貨幣和貨幣制

貨幣和貨幣制第一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一課程地位:經(jīng)濟(jì)學(xué)管理學(xué)科類核心課程，金融學(xué)專業(yè)主干課程（既是核心課，同時又是專業(yè)核心主干課程）課程內(nèi)容:貨幣與貨幣流通、信用、金融體系、金融制度、金融發(fā)展等方面的基本理論與基本原理第二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一學(xué)習(xí)的必要性（一）現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心是金融（二）財政和金融是政府調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)的兩大杠桿（三）貨幣銀行學(xué)是金融專業(yè)的核心課程（四）對于日常生活有利第三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一個人經(jīng)濟(jì)活動企業(yè)經(jīng)濟(jì)活動國家經(jīng)濟(jì)活動國際經(jīng)濟(jì)交往貨幣金融活動是現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)的中樞第四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣與貨幣流通

貨幣起源

貨幣本質(zhì)

貨幣職能

貨幣供求貨幣均衡第五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一信用

信用的本質(zhì)

利息及其原理

信用與貨幣的聯(lián)系與區(qū)別

信用的形式

信用發(fā)展與經(jīng)

濟(jì)發(fā)展的關(guān)系

第六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一金融機(jī)構(gòu)

金融機(jī)構(gòu)分類

金融機(jī)構(gòu)職能金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營金融機(jī)構(gòu)管理中央銀行與商業(yè)銀行第七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一金融市場

金融市場主體

金融市場要素金融市場功能金融工具及其交易資產(chǎn)選擇原理第八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一金融制度

貨幣制度

信用制度

國際金融制度

金融監(jiān)督制度

第九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一金融發(fā)展

金融發(fā)展變遷規(guī)律及與經(jīng)濟(jì)發(fā)展變遷之間的關(guān)系

第十頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一學(xué)習(xí)方法(4點建議):課堂學(xué)習(xí)與課下學(xué)習(xí)相結(jié)合；理論問題與現(xiàn)實問題相結(jié)合；獨(dú)立思考與教師指導(dǎo)相結(jié)合；本課程與相關(guān)課程學(xué)習(xí)相結(jié)合；思考：你覺得該課程與其他專業(yè)課程的相關(guān)度如何？你打算如何學(xué)習(xí)這門課程？第十一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一第一章貨幣與貨幣制度第二章信用第三章商業(yè)銀行第四章中央銀行第五章其他金融機(jī)構(gòu)第六章金融市場第七章國際金融第八章貨幣供求均衡第九章通貨膨脹與通貨緊縮第十章貨幣政策第十二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一第一章貨幣與貨幣制度第十三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一第一節(jié)貨幣的起源和形態(tài)變遷第二節(jié)貨幣的職能第三節(jié)貨幣制度第十四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣的起源1、圣人發(fā)現(xiàn)說斯密：有思慮的人發(fā)現(xiàn)貨幣；管子：先王制幣2、國家規(guī)定說凱恩斯：管理貨幣；克拉普：法制創(chuàng)造物4、保存財富說

斯塔福德（Stafford）：保藏貨幣就是保存財富第十五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣的起源4、馬克思貨幣起源說思路：分工產(chǎn)生交換—交換蘊(yùn)含私人勞動與社會勞動的矛盾—價值形式出現(xiàn)—矛盾解決馬克思的分析分為四個階段：簡單價值形式—擴(kuò)大價值形式—一般價值形式—貨幣價值形式第十六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一日常生活中的貨幣

在日常生活中，貨幣的一個替代詞是“錢”。人們經(jīng)常用到或者聽到這樣的說法:“這個你要多少錢（Money）？”“你一年賺多少錢（Money）？”“他們家很有錢（Money）？”顯然，上述說法中“Money”的意思并不相同。第一種說法是指價格（Price）第二種說法是指收入（Income）第三種說法是指財富（Wealth）第十七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一經(jīng)濟(jì)學(xué)中的貨幣

（一）通貨與貨幣（二）收入與貨幣（三）財富與貨幣第十八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一（一）通貨與貨幣通貨（Currency）即鈔票和硬幣。生活中談到的貨幣大多就是指通貨。僅僅把貨幣定義為通貨，對于經(jīng)濟(jì)學(xué)來說是過于狹窄。經(jīng)濟(jì)學(xué)中的貨幣:支票在交易時也是普遍被接受的方式，支票賬戶的存款在經(jīng)濟(jì)學(xué)中就被看成是貨幣；又比如，儲蓄存款、信用卡等，也能有效地發(fā)揮著貨幣的基本功能。第十九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一（二）收入與貨幣生活中人們常把貨幣理解成經(jīng)濟(jì)學(xué)家所說的收入。實際上，在經(jīng)濟(jì)學(xué)中的貨幣一詞是存量意義的概念，即某一時點上的一個確切的金額。而收入代表的是某一時間單位里收益的流量；假如現(xiàn)在你口袋里有1萬元的話，那么，這筆錢的多少對你來說就是完整有數(shù)、并且可以確定的概念。這里是指貨幣；但是，假如說你的收入是1萬元的話，如果不知道這是你1年、1個月，還是1周的所得，就無法判斷你的收入究竟是多還是少。第二十頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一（三）財富與貨幣在日常生活中，人們把財富和貨幣當(dāng)作同義語。比如，我們在衡量一個人的財富時，首先想到的是他的銀行存款有多少，緊接著就是諸如他所擁有的股票、債券以及不動產(chǎn)的價值等。在這里，貨幣與財富完全屬于同一種意思。但是，把貨幣定義為財富，范圍又未免過于寬泛。經(jīng)濟(jì)學(xué)家們把用于交易的各種形式的貨幣，同作為價值儲藏的各項財產(chǎn)總和的財富進(jìn)行了區(qū)分。在兩者的關(guān)系上，財富不僅包括貨幣，而且包括諸如股票、債券、地產(chǎn)，以及能夠代表所有權(quán)的各種金融資產(chǎn)。第二十一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一第一節(jié)貨幣的起源和形態(tài)變遷一、貨幣的產(chǎn)生貨幣是商品交換的產(chǎn)物貨幣是商品價值形式發(fā)展的結(jié)果第二十二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一商品的價值表現(xiàn)形式成為價值形式。價值形式經(jīng)歷了由低級到高級的發(fā)展過程，由簡單的偶然價值形式，經(jīng)過了擴(kuò)大的價值形式、一般價值形式，最后達(dá)到貨幣價值形式。第二十三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一☆簡單的（或偶然的）價值形式1只綿羊=兩把斧子這一等式的含義是，羊的主人為了使自己的私人勞動得到承認(rèn)，他就必須尋找一種商品來衡量自己的勞動，最終找到生產(chǎn)兩把斧頭的勞動量與生產(chǎn)一只羊的勞動量大致相當(dāng)，因而就通過兩把斧頭來表示自己的價值含量。從而矛盾得以解決。第二十四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一

