個(gè)人理財(cái)?shù)?章

銀行從業(yè)資格考前培訓(xùn)

－個(gè)人理財(cái)廣東省郵政培訓(xùn)中心李文周《個(gè)人理財(cái)》這門課是銀行從業(yè)資格考試科目之一。為商業(yè)銀行從事個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)人員所設(shè)計(jì)的，特別針對(duì)銀行理財(cái)產(chǎn)品銷售、初級(jí)理財(cái)顧問，知識(shí)體系涵蓋經(jīng)濟(jì)學(xué)、金融學(xué)、市場(chǎng)營(yíng)銷、管理學(xué)、會(huì)計(jì)、風(fēng)險(xiǎn)管理、法律等多學(xué)科，注重現(xiàn)實(shí)中技能的培養(yǎng)，是一門綜合性、實(shí)踐性的課程，對(duì)考生的知識(shí)體系全面性和實(shí)踐性要求較高。前言前言這門課的特點(diǎn)淺，但是寬！一、《個(gè)人理財(cái)》課程主要包括三大部分，具體如下：第一大部分：個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)專業(yè)知識(shí)第一章：銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)概述第二章：銀行個(gè)人理財(cái)理論與實(shí)務(wù)基礎(chǔ)第三章：金融市場(chǎng)和其他投資市場(chǎng)第四章：銀行理財(cái)產(chǎn)品第五章：銀行代理理財(cái)產(chǎn)品 第二大部分：個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)專業(yè)技能第六章：理財(cái)顧問服務(wù)第三大部分：個(gè)人理財(cái)相關(guān)的管理及法律規(guī)章事宜第七章：個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)相關(guān)法律法規(guī)第八章：個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理第九章：個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理第十章：職業(yè)道德和投資者教育 前言二、考試題型、題量和分值分析銀行從業(yè)資格考試實(shí)行計(jì)算機(jī)考試，采用閉卷方式，時(shí)間120分鐘，題量145題。

題目類型數(shù)量分?jǐn)?shù)單項(xiàng)選擇題9045多項(xiàng)選擇題4040判斷題1515前言三、分值在各章的分布第一、二章單選居多，通常分值在7分左右；第三、五、六、七章為重點(diǎn)，這4章分值通常會(huì)達(dá)到60分左右，知識(shí)點(diǎn)多，需靈活應(yīng)用的點(diǎn)也多；第四章，歷次考試分值都較小，其要領(lǐng)往往也被其他章節(jié)的知識(shí)點(diǎn)所覆蓋；第八、九、十章，分值占比中等，通常接近20分，但這部分較舊教材新增內(nèi)容較多，也都屬于記憶性題目。前言四、學(xué)習(xí)方法1、粗讀教材，制定好的學(xué)習(xí)計(jì)劃2、聽課，并理解，才能記憶3、認(rèn)真做習(xí)題并加以理解4、考前沖刺，多做模擬試題前言第一章個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)概述第一章個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)概述一、本章概要 本章題目中單選題較多，多選和判斷也有分布通常在6-7分左右?？沙鲱}的考點(diǎn)較多，既有需記憶的部分，也有需在理解基礎(chǔ)上應(yīng)用的部分，但尚屬于簡(jiǎn)單應(yīng)用。第一章個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)概述在本書中，商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)可分為理財(cái)顧問服務(wù)與綜合理財(cái)服務(wù)兩大類。本章首先介紹商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的概念和分類，然后對(duì)商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展?fàn)顩r進(jìn)行簡(jiǎn)要描述，并對(duì)影響商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展的各種因素進(jìn)行分析，最后對(duì)商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的定位進(jìn)行總結(jié)。二、考綱要求序號(hào)考

綱

要

求1掌握：個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的概念和分類；

影響個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的宏觀因素2熟悉：個(gè)人理財(cái)概述；

影響個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的微觀及其他因素3了解：銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展的現(xiàn)狀；

銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)定位第一章個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)概述1．1．1個(gè)人理財(cái)概述

個(gè)人理財(cái)：客戶根據(jù)自身生涯規(guī)劃、財(cái)務(wù)狀況和風(fēng)險(xiǎn)屬性，制定理財(cái)目標(biāo)和理財(cái)規(guī)劃，執(zhí)行理財(cái)規(guī)劃，實(shí)現(xiàn)理財(cái)目標(biāo)的過(guò)程。第一節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的概述和分類五個(gè)步驟：步驟一：評(píng)估理財(cái)環(huán)境和個(gè)人條件步驟二：制定個(gè)人理財(cái)目標(biāo)步驟三：制訂個(gè)人理財(cái)規(guī)劃步驟四：執(zhí)行個(gè)人理財(cái)規(guī)劃步驟五：監(jiān)控執(zhí)行進(jìn)度和再評(píng)估1．1．2銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)概念1．個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)概念根據(jù)《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》，個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行為個(gè)人客戶提供的財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)規(guī)劃、投資顧問、資產(chǎn)管理等專業(yè)化服務(wù)活動(dòng)。理解要點(diǎn)：（1）服務(wù)對(duì)象：個(gè)人客戶不是企業(yè)或其他法人

