英國現(xiàn)代金融業(yè)監(jiān)管及其對我國的啟示 4300字

英國現(xiàn)代金融業(yè)監(jiān)管及其對我國的啟示4300字隨著世界經(jīng)濟(jì)一體化的日益加深，我國參加世貿(mào)組織，如何進(jìn)一步調(diào)整和完善我國金融監(jiān)管體制就自然提上了議事日程。在這種背景下，2022年4月，醞釀已久的中國銀行業(yè)監(jiān)督委員會隨著“兩會〞推入了前臺，銀監(jiān)會的成立成為我國金融監(jiān)管體制改革和完善的重大突破。從中國的實(shí)際情況看，雖然銀監(jiān)會在監(jiān)管理念和措施上有長足的進(jìn)步，但在監(jiān)管專業(yè)化、監(jiān)管模式創(chuàng)新等方面仍要做出較大的努力。正所謂“他山之石，可以攻玉〞，在研究我國的金融監(jiān)管體制時(shí)，我們借鑒其他國家尤其是英國等市場經(jīng)濟(jì)比擬興旺的國家的經(jīng)驗(yàn)，具有重要的意義。

英國的金融監(jiān)管模式管窺

長期以來，各國在實(shí)施金融監(jiān)管的具體辦法上存在很大差別。但近年來，各國都加強(qiáng)了對金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)資料的監(jiān)測分析，同時(shí)加強(qiáng)了現(xiàn)場檢查的力度，并廣泛地利用了外部的審計(jì)力量。這里將通過對英國的銀行金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管模式的分析，尋求建立和健全中國金融監(jiān)管體系的經(jīng)驗(yàn)與啟迪。

〔一〕市場準(zhǔn)入

英國銀行的注冊管理是由英格蘭銀行監(jiān)管局負(fù)責(zé)。英格蘭銀行給予銀行準(zhǔn)入注冊，又稱為授權(quán)或認(rèn)可。1、授權(quán)資格必須是法人，是公司性的信貸機(jī)構(gòu)。2、最低資本。銀行至少有500萬英鎊。3、申請者要提供即將接受存款業(yè)務(wù)的規(guī)模、性質(zhì)、業(yè)務(wù)方案和管理安頓，以及監(jiān)管當(dāng)局可能要求的其他資料。4、機(jī)構(gòu)的每位董事、控制者或經(jīng)理人員在其位置上是適宜的；業(yè)務(wù)經(jīng)營至少由兩個(gè)人有效地進(jìn)行管理，這個(gè)規(guī)范又稱為“四只眼原那么〞。

〔二〕對銀行經(jīng)營的管理

1、資本充足率。英國監(jiān)管當(dāng)局要求銀行資本的最低清償比率為8%；同時(shí)規(guī)定比最低清償比例高約50%的觸發(fā)比例；目標(biāo)比率是在觸發(fā)比例確定之后設(shè)定的，目標(biāo)比例通常至少高于觸發(fā)比例1%之上，假設(shè)銀行認(rèn)為目標(biāo)比例要少于觸發(fā)比例1%時(shí)，那么需監(jiān)管當(dāng)局同意。目標(biāo)比例可以起到一種“警告燈〞的作用，是監(jiān)管當(dāng)局開始與商業(yè)銀行討論其確保觸發(fā)比例不被侵犯的信號。

2、流動性管理。監(jiān)管當(dāng)局對銀行流動性的監(jiān)管是以流動性缺口來衡量的。凈缺口數(shù)值是一定時(shí)期流動性資產(chǎn)減去到期負(fù)債。監(jiān)管當(dāng)局對流動性缺口的監(jiān)督是通過設(shè)立流動性指導(dǎo)線來進(jìn)行，通常只對第1時(shí)區(qū)〔8天以內(nèi)〕和第2時(shí)區(qū)〔1個(gè)月以內(nèi)〕的流動性缺口設(shè)立最高指導(dǎo)線，即8天以內(nèi)流動性缺口率不超過10%，1個(gè)月以內(nèi)流動性缺口率不超過20%。

