商業(yè)銀行各類監(jiān)管指標(biāo)和管理指標(biāo)匯總銀行人必讀干貨總結(jié)

1010頁(yè)14頁(yè)第商業(yè)銀行各類監(jiān)管指標(biāo)和治理指標(biāo)匯總〔〕2023-04-28孫海波在一般客戶或者銀行員工眼里，銀行似乎只是在吸取存款、尋求有融例。〔資產(chǎn)負(fù)債委員會(huì)負(fù)責(zé)〕；②是否有足夠的信貸額度〔由央行依據(jù)合意貸款規(guī)章核準(zhǔn)〕；③是否有足夠的銀行資本支撐這樣的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)擴(kuò)張，即須符合資本充分率要求〔計(jì)財(cái)辦或巴辦負(fù)責(zé)；④銀行10；⑤需要審查該客戶所在集團(tuán)的整體授信是否超過(guò)銀行凈資本的15%；⑥假設(shè)該客戶是關(guān)聯(lián)方，對(duì)該關(guān)聯(lián)方的授信不能超過(guò)銀行凈資本10%；⑦假設(shè)是并購(gòu)貸款，則不能超過(guò)并購(gòu)價(jià)款60%，且單一借款人并購(gòu)貸款余額不超過(guò)一級(jí)資本的5%；以上為貸款約束，假設(shè)吸取存款：⑧大額人民幣存款在月末或季末，恰巧又是小銀行，首先看看本行有沒(méi)有足夠的短期外債額度一樣自己跑各個(gè)部門核對(duì)，筆者只是想借此表達(dá)銀行治理的大致規(guī)律，這里稍作總結(jié)：銀行是一個(gè)高度杠桿的資產(chǎn)負(fù)債治理機(jī)構(gòu)，多數(shù)銀行92-95%的資產(chǎn)是通過(guò)負(fù)債來(lái)支撐的；且銀行也是一個(gè)流淌性期限錯(cuò)配的部門來(lái)源之一〔前提是正常利率曲線〕；低息存款或發(fā)行債券，同時(shí)配置相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較高的信貸資產(chǎn)；流淌性等措施向市場(chǎng)供給根底貨幣，但最終能否轉(zhuǎn)化為真正意義上的廣義貨幣m2仍舊需要商業(yè)銀行參與程度。近期網(wǎng)上一份嚴(yán)峻過(guò)時(shí)的“100個(gè)銀行有關(guān)會(huì)計(jì)指標(biāo)及其計(jì)算公式匯總”廣為流傳，里商業(yè)銀行的比例約束。1、存款預(yù)備金率：存放央行款項(xiàng)÷各項(xiàng)存款余額×100％存款預(yù)備金，分為法定存款預(yù)備金和超額存款預(yù)備金〔主要構(gòu)成是存放央行及現(xiàn)金，不包括存放同業(yè)資金〕。目前法定存款預(yù)備金是：5大行最高，其次一般商業(yè)銀行〔股份制、外資〕，最終涉農(nóng)涉小微銀行〔農(nóng)商行，城商行，農(nóng)進(jìn)展〕。大額清算系統(tǒng)在工作日17:00〔銀行總行法人所在地央行開(kāi)立的，則還包括法定存款預(yù)備金賬戶余額超過(guò)應(yīng)繳局部。法定存款預(yù)備金是銀行一項(xiàng)運(yùn)用本錢〔法定存款預(yù)備金利率只有1.62%〕。所以假設(shè)銀行通過(guò)表內(nèi)理財(cái)或攬儲(chǔ)平均以418治理部給需要用資金的各部門〔各個(gè)貸款部〕定的內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價(jià)格至少為4%/〔1-18%〕-18%*1.62%=4.6%;固然實(shí)際還需要增加其他考慮因素。不過(guò)存款預(yù)備金對(duì)銀行而言也是一把雙刃劍。好處主要兩方面：1.讓存貸比受益；2.央媽的潛在流淌性支持?！?87構(gòu)存款以及SPV納入存款預(yù)備金繳納范圍，但目前比例仍舊為0〕，一般性存款盡管需要繳〔BAD〕〔銀行間拆入、同業(yè)存放、回購(gòu)、同業(yè)CD發(fā)行等〕無(wú)法算入存貸比的分母，即無(wú)法用來(lái)為貸款供給資金支持。目前只有格外少的銀監(jiān)會(huì)存貸比意義上的一般性存款不用繳納存款預(yù)備金〔1〕。銀行在自己賬戶里放一點(diǎn)儲(chǔ)藏〔即法定存款預(yù)備金〕；截止2023年2月份的存款預(yù)備金為〔包括法定和超額〕21.6萬(wàn)億。這樣的規(guī)模也是全球其他任何一家央行無(wú)法匹敵的〔202342019%〕；過(guò)去如此高的存款預(yù)備金，央行需要為其找到相應(yīng)的資產(chǎn)方，最大的局部是外匯儲(chǔ)藏〔截止2023227〕；實(shí)際上常常是倒支持，所以就有了如此高的存款預(yù)備金，以及局部央票。20234414措施，也可以認(rèn)為是資產(chǎn)端驅(qū)動(dòng)，即資產(chǎn)端由于外匯儲(chǔ)藏的喪失〔3月份，外匯占款大幅度下降2300億，創(chuàng)單月降幅歷史記錄〕，導(dǎo)致央行負(fù)債端需要釋放儲(chǔ)藏貨幣中的存款預(yù)備金款預(yù)備金也是央行貨幣治理的一個(gè)蓄水池貨幣政策平衡的一個(gè)工具。1.5%-2%之間，一般大行最低，城商行最高，主要由于行和商業(yè)銀行之間的資產(chǎn)負(fù)債關(guān)系統(tǒng)計(jì)范疇。2、資本充分率:〔總資本-資本扣減項(xiàng)〕/〔風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)〕×100%一級(jí)資本充分率=〔一級(jí)資本-資本扣減〕/〔風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)〕×100%核心一級(jí)資本充分率=〔核心一級(jí)資本-對(duì)應(yīng)資本扣減〕/〔風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)〕×100%質(zhì)的自有資金，能夠在危機(jī)時(shí)刻吸取損失。