務(wù)報(bào)表表各種種比率、國(guó)民民經(jīng)濟(jì)濟(jì)增長(zhǎng)長(zhǎng)指標(biāo)等工具具進(jìn)行行深入入分析析，或或者以以圖表表形式式判斷斷趨勢(shì)勢(shì)和總總體規(guī)規(guī)模。。（3）風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)清單單：即全面面地列列出金金融機(jī)機(jī)構(gòu)所所有的的資產(chǎn)產(chǎn)、所所處環(huán)環(huán)境、、每一一筆業(yè)業(yè)務(wù)的的相關(guān)關(guān)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)，找找出導(dǎo)導(dǎo)致風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)發(fā)生的的所有有潛在在原因因和風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)程程度，，借此此來(lái)分分析風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)發(fā)生的的原因因和風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)可可能產(chǎn)產(chǎn)生的的影響響。39（二））風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)評(píng)估估1、風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)評(píng)估估的內(nèi)內(nèi)容（1）預(yù)測(cè)測(cè)金融融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)發(fā)生生的概概率——風(fēng)險(xiǎn)概概率（2）預(yù)測(cè)測(cè)金融融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)發(fā)生生的可可能結(jié)結(jié)果——風(fēng)險(xiǎn)狀狀態(tài)（3）預(yù)測(cè)測(cè)金融融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)發(fā)生生的可可能影影響因因素——風(fēng)險(xiǎn)因因素（4）確定定各種種金融融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)相對(duì)對(duì)重要要性，，明確確需要要處理理的緩緩急程程度——風(fēng)險(xiǎn)程程度402、發(fā)生生概率率評(píng)估估方法法（1）主觀觀概率率法：：對(duì)于沒(méi)沒(méi)有確確定性性規(guī)律律和統(tǒng)統(tǒng)計(jì)規(guī)規(guī)律的的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)，需需要通通過(guò)專(zhuān)專(zhuān)家和和管理理者的的主觀觀判斷斷來(lái)分分析和和估計(jì)計(jì)概率率。但但這種種方法法系統(tǒng)統(tǒng)誤差差較大大。（2）時(shí)間間序列列預(yù)測(cè)測(cè)法：利用用風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)環(huán)境境變動(dòng)動(dòng)的規(guī)規(guī)律和和趨勢(shì)勢(shì)來(lái)估估計(jì)未未來(lái)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)因因素的的最可可能范范圍和和相應(yīng)應(yīng)的概概率，，包括括移動(dòng)動(dòng)平均均法、、回歸歸法等等。（3）累計(jì)計(jì)頻率率分析析法：分析析利用用大數(shù)數(shù)法則則，通通過(guò)對(duì)對(duì)原始始資料料的分分析，，依次次畫(huà)出出風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)發(fā)生生的直直方圖圖，由由直方方圖來(lái)來(lái)估計(jì)計(jì)累計(jì)計(jì)頻率率概率率分布布。413、預(yù)測(cè)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)結(jié)結(jié)果的的評(píng)估估方法法（1）極限限測(cè)試試極限測(cè)測(cè)試含含義：：是指指風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理理者通通過(guò)選選擇一一系列列主要要的市市場(chǎng)變變動(dòng)因因素，，然后后模擬擬目前前的產(chǎn)產(chǎn)品組組合在在這些些市場(chǎng)場(chǎng)因素素變動(dòng)動(dòng)時(shí)所所發(fā)生生的價(jià)價(jià)值變變化。。