可轉(zhuǎn)債套利之溢價率法

可轉(zhuǎn)債之溢價率套利法說明：不要問為什么，這里主要梳理簡化具體操作方法。特別提示：當(dāng)出現(xiàn)滿足以下三個條件的可轉(zhuǎn)債時買入轉(zhuǎn)股并在下個交易日賣出。1、處在轉(zhuǎn)股期內(nèi)，可以轉(zhuǎn)股（前提條件）2、溢價率小于-3%且正股漲停（當(dāng)然溢價率越小越好，說明套利空間越大，損失風(fēng)險更小）3、正股漲停板的封單占流通盤的比率大于0.5%（當(dāng)然這個比率越高越好，這個比率越高，風(fēng)險就越?。┱垏?yán)格遵守以上條件，可轉(zhuǎn)債套利不是無風(fēng)險套利，滿足以上條件基本上可達(dá)到最小風(fēng)險，若隨意放寬條件只會增加風(fēng)險，當(dāng)然在自己承受范圍內(nèi)可適當(dāng)調(diào)整，但不提倡不推薦，后果自己承擔(dān)。下面開始具體操作：第一步：當(dāng)日14時45分左右，登錄登陸集思錄網(wǎng)站，進(jìn)入可轉(zhuǎn)債頁面，查看溢價率和正股漲跌情況電腦端：

3.記錄轉(zhuǎn)債及正股名稱或代號2.查看正股漲跌1.查看溢價率代碼善苴名器現(xiàn)階漲跌幅正蹈斗三必幽另繳FE通股價舞段價值至z12S115巨星4里2CM.500-215%二事社我25.94-5.57WS2212.28211.24-3：g氏■13592支2。4微155,090-2S7%6食品R18B56-2.78%I3.22115.90162.69-2fij%110066登屯特要182.0101.50%崇屯打工R8134.63%I984居166.SO-275%11W562摩事轉(zhuǎn)里I1J2140565%港相R11300313%14小835413526-231%123074修岐更145,1002.13%籌麻技1366407,>.042g53147,35-18年.23055晨光轉(zhuǎn)展139,490-079%昌興生髏17.35■137%1621225141.63-13%113587泛搬轅曳145,680056%泛指網(wǎng)絡(luò)9508-fl28^I9.3&64.33147.30-143%J28111中滬特展155.510€.35%中礦登源24414E5%24415.4S15769133%113593海容轉(zhuǎn)匡[53.9加398憑三客;投5530451%不。83a3915<71-0^7%■10055伊力笠?。?69.1S0382%殍力行128.55424%13516.81169.S4-0.39%113035福萊普要2448W250嗨瑁察后「3313191%111611348245.77-D39%113575在時琴縣【119.SS0138%三萬時專R1753151%+的Id5612040-035%然后點(diǎn)“溢價率”讓溢價率從小到大排列，然后選出溢價率小于-3%且正股漲幅大于9.9%的可轉(zhuǎn)債，記錄轉(zhuǎn)債名稱和代碼、正股名稱。注意：溢價率為灰色說明該可轉(zhuǎn)債未到轉(zhuǎn)股期，黑色代表已到轉(zhuǎn)股期內(nèi)，溢價率為黑色且小于-3%的是需要我們關(guān)注的。手機(jī)端：32BPM「、點(diǎn)擊“可轉(zhuǎn)債”曰專漏泡自選股息軍啊轉(zhuǎn)，用制M3點(diǎn)擊“溢價率”可的臥一—\I&flTfilA轉(zhuǎn)股埼值上阻爭施T則笳毋■電龍母轉(zhuǎn)出iia$m242_D1024EQ口+9^k261.S1看漲跌帽5.729上機(jī)電自11刻必1S1.13Q+0力挽1EJIBCl…-”19M8-更中感5月能森仙羈憒133.9-10+J?W40,330+4.M%U0.62-4R需5.R5&事時照置113575144,700+3.4&%22,050+2.M%151.44-4.45%5的口藍(lán)帆肘賢mite167J￡0+1.731%31.IM7內(nèi)耳175.32-4.26%&.S25樂輝轉(zhuǎn)債113565nasso■aw%13SB7D■2J2H130.7Q-&氧接5.575三程轉(zhuǎn)做11ZS5Z2134.190-a.oB^19.7OT■ft??*136.83-3.3W%5.614歇爾轉(zhuǎn)212B11NL點(diǎn)擊“數(shù)據(jù)”163.50?22?亮5螃0”1儀日?陸弁9浦?津第二步：登陸i問財，查詢可轉(zhuǎn)債正股漲停分析使用i問財，找到可轉(zhuǎn)債的對應(yīng)的正股，輸入“正股名稱漲停分析”，可以查詢到封單量，下面以龍蟠科技為例，可查詢該股漲停的封單數(shù)量占實際流通盤0.41%，小于0.5%，不符合標(biāo)準(zhǔn)。