2023年預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展趨勢報告-勤策消費研究

中國預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展趨勢報告1預(yù)制菜行業(yè)概述2預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展歷程3456目錄預(yù)制菜行業(yè)現(xiàn)狀及競爭格局預(yù)制菜行業(yè)代表企業(yè)消費人群偏好及特征預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展趨勢預(yù)制菜行業(yè)定義及分類

預(yù)制菜，顧名思義，經(jīng)預(yù)加工而成。通常以農(nóng)、畜、禽、水產(chǎn)品為原料，配以各種輔料，經(jīng)多道預(yù)加工程序（篩選、洗切、腌制、攪拌、滾揉、調(diào)味、成型）而成，并通過急速冷凍技術(shù)的保存和冷鏈運輸方式最大程度的保證產(chǎn)品的新鮮度

依據(jù)對原料加工的深淺程度以及食用的方便性，預(yù)制菜可分為四類：即食食品、即熱食品、即烹食品、即配食品（預(yù)制凈菜）預(yù)制菜分類分類示例描述代表企業(yè)開封后即可食用的預(yù)制調(diào)理食品，面向C端零售為主，如即食鳳爪、牛肉干、八寶粥等銀鷺有友食品即食食品海底撈康師傅三全食品經(jīng)過熱水浸泡或微波爐加熱后即可食用的食品，通常冷凍或常溫保存，如方便面、自熱火鍋等，以C端為主即熱食品經(jīng)過相對深加工（加熟或油炸）后按份分裝，須入鍋經(jīng)過翻炒、復(fù)蒸等烹飪流程，面向

B

端和

C

端，如冷藏牛排、預(yù)制豬肚雞等味知香安井食品珍味小梅園即烹食品即配食品盒馬叮咚永輝經(jīng)過篩選、清洗、分切等初步加工，按份封裝的凈菜，需要自行烹飪和調(diào)味才可食用，同時面向B端和C端31預(yù)制菜行業(yè)概述2預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展歷程3目錄預(yù)制菜行業(yè)現(xiàn)狀及競爭格局4預(yù)制菜行業(yè)代表企業(yè)5消費人群偏好及特征6預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展趨勢預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展至今大致經(jīng)歷了三個階段萌芽階段發(fā)展階段2加速發(fā)展階段1320世紀(jì)90年代2000年前后2020年至今

隨著麥當(dāng)勞、肯德基等快餐店進(jìn)入，國內(nèi)出現(xiàn)凈菜配送加工廠，并以北上廣深為代表開始發(fā)展凈菜加工配送產(chǎn)業(yè)

好得睞（2002

年）、綠進(jìn)食品（2004

年）等深加工半成品菜企業(yè)相繼成立。但受限于早期冷凍技術(shù)和冷鏈運輸?shù)母叱杀?，半成品菜行業(yè)在發(fā)展初期存在銷售區(qū)域小、企業(yè)數(shù)量多、集中度低的特點

2020年疫情影響下，預(yù)制菜

C

端需求高增，推動我國預(yù)制菜加速發(fā)展。各家企業(yè)開始在春節(jié)期間推出預(yù)制菜年夜飯?zhí)撞投Y盒來發(fā)力C端

最初供應(yīng)餐飲行業(yè)，以降低人工、水電成本；減少廚房面積和設(shè)備采購。之后部分凈菜企業(yè)也面向家庭，個人零售供應(yīng)

預(yù)制菜相關(guān)企業(yè)掀起融資潮，2021

年珍味小梅園、三餐有料等預(yù)制菜上下游企業(yè)前后獲得融資；味知香“預(yù)制菜第一股”和“餐飲供應(yīng)鏈第一股”千味央廚先后在A股上市

迫于成本壓力，餐飲業(yè)為推進(jìn)連鎖化開始建設(shè)中央廚房，但面臨產(chǎn)能過剩、運營成本過高等問題；2010

年前后，隨著餐飲連鎖化以及外賣逐漸興起，國內(nèi)預(yù)制菜B端進(jìn)入放量期512預(yù)制菜行業(yè)概述預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展歷程3預(yù)制菜行業(yè)現(xiàn)狀及競爭格局目錄4預(yù)制菜行業(yè)代表企業(yè)5消費人群偏好及特征6預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展趨勢預(yù)制菜行業(yè)快速發(fā)展，高于餐飲行業(yè)整體增速

