2023年度中國鋰電設備行業(yè)概覽

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400-072-5588 ?2023

LeadLeo2023年中國鋰電設備行業(yè)概覽2023ChinaLithiumBatteryEquipmentIndustry

Overview2023

年中國リチウム電気設備業(yè)界の概要報告主要作者：劉冠卓2023/06概覽標簽：鋰電設備、鋰電池名詞解釋----------------------------------------07行業(yè)綜述----------------------------------------08定義與分類----------------------------------------09發(fā)展歷程----------------------------------------10市場現(xiàn)狀----------------------------------------11市場規(guī)模----------------------------------------12相關政策----------------------------------------13產業(yè)鏈分析----------------------------------------14上游：核心零部件供應商----------------------------------------16中游：鋰電設備廠商----------------------------------------18下游：鋰電池廠商----------------------------------------20驅動因素與發(fā)展趨勢----------------------------------------21驅動觀點一：動力鋰電池高速增長----------------------------------------22驅動觀點二：儲能鋰電池需求旺盛----------------------------------------23發(fā)展趨勢觀點：智能化升級----------------------------------------24競爭格局----------------------------------------26競爭格局概述----------------------------------------27企業(yè)推薦一：先導智能----------------------------------------28企業(yè)推薦二：贏合科技----------------------------------------30企業(yè)推薦三：利元亨----------------------------------------32方法論----------------------------------------34法律聲明----------------------------------------353?2023

LeadLeo400-072-5588目錄CONTENTSTerms----------------------------------------07Overviewof

Industry----------------------------------------08Definitionand

Classification----------------------------------------09Development

History----------------------------------------10Market

Status----------------------------------------11Market

Size----------------------------------------12InvestmentandFinancing

Analysis----------------------------------------13ChainAnalysisof

Industry----------------------------------------14Upstream：Corecomponents

suplliers----------------------------------------16Mid-stream：Lithiumbatteryequipment

manufacturer----------------------------------------18Downstream：Lithiumbattery

manufacturer----------------------------------------20TheDiversandTrendsofChina

Industry----------------------------------------21Divers1：Highgrowthrateofpowerlithium

batteries----------------------------------------22Divers2：Strongdemandforenergystoragelithium

batteries----------------------------------------23Trends：Intelligent

update----------------------------------------244?2023

LeadLeo400-072-5588目錄CONTENTSCompetitionLandscapeandRecommended

Companies----------------------------------------26Competition

Landscape----------------------------------------27Company

1：LEAD----------------------------------------28Company2：YINGHE

TECHNOLOGY----------------------------------------30Company3：Lyric

Robot----------------------------------------32Methodology----------------------------------------34Legal

Statement----------------------------------------355?2023

LeadLeo400-072-5588目錄CONTENTS圖表1：中國分段鋰電設備價值占比，2022年----------------------------------------11圖表2：中國部分鋰電設備國產化程度，2022年----------------------------------------12圖表3：中國鋰電設備行業(yè)市場規(guī)模及預測（按需求量計），2018-2027年預測----------------------------------------13圖表4：先導智能鋰電設備成本結構，2018-2022年----------------------------------------14圖表5：中國及全球粗鋼產量，2017-2022年----------------------------------------15圖表6：中國鋼產品價格，2018年5月-2023年5月----------------------------------------15圖表7：中國及全球鋰離子電池出貨量，2018-2022年----------------------------------------15圖表8：中國鋰離子電池進出口金額，2018-2022年----------------------------------------16圖表9：中國鋰電池出貨量結構占比，2022年----------------------------------------18圖表10：中國動力型鋰電池出貨量，2018-2022年----------------------------------------19圖表11：中國新能源汽車產銷量，2018-2022年----------------------------------------20圖表12：中國新型儲能裝機結構，2022年----------------------------------------21圖表13：中國儲能型鋰電池出貨量，2018-2022年----------------------------------------21圖表14：中國鋰電設備行業(yè)競爭格局，2022年----------------------------------------22圖表15：先導智能經營狀況，2019-2022年----------------------------------------24圖表16：贏合科技經營狀況，2019-2022年----------------------------------------25圖表17：利元亨經營狀況，2019-2022年----------------------------------------266?2023

LeadLeo400-072-5588圖表目錄ListofFiguresand

Tables7?2021LeadLeo400-072-5588?2023

LeadLeo鋰電設備：鋰電設備是對于在鋰電池生產過程中使用的各種制造設備的泛指，鋰電池生產需要經歷電芯制造、電芯裝配、電芯檢測、電池組裝四個步驟，按照對應步驟的不同，鋰電生產設備可分為前段設備、中段設備、后段設備。涂布設備：用于鋰電池薄膜表面涂布工藝，涂布機把成卷的基材涂一層特定功能的膠、涂料或油墨，等烘干后在收卷。卷繞設備：卷繞機是將大面積片狀的物質按照一定的方案卷成卷，如紡織卷繞機、電容器卷繞機、薄膜電阻卷繞機電池卷繞機等。模切設備：模切設備是按照固定模板來進行切割的機器。模切機利用鋼刀、五金模具、鋼線（或鋼板雕刻成的模版），通過壓印版施加一定的壓力，將印品或紙板軋切成一定形狀。是印后包裝加工成型的重要設備。疊片設備：疊片機用于疊片，組成是隔膜開卷送進裝置等。疊片機由隔膜開卷送進裝置、多工位復合取料擺紙機械手、模塊化升降工作臺裝置、模塊化壓紙機構、平板式專用真空吸附裝置、電氣控制與操作面板（含觸摸屏）組成。檢測設備：檢測設備是指一系列用于檢測或測試物質性質、數量、結構等的設備和儀器。SaaS：軟件運營服務，Software

as

a

Service，簡稱SaaS。SAAS是讓用戶能夠通過互聯(lián)網連接和使用基于云的應用程序。常見示例有電子郵件、日歷和辦公工具PaaS：平臺服務，Platform

