第六章-信用證教學(xué)課件

信用證的基本概念

信用證的流程與當(dāng)事人

信用證的類型及其應(yīng)用信用證的審核與修改信用證項下的融資信用證的風(fēng)險與防范一、信用證的基本概念信用證的定義信用證的性質(zhì)特點信用證的當(dāng)事人信用證的格式內(nèi)容信用證的一般程序2023/7/2321、信用證的含義定義：它是開證銀行根據(jù)申請人（進口商）的要求和指示作出的在滿足信用證要求和提交信用證規(guī)定的單據(jù)的條件下，向第三者（受益人、出口商）開立的承諾在一定期限內(nèi)支付一定金額的書面文件。

信用證是銀行作出的有條件的付款承諾。這里的“銀行”指開立信用證的銀行，“條件”是指受益人交來的單據(jù)與開證行開出的信用證中所要求的內(nèi)容相一致，2023/7/233開證申請書

信用證開證申請人開證行受益人合同2023/7/234

（1）信用證是由銀行承擔(dān)第一性付款責(zé)任的書面承諾。（2）信用證是一項獨立的文件，不依附于貿(mào)易合同，不受合同條款約束。（3）信用證業(yè)務(wù)的處理是以單據(jù)為準(zhǔn)而不是以貨物為準(zhǔn)，遵循單證相符，單單相符。