預(yù)制菜憑借其方便、快捷、品類多樣等特點，在市場中的認(rèn)可度與接受度不斷提高。加之疫情爆發(fā)后“宅經(jīng)濟(jì)”快速發(fā)展，我國預(yù)制菜行業(yè)步入發(fā)展快車道

數(shù)據(jù)顯示，2021年我國預(yù)制菜市場規(guī)模約為3459億元，同比增長19.8%，高于餐飲行業(yè)整體增速。受2020年疫情影響嚴(yán)重，餐飲行業(yè)規(guī)模下滑15.4%，而預(yù)制菜行業(yè)逆勢實現(xiàn)18.1%的增長，預(yù)計2022年我國預(yù)制菜市場規(guī)模將達(dá)到4196億元，2019-2022年均復(fù)合增長率為19.7%中國預(yù)制菜行業(yè)市場規(guī)模中國餐飲行業(yè)市場規(guī)模18.6%21.3%19.8%18.1%10.8%-5.9%-15.4%39527467214689520214196441284217620183459288824452019202020212022E201920202022E預(yù)制菜市場規(guī)模（億元）同比增長（%）餐飲業(yè)收入（億元）同比增長（%）7數(shù)據(jù)來源：艾媒咨詢預(yù)制菜市場主要以B端為主，幫助餐企實現(xiàn)降本增效中國預(yù)制菜市場結(jié)構(gòu)（按消費端）

2021年我國預(yù)制菜市場的主要消費端為B端36%市場，市場占比約為64%，其原因主要與預(yù)制菜B端消費主體——餐飲行業(yè)的運營成本息息相關(guān)64%C端

B端

中國飯店協(xié)會統(tǒng)計顯示，人力成本占總成本的比重仍是餐飲行業(yè)增長最快的一項支出。疊加原材料及房租成本上漲，餐飲企業(yè)急需降本增效來維持盈利能力傳統(tǒng)模式與使用預(yù)制菜的成本對比43%43%原材料成本原材料成本38%38%12%12%22%22%人力成本人力成本10%10%租金成本租金成本10%10%

從成本結(jié)構(gòu)的角度看，雖然預(yù)制菜的單位采購金額占比略有提升，但在加工環(huán)節(jié)可有效減少相關(guān)后廚人力及制作成本，整體凈利率可同比提升7%3%3%5%5%能源成本能源成本5%5%5%5%相關(guān)稅率相關(guān)稅率27%27%凈利率凈利率20%20%預(yù)制菜模式（%）

傳統(tǒng)模式（%）預(yù)制菜模式（%）

傳統(tǒng)模式（%）8數(shù)據(jù)來源：《2021年中國連鎖餐飲行業(yè)報告》，前瞻產(chǎn)業(yè)研究餐飲連鎖化率和外賣滲透率提升，加速B端對預(yù)制菜的需求擴(kuò)大

隨著我國餐飲連鎖化率及外賣滲透率不斷提升，各類餐飲企業(yè)對菜品的品控、出餐速度、口味等提出了更高的要求，這也加速了連鎖餐飲和外賣服務(wù)對預(yù)制菜的需求擴(kuò)大中國餐飲連鎖化率

2021年，中國餐飲連鎖化率從2019年的13%增至18%；在線外賣收入在餐飲中的比例從2019年的12%增至21%。由此可見，縮減成本，提升利潤空間，實現(xiàn)出餐快，標(biāo)準(zhǔn)化程度18%15%13%高是推動預(yù)制菜B端市場快速增長的重要原因