3、貸款大額風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)督。監(jiān)管當(dāng)局認(rèn)為，對單一顧客、某集團(tuán)、某一經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域、某金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域〔如外匯〕的超額貸款使銀行承受巨大風(fēng)險(xiǎn)，需要通過與資本掛鉤或資產(chǎn)分散化來加以控制。監(jiān)管當(dāng)局主要運(yùn)用大額風(fēng)險(xiǎn)與資本根底掛鉤〔10%-25%〕的報(bào)表來予以監(jiān)督，任何單一貸款或風(fēng)險(xiǎn)顯著增加，都將導(dǎo)致現(xiàn)場檢查的增加。

4、風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金。在英國，銀行準(zhǔn)備金的提取和使用是根據(jù)金融和會計(jì)慣例進(jìn)行的。對此，法律沒有明確具體的規(guī)定。事實(shí)上，英國銀行的準(zhǔn)備金有兩種，即特殊準(zhǔn)備金和普通準(zhǔn)備金。特殊準(zhǔn)備金表現(xiàn)為某筆特殊貸款的減值，普通準(zhǔn)備金是根據(jù)那些損失而提取的。按規(guī)定，決定準(zhǔn)備金水平是銀行決策層的職責(zé)。在按法定要求對銀行進(jìn)行審計(jì)時(shí)，審計(jì)師要就銀行所提準(zhǔn)備金的充足率作出評價(jià)。監(jiān)管當(dāng)局在對銀行管理層就審慎監(jiān)督問題進(jìn)行例行會談的過程中，準(zhǔn)備金的提取情況也是重要議題之一。

〔三〕現(xiàn)場和非現(xiàn)場稽核

英國監(jiān)管當(dāng)局對銀行的現(xiàn)場檢查不以己為主，而是由報(bào)告會計(jì)師和檢查支隊(duì)代表監(jiān)管當(dāng)局，根據(jù)1987年?銀行法》和監(jiān)管當(dāng)局的要求，對銀行進(jìn)行現(xiàn)場檢查，并向監(jiān)管當(dāng)局報(bào)告，然后由監(jiān)管當(dāng)局與被檢查銀行就上述報(bào)告或監(jiān)管當(dāng)局認(rèn)為有必要的問題舉行各種會議，討論和解決檢查出的問題。監(jiān)督的內(nèi)容主要包括資本充足性、流動性、大額風(fēng)險(xiǎn)和外匯風(fēng)險(xiǎn)。監(jiān)管當(dāng)局對資本充足率予以高度重視，且與大額風(fēng)險(xiǎn)、外匯風(fēng)險(xiǎn)等監(jiān)督掛鉤。監(jiān)管當(dāng)局非現(xiàn)場監(jiān)督的目的是監(jiān)督銀行的授權(quán)規(guī)范是否被遵守，以確保留款人的利益。

〔四〕危機(jī)處理和市場退出

1、市場退出。指重組、合并或自動解散等。監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)管作用是持續(xù)到所有存款歸還為止。2、監(jiān)管當(dāng)局有權(quán)對不合乎授權(quán)最低規(guī)范的銀行予以取消、禁止或限制授權(quán)。3、在監(jiān)管當(dāng)局認(rèn)為必要時(shí)，銀行可被置于管制狀態(tài)或清盤。4、英國的存款保險(xiǎn)管理。英國實(shí)行強(qiáng)制性存款保險(xiǎn)制度，存款保險(xiǎn)限于1萬英鎊以內(nèi)的存款，存款中只有75%可保險(xiǎn)。

對我國金融監(jiān)管的啟示

英國是舉世公認(rèn)的金融監(jiān)管體系最為完善的國家之一，通過上述分析，我們可以看出：英國在金融監(jiān)管上注重功能性監(jiān)管和控制風(fēng)險(xiǎn)的防備與預(yù)警體系的建立，注重混業(yè)經(jīng)營下的集中統(tǒng)一監(jiān)管與綜合性監(jiān)管。英國的監(jiān)管運(yùn)作在許多方面是值得我們借鑒的。