2、信用證性質(zhì)特點

2023/7/235

3、信用證的形式信用證有信開和電開兩種形式：（1）信開最初的信用證形式是信函的形式，一般開立正本一份、副本若干份，開證行將信用證正本郵寄的方式寄給通知行轉(zhuǎn)交受益人。該信用證正本是有效文件。（2）電開用電訊形式開立的信用證叫做電開本，電開本又有兩種：2023/7/236①簡電本：進口商為了抓緊時間，要求先發(fā)出僅包括信用證證號、總金額、開證申請人名稱等主要內(nèi)容的簡單電文，以便出口商備貨、租船、訂艙。這樣的簡電本只作預(yù)先通知之用，不足以作為交單議付的依據(jù)，因此簡電本都會說明“詳情后告”或“隨寄證實書”，而且不加押。由于不加押而不具備法律效力。2023/7/237②全電本：開證行將信用證的詳細(xì)內(nèi)容用電訊方式發(fā)給通知行，請轉(zhuǎn)交受益人。全電本是一個內(nèi)容完整的信用證，是交單議付的依據(jù)。目前使用全電信用證的比較多。2023/7/2383、信用證的內(nèi)容信用證的內(nèi)容就是買賣合同的有關(guān)內(nèi)容及需要的單據(jù)加銀行保證。各國銀行均按本行要求設(shè)計，各不相同，但內(nèi)容基本上一致，包括：（1）關(guān)于信用證的當(dāng)事人的名稱地址的說明。（2）對信用證本身的說明，如信用證的編號、種類、開證日期等。2023/7/239信用證到期日與到期地點信用證金額和使用貨幣申請人受益人開證行通知行開證日期，編號電報2023/7/2310（3）信用證金額與使用貨幣。這是信用證的核心內(nèi)容。一般在金額與貨幣之前都冠以foramount,forasumorsumof,uptoAnaggregateamountof,等等。例：UptoanaggregateamountofRMB4980.00.(總金額不超過人民幣4980.00元。)（4）匯票條款即匯票的出票條款2023/7/2311（5）信用證議付有效期和到期地點例：Expirydate:15thJune,2000inthecountryofthebeneficiaryfornegotiation.有效期限：2000年6月15日前，在受益人國家議付有效。（6）單據(jù)條款，主要規(guī)定應(yīng)提交哪些單據(jù)，各種單據(jù)的份數(shù)，以及這些單據(jù)應(yīng)表明的貨物的名稱、品質(zhì)規(guī)格等2023/7/2312（7）貨物說明，一般包括貨名、數(shù)量、規(guī)格、單價等。（8）裝運條款，關(guān)于貨物裝運的要求。（9）保險條款，關(guān)于貨物保險的說明。（10）特別條款，根據(jù)具體交易的需要，記錄一些特別要求。例：Allbankingchargesforseller’saccount.一切銀行費用由賣方負(fù)擔(dān)2023/7/2313（11）開證行保證，即開證行對受益人及匯票持票人保證付款的責(zé)任文句。（12）《跟單信用證統(tǒng)一慣例》文句。如本證根據(jù)第500號“跟單信用證統(tǒng)一慣例”辦理2023/7/2314二、信用證的業(yè)務(wù)程序①⑥1④行付償開證申請人付款行∕開證行受益人通知行∕議付行2②345⑧行兌保⑨⑩③⑤⑦申請開證證開通知貨發(fā)交單墊付單寄付償提示付款贖單2023/7/2315①申請開證⑦寄單②開證⑧償付③通知⑨提示④發(fā)貨⑩付款贖單⑤交單⑥墊付2023/7/2316三、信用證的當(dāng)事人開證申請人(ApplicantforL/C)開證行(IssuingBank)通知行(AdvisingBank)受益人(Beneficiary)議付行(NegotiatingBank)償付行(ReimbursingBank)保兌行(ClaimingBank)代付行(RemittingBank)2023/7/23171、開證申請人主要義務(wù)：（1）按合同規(guī)定的時間申請開證（2）合理指示開證（3）提供開證擔(dān)保（4）支付開證與修改的有關(guān)費用（5）向開證行付款贖單2023/7/23182、開證行主要義務(wù)：（1）遵照開證申請人指示開立和修改信用證（2）合理、小心地審核單據(jù)（3）承擔(dān)第一性、獨立的付款責(zé)任2023/7/23193、受益人主要義務(wù)：（1）審核信用證條款（2）及時提交正確、完整的單據(jù)（3）要求開證行付款、承兌或議付2023/7/23204、通知行通知行是由開證行選定的，它與開證行之間是委托代理關(guān)系，負(fù)責(zé)將來證和事后的修改通知受益人，且證明其真實性并及時澄清疑點。2023/7/23215、議付行議付行是根據(jù)受益人的要求和提供單據(jù)，在核實單證相符后向受益人墊款，并向付款行或償付行索回墊款的銀行。（1）審核受益人交來的單據(jù)和匯票（2）將外匯貨款扣除手續(xù)費、郵電費和押匯利息后等，折成本國貨幣給受益人（3）按照信用證中規(guī)定的寄單和索償辦法寄出單據(jù)，并向開證行或指定銀行索償。2023/7/23226、保兌行保兌行是應(yīng)開證行的要求在信用證上加具保兌的銀行。一般是出口地信譽良好的銀行。在單證相符條件下，保兌行的付款責(zé)任與開證行是一樣的，都是第一性付款人，加保兌后的信用證受益人就有了雙重付款保證。在單據(jù)不符的條件下，保兌行應(yīng)向受益人表明不再承擔(dān)其保兌項下的任何責(zé)任。2023/7/23237、代付行代付行是開證行的付款代理人，開證行通常委托通知行兼代付行，它的審單付款責(zé)任與開證行一樣。2023/7/23248、償付行當(dāng)開證行與議付行沒有帳戶關(guān)系，特別是信用證采用第三國貨幣結(jié)算時，開證行會指定另一家與它有帳戶關(guān)系的，在貨幣所在國的銀行充當(dāng)償付行，一般是第三國銀行或由通知行兼任。償付行與信用證無直接聯(lián)系，信用證項下的單據(jù)由議付行直接寄開證行，償付行不接受單據(jù)，不審核單據(jù)，不與受益人發(fā)生關(guān)系，所以償付行是受開證行的授權(quán)向索償行（議付行）付款。2023/7/2325三、信用證的類型及其應(yīng)用不可撤銷與可撤銷信用證保兌的與不保兌的信用證付款、承兌、議付信用證即期與遠期信用證可轉(zhuǎn)讓信用證背對背信用證和對開信用證預(yù)支信用證和循環(huán)信用證光票信用證和跟單信用證備用信用證2023/7/23261、可撤銷和不可撤銷信用證（1）可撤銷信用證定義：可撤銷信用證是指開證行對所開信用證不必征得受益人同意有權(quán)隨時修改、撤銷的信用證。若其他銀行在收到修改或取消通知之前，已按信用證要求支付、承兌或議付了出口商的匯票、單據(jù)，開證行應(yīng)負(fù)責(zé)償付。應(yīng)用：進口商申請可撤銷信用證是為了更好地控制出口商。但在實務(wù)中應(yīng)用這種信用證的比例并不大，開證行只對資信好的申請人才開立這種信用證在我國，考慮到可撤銷信用證對出口商風(fēng)險很大，一般不被接受。2023/7/2327（2）不可撤銷信用證定義：信用證如果要修改或取消，必須經(jīng)過開證行與受益人兩方的同意，若有保兌行，還得經(jīng)過保兌行的同意。特點：確定付款承諾；信用證的不可撤銷性。應(yīng)用：對出口商來說，不可撤銷信用證風(fēng)險小，在國際貿(mào)易結(jié)算中使用最多，沒有注明“可撤銷”字樣的，則視為不可撤銷的。2023/7/23282、保兌和未加保兌信用證根據(jù)信用證有無開證行以外的其他銀行加以保兌,可分為保兌信用證和不保兌信用證。一家銀行所開的信用證，經(jīng)另一家銀行保證，對符合信用證條款規(guī)定的單據(jù)履行付款，經(jīng)過這樣保兌的信用證叫保兌信用證。未經(jīng)另一家銀行在信用證上加保兌的為不保兌信用證。2023/7/2329保兌信用證實際上保兌的都是不可撤銷的信用證保兌信用證必須由保兌行在信用證外附加一份保兌聲明，或在信用證封面注明“我行對本證加具保兌”的字樣保兌信用證如需修改，要經(jīng)過開證行、受益人和保兌行三方的同意。開證行可授權(quán)或請求通知行對信用證加以保兌，通知行須在信用證上注明是否對信用證進行保兌。2023/7/2330對出口商來說，保兌信用證是否一定比未保兌的信用證好？2023/7/23313、即期付款、延期付款、承兌和議付信用證