目前，我國頭部連鎖餐飲企業(yè)中預(yù)制菜的使用比例已經(jīng)較高，例如真功夫、吉野家、西貝等連鎖餐飲企業(yè)的預(yù)制菜占比高達(dá)85%以上201920202021頭部大型連鎖餐企預(yù)制菜占比中國在線外賣收入占餐飲比例預(yù)制餐食占比達(dá)100%21%17%202012%預(yù)制餐食占比達(dá)85%以上預(yù)制菜可有效降低連鎖餐飲對后廚的依賴，讓產(chǎn)品具備可復(fù)制力201920219數(shù)據(jù)來源：《中國餐飲經(jīng)營研報2022》，前瞻產(chǎn)業(yè)研究，灼識咨詢注：餐飲連鎖化率=全國餐飲連鎖品牌下門店數(shù)量總和/全國餐飲行業(yè)門店數(shù)量綜合*100%小型連鎖餐飲企業(yè)占比最高，預(yù)制菜成為經(jīng)濟(jì)首選2020年中國連鎖餐飲門店數(shù)量分布情況小型連鎖餐飲企業(yè)較難自建中央廚房的原因12%4%·中央廚房進(jìn)入門檻高，屬于重資產(chǎn)運營，前期中央廚房建設(shè)門檻高門店密度和數(shù)量不足投入金額高達(dá)上千萬，小型連鎖餐企難以負(fù)擔(dān)7%1%52%13%·當(dāng)餐飲品牌門店數(shù)量較少且密度不足、拓展城市有限時，自建中央廚房尚未達(dá)到盈虧平衡點11%·小型餐企整體規(guī)模小，菜品材料類目多且雜；單品用量不具備規(guī)模效應(yīng)，標(biāo)準(zhǔn)化相對困難難以通過中央廚房標(biāo)準(zhǔn)化50家以下300-399家50-99家400-499家100-199家500家以上200-299家

除了大型連鎖餐飲企業(yè)外，小型連鎖餐飲企業(yè)對預(yù)制菜的需求也十分強(qiáng)烈，這為預(yù)制菜的發(fā)展提供了較大的增長空間

2020年中國連鎖餐飲門店數(shù)量在50家以下的占比超五成，為52%；500家以上的占比為12%，可見小型連鎖餐飲企業(yè)是行業(yè)主力軍。并且此類餐企通常較難通過自建中央廚房獲得更高的經(jīng)濟(jì)效益，同時在各類成本壓力和疫情打擊下，降本增效已成大勢所趨，預(yù)制菜則成為眾多小型企業(yè)的經(jīng)濟(jì)首選10數(shù)據(jù)來源：灼識咨詢“一人戶”占比提高帶動C端需求增加，一線城市預(yù)制菜消費者占比最高

隨著人們工作生活節(jié)奏加快和“一人戶”家庭占比不斷提升，消費者愿意花在做飯的時間縮短。預(yù)制菜能夠省去繁瑣的備菜步驟，烹飪流程，在家便能制作難度較高的美食菜肴，符合當(dāng)下懶人經(jīng)濟(jì)與消費升級并存的行業(yè)趨勢

數(shù)據(jù)顯示，一線城市預(yù)制菜消費者占比最高，達(dá)45.8%；二線城市預(yù)制菜消費者占20.1%；三線城市預(yù)制菜消費者僅占16.8%，可見高線城市消費者的工作壓力更大，對預(yù)制菜的需求相對更高“一人戶”家庭占比2021年中國預(yù)制菜消費者分布24.9%16.8%18.5%45.8%20.1%16.7%15.6%201714.1%2016一線城市

二線城市

三線城市20182019202011數(shù)據(jù)來源：人口普查數(shù)據(jù)庫，智研咨詢疫情催化消費者形成線上消費習(xí)慣，各大平臺預(yù)制菜銷量增幅明顯

受疫情影響，人們外出就餐/堂食的頻率大幅減少，催化消費者形成線上消費習(xí)慣。生鮮電商、社區(qū)團(tuán)購等線上渠道快速發(fā)展，推動預(yù)制菜更快觸達(dá)消費者，加速對C端消費者的市場教育

2021年叮咚買菜、每日優(yōu)鮮、美團(tuán)買菜平臺的預(yù)制菜銷量增幅均達(dá)到3-4倍；2022年春節(jié)期間，叮咚買菜的高端預(yù)制菜銷量同比增長超過3倍；盒馬平臺的預(yù)制年夜飯銷量同比增長345%2021年電商平臺預(yù)制菜銷售增速2022年電商平臺預(yù)制菜銷售情況·2022年春節(jié)期間，叮咚買菜高端預(yù)制菜銷量同400%叮咚買菜比增長超過3倍，7天內(nèi)賣出300萬份預(yù)制菜，客單價也同比增長一倍300%300%·2022年，盒馬平臺年貨銷售數(shù)據(jù)顯示，預(yù)制年夜飯的銷量同比增長345%盒馬70%·京東到家平臺半成品凈菜銷量同比增長2.6倍。壽司、炸薯條、烤腸、熱狗等西式口味也同比增長3.5倍京東到家美團(tuán)買菜叮咚買菜每日優(yōu)鮮盒馬12數(shù)據(jù)來源：智研咨詢冷鏈物流市場規(guī)模不斷增長，奠定預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展基礎(chǔ)中國冷鏈物流市場規(guī)模單位：億元