所謂吸取損失，是指一旦發(fā)生償付危機(jī)，可以不用擔(dān)當(dāng)歸還或付息責(zé)任〔如一般股，優(yōu)先股，減記型次級(jí)債等〕，這里所說(shuō)的風(fēng)險(xiǎn)，包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)。20236〔試行〕》；一級(jí)當(dāng)年12月份補(bǔ)充的《關(guān)于實(shí)施<商業(yè)銀行資本治理方法〔試行〕〔銀監(jiān)發(fā)[2023]57〕?！渡虡I(yè)銀行資本治理方法〔試行〕》根本反映了巴塞爾三的要求，資本充分率不得低于852.5%，非系統(tǒng)性重要銀行資本充分率實(shí)際要求為10.5%，系統(tǒng)重要性銀行〔至少中工農(nóng)建交+招商銀行〕資本充分率還得再111.5%；緩沖資本和系統(tǒng)性重要性資本充分率額外要求都必需為核心一級(jí)資本〔即股東權(quán)益〕。6銀行工程類別6.5%6.9%6.5%6.9%7.3%7.7%8.1%8.5%系統(tǒng)重要性銀行足率一級(jí)資本充分率7.5%7.9%8.3%8.7%9.1%9.5%資本充分率9.5%9.9%10.3%10.7%11.1%11.5%核心一級(jí)資本充5.5%5.9%6.3%6.7%7.1%7.5%其他足率銀行一級(jí)資本充分率6.5%6.9%7.3%7.7%8.1%8.5%資本充分率8.5%8.9%9.3%9.7%10.1%10.5%

202320232023202320232023本保障，即假設(shè)資本充分率低于監(jiān)管要求，面臨的是較為嚴(yán)峻的監(jiān)管措施，假設(shè)持續(xù)惡化，核心一級(jí)資本低于5.125%，則會(huì)觸發(fā)其他一級(jí)資本工具〔一旦觸發(fā)如優(yōu)先股會(huì)被強(qiáng)制轉(zhuǎn)為一般股〕產(chǎn)出售等。充分率分母時(shí)候的權(quán)重，權(quán)重越高表示銀行的業(yè)務(wù)本錢越高。假設(shè)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0，則意味著銀行持有此類資產(chǎn)無(wú)需計(jì)提任何資本，從資產(chǎn)充分率意義上講，銀行可以100%通過(guò)負(fù)債來(lái)為此類資產(chǎn)供給資金支持，那么銀行擴(kuò)展杠桿可以無(wú)限放大〔固然現(xiàn)實(shí)中，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0的資產(chǎn)收益率較低，銀行無(wú)限放大動(dòng)力缺乏，此外銀行還面臨流淌性約束，負(fù)債擴(kuò)張力量，以及杠桿率等其他因素約束〕。有別于國(guó)際上巴塞爾委員會(huì)的“標(biāo)準(zhǔn)法”風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重〔2個(gè)維度對(duì)不同風(fēng)險(xiǎn)暴露主體給與不同風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重〕，中國(guó)制造了一個(gè)詞匯“權(quán)重法”，相對(duì)更加粗糙，多數(shù)狀況下不考慮風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)；比方中國(guó)對(duì)銀行同業(yè)風(fēng)險(xiǎn)暴露統(tǒng)一用25%〔3個(gè)月以上〕20%〔3〕的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，對(duì)一般企業(yè)也統(tǒng)一用100%風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，無(wú)論是高風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)還是主體評(píng)級(jí)AAA企業(yè)都無(wú)差異。而對(duì)其他類型金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)暴露全部用100%風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。這〔表內(nèi)〕承接一個(gè)債權(quán)資產(chǎn)，即便有一家大型券商或信托公司〔比方中信證券〕的擔(dān)保，銀行仍舊需要依據(jù)100%的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)資本，但假設(shè)能通過(guò)回購(gòu)將該筆資產(chǎn)變?yōu)殂y行信用風(fēng)〔即便是一家信用評(píng)級(jí)遠(yuǎn)低于大型券商的農(nóng)商行〕，則資金方只需要依據(jù)標(biāo)的資產(chǎn)的25%計(jì)提信用風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)〔CRWA〕；自然從監(jiān)管指標(biāo)意義上講，資金方也就相應(yīng)地情愿降低融資利率。2023127產(chǎn)出表，防止此類風(fēng)險(xiǎn)資本計(jì)提在回購(gòu)期間缺位。