極限測(cè)測(cè)試步步驟：：首先先，選選擇測(cè)測(cè)試對(duì)對(duì)象；；其次次，鑒鑒定假假設(shè)條條件；；再次次，重重新評(píng)評(píng)估產(chǎn)產(chǎn)品組組合的的價(jià)值值；最最后，，根據(jù)據(jù)評(píng)估估結(jié)果果，決決定是是否采采取相相應(yīng)的的行動(dòng)動(dòng)極限測(cè)測(cè)試缺缺陷:一是測(cè)測(cè)試對(duì)對(duì)象難難選擇擇;二是沒(méi)沒(méi)有考考慮未未來(lái)事事件發(fā)發(fā)生的的概率率;三是可可用數(shù)數(shù)據(jù)相相當(dāng)少少。42（2）風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)價(jià)值值風(fēng)險(xiǎn)價(jià)價(jià)值含含義：：是風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)價(jià)價(jià)值是是指在在給定定置信信度（（一般般取90－99%）下，，一定定時(shí)期期內(nèi)資資產(chǎn)的的最大大可能能損失失值。。風(fēng)險(xiǎn)價(jià)價(jià)值計(jì)計(jì)算方方法：：主要要包括括歷史史模擬擬法、、結(jié)構(gòu)構(gòu)蒙特特卡羅羅法、、分析析法等等計(jì)算算方法法，（3）情景景分析析情景分分析不不僅關(guān)關(guān)注特特定市市場(chǎng)因因素的的波動(dòng)動(dòng)所造造成的的直接接影響響而且且還有有在特特定的的情景景下，，特定定的時(shí)時(shí)間段段內(nèi)發(fā)發(fā)生的的一系系列事事件對(duì)對(duì)其產(chǎn)產(chǎn)生的的直接接和間間接影影響。。情景景分析析工作作的難難度較較大，，它需需要一一系列列事件件對(duì)公公司的的影響響。43二、風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管管理對(duì)對(duì)策的的選擇擇和實(shí)實(shí)施方方案的的設(shè)計(jì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)管管理的的方法法或策策略一一般分分為風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)控控制法法和風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)財(cái)財(cái)務(wù)法法。通通過(guò)各各種方方法比比較和和衡量量，金金融機(jī)機(jī)構(gòu)可可以選選擇最最優(yōu)的的管理理方案案。（一））風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理理對(duì)策策（二））風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理理方案案44（一））風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理理對(duì)策策1、風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)控制制法（1）定義義：是是指在在損失失發(fā)生生之前前，運(yùn)運(yùn)用各各種控控制工工具，，力求求消除除各種種隱患患，減減少風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)發(fā)生因因素，，將損損失的的嚴(yán)重重后果果減少少到最最低程程度。。（2）內(nèi)容：①避避免風(fēng)險(xiǎn)?？伎紤]到風(fēng)險(xiǎn)事事件存在與發(fā)發(fā)生的可能性性，主動(dòng)放棄棄和拒絕可能能導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)損損失的方案。。②損失控制。。是指在損失失發(fā)生前全面面地消除風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)損失可能發(fā)發(fā)生的根源，，盡量減少損損失發(fā)生的概概率，在損失失發(fā)生后減輕輕損失的嚴(yán)重重程度。452、風(fēng)險(xiǎn)財(cái)務(wù)法法（1）定義：是指指在風(fēng)險(xiǎn)事件件發(fā)生后已造造成損失時(shí)，，運(yùn)用財(cái)務(wù)工工具，比如存存款保險(xiǎn)基金金，對(duì)損失的的后果給予及及時(shí)的補(bǔ)償，，促使其盡快快地恢復(fù)。（2）內(nèi)容：①風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)自留。