康有為貨幣銀行思想述評

康有為貨幣銀行思想述評

康有為的金融理論是他經(jīng)濟(jì)思想的重要組成部分。在康有為一生的相關(guān)討論中，金融理論主要集中在兩個方面，即改革金融體系和銀行的使用。本文擬對此作一述評。一、改鑄銀錢,自鑄銀款。我國清代社會,社會清代的幣制是銀錢并用,即所謂銀錢平行本位制。這種落后的貨幣制度到了清代后期,特別是鴉片戰(zhàn)爭以后,隨著國內(nèi)白銀大量外流,銀貴錢賤的產(chǎn)生,以及外國銀圓大量流入,民族利益外溢等現(xiàn)象的出現(xiàn),越來越顯出它不符合時代發(fā)展的弊端。光緒十四年(1888年),康有為代御史屠仁守作《錢幣疏》,詳細(xì)分析了當(dāng)時幣制的弊端,主張改鑄銀錢。他指出“中國錢法敗壞極矣,一失名,二失實(shí),三失用”。失名,是指洋錢在中國流行,以至于“皆用敵人年號,不見君國正朔”;失實(shí),是指洋錢雜有銅鉛二成,而“中國元寶及錠,皆用純銀,成色最高”;失用,指中國“所鑄紋銀,率沿前朝元寶、馬蹄等樣,體既方長,不便掌握,形復(fù)重厚,不便運(yùn)數(shù)。無輕重一定之法,必待衡而后知。無大小相權(quán)之宜,必待碎而后用,其于民用不便甚矣,”不及洋錢方便。康有為主張“盡銷舊錠,改鑄新錢”。銀錢分一兩、五錢、一錢、五分等幾種,面鑄“大清寶藏”等字。康有為極力主張中國自鑄銀圓,以對抗外國銀圓在中國的流通,避免利益外溢。由于清代貨幣制度的落后,各地自鑄元寶銀錠,其大小、重量、成色和形態(tài)都不一樣。每次交易均需鑒定成色、度量輕重,即使公估局批字的元寶,由于各地秤砝不一,還需折合換算,極不利于商品流通。而外國銀圓是一種較為先進(jìn)的鑄幣,它不僅制作精美、按數(shù)計值,而且便于攜帶,便于流通,因此在中國市場上廣受歡迎,在供求規(guī)律作用下,其實(shí)際價格就高于其含金量。外國商人便以銀圓套購中國白銀出口,加工鑄造后再輸入中國,賺取差價,造成中國利益的外溢。進(jìn)入19世紀(jì)80年代,清廷內(nèi)部改革幣制、自鑄銀圓的呼聲越來越緊。終于在光緒十三年(1887年),由當(dāng)時的兩廣總督張之洞奏準(zhǔn)在廣東設(shè)造幣廠試鑄銀圓,光緒十六年(1890年)開始流通于市場,這是清政府正式批準(zhǔn)的銀鑄幣。作為中國的法幣,可用于商品交易,完糧納稅?？涤袨閷Υ耸聵O為贊成,他上書清帝,建議各省按統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)鑄造銀元,以代替那些“形體既難握攜,分兩又無一定,有加耗、減水、折色、貼費(fèi)之殊,有庫平、規(guī)平、湘平、漕平之異”的元寶及銀錠。在自鑄銀圓的問題上,和前人相比,康有為不僅從經(jīng)濟(jì)利益方面說明外國銀元較中國銀錠易于流通,兩者之間存在不等價交換,中國利益由此外溢,更重要的是,他從維護(hù)國家主權(quán)的高度強(qiáng)調(diào)指出:“查泰西皆用本國之銀,如俄用盧布、德用馬克、奧用福祿林、英用喜林,外國銀錢不許通用。我宜自鑄銀錢,以收利權(quán)”?？涤袨榈囊娊怙@然更進(jìn)了一步?？涤袨閺谋Ｕ蠂覚?quán)益,增強(qiáng)民族精神以及尊君親上思想出發(fā),請求清政府改鑄銀錢,他的建議不無道理,但也只是對銀錢平行本位制度的一些修修補(bǔ)補(bǔ)的改良。這一時期的康有為尚未意識到銀錢平行本位制度本身已不符合時代的潮流。二、金本位制的內(nèi)容1904年初,美國國會“國際匯總委員會”委員精琦(Jenks)來到中國,提出《中國新圓法條議》,主張放棄銀本位制,實(shí)行虛金本位制。