（2）服務(wù)的性質(zhì):顧問性質(zhì)\受托性質(zhì)

（3）服務(wù)的個(gè)性化、綜合化

（4）服務(wù)的專業(yè)化

1.商業(yè)銀行充當(dāng)理財(cái)顧問，向客戶提供咨詢，屬于顧問性質(zhì)；

2.商業(yè)銀行將按照與客戶事先約定的投資計(jì)劃和方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理的業(yè)務(wù)活動(dòng)，屬于受托性質(zhì)。

由此可見，個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是建立在委托—代理關(guān)系基礎(chǔ)之上的銀行業(yè)務(wù)，是一種個(gè)性化、綜合化的服務(wù)活動(dòng)。

我國(guó)有關(guān)法律明確規(guī)定商業(yè)銀行不得從事證券和信托業(yè)務(wù)。第一節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的概述和分類2．相關(guān)主體（1）個(gè)人客戶：需求方（2）商業(yè)銀行：供給方（3）非銀行金融機(jī)構(gòu)：供給方，可委托商業(yè)銀行作為渠道（4）監(jiān)管機(jī)構(gòu)：銀監(jiān)會(huì)，證監(jiān)會(huì)，保監(jiān)會(huì)，外管局3．相關(guān)市場(chǎng)：貨幣市場(chǎng)，資本市場(chǎng)等等第一節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的概述和分類（2011年真題）商業(yè)銀行為個(gè)人客戶提供的財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)規(guī)劃、投資顧問、資產(chǎn)管理專業(yè)化服務(wù)活動(dòng)，這是指（）。A.個(gè)人理財(cái)服務(wù)B.投資規(guī)劃C.綜合理財(cái)服務(wù)D.私人銀行業(yè)務(wù)答案：A個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是建立在（）基礎(chǔ)上的銀行服務(wù)。A.委托代理關(guān)系B.資金借貸關(guān)系C.產(chǎn)品買賣關(guān)系D.以上都不是答案：A多選題：下列關(guān)于個(gè)人理財(cái)?shù)恼f(shuō)法正確的有（）。A.個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)服務(wù)對(duì)象是個(gè)人和家庭B.個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是一般性業(yè)務(wù)咨詢服務(wù)C.個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)主要側(cè)重于咨詢顧問和代客理財(cái)服務(wù)D.個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是建立在委托代理關(guān)系基礎(chǔ)之上的銀行業(yè)務(wù)E.個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是一種個(gè)性化、綜合化服務(wù)答案：ACDE1．1．3銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)分類1．理財(cái)顧問服務(wù)和綜合理財(cái)服務(wù)按是否接受客戶委托和授權(quán)對(duì)客戶資金進(jìn)行投資和管理理財(cái)業(yè)務(wù)可分為理財(cái)顧問服務(wù)和綜合理財(cái)服務(wù)。第一節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的概述和分類（1）理財(cái)顧問服務(wù)概念：

理財(cái)顧問服務(wù)是指商業(yè)銀行向客戶提供財(cái)務(wù)分析與規(guī)劃、投資建議、個(gè)人投資產(chǎn)品推介等專業(yè)化服務(wù)。

針對(duì)個(gè)人客戶的專業(yè)化服務(wù)，不同于為銷售儲(chǔ)蓄存款、信貸產(chǎn)品等進(jìn)行的產(chǎn)品介紹、宣傳和推介等一般性業(yè)務(wù)咨詢活動(dòng)。

客戶接受服務(wù)后，自行管理和運(yùn)用資金，并獲取和承擔(dān)由此產(chǎn)生的收益和風(fēng)險(xiǎn)。（2）理解要點(diǎn)：①個(gè)性化的、專業(yè)化的服務(wù)，收取費(fèi)用，不是一般的咨詢活動(dòng)②銀行和客戶的角色：客戶自行運(yùn)作資金并承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)單選題：下列關(guān)于商業(yè)銀行和客戶在理財(cái)顧問服務(wù)中角色的說(shuō)法，正確的是（）。A.商業(yè)銀行提供建議并做出決策，客戶不參與B.商業(yè)銀行只提供建議，最終決策權(quán)在客戶C.客戶提供建議并做出決策，商業(yè)銀行不參與D.客戶只提供建議，最終決策權(quán)在商業(yè)銀行答案：B解析：在理財(cái)顧問服務(wù)中，商業(yè)銀行不涉及客戶財(cái)務(wù)資源的具體操作，只提供建議，最終決策權(quán)在客戶。（3）綜合理財(cái)服務(wù)

