財務(wù)風(fēng)險管理制度

財務(wù)風(fēng)險管理制度1目的和依據(jù)為完善冶金集團進出口物流股分XX（以下簡稱公司）財務(wù)風(fēng)險管理，防和化解財務(wù)風(fēng)險，防止或者減少因財務(wù)風(fēng)險造成的損失，促進長期穩(wěn)健開展。依據(jù)公司法、企業(yè)部控制根本規(guī)、省國資委關(guān)于加強省屬企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的指導(dǎo)意見的通知要求以及公司章程等相關(guān)規(guī)定，結(jié)合公司實際，制定本制度。2合用圍本制度合用于公司，子公司可參照本制度執(zhí)行。3財務(wù)風(fēng)險釋義財務(wù)風(fēng)險的定義：是指公司在各項財務(wù)活動中由于外部環(huán)境及各種難以估計或者無法控制的因素影響，使企業(yè)財務(wù)狀況偏離正常圍及造成財務(wù)損失的可能性。財務(wù)風(fēng)險包括的主要容財務(wù)風(fēng)險貫通于公司各個財務(wù)環(huán)節(jié)，是各種風(fēng)險在財務(wù)上的表達。它主要包括投資風(fēng)險、籌融資風(fēng)險、現(xiàn)金流風(fēng)險、利率風(fēng)險、匯率風(fēng)險等。投資風(fēng)險。包括股權(quán)投資、風(fēng)險投資和工程投資所產(chǎn)生的風(fēng)險。投資風(fēng)險就是由于公司受到各種難以估計或者控制因素的影響使投資收益達不到預(yù)期目標或者產(chǎn)生損失的風(fēng)險。籌融資風(fēng)險。是指公司在籌資活動中由于宏觀經(jīng)濟環(huán)境、資金市場變化或者籌資來源構(gòu)造、期限構(gòu)造、幣種構(gòu)造等因素給財務(wù)成果,巾，訴事項金額+其他或者有負債（五〕應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)率〔資產(chǎn)質(zhì)量狀況〕=主營業(yè)務(wù)收入凈額/平均應(yīng)收賬款〔六）不良資產(chǎn)比率［資產(chǎn)質(zhì)量狀況）=年末不良資產(chǎn)總額/（資產(chǎn)總額+減值準備余額〕xlOO%其中：年末不良資產(chǎn)總額=資產(chǎn)減值準備+應(yīng)提未提和應(yīng)攤未攤的潛虧掛帳+未處理資產(chǎn)損失（七）帶息負債比率〔負債構(gòu)造）=〔短期借款+一年到期的長期負債+長期借款+對付債券+對付利息）/負債總額*100%（八）贏余現(xiàn)金保障倍數(shù)〔現(xiàn)金保障能力〕=經(jīng)營現(xiàn)金凈流量/凈利潤（九）流動資產(chǎn)轉(zhuǎn)率〔資產(chǎn)運用效率）=主營業(yè)務(wù)收入凈額/平均流動資產(chǎn)總額*100%來的不確定性?，F(xiàn)金流風(fēng)險。是指公司現(xiàn)金流出與流入在時間上不銜接導(dǎo)致無法及時歸還到期負債所形成的風(fēng)險。3.L4利率風(fēng)險。利率風(fēng)險是指在一定時期由于利率水平的不確定性變動而導(dǎo)致經(jīng)濟損失的可能性。匯率風(fēng)險。匯率風(fēng)險是指在一定時期由于匯率變動引起外匯業(yè)務(wù)收益的不確定性。4財務(wù)風(fēng)險管理原那末全面性原那末。公司財務(wù)風(fēng)險管理要能全面覆蓋企業(yè)經(jīng)營，貫通決策、執(zhí)行和監(jiān)視全過程及相關(guān)部門和崗位。重要性原那末。公司財務(wù)風(fēng)險控制應(yīng)當在全面性根抵上，關(guān)注重要業(yè)務(wù)事項和高風(fēng)險領(lǐng)域。制衡性原那末。公司財務(wù)風(fēng)險控制應(yīng)當在公司管理、機構(gòu)設(shè)置及權(quán)責(zé)分配、業(yè)務(wù)流程等面形成相互制約、相互監(jiān)視，同時兼顧運營效率。適應(yīng)性原那末。公司財務(wù)風(fēng)險管理的措施方法要適合企業(yè)實際情況并能夠得到貫徹執(zhí)行和發(fā)揮作用，并隨著公司情況變化及時加以調(diào)整。