as

a

Service，簡稱PaaS。PaaS把服務器平臺作為一種服務提供的商業(yè)模式，通過網絡進行程序提供的服務稱之為SaaS(Software

as

a

Service)，是云計算三種服務模式之一。IaaS：基礎設施即服務，Infrastructure

as

a

Service，簡稱IaaS。指把IT基礎設施作為一種服務通過網絡對外提供，并根據用戶對資源的實際使用量或占用量進行計費的一種服務模式。邊緣計算：邊緣計算，是指在靠近物或數據源頭的一側，采用網絡、計算、存儲、應用核心能力為一體的開放平臺，就近提供最近端服務。其應用程序在邊緣側發(fā)起，產生更快的網絡服務響應，滿足行業(yè)在實時業(yè)務、應用智能、安全與隱私保護等方面的基本需求。邊緣計算處于物理實體和工業(yè)連接之間，或處于物理實體的頂端。GWh：電量單位，1GWh等于100萬KWh等于100萬度電，是英文Gigawatt-hour的縮寫。名詞解釋8第一部分：行業(yè)綜述主要觀點：鋰電設備是對于在鋰電池生產過程中使用的各種制造設備的泛指，按照對應的鋰電池生產步驟的不同，鋰電生產設備可分為前段設備、中段設備、后段設備1998年，中國鋰電裝備制造行業(yè)開始起步，但早期進口依賴嚴重；2013年，鋰電設備國產化率達到30

，鋰電設備市場進入快速增長期；2018年后，鋰電設備行業(yè)加速整合，市場份額進一步向頭部企業(yè)集中鋰電設備價值占比中，前段設備、中段設備、后段設備分別占比30

、40

、30

，截至2023年4月，中國鋰電設備國產化率也已經達到90

以上，其中關鍵工序的裝備國產化率達到80

以上隨著鋰電池在動力及儲能領域需求快速增長，中國鋰電設備行業(yè)市場規(guī)模不斷擴大，由2018年的367.1億元提高至2022年的941.4億元，年復合增長率為26.5

，預計2027年將增長至1,331.5億元近年來，國家加快制定智能裝備標準，推動行業(yè)有序健康發(fā)展，根據《“十四五”智能制造發(fā)展規(guī)劃》，到2025年，中國智能制造裝備技術水平和市場競爭力將顯著提升，市場滿足率超過70?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備行業(yè)綜述——定義與分類鋰電設備是對于在鋰電池生產過程中使用的各種制造設備的泛指，鋰電設備數量多、類型雜，各廠商在生產鋰電設備時具有較高的自由度。鋰電設備的使用與鋰電池的生產流程息息相關，鋰電池生產需要經歷電芯制造、電芯裝配、電芯檢測、電池組裝四個步驟，按照對應步驟的不同，鋰電生產設備可分為前段設備、中段設備、后段設備。前段設備覆蓋電芯制造步驟，主要包括攪拌機、涂布機、輥壓機、分條機等設備。中段設備覆蓋電芯裝配步驟，包括激光/模切機、卷繞/疊片機、極耳焊接機、封裝機、注液機等。后段設備覆蓋電芯檢測、電池組裝步驟，包括組裝機、焊接機、檢測設備等。鋰電設備是對于在鋰電池生產過程中使用的各種制造設備的泛指，按照對應的鋰電池生產步驟的不同，鋰電生產設備可分為前段設備、中段設備、后段設備鋰電設備定義與分類電芯制造電芯裝配電芯檢測電池組裝攪拌機輥壓機分條機鋰電生產設備激光/模切機卷繞/疊片機封裝機注液機檢查機焊接機化成機涂布機極耳焊接機充放電柜前段設備中段設備后段設備產鋰流電程生分容機檢測設備組裝機來源：利元亨招股說明書，頭豹研究院9?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備行業(yè)綜述——發(fā)展歷程歷史事件萌芽期（1998-2012年）擴張期（2013-2017年）發(fā)展期（2018年至今）階段表現(xiàn)早期中國專業(yè)鋰電設備制造商極少，鋰電設備嚴重依賴進口。隨著國產鋰電設備開始批量生產，中國鋰電生產企業(yè)進入了半手工半機械化的生產模式發(fā)展階段2018年開始，中國鋰電行業(yè)產能過?，F(xiàn)象開始凸顯，鋰電池企業(yè)毛利率下降2019年，中國新能源汽車政策補貼退坡，鋰電行業(yè)進入調整期2020年，新能源汽車產銷量開始攀升，新能源汽車滲透率加速提高，行業(yè)進入成長期該階段鋰電設備國產化速度加快，具有一定競爭實力的中國鋰電設備龍頭企業(yè)已經出現(xiàn)；同時行業(yè)外企業(yè)加速進入鋰電新市場，帶動鋰電設備市場規(guī)?？焖僭鲩L該階段鋰電設備市場加速整合，行業(yè)內一批實力相對較弱的企業(yè)出現(xiàn)了產能停滯甚至退出市場，市場份額進一步向優(yōu)質的頭部企業(yè)集中。鋰電池出貨結構中，動力電池領域需求增長較為明顯1998年，中國鋰電裝備制造行業(yè)開始起步，但早期進口依賴嚴重；2013年，鋰電設備國產化率達到30

，鋰電設備市場進入快速增長期；2018年后，鋰電設備行業(yè)加速整合，市場份額進一步向頭部企業(yè)集中中國鋰電設備行業(yè)發(fā)展歷程1998年，中國鋰電裝備制造行業(yè)開始起步，2003年開始，國產化鋰電設備相繼問世，2006年以后，中國鋰電生產設備制造企業(yè)開始形成規(guī)模。這段時期中國鋰電生產企業(yè)主要采用半手工半機械化的生產模式。2013年，鋰電設備國產化率達到30

，2015年，中國鋰電設備廠商先導智能、贏合科技先后在深交所上市。這段時期鋰電設備國產化速度加快，具有一定競爭實力的中國鋰電設備龍頭企業(yè)已經出現(xiàn)，鋰電設備市場規(guī)?？焖僭鲩L。2018年后，鋰電設備市場加速整合，市場份額進一步向頭部企業(yè)集中。1998年，比亞迪進入手機鋰電市場，中國鋰電裝備制造開始起步2003年開始，簡單的國產化鋰電設備開始批量生產，連續(xù)式極片分條機面世2004年，自動夾持式化成檢測設備、雙面間隙式涂布機、一體式卷繞機相繼問世2006年，鋰電生產設備制造企業(yè)開始形成規(guī)模，國產替代加速2013年，鋰電設備國產化率達到30

