中級(jí)財(cái)務(wù)管理-習(xí)題課件

第一章財(cái)務(wù)管理總論1PPT學(xué)習(xí)交流第一章

財(cái)務(wù)管理總論第一節(jié)、財(cái)務(wù)管理的概念本章主要介紹了財(cái)務(wù)管理的基本概念、基本內(nèi)容和基本理論,包括企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)過(guò)程、財(cái)務(wù)關(guān)系、財(cái)務(wù)管理目標(biāo)和財(cái)務(wù)管理環(huán)境。第二節(jié)、財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)第三節(jié)、財(cái)務(wù)管理環(huán)境2PPT學(xué)習(xí)交流第一節(jié)財(cái)務(wù)管理的概念3PPT學(xué)習(xí)交流資金分配資金籌集第一章財(cái)務(wù)管理總論供應(yīng)投資生產(chǎn)資金營(yíng)運(yùn)生產(chǎn)資金營(yíng)運(yùn)銷(xiāo)售資金營(yíng)運(yùn)第一節(jié)財(cái)務(wù)管理的概念資金運(yùn)動(dòng)圖4PPT學(xué)習(xí)交流財(cái)務(wù)管理第一章財(cái)務(wù)管理總論第一節(jié)財(cái)務(wù)管理的概念財(cái)務(wù)活動(dòng)管理財(cái)務(wù)關(guān)系管理財(cái)務(wù)管理

財(cái)務(wù)管理就是財(cái)務(wù)活動(dòng)和財(cái)務(wù)關(guān)系的管理,即基于企業(yè)再生產(chǎn)過(guò)程中客觀存在的財(cái)務(wù)活動(dòng)和財(cái)務(wù)關(guān)系而產(chǎn)生的,組織企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)、處理與各方面財(cái)務(wù)關(guān)系的一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)管理工作.5PPT學(xué)習(xí)交流籌資活動(dòng)投資活動(dòng)資金營(yíng)運(yùn)活動(dòng)資金分配活動(dòng)第一章財(cái)務(wù)管理總論財(cái)務(wù)活動(dòng)第一節(jié)財(cái)務(wù)管理的概念6PPT學(xué)習(xí)交流籌資活動(dòng)從不同渠道通過(guò)不同方式獲取資金的活動(dòng)債務(wù)資金和權(quán)益資金7PPT學(xué)習(xí)交流投資活動(dòng)將籌集資金投入生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中以獲取收益的活動(dòng)。長(zhǎng)期投資短期投資投資8PPT學(xué)習(xí)交流資金營(yíng)運(yùn)活動(dòng)企業(yè)正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中所發(fā)生的一系列資金收付的活動(dòng)。9PPT學(xué)習(xí)交流資金分配活動(dòng)對(duì)企業(yè)收入和利潤(rùn)進(jìn)行分割和分派的活動(dòng)10PPT學(xué)習(xí)交流財(cái)務(wù)關(guān)系第一章財(cái)務(wù)管理總論企業(yè)與政府企業(yè)與投資者企業(yè)與債權(quán)人企業(yè)與受資者企業(yè)與債務(wù)人企業(yè)與職工企業(yè)內(nèi)部各單位第一節(jié)財(cái)務(wù)管理的概念11PPT學(xué)習(xí)交流財(cái)務(wù)管理循環(huán)（方法）財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)財(cái)務(wù)控制財(cái)務(wù)預(yù)算財(cái)務(wù)決策財(cái)務(wù)預(yù)算財(cái)務(wù)分析12PPT學(xué)習(xí)交流財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)根據(jù)企業(yè)以往的歷史資料，結(jié)合現(xiàn)實(shí)條件及企業(yè)未來(lái)的發(fā)展前景，運(yùn)用專門(mén)方法，對(duì)預(yù)測(cè)期財(cái)務(wù)活動(dòng)和財(cái)務(wù)成果所作的科學(xué)預(yù)測(cè)和預(yù)斷。13PPT學(xué)習(xí)交流財(cái)務(wù)決策財(cái)務(wù)決策是根據(jù)財(cái)務(wù)管理的總體目標(biāo)，從各種可供選擇的財(cái)務(wù)方案中選擇最優(yōu)財(cái)務(wù)方案的活動(dòng)。14PPT學(xué)習(xí)交流財(cái)務(wù)計(jì)劃是在財(cái)務(wù)決策的基礎(chǔ)上，對(duì)企業(yè)預(yù)算期的財(cái)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行的全面計(jì)劃和安排，并形成專門(mén)的以貨幣為主要計(jì)量形式的書(shū)面文件15PPT學(xué)習(xí)交流財(cái)務(wù)控制為保證財(cái)務(wù)目標(biāo)和財(cái)務(wù)計(jì)劃實(shí)現(xiàn)所進(jìn)行的一系列活動(dòng)。包括制定控制目標(biāo)，控制日?；顒?dòng)按預(yù)定目標(biāo)進(jìn)行，對(duì)偏差進(jìn)行調(diào)整等方面。16PPT學(xué)習(xí)交流財(cái)務(wù)分析以財(cái)務(wù)報(bào)告為主要依據(jù)，對(duì)企業(yè)一定時(shí)期的財(cái)務(wù)活動(dòng)及財(cái)務(wù)成果所進(jìn)行的分析和評(píng)價(jià)。17PPT學(xué)習(xí)交流第二節(jié)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)利潤(rùn)最大化股東財(cái)富最大化企業(yè)價(jià)值最大化相關(guān)者利益最大化

