利潤(rùn)質(zhì)量分析XX

利潤(rùn)質(zhì)量分析XX2024/3/11利潤(rùn)質(zhì)量分析XX第一節(jié)利潤(rùn)表收入的確認(rèn)與計(jì)量一、收入的定義收入，是指企業(yè)在日?；顒?dòng)中形成的、會(huì)導(dǎo)致所有者權(quán)益增加的、與所有者投入資本無(wú)關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益的總流入。主要包括銷售商品收入、提供勞務(wù)收入和讓渡資產(chǎn)使用權(quán)收入。二、收入的特點(diǎn)1、收入從企業(yè)的日?；顒?dòng)中產(chǎn)生。2、收入既可能表現(xiàn)為企業(yè)貨幣資產(chǎn)或非貨幣資產(chǎn)的增加；也可能表現(xiàn)為企業(yè)負(fù)債的減少，或二者兼而有之。3、企業(yè)收入僅指收入本身導(dǎo)致的所有者權(quán)的增加。4、收入只包括本企業(yè)經(jīng)濟(jì)利益的流入，不包括為第三方或客客戶代收的款項(xiàng)，如增值稅，代收利息等利潤(rùn)質(zhì)量分析XX三、收入的確認(rèn)與計(jì)量(一)銷售商品收入銷售商品收入同時(shí)滿足下列條件的，才能予以確認(rèn):1、企業(yè)已將商品所有權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給購(gòu)貨方。2、企業(yè)既沒有保留通常與所有權(quán)相聯(lián)系的繼續(xù)管理權(quán)，也沒有對(duì)已售出的商品實(shí)施有效控制。3、收入的金額能夠可靠計(jì)量。4、相關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益很可能流入企業(yè)。5、相關(guān)的已發(fā)生或?qū)l(fā)生的成本能夠可靠地計(jì)量。

合同或協(xié)議價(jià)款的收取采用遞延方式，實(shí)質(zhì)上具有融資性質(zhì)的;售商品涉及現(xiàn)金折扣的；售商品涉及商業(yè)折扣的；企業(yè)已經(jīng)確認(rèn)銷售商品收入的售出商品發(fā)生銷售折讓的；企業(yè)已經(jīng)確認(rèn)銷售商品收入的售出商品發(fā)生銷售退回的。利潤(rùn)質(zhì)量分析XX(二)提供勞務(wù)收入能夠可靠的估計(jì)。采用完工百分比法確認(rèn)。

(三)讓渡資產(chǎn)使用權(quán)收入利息收入、使用費(fèi)收入。滿足相應(yīng)的條件予以確認(rèn)。利潤(rùn)質(zhì)量分析XX四、收入的披露（確認(rèn)收入的會(huì)計(jì)政策）企業(yè)應(yīng)在報(bào)表附注中披露：收入確認(rèn)所采用的會(huì)計(jì)政策，包括確定提供勞務(wù)交易完工進(jìn)度的方法；本期確認(rèn)的銷售商品收入、提供勞務(wù)收入、利息收入和使用費(fèi)收入的金額。企業(yè)應(yīng)在報(bào)表附注中披露利潤(rùn)質(zhì)量分析XX第二節(jié)利潤(rùn)表費(fèi)用類項(xiàng)目及其他項(xiàng)目的確認(rèn)與計(jì)量一、營(yíng)業(yè)成本已銷售產(chǎn)品的生產(chǎn)成本已銷商品的成本：商品采購(gòu)成本國(guó)內(nèi)購(gòu)進(jìn)商品成本國(guó)外購(gòu)進(jìn)商品成本利潤(rùn)質(zhì)量分析XX二、期間費(fèi)用(一)管理費(fèi)用(二)銷售費(fèi)用(三)財(cái)務(wù)費(fèi)用三、營(yíng)業(yè)稅金及附加(一)營(yíng)業(yè)稅(二)消費(fèi)稅(三)城市維護(hù)建設(shè)稅(四)資源稅(五)教育費(fèi)附加四、資產(chǎn)減值損失及公允價(jià)值變動(dòng)損益五、投資凈收益（凈損失）：投資收益減投資損失的凈額六、營(yíng)業(yè)外收入與營(yíng)業(yè)外支出七、所得稅費(fèi)用利潤(rùn)質(zhì)量分析XX第三節(jié)分部報(bào)告及其分析一、分部報(bào)告產(chǎn)生的淵源二、報(bào)告分部的確定（一）經(jīng)營(yíng)分部的確定（二）報(bào)告分部的確定三、報(bào)告分部的信息披露要求應(yīng)當(dāng)披露的信息：利潤(rùn)質(zhì)量分析XX四、分部報(bào)告的分析