，以天津力神為例，其鋰電生產設備除關鍵性的如檢測設備主要使用進口外，其它比如化成等環(huán)節(jié)等基本已實現(xiàn)國產化2015年，中國鋰電設備廠商先導智能、贏合科技先后在深交所上市2016年，中國鋰電設備發(fā)展到大約150家，年產值在1億元的企業(yè)接近40家來源：利元亨招股說明書，頭豹研究院10?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備行業(yè)綜述——市場現(xiàn)狀鋰電設備價值占比中，前段設備、中段設備、后段設備分別占比30 、40 、30 ，截至2023年4月，中國鋰電設備國產化率也已經達到90

以上，其中關鍵工序的裝備國產化率達到80

以上鋰電設備市場現(xiàn)狀從鋰電設備的價值占比來看，

鋰電設備工藝流程中，

前段、中段、后段設備分別占比30

、40

、30

。其中，

前段設備中的核心設備為涂布機，中段為卷繞/疊片機，后段為化成/分容檢測機。前段、中段設備價值占比較大，

但技術要求相對更高，

市場競爭格局較為清晰，先導智能、贏合科技作為代表廠商地位穩(wěn)固。后段設備進入門檻相對較低，

市場參與者眾多，

雖然價值占比僅30

，但競爭激烈，

市場競爭格局尚未明朗。中國鋰電設備行業(yè)在發(fā)展初期由國外壟斷，設備嚴重依賴進口。隨著技術進步以及下游應用領域的快速發(fā)展，中國鋰電設備國產化率顯著提高。截至2023年4月，鋰電設備國產化率也已經達到90

以上，其中關鍵工序的裝備國產化率達到80

以上。涂布設備、卷繞設備作為前段及中段設備中的核心設備，國產化率在98

左右，模切設備國產化率在95

，組裝設備、檢測設備、疊片設備屬于后段設備，國產化率在90

左右。目前鋰電設備中，僅部分高精尖零部件仍需進口，例如涂布機的高精度磨頭、高功率激光焊接機的接口等，對設備精度要求較高。9898959090888090100涂布設備 卷繞設備 模切設備 組裝設備 檢測設備 疊片設備

中國部分鋰電設備國產化程度，2022年單位：304030

中國分段鋰電設備價值占比，2022年前段設備中段設備后段設備來源：高工鋰電，專家訪談，人民網，頭豹研究院11?2023

LeadLeo400-072-5588核心設備代表廠商前段設備涂布機先導智能、科恒股份、贏合科技中段設備卷繞/疊片機先導智能、贏合科技后段設備化成/分容檢測機先導智能、杭可科技、星云股份367.1659.5665.5711.4941.4967.91,003.21,120.81,229.51,331.505001,0001,500201820192020202120222023E2024E2025E2026E2027E鋰電設備行業(yè)綜述——市場規(guī)模隨著鋰電池在動力及儲能領域需求快速增長，中國鋰電設備行業(yè)市場規(guī)模不斷擴大，由2018年的367.1億元提高至2022年的941.4億元，年復合增長率為26.5，

預計2027

年將增長至1,331.5億元，年復合增長率為7.2

。2018年至2020年，受下游新能源汽車高速發(fā)展的帶動，中國動力鋰電池出貨量持續(xù)上漲，逐漸發(fā)展成為鋰電池出貨結構中占比最大的類型。動力電池的高速發(fā)展驅動鋰電池企業(yè)紛紛擴產，鋰電生產設備需求量隨之上漲，帶動鋰電設備市場規(guī)模上漲。2020年后，動力電池產能過?，F(xiàn)象開始顯現(xiàn)，儲能領域成為鋰電池需求量新的增長點，帶動鋰電設備市場規(guī)模增長。預計未來隨著新能源汽車的進一步發(fā)展，鋰電池需求將同步上漲，鋰電設備作為鋰電池生產的必備機械設備，在未來的需求也將進一步被激發(fā)。同時，隨著鋰電池設備技術的進步以及應用場景的探索，光伏行業(yè)也成為鋰電設備企業(yè)可發(fā)展的行業(yè)，鋰電設備市場規(guī)模將進一步擴大。隨著鋰電池在動力及儲能領域需求快速增長，中國鋰電設備行業(yè)市場規(guī)模不斷擴大，由2018年的367.1億元提高至2022年的941.4億元，年復合增長率為26.5

，預計2027年將增長至1,331.5億元中國鋰電設備行業(yè)市場規(guī)模及預測（按需求量計），2018-2027年預測 頭豹洞察單位：[億元]CAGR：26.5CAGR：7.2來源：專家訪談，高工鋰電，頭豹研究院12?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備行業(yè)綜述——相關政策近年來，國家加快制定智能裝備標準，推動行業(yè)有序健康發(fā)展，根據《“十四五”智能制造發(fā)展規(guī)劃》，到2025年，中國智能制造裝備技術水平和市場競爭力將顯著提升，市場滿足率超過70鋰電設備行業(yè)相關政策政策名稱頒布日期頒布主體主要內容及影響《“十四五”智能制造發(fā)展規(guī)劃》2021-12工業(yè)和信息化部等8部門到2025年，規(guī)模以上制造業(yè)企業(yè)大部分實現(xiàn)數字化網絡化，重點行業(yè)骨干企業(yè)初步應用智能化；到2035年規(guī)模以上制造業(yè)企業(yè)全面普及數字化網絡化，重點行業(yè)骨干企業(yè)基本實現(xiàn)智能化。智能制造裝備和工業(yè)軟件技術水平和市場競爭力顯著提升，市場滿足率分別超過70

和50

。該政策為智能制造行業(yè)提出了明確的標準和要求，鼓勵智能制造行業(yè)加快發(fā)展、提高市場競爭力?！秶抑悄苤圃鞓藴鼠w系建設指南（2021版）》2021-11工業(yè)和信息化部、國家標準化管理委員會加快制定人機協(xié)作系統(tǒng)、工藝裝備、檢驗檢測裝備等智能裝備標準，智能工廠設計、集成優(yōu)化等智能工廠標準，供應鏈協(xié)同、供應鏈評估等智慧供應鏈標準，網絡協(xié)同制造等智能服務標準，工業(yè)網絡融合等工業(yè)網絡標準，支撐智能制造發(fā)展邁上新臺階。該政策要求加快工藝裝備、檢驗檢測裝備等智能裝備標準的制定，有利于行業(yè)有序健康發(fā)展?！朵囯x子電池行業(yè)規(guī)范條件（2021年本）》2021-11工業(yè)和信息化部鋰離子電池企業(yè)應具有電極涂覆后均勻性的監(jiān)測能力，極涂覆厚度和長度的控制精度分別不低于