當(dāng)當(dāng)某項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)無(wú)無(wú)法避免或者者由于某種可可能獲利而需需要冒險(xiǎn)時(shí)，，就必須承擔(dān)擔(dān)和保留這種種風(fēng)險(xiǎn)，包括括主動(dòng)金融風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)自留和被被動(dòng)金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)自留；②風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁。。是指經(jīng)濟(jì)實(shí)實(shí)體將其面臨臨的金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)有意識(shí)地轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)嫁給與其有有經(jīng)濟(jì)利益關(guān)關(guān)系的另一方方承擔(dān)，主要要是指非保險(xiǎn)險(xiǎn)型風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁嫁。46（二）風(fēng)險(xiǎn)管管理方案1、風(fēng)險(xiǎn)管理方方案的定義風(fēng)險(xiǎn)管理方案案是指金融風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)策略、金金融風(fēng)險(xiǎn)工具具、金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理程序等等的統(tǒng)稱(chēng)。2、風(fēng)險(xiǎn)管理方方案的內(nèi)容風(fēng)險(xiǎn)管理方案案包括：（1）風(fēng)險(xiǎn)管理結(jié)結(jié)構(gòu)：包括風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理的任任務(wù)、職責(zé)、、責(zé)任、政策策、方法、控控制和信息工工具；（2）風(fēng)險(xiǎn)管理質(zhì)質(zhì)量：包括公公司哲學(xué)、文文化、培訓(xùn)、、意識(shí)和如何何加強(qiáng)有利的的行為。47三、金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理方案的的實(shí)施金融風(fēng)險(xiǎn)管理理方案的實(shí)施施是指實(shí)施所所選擇的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理對(duì)策并并不斷地通過(guò)過(guò)各種信息反風(fēng)險(xiǎn)管理方案的實(shí)施過(guò)程包括前中后三功能函數(shù)，能夠?qū)λ猩虡I(yè)交易相關(guān)方面的執(zhí)行、獲得、記錄、過(guò)程化和處理。481、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告的意義2、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告的定義3、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告的要求4、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告的分類(lèi)四、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)報(bào)告491、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告的意義風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告是是風(fēng)險(xiǎn)管理理的一個(gè)重重要組成部部分，它是是了解風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理結(jié)果果的窗口和和企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)情況溝通通的工具。。2、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告的定義風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告是是公司定期期通過(guò)其管管理信息系系統(tǒng)將風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)報(bào)告給其其監(jiān)管者和和股東的程程序。