若符合標(biāo)準(zhǔn)則進(jìn)入第三步電腦端：嵇部板分析小3：去收川1：14:32:25I板川叮-首掾封單k55一能打股占疏通她0.16%iJjiAiz：iL：5.73%G扁對單訛；6772；jlK￡J：就拉隊0.22%占我交乩6.87%?封板11:3013:0015:00■開板11:3013:00總體分析；狗板結(jié)構(gòu)一般，門板時皿該腹U2配:2雌悟垓止俗8:31耒打用和S封住漲停時氏之子34抄，封阻就工最鬲用單咕:67.72)i,|H前耳植效。二髓.初?占實際流地代0,不同f1rti門成交值：3.51%■成交:底胖板成空1上13Q,32m3即-茯交均價23/9北手機(jī)端：

第三步：買入可轉(zhuǎn)債方法同買入股票或指數(shù)基金，不做以介紹。第四步：轉(zhuǎn)股時限：在當(dāng)日交易時間15時00分前完成操作如下：不同證券軟件或APP略有不同，但基本方式相同。電腦端：在登陸賬號的基礎(chǔ)上，下面以華泰證券為例：

L點(diǎn)擊父易☆*同其及三UDFS金1++2.選擇其他交易-其他買羹H它工實旺勢扎瑪證百名稱群幡03選援買塞方向為轉(zhuǎn)股，輸入相應(yīng)的數(shù)據(jù)，全部完成轉(zhuǎn)股三五?T"1L點(diǎn)擊父易☆*同其及三UDFS金1++2.選擇其他交易-其他買羹H它工實旺勢扎瑪證百名稱群幡03選援買塞方向為轉(zhuǎn)股，輸入相應(yīng)的數(shù)據(jù)，全部完成轉(zhuǎn)股三五?T"1酉解網(wǎng)黜1昌行程百芻石袍I+；電股投激勵三￡直止若十吻分線荃金史巖回融逑用狼;蠟七電法后回跖S雅賁國的［正回聒）密存目嶼t巡回引1融幅友等行情玉姓手機(jī)端：在登陸的基礎(chǔ)上，以華泰漲樂財富通為例：操作步驟：①點(diǎn)擊“交易”；②點(diǎn)擊“其他交易”；③點(diǎn)擊“債轉(zhuǎn)股”；④輸入“轉(zhuǎn)股代碼”；⑤輸入“數(shù)量”。告因交易稼T顰3,T科副版Ef后定雨交爨港段通加三看』也臬||?開帳特色國財京金國財夫夫圖走蓑財■全交拼，點(diǎn)擊"其他交易"H他宜界L點(diǎn)擊"交易”其他文黑；'■新三位（展超軾弗塊J..ETF網(wǎng)下V轉(zhuǎn)時通出借口主打根?期均股九點(diǎn)擊,債轉(zhuǎn)股〃:朋;契典收購憒梏股數(shù)量填寫上海；晶低1手深圳：最低10手注意：在實際操作中，轉(zhuǎn)股代碼自動生成，只要選擇轉(zhuǎn)股數(shù)量即可。上海上市的最低是1手，深圳上市的最低是10張。附：平安證券APP操作步驟：①點(diǎn)擊“交易”；②點(diǎn)擊“更多交易”；③點(diǎn)擊“轉(zhuǎn)股回售”；④輸入“轉(zhuǎn)股代碼”；⑤輸入“數(shù)量”。第五步：下個交易日開盤賣出如果股價平開或高開，可立即賣出落袋為安，或根據(jù)走勢情況擇機(jī)賣出。如果股價低開，可立即賣出，及時止損，或根據(jù)走勢情況擇機(jī)賣出。具體操作同股票操作，不再贅言。下面我們再把可轉(zhuǎn)債套利的條件明確一下：1、處在轉(zhuǎn)股期內(nèi)，可以轉(zhuǎn)股2、溢價率小于-3%且正股漲停3、正股漲停板的封單占流通盤的比率大于0.5%同時符合這3個條件的可轉(zhuǎn)債可以進(jìn)行套利操作，不符合條件的不要進(jìn)行套利操作。雖然每年同時符合條件的機(jī)會不太多，大概只有5-10次，但是對于我們進(jìn)行現(xiàn)金管理或提高投資收益已經(jīng)綽綽有余。每個交易日快結(jié)束看一眼可轉(zhuǎn)債有沒有套利機(jī)會，有的話直接賣掉貨幣基金買進(jìn)可轉(zhuǎn)債，然后馬上轉(zhuǎn)股，下個交易日賣出獲得3%以上的收益，然后再次買進(jìn)貨幣基金等待下一次可轉(zhuǎn)債套利機(jī)會的出現(xiàn)。這樣進(jìn)行下去就可以大幅提高現(xiàn)金的收益率。以上是關(guān)于可轉(zhuǎn)債套利的方法，同學(xué)們先掌握好套利技能，等套利機(jī)會出現(xiàn)以后撿錢就可以啦備注：如何查詢轉(zhuǎn)股代碼電腦端：可轉(zhuǎn)債（手動刷新加秒自動刷新）行業(yè)［^1■可轉(zhuǎn)債*可轉(zhuǎn)債（手動刷新加秒自動刷新）行業(yè)［^1■可轉(zhuǎn)債*可交換債*僅看已」代碼轉(zhuǎn)信名?，F(xiàn)符正股之爵正股階避曬P6轉(zhuǎn)股傍癱彷叵港If至1135B1片喔轉(zhuǎn)病2420109.09%坨焙科技245210.02%5449.