以下引用《商業(yè)銀行資本治理方法〔試行〕》附件2中關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重和表外風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)表內(nèi)〔微信號(hào)financial_regulator〕。1表內(nèi)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重表工程 權(quán)重現(xiàn)金類資產(chǎn)現(xiàn)金 0%黃金 0%存放中國(guó)人民銀行款項(xiàng) 0%工程 權(quán)重對(duì)中心政府和中心銀行的債權(quán)對(duì)我國(guó)中心政府的債權(quán) 0%對(duì)中國(guó)人民銀行的債權(quán) 0%對(duì)評(píng)級(jí)AA-〔含AA-〕以上的國(guó)家或地區(qū)的中心政府和中心銀行的債權(quán)對(duì)評(píng)級(jí)AA-以下，A-〔含A-〕以上的國(guó)家或地區(qū)的中心政府和中心銀行的債權(quán)對(duì)評(píng)級(jí)A-以下，BBB-〔含BBB-〕以上的國(guó)家或地區(qū)的中心政府和中心銀行的債權(quán)對(duì)評(píng)級(jí)BBB-以下，B-〔含B-〕以上的國(guó)家或地區(qū)的中心政府和中心銀行的債權(quán)對(duì)評(píng)級(jí)B-以下的國(guó)家或地區(qū)的中心政府和中心銀行的債權(quán)對(duì)未評(píng)級(jí)的國(guó)家或地區(qū)的中心政府和中心銀行的債權(quán)3.對(duì)我國(guó)公共部門實(shí)體的債權(quán)對(duì)我國(guó)金融機(jī)構(gòu)的債權(quán)對(duì)我國(guó)政策性銀行的債權(quán)〔不包括次級(jí)債權(quán)〕對(duì)我國(guó)中心政府投資的金融資產(chǎn)治理公司的債權(quán)持有我國(guó)中心政府投資的金融資產(chǎn)治理公司為收購(gòu)國(guó)有銀行不良貸款而定向發(fā)行的債券對(duì)我國(guó)中心政府投資的金融資產(chǎn)治理公司的其他債權(quán)對(duì)我國(guó)其他商業(yè)銀行的債權(quán)〔不包括次級(jí)債權(quán)〕33對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的次級(jí)債權(quán)〔未扣除局部〕對(duì)我國(guó)其他金融機(jī)構(gòu)的債權(quán)對(duì)在其他國(guó)家或地區(qū)注冊(cè)的金融機(jī)構(gòu)和公共部門實(shí)體的債權(quán)對(duì)評(píng)級(jí)AA-〔含AA-〕以上國(guó)家或地區(qū)注冊(cè)的商業(yè)銀行和公共部門實(shí)體的債權(quán)對(duì)評(píng)級(jí)AA-以下，A-〔含A-〕以上國(guó)家或地區(qū)注冊(cè)的商業(yè)銀行和公共部門實(shí)體的債權(quán)對(duì)評(píng)級(jí)A-以下，B-〔含B-〕以上國(guó)家或地區(qū)注冊(cè)的商業(yè)銀行和公共部門實(shí)體的債權(quán)對(duì)評(píng)級(jí)B-以下國(guó)家或地區(qū)注冊(cè)的商業(yè)銀行和公共部門實(shí)體的債權(quán)對(duì)未評(píng)級(jí)的國(guó)家或地區(qū)注冊(cè)的商業(yè)銀行和公共部門實(shí)體的債權(quán)對(duì)多邊開(kāi)發(fā)銀行、國(guó)際清算銀行及國(guó)際貨幣基金組織的債權(quán)對(duì)其他金融機(jī)構(gòu)的債權(quán)6.對(duì)一般企業(yè)的債權(quán)對(duì)符合標(biāo)準(zhǔn)的微型和小型企業(yè)的債權(quán)對(duì)個(gè)人的債權(quán)個(gè)人住房抵押貸款

0%20%50%100%150%100%20%0%0%100%20%25%100%100%25%50%100%150%100%0%100%100%75%50%工程對(duì)已抵押房產(chǎn)，在購(gòu)房人沒(méi)有全部歸還貸款前，商業(yè)銀行以再評(píng)估后的凈值為抵押追加貸款的，追加的局部對(duì)個(gè)人其他債權(quán)9.租賃資產(chǎn)余值股權(quán)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的股權(quán)投資〔未扣除局部〕被動(dòng)持有的對(duì)工商企業(yè)的股權(quán)投資因政策性緣由并經(jīng)國(guó)務(wù)院特別批準(zhǔn)的對(duì)工商企業(yè)的股權(quán)投資對(duì)工商企業(yè)的其他股權(quán)投資11.非自用不動(dòng)產(chǎn)因行使抵押權(quán)而持有并在法律規(guī)定處分期限內(nèi)的非自用不動(dòng)產(chǎn)其他非自用不動(dòng)產(chǎn)12.其他依靠于銀行將來(lái)盈利的凈遞延稅資產(chǎn)〔未扣除局部〕其他表內(nèi)資產(chǎn)2表外工程信用轉(zhuǎn)換系數(shù)表

權(quán)重150%75%100%250%400%400%1250%100%1250%250%100%工程等同于貸款的授信業(yè)務(wù)貸款承諾