由于各方的反對,精琦的建議未被采納,但康有為卻對精琦方案大加贊賞。4年之后,他發(fā)表了《金主幣救國議》,詳細(xì)地闡述了實(shí)行金本位制的主張。他說:“中國生計之命,決于此兩年間。能改金幣而善圖之而存,不改金幣而坐守舊法則亡?！痹诳涤袨榭磥?不實(shí)行金本位制有14條大害。其中對國人的大害有6條:(1)銀價日落、物價日騰,則國人日貧落;(2)銀銅為金所持,不能自主,致物價無定,供求不相應(yīng),漲落無常,而市易亂,商道險;(3)銀價既聽人漲落無主,銅價更隨之漲落,小民愈困;(4)既無主幣,秤平色折,各省亙殊,各市又異,則市亂,商苦生計艱;(5)銀行不能遍開,開亦難辦,則民資本難為挹注而生計艱;(6)良金盡逐出國外,國中空虛,元?dú)忸D盡。對國計的大害有4條:(1)稅則不能定,官吏得上下其手,理財無從下手;(2)物價日騰,銀價日落,稅入之額,行用日虧而國用愈不足;(3)稅入折成色,則吏易作弊中飽,民更苦之;(4)國用不足,庫日困絕,國致破產(chǎn)。對國際關(guān)系的大害有4條:(1)金日漲、銀日落,償外債息,補(bǔ)磅大虧;(2)入口貨多于出口貨,大虧;(3)銀價物價受人無窮漲落,商業(yè)難興;(4)金融權(quán)常在外人,制我全國死命?？涤袨椴粌H極力主張實(shí)行金本位制,而且還就一些具體問題提出了詳盡的建議。例如,實(shí)行金本位制需要充足的黃金,康有為提出在紐約、舊金山、悉尼、檀香山等地設(shè)大清交通銀行,向華僑吸收黃金,同時收兌國內(nèi)民間的藏金。他主張將金銀的比價定為二十換(1∶20),而開始收兌時按四十換(1∶40),3個月后改為三十五換(1∶35),再3個月后改為三十換(1∶30)。依次遞降,降到二十換為止。此外,政府還可以用紙幣來收兌黃金。考慮到黃金數(shù)量不足,康有為主張可先實(shí)行“法定虛金本幣”,即虛金本位制,以銀幣作為金幣的價值符號流通。康有為主張金銀幣的比價為二十換,則銀幣的名義價值和實(shí)際價值的差距比精琦方案更大更多。他認(rèn)為政府規(guī)定了金銀幣的比價,也就規(guī)定了金銀的比價,使“銀價立高大半”?？涤袨檫€指出,初定幣值要考慮中國的習(xí)慣,要按秤量標(biāo)準(zhǔn)定貨幣重量。他比較了各國鑄幣的重量,認(rèn)為日常流通的大多和中國的開元通寶重量相近,因此主張中國新造金、銀、銅錢各以重二錢、一錢、五分為宜。按二十換計算,五分的小金錢合銀錢一兩?？涤袨橥砟?已從歐美考察歸國。用西方金本位貨幣制度對照中國銀兩貨幣制度,確能發(fā)現(xiàn)許多弊端。中國自古未實(shí)行過金本位制,而是多種貨幣并存。明中葉后確立了白銀的主貨幣地位,銅錢是完全獨(dú)立的另一種貨幣。外國銀圓流入后,白銀又分為銀兩和銀圓兩種單位。鴉片戰(zhàn)爭前后,中國的銀本位制與西方列國的金本位制相碰撞,確實(shí)暴露出致命的弱點(diǎn)。以上康有為的分析基本符合實(shí)際情況。當(dāng)時若實(shí)行金本位制,中國的對外收支和貿(mào)易可能會有所改善。但康有為將能否克服金漲銀落的弊病作為中國存亡的關(guān)鍵,認(rèn)為不實(shí)行金本位制就會亡國,則過于偏激了。三、有外在之利在《金主幣救國議》中,康有為對紙幣問題進(jìn)行了論述,其中不乏真知灼見。他認(rèn)為,紙幣的流通是“事勢所必趨,物理所必至。他日萬國既合,大同之世,競可全世界舍棄金銀,全用紙幣,殆必至之理勢耶。”同時,他又認(rèn)為對紙幣的發(fā)行應(yīng)持謹(jǐn)慎態(tài)度。他說:“茍非其時,尚當(dāng)酌而行之,慎而成之,損益折衷,與時消息以通之”,不能草率從事?？