2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識基礎試題庫和答案要點

2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識基礎試題庫和答案要點

單選題（共85題）1、中國證監(jiān)會對基金管理公司到香港設立機構的申請進行審查，自受理之日起()內作出批準或者不予批準的決定。A.30日B.60日C.90日D.180日【答案】B2、投資政策說明書的內容不包括（）。A.確定收益B.業(yè)績比較基準C.投資回報率目標D.投資決策流程【答案】A3、買斷式回購的具體期限由交易雙方確定，但最長不得超過（）天。A.30B.60C.90D.91【答案】D4、根據《公開募集證券投資基金運作管理辦法》規(guī)定的基金分類標準，()以上的基金資產投資于債券的，為債券基金。A.75%B.80%C.85%D.90%【答案】B5、下列不是基金業(yè)績評價應考慮的因素是（）。A.基金管理規(guī)模B.時間區(qū)間C.基金業(yè)業(yè)績賠償D.綜合考慮風險和收益【答案】C6、CAPM利用()來描述資產或資產組合的系統(tǒng)風險大小。A.αB.βC.γD.δ【答案】B7、股票價格與每股凈資產的比值被稱為（）。A.市凈率B.市盈率C.凈值收益率D.凈現(xiàn)值【答案】A8、某日，某基金持有三種股票的數量分別為10萬股，50萬股和100萬股，收盤價分別為30元、20元和10元，銀行存款為1000萬元，基金總份額為2000萬份。假設該基金再無其他資產負債項目，則當日該基金份額凈值為()元A.1.15B.0.65C.0.5D.1.65【答案】D9、關于債券凸性的特征，以下表述正確的是()A.當凸性為正的債券，收益率下降時，債券價格將以減速度上漲B.當凸性為正的債券，收益率下降時，久期估算的價格上漲幅度大于實際的上漲幅度C.凸性對投資者是有利的D.投資者應當選擇凸性更低的債券進行投資【答案】C10、有關現(xiàn)金流量表敘述不正確的有（）A.現(xiàn)金流量表的編制是權責發(fā)生制B.現(xiàn)金流量表的編制基礎是收付實現(xiàn)制C.現(xiàn)金流量表的作用包括反應企業(yè)的現(xiàn)金流量，評論企業(yè)未來生產現(xiàn)金凈流量的能力D.通過對現(xiàn)金投資與融資、非現(xiàn)金投資與融資的分析，全面了解企業(yè)財務狀況?！敬鸢浮緼11、下列不屬于不動產投資具有的特點的是（）。A.低流動性B.異質性C.可分性D.不可分性【答案】C12、債券的遠期交易從成交日到結算日的期限由雙方確定，但最長時間不得超過（）A.30天B.180天C.365天D.90天【答案】C13、境內機構投資者進行境外證券投資時，可以委托境外投資顧問為其提供證券買賣建議或投資組合管理等服務。境外投資顧問應當符合的條件不包括（）。A.所在國家或地區(qū)證券監(jiān)管機構已與中國證監(jiān)會簽訂雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄，并保持著有效的監(jiān)管合作關系B.在境外設立，經所在國家或地區(qū)監(jiān)管機構批準從事投資管理業(yè)務C.經營投資管理業(yè)務達3年以上，最近一個會計年度管理的證券資產不少于100億美元或等值貨幣D.有健全的治理結構和完善的內控制度【答案】C14、當股份公司解散破產清算時，對公司財產的分配順序，下列表述正確的是（）。A.債券持有人，普通股股東，優(yōu)先股股東B.債券持有人，優(yōu)先股股東，普通股股東C.優(yōu)先股股東，普通股股東，債券持有人D.