綜合理財(cái)服務(wù)是指商業(yè)銀行在向客戶提供理財(cái)顧問服務(wù)的基礎(chǔ)上，接受客戶的委托和授權(quán)，按照與客戶事先約定的投資計(jì)劃和方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理的業(yè)務(wù)活動(dòng)。1）與理財(cái)顧問服務(wù)的重要區(qū)別

在綜合理財(cái)服務(wù)活動(dòng)中，客戶授權(quán)銀行代表客戶按照合同約定的投資方向和方式，進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理，投資收益與風(fēng)險(xiǎn)由客戶承擔(dān)或根據(jù)客戶與銀行按照約定方式承擔(dān)?？梢姡C合理財(cái)服務(wù)更突出個(gè)性化服務(wù)。2）綜合理財(cái)服務(wù)可進(jìn)一步劃分理財(cái)計(jì)劃、私人銀行業(yè)務(wù)

理財(cái)計(jì)劃是商業(yè)銀行針對(duì)特定目標(biāo)客戶群體進(jìn)行的個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)；私人銀行服務(wù)對(duì)象主要是高凈值客戶，涉及的業(yè)務(wù)范圍更廣，更具個(gè)性化服務(wù)特色?！纠}】理財(cái)人員向客戶提供理財(cái)顧問服務(wù)后，客戶根據(jù)理財(cái)顧問服務(wù)來(lái)管理和運(yùn)用資金，所產(chǎn)生的收益和風(fēng)險(xiǎn)由（）承擔(dān)。A．客戶B．銀行C．銀行與客戶協(xié)商D．銀行與客戶共同【答案】A【解析】答案為A。根據(jù)《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》規(guī)定．銀行提供的理財(cái)顧問服務(wù)中，收益和風(fēng)險(xiǎn)由客戶承擔(dān)，A選項(xiàng)正確。第一節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的概述和分類（2010年真題）理財(cái)顧問服務(wù)包含的內(nèi)容有（）。A.個(gè)人投資產(chǎn)品推介B.保險(xiǎn)規(guī)劃C.財(cái)務(wù)分析與規(guī)劃D.向客戶投資建議E.資金信托答案:ACD單選題：商業(yè)銀行在向客戶提供理財(cái)顧問服務(wù)的基礎(chǔ)上，接受客戶的委托和授權(quán)，按照與客戶事先約定的投資計(jì)劃和方式進(jìn)行投資與資產(chǎn)管理的業(yè)務(wù)活動(dòng)是（）。A.投資顧問服務(wù)B.財(cái)務(wù)顧問服務(wù)C.綜合理財(cái)服務(wù)D.理財(cái)顧問服務(wù)答案：C2．理財(cái)業(yè)務(wù)、財(cái)富管理業(yè)務(wù)與私人銀行業(yè)務(wù)

按客戶類型分類：理財(cái)業(yè)務(wù)：客戶范圍廣，服務(wù)種類較窄財(cái)富管理業(yè)務(wù)：居中私人銀行業(yè)務(wù)：客戶等級(jí)高，人數(shù)少，服務(wù)種類最為齊全。

