基金從業(yè)資格證之私募股權投資基金基礎知識模擬考試提升B卷附答案

基金從業(yè)資格證之私募股權投資基金基礎知識模擬考試提升B卷附答案

單選題（共50題）1、(2017年)假設某股權投資基金已投資三個股權項目A、B、C，A項目當前項目價值為2億元，B項目當前項目價值為3億元，C項目當前項目價值為1．5億元。除此之外，基金資產(chǎn)還包括5000萬元的銀行存款，已產(chǎn)生的應付未付管理費用、托管費用等負債總金額2000萬元。則當前的基金資產(chǎn)凈值為（）。A.4.8億元B.6.3億元C.7億元D.6.8億元【答案】D2、私募基金管理人在（）年之內（）次被采取加入黑名單、公開譴責等紀律處分的，由中國基金業(yè)協(xié)會移交中國證監(jiān)會處理。A.1；2B.1；3C.2；2D.2；3【答案】C3、2017年1月1日某股權投資基金管理人再對某項目公司進行盡職調查過程中，了解到該項目公司2016年的企業(yè)自由現(xiàn)金流為500萬元，公司的目標資本結構為負債和權益比為0.25:1,現(xiàn)有負債的市場價值為1120萬元，股權要求收益率為16%,稅前債務成本為8%,所得稅稅率為25%,經(jīng)測算D公公司未來兩年的自有現(xiàn)金流增長率分別為10%和5%，且以后長期自由現(xiàn)金流增長率穩(wěn)定在5%。根據(jù)前述財務數(shù)據(jù)，計算可得項目公司的股權價值（）A.4,436萬元B.6,111萬元C.5,556萬元D.4,991萬元【答案】D4、股權投資基金管理人從事投資業(yè)務活動時，不得（）。A.在基金合同中明確約定私募基金不進行托管，且在基金合同中明確保障私募基金財產(chǎn)安全的制度措施和糾紛解決機制B.向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會填報并更新所管理私募基金的杠桿運用情況C.在管理可能導致利益輸送或者利益沖突的不同私募基金時，未建立防范利益輸送和利益沖突的機制D.按照基金合同約定，如實向投資者披露基金投資的重大信息【答案】C5、(2017年)對于業(yè)務穩(wěn)定成熟企業(yè)的投資后管理，股權投資基金重點監(jiān)控的目標是（）。A.融資金額規(guī)模B.凈利潤水平C.銀行授信額度D.銷售額增長率【答案】B6、簽署投資備忘錄屬于股權投資基金運作的（）階段。A.管理B.設立C.募集D.投資【答案】D7、股權投資基金管理人違反《私募投資基金信息披露管理辦法》的，中國基金業(yè)協(xié)會可對其采取的紀律處分不包括（）。A.公開譴責B.要求參加強制培訓C.取消會員資格D.暫停辦理相關業(yè)務【答案】B8、股權投資基金管理人在（）被采取談話提醒、書面警示、要求限期改正等紀律處分的，基金業(yè)協(xié)會可對其采取加入黑名單、公開譴責等紀律處分。A.1年之內1次B.1年之內2次C.2年之內2次D.2年之內3次【答案】B9、（2016年真題）關于投資后管理的作用，表述錯誤的是（）。A.減少或消除潛在的投資風險B.防止被投資企業(yè)實際控制人做出損害投資方股權和利益的行為，有利于及時了解被投資企業(yè)經(jīng)營運作情況C.幫助被投資企業(yè)提升價值，以實現(xiàn)被投資企業(yè)最大程度的增值D.消除被投資企業(yè)成長的高度不確定性【答案】D10、以下私募股權基金募集程序流程（部分）按照時間順序排列正確的是（）。A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅲ、Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅰ、Ⅳ【答案】A11、中國證監(jiān)會設股權投資基金監(jiān)管部，其職能包括（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D12、（2018年真題）投資者購買信托（契約）型股權投資基金后，以下做法合格的是（）A.將所購買的基金權益拆分平價銷售給不特定的人群B.以所購買的基金份額再募集一只基金C.將所購買的基金權益拆分加價分銷給不特定人群D.將所購買的基金份額按照基金合同的約定轉讓給第三方【答案】D13、新三板掛牌股票的轉讓方式主要包括（）和（）。A.做市轉讓；債務轉讓B.做市轉讓；協(xié)議轉讓C.代理轉讓；委托轉讓D.委托轉讓；債務轉讓【答案】B14、小王和小李是股權投資基金行業(yè)的從業(yè)人員，下述二人對中國證券投資基金業(yè)協(xié)會職責的說法錯誤的是（）。A.小李說，“中國證券投資基金業(yè)協(xié)會應組織基金行業(yè)進行交流，開展行業(yè)宣傳”B.小李說，“中國證券投資基金業(yè)協(xié)會應定期對我們基金從業(yè)人員進行業(yè)務培訓”C.