涤袨榭偨Y(jié)了歷史的經(jīng)驗(yàn),他認(rèn)為宋朝發(fā)行交子、會子的辦法很好,缺點(diǎn)是由官府發(fā)行而不是由銀行發(fā)行。他希望按西方的辦法建立銀行制度,使紙幣的發(fā)行能適應(yīng)市場的需要,而不為政府財政的需要所牽制。西方學(xué)者將紙幣分為“易中契據(jù)”(兌現(xiàn)紙幣)和“不易法定鈔”(不兌現(xiàn)紙幣)兩種?？涤袨檎J(rèn)為“易中契據(jù)”辦法太死,主張用“易中法定鈔”。所謂“易中法定鈔”,“幾與不易法定鈔等,所異者可易與不易耳?！薄吧w兼易中之性,而實(shí)為法定鈔也?！币簿褪钦f,“易中法定鈔”是國家法令規(guī)定全國通行,而又能向銀行兌現(xiàn)的紙幣,這比單純由銀行發(fā)行的兌現(xiàn)紙幣有更強(qiáng)的流通能力。這種易中法定鈔“雖以實(shí)金為本,體同契據(jù),而其為用之妙,則兼有自行之意。如影可因形而拓大,至于無窮,故可行之?dāng)?shù)倍,亦可發(fā)之甚多”。不過,他同時也指出:“茍貪便宜而妄多發(fā)之,其究也,害于商民而累于國。茍善用之,與時消息,實(shí)為平準(zhǔn)之妙術(shù),而富民阜國之起基也”。至于“不易法定鈔”,只可做救急之用,平時決不應(yīng)該發(fā)行。如何控制紙幣的發(fā)行數(shù)量?康有為認(rèn)為以德、意、日實(shí)行的制限屈伸法最好,不過仍有可能發(fā)行過多。他指出濫發(fā)紙幣有六害:“小之則紙幣減價,商務(wù)紊亂,害一;其大減價,人無預(yù)蓄,物價騰踴,金銀亦變,人民皆困,資本驟減,害二;甚至不行,則傭工不能得食,小民愁怨,甚至生亂,害三;政府所收仍是紙幣,而價格既降,物仍上騰,官用不足,或別加稅,而民受其困,害四;外國必索所備實(shí)金,則備金盡輸于外,而前存之紙幣盡廢,害五;晚有戰(zhàn)事,對外無用,而存金盡矣,則國事甚危,害六”。兌現(xiàn)紙幣發(fā)行過多,難以兌現(xiàn),就變成不兌現(xiàn)紙幣了,上述濫發(fā)之害就會發(fā)生?？涤袨閷@個問題的認(rèn)識是很清醒的。四、設(shè)置銀行運(yùn)營機(jī)構(gòu)在謀求中國富強(qiáng)的問題上,康有為確信“茍得理財之法,國計不患于困乏也,民生不憂其匱絕也”。所謂“理財之法”,就是妙用銀行,“將欲救國,將欲富民……一切皆銀行是賴”。這是康有為金融思想的核心。康有為妙用銀行的思想,是以虛實(shí)理論作為基礎(chǔ)。他提出古今理財?shù)膮^(qū)別在于古代“用實(shí)金則有限”,今天“善用虛金則無窮”。他在《理財救國論》的“理財綱領(lǐng)”中指出,所謂“實(shí)”即指金屬貨幣,流通中以金為實(shí)為本;所謂“虛”即指金屬貨幣的影,即紙幣、公債。金銀為其形,紙幣為其影,而且影可大于形,公債則拓其影。虛實(shí)之間是無實(shí)不利,無虛不行。如果只實(shí)不虛,則無所謂拓展,便不能滋生;如果只虛不實(shí),又無所附麗,不能行使流通。因而實(shí)與虛之間,即為一與二的關(guān)系,“以一為體,以二為用。一則立守而不動,二則手足行持,互濟(jì)而無窮。一可生二,而由于一,合二為一,凡三而千萬生焉。”在這個過程中,銀行居中“為之神”。銀行以金(實(shí))為本(保證準(zhǔn)備)來發(fā)行紙幣(虛)。國家以公債(拓影)給銀行,銀行以紙幣(虛)給國家而買公債(拓影)為發(fā)行紙幣的保證,發(fā)行紙幣(虛)來交換金(實(shí))。國家的國庫在銀行則金(實(shí))在銀行,支用紙幣(虛)也在銀行,故銀行與國家是一和二,如形神之異而不相離。