按照兌現(xiàn)方式分類，信用證可分為即期付款、延期付款、承兌信用證和議付信用證（1）即期付款信用證注明“即期付款兌現(xiàn)”的信用證，稱為即期付款信用證。只要受益人提交符合信用證要求的單據(jù)，開證行或保兌行必須見單即付。特點：

①受益人可開立匯票或不開立匯票②開證行自己付款或其他銀行付款2023/7/2332（2）延期付款信用證含義：延期付款信用證指不需匯票，僅憑受益人交來單據(jù)，審核相符，開證行必須按信用證規(guī)定在一個確定的到期日付款。特點：①開證行在信用證規(guī)定貨物裝船后若干天付款或開證行見單后若干天付款②不開匯票，能為進口商避免向政府交納印花稅③交易金額大、付款期限長2023/7/2333（3）承兌信用證含義：承兌信用證是指信用證規(guī)定開證行對于受益人開立以開證行為付款人或以其他銀行為付款人的遠期匯票，在審單無誤后，應(yīng)承擔(dān)承兌匯票并于到期日付款的信用證，分為“見票后××天付款”或“裝運后××天付款”。根據(jù)承兌費用、貼現(xiàn)費用和利息是由出口商承擔(dān)還是進口商承擔(dān)可以分為：真遠期信用證和假遠期信用證。

2023/7/2334（4）議付信用證含義：議付信用證是指開證行承諾延伸至第三當(dāng)事人，即議付行，其擁有議付或購買受益人提交信用證規(guī)定的匯票/單據(jù)權(quán)利行為的信用證。特點：①一般都要求受益人開立即期匯票②匯票的付款人為開證行或其他銀行③信用證的到期地點在議付行所在地④議付行可以指定或任意。Bynegotiation2023/7/23354、可轉(zhuǎn)讓和不可轉(zhuǎn)讓信用證

根據(jù)受益人使用信用證的權(quán)利能否轉(zhuǎn)讓劃分，可分為可轉(zhuǎn)讓信用證和不可轉(zhuǎn)讓信用證：----不可轉(zhuǎn)讓信用證是指受益人不能將信用證的權(quán)利轉(zhuǎn)讓給他人的信用證。----可轉(zhuǎn)讓信用證指開證行授權(quán)出口地銀行在受益人的要求下，將信用證的權(quán)利全部或部分轉(zhuǎn)讓給第三者的信用證。2023/7/2336（1）可轉(zhuǎn)讓信用證含義：如果一張信用證上有明確的transferable的字樣，則為可轉(zhuǎn)讓信用證。特點：①第一受益人要求轉(zhuǎn)讓信用證時，必須通過信用證中指定的承擔(dān)即期付款、延期付款、承兌或議付的銀行辦理，即轉(zhuǎn)證行只能是其一。

轉(zhuǎn)讓費用原則上是由第一受益人負(fù)擔(dān)。②信用證只能轉(zhuǎn)讓一次，即第一受益人可將信用證轉(zhuǎn)讓給一個或多個第二受益人，第二受益人不得再將信用證轉(zhuǎn)讓給其他人。③信用證可以全部轉(zhuǎn)讓也可以部分轉(zhuǎn)讓

2023/7/23375、對背信用證根據(jù)信用證和其他信用證的關(guān)系來分，可分為對背信用證和對開信用證（BacktoBackCreditandReciprocalCredit）。含義：對背信用證是指出口商收到進口商開來的信用證后，要求通知行或其他銀行在原信用證的基礎(chǔ)上，另外開立一張內(nèi)容近似的信用證，這張信用證就叫對背信用證。又稱背對背信用證、從屬信用證。2023/7/2338買方第一開證行供貨人第二通知行中間商第一通知行第二開證行2023/7/2339應(yīng)用：（1）通常是在中間商轉(zhuǎn)售他人貨物，從中賺取價格差額，或兩國不能直接辦理進出口貿(mào)易，而需通過第三者來溝通貿(mào)易的情況下，均可使用背對背信用證。

（2）對背信用證與可轉(zhuǎn)讓信用證都產(chǎn)生于中間交易，兩者的業(yè)務(wù)程序相似。比較可轉(zhuǎn)讓信用證與背對背信用證的異同點：2023/7/2340相同點：用于中間貿(mào)易