冷鏈需求貫穿了預(yù)制菜的運輸流程，可大幅56994850減少預(yù)制菜的運輸損耗。因此預(yù)制菜行業(yè)對冷鏈運輸具有極高的依賴性，是預(yù)制菜發(fā)展的基礎(chǔ)3780303520182550201722502016201920202021

2021年我國冷鏈物流市場規(guī)模達(dá)5699億元，2016-2021年均復(fù)合增長率約為20.4%；冷庫總?cè)萘窟_(dá)5224萬噸，冷藏車保有量達(dá)34萬輛，均呈逐年增長的趨勢中國冷庫總?cè)萘亢屠洳剀嚤Ｓ辛?8221814

冷鏈物流技術(shù)保證了預(yù)制菜在運輸、倉儲環(huán)節(jié)的品質(zhì)，滿足了消費者對口感的高品質(zhì)要求，推動預(yù)制菜行業(yè)快速發(fā)展124926459743073609303520162017201820192020冷庫總?cè)萘浚ㄈf噸）冷藏車保有量（萬輛）13數(shù)據(jù)來源：艾媒咨詢預(yù)制菜相關(guān)企業(yè)注冊量連續(xù)8年上升，注冊資本“100萬元以內(nèi)”的居多

預(yù)制菜賽道火熱吸引資本紛紛加碼布局，企查查數(shù)據(jù)顯示，我國預(yù)制菜相關(guān)企業(yè)注冊量連續(xù)8年上升。2020年由于疫情催化預(yù)制菜C端需求，注冊量達(dá)到1.3萬家，為近十年峰值

2022年，中國預(yù)制菜企業(yè)注冊資本以“100萬元以內(nèi)”的居多，占比約為52%左右；1000-5000萬元注冊資本的企業(yè)在17%左右。從企業(yè)注冊資本的角度看，預(yù)制菜企業(yè)規(guī)模普遍較小，行業(yè)目前實現(xiàn)規(guī)?；钠髽I(yè)也相對較少中國預(yù)制菜相關(guān)企業(yè)注冊量中國預(yù)制菜行業(yè)企業(yè)規(guī)模分布單位：萬家9%1.28

1.2917%1.000.890.7552%9%0.600.410.427%6%0.330.27100萬元以內(nèi)500-1000萬元100-200萬元200-500萬元5000萬元以上2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

2020

20211000-5000萬元14數(shù)據(jù)來源：企查查，前瞻產(chǎn)業(yè)研究注：截止2022年1月27日，我國現(xiàn)存預(yù)制菜相關(guān)企業(yè)6.81萬家資本紛紛加碼布局預(yù)制菜賽道中國預(yù)制菜行業(yè)部分融資事件時間品牌輪次融資金額投資方百度風(fēng)投、2022年1月珍味小梅園本味鮮物B+輪未透露鼎翔資本、零一創(chuàng)投2021年10月戰(zhàn)略投資數(shù)千萬人民幣元氣森林2021年10月2021年8月麥子媽叮叮袋Pre-A輪天使輪數(shù)千萬人民幣千萬級人民幣小紅書青山資本2021年6月2021年4月三餐有料味知香A+輪數(shù)千萬人民幣7.133億人民幣眾海投資、梅花創(chuàng)投公共股東IPO上市15數(shù)據(jù)來源：IT桔子預(yù)制菜行業(yè)集中度較低，尚未出現(xiàn)龍頭企業(yè)2020年中國預(yù)制菜行業(yè)市場集中度不同國家/地區(qū)預(yù)制菜規(guī)模占餐飲行業(yè)規(guī)模的比例2.4%

1.9%1.8%1.7%1.4%14.6%9.4%8.9%90.8%1.1%綠進(jìn)

安井食品

味知香

亞明

如意三煲

其他日本美國中國臺灣中國

目前我國預(yù)制菜行業(yè)仍處于藍(lán)海階段，參與者眾多，規(guī)模小，競爭激烈，行業(yè)集中度較低，尚未形成行業(yè)龍頭。同時由于中餐飲食口味差異大，冷鏈運輸條件有限，預(yù)制菜企業(yè)地域性特色明顯