第一節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的概述和分類1．3．1宏觀影響因素1．政治、法律與政策環(huán)境A政治—政局穩(wěn)定—本幣穩(wěn)定B法律—法制健全例如，金融法規(guī)是否允許同業(yè)經(jīng)營(yíng)；遺產(chǎn)法規(guī)等C政策—主要影響是經(jīng)濟(jì)政策第三節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的影響因素（1）財(cái)政政策：稅收、預(yù)算、國(guó)債、財(cái)政補(bǔ)貼、轉(zhuǎn)移支付，積極的財(cái)政政策可以提升資產(chǎn)價(jià)值。（2）貨幣政策：法定存款準(zhǔn)備金率、再貼現(xiàn)率、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)操作。寬松的貨幣政策有助于提升資產(chǎn)價(jià)值；。第三節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的影響因素（3）收入分配政策。偏緊的收人分配政策會(huì)抑制當(dāng)?shù)氐耐顿Y需求等，造成相應(yīng)的資產(chǎn)價(jià)格下跌；而偏松的收入政策則會(huì)刺激當(dāng)?shù)氐耐顿Y需求等，支持相應(yīng)的資產(chǎn)價(jià)格上漲。（4）稅收政策。稅收政策不僅影響個(gè)人收入中可用于投資的多少，而且通過(guò)改變投資的交易成本可以改變投資收益率。例如，在股市低迷時(shí)期，通過(guò)降低印花稅減少交易成本，從而刺激股市反彈。在房地產(chǎn)價(jià)格飛速上漲的過(guò)程中，提高交易稅稅率，具有抑制房地產(chǎn)價(jià)格上漲的作用。第三節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的影響因素（2010年真題）宏觀經(jīng)濟(jì)政策對(duì)投資理財(cái)具有實(shí)質(zhì)性的影響，下列說(shuō)法正確的是（）。Ａ.法定存款準(zhǔn)備金率下調(diào)，有助于刺激投資需求增長(zhǎng)Ｂ.偏緊的收入分配政策會(huì)刺激當(dāng)?shù)氐耐顿Y需求，造成相應(yīng)的資產(chǎn)價(jià)格上漲Ｃ.國(guó)家減少財(cái)政預(yù)算會(huì)導(dǎo)致資產(chǎn)價(jià)格的提升Ｄ.在股市低迷時(shí)期，提高印花稅可以刺激股市反彈答案：A2．經(jīng)濟(jì)環(huán)境（1）經(jīng)濟(jì)發(fā)展階段：傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)、經(jīng)濟(jì)起飛前的準(zhǔn)備階段、經(jīng)濟(jì)起飛階段、邁向經(jīng)濟(jì)成熟階段、大量消費(fèi)階段。（2）消費(fèi)者的收入水平①國(guó)民收入。②人均國(guó)民收入。③個(gè)人收入。④個(gè)人可支配收入。（3）宏觀經(jīng)濟(jì)狀況①經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度（GDP，notGNP）和經(jīng)濟(jì)周期（恢復(fù)-繁榮-衰退-蕭條）第三節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的影響因素理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期未來(lái)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)比較快、處于景氣周期預(yù)期未來(lái)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)放緩、處于衰退周期理財(cái)策略調(diào)整建議理財(cái)策略調(diào)整理由理財(cái)策略調(diào)整建議理財(cái)策略調(diào)整理由儲(chǔ)蓄減少配置收益偏低增加配置收益穩(wěn)定債券減少配置收益偏低增加配置風(fēng)險(xiǎn)較低股票增加配置企業(yè)盈利增長(zhǎng)可以支撐牛市減少配置企業(yè)虧損增加可能引發(fā)熊市基金增加配置可以支撐牛市減少配置可能引發(fā)熊市房產(chǎn)增加配置價(jià)格上漲適當(dāng)減少市場(chǎng)轉(zhuǎn)淡表經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與個(gè)人理財(cái)策略②通貨膨脹率。在通貨膨脹條件下，名義利率不能夠真實(shí)地反映資產(chǎn)的投資收益率，名義利率減去通貨膨脹率之后得到的實(shí)際利率將遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于名義利率，甚至是負(fù)值。第三節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的影響因素理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期未來(lái)溫和通貨膨脹預(yù)期未來(lái)通貨緊縮理財(cái)策略調(diào)整建議理財(cái)策略調(diào)整理由理財(cái)策略調(diào)整建議理財(cái)策略調(diào)整理由儲(chǔ)蓄減少配置凈收益走低維持配置收益穩(wěn)定債券減少配置凈收益走低減少配置價(jià)格下跌股票適當(dāng)增加配置資金涌入價(jià)格上升減少配置價(jià)格下跌黃金增加配置規(guī)避通貨膨脹維持配置價(jià)格穩(wěn)定表通貨膨脹與個(gè)人理財(cái)策略③就業(yè)率。④國(guó)際收支與匯率。