優(yōu)先股股東，債券持有人，普通股股東【答案】B15、關于貨幣市場基金風險的指標，以下表述錯誤的是（）。A.投資組合平均剩余期限B.跟蹤誤差C.融資比例D.浮動利率債券投資情況【答案】B16、在所有其他因素不變的情況下，到期期限越長，債券價格的波動性越（）。A.大B.小C.不穩(wěn)定D.無關系【答案】A17、基金管理公司應制定估值及份額凈值計價錯誤的識別及應急方案。當估值或資產凈值計價錯誤實際發(fā)生時，基金管理人應立即糾正，及時采取合理措施防止損失進一步擴大。當錯誤達到或超過基金資產凈值的（）時，基金管理人應及時向中國證監(jiān)會報告。A.0.1％B.0.2％C.0.25％D.0.5％【答案】C18、若某人計劃在3年以后得到5000元，年利息率為8％，復利計息，則現(xiàn)在應存入銀行（）元。A.3959.16B.3969.16C.3979.16D.3989.16【答案】B19、關于采用自下而上策略的股票型基金。以下表述錯誤的是（）。A.股票投資比例主要取決于基金經理對宏觀經濟形勢的預測B.個股的選擇與權重受到基金契約，基金合規(guī)等方面的限制C.基金資產中股票的配置比例不低于非現(xiàn)全基金資產的80%D.基金經理著重于個股選擇【答案】A20、以下哪一主體可以作為基金的基金會計責任方（）。A.基金代銷機構B.基金托管人C.基金管理公司D.基金份額持有人【答案】C21、（）是一種沒有到期日的特殊債券。A.國債B.零息債券C.固定利率債券D.統(tǒng)一公債【答案】D22、國際慣例將利差用基點表示，1個基點等于（）。A.0.1%B.0.01%C.0.05%D.0.03%【答案】B23、對于證券投資基金管理人的資格標準，下列選項中，（）屬于國際證監(jiān)會組織認為應該考慮的因素。A.是否具備完善的內部控制程序和健全的內控機制B.是否具有特定的權利和職責C.基金管理人的誠信程度D.以上都正確【答案】D24、某權證的基本要素如下表所示：A.1份權證只可以在2008年6月20日當天行權賣出0.5份標的股票B.1份權證可以在2007年6月21日起至2008年6月20日之間任意一個交易日行權賣出0.5份標的股票C.1份權證可以在2007年6月21日起至2008年6月20日之間任意一個交易日行權賣出2份標的股票D.1份權證只可以在2008年6月20日當天行權賣出2份標的股票【答案】A25、目前在我國，基金買賣股票按照1‰的稅率征收（）。A.營業(yè)稅B.企業(yè)所得稅C.個人所得稅D.印花稅【答案】D26、國際證監(jiān)會組織認為，對基金的適當監(jiān)管對于實現(xiàn)保護投資者的目標至關重要，監(jiān)管機構為了確保投資者的合法權益應采取下述各種監(jiān)管措施中，不包括（）。A.向投資者充分披露信息B.保證客戶收益C.公平、準確地進行資產評估和定價D.證券投資基金的份額贖回【答案】B27、（）是20世紀90年代以來發(fā)展最為迅速的一類金融衍生工具。A.利率衍生工具B.信用衍生工具C.商品衍生工具D.股權類產品的衍生工具【答案】B28、衍生工具的()是未來買賣合約標的資產的價格。A.約定價格B.交割價格C.交易價格D.指數價格【答案】B29、關于上市公司股票估值有關方法的表述中,不正確的是（）。A.交易所上市不存在活躍市場的有價證券，采用估值技術確定公允價值B.交易所上市的有價證券以其估值日在證券交易所掛牌的市價估值C.有充足理由表明估值原則仍不能客觀反映相關投資品種公允價值的，基金管理公司應根據具體情況與托管人進行商定，按最能恰當反映公允價值的價格估值D.交易所上市的有價證券以其估值日在證券交易所掛牌的公允價值估值【答案】D30、衡量企業(yè)對于長期債務利息保障程度的是（）。A.利息倍數B.流動資產C.應收賬款D.