2020年我國預(yù)制菜行業(yè)CR5/CR10分別為9.2%/13.6%，對標(biāo)海外成熟市場，日本預(yù)制菜行業(yè)的CR5已達(dá)64.0%；美國預(yù)制菜龍頭企業(yè)SYSCO的市占率達(dá)16%，我國預(yù)制菜行業(yè)集中度仍有較大提升空間

此外，2020年我國預(yù)制菜規(guī)模占餐飲行業(yè)規(guī)模的比例僅為1.1%，遠(yuǎn)低于日本的14.6%、中國臺灣的8.9%和美國的9.4%16數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院，立鼎產(chǎn)業(yè)研究院上游農(nóng)業(yè)企業(yè)具備先天優(yōu)勢，餐飲仍是預(yù)制菜最廣泛的應(yīng)用場景預(yù)制菜行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

從預(yù)制菜行業(yè)整體產(chǎn)業(yè)鏈來看，上游主要以基礎(chǔ)農(nóng)產(chǎn)品為主，農(nóng)業(yè)企業(yè)具備先天優(yōu)勢。由于肉禽及水產(chǎn)等原材料價格呈周期性波動，且占預(yù)制菜成品直接成本的比例較高，上游企業(yè)往往占據(jù)較強(qiáng)的定價權(quán)

中游生產(chǎn)環(huán)節(jié)有專業(yè)的預(yù)制菜廠商（含速凍食品商）、餐飲企業(yè)自建央廚、上游農(nóng)業(yè)企業(yè)以及部分零售型企業(yè)等

下游渠道較為復(fù)雜，餐飲端包括中小餐飲店、酒店、外賣等場景；C端包括農(nóng)貿(mào)市場、商超、生鮮電商等渠道，餐飲仍是最廣泛的應(yīng)用場景17即熱類和即烹類市占率最高，山東是預(yù)制菜大省中國預(yù)制菜細(xì)分產(chǎn)品市占情況

2021年，中國預(yù)制菜市場中市占率較高的細(xì)分產(chǎn)品主要為即熱類和即烹類，兩者的市場份額分別為51%和47%。其中即熱食品與電商平臺的契合度最高，產(chǎn)品更加豐富多元，熟制化程度較高，符合C端消費者的消費習(xí)慣2%

從區(qū)域分布來看，山東以0.82萬家預(yù)制菜企業(yè)排名第一，其主要原因是因為山東是中國最重要的糧食、農(nóng)業(yè)大省，擁有豐富的農(nóng)產(chǎn)品資源，在原料和加工上都具有產(chǎn)業(yè)規(guī)?；瘍?yōu)勢47%51%中國預(yù)制菜相關(guān)企業(yè)區(qū)域分布TOP10即熱

即烹

即配2022上半年預(yù)制菜電商品類銷售額占比83.9%單位：萬家四川省福建省遼寧省吉林省安徽省廣東省河北省江蘇省河南省山東省0.230.260.330.380.400.500.510.569.9%6.2%0.630.82即配食品即烹食品即熱食品18數(shù)據(jù)來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院，創(chuàng)客貼，企查查注：預(yù)制菜區(qū)域分布統(tǒng)計時間為2022/5/16123預(yù)制菜行業(yè)概述預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展歷程預(yù)制菜行業(yè)現(xiàn)狀及競爭格局目錄4預(yù)制菜行業(yè)代表企業(yè)5消費人群偏好及特征6預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展趨勢肉禽類產(chǎn)品是味知香的主要品類，牛肉占總營收近五成

味知香2008年成立于江蘇蘇州，專注于半成品菜的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。目前公司已建立以“味知香”和“饌玉”兩大品牌為核心的產(chǎn)品體系，同時滿足B、C端的客戶需求，是行業(yè)領(lǐng)先的半成品菜生產(chǎn)企業(yè)之一

公司產(chǎn)品覆蓋肉禽類（牛肉、家禽、豬肉、羊肉等）及水產(chǎn)類（魚、蝦等），擁有超過300個SKU。其中肉禽類產(chǎn)品為公司的主要品類，2021年營收占比達(dá)69.7%。肉禽類產(chǎn)品中牛肉類產(chǎn)品為公司的優(yōu)勢品類，占總營收近五成味知香各品類營收占比情況2021年味知香細(xì)分產(chǎn)品營收占比4.6%12.7%32.5%29.4%26.1%25.5%12.9%46.5%2.0%7.6%71.0%202069.7%202168.4%201966.0%201813.7%牛肉類

