新能源汽車充電設(shè)備行業(yè)發(fā)展概況

新能源汽車充電設(shè)備行業(yè)發(fā)展概況充電樁產(chǎn)業(yè)鏈分析新能源汽車充電樁產(chǎn)業(yè)鏈的上游為建設(shè)及運(yùn)營(yíng)充電樁所需要的元器件和設(shè)備生產(chǎn)商；中游為充電運(yùn)營(yíng)商；下游為各類電動(dòng)汽車用戶和充電服務(wù)運(yùn)營(yíng)解決商。其中設(shè)備生產(chǎn)商和充電樁運(yùn)營(yíng)商是充電樁產(chǎn)業(yè)鏈中最主要的環(huán)節(jié)。充電樁產(chǎn)業(yè)鏈的上游系各類元器件和充電設(shè)備生產(chǎn)商，提供各種充電樁元器件和充電設(shè)備，包括充電模塊（IGBT、逆變器、變壓器、整流器等）、配電濾波設(shè)備、監(jiān)控計(jì)費(fèi)設(shè)備、電池維護(hù)設(shè)備（斷路器、熔斷器等），以及其他元器件和設(shè)備包括接觸器、連接器、電度表、顯示屏、殼體、插頭插座、線纜、充電槍等。充電設(shè)備即充電樁硬件設(shè)備的成本是充電樁的主要成本，占比90%以上。其中充電模塊是充電樁的核心設(shè)備和主要成本來(lái)源，占充電樁硬件成本的50%左右。充電模塊的主要功能為將交流電網(wǎng)中的交流電轉(zhuǎn)換為可以為電池充電的直流電，關(guān)系到充電樁整體性能與充電安全。其中，IGBT功率器件是充電模塊的關(guān)鍵組成部分，是在充電過(guò)程中起著電力轉(zhuǎn)換與傳輸作用的核心器件，占據(jù)充電模塊成本的20%以上。由于IGBT技術(shù)含量較高，加工難度較大，目前國(guó)內(nèi)樁企對(duì)IGBT的進(jìn)口依賴度較高。由于充電樁設(shè)備行業(yè)的技術(shù)門(mén)檻相對(duì)較低，產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)化程度較高，目前國(guó)內(nèi)充電樁設(shè)備生產(chǎn)領(lǐng)域的相關(guān)公司數(shù)量超過(guò)300家，供應(yīng)商數(shù)量多。整體來(lái)看，技術(shù)壁壘較高的核心器件充電模塊的競(jìng)爭(zhēng)格局較為集中，CR5達(dá)到72%。而上游一般零部件、設(shè)備制造等的競(jìng)爭(zhēng)格局則較為分散。國(guó)內(nèi)新能源汽車保有量持續(xù)攀升國(guó)內(nèi)新能源汽車銷量保持高速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。2022年國(guó)內(nèi)新能源汽車銷量持續(xù)攀升，月度銷量屢創(chuàng)新高。2022年12月新能源汽車銷量突破80萬(wàn)輛，2022年11月和12月連續(xù)兩個(gè)月新能源汽車滲透率突破30%。2022年，國(guó)內(nèi)新能源汽車銷量達(dá)688．7萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)93．4%，新能源汽車滲透率達(dá)25．6%，較2021年提升12．2pct。新能源汽車保有量隨之增加，2022年國(guó)內(nèi)新能源汽車保有量達(dá)1310萬(wàn)輛，占汽車總保有量的比例為4．1%，較2021年提升1．5pct。展望2023年，疫后國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇強(qiáng)預(yù)期，購(gòu)買力恢復(fù)和出行增加有利于新能源汽車需求增長(zhǎng)。國(guó)家層面持續(xù)加大新能源汽車推廣應(yīng)用力度，新能源汽車免征購(gòu)置稅延續(xù)實(shí)施至2023年底。疊加2023年伊始新能源車企紛紛降價(jià)有望刺激銷量增長(zhǎng)。2023年國(guó)內(nèi)新能源汽車銷量仍有望實(shí)現(xiàn)快速增長(zhǎng)，預(yù)計(jì)全年銷量有望達(dá)900萬(wàn)輛，將較2022年增長(zhǎng)約31%。預(yù)計(jì)2025年銷量有望達(dá)1250萬(wàn)輛左右。國(guó)內(nèi)新能源汽車保有量將呈持續(xù)攀升態(tài)勢(shì)。假設(shè)我國(guó)2023-2025年新能源汽車的報(bào)廢率為8%，結(jié)合對(duì)2023-2025年新能源汽車銷量的預(yù)測(cè)，預(yù)計(jì)2023年國(guó)內(nèi)新能源汽車保有量將達(dá)2100萬(wàn)輛，到2025年保有量將增加至4000萬(wàn)輛。充電樁行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)概況目前我國(guó)正處于充電站基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的高峰期，相關(guān)企業(yè)持續(xù)涌入，其中設(shè)備零部件生產(chǎn)商（裝備端）和充電樁運(yùn)營(yíng)商（運(yùn)營(yíng)端）是充電樁產(chǎn)業(yè)鏈最主要的環(huán)節(jié)。