☆擴(kuò)大的（或總和的）價值形式2把斧子1只綿羊=80斤糧食

60尺布隨著剩余產(chǎn)品的增加，羊的擁有者發(fā)現(xiàn)，自己的產(chǎn)品不僅可以得到斧頭擁有者的認(rèn)可，而且得到了許多其他勞動者的認(rèn)可。這樣，羊的擁有者只要與右端的任何一個人交換，其私人勞動轉(zhuǎn)化為社會勞動矛盾的過程就在更大的范圍內(nèi)得到解決了第二十五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一☆一般價值形式

2把斧子

80斤糧食

60尺布

1克黃金=1只綿羊為了解決擴(kuò)大價值形式交換對應(yīng)關(guān)系過于繁瑣，等價物不固定的矛盾，商品所有者將擴(kuò)大價值形式調(diào)整為一般價值形式。這種調(diào)整并沒有影響等價交換，反而使交換更為順利。第二十六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一=1克黃金兩把斧子1只綿羊80斤糧食60尺布☆貨幣價值形式在一般價值形式的基礎(chǔ)上，等價物固定為貴金屬以后，貨幣就正式登上交換的歷史舞臺，從而商品生產(chǎn)條件下私人勞動與社會勞動的矛盾得以解決。第二十七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一一般等價物（1）能夠表現(xiàn)一切商品的價值。（2）具有與一切商品直接交換的能力。第二十八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一什么是貨幣？小結(jié)：首先，貨幣是一個歷史的經(jīng)濟(jì)范疇。是隨著商品和商品交換的產(chǎn)生與發(fā)展而產(chǎn)生的。其次，貨幣是市場經(jīng)濟(jì)自然發(fā)展的產(chǎn)物，而不是圣人發(fā)明、人們協(xié)商或法律規(guī)定的結(jié)果。再次，貨幣是交換發(fā)展的產(chǎn)物，是社會勞動和私人勞動矛盾發(fā)展的結(jié)果。最后，貨幣的產(chǎn)生，解決了原有的矛盾，但新的矛盾也隨之產(chǎn)生。由此可以看出，馬克思分析貨幣起源的層次是很深刻的，涉及商品經(jīng)濟(jì)的基本矛盾。這種由表及里分析的方法我們應(yīng)該充分領(lǐng)會。第二十九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一

貨幣

貨幣是固定地充當(dāng)一般等價物的特殊商品，它體現(xiàn)一定的生產(chǎn)關(guān)系。什么是貨幣？第三十頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一準(zhǔn)確的理解貨幣第一：貨幣是商品，具有商品的共性第二：貨幣不是一般商品而是特殊商品1.貨幣能夠表現(xiàn)一切商品的價值。2.貨幣具有與一切商品直接交換的能力。？為什么一般等價物固定在黃金上？第三十一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣形態(tài)存款貨幣和電子貨幣