503、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告的要求風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告應(yīng)應(yīng)符合以下下條件：（1）輸入的數(shù)數(shù)據(jù)必須準(zhǔn)準(zhǔn)確有效；；（2）報(bào)告具有有實(shí)效性；；（3）具有很強(qiáng)強(qiáng)的針對(duì)性性。4、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告的分類(lèi)經(jīng)常使用的的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告告包括資產(chǎn)產(chǎn)組合報(bào)告告、風(fēng)險(xiǎn)分分解報(bào)告、、最佳套期期保值報(bào)告告、最佳資資產(chǎn)組合復(fù)復(fù)制報(bào)告。。51五、風(fēng)險(xiǎn)管管理的評(píng)估估1、風(fēng)險(xiǎn)管理理評(píng)估的定定義風(fēng)險(xiǎn)管理評(píng)評(píng)估是指對(duì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)度量量、選擇風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)管理工工具、風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理決策策以及金融融風(fēng)險(xiǎn)管理理過(guò)程中專(zhuān)專(zhuān)業(yè)人員的的業(yè)績(jī)和工工作效果進(jìn)進(jìn)行全面的的評(píng)價(jià)總結(jié)結(jié)，為以后后更好地進(jìn)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管管理做準(zhǔn)備備。2、風(fēng)險(xiǎn)管理理評(píng)估的方方法事后檢驗(yàn)：：（1）用以匯兌兌和測(cè)量總總的資產(chǎn)組組合風(fēng)險(xiǎn)的的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值值方法與實(shí)實(shí)際的經(jīng)驗(yàn)驗(yàn)損益數(shù)字字進(jìn)行比較較；（2）比較理論論和實(shí)際的的損益，相相信檢驗(yàn)每每一個(gè)用于于估價(jià)和控控制公司頭頭寸風(fēng)險(xiǎn)的的模型是否否覆蓋所有有風(fēng)險(xiǎn)要素素52六、風(fēng)險(xiǎn)確確認(rèn)和審計(jì)計(jì)1、風(fēng)險(xiǎn)確認(rèn)認(rèn)風(fēng)險(xiǎn)確認(rèn)是是指確認(rèn)公公司正在使使用的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理系統(tǒng)統(tǒng)和技術(shù)是是有效的。。風(fēng)險(xiǎn)確認(rèn)包包括：(1)正規(guī)的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理檢查（2）復(fù)核風(fēng)險(xiǎn)管理程程序2、風(fēng)險(xiǎn)審計(jì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)審計(jì)包包括：（1）內(nèi)部審計(jì)計(jì)：是指內(nèi)部審計(jì)人員對(duì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理理的審計(jì)，，主要檢查查風(fēng)險(xiǎn)管理理程序的完完整性。（2）外部審計(jì)計(jì)：是指外部審計(jì)人員對(duì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理理的審計(jì)，，主要檢查查公司財(cái)務(wù)務(wù)記錄的完完整性。5354327國(guó)債風(fēng)暴55國(guó)債期貨國(guó)債期貨是是在20世紀(jì)70年代美國(guó)金金融市場(chǎng)不不穩(wěn)定的背背景下，為為滿(mǎn)足投資資者規(guī)避利率風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)的需求求而產(chǎn)生的的。期貨交易是是一種復(fù)雜雜的交易方方式，它具具有以下不不同于現(xiàn)貨貨交易的主主要特點(diǎn)：：1.國(guó)債期貨交交易不牽涉到國(guó)國(guó)債券所有有權(quán)的轉(zhuǎn)移移，只是轉(zhuǎn)移移與這種所所有權(quán)有關(guān)關(guān)的價(jià)格變變化的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)。2.國(guó)債期貨交交易必須在指定的交交易場(chǎng)所進(jìn)進(jìn)行。