信用轉(zhuǎn)換系數(shù)100%2.1120%2.2150%2.33.未使用的信用卡授信額度0%3.1一般未使用額度50%3.2符合標(biāo)準(zhǔn)的未使用額度20%4.票據(jù)發(fā)行便利50%5.循環(huán)認(rèn)購(gòu)便利50%6.銀行借出的證券或用作抵押物的證券100%7.與貿(mào)易直接相關(guān)的短期或有工程20%8.與交易直接相關(guān)的或有工程50%9.信用風(fēng)險(xiǎn)仍在銀行的資產(chǎn)銷售與購(gòu)置協(xié)議100%10.遠(yuǎn)期資產(chǎn)購(gòu)置、遠(yuǎn)期定期存款、局部交款的股票及證券100%11.其他表外工程100%等同于貸款的授信業(yè)務(wù)，包括一般負(fù)債擔(dān)保、承兌匯票、具有承兌性質(zhì)的背書及融資性保函等。與貿(mào)易直接相關(guān)的短期或有工程，主要指有優(yōu)先索償權(quán)的裝運(yùn)貨物作抵押的跟單信用證。與交易直接相關(guān)的或有工程，包括投標(biāo)保函、履約保函、預(yù)付保函、預(yù)留金保函等。信用風(fēng)險(xiǎn)仍在銀行的資產(chǎn)銷售與購(gòu)置協(xié)議，包括資產(chǎn)回購(gòu)協(xié)議和有追索權(quán)的資產(chǎn)銷售。3、信用風(fēng)險(xiǎn)比例主要有不良貸款率、貸款撥備率、撥備掩蓋率1〕不良貸款率：不良貸款/貸款總額在《商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管核心指標(biāo)〔試行〕》中要求不良率不應(yīng)高于5%〔不過(guò)本文最終介紹央行對(duì)財(cái)務(wù)指標(biāo)約束中有更嚴(yán)格的要求率和資本充分率那樣準(zhǔn)確治理不良率，目前銀行業(yè)的不良率大約在1%-2%之間。不過(guò)需要留意5級(jí)分類標(biāo)準(zhǔn)不完全一樣，雖然都需要符合2023推行貸款質(zhì)量五級(jí)分類治理的通知》關(guān)于貸款分類的一些原則標(biāo)準(zhǔn)，銀監(jiān)會(huì)在2023年公布了《貸款風(fēng)險(xiǎn)分類指引》〔銀監(jiān)發(fā)[2023]54號(hào)〕，給出了一些定性考量因素和需要考慮的結(jié)果，所以不同銀行風(fēng)險(xiǎn)官和高管層偏好不同也會(huì)導(dǎo)致跨銀行可比性下降。貸款撥備率：貸款損失預(yù)備/各項(xiàng)貸款余額《商業(yè)銀行貸款損失預(yù)備治理方法》〔中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)視治理委員會(huì)令20234〕正式引入貸款撥備率和撥備掩蓋率指標(biāo)，要求重要性銀行于2023年底達(dá)標(biāo)，對(duì)非系統(tǒng)重要2023貸款撥備率根本標(biāo)準(zhǔn)為2.5150％。這兩項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)中的較高者為商業(yè)銀行貸款損失預(yù)備的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。一般來(lái)講，撥備是為了掩蓋預(yù)期損失，資本金用來(lái)應(yīng)付非預(yù)期損失，或者說(shuō)發(fā)生概率較小但損失較大的情形，稱肥尾。所以撥備應(yīng)當(dāng)對(duì)應(yīng)著肯定的風(fēng)險(xiǎn)較高的貸款。〔包括正常類貸款2.5150%撥備掩蓋率的缺乏。但2.5%指標(biāo)對(duì)銀行而言在經(jīng)濟(jì)景氣的上升周期比較難以到達(dá)，由于不良率較低，所以銀行不得不被迫額外提取。貸款損失專項(xiàng)預(yù)備金+貸款損失特種預(yù)備金+貸款損失一般預(yù)備金〕/〔次級(jí)類貸款+可疑類貸款+損失類貸款〕×100％對(duì)于超過(guò)150%的撥備可以計(jì)入二級(jí)資本，從而有助于提升銀行的資本充分率。在財(cái)務(wù)重組完成當(dāng)年的不良貸款撥備掩蓋率應(yīng)不低于60%，之后在確保財(cái)務(wù)穩(wěn)健的前提下逐年提高該比例，爭(zhēng)取在五年內(nèi)到達(dá)100%。每家銀行上市的先后挨次根本上也是其不良率和撥備掩蓋率達(dá)標(biāo)的先后挨次。撥備掩蓋率分子貸款損失的三項(xiàng)構(gòu)成其實(shí)差異格外大。貸款損失一般預(yù)備：依據(jù)人民銀行《銀行貸款損失預(yù)備計(jì)提指引》，是指按全部貸款余款損失一般預(yù)備，有別于財(cái)政部《金融企業(yè)預(yù)備金計(jì)提治理方法》〔財(cái)金[2023]20號(hào)〕定義量分析。對(duì)于潛在風(fēng)險(xiǎn)估量值高于資產(chǎn)減值預(yù)備的差額,計(jì)提一般預(yù)備。當(dāng)潛在風(fēng)險(xiǎn)估量值低于資產(chǎn)減值預(yù)備時(shí),可不計(jì)提一般預(yù)備。一般預(yù)備余額原則上不得低于風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)期末余額1.5%。假設(shè)承受標(biāo)準(zhǔn)法，則潛在風(fēng)險(xiǎn)估量值=正常類風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)×1.5%+關(guān)注類風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)×3%+次級(jí)類風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)×30%+可疑類風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)×60%+損失類風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)×100%。