^826181-7.56%113586上機(jī)轉(zhuǎn)后181,1300.03%上機(jī)數(shù)控65.101.0S%8.523331195.66-7.44%113535顯轉(zhuǎn)俵133.6102.79%力仙谷40.334.54%4.7628.66140'.62-4.77%11357b東時轉(zhuǎn)偌14J.7D03.46%東方時尚R2205?r溝0赤曰ftn在寶狀,rfiSIJ當(dāng)處it可v/JACHl71平123108范胡筋管167.SB01.73%藍(lán)帆醫(yī)療艮31.1937代表沒看到轉(zhuǎn)股期-420%1135&5春線債133.900-0S3%宏輝果褊13.87-212%477100013870-340%113572三樣轉(zhuǎn)債134.190-0.06%三洋新材19.70-0.76%6.2014.15B&.83-3.34%128112歆爾轉(zhuǎn)2179,3907.42%歌爾股帝口42.Z09.80%0712327B3.50113555振爵的傍！636,7705.25%振津醫(yī)療90.20?33%12.42140164303-110%12BO59視源超值！137.1420.69%視源股份RI0391"醫(yī)G菸有e座!任空優(yōu)-105%113577客雙■值147.5102.74%春秋電子R16.42“轉(zhuǎn)裕期◎64%113547索發(fā)轉(zhuǎn)信141360-136%越頻1496-158%1婚105214221-oao%110064天路耨犢146.-5002.09%10541用4%25414721-050%四號大路■7.16希格：141.耨SSKffHa；142.21那幅二?136%湍情率：-。一59%轉(zhuǎn)胭始日轉(zhuǎn)股的股余配售率2020-0130回售磷日回前2023-10-231052100.00茹網(wǎng)他聒股優(yōu)謂1I91S47網(wǎng)上中基率0.02^7%■瞄網(wǎng)22.4^%索發(fā)轉(zhuǎn)債-113547皿：素通發(fā)展印m汨之行業(yè)：育f鶴137.14轉(zhuǎn)雎UH直：1抻.600.69%道價率：-1.05郭雌起始日由廿097b回售起始日2023-03-11mm7497回酬100.0D臉直售率5.37%榔部海129059網(wǎng)上中簽率0.0200%已轉(zhuǎn)股七姍3423%現(xiàn):^fi-128059fits：現(xiàn)-QQN841alt：電三手機(jī)端：苴選理席綽可ItflB外爆口分蛆BYQ■俄-￡9￡曲!白.國米竄1*俵年?龍蜻轉(zhuǎn)債”國12^2.010T,Wt2482041。次工羽甲|凡56豆SJ29上機(jī)轉(zhuǎn)情IB1.1307月3%?5130*i.(m195.68F44耳5期名第仙精他1170104H鼻7門-?-.f1-4,T7X5朋311J!劇臉餌率E7-:于環(huán)東時尉情11357B代表沒有到轉(zhuǎn)股期T5+1W*-7a5M5相。前機(jī)轉(zhuǎn)俏加M167.BM7才騙h31/1?*3：m175.32，4&G靠5.腔宏霖轉(zhuǎn)偈11□湖133.&90-a.m13-870，立12長13S70TH胃於5.57511J572134.1904mli19-7C0-D7M133.635.614勒沉韓212B112179.3Wn1m417MfWX18350■224%S.B66森詫韓值11溺5?636,770嗎M*W3W十7皿M303?1/醒5,3呢視源/情1-9137.1427匹1039101138.6D■1.05%』￡14■2宓月=T甲岳主"春秋轉(zhuǎn)債1I3S77函“1孕皿小離C子怦代表到轉(zhuǎn)設(shè)期-0.64%5J04需發(fā)轉(zhuǎn)傳7暑X1496014121■0.60%5J3311M6&*SjMBiIS3岫id?at-OLBON工加4<案發(fā)轉(zhuǎn)債113547B善注<現(xiàn)源轉(zhuǎn)債1劃59，法注現(xiàn)歸正腺正勝情者由率成如用咫宿正服比股價濯棉串成交㈤141.360家通發(fā)展-1.36s的附310.52D-129%■.?.&7.CP.■!.i7.36100.00，…小姐…二乙-142%2025-10-33.'；9.45Q轉(zhuǎn)股』.：.；:2020-(14^30191547胃力59%141210.■...-3.B9%”沖*1.M13.&6：'1''113.00康加佬四?-o.wo5