期貨交易易市場(chǎng)以公公開(kāi)化和自自由化為宗宗旨，禁止止場(chǎng)外交易易和私下對(duì)對(duì)沖。3.所有的國(guó)債債期貨合同同都是標(biāo)準(zhǔn)化合約約。國(guó)債期貨貨交易實(shí)行保證金金制度，是一種杠杠桿交易。。4.國(guó)債期貨交交易實(shí)行無(wú)負(fù)債的每每日結(jié)算制制度。5.國(guó)債期貨交交易一般較少發(fā)生實(shí)實(shí)物交割現(xiàn)現(xiàn)象。56327國(guó)債簡(jiǎn)介國(guó)債期貨屬屬于金融衍衍生品的一一種，1993年10月25日面向社會(huì)會(huì)公眾開(kāi)放放。那一時(shí)時(shí)期，正值值中國(guó)進(jìn)入入一輪長(zhǎng)期期的、急劇劇的通貨膨膨脹之中，，當(dāng)時(shí)的銀銀行儲(chǔ)蓄和和國(guó)債除了了驚人的高利利率外，還附帶帶著可觀的保值值貼補(bǔ)率。3.27是一種1992年發(fā)行的三三年期國(guó)債債期貨品種種，（代號(hào)號(hào)為327），發(fā)行規(guī)規(guī)模為240億，年利率9.5%，1995年6月到期，基基礎(chǔ)價(jià)128.50元，每百元元債券加上上保值貼補(bǔ)補(bǔ)為132元，而1995年2月初市場(chǎng)上上的流通價(jià)價(jià)為148元左右。當(dāng)時(shí)，銀行行的儲(chǔ)蓄利率為為12.24%，市場(chǎng)普遍遍認(rèn)為327國(guó)債的回報(bào)報(bào)太低了，，因此，人們認(rèn)為財(cái)財(cái)政部有可可能提高327的利息。57當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)場(chǎng)交易規(guī)則則為了了搞搞活活交交易易，，吸吸引引更更多多的的機(jī)機(jī)構(gòu)構(gòu)和和個(gè)個(gè)人人進(jìn)進(jìn)入入交交易易市市場(chǎng)場(chǎng)，，當(dāng)當(dāng)時(shí)時(shí)的的國(guó)國(guó)債債期期貨貨交交易易沒(méi)有有漲漲跌跌停停板板限限制制，也沒(méi)沒(méi)有有嚴(yán)嚴(yán)格格的的持持倉(cāng)倉(cāng)量量限限制制，上上海海交交易易所所的的保證證金金比比例例為為2.5%。也也就就是是說(shuō)說(shuō)，，在在這這種種以以小小博博大大的的游游戲戲里里，，1元錢(qián)錢(qián)可可以以當(dāng)當(dāng)40元去去玩玩，500元的的保保證證金金就就可可以以進(jìn)進(jìn)行行20000元的的買(mǎi)買(mǎi)賣(mài)賣(mài)（（當(dāng)當(dāng)時(shí)時(shí)規(guī)規(guī)定定最最小小的的交交易易單單位位為為1口，，1口為為20000元））。。1：40的保保證證金金比比例例已已遠(yuǎn)遠(yuǎn)遠(yuǎn)遠(yuǎn)低低于于國(guó)國(guó)際際慣慣例例，蘊(yùn)蘊(yùn)涵涵著著巨巨大大的的風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)，，以以小小搏搏大大的的暴富富誘誘惑惑使使得得各各路路資資金金匯匯聚聚于于此此，甚甚至至其其成成交交量量超超過(guò)過(guò)了了整整個(gè)個(gè)的的股股票票市市場(chǎng)場(chǎng)，，更更為為可可怕怕的的是是，，深交交所所和和武武漢漢交交易易中中心心的的保保證證金金比比例例甚甚至至達(dá)達(dá)到到了了驚驚人人的的1：66和1：100！58消息息面面1995年1月，，國(guó)國(guó)債債期期貨貨市市場(chǎng)場(chǎng)最大大的的一一個(gè)個(gè)懸懸念念是是會(huì)會(huì)不不會(huì)會(huì)加加息息以以及及是是否否能能保保值值貼貼現(xiàn)現(xiàn)。2月20日，，市市場(chǎng)場(chǎng)上上風(fēng)風(fēng)傳傳國(guó)國(guó)家家財(cái)財(cái)政政部部已已決決定定對(duì)對(duì)327國(guó)債債實(shí)實(shí)行行兩兩年年貼貼息息，，即即國(guó)國(guó)家家將將對(duì)對(duì)財(cái)財(cái)政政部部1993年公公告告中中該該券券原原定定利利率率9.5%同銀銀行行調(diào)調(diào)整整利利率率后后的的三三年年期期存存款款利利率率12.24%之間間的的利利率率差差實(shí)實(shí)行行貼貼補(bǔ)補(bǔ)。。照照這這樣樣推推算算，，327品種種的的價(jià)價(jià)格格應(yīng)應(yīng)上上漲漲到到154元左左右右。。2月22日，，上上海海某某聲聲訊訊服服務(wù)務(wù)臺(tái)臺(tái)播播出出深深圳圳“股評(píng)評(píng)家家”張無(wú)無(wú)忌忌的的評(píng)評(píng)論論，，該人人聲聲稱(chēng)稱(chēng)，，據(jù)據(jù)可可靠靠消消息息來(lái)來(lái)源源，，327國(guó)債債貼貼息息馬馬上上就就將將公公布布。