貸款損失專項(xiàng)預(yù)備：依據(jù)《貸款風(fēng)險(xiǎn)分類指引》對(duì)貸款進(jìn)展風(fēng)險(xiǎn)分類后，按每筆貸款損貸款計(jì)提比例為2%，次級(jí)類貸款計(jì)提比例為25%，可疑類貸款計(jì)提比例為50%，損失類貸款100%。其中，次級(jí)和可疑類貸款的損失預(yù)備計(jì)提比例可以上下浮動(dòng)20%。〔財(cái)稅[2023]9號(hào)〕明確準(zhǔn)予當(dāng)年稅前扣除的貸款損失預(yù)備金=本年末準(zhǔn)予提取貸款損失預(yù)備金的貸款資產(chǎn)余額×1%-截至上年末已在稅前扣除的貸款損失預(yù)備金的余額。此處并沒(méi)有區(qū)分貸款質(zhì)量，只是依據(jù)1%比例允許銀行稅前計(jì)提。金融監(jiān)管政策爭(zhēng)論會(huì)孫海波4、流淌性風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)指標(biāo)1〕存貸比=各項(xiàng)貸款/各項(xiàng)存款<=75%存貸比，源于《商業(yè)銀行法》，是流淌性治理中最為古老的一個(gè)指標(biāo)，其局限性在于只除了銀行其他資產(chǎn)，同時(shí)也不考慮期限因素。后來(lái)經(jīng)過(guò)一些小的演化，主要是2023年對(duì)小微專項(xiàng)債券對(duì)應(yīng)的小微貸款可以從分子中扣除，20236貸比計(jì)算口徑的通知》〔34〕對(duì)此有較大調(diào)整。目前，存款一般僅包括企業(yè)和個(gè)人存款，以及極少數(shù)的同業(yè)存款〔保險(xiǎn)公司協(xié)議存款，外資行母行一年以上存放〔銀行承兌匯票貼現(xiàn)和轉(zhuǎn)貼現(xiàn)例外，實(shí)質(zhì)上貼入行面臨同業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，但被納入了貼入行的貸款統(tǒng)計(jì)〕。銀監(jiān)會(huì)從2023年后間續(xù)將分子中對(duì)小微企業(yè)的貸款扣除，去年341中扣除〔銀行發(fā)行的未償債券實(shí)質(zhì)一種負(fù)債，但從從作為分子的“貸款”資產(chǎn)中扣除，是一種抵消的概念〕75%，而且其構(gòu)成經(jīng)過(guò)多個(gè)調(diào)整工程。在談及存貸比的時(shí)候，必需要提及央行在20231貸款統(tǒng)計(jì)口徑的通知》〔銀發(fā)[2023]14〕〔202312387〕，央行的存、貸款公司；銀行拆放小額貸款公司三種情形都被納入各項(xiàng)貸款口徑。但需要留意央行的存貸比口徑和銀監(jiān)會(huì)存貸比指標(biāo)是相對(duì)獨(dú)立的2套體系。一般意義上括以貸轉(zhuǎn)存，同業(yè)存款變?cè)煲话愦婵睿O(shè)定理財(cái)產(chǎn)品到期日以促使月末達(dá)標(biāo)等。2〕流淌性比例=流淌性資產(chǎn)/流淌性負(fù)債×100%3030巴塞爾委員會(huì)后來(lái)引入了的流淌性指標(biāo)，即流淌性掩蓋率。236《關(guān)于加強(qiáng)商業(yè)銀行存款偏離度治理有關(guān)事項(xiàng)的通知》〔銀監(jiān)辦發(fā)[2023]236號(hào)〕具體要求如下：商業(yè)銀行應(yīng)加強(qiáng)存款穩(wěn)定性治理，約束月末存款“沖時(shí)點(diǎn)”，月末存款偏離度不得超過(guò)3%。月末存款偏離度=〔月末最終一日各項(xiàng)存款-本月日均存款〕/本月日均存款×100%。計(jì)款×〔1+4〕。61-2利于存款統(tǒng)計(jì)和市場(chǎng)秩序。去年8月份國(guó)務(wù)院公布的《關(guān)于緩解企業(yè)融資本錢高問(wèn)題的指導(dǎo)意見(jiàn)》，首次提及“存雖說(shuō)是笑話但對(duì)于小銀行從業(yè)者而言這是格外殘酷的現(xiàn)實(shí)。[2023]14號(hào)文以及銀發(fā)[2023]387號(hào)文對(duì)存貸比口徑調(diào)整之后，存款偏離度3%仍舊依據(jù)銀監(jiān)會(huì)口徑執(zhí)行，由于從動(dòng)身點(diǎn)看該指標(biāo)約束的是銀監(jiān)會(huì)存貸比意義上的存款偏離，而不是央行統(tǒng)計(jì)意義上的存款。流淌性掩蓋率〔LCR〕：優(yōu)質(zhì)流淌性資產(chǎn)/30日內(nèi)資金凈流出>100%該指標(biāo)是《商業(yè)銀行流淌性風(fēng)險(xiǎn)治理方法〔試行〕》〔中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)視治理委員會(huì)令20232號(hào)〕正式引入，在國(guó)際上巴塞爾委員會(huì)最終出臺(tái)相關(guān)規(guī)章前也幾經(jīng)修改，最終通過(guò)放松優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)定義，設(shè)置達(dá)標(biāo)過(guò)渡期等妥協(xié)方式達(dá)成全都。3030融機(jī)構(gòu)的債權(quán)，以防止引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)分為一級(jí)資產(chǎn)〔風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0，或評(píng)級(jí)為AA-以上〕和二級(jí)資產(chǎn)〔評(píng)級(jí)為2B以上，或風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為20%〕；負(fù)債依據(jù)將來(lái)資金流失率的假設(shè)對(duì)穩(wěn)定性不同性質(zhì)的存款進(jìn)展折扣?？