應(yīng)當(dāng)先要明確企業(yè)劃分分部的原則，是否具有誤導(dǎo)性。如果分部原則與企業(yè)的具體情況不符，則應(yīng)對(duì)該分部報(bào)表的可信性產(chǎn)生懷疑。同時(shí)可以依據(jù)各個(gè)分部的具體市場(chǎng)環(huán)境，頂測(cè)其今后的趨壽，從而可以對(duì)整個(gè)企業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)進(jìn)行客觀的判斷。（一）分析各報(bào)告分部的增長(zhǎng)率及其變化原因（二）比較各報(bào)告分部的相對(duì)盈利能力（三）考察企業(yè)資產(chǎn)的分布狀況（四）了解各報(bào)告分部的銷售業(yè)務(wù)對(duì)外部客戶的依賴程度利潤(rùn)質(zhì)量分析XX第四節(jié)對(duì)企業(yè)利潤(rùn)質(zhì)量的分析一、對(duì)核心利潤(rùn)形成過(guò)程的分析(一)營(yíng)業(yè)收入1、企業(yè)營(yíng)業(yè)收入的品種構(gòu)成2、企業(yè)營(yíng)業(yè)收入的地區(qū)構(gòu)成利潤(rùn)的產(chǎn)生點(diǎn)、增長(zhǎng)點(diǎn)3、與關(guān)聯(lián)方交易的收入在總收入中的比重4、部門或地區(qū)行政手段對(duì)企業(yè)業(yè)務(wù)收入的貢獻(xiàn)利潤(rùn)質(zhì)量分析XX(二)營(yíng)業(yè)成本營(yíng)業(yè)成本降低和提高的質(zhì)量評(píng)價(jià)，應(yīng)結(jié)合多種因素來(lái)進(jìn)行。(三)銷售費(fèi)用(四)管理費(fèi)用關(guān)注銷售模式與銷售費(fèi)用（管理費(fèi)用）的適應(yīng)性、銷售費(fèi)用（管理費(fèi)用）與銷售成果的適應(yīng)性；企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展的條件下，企業(yè)的銷售費(fèi)用（管理費(fèi)用）不應(yīng)當(dāng)降低。片面追求在一定時(shí)期的費(fèi)用降低，有可能對(duì)企業(yè)的長(zhǎng)期發(fā)展不利。(五)財(cái)務(wù)費(fèi)用關(guān)注：貸款規(guī)模、貸款利息率和貸款期限利潤(rùn)質(zhì)量分析XX(六)企業(yè)對(duì)核心利潤(rùn)形成過(guò)程操縱的可能手段1、調(diào)節(jié)資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為費(fèi)用的時(shí)間；2、通過(guò)與關(guān)聯(lián)方交易；3、應(yīng)計(jì)費(fèi)用推遲入賬；4、收入的入賬時(shí)間進(jìn)行人為的操縱；利潤(rùn)質(zhì)量分析XX二、對(duì)利潤(rùn)結(jié)構(gòu)的質(zhì)量分析(一)企業(yè)利潤(rùn)表自身的結(jié)構(gòu)所包含的質(zhì)量信息含量1、毛利與毛利率(1)較高的毛利率所包含的質(zhì)量信息含量壟斷、核心競(jìng)爭(zhēng)力、行業(yè)周期、產(chǎn)大于銷？會(huì)計(jì)處理(2)較低的毛利率所包含的質(zhì)量信息含量產(chǎn)品生命周期、競(jìng)爭(zhēng)力弱、會(huì)計(jì)處理利潤(rùn)質(zhì)量分析XX2、銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用、核心利潤(rùn)及其相關(guān)比率所包含的質(zhì)量信息含量(1)銷售費(fèi)用與銷售費(fèi)用率的變化銷售費(fèi)用：企業(yè)的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、銷售規(guī)模、營(yíng)銷策略等方面變化不大的情況下，企業(yè)的銷售費(fèi)用規(guī)模變化不會(huì)太大。其巨額變化在相當(dāng)多的情形下是進(jìn)行會(huì)計(jì)調(diào)整的結(jié)果。銷售費(fèi)用率：是指銷售費(fèi)用與營(yíng)業(yè)收入的比率，反映了銷售費(fèi)用的有效性。銷售費(fèi)用率上升能夠在一定程度上反映企業(yè)所面臨的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境。(2)管理費(fèi)用與管理費(fèi)用率的變化管理費(fèi)用：企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)、管理風(fēng)格、管理手段、業(yè)務(wù)規(guī)模等方面變化不大的情況下，企業(yè)的管理費(fèi)用規(guī)模變化不會(huì)太大。其巨額變化在相當(dāng)多的情形下是進(jìn)行會(huì)計(jì)調(diào)整約結(jié)果。管理費(fèi)用率：是指管理費(fèi)用與營(yíng)業(yè)收入的比率，反映了管理費(fèi)用的有效性。利潤(rùn)質(zhì)量分析XX(2)管理費(fèi)用與管理費(fèi)用率的變化管理費(fèi)用：企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)、管理風(fēng)格、管理手段、業(yè)務(wù)規(guī)模等方面變化不大的情況下，企業(yè)的管理費(fèi)用規(guī)模變化不會(huì)太大。