不兌現(xiàn)的信用貨幣可兌現(xiàn)的信用貨幣金屬貨幣實物貨幣二、貨幣的形態(tài)貨幣形態(tài)存款貨幣和電子貨幣

不兌現(xiàn)的信用貨幣可兌現(xiàn)的信用貨幣金屬貨幣實物貨幣貨幣形態(tài)存款貨幣和電子貨幣

不兌現(xiàn)的信用貨幣可兌現(xiàn)的信用貨幣金屬貨幣實物貨幣第三十二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一王莽幣貝幣春秋貨幣戰(zhàn)國貨幣開元通寶咸豐元寶大清銅幣民國曹魏五銖錢附：歷史上的貨幣第三十三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一現(xiàn)代硬幣附：現(xiàn)代貨幣1第三十四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一附：現(xiàn)代貨幣2第三十五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一附：現(xiàn)代貨幣3第三十六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一附：信用卡第三十七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一一、幣材涵義：幣材是指充當(dāng)貨幣的材料或物品。特點：價值較高；易于分割；易于保存；易于攜帶。貨幣材料的演變：貨幣材料的演變是以實物開始，發(fā)展到金屬貨幣，再發(fā)展到貨幣商品的代表——紙幣和信用貨幣形式。第三十八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一歷史上的幣材歷史上的幣材：貝、龜（甲骨，西周）、鉛（五代、楚）珠玉、金（商、西漢）、白金（銀錫合金，西漢）、白鹿皮（西漢）、銀（明清）、銅（西周后）、鐵（南唐、宋）、谷帛（曹魏）、鹽（唐四川）、絲麻（唐關(guān)中）、綾羅絹（唐）幣材的選擇條件：價值高、易分割、易保存、易攜帶、技術(shù)條件、資源條件、交易規(guī)模、外來影響.第三十九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一一些國家特殊的幣材第四十頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一二、實物貨幣涵義：實物貨幣是指以自然界存在的某種物品或人們生產(chǎn)出來的某種產(chǎn)品來充當(dāng)貨幣。歷史上最初的實物貨幣形式各國、各地各不相同，但都是從一般物品中選擇的。實物貨幣的局限性三、金屬貨幣涵義：金屬貨幣是指以金屬如銅、銀、金等作為材料的貨幣。一般來說，用貴金屬作幣材是在銅以后，逐漸過度到銀，最后過度到金。由賤金屬貨幣到貴金屬貨幣，由秤量貨幣到鑄幣，由私人貨幣到國家貨幣以黃金作為貨幣是金屬貨幣發(fā)展史上的鼎盛時期。第四十一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一四、紙制貨幣可兌換信用貨幣與不可兌換信用貨幣紙制貨幣有兩種：一種是銀行通過信用渠道發(fā)行的，理論上稱為銀行券；一種是國家憑借權(quán)利發(fā)行的，理論上稱為紙幣。銀行券和紙幣都是紙制的貨幣符號，它們本身都沒有價值現(xiàn)實中各國政府發(fā)行的紙幣與中央銀行發(fā)行的銀行券是相同的和可并行流通的，都屬于信用貨幣。第四十二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一可兌換信用貨幣1．什么叫可兌換的信用貨幣？可兌換的信用貨幣是指在市場上代替金銀貨幣流通并可隨時兌換金屬貨幣的貨幣形態(tài)。2．為什么會產(chǎn)生可兌換的信用貨幣？（1）生產(chǎn)和流通擴(kuò)大了，而金屬尤其是貴金屬產(chǎn)量有限。（2）遠(yuǎn)距離的大宗交易攜帶金屬貨幣不方便。（3）金屬貨幣磨損后仍能充當(dāng)一般等價物，并不影響流通，這表明可以用象征的貨幣符號來執(zhí)行流通手段職能。3．可兌換信用貨幣的特征是什么？特征：與商品實體形態(tài)完全分離；可與金屬貨幣自由兌換；可以與金屬貨幣同時流通。第四十三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一不可兌換信用貨幣1．什么是不兌現(xiàn)信用貨幣？典型的不兌現(xiàn)信用貨幣是政府紙幣或者說是原始意義上的紙幣,它是指與銀行券同時流通的,以國家政權(quán)為后盾的、由國家發(fā)行的強(qiáng)制流通的紙質(zhì)貨幣。如美國曾經(jīng)發(fā)行的綠背鈔。2．不兌現(xiàn)信用貨幣的特征與銀行券相比，不兌現(xiàn)信用貨幣與貴金屬沒有比價關(guān)系，也不能自由兌換金銀，也不代表任何貨幣商品，即它以國家信用為基礎(chǔ)，表現(xiàn)出強(qiáng)制流通的不可兌現(xiàn)的特征。第四十四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一五、存款貨幣（一）存款貨幣是一種可簽發(fā)支票的存款。（二）存款貨幣和現(xiàn)鈔合稱為“貨幣”，它們屬于M1的范疇。（三）銀行定期存款和儲蓄存款也是貨幣，只不過不能直接轉(zhuǎn)帳結(jié)算，它們稱為準(zhǔn)貨幣，屬于M2的范疇。六、電子貨幣涵義：電子貨幣是指利用電子計算機(jī)儲蓄和處理的電子存款和信用支付工具。電子貨幣的出現(xiàn)，是現(xiàn)代商品經(jīng)濟(jì)高度發(fā)達(dá)和銀行轉(zhuǎn)帳清算技術(shù)不斷進(jìn)步的產(chǎn)物，在實際經(jīng)濟(jì)活動中，運(yùn)用起來較傳統(tǒng)貨幣更為快捷、便利和準(zhǔn)確。第四十五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一現(xiàn)代貨幣概念的延伸貨幣層次以貨幣流動性liquidity（執(zhí)行流通手段的便利程度。引申為一種資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實購買力的可能性）為劃分依據(jù)，流動性最大的為M0，按流動性遞減程度依次為M1，M2，M3等等，其中后一層次包含前一層次。以我國為例：M0

流通中現(xiàn)金M1=M0＋活期存款M2=M1＋準(zhǔn)貨幣(定期存款，儲蓄存款，其他存款)第四十六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一現(xiàn)代貨幣概念的延伸美國的貨幣層次：M1=通貨＋旅行支票＋活期存款＋其他支票存款M2=M1

＋小額定期存款＋儲蓄存款等M3=M2

＋大額定期存款＋定期歐洲美元＋定期回購協(xié)議等日本的貨幣層次M1=現(xiàn)金＋活期存款M2=M1＋法人企業(yè)定期存款M3=M2＋郵政儲蓄＋信托存款等第四十七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一現(xiàn)代貨幣概念的延伸從這一角度，貨幣又區(qū)分為廣義貨幣與狹義貨幣。狹義貨幣：主要指可以直接承擔(dān)交換媒介的那部分流動性最強(qiáng)貨幣。廣義貨幣：除了狹義貨幣以外，還包括通流動性稍次的定期存款。最廣義貨幣：進(jìn)一步包括通過一定程序可以變?yōu)楝F(xiàn)金的非存款性金融資產(chǎn)第四十八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一M系的含義M0即現(xiàn)金主要是居民持有，一般用于當(dāng)期消費(fèi)；M1-M0即活期存款主要是企業(yè)持有，一般用于當(dāng)期投資；M1表示社會的當(dāng)期購買力;M2-M1即準(zhǔn)貨幣代表遠(yuǎn)期消費(fèi)。