不同點：如下圖：

可轉(zhuǎn)讓信用證背對背信用證與原信用證開證申請人、開證行的關(guān)系可轉(zhuǎn)讓信用證的開立必須經(jīng)過原信用證開證申請人、開證行授權(quán)放可開立背對背信用證的開立與原信用證開證申請人、開證行無關(guān)張數(shù)可轉(zhuǎn)讓信用證是第一受益人將信用證的一部分權(quán)利轉(zhuǎn)移給第二受益人。與原證是兩張信用證。第二受益人與原證開證行的關(guān)系可轉(zhuǎn)讓信用證的第二受益人可以得到開證行的付款保證。背對背信用證第二受益人得不到開證行的付款保證。轉(zhuǎn)讓行的責(zé)任可轉(zhuǎn)讓信用證的轉(zhuǎn)讓行不會增加付款責(zé)任。開立背對背信用證的銀行就是該證的開證行。2023/7/23416、對開信用證含義：是指貿(mào)易雙方各開出一份以對方為受益人的信用證，用于兩批不同商品的換貨和易貨，進出口雙方是這對易貨的進口商同時又是出口商。特點：有兩張信用證，兩證可同時生效，也可先開先生效分別生效。應(yīng)用：通常應(yīng)用于易貨貿(mào)易、補償貿(mào)易及來料加工等業(yè)務(wù)。2023/7/23427、循環(huán)信用證含義：是指信用證金額被全部或部分使用后，仍可恢復(fù)原金額，再次使用的信用證。循環(huán)信用證通常有下列三種循環(huán)方法：自動式循環(huán)——信用證金額在每次用完后，不必等待開證行通知，即自動恢復(fù)到原金額。半自動循環(huán)——信用證金額每次使用后須等待若干天，如在此期間，開證行未提出不能恢復(fù)原金額的通知，即自動恢復(fù)原金額。非自動循環(huán)——信用證金額用完后，須等待開證行開證行通知，即自動恢復(fù)到原金額2023/7/2343應(yīng)用：貿(mào)易合同需要在較長時間內(nèi)分批完成、分批裝貨，使用循環(huán)信用證可為進口商節(jié)省開征手續(xù)和押金。2023/7/23448、預(yù)支信用證含義：是指開證行授權(quán)代付行向受益人預(yù)付信用證金額的全部或一部分，由開證行償還并負(fù)擔(dān)利息。特點：進口商先付款，出口商后發(fā)貨分類：全部預(yù)支和部分預(yù)支兩種

（1）全部預(yù)支信用證僅憑出口方的光票付款，實際上等于是預(yù)付貨款，也有的要求出口方在憑光票取款時，應(yīng)附交一份負(fù)責(zé)補交貨運單據(jù)的聲明書。2023/7/2345（2）部分預(yù)支信用證又分紅條款和綠條款信用證兩種。①紅條信用證是在信用證的特別條款項下用紅色打成或?qū)懗?，允許出口商憑以后補交單據(jù)的書面擔(dān)保，即可預(yù)支部分貨款的信用證。不過現(xiàn)在即使用黑色打上預(yù)支條款，也同樣起到紅條款信用證的作用。②綠條信用證則是在信用證上用綠色打上預(yù)支條款，但現(xiàn)在也不一定非以綠色表示不可。不過綠條款信用證的條款要比紅條款信用證嚴(yán)格一些。例如；規(guī)定出口商預(yù)支貨款后應(yīng)將所采購的貨物以開證行名義存放倉庫，以后再補辦出口裝船的手續(xù)