總資產【答案】A31、如果證券市場為半強有效市場，則證券價格能夠充分反映以下信息中的（）A.I、III、VB.II、IIIC.I、IV、VD.II、III、IV、V【答案】D32、雙方約定以某一信用工具為參考，一方向另一方出售信用保護，若信用工具發(fā)生違約事件，則信用保護出售方必須向購買方支付賠償，這樣的互換合約被稱為（）A.股權互換B.信用違約互換C.利率互換D.貨幣互換【答案】B33、下列選項中，哪一項是另類投資的優(yōu)點（）。A.流動性強B.有助于實現(xiàn)投資組合多元化C.信息透明度高D.收益率高于傳統(tǒng)投資【答案】B34、（）是專門進行企業(yè)并購的基金，即投資者為了滿足已設立的企業(yè)達到重組或所有權轉變目的而存在的資金需求的投資。A.風險投資B.并購投資C.危機投資D.私募股權二級市場投資【答案】B35、私募股權二級市場投資戰(zhàn)略是具有（）特性的投資戰(zhàn)略。A.周期長、風險小、流動性強B.周期短、風險小、流動性強C.周期短、風險大、流動性強D.周期長、風險大、流動性差【答案】D36、假如你是一位普通股股東，你將可能參與的公司事務是()。A.按公司經營成果、再投資需求和管理者對支付股利的看法獲得股利分配B.參與公司日常經營管理，擁有公司大部分業(yè)務的決策權C.獲得承諾的現(xiàn)金流（本金和利息）D.每年獲得固定的股息【答案】A37、()同時考慮了基金經理主動管理能力和市場波動情況。A.特雷諾指數B.詹森指數C.夏普指數D.資本資產定價模型【答案】C38、關于機會成本和沖擊成本，下列說法正確的是（）。A.交易執(zhí)行速度快，機會成本小，沖擊成本大B.交易執(zhí)行速度快，機會成本大，沖擊成本大C.交易執(zhí)行速度快，機會成本大，沖擊成本小D.交易執(zhí)行速度快，機會成本小，沖擊成本小【答案】A39、房地產投資信托基金的特點不包括()。A.流動性強B.抵補通貨膨脹效應C.風險較低D.信息不對稱程度較高【答案】D40、減少回購交易信用風險的方法有()。A.對抵押品進行限定，且傾向于對流動性高、容易變現(xiàn)抵押物的要求B.降低抵押率的要求C.不接受短期國債為抵押品D.接受不容易變現(xiàn)抵押物的要求【答案】A41、下列條款不可以嵌入債券的是()。A.延期條款B.轉換條款C.回售條款D.贖回條款【答案】A42、QFII機制的意義不包括（）。A.促使中國封閉的資本市場向開放的市場轉變B.QFII機制促進國內證券市場投資主體多元化以及上市公司行為規(guī)范化C.QFII機制促進國內投資者的投資理念趨于理性化D.QFII降低了證券市場的系統(tǒng)風險【答案】D43、()影響投資者的風險態(tài)度以及對流動性的要求。A.投資期限的長短B.收益要求的高低C.風險容忍度的大小D.監(jiān)管制度的強弱【答案】A44、關于證券短期回購協(xié)議的功能，下列說法中，錯誤的是（）。A.中國人民銀行以此為工具進行公開市場操作，方便其收回基礎貨幣，形成合理的長期利率B.中國人民銀行以此為工具進行公開市場操作，方便其投放基礎貨幣，形成合理的短期利率C.為商業(yè)銀行的流動性和資產結構的管理提供了必要的工具D.各類非銀行金融機構可以通過證券回購協(xié)議實現(xiàn)套期保值、頭寸管理、資產管理、增值等目的【答案】A45、下列不屬于按債券發(fā)行主體進行分類的是（）。A.政府債券B.金融債券C.公司債券D.零息債券【答案】D46、（）是指貨幣隨看時間推移而發(fā)生的增值。A.貨幣的流通價值B.貨幣的使用價值C.貨幣的互換價值D.貨幣的時間價值【答案】D47、投資經理因預期市場利率下浮1%而對債券投資組合進行調整，最恰當的策略是調整（）A.杠桿率B.信用結構C.修正久期D.