2μm和1mm；應具電極烘干工藝技術，含水量控制精度不低于10ppm；應具有注液過程中溫濕度和潔凈度等境條件控制能力；應具有電池裝配后的內部短路高壓測（HI-POT）在線檢測能力；應具有單體電池開路電壓內阻等一性控制能力，控制精度分別不低于1mV

和

1mΩ；應具有電池保護板功能在線檢測能力。該政策對鋰電池生產制造提出了明確的規(guī)范要求，有利于行業(yè)的規(guī)范及安全發(fā)展。《新能源汽車產業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2021—2035年）》2020-10國務院辦公廳鼓勵企業(yè)提高鋰、鎳、鈷、鉑等關鍵資源保障能力。建立健全動力電池模塊化標準體系，加快突破關鍵制造裝備，提高工藝水平和生產效率。建立健全動力電池運輸倉儲、維修保養(yǎng)、安全檢驗、退役退出、回收利用等環(huán)節(jié)管理制度，加強全生命周期監(jiān)管。該政策要求加快突破鋰電池關鍵制造裝備，有利于鋰電設備行業(yè)技術迭代升級、進一步提高國產化率?！蛾P于有序推動工業(yè)通信業(yè)企業(yè)復工復產的指導意見》2020-02工業(yè)和信息化部優(yōu)先支持汽車、電力裝備、機床等產業(yè)鏈長、帶動能力強的產業(yè)。繼續(xù)支持智能光伏、鋰離子電池等產業(yè)以及制造業(yè)單項冠軍企業(yè)。重點支持智能制造、新能源汽車、節(jié)能環(huán)保等戰(zhàn)略性新興產業(yè)。該政策扶持優(yōu)秀鋰電池制造企業(yè)發(fā)展壯大，有利于智能制造等新興產業(yè)進一步發(fā)展。來源：工信部，國務院，頭豹研究院13?2023

LeadLeo400-072-5588第二部分：產業(yè)鏈主要觀點：鋰電設備產業(yè)鏈上游零部件眾多，鋼材為其核心零部件主要原材料；中游鋰電設備廠商競爭者眾多，行業(yè)競爭激烈；下游鋰電池應用領域中，動力領域占比最大，2022年中國動力鋰電池出貨量為490GWh鋰電設備成本結構包括原材料、人工成本、制造費用，其中原材料占比最大，在80

以上，但隨著核心零部件國產化率逐漸提升，原材料成本占比呈現(xiàn)下降趨勢，人工與制造費用成本上升2017年至2022年，中國粗鋼產量經歷了持續(xù)上漲到逐年遞減的過程，但整體供給仍較為充足，可為鋰電設備行業(yè)提供穩(wěn)定充足的原材料供應，鋼價的下跌也為中游鋰電設備廠商釋放了更多的利潤空間鋰電設備廠商實行合格供應商管理制度，對供應商要求較高；其生產計劃絕大部分根據銷售訂單確定，做到以銷定產；從銷售模式來看，鋰電設備廠商通常直接與客戶簽訂銷售合同中國鋰電設備廠商業(yè)務覆蓋環(huán)節(jié)較廣，綜合實力較強，頭部企業(yè)可覆蓋全流程鋰電設備，為中游電池制造商提供整線解決方案，日韓等海外廠商更偏向于單個設備的研發(fā)與銷售，單個產品競爭力更強2022年，全球鋰離子電池出貨量958GWh，其中中國鋰離子電池出貨量658GWh，中國是目前全球最大的鋰離子電池生產和消費國，中國鋰電池企業(yè)在滿足國內消費市場的同時，紛紛出海拓展海外市場14?2023

LeadLeo400-072-5588中游下游鋰電設備廠商產業(yè)鏈中游為鋰電設備廠商，競爭者眾多，行業(yè)競爭日益激烈。鋰電設備涉及環(huán)節(jié)眾多、工藝復雜。中國鋰電設備廠商業(yè)務覆蓋環(huán)節(jié)較廣，綜合實力較強，頭部企業(yè)可覆蓋全流程鋰電設備，為中游電池制造商提供整線解決方案。伺服電機上游鋰電設備行業(yè)產業(yè)鏈分析——產業(yè)鏈圖譜鋰電設備產業(yè)鏈上游零部件眾多，鋼材為其核心零部件主要原材料；中游鋰電設備廠商競爭者眾多，行業(yè)競爭激烈；下游鋰電池應用領域中，動力領域占比最大，2022年中國動力鋰電池出貨量為490GWh鋰電設備行業(yè)產業(yè)鏈圖譜前段設備中段設備后段設備鋰電池廠商應用場景動力領域 儲能領域 消費電子領域產業(yè)鏈下游為鋰電池廠商，目前鋰電池主要應用在動力、儲能、消費電子領域。2022年中國鋰離子電池出貨量658GWh，其中動力鋰電池出貨量490GWh，占比超過70

。，核激 視光 機 覺 控焊 械 系 制接 手 統(tǒng) 器機產業(yè)鏈上游為鋰電設備核心零部件供應商。鋰電設備上游零部件眾多，其中包括伺服電機、激光焊接機、機械手、視覺系統(tǒng)、控制器屬于核心零部件價值較高、占比較大。鋼材是鋰電設備最為基礎的原料，中國粗鋼產量供應充足且鋼產品價格呈現(xiàn)下降趨勢。心零部件供應商來源：專家訪談，各企業(yè)官網，頭豹研究院15?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備產業(yè)鏈上游——核心零部件鋰電設備成本結構包括原材料、人工成本、制造費用，其中原材料占比最大，在80 以上，但隨著核心零部件國產化率逐漸提升，原材料成本占比呈現(xiàn)下降趨勢，人工與制造費用成本上升鋰電設備上游核心零部件分析核心零部件作用單GWh投資額伺服電機將收到的電壓信號轉換為轉矩和轉速以驅動控制對象，可控制速度，位置精度較高500-600萬元激光焊接機將激光束聚焦到微小的焊接區(qū)域，通過局部熔化實現(xiàn)焊接，焊接精度和效率高800-900萬元機械手將生產線上的電池自動搬運到指定位置，實現(xiàn)生產線的無縫連接，是一種智能自動化設備300-400萬元機器視覺系統(tǒng)在鋰電池生產制造過程中的卷繞檢測、外觀缺陷檢測、字符識別等環(huán)節(jié)代替手工作業(yè)230-240萬元PLC控制器一種主要應用于工業(yè)控制領域的控制器，采用一類可編程的存儲器，用于其內部存儲程序、執(zhí)行邏輯運算、順序控制、定時、計數與算術操作等面向用戶的指令400萬元鋰電設備成本結構包括原材料、人工成本、制造費用，其中原材料占比最大，在80