M2是一個十分重要的指標(biāo)，可以說通貨膨脹也好，通貨緊縮也罷，甚至于股票證券市場的冷暖都直接與此相關(guān)。在經(jīng)濟(jì)繁榮時期，消費(fèi)信心十足，于是無論消費(fèi)信貸還是工商業(yè)生產(chǎn)信貸都十分頻繁，這時貨幣總量M2就向理論最大值方向移動，而央行為了促進(jìn)經(jīng)濟(jì)繁榮，也會采取降低存款準(zhǔn)備金，也就是放松信貸，增加貨幣投放量的政策。第四十九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一

一、價值尺度當(dāng)貨幣用來表現(xiàn)商品價值并衡量商品價值量大小時，執(zhí)行價值尺度的職能。貨幣執(zhí)行價值尺度職能的特點:是觀念形態(tài)的貨幣。第二節(jié)貨幣的職能第五十頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣的職能

價格標(biāo)準(zhǔn)☆對于金屬貨幣，價格標(biāo)準(zhǔn)是指貨幣單位所包含的貨幣金屬重量；☆對于沒有內(nèi)在價值的紙幣，價格標(biāo)準(zhǔn)是指貨幣單位所代表的價值量?！钤趯嵺`中，價格標(biāo)準(zhǔn)是有歷史繼承性的。即金屬貨幣流通時期的價格標(biāo)準(zhǔn)對紙幣的價格標(biāo)準(zhǔn)有著重要影響。第五十一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一價格:890元價格是商品價值的貨幣表現(xiàn)。貨幣的職能第五十二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一二、流通手段在商品交換中，當(dāng)貨幣作為交換媒介，實現(xiàn)商品的價值時執(zhí)行流通手段的職能。貨幣的職能第五十三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣執(zhí)行流通手段職能的特點:☆必須是現(xiàn)實的貨幣?？梢允怯行蔚呢泿?，也可以是無形的貨幣?！畈灰欢ㄊ鞘銉r值的貨幣。歷史上足值、不足值、甚至于無價值的貨幣都可以執(zhí)行流通手段的職能。貨幣的職能第五十四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一局限性由于改變了物物直接交換的運(yùn)動方式，使買賣分離開來，隱藏著發(fā)生經(jīng)濟(jì)危機(jī)的可能性。因為，貨幣作為商品交換的媒介，把買和賣分離開來，使買和賣成為兩種獨(dú)立的行為。有的生產(chǎn)者出賣了自己的商品后并不馬上購買，因為一些生產(chǎn)者不買，另一些生產(chǎn)者就不能賣，形成買賣脫節(jié)的現(xiàn)象，這種現(xiàn)象不解決，就有可能引起經(jīng)濟(jì)危機(jī)。所以西方有些學(xué)者認(rèn)為：貨幣作為一種交換媒介的存在是一般非均衡和非自愿失業(yè)的根源。第五十五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一三、貯藏手段當(dāng)貨幣暫時退出流通領(lǐng)域而處于靜止?fàn)顟B(tài)，貨幣執(zhí)行貯藏手段的職能?！艚饘儇泿艞l件下，貨幣貯藏的方式是窖藏貨幣，其特點是現(xiàn)實的足值貨幣，具有蓄水池的作用。貨幣的職能第五十六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一３.金屬貨幣制度下“調(diào)節(jié)器”功能在金屬貨幣條件下，貨幣既有名義價值（即貨幣的購買力），又有實際價值（自身內(nèi)含的價值量）。假設(shè)社會上有1000件等價值的商品，一件商品內(nèi)含的價值量與一枚金幣內(nèi)含的價值量一樣，同時假設(shè)一枚貨幣在一年只流通一次，則社會上需要1000枚金幣（１枚金幣/件）。反證：假設(shè)發(fā)行了２０00枚金幣，在此情況下，金幣的實際價值仍為一件商品，而名義價值則低于一件商品（２枚金幣/件），理性的人必然將金幣從流通中撤出一部分，以金屬條塊的形式保持價值。假設(shè)發(fā)行了５00枚金幣，在此情況下，金幣的實際價值仍為一件商品，而名義價值則高于一件商品（０.５枚金幣/件），理性的人必然會將原先收藏起來的金幣或金屬條塊重新投入流通第五十七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一總結(jié)：因此，在金屬貨幣條件下，貨幣名義價值與實際價值的比較、抉擇機(jī)制使貨幣貯藏手段職能發(fā)揮著貨幣流通的調(diào)節(jié)器的功能，貨幣過多時會自動趨于減少，在過少時會自動趨于增加，貨幣具有自我調(diào)節(jié)機(jī)制，使得流通中的貨幣恰好滿足流通的需要，既不過多，也不過少。

思路拓展：

在現(xiàn)代信用貨幣制度下是否存在，WHY？

貨幣失去實際價值，只有名義價值。貨幣名義價值的任何下降（通貨膨脹）都只會促使人們加速出讓自己手中的貨幣，貨幣數(shù)量不是減少反而是增加；貨幣名義價值的任何上升（通貨緊縮）都只會促使人們推遲貨幣的支付，貨幣數(shù)量不是增加反而是減少。