2023/7/2346應(yīng)用：預(yù)支信用證通常在下列情況下采用：（1）在市場缺貨的情況下，進口商需貨心切，或在市場看漲的情況下，進口商為了不失時機地利用有利的價格搶購現(xiàn)貨。（2）在出口商資金短缺的情況下，進口商企圖以預(yù)支貨款的方式進行壓價。（3）國外客戶與他在國內(nèi)分支機構(gòu)、獨資公司、合資公司之間的交易。2023/7/2347四、信用證的審核和修改1、銀行審證銀行（通知行）的審證側(cè)重于與收匯有關(guān)的問題，以保證貨物出口后能安全收匯。（1）開證行的資信審查（2）對受益人的審查：受益人必須是當(dāng)?shù)赜袡?quán)辦理出口業(yè)務(wù)的企業(yè)，受益人的名稱地址與實際是否相符。（3）對信用證使用貨幣的審查除另有規(guī)定外，來證應(yīng)使用可自由兌換的貨幣。2023/7/2348（4）對信用證償付方式的審查應(yīng)以有利于安全收匯為原則（5）對信用證生效性審查有些信用證規(guī)定必須取得某種條件或某種文件后才生效。（6）對信用證裝期、有效到期日和有效到期地的審查2023/7/2349（7）對保兌條款的審查必須提供保兌行的確認(rèn)書，同時對保兌行的資信進行審查（8）對信用證項下銀行費用的審查信用證應(yīng)按貿(mào)易合同規(guī)定聲明銀行費用的負(fù)擔(dān)者。（9）其他如對信用證要求的單據(jù)、信用證的保險條款等審查。2023/7/23502、受益人審證出口商審證的依據(jù)：（1）買賣合同（2）收證時的政策法令，來證內(nèi)容有無違法政策法令的規(guī)定（3）備貨和船期等實際情況，來證內(nèi)容有無辦不到的地方或有無影響我方安全及其他的貿(mào)易伙伴。受益人的審證主要有：（1）申請人、受益人的名稱和地址是否準(zhǔn)確2023/7/2351（2）信用證的類型信用證是可撤銷還是不可撤銷的（3）信用證的生效性確認(rèn)信用證是否為已生效信用證，在信用證未生效前不能發(fā)貨（4）信用證金額金額是否與合同一致，金額應(yīng)與單價和貨量相稱，大小金額應(yīng)相等（5）貨物描述根據(jù)合同對信用證中貨物的名稱、規(guī)格、尺碼等一一核對2023/7/2352（6）貨物數(shù)量、重量（7）價格條件（8）裝運港和目的港（9）裝運期限和有效期限有效期指受益人交單取款的最后期限說明幾種情況：（10）分批裝運信用證上應(yīng)標(biāo)明是否許可分批裝運2023/7/2353（11）對船只和轉(zhuǎn)船的限制（12）匯票有些信用證付款方式要求匯票，則要審查受益人出具匯票的金額、付款人與付款期（13）發(fā)票商業(yè)發(fā)票應(yīng)由受益人開立，發(fā)票也不需要簽署，但有些信用證規(guī)定發(fā)票由第三者簽署。（14）貨運提單（15）保險單據(jù)2023/7/23543、信用證的修改（1）出口商提出修改修改程序：受益人開證行開證申請人但在實務(wù)中，受益人一般自己聯(lián)系開證申請人，然后由開證申請人通知開證行辦理，但注意開證申請人回復(fù)受益人表示同意改證的函電，并不具備法律效力，受益人必須收到開證行發(fā)來的修改書才能發(fā)貨。2023/7/2355（2）進口商提出修改進口商提出修改信用證的主客觀原因：主觀原因：對國內(nèi)銷售形勢估計和預(yù)測有誤，現(xiàn)要求根據(jù)新掌握的情況修改信用證，如要求增加或減少貨物的數(shù)量等客觀原因：如由于戰(zhàn)爭使貨物風(fēng)險增大，進口商要求增保戰(zhàn)爭險，改變目的港等。進口商要求改證首先必須征得開證行同意，由開證行辦理。2023/7/2356（3）開證行改證的渠道、方式和生效信用證修改必須經(jīng)原通知行采用信開、簡電開或全電開的方式通知受益人，信用證的修改最終得到受益人的同意才能生效。UCP500規(guī)定，自發(fā)出信用證修改即開始生效。2023/7/2357五、信用證下的融資1、進口貿(mào)易融資（1）開證額度開證額度是銀行給予進口商的授信，開立信用證進口商必須向銀行提供保證金、抵押品或擔(dān)保書后，銀行才會考慮為該進口商開出信用證。開證額度的基本類型有：普通信用證額度和一次性開證額度兩種。2023/7/2358（2）進口押匯含義：進出口雙方簽訂買賣合同之后，進口方請求進口地某個銀行向出口方開立保證付款文件，大多數(shù)為信用證。然后，開證行將此文件寄送給出口商，出口商見證后，將貨物發(fā)送給進口商。商業(yè)銀行為進口商開立信用保證文件的這一過程，稱為進口押匯。作用：進口押匯是開證行向進口商提供的一種資金融通。進口商通過信用保證文件的開立，可以延長付款期限，不必在出口商發(fā)貨之前支付貨款，即使在出口商發(fā)貨后，也要等到單據(jù)到達自己手中才履行付款義務(wù)。這樣，進口商減少了資金占用的時間。同時，出口商愿意接受這種延長付款期限，是以開證行保證到期付款為條件的。2023/7/2359在進口押匯業(yè)務(wù)中，釋放單據(jù)的方式有三種：申請人付款贖單、憑信托收據(jù)放單和憑進口押匯協(xié)議放單。注意：信托收據(jù)信托收據(jù)是將貨物抵押給銀行的確認(rèn)書，這一性質(zhì)和托收項下的信托收據(jù)一樣。憑申請人簽發(fā)的信托收據(jù)將證下單據(jù)以信用托管方式釋放給申請人。申請人收到單據(jù)后可憑此提貨進行加工、銷售或轉(zhuǎn)賣。申請人只能作為銀行的受托人代為保管進口貨物，物權(quán)仍歸銀行，申請人于一定時間內(nèi)將收回的貨款歸還銀行的墊款。2023/7/2360（3）提貨擔(dān)保含義：提貨擔(dān)保是指當(dāng)信用證項下正本貨運單據(jù)尚未收到，而貨物已到港時，進口商可向銀行申請開立提貨擔(dān)保函，交給承運單位先予提貨，待取得正本單據(jù)后，再以正本單據(jù)換回原提貨擔(dān)保函。一旦發(fā)生風(fēng)險，由擔(dān)保行承擔(dān)。這種貿(mào)易融資適用于已在銀行開立信用證，進口貨物已到港口，但單據(jù)未到，急于辦理提貨的企業(yè)。2023/7/23612、出口貿(mào)易融資（1）打包放貸含義：是出口商收到國外開來的信用證，以“受益人的信用證”正本和“銷售合同”作為抵押品，申請此項貸款，用于該信用證項下出口商品的進貨、備料、生產(chǎn)和裝運。打包放貸是一種短期融資業(yè)務(wù)，融資期限一般不超過一年，融資比例一般不超過信用額度的90%。要求：我國打包放款的貨幣，一般是以人民幣為主。特殊情況下，如需付外匯運費，也可通融發(fā)放少量外匯打包放款，貸放金額是信用證總金額的40％～80%，貸款期限3個月，最長不超過信用證有效期后21天。2023/7/2362（2）出口押匯含義：出口押匯是指企業(yè)（信用證受益人）在向銀行提交信用證項下單據(jù)議付時，銀行（議付行）根據(jù)企業(yè)的申請，憑企業(yè)提交的全套單證相符的單據(jù)作為質(zhì)押進行審核，審核無誤后，參照票面金額將款項墊付給企業(yè)，然后向開證行寄單索匯，并向企業(yè)收取押匯利息和銀行費用并保留追索權(quán)的一種短期出口融資業(yè)務(wù)。作用：客戶出口交單后，憑與信用證要求相符、收匯有保障的單據(jù)向銀行申請短期融資，客戶能在國外收匯到達之前提前從銀行得到墊款，加速資金周轉(zhuǎn)2023/7/2363銀行一般對符合以下條件的出口信用證做押匯：（1）開證行不在外匯短缺或有嚴(yán)重經(jīng)濟危機的國家或地區(qū)（2）信用證條款符合國際慣例（3）能控制物權(quán)（4）出口商資信良好（5）單據(jù)與信用證相符2023/7/2364六、信用證的風(fēng)險與防范1、出口商的風(fēng)險及其防范（1）偽造詐騙文件或簽字、印鑒偽造包括偽造信用證、偽造信用證修改文件、偽造保兌信用證、偽造簽字、印鑒、偽造檢驗證書等。信用證以電開形式開出且無押，條款中要求通知行與第三家銀行核押。信用證以信開形式開出并隨附該偽冒開證行的印簽。先交來簡電本，再假稱隨后開出證實書。2023/7/2365防范措施：業(yè)務(wù)員高度的責(zé)任心和豐富的經(jīng)驗對于信用證欺詐風(fēng)險的防范是必要的：從案例中認(rèn)識各種案情，分析各種欺詐手法，與同行交流，加強銀企聯(lián)系，積累經(jīng)驗等。2023/7/2366（2）信用證的“軟條款”的識別含義：信用證中的“軟條款”，在我國有時也稱為“陷阱條款”，是指在不可撤消的信用證加列一種條款，如使出口商不能如期發(fā)貨，據(jù)此條款開證申請人（買方）或開證行具有單方面隨時解除付款責(zé)任的主動權(quán)，即買方完全控制整筆交易，受益人處于受制人的地位，是否付款完全取決于買方的意愿。這種信用證實際變成了隨時可以撤銷或永遠無法生效的信用證。這種條款稱為“軟條款”。