康有為認(rèn)為問題的關(guān)鍵是國家運(yùn)用銀行,使其在“實(shí)與虛、金與紙幣、公債之間運(yùn)轉(zhuǎn)于無窮,而大生廣生?！眹胰缒軐y行這種“術(shù)同點(diǎn)金”的獨(dú)特職能加以發(fā)揮,就能收到“無而為有,虛而為盈,約而為泰,裕國富民,文明安樂”的奇效?？涤袨槟軌蚩吹姐y行具有特殊的功能是難能可貴的。銀行確具有創(chuàng)造信用流通工具的特殊職能,不僅能將零散的貨幣轉(zhuǎn)化為資本,從消費(fèi)領(lǐng)域引入到生產(chǎn)流通領(lǐng)域,而且可以增加貨幣投放,滿足生產(chǎn)發(fā)展和流通擴(kuò)大的需要。這確如康有為所說的“術(shù)同點(diǎn)金”。但紙幣的供應(yīng)量是有限度的,不能隨意增加。將這種在一定限度內(nèi)有效的理財辦法提高到“救國”的高度,則言過其實(shí)了?？涤袨樵谥袊€首次提出建立完整的銀行體系的構(gòu)想。他參考資本主義國家的銀行制度,將中國的銀行分為上、中、下三個層次。上層是中央國家銀行,是“一切銀行之母,為銀行之銀行,操縱一國金融之權(quán),而發(fā)行紙幣,托以國庫,國用不足則助之”。對內(nèi)“以總紙幣之樞”,對外“以平通匯兌借外債”。他的結(jié)論是:“金融者國民之生命,國家萬不能不監(jiān)核而操其大權(quán)?！敝醒脬y行“關(guān)全國金融之命,得其宜則全國成,不得之則全國死”。設(shè)立中央銀行“則理財之大基本立”,“然后金融高下之權(quán),借債還債之事,乃可自操,而收挽利權(quán)”。另還設(shè)正金銀行,作為中央國家銀行之輔,設(shè)于境外,以借外債,通外匯。分支店以收購金銀為主要業(yè)務(wù)?？涤袨樘岢?“初辦之始,先辦紐約銀行,次及巴黎、倫敦,以通匯兌,而平金融之價,其余以漸推廣。”中層為組合銀行制度。美國、加拿大“各地都邑、縣、市有銀行若干家以上者各出資本十之若干,以成一銀行團(tuán),是為組合銀行”,實(shí)際上是地方性聯(lián)合銀行。康有為主張省會、大城市的銀行、銀號、錢莊按比例出資組成三級信用組合銀行。在地方上代表中央銀行發(fā)行紙幣,募集公債,行用幣制,征收國稅、地方稅,收購金銀及開展各種信用活動,享有特定的權(quán)利,相當(dāng)于中央銀行在地方的分行、支行,“如中央之支店,至穩(wěn)而可信”。此外,中層還要設(shè)立宅地抵當(dāng)銀行,即不動產(chǎn)抵押銀行。每省設(shè)一勸業(yè)銀行,每縣設(shè)一興業(yè)銀行。另外還應(yīng)設(shè)立特權(quán)銀行(邊疆拓殖銀行)和股票交易所等。下層采用國民銀行。實(shí)際上是參加中央銀行股份的商業(yè)銀行制度?？涤袨橹鲝垺皶先珖y行、銀號、錢莊,照其資本納其四分之一之?dāng)?shù),以買公債票;納其資本積金二十之一之?dāng)?shù),以充中央銀行股本?！薄胺层y行領(lǐng)有公債者,許出紙幣如其數(shù)。領(lǐng)有中央股本者,皆可為保證準(zhǔn)備,可出紙幣亦可轉(zhuǎn)售之。”這樣,中央銀行因資本充足得以成立,“即能發(fā)行紙幣,而操全國金融高下之權(quán)。各銀行遠(yuǎn)之可分多數(shù)之溢利,近之可得資本之流通”。這種出資辦中央銀行的做法可擺脫資金短缺局面,既保證國家利益,又不使投資者利益受損,使“國與民交利”?？涤袨榈你y行體系構(gòu)想雖然參考了西方資本主義的銀行制度,但并非簡單的照搬,而是從中國國情出發(fā),多方采納各國制度的長處,“熔各國之制,而特創(chuàng)新