充電樁設(shè)備端的技術(shù)門(mén)檻相對(duì)較低，產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)化程度較高，供應(yīng)商數(shù)量多，因此市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)較充分。由于設(shè)備門(mén)檻低，充電樁整機(jī)制造商與元器件生產(chǎn)商、中下游的建造運(yùn)營(yíng)商有部分重合。比如特銳德雖主要負(fù)責(zé)充電樁的運(yùn)營(yíng)，但也進(jìn)行充電設(shè)備元器件的生產(chǎn)，普天新能源和特斯拉的業(yè)務(wù)也兼顧了充電樁的整機(jī)制造和運(yùn)營(yíng)。充電樁運(yùn)營(yíng)商按商業(yè)模式分為運(yùn)營(yíng)商主導(dǎo)模式、車企主導(dǎo)模式、第三方充電服務(wù)平臺(tái)主導(dǎo)模式三種，運(yùn)營(yíng)商主導(dǎo)模式運(yùn)營(yíng)管理效率高，為現(xiàn)階段市場(chǎng)主要運(yùn)營(yíng)模式，現(xiàn)階段公共充電樁運(yùn)營(yíng)商集中度較高。國(guó)內(nèi)充電樁市場(chǎng)規(guī)模將突破千億元近年來(lái)國(guó)內(nèi)車樁比整體呈下行趨勢(shì)。國(guó)內(nèi)車樁比從2018年的3．4下行至2022年的2．5。在國(guó)家政策積極推動(dòng)和市場(chǎng)需求驅(qū)動(dòng)下，假設(shè)車樁比繼續(xù)呈逐年下行趨勢(shì)，到2025年車樁比下行至2，則屆時(shí)充電樁保有量將達(dá)2000萬(wàn)臺(tái)，距離當(dāng)前有約1500萬(wàn)臺(tái)的缺口。通過(guò)估算得出，預(yù)計(jì)2023-2025年國(guó)內(nèi)充電樁新增數(shù)量分別為436萬(wàn)臺(tái)、480萬(wàn)臺(tái)、572萬(wàn)臺(tái)，2023-2025年新增充電樁數(shù)量年復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)30%。同樣地，近年來(lái)我國(guó)新能源汽車充電樁行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模保持增長(zhǎng)趨勢(shì)。根據(jù)EVCIPA數(shù)據(jù)，我國(guó)充電樁市場(chǎng)規(guī)模從2018年的124．3億元增長(zhǎng)至2021年的418．7億元，3年復(fù)合增長(zhǎng)率為50%。根據(jù)估算，預(yù)計(jì)2022年充電樁市場(chǎng)規(guī)模約達(dá)900億元，2025年將有望達(dá)2000億元，3年復(fù)合增長(zhǎng)率為31%。新能源汽車及充電樁區(qū)域分布（一）全球新能源汽車及充電樁的區(qū)域分布能源結(jié)構(gòu)優(yōu)化和環(huán)境保護(hù)是全球范圍內(nèi)的關(guān)注要點(diǎn)，大力發(fā)展新能源產(chǎn)業(yè)成為眾多國(guó)家和地區(qū)的戰(zhàn)略舉措。目前，中國(guó)大陸、歐洲和美國(guó)是全球新能源汽車產(chǎn)業(yè)的主要市場(chǎng)。中國(guó)大陸方面，盡管政府對(duì)新能源汽車行業(yè)實(shí)施財(cái)政補(bǔ)貼退坡政策，但市場(chǎng)規(guī)模仍快速增長(zhǎng)，占全球新能源汽車銷量的比例從2020年的41．54%增長(zhǎng)至2022年9月的61．92%，反映了中國(guó)大陸新能源汽車市場(chǎng)成功從政策驅(qū)動(dòng)轉(zhuǎn)變?yōu)槭袌?chǎng)驅(qū)動(dòng)。歐洲方面，在主要國(guó)家加嚴(yán)排放限制、加大新能源汽車財(cái)稅優(yōu)惠、加速產(chǎn)業(yè)布局等舉措下，歐洲區(qū)域新能源汽車市場(chǎng)呈現(xiàn)快速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，成為全球新能源汽車市場(chǎng)重要的增長(zhǎng)動(dòng)力。2019年12月，歐盟委員會(huì)公布《TheEuropeanGreenDeal》，表明將通過(guò)各方式促使歐盟地區(qū)在2050年前實(shí)現(xiàn)碳中和。在政策的推動(dòng)下，歐洲區(qū)域新能源汽車銷量在2020年首次超越中國(guó)大陸，占全球新能源汽車銷量的比例達(dá)到43．68%。美國(guó)方面，相比中國(guó)大陸和歐洲，其新能源汽車市場(chǎng)發(fā)展較為緩慢，銷量增速低于全球平均水平，占全球新能源汽車銷量的比例由2016年的22．