流動性【答案】C48、（）指的是因匯率變動而產生的基金價值的不確定性。A.購買力風險B.政策風險C.匯率風險D.市場風險【答案】C49、關于有效市場理論和被動投資，以下表述正確的是()A.在半強有效證券市場中，基本面分析方法仍是有效的B.在現(xiàn)實中，被動投資和主動投資是完全對立的，不存在介于二者之間的投資策略C.被動投資者認為除了靠一時的運氣之外，系統(tǒng)性的跑贏市場是不可能的D.在強有效證券市場中，主動投資仍能獲得超額收益【答案】C50、對于優(yōu)先股交易的登記過戶費，上海市場和深圳市場均按照普通股下調（）向（）收取。A.20%；賣方投資者B.10%；賣方投資者C.10%；買賣雙方投資者D.20%；買賣雙方投資者【答案】D51、某可轉換債券面額為1000元，規(guī)定其轉換價格為25元，則10000元債券可轉換為（）股普通股票。A.500B.400C.300D.250【答案】B52、下列關于期末可供分配利潤的說法正確的是（）。A.指期末可供基金進行利潤分配的金額B.為期末資產負債表中未分配利潤與未分配利潤中已實現(xiàn)部分的孰高孰C.如果期末未分配利潤的未實現(xiàn)部分為正數，則期末可供分配利潤的金額為期末未分配利潤（已實現(xiàn)部分扣減未實現(xiàn)部分）D.如果期末未分配利潤的未實現(xiàn)部分為負數，則期末可供分配利潤的金額為期末未分配利潤的已實現(xiàn)部分【答案】A53、以下關于股票票面價值的說法，錯誤的選項是()。A.股票發(fā)行價格高于面值成為溢價發(fā)行，其中超出面值的部分計入公司負債B.股票以面值發(fā)行成為平價發(fā)行C.若股票面值與每股凈資產背離，則股票面值與股票投資價值直接沒有必然的聯(lián)系D.股票的票面價值又稱面值，記在股票票面上標明的金額【答案】A54、下列不屬于銀行間債券市場的交易品種的選項是（）。A.債券B.期貨C.回購D.遠期交易【答案】B55、投資者投資一項目，該項目5年后，將一次性獲10000元收入，假定投資者希望的年利率為5%,那么按單利計算，投資現(xiàn)值為（）。A.8000元B.12500元C.7500元D.10000元【答案】A56、如果基金的平均市盈率、平均市凈率小于市場指數的市盈率和市凈率，可以認為該股票型基金屬于（）。A.潛力型基金B(yǎng).價值型基金C.成長型基金D.大盤股基金【答案】B57、下列關于資本市場線的說法錯誤的是（）。A.切點M是市場均衡點，它代表唯一最有效的風險資產組合B.市場組合指的是所有證券以各自的總市場價值為權數的加權平均組合C.直線的截距表示無風險利率，它可以視為等待的報酬率D.在M點的左側，投資者僅持有市場組合M，并且會借入資金以進一步投資于組合M【答案】D58、（）是政府支出和政府收入之間的差額。A.預算赤字B.通貨膨脹C.利率D.匯率【答案】A59、自2015年9月起，該企業(yè)經營狀況持續(xù)惡化，評級機構一再下調其評級，2016年10月，由于重大經營決策的錯誤，標準普爾公司將其評價降至BBB-，如果其他條件不變，此時該債券到期收益率最有可能（）。A.上升B.不變C.無法確定D.下降【答案】A60、關于信息比率中的跟蹤誤差的說法,不正確的是（）。A.反映了積極管理的風險B.是基金收益率與基準組合收益率之間的差異收益率的標準差C.信息比率越小的基金其表現(xiàn)要好于信息比率越高的基金D.信息比率越大，說明基金經理單位跟蹤誤差所獲得的超額收益越高【答案】C61、關于各類大宗商品投資，以下表述正確的是（）A.基礎原材料類大宗商品是制造業(yè)發(fā)展的基礎，與生產經營活動密切相關B.大豆、稻谷、小麥的期貨被稱為三大農產品期貨C.目前國際上可交易的貴金屬類大宗商品主要包括金、銀、鎢等D.