第四章風(fēng)險(xiǎn)管理措施

第四章風(fēng)險(xiǎn)管理措施風(fēng)險(xiǎn)管理措施概述控制型風(fēng)險(xiǎn)管理措施融資型風(fēng)險(xiǎn)管理措施內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)抑制4.1風(fēng)險(xiǎn)管理措施概述風(fēng)險(xiǎn)管理措施(風(fēng)險(xiǎn)管理),是公司根據(jù)自身?xiàng)l件和外部環(huán)境,圍繞公司發(fā)展戰(zhàn)略,確定風(fēng)險(xiǎn)偏好、風(fēng)險(xiǎn)承受度、風(fēng)險(xiǎn)管理的有效性標(biāo)準(zhǔn)，選擇風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)、風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移、風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償、風(fēng)險(xiǎn)控制等適當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理工具的總體措施，并確定風(fēng)險(xiǎn)管理所需人力和財(cái)力資源的配置原則。

風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)劃，管理者識(shí)別所有可能存在的機(jī)會(huì)，從主體范圍或組合的角度去認(rèn)識(shí)風(fēng)險(xiǎn)，以確定總體剩余風(fēng)險(xiǎn)是否在主體的風(fēng)險(xiǎn)容量之內(nèi)4.1.1風(fēng)險(xiǎn)管理措施的分類控制型風(fēng)險(xiǎn)管理措施融資型風(fēng)險(xiǎn)管理措施內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)抑制控制型風(fēng)險(xiǎn)管理措施風(fēng)險(xiǎn)回避損失控制(降低)控制性風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移(分擔(dān))融資型風(fēng)險(xiǎn)管理措施風(fēng)險(xiǎn)自留(承受)保險(xiǎn)套期保值其他合約化風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移手段內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)抑制分散復(fù)制信息管理溝通在確定風(fēng)險(xiǎn)管理的過(guò)程中,風(fēng)險(xiǎn)管理者應(yīng)該考慮以下幾個(gè)方面的問(wèn)題潛在應(yīng)對(duì)方案措施對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的可能性和影響的效果,以及哪個(gè)應(yīng)對(duì)方案與主體的風(fēng)險(xiǎn)容限相協(xié)調(diào)潛在應(yīng)對(duì)方案措施的成本與效益除了應(yīng)付具體的風(fēng)險(xiǎn)之外,實(shí)現(xiàn)主體目標(biāo)可能的機(jī)會(huì)對(duì)于重大風(fēng)險(xiǎn),主體通常從一系列應(yīng)對(duì)方案中考慮潛在的應(yīng)對(duì)方案,它使應(yīng)對(duì)方案選擇更具深度,并且對(duì)現(xiàn)狀提出了挑戰(zhàn)4.2控制型風(fēng)險(xiǎn)管理措施控制型風(fēng)險(xiǎn)管理措施是指在風(fēng)險(xiǎn)分析的基礎(chǔ)上,針對(duì)企業(yè)存在的風(fēng)險(xiǎn)因素,積極采取控制措施以消除風(fēng)險(xiǎn)因素或減少風(fēng)險(xiǎn)因素的危險(xiǎn)性的措施,它主要包括風(fēng)險(xiǎn)回避、風(fēng)險(xiǎn)控制及控制型風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移?？刂菩惋L(fēng)險(xiǎn)管理措施的目標(biāo)防止損失，降低損失頻率；完全防止損失---損失回避降低損失，減少損失幅度；損失前控制或損失后控制風(fēng)險(xiǎn)控制目標(biāo)實(shí)施過(guò)程控制損失根源減少風(fēng)險(xiǎn)因素減輕損失控制型措施與風(fēng)險(xiǎn)管理風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估控制型風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)回避風(fēng)險(xiǎn)回避和兩種方法放棄或終止某項(xiàng)活動(dòng)的實(shí)施繼續(xù)執(zhí)行但改變活動(dòng)的性質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避適用的情況損失頻率和損失幅度都比較大的特定風(fēng)險(xiǎn)頻率雖然不大，但后果嚴(yán)重且無(wú)法得到補(bǔ)償?