98%降至2022年9月的10．27%，但隨著美國(guó)政府在2021年推出多項(xiàng)鼓勵(lì)新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的政策，美國(guó)未來(lái)有望重新成為全球新能源汽車市場(chǎng)發(fā)展的重要?jiǎng)恿?。與全球新能源汽車市場(chǎng)格局相同，全球充電樁市場(chǎng)也以中國(guó)大陸、歐洲和美國(guó)為主。中國(guó)大陸方面，在十三五期間，充電基礎(chǔ)設(shè)施實(shí)現(xiàn)了跨越式發(fā)展，產(chǎn)業(yè)生態(tài)穩(wěn)步形成，建成了全球數(shù)量最多的公共充電樁，其中，中國(guó)大陸公共快充充電樁保有量在全球中的占比由2016年末的73．33%上升至2021年末的82．60%，公共慢充充電樁中國(guó)保有量占比由2016年末的33．59%上升至2021年末的56．04%，均不斷提升。歐洲方面，作為全球第二大新能源汽車市場(chǎng)，公共充電樁數(shù)量?jī)H次于中國(guó)大陸，歐盟委員會(huì)在其Fitfor55環(huán)保減排一攬子計(jì)劃中提出，各成員國(guó)要實(shí)現(xiàn)主要道路每隔60公里就有1座新能源汽車充電站，為歐洲區(qū)域的充電站建設(shè)設(shè)立了明確的目標(biāo)。美國(guó)方面，其公共充電樁保有量占全球公共充電樁保有量的比例逐年下降，為推動(dòng)新能源汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展，2021年12月，美國(guó)拜登政府在其發(fā)布的《FACTSHEET:TheBiden-HarrisElectricVehicleChargingActionPlan》中提出，將為各州提供50億美元的撥款用于建設(shè)完善的充電基礎(chǔ)設(shè)施網(wǎng)絡(luò)，目標(biāo)建成500，000個(gè)充電樁，該政策的實(shí)施預(yù)計(jì)將極大促進(jìn)美國(guó)公共充電樁保有量的增長(zhǎng)。（二）中國(guó)大陸新能源汽車及充電樁換電站的區(qū)域分布在我國(guó)，新能源汽車的區(qū)域分布主要受地方政策、經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平等因素影響。根據(jù)2021年中國(guó)大陸新能源汽車上險(xiǎn)數(shù)區(qū)域分布數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)大陸新能源汽車市場(chǎng)主要集中在廣東、浙江、上海、江蘇、河南、山東、四川、北京等經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)地區(qū)，以上地區(qū)有著較為密集的產(chǎn)業(yè)扶持政策、較為完善的產(chǎn)業(yè)鏈和充電基礎(chǔ)設(shè)施，有助于新能源汽車更好地推廣。在充電樁區(qū)域分布方面，據(jù)充電聯(lián)盟數(shù)據(jù)顯示，截至2022年9月末，中國(guó)大陸公共充電樁保有量排名前十的區(qū)域?yàn)閺V東、江蘇、上海、浙江、北京、湖北、山東、安徽、河南、福建，合計(jì)占比達(dá)71．45%，反映出目前中國(guó)大陸的公共充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)主要集中在經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)地區(qū)。一方面，經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)地區(qū)普遍存在對(duì)傳統(tǒng)燃油汽車的限牌限購(gòu)政策和對(duì)新能源汽車購(gòu)置的鼓勵(lì)政策，新能源汽車普及程度較高；另一方面，經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)地區(qū)普遍推廣綠色公交，新能源公共交通普及程度也較高。因此，較高的新能源汽車普及程度帶動(dòng)了更大的充電需求，與此同時(shí)，新能源出租車、物流車等新能源專用車的推廣對(duì)于充電樁利用率的提升提供了一定保證，從而提高充電樁運(yùn)營(yíng)企業(yè)的建樁積極性。在換電站區(qū)域分布方面，據(jù)充電聯(lián)盟數(shù)據(jù)顯示，截至2022年9月末，全國(guó)共有換電站1，762座，其中北京以281座居首，廣東、浙江、江蘇、上海、山東、四川、河北、湖北、吉林分列第2至10位，前十地區(qū)合計(jì)占比達(dá)73．38%，與公共充電樁區(qū)域分布相同，換電站主要分布在新能源汽車推廣程度較高的經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)地區(qū)。