家禽類

豬肉類

羊肉類

魚類

蝦類

其他肉禽類

水產(chǎn)類

其他類20數(shù)據(jù)來源：味知香公司公告預(yù)制菜銷量增長拉動味知香業(yè)績穩(wěn)步提升

受益于行業(yè)需求端量增驅(qū)動，公司預(yù)制菜產(chǎn)品銷量呈逐年增長的趨勢——由2016年的0.83噸增至2021年的1.92萬噸，5年CAGR為18.3%，預(yù)制菜銷量不斷增長拉動了公司業(yè)績逐年提升

數(shù)據(jù)顯示，味知香的營收從2016年的2.91億元增至2022年的7.98億元；歸母凈利潤從2016年的0.41億元增至2022年的1.43億元，營收和凈利潤均呈增長態(tài)勢。2022年味知香的營收雖實現(xiàn)小幅增長，但其增速有所放緩，僅為4.4%（2021年為22.8%）味知香預(yù)制菜銷量變化情況味知香營收及歸母凈利潤變化情況24.0%25.5%7.987.656.2215.9%15.7%5.424.661.923.5910.9%1.321.532.9122.8%1.190.961.438.0%4.4%0.831.331.250.860.5220170.7120180.4120166.1%2021

202220162017201820192020202120192020預(yù)制菜總銷量（萬噸）同比增速（%）營收（億元）營收同比增速（%）歸母凈利潤（億元）凈利潤同比增速（%）21數(shù)據(jù)來源：味知香財報注：2021年凈利潤大幅下滑主要系疫情影響、上游原材料上漲、部分期間費用增長等因素味知香對產(chǎn)品研發(fā)愈發(fā)重視，2022年研發(fā)費用同期增長超五成隨著預(yù)制菜行業(yè)競爭愈發(fā)激烈，味知香對產(chǎn)品研發(fā)的重視程度有所提升。相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，味知香的研發(fā)費用曾長期低于100萬，2020年增至125萬，2021年翻倍至225萬，到2022年，其研發(fā)費用已經(jīng)達(dá)到341萬，相比2021年同期增長超五成?？梢姴似费邪l(fā)能力已逐漸成為預(yù)制菜企業(yè)的核心競爭力味知香研發(fā)支出變化情況單位：萬元34122512595872018201920202021202222數(shù)據(jù)來源：味知香財報安井食品主營速凍火鍋料制品，同時打造預(yù)制菜第二增長曲線

安井食品集團(tuán)成立于2001年12月，其前身為廈門華順民生食品有限公司，主要從事速凍火鍋料制品、速凍面米制品和速凍菜肴制品等速凍食品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售

2017年，安井食品在上交所上市后業(yè)務(wù)版圖逐漸向預(yù)制菜領(lǐng)域延伸，陸續(xù)推出了“凍品先生”，“安井小廚”兩個預(yù)制菜子品牌，打造預(yù)制菜第二增長曲線。數(shù)據(jù)顯示，公司速凍火鍋料制品的營收占比最高，2021年為61.8%；預(yù)制菜增幅顯著，2018-2021年菜肴制品CAGR約為52.9%安井食品分產(chǎn)品收入結(jié)構(gòu)14.36.720.516.65.54.011.013.9速凍火鍋料制品占比約為61.8%56.246.233.327.62018201920202021速凍火鍋料制品（億元）

速凍面米制品（億元）

菜肴制品（億元）23數(shù)據(jù)來源：安井食品集團(tuán)公告安井食品連續(xù)六年營收凈利雙增，預(yù)制菜是主要收入增長來源

2022年，安井食品集團(tuán)實現(xiàn)營收122.8億元，同比增長31.4%；實現(xiàn)歸母凈利潤11.0億元，同比大幅增長61.4%，已連續(xù)六年營收凈利雙增。細(xì)分來看，2022年安井食品的面米制品、肉制品、魚糜制品的營收增速分別達(dá)到17.6%、11.3%和13.4%