傮w該比例衡量銀行在壓力情景下30天內(nèi)通過(guò)變現(xiàn)優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)應(yīng)付擠兌/融資鏈斷裂等資金流失。20232023100%。在過(guò)渡期202320232023202360%、70%、80%、90%。假設(shè)2023凈穩(wěn)定資金比例〔NSFR〕：可用的穩(wěn)定資金/業(yè)務(wù)所需的穩(wěn)定資金>=100%銀監(jiān)會(huì)公布的《關(guān)于中國(guó)銀行業(yè)實(shí)施監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的指導(dǎo)意見(jiàn)》〔銀監(jiān)發(fā)[2023]44號(hào)〕1年內(nèi)都可作為穩(wěn)定資金來(lái)源的權(quán)益類和負(fù)債類資金外風(fēng)險(xiǎn)暴露工程與相應(yīng)的穩(wěn)定資金需求系數(shù)乘積之和外風(fēng)險(xiǎn)暴露工程需要由穩(wěn)定資金支持的價(jià)值占比。由于巴塞爾委員會(huì)正在修訂凈穩(wěn)定資金比例相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)，2023年初公布的《流淌性風(fēng)險(xiǎn)治理方法》〔以下簡(jiǎn)稱《方法》〕并沒(méi)有正式引入該比例。因此，《方法》臨時(shí)移除了凈穩(wěn)定實(shí)際，進(jìn)一步修改完善《方法》。杠桿率：〔一級(jí)資本—一級(jí)資本扣減項(xiàng)〕/調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額×100%《商業(yè)銀行杠桿率治理方法》〔中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)視治理委員會(huì)令20231〕從監(jiān)管指標(biāo)而言，杠桿率實(shí)質(zhì)上是一種監(jiān)管指標(biāo)準(zhǔn)確性的倒退，巴塞爾委員會(huì)過(guò)去26年始終致力于設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)敏感的監(jiān)管指標(biāo)08陷，局部銀行杠桿率大約只有2%〔50〕，但核心資本充分率照舊10%，然而危機(jī)時(shí)刻的壓力情景同樣可能導(dǎo)致這些低風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重資產(chǎn)發(fā)生虧損。所以引入杠桿張得太厲害。國(guó)內(nèi)對(duì)該指標(biāo)的監(jiān)管法規(guī)主要是銀監(jiān)會(huì)令20231方法》：核心要求是商業(yè)銀行并表和未并表的杠桿率均不得低于4%。表外資產(chǎn)如擔(dān)保，授〔試行〕2進(jìn)展表外轉(zhuǎn)表內(nèi)。非系統(tǒng)性重要銀行在2023年底達(dá)標(biāo)即可。7〕其他流淌性監(jiān)測(cè)指標(biāo)，也稱集中度風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管法規(guī)是：《商業(yè)銀行流淌性風(fēng)險(xiǎn)治理方法〔試行〕》，主要列舉其中規(guī)定如下：①最大十戶存款比例：最大十戶存款總額/各項(xiàng)存款×100%；②流淌性缺口率:流淌性缺口/90100%；③核心負(fù)債依存度:核心負(fù)債／總負(fù)債×100%。④累計(jì)外匯敞口頭寸/資本凈額×100%⑤利率風(fēng)險(xiǎn)敏感度：200/資本凈額×100%⑥VaR：最早只用于銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)治理工具，但隨著1996開(kāi)頭引入市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本概念，VaR值成為內(nèi)部模型法計(jì)算資本充分率的銀行用來(lái)進(jìn)展“準(zhǔn)確”衡量市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本的工具，但所謂“準(zhǔn)確”在理論上99%置信區(qū)間單尾，每年也就2-32023年的金融危機(jī)中表現(xiàn)卻格外慘不忍睹，事后檢驗(yàn)得UBS5035〔銀監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)〕報(bào)告：①外商獨(dú)資銀行、中外合資銀行境內(nèi)本外幣資產(chǎn)低于境內(nèi)本外幣負(fù)債的；25%的；③外國(guó)銀行分行跨境資金凈流出比例超過(guò)50%的。銀監(jiān)會(huì)在《商業(yè)銀行流淌性風(fēng)險(xiǎn)治理方法〔試行〕》中要求，銀行多維度檢測(cè)流淌性風(fēng)險(xiǎn)，包括核心負(fù)債比例、同業(yè)市場(chǎng)負(fù)債比例、最大十戶存款比例和最大十家同業(yè)融入比例；且每月向銀監(jiān)會(huì)或其派出機(jī)構(gòu)報(bào)送以上數(shù)據(jù)。