以上。近年來，原材料成本在鋰電設備生產成本中的比重呈現(xiàn)下降趨勢，以先導智能為例，其鋰電設備原材料成本占比由2018年的89.5

下降至2022年的82.1

，而人工成本及制造費用占比均有所上升。原材料占比下降的主要原因在于伺服電機等核心零部件國產化率逐漸提升，采購成本降低。人工成本、制造費用占比提升的原因在于鋰電設備自動化產線建設加速、且工藝不斷整合，導致人工與制造費用成本上升。80604020020182019202020212022原材料89.585.281.881.782.1人工成本5.29.19.38.88.7制造費用5.35.78.99.59.2100

先導智能鋰電設備成本結構，2018-2022年原材料 人工成本 制造費用單位：來源：專家訪談，先導智能年報，頭豹研究院16?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備產業(yè)鏈上游——零部件原材料2017年至2022年，中國粗鋼產量經歷了持續(xù)上漲到逐年遞減的過程，但整體供給仍較為充足，可為鋰電設備行業(yè)提供穩(wěn)定充足的原材料供應，鋼價的下跌也為中游鋰電設備廠商釋放了更多的利潤空間鋰電設備上游零部件原材料分析粗鋼是鐵水經過加工、添加合金、碳等元素澆筑成型后的成品，廣泛應用于工業(yè)、制造業(yè)中。2017年至2022年，全球粗鋼產量經歷了持續(xù)上漲到波動下降的過程。主要原因在于中國粗鋼需求量的持續(xù)下降以及2022年俄烏戰(zhàn)爭導致能源成本升高，歐洲地區(qū)鋼鐵生產受到較大影響。2017年至2022年，中國粗鋼產量也經歷了持續(xù)上漲到逐年遞減的過程，主要原因在于2020年后，受不可控因素及房地產行業(yè)下行的影響，國內用鋼需求量下降。從整體情況來看，中國粗鋼產量供給較為充足，可為鋰電設備行業(yè)提供穩(wěn)定充足的原材料供應。5,0007,0003,0002018/5/1 2019/5/1 2020/5/1 2021/5/1 2022/5/1 2023/5/1

中國鋼產品價格，2018年5月-2023年5月普通中板螺紋鋼熱軋普通薄板線材無縫鋼管單位：元/噸從鋼產品價格走勢來看，2018年以來，中國鋼產品價格經歷了先波動上漲后波動下跌的過程，預計未來仍將維持下跌態(tài)勢。目前中國市場流通的鋼產品主要包括螺紋鋼、線材、普通中板、熱軋普通薄板、無縫鋼管，價格差異較小，整體走勢保持一致。2018年至2020年底，中國鋼產品價格維持在每噸3,000至5,000元之間波動。2021年開始，工信部推行鋼鐵去產量工作，鋼產品市場供應縮減，拉動鋼價大幅上漲，一度飆升至每噸7,000元。但此輪鋼廠減產后續(xù)動力不足，庫存積壓較為嚴重，同時鋼材需求低于市場預期，多重作用下導致2022年后中國鋼價持續(xù)下跌。鋼價的下跌為中游鋰電設備廠商釋放了更多的利潤空間。16.918.118.7 18.819.518.38.79.310.010.610.310.1010202017 2018 2019 2020 2021 2022

中國及全球粗鋼產量，2017-2022年全球 中國來源：國家統(tǒng)計局，Choice，工信部，頭豹研究院17?2023

LeadLeo400-072-5588單位：億噸鋰電設備產業(yè)鏈中游——鋰電設備廠商經營模式鋰電設備廠商實行合格供應商管理制度，對供應商要求較高；其生產計劃絕大部分根據銷售訂單確定，做到以銷定產；從銷售模式來看，鋰電設備廠商通常直接與客戶簽訂銷售合同鋰電設備廠商經營模式采購模式生產模式銷售模式業(yè)務流資金流簽訂銷售合同開發(fā)、設計采購、備料生產制造產品預驗收發(fā)貨驗收質保期滿首付款發(fā)貨款驗收款質保金鋰電設備廠商通常直接與客戶簽訂銷售合同，在合同約定期限內將產品直接發(fā)送至客戶處并派工程師進行安裝與調試，客戶對產品進行驗收。鋰電設備多為非標準設備，需要根據客戶要求進行開發(fā)設計和生產，鋰電設備廠商的生產計劃絕大部分根據銷售訂單確定，做到以銷定產。銷售訂單設計圖紙、控制程序生產計劃生產任務分配打印物料清單核對料單倉庫領料入庫驗收采購領取毛料領取標準件加工庫存不足庫存狀態(tài)庫存足夠零件完成檢驗零件入庫領取零件裝配調試入庫驗收發(fā)貨獲取供應商基本信息初步確認符合要求試加工、試采購篩選、現(xiàn)場考察審批、產品檢驗能否繼續(xù)供貨確定為合格供應商建立供應商檔案不符合基本要求通過不通過能符合基本要求 不能鋰電設備廠商多實行合格供應商管理制度，需要通過初步篩查、現(xiàn)場考察等環(huán)節(jié)，對供應商的產品質量、供貨能力、服務能力、價格等指標進行綜合考量，要求較高。來源：各企業(yè)招股書，頭豹研究院18?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備產業(yè)鏈中游——鋰電設備廠商業(yè)務布局中國鋰電設備廠商業(yè)務覆蓋環(huán)節(jié)較廣，綜合實力較強，頭部企業(yè)可覆蓋全流程鋰電設備，為中游電池制造商提供整線解決方案，日韓等海外廠商更偏向于單個設備的研發(fā)與銷售，單個產品競爭力更強鋰電設備廠商產品業(yè)務布局企業(yè)名稱前段中段后段攪拌涂布輥壓分條制片模切卷繞疊片焊接注液化成/分容檢測PACK中國廠商先導智能