近年來重點布局的預(yù)制菜肴板塊為公司帶來顯著增量，是公司主要的收入增長來源。2022年，安井食品菜肴制品的營收為30.2億元，同比增長111.6%，占當(dāng)期營收的比例為24.8%安井食品集團(tuán)營收及歸母凈利潤變化情況2022年安井食品集團(tuán)細(xì)分品類營收增速111.6%121.8361.4%92.7269.6533.1%52.6731.4%42.5934.8429.9717.6%13.4%11.3%12.9%11.016.046.821.772.022.703.732016201720182019202020212022肉制品魚糜制品面米制品菜肴制品營收（億元）歸母凈利潤（億元）營收同比增速（%）凈利潤同比增速（%）24數(shù)據(jù)來源：安井食品集團(tuán)財報成本上漲，味知香和安井食品毛利率下滑明顯

受原材料價格上漲、人員工資成本增加、生產(chǎn)投入增長、運費增長等因素影響，味知香和安井食品2021年毛利率下滑明顯。其中味知香同比下滑4.4%至25.1%；安井食品同比下滑3.6%至22.1%

為此安井食品嚴(yán)控了其費用支出力度，通過“銷地產(chǎn)”布局全國8省，降低了采購成本及運輸費用；味知香自建冷鏈物流體系，實現(xiàn)降本增效，預(yù)計未來毛利率或?qū)⒂兴嵘吨愫桶簿称访首兓闆r29.5%26.5%25.8%25.1%23.1%25.7%25.1%25.0%25.0%22.0%22.1%20192022味知香安井食品25數(shù)據(jù)來源：味知香財報，安井食品集團(tuán)財報1234預(yù)制菜行業(yè)概述預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展歷程預(yù)制菜行業(yè)現(xiàn)狀及競爭格局預(yù)制菜行業(yè)代表企業(yè)目錄5消費人群偏好及特征6預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展趨勢方便快捷是消費者購買預(yù)制菜的主要目的，中式口味更受歡迎

相關(guān)調(diào)研數(shù)據(jù)顯示，方便快捷是消費者購買預(yù)制菜的主要目的，占比達(dá)69.8%，其次是美味可口（46.7%）和體驗嘗鮮（36.0%）。一部分消費者認(rèn)為預(yù)制菜大多需要通過自己二次加工，因此相比外賣更健康，這也成為消費者購買預(yù)制菜產(chǎn)品的目的之一（28%）

預(yù)制菜品類繁多，中式預(yù)制菜在中國具有較強(qiáng)的本土優(yōu)勢，有85.5%的預(yù)制菜消費者常購買中式預(yù)制菜，50.2%和43.6%的消費者常購買西式和韓式預(yù)制菜2022年消費者購買預(yù)制菜產(chǎn)品的目的2022年預(yù)制菜消費者常購買的菜系其他安全衛(wèi)生0.2%85.5%13.4%不會做飯23.5%24.3%疫情原因不愿外出就餐不喜歡自己做飯比外賣健康50.2%26.8%28.0%30.7%36.0%43.6%35.3%價格實惠體驗嘗鮮6.3%美味可口46.7%方便快捷69.8%中式預(yù)制菜西式預(yù)制菜韓式預(yù)制菜

東南亞式預(yù)制菜其他27數(shù)據(jù)來源：艾媒咨詢，前瞻產(chǎn)業(yè)研究外賣行業(yè)快速崛起，方便面需求減少，產(chǎn)量逐年下滑2022年預(yù)制菜消費者年齡分布

得益于新零售的興起，“懶人及年輕群體”成為預(yù)制菜的消費主力軍。同時，年輕人的做飯技能普遍較低。并且相較于外賣，部分冷凍預(yù)制食品給消費者相對健康，制作過程更有成就感的印象，從而更受歡迎41歲以上31-40歲21-30歲19%38%43%預(yù)制菜消費群體分類和占比

在預(yù)制菜消費者中，21-30歲的消費者占比最高，為43%，41歲以上的消費者僅占比19%。其中，懶人在預(yù)制菜的消費群體中占比最高，達(dá)29%，其次是上班族和宅家人群，分別占比23%和8%3%2%3%5%29%8%23%懶人