金融監(jiān)管政策爭(zhēng)論會(huì)孫海波5、盈利性指標(biāo)盈利性指標(biāo)本身屬于商業(yè)性質(zhì)，并沒(méi)有強(qiáng)制的監(jiān)管要求，但出于風(fēng)險(xiǎn)掌握目的，監(jiān)管機(jī)構(gòu)仍舊將局部業(yè)務(wù)資格的申請(qǐng)和這些盈利性指標(biāo)掛鉤〔發(fā)行CD,參與ShiborLPR〕需要首先符合央行的合格審慎評(píng)估，同樣申請(qǐng)央行的一些流淌性便利也需要符合央行的合格審慎評(píng)估要求的盈利指標(biāo)有：資產(chǎn)利潤(rùn)率=凈利潤(rùn)/平均總資產(chǎn)凈息差=凈利息收入/生息資產(chǎn)平均余額〔凈利息收入需要扣除貸款損失撥備本錢〕/<=5%本錢收入比=業(yè)務(wù)及治理費(fèi)/營(yíng)業(yè)收入<=50%風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整的收益率RAROC=〔收益－經(jīng)營(yíng)本錢－預(yù)期損失+資本收益〕/經(jīng)濟(jì)資本，是相對(duì)于傳統(tǒng)的股權(quán)收益率〔ROE〕和資產(chǎn)收益率〔ROA〕而言的，是資本治理植入銀行內(nèi)部考核的收益與所擔(dān)當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)掛鉤。不過(guò)現(xiàn)實(shí)中真正用這項(xiàng)指標(biāo)約束業(yè)務(wù)部門的格外少。6、額度治理銀行的監(jiān)管額度，是指監(jiān)管機(jī)構(gòu)定期審核并安排給銀行的監(jiān)管指標(biāo)，主要有短期外債、中長(zhǎng)期外債、綜合結(jié)售匯頭寸、信貸發(fā)放增額度〔合意貸款〕。短期外債額度治理：每年度外管局對(duì)中資銀行和外資銀行分別核定一個(gè)總額度，比方2023年度，中資銀行短期外債額度139165.4〔500010〕。具體90502023〔匯發(fā)[2023]14〕；總體的外債治理可參見(jiàn)《外債登記治理方法》〔匯發(fā)[2023]19〕。中長(zhǎng)期外債額度治理：不同于短期外債治理，中長(zhǎng)期外債實(shí)行發(fā)生額治理，即銀行11具體申請(qǐng)事宜由國(guó)家發(fā)改委外資司貸款二處負(fù)責(zé)。3〕綜合結(jié)售匯頭寸額度治理：和前面提及的“美元敞口頭寸比例”有點(diǎn)類似的概念，〔用delta系數(shù)折扣后合并計(jì)入綜合結(jié)售匯頭寸〕綜合計(jì)算多頭和空頭之后得出差額。負(fù)值〔即遠(yuǎn)期空頭〔shortFXlongCNYposition〕、賣出看漲期權(quán)和買入看跌期權(quán)加總大于遠(yuǎn)期多頭、賣出看跌期權(quán)、買入看漲期權(quán)和現(xiàn)貨外匯頭寸之和〕，一旦為負(fù)，則意味著有可能突破綜合結(jié)售匯頭寸下限，由于多數(shù)銀行下限額度僅為負(fù)10001億到20億美元不等。相對(duì)而言在人民幣升值預(yù)期盛行的過(guò)去幾年里，綜合結(jié)售匯頭寸下限當(dāng)日還有多少空間，進(jìn)展實(shí)時(shí)治理。具體參見(jiàn)《銀行辦理結(jié)售匯業(yè)務(wù)治理方法實(shí)施細(xì)則》〔匯發(fā)[2023]53號(hào)〕，該文已經(jīng)允許綜合結(jié)售匯頭寸按周進(jìn)展考核，不必每天的日末都要保持在綜合結(jié)售匯頭寸的區(qū)間內(nèi)?！菜鹃L(zhǎng)為最近聞大肆1年多來(lái)相關(guān)政策革力度可嘉始終是銀行苛求的貴重監(jiān)管資源。近期外管局關(guān)于下限負(fù)頭寸的批復(fù)信息開(kāi)頭走向透亮化，正式下發(fā)文件公開(kāi)對(duì)不同銀行下限的批復(fù)。銀行間同業(yè)拆借最高拆入限額和最高拆出限額治理：①政策性銀行的均不超過(guò)其上年末待歸還金融債券余額的8%；②中資商業(yè)銀行不超過(guò)其各項(xiàng)存款余額的8%；③外商獨(dú)資銀行、中外合資銀行不超過(guò)其實(shí)收資本的2④外國(guó)銀行分行不超過(guò)其人民幣營(yíng)運(yùn)資金的2請(qǐng)?zhí)岣呦揞~仍舊需要幾個(gè)月審批流程。代客境外理財(cái)投資額度請(qǐng)，只依據(jù)資金流入流出差額計(jì)算額度占用狀況。比方流出111QDII具體事務(wù)由國(guó)家外匯治理局資本工程司資本市場(chǎng)處負(fù)責(zé)。6〕央行信貸額度治理，也成“合意貸款”7、集中度風(fēng)險(xiǎn)治理單一集團(tuán)客戶授信集中度比例:最大一家集團(tuán)客戶授信總額：〔扣除保證金、銀行存單和國(guó)債后的授信余額〕/資本凈額×100%<=15%單一客戶貸款集中度:最大一家客戶貸款總額／資本凈額×100%<=10%單一集團(tuán)客戶授信集中度15%不僅包括傳統(tǒng)信貸，還包括衍生品，債券交易等綜合風(fēng)險(xiǎn)暴露。固然假設(shè)有合格抵押品，可以從單一集團(tuán)授信額度中扣除。單一貸款是實(shí)際現(xiàn)金流的概念，不考慮抵押品的抵扣；此外單一貸款集中度10%只針對(duì)單個(gè)法人而言，不考慮關(guān)聯(lián)方和母子公司等貸款。同業(yè)業(yè)務(wù)的授信很可能會(huì)超過(guò)此類比例；20235127〔不50%，后面具體介紹〕。單一客戶關(guān)聯(lián)度:最大一家關(guān)聯(lián)方授信余額/資本凈額×100%<=10%全部關(guān)聯(lián)度:全部關(guān)聯(lián)方授信總額／資本凈額×100%<=50%20-50聯(lián)方的貸款。