“越多越多的貨幣，越少越少的貨幣”第五十八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一人行2001金融學(xué)綜合卷初試題

什么是貨幣的貯藏手段?第五十九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一◆在現(xiàn)代貨幣制度條件下方式：貨幣沉淀；銀行存款；利用金融資產(chǎn)貯藏價值。特點：不足值貨幣。作用：第一，貨幣沉淀所占比例不大，沒有實際意義。第二，銀行存款沒有蓄水池的作用第三，前提條件是要求貨幣的幣值保持相對穩(wěn)定第四，貨幣并不是價值貯藏的唯一手段貨幣的職能第六十頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣的職能

四、支付手段當(dāng)貨幣作為獨(dú)立的價值形式進(jìn)行單方面轉(zhuǎn)移時，執(zhí)行支付手段的職能。第六十一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣的職能

貨幣支付手段的產(chǎn)生源于商業(yè)信用，賒買賒賣的產(chǎn)生，貨幣的收付已同商品的買賣再時間和空間上發(fā)生了分離。貨幣單方面的轉(zhuǎn)移，執(zhí)行支付手段的職能?！裨谏唐方?jīng)濟(jì)進(jìn)一步發(fā)展之后，產(chǎn)生于商業(yè)信用的貨幣支付手段職能，廣泛運(yùn)用于各種非商品買賣引起的貨幣支付。比如租金、稅金、信貸收支、水費(fèi)、電費(fèi)、電話費(fèi)等?！駡?zhí)行支付手段職能的貨幣應(yīng)是現(xiàn)實的貨幣。第六十二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣的職能支付手段的意義和局限性意義：克服了流通手段的局限性，加速了貨幣周轉(zhuǎn)，節(jié)約了流通費(fèi)用。局限性：擴(kuò)大了商品經(jīng)濟(jì)的內(nèi)在矛盾，使得貨幣在執(zhí)行流通手段職能時孕育的經(jīng)濟(jì)危機(jī)有了進(jìn)一步發(fā)生的可能。因為賒買賒賣使許多生產(chǎn)者互相欠債，形成債務(wù)鏈條，只要有一個商品生產(chǎn)者欠債不還，不能按期還賬，就會引起連鎖反應(yīng)，破壞整個商品交換的信用關(guān)系，發(fā)生經(jīng)濟(jì)危機(jī)。第六十三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一問題：在現(xiàn)行工資制度下，貨幣在工資的發(fā)放中執(zhí)行支付手段職能還是流通手段職能？

第六十四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一廈大2000金融學(xué)綜合卷初試題

何謂貨幣的支付手段?貨幣的流通手段和支付手段有何區(qū)別?第六十五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一分析的出發(fā)點：二者的區(qū)別在于商品的讓渡與貨幣的回流之間是否存在時間間隔。流通手段下為一手交錢，一手交貨，錢貨兩清，商品讓渡與貨幣回流之間不存在時間間隔；支付手段下商品讓渡和貨幣回流之間存在時間間隔。在現(xiàn)行工資制度下，無論是月工資制度還是周工資制度，勞動是每天每時每秒進(jìn)行的，而工資只在某一天發(fā)放，因此貨幣執(zhí)行支付手段職能而非流通手段職能。支付手段的發(fā)展:擴(kuò)展到商品流通以外的各個領(lǐng)域:純粹的貨幣借貸.財政收支等.第六十六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣的職能五、世界貨幣（一）貨幣超越國內(nèi)流通領(lǐng)域，在國際市場上充當(dāng)一般等價物，執(zhí)行世界貨幣職能。（二）世界貨幣職能具體表現(xiàn)為：1、國際市場上的支付手段，用于平衡國際收支差額；2、作為國際間的購買手段，用于購買外國商品；3、作為社會財富的代表，由一國轉(zhuǎn)移到另一國。第六十七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一*信用貨幣取得世界貨幣職能的一般條件第一，貨幣發(fā)行國家的經(jīng)濟(jì)實力比較強(qiáng)大且國際貿(mào)易比較發(fā)達(dá)。第二，這種貨幣是自由兌換貨幣，并在國際市場上有比較大的需求量。第三，這種貨幣幣值比較穩(wěn)定，發(fā)行國愿意承擔(dān)維護(hù)和調(diào)節(jié)該貨幣幣值的義務(wù)。第六十八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣的職能作為世界貨幣是以貴金屬為條件的?，F(xiàn)代紙幣制度下的信用貨幣不是世界貨幣，一些發(fā)達(dá)國家的貨幣，如美元、英鎊、瑞士法郎、德國馬克、法國法郎、比利時法郎，瑞士法郎、日元等曾經(jīng)廣泛地作為國際結(jié)算的主要手段，它們并不是世界貨幣，應(yīng)該被稱之為國際貨幣，發(fā)揮世界貨幣的作用。第六十九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一