汽車充電模塊行業(yè)面臨的機(jī)遇（一）汽車充電模塊國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策支持隨著我國(guó)碳達(dá)峰和碳中和目標(biāo)的提出，新能源汽車的發(fā)展進(jìn)程將進(jìn)一步加速。近年來(lái)由于國(guó)家大力推進(jìn)新能源汽車產(chǎn)業(yè)，密集出臺(tái)了新能源汽車及充電基礎(chǔ)設(shè)備設(shè)施相關(guān)的產(chǎn)業(yè)政策和發(fā)展規(guī)劃。充電模塊作為充電樁的核心部件，其行業(yè)的發(fā)展也受到相關(guān)政策和規(guī)劃的促進(jìn)作用。2022年10月，交通運(yùn)輸部、國(guó)家鐵路局等部門(mén)發(fā)布了《關(guān)于加快建設(shè)國(guó)家綜合立體交通網(wǎng)主骨架的意見(jiàn)》，提出要推進(jìn)鐵路電氣化和機(jī)場(chǎng)運(yùn)行電動(dòng)化，加快高速公路快充網(wǎng)絡(luò)有效覆蓋。2022年5月，《關(guān)于推進(jìn)以縣城為重要載體的城鎮(zhèn)化建設(shè)的意見(jiàn)》明確提出了優(yōu)化公共充換電設(shè)施建設(shè)布局，加快建設(shè)充電樁的政策意見(jiàn)。2022年1月，發(fā)改委等10部門(mén)共同發(fā)布了《國(guó)家發(fā)展改革委等部門(mén)關(guān)于進(jìn)一步提升電動(dòng)汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)保障能力的實(shí)施意見(jiàn)》，明確提出完善居住社區(qū)充電設(shè)施建設(shè)推進(jìn)機(jī)制、逐步提高快充樁占比、加強(qiáng)縣城鄉(xiāng)鎮(zhèn)充電網(wǎng)絡(luò)布局等政策意見(jiàn)。2021年10月，《2030年前碳達(dá)峰行動(dòng)方案》明確提出有序推進(jìn)充電樁、配套電網(wǎng)、加注（氣）站、加氫站等基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，提升城市公共交通基礎(chǔ)設(shè)施水平的行動(dòng)方案。在國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策的持續(xù)支持下，新能源汽車及充電基礎(chǔ)設(shè)施相關(guān)的產(chǎn)業(yè)環(huán)境不斷改善，產(chǎn)業(yè)發(fā)展呈現(xiàn)巨大潛力，也對(duì)行業(yè)持續(xù)盈利能力和成長(zhǎng)性產(chǎn)生積極影響。（二）新能源汽車及充電基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域快速發(fā)展在國(guó)家政策大力扶持下，我國(guó)新能源汽車產(chǎn)業(yè)及充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)實(shí)現(xiàn)了快速發(fā)展。在新能源汽車市場(chǎng)方面，中國(guó)大陸新能源汽車年度銷量、保有量保持持續(xù)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，年度銷量從2016年的30．17萬(wàn)輛增加至2022年1-9月的435．83萬(wàn)輛，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)59．11%；保有量從2016年末的91萬(wàn)輛增加至2022年9月末的1，149萬(wàn)輛，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)55．43%。在充電基礎(chǔ)設(shè)施方面，中國(guó)大陸充電樁保有量從2017年末的44．57萬(wàn)臺(tái)增長(zhǎng)至2022年9月末的448．80萬(wàn)臺(tái)，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)62．61%。經(jīng)過(guò)多年發(fā)展，我國(guó)車樁比從2017年末的3．43:1下降至2022年9月末的2．56:1，但距離《電動(dòng)汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展指南（2015-2020年）》中車樁比達(dá)到1:1的目標(biāo)仍有一段距離。在國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策扶持、新能源汽車和充電設(shè)施保有量仍持續(xù)增長(zhǎng)的背景下，大功率直流充電設(shè)備增長(zhǎng)潛力巨大，充電模塊未來(lái)也將迎來(lái)更為廣闊的市場(chǎng)空間。（三）技術(shù)升級(jí)為汽車充電模塊行業(yè)注入新的發(fā)展動(dòng)力近年來(lái)，新技術(shù)新材料新工藝