如下關(guān)系圖：并購(gòu)貸款集中度比例：全部并購(gòu)貸款余額占同期本行一級(jí)資本凈額不超過(guò)50%。并購(gòu)交易價(jià)款中并購(gòu)貸款所占比例不應(yīng)高于60%。對(duì)單一借款人的并購(gòu)貸款余額占一級(jí)資本凈額不超過(guò)5%3〕同業(yè)業(yè)務(wù)集中度比例：的凈額/銀行一級(jí)資<50%單家商業(yè)銀行同業(yè)融入資金余額/銀行負(fù)債總額<1/3單一金融機(jī)構(gòu)融出集中度指標(biāo)〔50%〕一般符合監(jiān)管比例問(wèn)題不大，只是監(jiān)控過(guò)程中較〔或微小監(jiān)管原則，也本不應(yīng)當(dāng)納入50%比例。在計(jì)算1/3比例時(shí)，不包括風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0的質(zhì)押式賣行自己都不成認(rèn)其發(fā)行的票據(jù)賣出回購(gòu)的資金融入可以豁免，無(wú)疑是降低此類資產(chǎn)的流淌性。同業(yè)融出明確不包括表外授信，也不包括同業(yè)投資業(yè)務(wù)如：ABS投資，債券投資，CD等。同業(yè)融入資金占總?cè)谌胭Y金不超過(guò)1/3，其實(shí)也類似前面流淌性風(fēng)險(xiǎn)中提及的核心負(fù)債〔100%變?yōu)?5%，無(wú)需計(jì)提貸款損失資本被存貸比、資本充分率等其他監(jiān)管指標(biāo)捕獲到。銀行理財(cái)業(yè)務(wù)集中度比例：10%。②理財(cái)資金投資非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)的余額=Min{35%×理財(cái)產(chǎn)品余額,4%×商業(yè)銀行上一年度審計(jì)報(bào)告披露總資產(chǎn)}銀監(jiān)發(fā)[2023]8號(hào)文，假設(shè)把不同法規(guī)作為監(jiān)管者的作品，這部法規(guī)雖然篇幅短，級(jí)別讀和傳播，才導(dǎo)致銀行股半數(shù)跌停。所謂非標(biāo)準(zhǔn)化理財(cái)，主要包括信托受益權(quán)、信貸類資產(chǎn)、票據(jù)，銀行嘗試通過(guò)理財(cái)將表高只能是35商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)視治理方法》征求意見(jiàn)稿，將來(lái)非標(biāo)將漸漸成為歷史，由于“預(yù)期收益率”型的非標(biāo)要求被強(qiáng)制轉(zhuǎn)入表內(nèi)非標(biāo)。③銀行發(fā)行代客境外理財(cái)產(chǎn)品即代客境外理財(cái)?shù)淖C券類資產(chǎn)和募集的比例<=100%;〔一110%以內(nèi)〕是合理的被動(dòng)杠桿，并不涉及投機(jī)。④代客境外理財(cái)直接投資境外股權(quán)，單只股票不得超過(guò)產(chǎn)品余額的5%，股權(quán)類投資加50%；不過(guò)該條規(guī)定明顯不符合實(shí)際市場(chǎng)進(jìn)展，實(shí)踐中多數(shù)通過(guò)構(gòu)造繞開(kāi)。銀行自營(yíng)資金投資集中度比例：持證券發(fā)行規(guī)模的40%。疑問(wèn)：關(guān)于購(gòu)置資產(chǎn)支持證券后，其對(duì)應(yīng)的根底資產(chǎn)是否應(yīng)當(dāng)納入單一集團(tuán)客戶授信集中度〔15%〕以及單一貸款集中度〔10%〕，2023或夾層足夠高，優(yōu)先級(jí)投資風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)不同于一般貸款的風(fēng)險(xiǎn)集中度。②發(fā)起人持有其發(fā)起的資產(chǎn)證券化產(chǎn)品比例不低于該單證券化產(chǎn)品的5%，按比例持有5%。這里特別需要留意銀監(jiān)會(huì)和央行政策變化。在2023年《關(guān)于進(jìn)一步擴(kuò)大信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)有關(guān)事項(xiàng)的通知》文件中，明確要求商業(yè)銀行必需持有5%劣后層，但在2023年底央行和銀監(jiān)會(huì)聯(lián)合公布公告，明確只要求作為發(fā)起人的銀行持有各層級(jí)的5%，而不再要求這5%全〔試行〔一般未評(píng)級(jí)〕風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為1250%；從而導(dǎo)致銀行資產(chǎn)證券化雖然名義上“出表”，但從資本充分率釋放角度，62.5%保存在了表內(nèi)。③小額少數(shù)資本投資，合計(jì)超出本銀行核心一級(jí)資本凈額10%局部需要從銀行對(duì)應(yīng)資本中扣除。④大額少數(shù)資本投資中，核心一級(jí)資本投資合計(jì)超出本行核心一級(jí)資本凈額10%；需要從對(duì)應(yīng)各級(jí)資本扣除。這里是否超過(guò)本行一級(jí)核心資本的10%差異表達(dá)在計(jì)算資本充分率時(shí)候所用的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重10%2501250%，這對(duì)于以ROE8.其他業(yè)務(wù)監(jiān)管比例1〕房地產(chǎn)業(yè)貸款監(jiān)管比例監(jiān)管君對(duì)下述房貸領(lǐng)域只是粗淺涉及，如有遺漏