贏合科技

杭可科技

星云股份

大族激光

利元亨

科恒股份

海外廠商日本CKD

日本平野

韓國PNT

來源：頭豹研究院19?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備涉及環(huán)節(jié)眾多、工藝復雜。中國鋰電設備廠商業(yè)務覆蓋環(huán)節(jié)較廣，

綜合實力較強，

頭部企業(yè)可覆蓋全流程鋰電設備，為中游電池制造商提供整線解決方案。大部分中國企業(yè)可覆蓋前段、中段或后段設備。而日韓等海外廠商，

更偏向于單個設備的研發(fā)與銷售，

單個產品競爭力更強。鋰電設備產業(yè)鏈下游——鋰離子電池2022年，全球鋰離子電池出貨量958GWh，其中中國鋰離子電池出貨量658GWh，中國是目前全球最大的鋰離子電池生產和消費國，中國鋰電池企業(yè)在滿足國內消費市場的同時，紛紛出海拓展海外市場鋰電設備下游鋰電池市場分析鋰離子電池是鋰電設備的下游應用，鋰電設備貫穿鋰離子電池生產制作的全部流程。鋰離子電池具有能量密度高、使用壽命長、循環(huán)次數多等優(yōu)勢，在新能源汽車和電力儲能領域得到廣泛應用，未來市場發(fā)展?jié)摿薮?。受下游需求快速增長的強力驅動，近年來全球鋰電池出貨量快速上漲，由2018年的170GWh上漲至2022年的958GWh。中國積極推行“雙碳”政策，在新能源領域發(fā)展較快，

鋰電池出貨量規(guī)模逐年上漲，

由2018

年的102GWh上漲至2022年的658GWh，目前中國是全球最主要的鋰電池生產和消費國，鋰電池占比最高。從進出口金額來看，中國鋰離子電池出口金額遠高于進口金額，市場處于貿易順差狀態(tài)。從增長趨勢來看，中國鋰離子電池出口金額逐年遞增，由2018年的108.3億美元上漲至2022年的509.3億美元，增速維持在高位；鋰離子電池進口金額則呈現(xiàn)波動下降的趨勢，由2018年的38.9億美元下降至2022年的29.8億美元。中國是目前全球最大的鋰離子電池生產和消費國，擁有寧德時代、比亞迪等鋰電池巨頭企業(yè)，這些企業(yè)的產品在滿足國內消費市場的同時，紛紛出海拓展海外市場。未來中國鋰電池企業(yè)出海趨勢愈發(fā)明顯，海外市場發(fā)展?jié)摿薮蟆?0211714332765817020127160195802004006008001,0002018 2019 2020 2021 2022

中國及全球鋰離子電池出貨量，2018-2022年中國 全球單位：GWh108.3130.3159.4284.3509.338.937.335.438.529.802004006002018 2019 2020 2021 2022

中國鋰離子電池進出口金額，2018-2022年出口金額 進口金額來源：高工鋰電，金力新能源招股書，中國海關，頭豹研究院20?2023

LeadLeo400-072-5588單位：億美元第三部分：驅動因素、發(fā)展趨勢主要觀點：2022年，中國鋰電池出貨量結構中，動力鋰電池占比最大，為74.4

，出貨量達到490GWh，受下游新能源汽車需求增長的帶動，動力鋰電池的快速發(fā)展，同時為上游鋰電設備的發(fā)展提供了強大的驅動力2022年，中國儲能鋰電池出貨量為130GWh，儲能鋰電池裝機規(guī)模占新型儲能比重的94.4

，儲能鋰電池行業(yè)未來發(fā)展的增長點，也為鋰電設備行業(yè)的發(fā)展提供了新的驅動力隨著工業(yè)4.0時代的到來，智能化升級成為中國裝備制造業(yè)發(fā)展的必然趨勢，鋰電設備制造屬于高端裝備制造業(yè)，因此也遵循智能化的發(fā)展方向部署云平臺和智能控制設備可以有效的采集設備生產數據，鋰電設備企業(yè)可以通過云平臺實現(xiàn)智能化的生產管理，以達到降低經營成本、提高生產效率的目的21?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備行業(yè)驅動因素——動力鋰電池高速增長2022年，中國鋰電池出貨量結構中，動力鋰電池占比最大，為74.4 ，出貨量達到490GWh，受下游新能源汽車需求增長的帶動，動力鋰電池的快速發(fā)展，同時為上游鋰電設備的發(fā)展提供了強大的驅動力鋰電設備受動力鋰電池高速增長驅動鋰離子電池按照應用領域的不同進行分類，可分為動力鋰電池、儲能鋰電池和消費鋰電池。近年來，

受下游新能源汽車蓬勃發(fā)展的帶動，

中國動力鋰電池市場發(fā)展迅速，出貨量逐年上漲

。電池出貨量為65GWh，2022年已上漲

至490GWh，占整體鋰電池出貨量的比重達到74.4

。動力鋰電池的快速發(fā)展，

為上游鋰電設備行業(yè)的發(fā)展提供了強大的驅動力，鋰電設備行業(yè)的發(fā)展也為電池廠商提供了擴產基礎。65.071.079.9226.0490.050040030020010002018 2019 2020 2021 2022

中國動力型鋰電池出貨量，2018-2022年單位：GWh74.419.8

中國鋰電池出貨量結構占比，2022年5.8動力鋰電池儲能鋰電池消費鋰電池2018

年，

中國動力鋰020182019202020212022產量127124.2145.6354.5705.8來源：高工鋰電，中國汽車工業(yè)協(xié)會，國家統(tǒng)計局，頭豹研究院22?2023