目標(biāo)與利益的沖突第一章財(cái)務(wù)管理總論18PPT學(xué)習(xí)交流利潤(rùn)最大化

直觀、易懂、容易為人們所接受的特點(diǎn)。

沒(méi)有考慮資金時(shí)間價(jià)值、沒(méi)有考慮投資的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、沒(méi)有考慮與投資的對(duì)比關(guān)系、容易導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)者的短期行為。第一章財(cái)務(wù)管理總論第二節(jié)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)缺點(diǎn)：優(yōu)點(diǎn)：19PPT學(xué)習(xí)交流股東財(cái)富最大化第一章財(cái)務(wù)管理總論股價(jià)受多種因素影響。企業(yè)連環(huán)持股情況下股東不以此為財(cái)務(wù)管理目標(biāo)?？紤]了資金的時(shí)間價(jià)值、考慮了投資的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、考慮了與投資的對(duì)比關(guān)系，目標(biāo)容易量化，便于理解。優(yōu)點(diǎn)：缺點(diǎn)：第二節(jié)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)20PPT學(xué)習(xí)交流企業(yè)價(jià)值最大化第一章財(cái)務(wù)管理總論第二節(jié)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)1.考慮了取得報(bào)酬的時(shí)間2.考慮了風(fēng)險(xiǎn)與報(bào)酬的關(guān)系3.將企業(yè)長(zhǎng)期、穩(wěn)定發(fā)展和持續(xù)獲利能力放在首位，能克服短期行為4.用價(jià)值代替價(jià)格，克服了過(guò)多受外界因素的干擾，有效規(guī)避了企業(yè)的短期行為1.企業(yè)價(jià)值過(guò)于理論化，不易操作2.對(duì)非上市公司，要專門(mén)評(píng)估，個(gè)評(píng)估機(jī)構(gòu)有差異優(yōu)點(diǎn)：缺點(diǎn)：21PPT學(xué)習(xí)交流相關(guān)者利益最大化有利于企業(yè)長(zhǎng)期穩(wěn)定發(fā)展體現(xiàn)了合作共贏的價(jià)值觀念較好地兼顧了各利益主體的利益體現(xiàn)了前瞻性與現(xiàn)實(shí)性的統(tǒng)一第一章財(cái)務(wù)管理總論優(yōu)點(diǎn)：第二節(jié)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)22PPT學(xué)習(xí)交流目標(biāo)與利益的沖突經(jīng)營(yíng)權(quán)與所有權(quán)的分離第一章財(cái)務(wù)管理總論原因：第二節(jié)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)類型：股東與管理層股東與債權(quán)人大股東與小股東23PPT學(xué)習(xí)交流股東與管理層激勵(lì)：約束：第一章財(cái)務(wù)管理總論表現(xiàn)：第二節(jié)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)解決辦法：績(jī)效股方式股票期權(quán)計(jì)劃所有者約束：股東直接干預(yù)、解聘市場(chǎng)約束：收購(gòu)管理層希望在提高股東財(cái)富的同時(shí)，能夠享有更多的額外補(bǔ)貼；所有者則希望以最小的管理成本獲得最大的股東財(cái)富。24PPT學(xué)習(xí)交流股東與債權(quán)人第一章財(cái)務(wù)管理總論表現(xiàn)：第二節(jié)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)股東不經(jīng)過(guò)債權(quán)人同意，投資于比預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)更高的項(xiàng)目；股東不經(jīng)過(guò)債權(quán)人同意發(fā)行新債。解決辦法：限制性條款收回借款或停止借款25PPT學(xué)習(xí)交流大股東與小股東第一章財(cái)務(wù)管理總論表現(xiàn)：第二節(jié)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)利用關(guān)聯(lián)交易轉(zhuǎn)移上市公司利潤(rùn)；非法占用上市公司巨額資金；發(fā)布虛假信息，操縱信息，欺騙中小投資者；為大股東聘請(qǐng)的高級(jí)管理者支付過(guò)高的報(bào)酬；利用不合理股利政策，掠奪中小股東的既得利益。解決辦法：完善公司治理結(jié)構(gòu)規(guī)范信息披露制度26PPT學(xué)習(xí)交流第三節(jié)財(cái)務(wù)管理環(huán)境金融環(huán)境第一章財(cái)務(wù)管理總論經(jīng)濟(jì)環(huán)境財(cái)務(wù)管理環(huán)境的概念及其分類法律環(huán)境社會(huì)文化環(huán)境27PPT學(xué)習(xí)交流財(cái)務(wù)管理環(huán)境的概念及其分類第一章財(cái)務(wù)管理總論第三節(jié)財(cái)務(wù)管理環(huán)境