相比國外商品期貨市場，國內商品期貨市場在石油、天然氣等領域占據著定價權的制高點【答案】A62、以下不屬于基金業(yè)績必須考慮的因素是（）A.綜合考慮風險和收益B.基金管理規(guī)模C.時間區(qū)間D.基金的價格【答案】D63、下列機構中不屬于政策性金融債券發(fā)行人的是（）。A.中國農業(yè)發(fā)展銀行B.中國工商銀行C.中國進出口銀行D.國家開發(fā)銀行【答案】B64、關于期權合約，以下表述錯誤的是（）。A.歐式期權買方在到期日前不能提前執(zhí)行期權B.美國的金融市場上交易著大量歐式期權C.同樣條件下，美式期權的期權費通常要比歐式期權的期權費低D.美式期權買方可以在到期日前提前執(zhí)行期權，但推遲將會作廢【答案】C65、下列不屬于投資組合管理流程基本步驟的有()。A.規(guī)劃B.執(zhí)行C.再平衡D.反饋【答案】C66、關于土地投資，以下表述正確的是（）A.土地投資價值受宏觀環(huán)境和法律法規(guī)因素影響很小B.土地投資只能通過買賣價差來獲取投資收益C.土地投資只能通過出租來獲取投資收益D.基于未被開發(fā)這一特征，土地本身的不確定性非常高【答案】D67、市場風險管理的主要措施，下列表述錯誤的是（）。A.密切關注宏觀經濟指標和趨勢，重大經濟政策動向，重大市場行動，評估宏觀因素變化可能給投資帶來的系統(tǒng)性風險，定期監(jiān)測投資組合的風險控制指標，提出應對策略B.加強對場內交易（包括價格、對手、品種、交易量、其他交易條件）的監(jiān)控，確保所有交易在公司的管理范圍之內C.關注投資組合的風險調整后收益，可以采用夏普（Sharp）比率、特雷諾（Treynor）比率和詹森（Jensen）比率等指標衡量D.加強對重大投資的監(jiān)測，對基金重倉股、單日個股交易量占該股票持倉顯著比例、個股交易量占該股流通值顯著比例等進行跟蹤分【答案】B68、下面哪一類投資者屬于QFII投資者（）A.被我國相關部門制度安排所允許的符合條件的境內機構投資者B.被我國相關部門制度安排所允許的符合條件的境內職業(yè)投資者C.被我國相關部門制度安排所允許的符合條件的境外機構投資者D.被我國相關部門制度安排所允許的符合條件的境外職業(yè)投資者【答案】C69、貨幣市場基金投資組合的平均剩余期限不得超過（）天，平均剩余存續(xù)期不得超過（）天A.100,240B.100,180C.120,180D.120,240【答案】D70、對公司的不同資本類型，以下說法錯誤的是（）A.債券無投票權B.優(yōu)先股和普通股同屬權益證券C.優(yōu)先股和債券都有現(xiàn)金流量權D.普通股有投票權，但無分紅權【答案】D71、合格投資者的投資本金鎖定期為（）個月，自合格投資者累計匯入投資本金達到等值2000萬美元之日起計算。A.1B.6C.3D.5【答案】C72、下列選項中，屬于債券按發(fā)行主體分類的是（）。A.固定利率債券、浮動利率債券、累進利率債券和免稅債券等B.息票債券和貼現(xiàn)債券C.人民幣債券和外幣債券D.政府債券、金融債券、公司債券等【答案】D73、債券是作為證明（）關系的憑證。A.債權債務B.產權C.所有權D.委托代理【答案】A74、下列關于投資者需求關鍵因素的說法錯誤的是（）。A.通常情況下，投資期限越長，則投資者對流動性的要求越高B.風險承擔意愿則取決于投資者的風險厭惡程度C.風險承受能力取決于投資者的境況，包括其資產負債狀況、現(xiàn)金流入情況和投資期限D.投資者的風險容忍度取決于其風險承受能力和意愿【答案】A75、投資者張三通過ABC證券公司購買股票，成交額為5000元，其中經手費為5元，印花稅6元，經管費為0.5元，證管費為0.3元。該投資者應交的費用為（）元。A