LeadLeo400-072-5588銷量 125.6 120.6 136.7 352.1 688.7150300450600

中國新能源汽車產銷量，2018-2022年單位：萬輛750新能源汽車是動力鋰電池最重要的下游應用，動力電池為新能源汽車提供電力支持，動力電池行業(yè)的發(fā)展與新能源汽車行業(yè)的發(fā)展緊密相關。2018年至2022年，中國新能源汽車產銷量呈上漲趨勢，且2020年后增速顯著提升。一方面，新能源汽車產業(yè)鏈日益成熟、產品不斷豐富、使用環(huán)境逐漸優(yōu)化，另一方面，長期的市場教育使得消費者對于新能源汽車的認可度不斷提升，良性循環(huán)下新能源汽車產銷量持續(xù)走高。新能源汽車行業(yè)的高速發(fā)展為上游動力電池廠商加速擴產提供了動力，從而進一步帶動鋰電設備行業(yè)加速發(fā)展。鋰電設備行業(yè)驅動因素——儲能鋰電池需求旺盛2022年，中國儲能鋰電池出貨量為130GWh，儲能鋰電池裝機規(guī)模占新型儲能比重的94.4 ，儲能鋰電池行業(yè)未來發(fā)展的增長點，也為鋰電設備行業(yè)的發(fā)展提供了新的驅動力鋰電設備受儲能鋰電池需求旺盛驅動新型儲能是指除抽水蓄能外的其他新型儲能技術，目前中國新型儲能技術中，鋰離子電池裝機規(guī)模占比最大，為94.4

，是技術最為成熟、應用最為廣泛的新型儲能技術。2020年開始，中國提倡大力發(fā)展新型儲能技術，各地政府積極響應，頒布新能源配儲要求，推動中國儲能鋰電池行業(yè)高速發(fā)展，2022年中國儲能型鋰電池出貨量達到130GWh

。

儲能是鋰電池行業(yè)未來發(fā)展的增長點，也為鋰電設備行業(yè)的發(fā)展提供了新的驅動力。3.23.816.248.0130.00501001502018 2019 2020 2021 2022

中國儲能型鋰電池出貨量，2018-2022年單位：GWh94.4

中國新型儲能裝機結構，2022年5.6鋰離子電池其他儲能鋰電池應用場景儲能鋰電池應用場景分為電源側、電網側和用戶側。電源側儲能可解決光伏、風電因隨機性和不確定性而導致的棄風棄光等并網消納問題，起到平滑發(fā)電輸出的作用，進而提高新能源利用率。電網側儲能參與電力輔助中的調峰調頻環(huán)節(jié)，緩解電網壓力、提高資源利用效率。用戶側儲能可以通過“削峰填谷”的方式降低用戶用電成本。隨著儲能鋰電池下游應用場景的不斷拓展，以及國家政策的大力扶持，儲能鋰電池行業(yè)迎來了加速發(fā)展期。電源側電網側用戶側應用需求：電力調峰輔助動態(tài)運行應用需求：電力自發(fā)自用峰谷價差套利應用需求：緩解電網阻塞延緩輸配電設備擴容升級系統(tǒng)調頻可再生能源并網來源：高工鋰電，中關村儲能產業(yè)技術聯(lián)盟，頭豹研究院23?2023

LeadLeo400-072-5588容量電費管理鋰電設備行業(yè)發(fā)展趨勢——智能化升級（1/2）隨著工業(yè)4.0時代的到來，智能化升級成為中國裝備制造業(yè)發(fā)展的必然趨勢，鋰電設備制造屬于高端裝備制造業(yè)，因此也遵循智能化的發(fā)展方向中國裝備制造業(yè)向著智能化的方向發(fā)展隨著工業(yè)4.0時代的到來，智能化升級成為中國裝備制造業(yè)發(fā)展的必然趨勢。鋰電設備制造屬于高端裝備制造業(yè)，因此也遵循智能化的發(fā)展方向。裝備制造企業(yè)智能化升級過程可以分為系統(tǒng)集成、互聯(lián)互通、信息融合三個時期。隨著裝備制造企業(yè)不斷發(fā)展壯大，其轉型升級的動力和產品技術研發(fā)形式也在不斷地變化，進而推動著裝備制造企業(yè)經歷“系統(tǒng)集成—互聯(lián)互通—信息融合”三個層級的動態(tài)轉變。企業(yè)面對內外部各種壓力情況下，從智能制造角度，不斷推動產品和技術的研發(fā)，憑借企業(yè)所具備的數據整合能力、智能生產能力、智能管理能力，實現(xiàn)了產品的自主研發(fā)、一體化和智能化的解決方案，適應了市場和客戶的潛在需求，也逐步實現(xiàn)了企業(yè)向智能化轉型升級。系統(tǒng)集成是智能化升級的基礎和前提，為企業(yè)進一步轉型升級提供資源方面的必要準備；互聯(lián)互通是智能化升級的重要部分，為企業(yè)轉型升級提供了重要保障；信息融合是智能化升級的高級階段，實現(xiàn)了人工智能等新一代信息技術與先進制造技術的數字化融合發(fā)展。發(fā)展歷程轉型升級動力產品技術研發(fā)過程智能制造能力智能化升級創(chuàng)業(yè)時期跨越時期轉型時期企業(yè)生存挑戰(zhàn)企業(yè)發(fā)展挑戰(zhàn)市場需求變化挑戰(zhàn)技術改造自主研發(fā)技術融合系統(tǒng)集成互聯(lián)互通信息融合數據采集協(xié)同制造集中管控數據整理個性化定制精準控制數據采集協(xié)同制造集中管控來源：文獻綜述，頭豹研究院24?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備行業(yè)發(fā)展趨勢——智能化升級（2/2）部署云平臺和智能控制設備可以有效的采集設備生產數據，鋰電設備企業(yè)可以通過云平臺實現(xiàn)智能化的生產管理，以達到降低經營成本、提高生產效率的目的鋰電設備向著智能工廠的方向發(fā)展SAAS應用層數據呈現(xiàn)

數據診斷智能執(zhí)行數據預測

數據決策應用層智能研發(fā)智能生產智能供應鏈網絡協(xié)同智能服務CAD設計

工藝仿真過程管理

設備管理智能物流設計協(xié)同

制造協(xié)同個性定制

智能運維PLM管理

虛擬仿真工藝優(yōu)化

智能控制物流追溯能力交易

產融結合產品溯源

設計反饋企業(yè)應用開發(fā)平臺（開發(fā)工具、微服務框架）工業(yè)微服務組件庫（工業(yè)知識組件、機理模型、數據工藝流程模型）PAAS平臺層工業(yè)大數據系統(tǒng)（大數據清洗、管理、分析、可視化、建模）通用PAAS平臺資源部署和管理（設備、資源、運維）IAAS平臺層云基礎設施（服務器、存儲、網絡、虛擬化）邊緣計算層物料生產設備工具及車輛人員能源資源環(huán)境掃描槍