小王說，“中國證券投資基金業(yè)協(xié)會應當對所有的基金都進行登記、備案”D.小王說，“中國證券投資基金業(yè)協(xié)會應組織我們基金從業(yè)人員的從業(yè)考試”【答案】C15、以下不屬于股權回購的基本運作程序的是（）。A.發(fā)起B(yǎng).協(xié)商C.執(zhí)行D.銷售【答案】D16、關于股權投資母基金的風險、收益與成本，以下描述錯誤的是（）A.股權投資母基金通過分散投資降低了風險B.母基金的收益率通常比其主要投資類型（創(chuàng)業(yè)投資基金和并購基金）的平均收益率高C.考慮到母基金的風險低于單只股權投資基金，因此，母基金的經(jīng)風險調整后收益更低D.投資者通過母基金間接投資股權投資基金需額外承擔成本【答案】C17、下列關于基金業(yè)協(xié)會組成的說法，錯誤的是（）。A.基金業(yè)協(xié)會設專職會長1名，專職副會長若干名B.基金業(yè)協(xié)會設兼職副會長2名，監(jiān)事長1名，副監(jiān)事長3名C.基金業(yè)協(xié)會設秘書長1名，副秘書長若干名D.會長、副會長組成會長會議，會長、專職副會長、秘書長、副秘書長組成會長辦公會【答案】B18、律師事務所在為基金運作服務時應遵循的原則是（）。A.公平、公正、公開原則B.誠實守信、勤勉盡責及審慎原則C.謹小慎微、嚴格處理原則D.獨立、客觀、公正的原則【答案】B19、某股權投資基金于2011年1月1日成立，募集規(guī)模15億元，截止2016年12月31日的凈資產(chǎn)凈值為10億元,各年度投資者繳款和分配金額情況如下表所示：2011年投資者繳款5億元投資者分配0億元，2012年投資者繳款5億元投資者分配0億元,2013年投資者繳款3億元投資者分配0億元，2014年投資者繳款1億元投資者分配8億元，2015年投資者繳款0.5億元投資者分配5億元，2016年投資者繳款0.5億元投資者分配7億元，則基金已分配收益倍數(shù)為（）。A.0.75B.1.33C.2D.1.25【答案】B20、采用（）募集，基金管理人只可以募集其自己發(fā)起設立的基金，不可以銷售其他基金管理人的產(chǎn)品，即不允許基金管理人的代銷行為。A.委托募集方式B.間接募集方式C.自行募集方式D.委派募集方式【答案】C21、在股權投資基金銷售推介時，基金信息披露的內容有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A22、我國股權投資基金的監(jiān)管經(jīng)歷了從國家發(fā)展改革委監(jiān)管到（）的演進過程。A.從中國銀監(jiān)會監(jiān)管到國家發(fā)展改革委監(jiān)管B.從國家發(fā)展改革委監(jiān)管到中國銀監(jiān)會監(jiān)管C.從中國證監(jiān)會監(jiān)管到國家發(fā)展改革委監(jiān)管D.從國家發(fā)展改革委監(jiān)管到中國證監(jiān)會監(jiān)管【答案】D23、股權回購完畢后，企業(yè)股東發(fā)生變化，應當及時根據(jù)《公司登記管理條例》的相關規(guī)定在（）辦理變更登記。A.證券交易所B.證監(jiān)會C.工商行政管理部門D.基金業(yè)協(xié)會【答案】C24、股權投資基金的個人合格投資者必須具備相應風險識別能力和風險承擔能力，且（）。A.金融資產(chǎn)不低于300萬或者最近三年個人年均收入不低于50萬元B.金融資產(chǎn)不｛氐于500萬元或者最近三年個人年均收入不低于50萬元C.金融資產(chǎn)不低于500萬元或者最近三年個人年均收入不低于100萬元D.金融資產(chǎn)不低于300萬或者最近三年個人年均收入不低于100萬元【答案】A25、而言，中國企業(yè)進行境外投資必須獲得特定審批機關的批準，這里的審批機關要是指（）。A.發(fā)展改革部門和外匯局B.發(fā)展改革部門和商務部門C.外匯局和商務部門D.工商部門和商務部門【答案】B26、我國法規(guī)規(guī)定公司型基金為有限公司的投資者人數(shù)不超過（）人。A.50B.200C.10D.20【答案】A27、關于政府引導基金對創(chuàng)業(yè)投資基金的支持方式，下列選項不屬于常見方式的是（）。A.直接股權投資B.參股C.融資擔保D.跟進投資【答案】A28、根據(jù)交易所的不同分類,下列（）不屬于基金的資金清算。A.交易所交易資金清算B.電信網(wǎng)絡交易資金清算C.全國銀行間市場經(jīng)濟清算D.場外資金清算【答案】B29、關于為股權投資基金管理人提供服務的基金服務機構，下列說法中錯誤的是（）。A.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會為基金服務機構辦理登記不構成對基金服務機構服務能力、持續(xù)合規(guī)情況的認可，不作為對基金財產(chǎn)和投資者財產(chǎn)安全的保證B.