理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期未來(lái)本幣升值預(yù)期未來(lái)本幣貶值理財(cái)策略調(diào)整建議理財(cái)策略調(diào)整理由理財(cái)策略調(diào)整建議理財(cái)策略調(diào)整理由儲(chǔ)蓄增加配置收益將增加減少配置收益將減少債券增加配置本幣資產(chǎn)升值減少配置本幣資產(chǎn)貶值股票增加配置本幣資產(chǎn)升值減少配置本幣資產(chǎn)貶值基金增加配置本幣資產(chǎn)升值減少配置本幣資產(chǎn)貶值房產(chǎn)增加配置本幣資產(chǎn)升值減少配置本幣資產(chǎn)貶值外匯減少配置本幣更值錢增加配置外匯相對(duì)價(jià)格高下列有關(guān)投資的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。A.經(jīng)濟(jì)繁榮時(shí)，應(yīng)適當(dāng)減持存款、債券，增加股票、房產(chǎn)等投資B.經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)，增加長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄和債券C.經(jīng)濟(jì)繁榮時(shí)，增加長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄和債券D.蕭條期面臨轉(zhuǎn)折時(shí)，應(yīng)適當(dāng)減少儲(chǔ)蓄、逐步轉(zhuǎn)向股票、房產(chǎn)等投資答案：C（2012年真題）關(guān)于通脹對(duì)個(gè)人理財(cái)?shù)挠绊?，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A.固定收益的理財(cái)產(chǎn)品會(huì)貶值B.持有外匯是應(yīng)對(duì)通脹的有效手段C.儲(chǔ)蓄投資的實(shí)際利率可能是負(fù)值D.股票是浮動(dòng)收益的，所以一定能應(yīng)對(duì)通脹的負(fù)面影響答案：D若預(yù)測(cè)某一地區(qū)未來(lái)一年發(fā)生溫和的通脹，則下列理財(cái)策略調(diào)整建議中，正確的是（）。A.維持儲(chǔ)蓄的配置 B.減少債券的配置C.減少股票的配置 D.減少黃金的配置答案：B3．社會(huì)環(huán)境（1）社會(huì)文化環(huán)境。（2）制度環(huán)境。養(yǎng)老保險(xiǎn)制度、醫(yī)療保險(xiǎn)制度、子女教育、住房消費(fèi)及其他社會(huì)保障制度。（3）人口環(huán)境。4．技術(shù)環(huán)境第三節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的影響因素在開放經(jīng)濟(jì)體系下，一國(guó)出現(xiàn)持續(xù)國(guó)際收支順差，導(dǎo)致本幣升值的情況下會(huì)選擇的理財(cái)策略是（）。A.增加儲(chǔ)蓄B.減少債券配置C.減少股票配置

D.增加基金配置E.增加外匯配置答案：AD3.社會(huì)環(huán)境

（1）社會(huì)文化環(huán)境社會(huì)文化環(huán)境是指一個(gè)國(guó)家、地區(qū)或民族的文化傳統(tǒng)、風(fēng)俗習(xí)慣、倫理道德觀念、價(jià)值觀念、宗教信仰、審美觀、語(yǔ)言文字等。（2）社會(huì)制度環(huán)境①養(yǎng)老保險(xiǎn)制度②醫(yī)療保險(xiǎn)制度③其他社會(huì)保障制度（3）人口環(huán)境（規(guī)模、結(jié)構(gòu)）4.技術(shù)環(huán)境

技術(shù)的變革與進(jìn)步深刻影響著金融機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)份額、產(chǎn)品生命周期、競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。多選題：對(duì)個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)造成影響的社會(huì)環(huán)境因素包括（）。A.養(yǎng)老保險(xiǎn)制度B.消費(fèi)者收入水平C.人口環(huán)境

D.財(cái)政政策E.失業(yè)保險(xiǎn)制度答案：ACE解析：B是經(jīng)濟(jì)環(huán)境，D是政策環(huán)境。1．3．2微觀影響因素1．金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)程度2．金融市場(chǎng)開放程度3．金融市場(chǎng)價(jià)格機(jī)制第三節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的影響因素利率對(duì)于個(gè)人理財(cái)策略來(lái)說(shuō)是最基礎(chǔ)、最核心的影響因素之一。注意區(qū)分：法定利率和市場(chǎng)利率名義利率和實(shí)際利率第三節(jié)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的影響因素理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期未來(lái)利率水平上升預(yù)期未來(lái)利率水平下降理財(cái)策略調(diào)整建議理財(cái)策略調(diào)整理由理財(cái)策略調(diào)整建議理財(cái)策略調(diào)整理由儲(chǔ)蓄增加配置收益將增加減少配置收益將減少債券減少配置面臨下跌風(fēng)險(xiǎn)增加配置面臨上漲機(jī)會(huì)股票減少配置面臨下跌風(fēng)險(xiǎn)增加配置面臨上漲機(jī)會(huì)基金減少配置面臨下跌風(fēng)險(xiǎn)增加配置面臨上漲機(jī)會(huì)房產(chǎn)減少配置貸款成本增加增加配置貸款成本降低外匯減少配置人民幣回報(bào)高增加配置外匯利率可能高表利率變化與個(gè)人理財(cái)策略【例題】關(guān)于市場(chǎng)利率對(duì)經(jīng)濟(jì)各方面的影響，以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A．市場(chǎng)