第一，各國金融監(jiān)管體制如何構(gòu)建，是與各國國情和經(jīng)濟(jì)、金融開展的狀況密切相關(guān)的。世界上沒有一個(gè)統(tǒng)一的、最優(yōu)的金融監(jiān)管體制模式。而且，雖然金融監(jiān)管體制對金融監(jiān)管效率和有效性有著重要的意義，但它只是為有效的金融監(jiān)管提供良好的環(huán)境，監(jiān)管體制本身并不能確保有效的金融監(jiān)管〔Goodhartetal,1998〕。從某種意義上說，金融監(jiān)管體制如何設(shè)計(jì)，充其量只能算作第二位的重要問題，而取得并加強(qiáng)金融監(jiān)管的能力與效果才是金融體制改革的首要目的?？茖W(xué)有效的金融監(jiān)管體制應(yīng)該既是學(xué)習(xí)外國經(jīng)驗(yàn)同時(shí)又是從我國國情出發(fā)、既在技術(shù)上可行又在本錢上經(jīng)濟(jì)的體制。英國選擇統(tǒng)一監(jiān)管有其深刻的歷史背景。而現(xiàn)階段我國仍處于社會主義初級階段，經(jīng)濟(jì)不興旺，市場經(jīng)濟(jì)體制還在不斷建立和完善的過程中，尤其在金融市場體系不健全、不興旺的條件下，金融配置資源的能力不強(qiáng)，潛在的金融風(fēng)險(xiǎn)較大，商業(yè)銀行和其他金融行業(yè)的自我約束力缺乏，所以我國目前不宜過快推行統(tǒng)一監(jiān)管，而應(yīng)維系分業(yè)監(jiān)管的格局。眾所周知，統(tǒng)一監(jiān)管必須具備四個(gè)條件：一是具有完善的法律體系；二是金融機(jī)構(gòu)具有很強(qiáng)的自我約束和內(nèi)部控制能力；三是監(jiān)管體系必須有明確的責(zé)任劃分、順暢的協(xié)調(diào)機(jī)制、合理的制度安頓以及快速的反饋操作；四是具有較高水平的復(fù)合型優(yōu)秀監(jiān)管人才。假設(shè)不顧條件，脫離實(shí)際盲目樂觀，急于從分業(yè)監(jiān)管向統(tǒng)一監(jiān)管過渡，最終只能是削弱不同監(jiān)管主體之間的競爭力，誘發(fā)權(quán)力壟斷和官僚主義，致使統(tǒng)一監(jiān)管的潛在優(yōu)勢丟失。

第二，分工與協(xié)作的和諧統(tǒng)一。英國在FSA成立不久就發(fā)布了?財(cái)政部、英格蘭銀行和金融效勞局之間的諒解備忘錄》，為英國金融監(jiān)管體制改革后財(cái)政部、英格蘭銀行和金融效勞局之間分工協(xié)作建立了制度性框架。同樣在我國，人民銀行、銀監(jiān)會、證監(jiān)會和保監(jiān)會之間建立穩(wěn)定的信息溝通機(jī)制和雙邊及多邊緊急磋商機(jī)制，這對順利推行貨幣政策和發(fā)展金融監(jiān)管具有重要意義。為了避免人民銀行、銀監(jiān)會、證監(jiān)會和保監(jiān)會的協(xié)調(diào)機(jī)制流于形式，應(yīng)當(dāng)將協(xié)調(diào)機(jī)制通過立法的方式有效固定下來。

第三，權(quán)力制衡不可短少。英國“金融效勞和市場特別法庭〞的成立再一次告訴我們：權(quán)力必須受到監(jiān)督，失去監(jiān)督的權(quán)力必然導(dǎo)致腐敗。在我國，金融監(jiān)管的權(quán)力制衡應(yīng)包括兩個(gè)方面：一是對金融監(jiān)管部門的監(jiān)管權(quán)力必須接受有關(guān)部門的監(jiān)督。當(dāng)被監(jiān)管單位對監(jiān)管部門的處分不服時(shí)，應(yīng)該有不同系統(tǒng)的單位受理申訴，而不應(yīng)該由金融監(jiān)管部門的上級受理，以確保執(zhí)法的公平公道公開；二是針對農(nóng)村信用社歸地方政府管理的現(xiàn)實(shí)，應(yīng)賦予金融監(jiān)管部門有權(quán)否決地方政府可能隨意撤換信用社領(lǐng)導(dǎo)的權(quán)力，以盡量減少來自地方政府對金融的行政干涉。