股權投資基金管理人應當委托在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會完成登記并已成為其會員的基金服務機構提供基金服務業(yè)務C.基金服務機構在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會完成登記之后連續(xù)6個月沒有開展基金服務業(yè)務的，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會將注銷其登記D.股權投資基金管理人委托服務機構提供基金服務的，股權投資基金管理人依法應當承擔的責任因委托而免除【答案】D30、（）可以保證管理人經(jīng)營運作嚴格遵守國家有關法律法規(guī)合行業(yè)監(jiān)管規(guī)則，自覺形成守法經(jīng)營、規(guī)范運作的經(jīng)營思想合經(jīng)營理念。A.管理人法制教育B.管理人風險控制C.管理人內部控制D.管理人外部控制【答案】C31、股權投資基金在運作過程中會進行項目收集、項目初審、盡職調查、投資決策與協(xié)議簽署等活動，上述活動屬于（）階段。A.投資B.項目退出C.募集與設立D.投資后管理【答案】A32、下述選項中，不符合股權投資基金的合格投資者認定標準的是()。A.持有價值500萬元房產(chǎn)的無收入的大學在校學生B.社會保障基金C.持有市值350萬元股票的某工廠流水線員工D.凈資產(chǎn)1800萬元的單位投資者【答案】A33、下列關于有限責任公司型股權投資基金設立的表述中，錯誤的是（）。A.應按規(guī)定申請設立，并領取營業(yè)執(zhí)照B.公司章程需由所有股東簽字并確認C.出資最低限額應不低于100萬元D.股東人數(shù)應當在200以下【答案】D34、契約型、股份公司型基金投資者累計不得超過（）人。A.50B.100C.200D.150【答案】C35、關于股權投資基金的投資對象私人股權，不包括（）A.上市企業(yè)公開發(fā)行和交易的普通股B.未上市企業(yè)股權C.上市企業(yè)非公開發(fā)行和交易的依法可轉換為普通股的可轉換債券D.上市企業(yè)非公開發(fā)行和交易的依法可轉換為普通股的優(yōu)先股【答案】A36、關于股權投資基金的募集，以下不屬于募集階段主要資料的是（）。A.（反向）盡職調查資料B.私募備忘錄C.基金條款書D.投資框架協(xié)議【答案】D37、下列屬于行政監(jiān)管的主要法律法規(guī)依據(jù)的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ【答案】A38、外部股權轉讓的程序步驟包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D39、關于投資項目清算退出的表述,以下表述錯誤的是（）。A.清算退出一般能夠收回大部分或者全部投資B.清算退出包括解散清算和破產(chǎn)清算兩種方式C.清算退出時指通過被投資企業(yè)清算實現(xiàn)退出的行為D.一般來說,清算退出是投資項目失敗后的一種退出方式【答案】A40、（）是以股權投資基金為主要投資對象的基金。A.股權投資母基金B(yǎng).股權投資基金C.衍生證券投資基金D.衍生產(chǎn)品【答案】A41、股權投資基金投資者有權獲得的基金相關信息包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B42、（2017年真題）下列不屬于投資機構對處于早期階段被投資企業(yè)的投資后管理側重點的是（）。A.資源導入B.規(guī)范管理C.業(yè)務開拓D.后續(xù)再融資【答案】A43、（2019年真題）股權投資基金投后管理的作用包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B44、對股權投資基金估值時，項目組合中某互聯(lián)網(wǎng)公司收入波動較大，尚未產(chǎn)生盈利，公司剛完成B輪融資，最適合對該公司估值的方法是（）。A.乘數(shù)法B.有效市場價格法C.收入法D.近期交易價格法【答案】D45、股權投資基金組織形式中，具有獨立法人實體地位的是()A.有限責任公司型基金和股份有限公司型基金B(yǎng).有限合伙型基金和信托(契約)型基金C.信托(契約)型基金和股份有限公司型基金D.有限責任公司型基金和有限合伙型基金【答案】A46、（2019年真題）關于公司型股權投資基金的清算順序的表述，錯誤的是（）。A.清償公司債務之后，才能向股東進行分配B.支付職工工資在清償公司債務之前C.最先支付清算費用D.按照股東的認繳出資比例分配最后剩余收益【答案】D47、下列選項中，不屬于合伙型基