上班族

宅家人群

寶媽群體

獨居一人食

學(xué)生黨

孝敬父母28數(shù)據(jù)來源：艾媒咨詢，國家統(tǒng)計局預(yù)制菜大多被作為正餐食用，單次消費21-30元的占比最高

晚餐和中餐是預(yù)制菜消費者主要的消費場景，占比分別為76.6%和64.4%。其主要原因是預(yù)制菜能夠滿足消費者對膳食營養(yǎng)以及飽腹的需求，因此大多數(shù)時候被作為正餐食用

價格方面，消費者單次消費21-30元的占比最高，為40.7%，單次消費51元以上的占比最低，僅為5.7%?？梢娤M者對高單價的預(yù)制菜并不買單。在要求預(yù)制菜品類創(chuàng)新、營養(yǎng)健康的同時，消費者也十分關(guān)注性價比2022年預(yù)制菜消費者的主要消費場景2022年消費者單次購買預(yù)制菜產(chǎn)品花費金額40.7%其他

0.2%早餐15.5%26.3%64.4%25.6%夜宵19.5%中餐8.5%5.7%晚餐76.6%51元以上41-50元31-40元21-30元20元以下29數(shù)據(jù)來源：艾媒咨詢消費者購買方便面主要是為了節(jié)省時間，最關(guān)注的因素是口味消費者對預(yù)制菜的主要關(guān)注因素

消費者對預(yù)制菜最主要的關(guān)注因素是安全衛(wèi)生（38.1%），其次是菜品種類（20.8%）和價格（18.2%）購買渠道多樣配送方便價格實惠菜品種類安全衛(wèi)生8.7%14.2%18.2%

近年來，預(yù)制菜雖憑借其便捷、多樣化等特點受到人們青睞，但由于行業(yè)門檻較低，參與者眾多且缺乏統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，進(jìn)而導(dǎo)致食品安全問題不斷涌現(xiàn)。例如“變質(zhì)”、“生產(chǎn)日期涉嫌造假”、“食品中有異物”等問題。并且許多預(yù)制菜在營養(yǎng)方面也存在問題，如油、鹽、糖含量過高20.8%38.1%2022年消費者認(rèn)為預(yù)制菜行業(yè)需要改進(jìn)的問題61.8%47.8%47.2%35.6%

消費者認(rèn)為預(yù)制菜行業(yè)中需要改進(jìn)的問題主要為：口感還原程度和預(yù)制菜的食品安全問題預(yù)制菜的口味復(fù)原程度預(yù)制菜的食品安全問題預(yù)制菜向種類多樣化發(fā)展增加預(yù)制菜的購買渠道30數(shù)據(jù)來源：艾媒咨詢12345預(yù)制菜行業(yè)概述預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展歷程預(yù)制菜行業(yè)現(xiàn)狀及競爭格局預(yù)制菜行業(yè)代表企業(yè)消費人群偏好及特征目錄6預(yù)制菜行業(yè)發(fā)展趨勢我國預(yù)制菜行業(yè)相較海外成熟市場仍有較大提升空間

橫向?qū)Ρ群Ｍ馐袌?，我國預(yù)制菜行業(yè)目前仍處于初級階段。Euromonitor數(shù)據(jù)顯示，2020年我國人均食用速凍預(yù)制餐食0.6kg，而現(xiàn)代化進(jìn)程更早的美國/英國/日本的人均消費量為4.9/3.3/3.5kg，相比之下我國預(yù)制菜的行業(yè)規(guī)模仍具備較大提升空間

隨著國家對食品安全的規(guī)定愈發(fā)嚴(yán)格，同時食品安全檢測規(guī)范存在國際化趨勢，預(yù)制菜企業(yè)將采取更加嚴(yán)格的食品安全檢測。例如味知香新增了車輛運輸狀態(tài)等檢測環(huán)節(jié)，有助于推動預(yù)制菜行業(yè)良性發(fā)展2020年國內(nèi)外預(yù)制菜人均消費量對比時間政策名稱主要內(nèi)容《國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展第十四個五年（2021-2025）規(guī)劃和2035年遠(yuǎn)景目標(biāo)剛要》·大力發(fā)展綠色食品產(chǎn)業(yè)，支持綠色食品等重大項目建設(shè)，完善食品藥品質(zhì)量安全追溯體系2021.03單位：kg4.9·食品生產(chǎn)企業(yè)實行一企一證，食品藥品監(jiān)管部門按照食品風(fēng)險程度對食品生產(chǎn)實施分類許可2020.012019.122017.04《食品生產(chǎn)許可管理辦法》3.53.3·