財(cái)務(wù)管理環(huán)境也稱理財(cái)環(huán)境，是影響企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)、財(cái)務(wù)關(guān)系和財(cái)務(wù)管理的各種企業(yè)外部因素的總和。理財(cái)環(huán)境宏觀理財(cái)環(huán)境微觀理財(cái)環(huán)境按其影響范圍法律環(huán)境金融環(huán)境經(jīng)濟(jì)環(huán)境社會(huì)文化環(huán)境28PPT學(xué)習(xí)交流經(jīng)濟(jì)環(huán)境第一章財(cái)務(wù)管理總論第三節(jié)財(cái)務(wù)管理環(huán)境經(jīng)濟(jì)周期經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平通貨膨脹政府的經(jīng)濟(jì)政策29PPT學(xué)習(xí)交流經(jīng)濟(jì)周期包括經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇、繁榮、衰退、和蕭條四個(gè)階段。復(fù)蘇：增加廠房、存貨、勞動(dòng)力繁榮：擴(kuò)充廠房、存貨、勞動(dòng)力，提高價(jià)格衰退：停止擴(kuò)張、停產(chǎn)不利產(chǎn)品、減存貨，停止擴(kuò)招雇員蕭條：保持市場(chǎng)份額、放棄次要部門(mén)、減存貨、裁員30PPT學(xué)習(xí)交流經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平相對(duì)概念，在世界范圍內(nèi)說(shuō)明各國(guó)家所處的經(jīng)濟(jì)發(fā)展階段及目前的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平。分為：發(fā)達(dá)國(guó)家發(fā)展中國(guó)家不發(fā)達(dá)國(guó)家31PPT學(xué)習(xí)交流通貨膨脹消費(fèi)者購(gòu)買(mǎi)力下降，持續(xù)的物價(jià)上漲。對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)的影響：增加企業(yè)的資金需求引起利潤(rùn)虛增利率上升有價(jià)證券價(jià)格下降資金供應(yīng)緊張。32PPT學(xué)習(xí)交流政府經(jīng)濟(jì)政策產(chǎn)業(yè)政策、財(cái)政政策、稅收政策、金融政策、貨幣政策等。影響企業(yè)的稅收、成本、利潤(rùn)和現(xiàn)金流量33PPT學(xué)習(xí)交流第一章財(cái)務(wù)管理總論第三節(jié)財(cái)務(wù)管理環(huán)境企業(yè)組織法稅收法規(guī)財(cái)務(wù)法規(guī)如：《公司法》、《經(jīng)濟(jì)合同法》、《破產(chǎn)法》如：所得稅、流轉(zhuǎn)稅、其他稅種如：《企業(yè)財(cái)務(wù)通則》、《企業(yè)財(cái)務(wù)制度》沒(méi)有規(guī)矩?zé)o以成方圓法律環(huán)境34PPT學(xué)習(xí)交流金融環(huán)境利息率第一章財(cái)務(wù)管理總論第三節(jié)財(cái)務(wù)管理環(huán)境我國(guó)主要的金融機(jī)構(gòu)金融市場(chǎng)與企業(yè)理財(cái)金融市場(chǎng)的分類和組成35PPT學(xué)習(xí)交流金融市場(chǎng)的分類與組成第一章財(cái)務(wù)管理總論第三節(jié)財(cái)務(wù)管理環(huán)境短期資金市場(chǎng)長(zhǎng)期資金市場(chǎng)發(fā)行市場(chǎng)黃金市場(chǎng)資金市場(chǎng)流通市場(chǎng)金融市場(chǎng)主體客體參加者銀行、非銀行金融機(jī)構(gòu)股票、債券、商業(yè)票據(jù)等資金供應(yīng)者、需求者期限功能融資對(duì)象外匯市場(chǎng)構(gòu)成分類36PPT學(xué)習(xí)交流我國(guó)主要的金融機(jī)構(gòu)銀行非銀行金融機(jī)構(gòu)商業(yè)銀行政策性銀行中央銀行中國(guó)人民銀行國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行、中國(guó)進(jìn)出口銀行農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行工商銀行農(nóng)業(yè)銀行中國(guó)銀行建設(shè)銀行等……保險(xiǎn)公司信托投資公司財(cái)務(wù)公司等37PPT學(xué)習(xí)交流第三節(jié)財(cái)務(wù)管理環(huán)境第一章財(cái)務(wù)管理總論金融市場(chǎng)與企業(yè)理財(cái)金融市場(chǎng)是企業(yè)籌資和投資的場(chǎng)所金融市場(chǎng)可以實(shí)現(xiàn)企業(yè)長(zhǎng)短期資金的相互轉(zhuǎn)化金融市場(chǎng)為企業(yè)財(cái)務(wù)管理提供相關(guān)信息38PPT學(xué)習(xí)交流第一章財(cái)務(wù)管理總論第三節(jié)財(cái)務(wù)管理環(huán)境利息率利息率K=通貨膨脹補(bǔ)