*貨幣的五層次不可兌換(convertibility)貨幣可兌換貨幣：貨幣的可兌換性在二戰(zhàn)前表現(xiàn)為紙幣與金銀的關(guān)系；二戰(zhàn)后表現(xiàn)為不同紙幣間的兌換。可兌換貨幣：現(xiàn)在指在經(jīng)常項目下可兌換的貨幣。自由兌換貨幣：如果一國不僅在經(jīng)常項目下，而且在資本項目下，也實現(xiàn)了貨幣的可兌換，由該貨幣就是自由兌換貨幣。國際貨幣：在國際支付中被廣泛使用，在主要外匯市場上被廣泛使用。世界貨幣：一種在世界范圍內(nèi)的本位貨幣，執(zhí)行著類似于黃金在歷史上的世界貨幣職能。按照IMF的標(biāo)準(zhǔn)，2003年底，180多個成員國中，可兌換貨幣有150種；其中，自由兌換貨幣一般認(rèn)為有數(shù)十種，而國際貨幣由更少（1999年后有四種：美元、歐元、日元、英鎊，兩個標(biāo)準(zhǔn)：一是各國外匯儲備中該貨幣所占的比重1%以上；二是主要外匯交易貨幣占全球交易額4%以上。第七十頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一人民幣成為國際貨幣的前景展望國央行新年1號文件已公布，將實施《境外直接投資人民幣結(jié)算試點管理辦法》，啟動人民幣境外直投試點。2011年1月13日，中國銀行位于美國紐約的分行開展了針對美國客戶的人民幣交易業(yè)務(wù)。人民幣加入IMF(國際貨幣基金組織)特別提款權(quán)(SpecialDrawingRight,SDR)的呼聲越來越高，法國總統(tǒng)薩科齊在公開場合對此表示支持。國家主席胡錦濤訪美期間，在雙方發(fā)表的聯(lián)合聲明中，也有美國支持人民幣加入SDR的提法。這是國際上第一次對人民幣的國際化給予肯定，不過這有可能仍需比較漫長的過程。特別提款權(quán)又稱為“紙黃金”，是國際貨幣基金組織創(chuàng)設(shè)的一種儲備資產(chǎn)和記賬單位,它是基金組織分配給會員國的一種使用資金的權(quán)利。以償付國際收支逆差或償還基金組織的貸款，還可與黃金、自由兌換貨幣一樣充當(dāng)國際儲備。第七十一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一國際貨幣需要具備五個條件。第一，貨幣本身是開放的國際貨幣；第二，發(fā)行的經(jīng)濟(jì)體經(jīng)濟(jì)規(guī)模較大；第三，發(fā)行的經(jīng)濟(jì)體貿(mào)易規(guī)模較大；第四，貨幣的匯率不斷穩(wěn)步升值；最后，發(fā)行經(jīng)濟(jì)體的金融市場要有足夠大的規(guī)模，提供足夠多的投資空間和選擇。這五條中國已經(jīng)具備三個，但還差兩個。

第七十二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一貨幣的職能總結(jié)貨幣五有大職能：（一）流通手段（二）價值尺度（三）價值儲藏（四）支付手段（五）世界貨幣在五大職能中，流通手段和價值尺度職能是貨幣兩個最基本的職能，而價值尺度又先于流通手段職能。第七十三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一張三從商業(yè)銀行貸款10萬元購買住房。支付手段李四花了1萬元買了一臺筆記本電腦。流通手段王五今天在大連市商業(yè)銀行存入了2萬元。價值貯藏物價上漲了，錢貶值了。價值尺度現(xiàn)在商場都在打折，皮爾·卡丹西服才賣2000多元。價值尺度活學(xué)活用下列闡述分別描述的是貨幣的什么職能？第七十四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一第三節(jié)貨幣制度一、貨幣制度概念及其內(nèi)容貨幣制度簡稱“幣制”，是指一個國家以法律形式規(guī)定的本國貨幣的流通結(jié)構(gòu)和組織形式,它由國家有關(guān)貨幣方面的法令、條例等綜合構(gòu)成。第七十五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一規(guī)定貨幣材料規(guī)定貨幣單位規(guī)定各種通貨的鑄造、發(fā)行和流通程序準(zhǔn)備制度貨構(gòu)幣成制要度素第七十六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一（1）規(guī)定貨幣材料即規(guī)定一國貨幣的本位幣用什么材料制成，它是整個貨幣制度的基礎(chǔ)，它是貨幣制度最基本的要素貨幣本位幣的材料決定著貨幣制度的類型。注意：以什么樣的材料作為本位幣幣材，不是任意規(guī)定的，要受經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平和生產(chǎn)力的制約。第七十七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一（2）規(guī)定貨幣單位貨幣單位是國家法律規(guī)定的貨幣計量單位，包括兩個內(nèi)容：①規(guī)定貨幣單位的名稱。②規(guī)定貨幣單位價值。

（3）規(guī)定各種通貨的鑄造、發(fā)行和流通程序第七十八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一第七十九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一通貨就是流通中的現(xiàn)金，包括主幣和輔幣。①主幣。主幣也叫本位幣，是一個國家的基本通貨，是按照國家規(guī)定的貨幣單位和貨幣金屬鑄造的貨幣。其特點：第一，在金本位和銀本位制度下，主幣的名義價值和實際價值一致，是足值貨幣?，F(xiàn)代貨幣制度下，已經(jīng)無此特點。第二，主幣可以自由鑄造，自由熔化。第三，主幣具有無限法償能力。第八十頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一償付能力又叫法償能力，指貨幣所具有的法定支付能力。分為無限法償和有限法償兩種情況。p17無限法償也就是有無限的法定支付能力，不論支付的數(shù)額大小，收款人都不得拒絕接受。有限法償是指貨幣具有有限的法定支付能力。即在一次支付中，如果使用有限法償貨幣支付的數(shù)額超過法定限額，受款人則有權(quán)拒絕接受。有限法償主要針對輔幣而言，而本位幣一般都具有無限法償能力。第八十一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一②輔幣。輔幣即輔助通貨，是主幣以下的小額通貨，供日常零星交易與找零使用。其特點（現(xiàn)代貨幣制度下仍有下列特點）：第一，名義價高于實際價值，是不足值貨幣。第二，不能自由鑄造，自由熔化，由國家統(tǒng)一鑄造，鑄幣收入歸國家所有，是財政收入的主要來源。第三，是有限法償貨幣。在紙幣本位制下，紙幣的發(fā)行權(quán)由國家貨幣管理當(dāng)局所壟斷，主幣和輔幣的名義價值都高于其實際價值，所以，無限法償與有限法償?shù)膮^(qū)分已無意義。第八十二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一(4)發(fā)行保證制度發(fā)行保證制度也稱發(fā)行準(zhǔn)備制度，通常以貨幣金屬作為發(fā)行信用貨幣的保證。主要用途：1、作為國際支付手段的準(zhǔn)備金2、作為國內(nèi)金屬貨幣流通的準(zhǔn)備金3、作為支付存款和兌換銀行券的準(zhǔn)備金第八十三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一二、貨幣制度的演進(jìn)銀本位制金銀復(fù)本位制金本位制信用貨幣制地區(qū)貨幣制度和跨國貨幣制度第八十四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一金屬本位制紙幣本位制銀本位制金銀復(fù)本位制金本位制平行本位制雙本位制