本錢效益性原那末。公司通過財務(wù)風(fēng)險管理實現(xiàn)的收益要高于用于財務(wù)風(fēng)險管理的本錢以及可能的損失。5財務(wù)風(fēng)險管理體制完善的法人管理制度是財務(wù)風(fēng)險防是否有效發(fā)揮作用的前提。為完善財務(wù)風(fēng)險管理體制，公司建立規(guī)的公司管理構(gòu)造和議事規(guī)那末，明確決策、執(zhí)行、監(jiān)視等面的職責(zé)權(quán)限，形成科學(xué)有效的職責(zé)分工和制衡機制。公司風(fēng)險管理組織系統(tǒng)由股東大會、董事會、監(jiān)事會和經(jīng)理層組成并行使相應(yīng)的管理職能。股東大會根據(jù)公司法和公司章程，行使公司經(jīng)營針、籌資、投資、利潤分配等重大事項的決策權(quán)。董事會制定公司的根本管理制度,確保公司整體風(fēng)險的識別，并向股東大會報告工作，主要包括以下容的風(fēng)險評估：a股權(quán)和重大建立工程投資；b年度財務(wù)預(yù)算中的籌融資；c公司上市、發(fā)行公司債券；d公司購置、出售重大資產(chǎn)；e資產(chǎn)抵押、質(zhì)押及其他擔保事項；f在執(zhí)行股東大會的決議過程中發(fā)現(xiàn)的風(fēng)險；g股東大會授予的其他風(fēng)險管理職權(quán)。監(jiān)事會對股東大會負責(zé)，監(jiān)視公司董事、經(jīng)理和其他高級管理人員依法履行職責(zé)。經(jīng)理層負責(zé)組織實施股東大會、董事會的決議事項，催促各項部管理措施和規(guī)章制度的貫徹實施，包括風(fēng)險管理信息的采集、篩選、整理、傳遞、報告等工作；定期測評風(fēng)險；負責(zé)建立財務(wù)風(fēng)險管理的預(yù)警系統(tǒng)，通過分析，對不同性質(zhì)和程度的風(fēng)險發(fā)出警報，及時防及化解措施。其主要職責(zé)包括：a負責(zé)設(shè)立或者指定風(fēng)險管理部門；b負責(zé)財務(wù)風(fēng)險管理信息系統(tǒng)的建立；c負責(zé)財務(wù)風(fēng)險管理預(yù)警系統(tǒng)的建立；d負責(zé)財務(wù)風(fēng)險管理監(jiān)控系統(tǒng)的建立；6財務(wù)風(fēng)險識別識別財務(wù)風(fēng)險是財務(wù)風(fēng)險管理的根抵工作，要求做到及時、全面、綜合和連續(xù)。各職能部門應(yīng)建立信息來源系統(tǒng)，包括公司的業(yè)務(wù)經(jīng)營及預(yù)算執(zhí)行情況、籌資方案、投資分析、市場信息、同行業(yè)政策、法律環(huán)境等信息資料，運用比照分析法做出初步判斷。財務(wù)風(fēng)險識別可采用多種多樣的法發(fā)展識別，依據(jù)不同的風(fēng)險事項來選擇不同的法。公司主要采取以下法發(fā)展分析。調(diào)研法。通過對公司各項財務(wù)活動的調(diào)研分析，掌握所面臨的財務(wù)風(fēng)險。報表分析法。以公司的各種統(tǒng)計和財務(wù)報表為依據(jù)，運用比率分析、趨勢分析和因素分析等法發(fā)展判斷。業(yè)務(wù)流程分析法。將公司各項財務(wù)活動按照其在的邏輯關(guān)系建立流程圖及控制度，對每一個環(huán)節(jié)發(fā)展調(diào)研，從而提醒其薄弱之處。綜合意見法。充分征求各部門、相關(guān)專家的意見，發(fā)揮各部門的協(xié)同能力和專家學(xué)者的專業(yè)判斷能力。合同執(zhí)行跟蹤法。公司財務(wù)部、審計部、法律信用部根據(jù)簽訂的合同要素，對合同的執(zhí)行發(fā)展跟蹤報告，及時發(fā)現(xiàn)業(yè)務(wù)過程中面臨的財務(wù)風(fēng)險。案例分析法。運用公司外以往案例的經(jīng)歷和教訓(xùn)發(fā)展比照分析，以此判斷風(fēng)險。7財務(wù)風(fēng)險評估在風(fēng)險識別的根抵上，依據(jù)相關(guān)的風(fēng)險信息，運用量化的法來評估風(fēng)險發(fā)生的可能性和損失的重程度。