安泰回報系列收益憑證定制推介材料

安泰回報系列收益憑證定制業(yè)務(wù)中信證券股份有限公司2015年4月一、收益憑證產(chǎn)品簡介產(chǎn)品概述收益憑證是由中信證券以私募方式面向合格投資者發(fā)售的投資工具，中信證券按合同約定支付固定收益或與特定標的資產(chǎn)（境內(nèi)外個股、一籃子股票、指數(shù)、基金、商品交易合約）聯(lián)結(jié)的掛鉤收益。產(chǎn)品優(yōu)勢掛鉤標的廣泛——掛鉤標的范圍廣泛，包括二級市場個股、公開/定制化化指數(shù)、基金、商品期貨等產(chǎn)品結(jié)構(gòu)豐富——提供多種產(chǎn)品方案供客戶選擇，也可以根據(jù)客戶需求一對一創(chuàng)設(shè)，結(jié)構(gòu)豐富中信證券信用支持——發(fā)行人與投資者在法律關(guān)系上是債權(quán)債務(wù)關(guān)系，收益履約支付以中信證券信用做支持境內(nèi)多市場通道——提供多市場投資通道，境內(nèi)人民幣資金交割，本金無需承擔匯率風險，是直接投資境外市場的替代方案3二、安泰回報系列收益憑證定制流程定制流程說明了解客戶對收益結(jié)構(gòu)的基本需求并與股衍部初步溝通包括資金規(guī)模、期限、客戶要求的最低保底收益水平、客戶傾向的最高收益水平（客戶犧牲的保底收益越多，可能達到的浮動收益水平就越高）。提供客戶開戶材料，協(xié)助客戶于中信證券總部營業(yè)部完成開戶郵寄客戶開戶材料，股衍部收到開戶材料后的1到2個工作日內(nèi)完成開戶；收益憑證產(chǎn)品銷售量考核到當?shù)貭I業(yè)部；銷售費用年化0.2%考核到當?shù)貭I業(yè)部，個人提成為銷售費用的30%；客戶于總部營業(yè)部開立的賬戶只能用于認購收益憑證產(chǎn)品，與當?shù)貭I業(yè)部現(xiàn)有業(yè)務(wù)不沖突。交易雙方確認交易要素與產(chǎn)品合同與客戶確認交易要素，之后由股衍部出具產(chǎn)品合同；客戶確認產(chǎn)品合同無誤，通過客戶公司內(nèi)部審核流程，并向股衍部反饋；股衍部收到客戶反饋后，發(fā)起中信證券產(chǎn)品合同法審蓋章流程，一般需要2到3個工作日?？蛻魧⒄J購資金從其銀行賬戶劃轉(zhuǎn)至中信證券銀行賬戶，劃款當天產(chǎn)品成立起息客戶劃款前的兩個前提條件：（1）客戶已完成開戶流程；（2）中信證券已完成產(chǎn)品合同蓋章流程；股衍部將蓋好中信證券公章的產(chǎn)品合同掃描件發(fā)給客戶，客戶劃款，產(chǎn)品成立起息；股衍部將蓋好中信證券公章的產(chǎn)品合同郵寄給客戶，客戶蓋好公章后寄回。5三、安泰回報系列收益憑證結(jié)構(gòu)展示1、鯊魚鰭結(jié)構(gòu)憑證名稱中信證券安泰回報系列【五】期收益憑證發(fā)行人中信證券股份有限公司掛鉤標的阿里巴巴集團控股有限公司（BABA.N）約定收益率范圍（年化）4%-18%收益結(jié)構(gòu)1、在任一觀察日，若掛鉤標的收盤價格大于期初價格×118%，則憑證約定收益率=5%；2、否則，憑證約定收益率=Max（4%，期末價格÷期初價格–1）。產(chǎn)品期限【183】天產(chǎn)品成本5.3%固定成本4%期權(quán)費1.3%觀察期間期初觀察日（含）至期末觀察日（含）的全部營業(yè)日期初價格掛鉤標的在期初觀察日的收盤價格期末價格掛鉤標的在期末觀察日的收盤價格71、鯊魚鰭結(jié)構(gòu)（續(xù)）104%118%18%收益憑證約定年化收益率4%期末價格÷

期初價格5%注：上圖為期間未曾觸及敲出價格時的收益示意。若曾觸及，則約定年化收益率為5%。82、亞式結(jié)構(gòu)憑證名稱中信證券安泰回報系列【三十二】期收益憑證發(fā)行人中信證券股份有限公司掛鉤標的恒生國企指數(shù)（Wind代碼：HSCEI.HI）約定收益率范圍（年化）0.3%-45.3%收益結(jié)構(gòu)憑證約定收益率=0.3%+min[max（掛鉤標的于期間觀察日收盤價格的算術(shù)平均值÷期初價格–103%，0），30%]×150%產(chǎn)品期限【92】天產(chǎn)品成本5.3%固定成本0.3%期權(quán)費