流量計控制器車輛

機器人智能終端智能電表智能水表濕度

光照區(qū)域云行業(yè)云智慧平臺云平臺來源：高工鋰電，頭豹研究院25?2023

LeadLeo400-072-5588部署云平臺和智能控制設備可以有效的采集設備生產數據，鋰電設備企業(yè)可以通過云平臺實現(xiàn)智能化的生產管理，以達到降低經營成本、提高生產效率的目的。智能工廠首先從園區(qū)規(guī)劃開始，對廠房整體物流進行合理布局規(guī)劃；其次進行智能物流設計、與自動化產線設計，在大布局的基礎上，結合企業(yè)現(xiàn)狀、工藝節(jié)拍，來設計各個環(huán)節(jié)物流方案與自動化產線方案；最終對整體信息化管控節(jié)點進行分析、規(guī)劃與集成，無縫對接工業(yè)互聯(lián)網平臺。該云平臺可以統(tǒng)一集成鋰電設備廠商的數據接口，減少企業(yè)間的溝通成本。第四部分：競爭格局及企業(yè)推薦主要觀點：中國鋰電設備行業(yè)參與企業(yè)數量眾多，競爭激烈，經過多年發(fā)展，中國鋰電設備行業(yè)已孕育出實力強勁的頭部企業(yè)，頭部企業(yè)通過與頭部鋰電池廠商合作來進一步加強競爭優(yōu)勢抵抗風險先導智能是一家智能裝備企業(yè)，業(yè)務涵蓋鋰電池智能裝備、光伏智能裝備、3C智能裝備、智能物流、汽車產線、氫能智能裝備、激光精密加工、機器視覺八大領域，2022年鋰電設備營業(yè)收入99.4億元先導智能鋰電池智能制造產品覆蓋鋰電池從制漿、制片、制芯、組裝到模組/PACK的全生命流程周期，先導智能具有平臺型公司、技術實力強勁、國際化布局的競爭優(yōu)勢贏合科技是一家提供動力電池智能化數字工廠解決方案的企業(yè)，擁有5大生產基地，年產能可達200億，2022年贏合科技營業(yè)收入為90.2億元，其中鋰電設備占比100贏合科技鋰電設備產品包括涂輥分系列、制卷/激光切系列、切疊/組裝線系列，贏合科技具有客戶資源豐富、規(guī)模化生產與交付、控股股東資源豐富等競爭優(yōu)勢利元亨是一家鋰電裝備企業(yè)，主要從事智能裝備的研發(fā)、生產及銷售，業(yè)務覆蓋鋰電、光伏、氫能、電驅、智能倉儲行業(yè)，2022年，利元亨鋰電設備營業(yè)收入34億元利元亨鋰電設備產品包括方形鋁殼電池整線解決方案、圓柱鋼殼電芯整線解決方案等，利元亨具有全球化布局、內部培訓體系完整、重視經營管理建設的競爭優(yōu)勢26?2023

LeadLeo400-072-5588鋰電設備行業(yè)競爭格局——競爭格局概述中國鋰電設備行業(yè)參與企業(yè)數量眾多，競爭激烈，經過多年發(fā)展，中國鋰電設備行業(yè)已孕育出實力強勁的頭部企業(yè)，頭部企業(yè)通過與頭部鋰電池廠商合作來進一步加強競爭優(yōu)勢抵抗風險鋰電設備行業(yè)競爭格局先導智能贏合科技利元亨科恒股份星云股份金銀河杭可科技科瑞技術海目星福能東方先惠技術璞泰來015304503691215受鋰電及新能源汽車行業(yè)高速增長的帶動，中國鋰電設備行業(yè)參與企業(yè)數量眾多，競爭激烈。經過多年發(fā)展，中國鋰電設備行業(yè)已孕育出實力強勁的頭部企業(yè)。同時，頭部企業(yè)通過與頭部鋰電池廠商合作來進一步加強競爭優(yōu)勢抵抗風險。從營業(yè)收入來看，2022年先導智能鋰電設備業(yè)務營業(yè)收入達到99.4億元，贏合科技營業(yè)收入為81.9億元。這兩家企業(yè)入局較早，行業(yè)積累深厚，且

與寧德時代、比亞迪等頭部鋰電池廠

商合作，經營規(guī)模具有較大優(yōu)勢。從

毛利率及研發(fā)費用來看，2022年中國

鋰電設備企業(yè)毛利率平均在20

至30

，其中先導智能鋰電設備業(yè)務毛利率為35

，主要原因在于其成本把控及規(guī)?；洜I能力優(yōu)秀。從研發(fā)費用來看，2022年先導智能研發(fā)費用投入13,5億元，憑借研發(fā)水平的提高，其龍頭企業(yè)地位將進一步穩(wěn)固。企業(yè)研發(fā)費用（億元）企業(yè)鋰電設備業(yè)務毛利率（

）氣泡大小代表企業(yè)鋰電設備業(yè)務營業(yè)收入（億元）

中國鋰電設備行業(yè)競爭格局，2022年來源：各企業(yè)年報，頭豹研究院27?2023

LeadLeo400-072-5588先導智能是一家智能裝備企業(yè)，業(yè)務涵蓋鋰電池智能裝備、光伏智能裝備、3C智能裝備、智能物流、汽車產線、氫能智能裝備、激光精密加工、機器視覺八大領域，2022年鋰電設備營業(yè)收入99.4億元鋰電設備行業(yè)企業(yè)推薦——先導智能（1/2）企業(yè)介紹、先導智能經營狀況無錫先導智能裝備股份有限公司（以下簡稱“先導智能”）成立于1999年，是一家智能裝備企業(yè)，業(yè)務涵蓋鋰電池智能裝備、光伏智能裝備、3C智能裝備、智能物流、汽車產線氫能智能裝備、激光精密加工、機器視覺等八大領域。先導智能目前在全球設立11家分/子公司，擁有50多個服務網點，雇員遍布16個國家和地區(qū)，產品銷往美國、德國、法國、日本、韓國、瑞典等20多個國家和地區(qū)，員工規(guī)模達到20,000余人，其中研發(fā)人員超過5,500人。先導智能先后獲得“2022中國工業(yè)企業(yè)制造業(yè)專用設備第一名”、“江蘇省省長質量獎”、“中國機械500強”等榮譽。38.132.469.699.40501002019202020212022

先導智能鋰電設備營業(yè)收入，2019-2022年單位：億元39.533.534.639.005020192020202120