2023/7/2367軟條款的表現(xiàn)形式另加信用證生效的條款。如待到貨樣經(jīng)開證申請人確認(rèn)后再通知信用證生效的條款憑證文件規(guī)定由申請人或其代理人出具的條款一般信用證都規(guī)定以賣方所在國檢驗機構(gòu)出局的檢驗證書作為議付單據(jù)，這類軟條款如品質(zhì)證書由開證申請人出具或與開證行存檔的樣本相符等。2023/7/2368關(guān)于貨物運輸?shù)南拗茥l款常見的軟條款有：規(guī)定裝運港、裝船日期或目的地港須由開證申請人通知或須經(jīng)其同意；規(guī)定船舶公司、船名須由開證申請人指定；只有開證申請人收到指定驗貨人簽發(fā)的裝船通知才能裝船等等似是而非的條款軟條款的表現(xiàn)形式2023/7/2369軟條款的表現(xiàn)形式難以實施的條款。指按照信用證常規(guī)的業(yè)務(wù)操作要求，判斷該類條款實施起來是否有較大難度以致于無法在規(guī)定時間內(nèi)完成，或者該類條款實施起來會帶來無法把握的風(fēng)險。如要求在裝運后很短時間內(nèi)寄單或交單的條款。無法操作的條款。指那些實際根本無法實施的條款。如果審證時疏忽，未找出這類條款，今后就無法在信用證下交單。如要求除發(fā)票外的所有單據(jù)不得顯示發(fā)票編號的條款2023/7/2370高風(fēng)險條款。指操作起來并不困難，但卻可能會給受益人帶來很高風(fēng)險的條款。如①要求裝運后將一份空白抬頭、空白背書的正本提單直接寄給申請人的條款，申請人獲得一份已經(jīng)空白背書的正本提單后即可提貨，加上如果受益人交單發(fā)生問題，將錢財兩空。將額外增加費用的條款。指按照信用證的常規(guī)操作要求，會使受益人增加額外的費用等。如要求受益人承擔(dān)事先并約定的銀行費用的條款。2023/7/2371“陷阱條款”。指開證人惡意設(shè)立或竄通開證行惡意設(shè)立的使得不可撤銷的信用證無法生效的條款。如要求提交開證行出具或副簽的單據(jù)。

2023/7/2372出口商“軟條款”風(fēng)險的防范措施

慎重選擇交易對象注意出口合同條款的擬訂（全面、嚴(yán)密）慎重選擇開證行嚴(yán)格審核信用證（信用證生效的環(huán)節(jié)、貨物檢驗環(huán)節(jié)、貨物裝運環(huán)節(jié)和貨物驗收環(huán)節(jié)條款的審核）理性對待“軟條款”