此消消息一經(jīng)經(jīng)傳開(kāi)，，如同在在平靜的的水面上上扔了塊塊巨石，，引起了了國(guó)債期期貨市場(chǎng)場(chǎng)上的軒軒然大波波。但消息從從哪來(lái)，，是否準(zhǔn)準(zhǔn)確，無(wú)無(wú)人能證證實(shí)。59籌備平倉(cāng)倉(cāng)到了2月22日晚，管管金生終終于意識(shí)識(shí)到事態(tài)態(tài)的嚴(yán)重重性，由由于自己對(duì)市市場(chǎng)行情及對(duì)手的判斷失誤誤，萬(wàn)國(guó)證證券大規(guī)規(guī)模超倉(cāng)倉(cāng)做空，，公司巨巨額虧損損已成定定局。在市場(chǎng)價(jià)價(jià)格必將將上揚(yáng)的的巨大壓壓力下，，為了減少少損失，，管金生生只好決決定平倉(cāng)倉(cāng)撤退。。他立即在在萬(wàn)國(guó)證證券總部部召開(kāi)了了由公司司有關(guān)部部門(mén)負(fù)責(zé)責(zé)人參加加的緊急急會(huì)議。。經(jīng)過(guò)一一番分析析討論，，會(huì)議最最后決定定：1、公司成立一個(gè)個(gè)決策小小組，具體負(fù)負(fù)責(zé)327國(guó)債的操操作決策策。2、為了把把損失減減少到最最低程度度，2月23日必須須盡力平倉(cāng)倉(cāng)。3、公司必必須馬上上籌措一億億元資金金，以支付付平倉(cāng)后后造成的的虧損。。60風(fēng)云突變變2月23日，財(cái)政政部公布布了提高高3.27保值貼補(bǔ)補(bǔ)率的決決定，327國(guó)債到期期將以148.5元兌付。。消息一經(jīng)經(jīng)宣布，，上午率率先開(kāi)盤(pán)盤(pán)的北京京、武漢漢、深圳圳等地的的債市一一開(kāi)盤(pán)，，327國(guó)債價(jià)格格便一路路上漲，原來(lái)持持觀望態(tài)態(tài)度的客客戶(hù)紛紛紛做多，，甚至一一些持空空倉(cāng)的人人也突然然翻空做做多，各各地債市市的327品種都普普遍飛漲漲2到3元。10點(diǎn)15分，上海海證券交交易所開(kāi)開(kāi)盤(pán)。開(kāi)開(kāi)盤(pán)后1秒鐘，農(nóng)農(nóng)業(yè)銀行行湖北省省分行信信托投資資公司向上跳空空1.29元拋出100萬(wàn)口空單單，并立立即成交交。市場(chǎng)立立刻炸開(kāi)開(kāi)了，人們無(wú)一一不確信信327品種會(huì)不不斷上漲漲，所以以紛紛買(mǎi)買(mǎi)進(jìn)。水漲船高高，327國(guó)債的價(jià)價(jià)格扶遙遙直上，，數(shù)百萬(wàn)萬(wàn)的空單單被多方方輕易迅迅速吞沒(méi)沒(méi)，空方148.50元防線(xiàn)被被迅速擊擊破，攻攻到151.3元的價(jià)位位，比上一一日漲了了3元多，局局勢(shì)被多多方牢牢牢地掌握握在手中中。61四面楚歌歌管金生他他親自趕趕到上交交所，找找到了上上海證券券交易所所總經(jīng)理理尉文淵。兩人是是老朋友友了，一一向配合合挺好。。見(jiàn)面后后，管金金生開(kāi)門(mén)門(mén)見(jiàn)山，，提出由由于327品種在交交易中出出現(xiàn)意想想不到的的異常情情況，為為了穩(wěn)定定市場(chǎng)，，按照國(guó)國(guó)際證券券交易中中的漲跌跌停板慣慣例，請(qǐng)求上交交所下午午把327品種停牌牌。尉文淵考考慮到此此事關(guān)系系重大，，沉思再再三，沒(méi)有答應(yīng)應(yīng)管的請(qǐng)請(qǐng)求，表示停停牌理由由不足，，讓管還是是趕快籌籌措資金金以備付付追加的的巨額保保證金為為妥。到下午，，萬(wàn)國(guó)證證券的同盟軍、、空方第第二號(hào)主主力遼國(guó)國(guó)發(fā)（遼寧國(guó)國(guó)發(fā)(集團(tuán))股份有限限公司））看到大勢(shì)勢(shì)已去，，臨陣倒倒戈，加入中中經(jīng)開(kāi)的的陣營(yíng)，，反手作作多，使使得327在一分鐘鐘內(nèi)暴漲漲2元，十分鐘內(nèi)內(nèi)上漲3.77元，最高高被拉到到了151.98元的天價(jià)價(jià)。62反擊這時(shí)候，，萬(wàn)國(guó)證證券手中中持有大大筆327期貨合同同，每上漲1元，就意意味著萬(wàn)萬(wàn)國(guó)證券券將賠10多億元，如果以此此計(jì)算，，萬(wàn)國(guó)證證券必將將血本無(wú)無(wú)歸，陷陷入破產(chǎn)產(chǎn)的境地地。被逼逼到死角角的管金金生急紅紅了眼，，他下令令，不惜一切切代價(jià)必必須把價(jià)價(jià)格打回回去。萬(wàn)萬(wàn)國(guó)在市市場(chǎng)上不不斷放空空單，多空雙雙方發(fā)生生慘烈的的絞殺戰(zhàn)戰(zhàn)，市場(chǎng)場(chǎng)上一片片血雨腥腥風(fēng)。臨近收盤(pán)盤(pán)的最后8分鐘，萬(wàn)國(guó)證證券瘋狂反擊擊，通過(guò)該該公司在在場(chǎng)內(nèi)