公司的整體風(fēng)險評估依據(jù)集團要求按照省國資委下發(fā)的省屬企業(yè)財務(wù)風(fēng)險測評參考指標體系結(jié)合外貿(mào)行業(yè)平均值執(zhí)行。對籌資、工程建立、并購等單項業(yè)務(wù)財務(wù)風(fēng)險的測評采用其他專項方法發(fā)展評估。公司發(fā)展整體測評的主要十項指標為：速動比率、已獲利息倍數(shù)、資產(chǎn)負債率、或者有負債比率、應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)率、不良資產(chǎn)比率、帶息負債比率、贏余現(xiàn)金保障數(shù)、流動資產(chǎn)轉(zhuǎn)率、資產(chǎn)現(xiàn)金回收率。整體測評可采用指標實際完成值與行業(yè)標準值比照的法，分析各項指標及綜合測評結(jié)果在行業(yè)開展中的水平。其中：各單項指標可直接與行業(yè)標準值比照判斷風(fēng)險水平。整體測評工作按需要開展。應(yīng)用測評結(jié)果發(fā)現(xiàn)問題或者存在重大異常的，要綜合考慮公司所處行業(yè)和開展階段、開展趨勢等面因素，按照定量分析與定性分析相結(jié)合的原那末，對公司面臨的主要財務(wù)風(fēng)險形成原因等發(fā)展深入分析，有針對性地提出改進和解決措施，并及時報送相關(guān)報告。7.2投資工程的風(fēng)險測評。在對投資工程發(fā)展風(fēng)險識別的根抵上發(fā)展風(fēng)險評估。工程風(fēng)險測評由公司對承擔工程可行性研究的單位和部門提出，其可研報告容必須包括盈虧平衡分析、敏感性分析、組合性分析等?？尚行匝芯宽毞系臉藴屎鸵?guī)。722公司對工程的測評重點為：決策程序是否合規(guī)合法、工程建立是否符合公司的產(chǎn)業(yè)開展向、工程建立對公司整體開展的影響。723工程風(fēng)險測評實施動態(tài)管理，按建立進度，不定期發(fā)展跟蹤管理，對可行性研究報告與實際發(fā)生的差異發(fā)展評估，包括容和數(shù)據(jù)差異的分析。7.3籌資風(fēng)險評估。包括債務(wù)和股權(quán)融資。債務(wù)籌資風(fēng)險是指公司因舉債后發(fā)生的各種原因?qū)е聜鶆?wù)到期不能及時歸還的可能性；股權(quán)籌資風(fēng)險是指以股權(quán)式融資時，由于發(fā)行數(shù)量、時機、籌資本錢等原因可能造成的損失，包括籌資后的營運風(fēng)險。債務(wù)籌資風(fēng)險評估可采用杠桿分析、概率分析、指標分析法、未來現(xiàn)金支付能力分析等法發(fā)展分析。732股權(quán)融資風(fēng)險評估主要考慮潛在股權(quán)構(gòu)造變化從而導(dǎo)致控制權(quán)的變化風(fēng)險、資本構(gòu)造變化使公司投資收益變化的影響、融資時機選擇等發(fā)展比較分析。并購風(fēng)險評估。并購風(fēng)險是指公司由于企業(yè)并購所涉及的未來收益的不確定性，造成未來實際收益與預(yù)期收益之間的偏差。包括不協(xié)同風(fēng)險〔管理風(fēng)險、規(guī)模風(fēng)險、籌資風(fēng)險、企業(yè)文化風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險）、政策風(fēng)險、體制風(fēng)險、反收購風(fēng)險、自然災(zāi)害風(fēng)險、環(huán)境責(zé)任風(fēng)險、行為風(fēng)險。采用資料分析法、實地調(diào)查法等法。經(jīng)公司批準，并購工作組可禮聘中介機構(gòu)發(fā)展風(fēng)險評估。8財務(wù)風(fēng)險控制公司財務(wù)風(fēng)險控制管理主要采取以下策略。財務(wù)風(fēng)險逃避。通過分析和判斷風(fēng)險產(chǎn)生的條件和影響程度，對風(fēng)險程度超過公司風(fēng)險承受能力，而且很難掌握的財務(wù)活動予以回避。財務(wù)風(fēng)險預(yù)防。公司各項決策和行為應(yīng)遵守的針政策、公司章程的規(guī)定；發(fā)展各項財務(wù)活動應(yīng)格執(zhí)行公司的各項管理制度，按本制度7的要求發(fā)展風(fēng)險評估。