第四，我國的立法必須明確規(guī)定監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管目標(biāo)。我國目前的監(jiān)管目標(biāo)籠統(tǒng)，落實(shí)難度較大。防備風(fēng)險(xiǎn)、維護(hù)金融平安是金融監(jiān)管部門工作的努力方向，但在實(shí)踐中如何實(shí)現(xiàn)目標(biāo)，既沒有對監(jiān)管工作制定考核規(guī)范，也沒有明確不能實(shí)現(xiàn)目標(biāo)應(yīng)負(fù)什么樣的責(zé)任。由于在實(shí)際操作中不足與最終目標(biāo)相配套的、明確的中介目標(biāo)，導(dǎo)致省下列監(jiān)管部門在實(shí)踐中無所適從、難以抓住主要矛盾。另外，由于監(jiān)管資源有限，因此所有監(jiān)管資源應(yīng)該用來實(shí)現(xiàn)監(jiān)管目標(biāo)。這就要求樹立風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的主導(dǎo)思想，這里的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管不是指對特定金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)防備，而是指要注重防備那些影響實(shí)現(xiàn)監(jiān)管目標(biāo)的風(fēng)險(xiǎn)。

第五，監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)根據(jù)金融機(jī)構(gòu)對實(shí)現(xiàn)監(jiān)管目標(biāo)可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)對金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行分類，從而把大局部資源用到那些風(fēng)險(xiǎn)較大的金融機(jī)構(gòu)身上。由于金融機(jī)構(gòu)對實(shí)現(xiàn)監(jiān)管目標(biāo)所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)是經(jīng)常變化的，因而對金融機(jī)構(gòu)的分類也應(yīng)定期進(jìn)行。

第六，監(jiān)管機(jī)構(gòu)在實(shí)行監(jiān)管措施時(shí)，應(yīng)該進(jìn)行本錢效益分析。任何一項(xiàng)監(jiān)管措施都是有本錢的，包括監(jiān)管機(jī)構(gòu)實(shí)施監(jiān)管本身所產(chǎn)生的本錢，以及金融機(jī)構(gòu)的遵守本錢，這些本錢的總和應(yīng)該要小于其所產(chǎn)生的效益。現(xiàn)實(shí)中，雖然監(jiān)管效益很難量化，但應(yīng)該在本錢效益的框架下，激勵金融機(jī)構(gòu)的金融創(chuàng)新。

第七，法律應(yīng)該明確規(guī)定監(jiān)管機(jī)構(gòu)負(fù)有一個(gè)重要的職責(zé)，即要提高普通消費(fèi)者的金融知識。一個(gè)平安而穩(wěn)定的金融制度不但要依靠監(jiān)管機(jī)構(gòu)的有效監(jiān)管，還要依賴市場約束。市場約束取決于信息披露和公眾的金融意識。提高全體民眾的金融意識應(yīng)該是責(zé)無旁貸的義務(wù)。

結(jié)語

2022年，是銀監(jiān)會系統(tǒng)全面履行職責(zé)的一年。一年來，銀監(jiān)會按照“以新思路、新機(jī)制、新舉措，開創(chuàng)銀行監(jiān)管工作新局面〞的要求，認(rèn)真落實(shí)科學(xué)開展觀，大力進(jìn)行監(jiān)管制度、方式和伎倆創(chuàng)新，著力推進(jìn)銀行改革和開放，努力建設(shè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理長效機(jī)制，各項(xiàng)工作取得新進(jìn)展，在監(jiān)管理念和措施上表現(xiàn)出比擬令人鼓舞的進(jìn)步，但是應(yīng)該看到，銀監(jiān)會的成立只是對中國人民銀行機(jī)構(gòu)和職能的一次分設(shè)，實(shí)際上是原中央銀行監(jiān)管模式的一個(gè)延伸，在監(jiān)管專業(yè)化、監(jiān)管模式創(chuàng)新等方面仍然要做出努力。另外，此次改革所引發(fā)的機(jī)構(gòu)組織和協(xié)調(diào)本錢問題，將隨著時(shí)間的推移逐漸顯現(xiàn)出來，其中造成的監(jiān)管真空和監(jiān)管的效率損失不容無視。當(dāng)務(wù)之急，是要加速理順和化解此次改革中的遺留問題，在實(shí)際工作中進(jìn)一步明確中央銀行和銀監(jiān)會的分工，建立健全金融監(jiān)管部門、中央銀行、財(cái)政部以及其他相關(guān)部門之間的信息溝通與交流機(jī)制，進(jìn)一步加強(qiáng)和改善