2023/7/2373案例分析某中行曾收到一份由香港KP銀行開出的金額為USD1,170,000,00;元的信用證，受益人為廣西某進出口公司，出口貨物為木箱。該證有如下“軟條款”：“本證尚未生效，除非運輸船名已被申請人認(rèn)可并由開證行以修證書形式通知受益人”(THISCREDITISNON-OPERATIVEUNLESSTHENAMEOFCARRYINGVESSELHASBEENAPPROVEDBYAPPLICANTANDTOBEADVISEDBYL/COPENINGBANKINFORMOFANL/CANENDMENTTOBENEFICIARY)。2023/7/2374該中行在將來證通知受益人時提醒其注意這一“軟條款”，并建議其修改信用證，以避免可能出現(xiàn)的風(fēng)險。后來，經(jīng)磋商，申請人撤銷該證，另由香港IB銀行開出同一金額、同一貨物、同一受益人的信用證，但證中仍有這樣的“軟條款”：“裝運只有在收到本證修改書，指定運輸船名和裝運日期時，才能實施”(SHIPMENTCANONLYBEEFFECTEDUPONRECEIPTOFANAMENDMENTOFTHISCREDITADVISINGNAMEOFCARRYINGVESSE/ANDSHIPMENTDATE)。2023/7/2375可謂“換湯不換藥”，主動權(quán)仍掌握在申請人手中，而受益人卻面臨若申請人拒發(fā)裝運通知，則無法提交全套單據(jù)給銀行議付的風(fēng)險，此時，該中行了解到與該進出口公司聯(lián)營的某工貿(mào)公司已將40萬元人民幣質(zhì)保金匯往申請人要深圳的代表，而且該進出品公司正計劃向其申請人民幣打包貸款600這萬元作訂貸之用。于是，該中行果斷地采取措施，一方暫停向該司代款，另一方面敦促其設(shè)法協(xié)助工貿(mào)公司追回質(zhì)保金。后經(jīng)多方配合，才免遭損失。2023/7/2376（3）信用中“提單徑寄開證申請人”條款的處理對進口商來說：提單徑寄開證申請人即收貨人做法的最大優(yōu)點是方便了收貨人在目的港的提貨。采用這種方式收貨人可以提早收到海運提單，避免了由于缺少提單造成的提貨延誤。對出口商來說：采用此種方式出口商會承擔(dān)很大的收匯風(fēng)險。因為任何合同的交易都是以一方的交貨換取另一方的付款為前提條件的。一旦發(fā)貨人遞交出運單，就意味著他自動將物權(quán)轉(zhuǎn)移給另一方而解除了要求另一方必須付款的制約，這時如果收貨人不付款，發(fā)貨人將面臨著貨、款兩空的風(fēng)險。2023/7/2377出口商的防范措施：

①擔(dān)保提貨。采用信用證支付方式，貨物的進口商在貨物抵達國內(nèi)港口時向其開證銀行提出憑海運提單副本提貨的申請，開證行在審核進口商提供的有關(guān)資料后，并在進口方提供了100％的貨價保證金后，向船公司出具提貨擔(dān)保證明書，船公司憑該銀行擔(dān)保將有關(guān)貨物先行交給進口商，然后由開證行負(fù)責(zé)將正本海運提單補交給海運公司，換回其銀行擔(dān)保證明書。