分散財務(wù)風(fēng)險。選擇不同的投資工程、時間、融資法發(fā)展財務(wù)風(fēng)險的分散。財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)移。公司可采用保險法、合同法、轉(zhuǎn)包法、處置法等方法轉(zhuǎn)移局部財務(wù)風(fēng)險。保險法。公司依據(jù)不同的財務(wù)活動與保險公司發(fā)展商議，通過保險本錢與可能獲得的收益比較，來決定運用保險的方法控制可能發(fā)生的財務(wù)風(fēng)險。合同法。通過簽訂合同或者協(xié)議等文件，明確各的權(quán)利和義務(wù)。包括投資、銷售、結(jié)算式、遠期合約、公證、特殊約定等來發(fā)展財務(wù)風(fēng)險的轉(zhuǎn)移。轉(zhuǎn)包法。公司對不熟悉的經(jīng)營活動可交由一些專業(yè)的機構(gòu)或者部門去完成，運用外包的法轉(zhuǎn)移財務(wù)風(fēng)險。處置法。公司對經(jīng)過風(fēng)險評估預(yù)期不能滿足公司開展戰(zhàn)略、投資效益安全性的工程，應(yīng)及時處置轉(zhuǎn)移財務(wù)風(fēng)險。9財務(wù)風(fēng)險報告財務(wù)風(fēng)險報告包括定期、不定期報告。公司按集團的要求向集團發(fā)展報告。對公司整體風(fēng)險評估應(yīng)定期評估，對發(fā)現(xiàn)的風(fēng)險及時提示。對工程〔股權(quán)）投資、籌資、并購、期貨等行為事項實行同步跟蹤管理及報告。各職能部門對所承擔的風(fēng)險管理職責(zé)負責(zé)向分管領(lǐng)導(dǎo)報告工作，容包括風(fēng)險識別、風(fēng)險評估和控制策略，報分管領(lǐng)導(dǎo)及時提交公司總經(jīng)理辦公會議討論。總經(jīng)理對需董事會決策的風(fēng)險管理事項應(yīng)及時報告；董事會作出決議或者負責(zé)向股東大會報告。10風(fēng)險管理部監(jiān)視各職能部門根據(jù)公司經(jīng)營方案、業(yè)務(wù)規(guī)那末及實際情況制定本部門的作業(yè)流程，同時分別在授權(quán)圍對關(guān)聯(lián)部門及崗位發(fā)展監(jiān)視并承擔相應(yīng)職責(zé)，各部門應(yīng)配合工作。對重要業(yè)務(wù)的重要崗位，設(shè)置稽核崗，履行后續(xù)監(jiān)視；對公司各項制度在本部門的執(zhí)行情況定期檢查。公司管理層對各部門、各項業(yè)務(wù)的風(fēng)險狀況發(fā)展全面監(jiān)視并及時制定相應(yīng)對策和實施控制措施。在董事會領(lǐng)導(dǎo)下，風(fēng)險管理委員會〔或者指定的風(fēng)險管理機構(gòu)）全面負責(zé)掌握公司整體風(fēng)險狀況。風(fēng)險管理委員會定期審閱公司部制度及風(fēng)險控制相關(guān)文件，根據(jù)需要經(jīng)董事會允許對部風(fēng)險控制制度及相關(guān)文件發(fā)展修改、完善，保證風(fēng)險控制與業(yè)務(wù)開展同步發(fā)展。公司監(jiān)事會按公司章程的規(guī)定，對風(fēng)險管理發(fā)展部監(jiān)視。重點監(jiān)視公司決策是否合規(guī)；董事會及高管層是否按照公司章程的規(guī)定發(fā)展決策；是否按本制度的規(guī)定對相關(guān)業(yè)務(wù)發(fā)展風(fēng)險評估和控制。11風(fēng)險管理績效評估董事會負責(zé)對風(fēng)險管理績效評估。其主要容為風(fēng)險管理制度的執(zhí)行情況，包括其有效性、本錢效益性、經(jīng)歷教訓(xùn)、存在問題和改進意見等。公司總經(jīng)理辦公會對風(fēng)險控制實施動態(tài)管理，并對各項風(fēng)險評估報告及操縱情況發(fā)展檢查評估，對發(fā)現(xiàn)的問題及時提出意見。12附那末相關(guān)法規(guī)對本制度容另有規(guī)定的，遵照像關(guān)法規(guī)執(zhí)行