跛行本位制金幣本位制金塊本位制金匯兌本位制不兌現(xiàn)信用貨幣制度貨幣制度二、貨幣制度的演變第八十五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一（一）銀本位制規(guī)定以白銀為貨幣金屬，白銀享有無限法償能力；銀幣可以自由鑄造和熔化，并規(guī)定銀幣的重量、成色、形狀及貨幣單位；白銀和銀幣可以自由輸出輸入。出現(xiàn)最早實施時間最長的貨幣制度第八十六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一古代一兩銀子到底值多少錢兩個誤區(qū)：一是以為古代一兩銀子等于今日的一元錢；二是以為古代的銀票就是今日的鈔票或者支票了。第八十七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一一兩銀子的貨幣價值相當(dāng)?shù)母?。一兩銀子等于制錢一千二百多文(清初以前)到三千多文(清道光以后)。而直到清末，一斤(相當(dāng)于1.2市斤)豬肉只要二十文錢，一畝良田只要七至八兩銀子或者十二、三個銀元。幾兩銀子、幾十兩銀子就是件大事情，有百兩銀子就是今日的大款了，能夠買上十幾畝良田。第八十八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一史載明朝萬歷年間一兩銀子可以購買一般質(zhì)量的大米二石，當(dāng)時的一石約為94.4公斤，一兩銀子就可以買188.8公斤大米，就是377.6斤。現(xiàn)在我國一般家庭吃的大米在一斤1.5元至2元之間，以中間價1.75元計算，可以算出明朝一兩銀子=人民幣660.8元。第八十九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一這一兩銀子要是拿到唐朝就購買力而言更是高得嚇人了。貞觀年間物質(zhì)文明極大豐富，一斗米只賣5文錢，通常一兩銀子折1000文銅錢（又稱一貫），就可以買200斗米，10斗為一石，即是20石，唐代的一石約為59公斤，以今天一般米價1.75元一斤計算，一兩銀子相當(dāng)于人民幣4130元的購買力。唐玄宗開元年間通貨膨脹，米價漲到10文一斗，也是一兩銀子=2065元人民幣。第九十頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一清朝中晚期一兩銀子價值人民幣150—220元左右；明朝中期價值人民幣600—800元；北宋朝中期600元—1300元（或1000—1800元）；盛唐時期2000—4000元。第九十一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一唐朝九品官月俸5石米=唐朝時，初級公務(wù)員月薪1000元；-清朝六品官員年俸45兩白銀=清朝的局級干部，年薪9千元；-三年清知府，十萬雪花銀=那些當(dāng)官的，哪個家里沒有個幾千萬的？-乾隆初年，捐一個道臺需一萬三千一百二十兩銀子=花270萬就可以買個廳級干部當(dāng)當(dāng)，明碼標(biāo)價!第九十二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一銀本位制的局限性價值不穩(wěn)定白銀體重價廉白銀價格不穩(wěn)定，各國的銀價不一致，波動大，導(dǎo)致匯率不穩(wěn)定，一定程度上阻礙了國際貿(mào)易的發(fā)展。第九十三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一（二）金銀復(fù)本位制金銀復(fù)本位制是金鑄幣和銀鑄幣同時作為本位幣的貨幣制度。第九十四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一金銀復(fù)本位制的種類（1）平行本位制（2）雙本位制（3）跛行本位制第九十五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一金銀復(fù)本位制的種類

平行本位制：金幣和銀幣按各自的實際價值流通。雙本位制：金幣與銀幣的比例關(guān)系由國家用法律確定。跛行本位制：以金、銀同為本位幣，但金幣可以自由鑄造，銀幣不能自由鑄造。銀本位制的主要缺陷是價值不穩(wěn)定。中世紀(jì)黃金白銀比價為1/10－1/13.29；到19世紀(jì)中下降到1/15.41，1898年下跌到1/35.30。第九十六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一“劣幣驅(qū)逐良幣”現(xiàn)象