②采用電放方式提貨。收貨人在征得發(fā)貨人和船公司的同意后，采用電放的方式，要求船公司允許收貨人在目的港憑海2023/7/2378

運提單復(fù)印件和收貨人出具給船公司的《擔(dān)保函》先行提貨，同時收貨人承諾在保函規(guī)定的時間內(nèi)將正本海運提單交回船方式撤回《擔(dān)保函》。③目前采用較普遍的方式，即在信用證條款中附加保護性條款。在信用證規(guī)定1／3份正本提單直接郵寄給收貨人提貨的同時，規(guī)定收貨人只有將全套三份正本提單全部退銀行后方能拒付貨款。2023/7/23792、進口商的風(fēng)險及其防范（1）提貨擔(dān)保中的風(fēng)險提貨擔(dān)保是信用證方式下銀行對進口上的一種融資。當(dāng)進口商要求開證行出具此擔(dān)保時，開證行則要求進口商提供書面保證，保證無論對方銀行寄來的單據(jù)是否與信用證相符，都得對外付款，甚至要求進口方存入百分百的保證金。對于航程不遠的貨物交易，進口商在開證時要控制交單期。對信譽不明的出口商，進口商應(yīng)靜等發(fā)票、裝箱單等關(guān)鍵單據(jù)及正本提單的到來，不隨便作擔(dān)保提貨。2023/7/2380（2）成組化商品運輸?shù)娘L(fēng)險含義：把貨物裝在托盤或集裝箱中，組成較大的裝卸單位以提高裝卸效率，這種運輸方式稱為成組化運輸。出口商采用成組化方式運輸貨物，提單上一般注明“托運人裝貨并點數(shù)”或“承運人在起運港的貨場收托運人自己裝的整裝箱”字樣，而承運人對裝載的是什么貨物、貨物是否完好都不負(fù)責(zé)任，這樣一些與合同不符的貨物可能通過成組化運輸?shù)男问讲m天過海，如危險品等，使進口商受騙上當(dāng)。進口商在開證時最好明確規(guī)定不接受帶有上述記載的提單。2023/7/2381（3）提單的真?zhèn)毋y行只是依照單證相符的原則，對任何單據(jù)的準(zhǔn)確性、真實性和法律效力以及貨物的數(shù)量、運輸?shù)雀挪回?fù)責(zé)。進口商應(yīng)慎重選擇出口商，學(xué)會識別各種單據(jù)的真?zhèn)巍?023/7/23823、銀行的風(fēng)險及其防范信用證是一種銀行保證按證付款的憑證，即銀行以自己的信譽，保證向受益人履行付款責(zé)任的承諾。銀行必須認(rèn)真審核信用證的真實性、有效性，并掌握進出口商的資信情況努力提高業(yè)務(wù)人員素質(zhì)，保持高度的警惕性銀行加強信用風(fēng)險管理，重視資信調(diào)查銀行應(yīng)適當(dāng)關(guān)注進出口企業(yè)的貿(mào)易背景2023/7/2383案例分析P179—P187的案例(自學(xué)）2023/7/2384信用證適用的國際慣例

跟單信用證統(tǒng)一慣例500號國際商會500號出版物(UCP500）從1994年1月1日起在全球?qū)嵤?9條2023/7/2385第1條（1）慣例的適用范圍是一切跟單信用證，在一定范圍內(nèi)也適用備用信用證；（2）信用證上應(yīng)注明：本證系根據(jù)“UCP500”而開立的；（3）信用證有關(guān)各方均應(yīng)遵守本慣例

第2條講的是信用證的定義第3條的精神銀行只管信用證、不管買賣合約第4條又表明，在信用證業(yè)務(wù)中，銀行只管貨運單據(jù)不管貨物。2023/7/2386以上第3、第4兩條的界定，貨物為2噸木耳---信用證上“2噸黃花”，---受益人，照常發(fā)運木耳，然后把載明“2噸木耳”的貨運單據(jù)交到銀行要銀行付款，銀行將不予付款，

進出口雙方的買賣還是2噸木耳，---信用證上的商品品名也是2噸木耳，----出口方交來的貨運單據(jù)上也是2噸木耳，即是說，買賣合約、信用證及貨運單據(jù)上都沒有錯，但出口方卻把貨物錯發(fā)成了2噸黃花，根本不是進口方所要的貨。此時，按第4條的闡述，進口方就不應(yīng)找銀行論理，他應(yīng)當(dāng)找出口方交涉，因為，在信用證業(yè)務(wù)上，銀行是只管貨運單據(jù)正確與否，而不問具體貨物是不是進口方所要的貨物。2023/7/2387

第5條講的是對信用證的行文措辭，切忌冗長羅嗦，要求做到：簡明、扼要、完整

第6條講的是兩種不同性質(zhì)的信用證，即可撤銷信用證和不可撤銷信用證。凡信用證必分屬兩類中的一類，二者必居其一。而“UCP500”卻反其道而行之，就是說，凡信用證上既無此詞又無那詞時，應(yīng)視該證為“不可撤銷的信用證”。第7條講通知行的責(zé)任。其責(zé)任是通過核對簽字式樣或密押，確定國外來證的真實性后，把該證轉(zhuǎn)給本國的受益人。第8條實際上是對“可撤銷信用證”下一定義

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第9條講不可撤銷信用證。本條提到了具有四種用途的信用證：即期付款的信用證、遲期付款的信用證、對遠期匯票承兌的信用證和對跟單匯票或貨運單據(jù)議付的信用證本條2款就信用證的保兌這一行為及保兌行的概念做了精確的表述第10條重申以上四種不同用途的信用證。簡言之，開證行必須在證上指定一家在信用證受益人所在國或所在地的銀行，并授權(quán)該行對受益人交來的貨運單據(jù)或付款、或承兌、或議付。當(dāng)然，那家被指定的銀行如無意充當(dāng)付款行、承兌行或議付行者也可以不充當(dāng)?shù)?1條規(guī)定了“電開證”時的具體操作辦法。第12條重申有關(guān)開證、改證的指示必須完整明確，否則，通知行不予負(fù)責(zé)。2023/7/2389第13條闡明審單標(biāo)準(zhǔn)，基本點是要求達到“單證一致”，這包括兩個方面的內(nèi)容：貨運單據(jù)要與信用證相一致；單據(jù)之間彼此也要相一致，單單不一致就算單證不一致。本條2款對銀行審單的期限作了明確的規(guī)定：自接到貨運單據(jù)之翌日計算，在7個銀行工作日內(nèi)審?fù)陠螕?jù)，確定接單拒或是拒絕接單。

第14條規(guī)定了對符合信用證條款規(guī)定的和不