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)采用其他風(fēng)險(xiǎn)管理措施的經(jīng)濟(jì)成本超過(guò)了進(jìn)行該項(xiàng)活動(dòng)的預(yù)期收益損失控制損失控制是指通過(guò)降低頻率或者減少損失程度來(lái)減少期望損失的各種行為。損失預(yù)防損失減少損失預(yù)防改變風(fēng)險(xiǎn)因素改變風(fēng)險(xiǎn)因素所處環(huán)境改變風(fēng)險(xiǎn)因素和其他所處環(huán)境的相互作用損失減少常用的損失減少措施包括：搶救災(zāi)難計(jì)劃和緊急事件計(jì)劃損失控制在應(yīng)用的時(shí)候需要的事項(xiàng)要成本與效益分析的基礎(chǔ)上進(jìn)行措施選擇不能過(guò)分相信和依賴損失控制某些措施一方面能抑制風(fēng)險(xiǎn)因素，另一方面也會(huì)帶來(lái)新的風(fēng)險(xiǎn)因素控制型風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移控制型風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移是指借助合同或協(xié)議，將損失的法律責(zé)任轉(zhuǎn)移給其他個(gè)人或組織（非保險(xiǎn)人承擔(dān)）。出售分包簽訂免除責(zé)任協(xié)議4.3融資型風(fēng)險(xiǎn)管理措施根據(jù)資金的來(lái)源不同，融資型措施分為：風(fēng)險(xiǎn)自留風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)自留風(fēng)險(xiǎn)自留是由經(jīng)歷風(fēng)險(xiǎn)的單位自己承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)事故損失和一種方法，它通過(guò)資金融通來(lái)彌補(bǔ)損失自我保險(xiǎn)計(jì)劃：適用發(fā)生頻率高但損失幅度很少的風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)自留的資金來(lái)源將損失攤?cè)霠I(yíng)業(yè)成本專用基金自保公司信用限額特別貸款與發(fā)行新證券部分保險(xiǎn)損失敏感型合同最優(yōu)風(fēng)險(xiǎn)自留水平的確定增加風(fēng)險(xiǎn)自留的好處節(jié)約附加保費(fèi)減少保險(xiǎn)市場(chǎng)波動(dòng)引起的風(fēng)險(xiǎn)減少道德風(fēng)險(xiǎn)避免可能由于信息不對(duì)稱而造成的過(guò)高的保費(fèi)避免由于保險(xiǎn)價(jià)格監(jiān)管而帶來(lái)的隱性稅金資金的持續(xù)使用增加風(fēng)險(xiǎn)自留的成本:增大公司陷入財(cái)務(wù)困境的可能性對(duì)公司相關(guān)利益人及其供應(yīng)鏈造成負(fù)面影響提高財(cái)務(wù)成本減少期望稅金喪失保險(xiǎn)的保障好處合同融資風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移措施財(cái)務(wù)租賃合同融資型風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)的案例分析風(fēng)險(xiǎn)自留和保險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的組合,在確定自留額水平時(shí),企業(yè)要根據(jù)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、自留額與保險(xiǎn)費(fèi)的數(shù)量關(guān)系進(jìn)行自留額的決策，其原則是使風(fēng)險(xiǎn)管理總成本最低，不僅要考慮自留風(fēng)險(xiǎn)的損失部分，還要考慮超過(guò)自留部分向保險(xiǎn)公司和自留風(fēng)險(xiǎn)給風(fēng)險(xiǎn)管理者帶來(lái)的憂慮價(jià)值，三者之和最少，即期望成本（TEC）最少。損失數(shù)額0500007500090000100000期望損失損失頻率0.80.10.070.0290.001保險(xiǎn)金50000自擔(dān)損失保險(xiǎn)費(fèi)960保險(xiǎn)費(fèi)支出自留風(fēng)