“劣幣驅(qū)逐良幣”是發(fā)生在復(fù)本位制下的一種現(xiàn)象。金幣和銀幣都具有無限法償能力，均可自由鑄造、融化及自由輸出入國境，二者的交換比例是以國家法律形式統(tǒng)一規(guī)定的。雙本位制中的格雷欣法則第九十七頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一格雷欣法則（劣幣驅(qū)逐良幣）格雷欣法則最早由英國的格雷欣（Ｔ·Ｇｒｅｓｈａｍ，１５１９－１５７９）加以明確表述。格雷欣１５５１年擔(dān)任英國王室財政顧問和駐安特衛(wèi)普的金融代理人。１５５９年，他根據(jù)對當(dāng)時英國貨幣流通的考察，上奏女王，建議收回成色不足的劣幣，以防止成色高的良幣外流。他曾使用“劣幣驅(qū)逐良幣”一語，用以指因劣幣與良幣按面額等值使用，因此人們往往把良幣貯藏起來或運(yùn)往外國使用。這樣就出現(xiàn)市面上所流通的都成為劣幣，似乎把良幣驅(qū)逐出流通領(lǐng)域的假象。后來，英國經(jīng)濟(jì)學(xué)家麥克勞德（Ｈ·Ｄ·Ｍａｃｌｅｏｄ，１８２１－１９０２）在其《政治經(jīng)濟(jì)學(xué)概要》一書中加以引述，并認(rèn)為這是一種規(guī)律性現(xiàn)象，而命之為"劣幣驅(qū)逐良幣"定律。第九十八頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一雙本位制中的格雷欣法則舉例：當(dāng)金銀法定比例1：15時，若銀價跌落，比例為1：16。這時，把金幣融化為金塊，在市場上按市價換成白銀，再把白銀鑄成銀幣，再按法定比例換成金幣，就可得到1份銀的利潤。這種情形發(fā)展的結(jié)果是金幣越來越少，而銀幣充斥市場，這種現(xiàn)象稱為“劣幣驅(qū)逐良幣”，又叫“格雷欣法則”。第九十九頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一（三）金本位制金本位制是指以黃金作為本位幣的一種貨幣制度。

1．金幣本位制由英國于1816年宣布實行,歷經(jīng)近100年。第一百頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一金鑄幣本位能夠確立的前提條件：確定貨幣單位含金量／自由兌換／自由鑄造／自由輸出人．金本位制的缺陷：貨幣的發(fā)行受制于金的生產(chǎn)。在金本位制實施中，人們?yōu)榱藦浹a(bǔ)其缺陷，曾實行過一些改良的方法。這些采取某些補(bǔ)救措施以區(qū)別于純正的金本位制的貨幣制度被稱為金塊本位制和金匯兌本位制。但在一次世界大戰(zhàn)前后，由于資本主義國家發(fā)展不平衡導(dǎo)致黃金集中在少數(shù)國家（到1913年末，美、英、法、德、俄五國占有世界貨幣黃金存量的2/3）、政府集中黃金儲備用于備戰(zhàn)、取消金幣的自由鑄造與銀行券的自由兌換、限制黃金的自由輸出輸入等原因，金本位制崩潰。第一百零一頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一

□金幣本位制的特點第一，金幣可以自由鑄造、自由熔化、無限法償，其他金屬貨幣限制鑄造、有限法償，從而保證了黃金在貨幣制度中的主導(dǎo)地位，使金幣的價值與其面額價值相一致，足值的金屬貨幣能夠自發(fā)地調(diào)節(jié)流通中的貨幣量。第二，輔幣和銀行券等價值符號可以自由兌換金幣，保證了價值符號流通的穩(wěn)定，不致出現(xiàn)通貨貶值。第三，黃金可以自由輸出輸入以結(jié)算國際收支差額，有利于國際貿(mào)易往來，穩(wěn)定匯率。第四，金準(zhǔn)備全部是黃金。1、金幣本位制第一百零二頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一2．金塊本位制□什么叫金塊本位制？

金塊本位制又稱生金本位制，是指國內(nèi)不鑄造、不流通金幣，而流通代表一定重量黃金的銀行券，黃金儲存于政府，銀行券只能按一定條件向發(fā)行銀行兌換金塊的金本位制。□金塊本位制的特點第一百零三頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一□金塊本位制的特點

第一，黃金雖然作為本位幣，但在國內(nèi)不流通，不再鑄造，只有紙幣流通，紙幣或銀行券仍是金的符號，規(guī)定含金量；第二，金塊本位制打破了金幣本位制下銀行券與黃金的自由兌換，這時黃金由政府集中儲存，居民按本位幣的含金量在達(dá)到一定數(shù)額后可兌換金塊。在金塊本位制下，人們要求兌換的金量達(dá)到一定的最低數(shù)量，方能按照貨幣的含金量來兌換到金塊。這個數(shù)量往往規(guī)定得很高，使小額的貨幣量不能兌換。這可使在流通中的金量得以縮減，節(jié)約黃金的使用。第一百零四頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一金塊本位制是一次世界大戰(zhàn)后在較發(fā)達(dá)的資本主義國家中普遍實行的貨幣制度。但其是實行的條件是保持國際收支平衡和擁有大量的平衡國際收支的黃金儲備，一旦國際收支失衡，大量黃金外流，這種貨幣制度就難以維持。金塊本位制減少了對貨幣黃金的需求，減少了對黃金的發(fā)行準(zhǔn)備要求，暫時緩解了黃金短缺與商品經(jīng)濟(jì)發(fā)展之間的沖突，但是，并未從根本上解決問題。第一百零五頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一3．金匯兌本位制□什么叫金匯兌本位制？

金匯兌本位制也稱虛金本位制，是指國內(nèi)只流通銀行券，而銀行券可以按政府規(guī)定的匯率自由地兌換成另一采用金幣或金塊本位制國家的貨幣，再兌換該國黃金的一種貨幣制度。第一百零六頁，共一百二十頁，編輯于2023年，星期一□金匯兌本位制的特點第一，國內(nèi)流通銀行券并且規(guī)定其含金量，但無金塊或金幣可供兌換，禁止金幣的鑄造與流通；第二，中央銀行將黃金和外匯存在另一實行金幣本制和金塊本位制的國家，并規(guī)定本國貨幣與該國貨幣的法定兌換比率；