其巨額變化在相當(dāng)多的情形下是進(jìn)行會(huì)計(jì)調(diào)整約結(jié)果。管理費(fèi)用率：是指管理費(fèi)用與營(yíng)業(yè)收入的比率，反映了管理費(fèi)用的有效性。利潤(rùn)質(zhì)量分析XX(3)財(cái)務(wù)費(fèi)用與財(cái)務(wù)費(fèi)用率的變化財(cái)務(wù)費(fèi)用的規(guī)模變化反映了企業(yè)的理財(cái)狀況。(4)核心利潤(rùn)與營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率的變化應(yīng)特別關(guān)注企業(yè)的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)年度間的“非經(jīng)營(yíng)性變化”。企業(yè)的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率與其目標(biāo)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率、歷史同期營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率以及特定企業(yè)的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率進(jìn)行比較，可以更恰當(dāng)?shù)貙?duì)企業(yè)的基本盈利能力進(jìn)行評(píng)價(jià)。利潤(rùn)質(zhì)量分析XX3、核心利潤(rùn)與投資收益的數(shù)量對(duì)比關(guān)系關(guān)注：“營(yíng)業(yè)利潤(rùn)與投資收益在數(shù)量上互補(bǔ)性變化”(1)企業(yè)通過(guò)預(yù)防性投資組合的調(diào)整，投資收益的數(shù)量變化是投資組合變化的正常反映。(2)在企業(yè)投資組合沒有重大調(diào)整的情況下，企業(yè)原有的對(duì)外投資項(xiàng)目表現(xiàn)出較高(或相反)的利潤(rùn)，投資收益的數(shù)量變化是投資內(nèi)在質(zhì)量變化的正常反映。(3)在企業(yè)投資組合沒有重大調(diào)整、投資結(jié)構(gòu)的盈利能力沒有根本性變化的情況下，投資收益的數(shù)量變化僅僅是企業(yè)對(duì)投資進(jìn)行了不恰當(dāng)會(huì)計(jì)處理的反映。4、小項(xiàng)目對(duì)利潤(rùn)的影響程度利潤(rùn)質(zhì)量分析XX5、關(guān)于資產(chǎn)減值損失（1）資產(chǎn)減值損失的確認(rèn)，本質(zhì)上屬于會(huì)計(jì)估計(jì)問題（2）恰當(dāng)確認(rèn)的資產(chǎn)減值損失，在一定程度上反映了企業(yè)的管理質(zhì)量6、關(guān)于公允價(jià)值變動(dòng)損益（1）相關(guān)的損益確認(rèn)并不能為企業(yè)帶來(lái)相應(yīng)的現(xiàn)金流入或現(xiàn)金流出。（2）在凈利潤(rùn)中占比過(guò)大說(shuō)明企業(yè)的主體經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的盈利能力不高。利潤(rùn)質(zhì)量分析XX(二)企業(yè)利潤(rùn)的結(jié)構(gòu)與相應(yīng)的現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)之間的對(duì)應(yīng)關(guān)系分析1、利潤(rùn)表中與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量相對(duì)應(yīng)的同口徑營(yíng)業(yè)利潤(rùn)(下稱同口徑營(yíng)業(yè)利潤(rùn))和現(xiàn)金流量表中經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~之間的差異。應(yīng)大體相當(dāng)，差異大的可能原因：企業(yè)收款不正常（應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)）；企業(yè)付款不正常（預(yù)付賬款）；企業(yè)存在不恰當(dāng)?shù)馁Y金運(yùn)作行為（其他應(yīng)收款）；企業(yè)報(bào)表編制有錯(cuò)誤。企業(yè)在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的收款和付款方面主要與關(guān)聯(lián)方發(fā)生業(yè)務(wù)往來(lái)。利潤(rùn)質(zhì)量分析XX2.利潤(rùn)表中“投資收益”產(chǎn)生現(xiàn)金流入量的能力關(guān)注收益規(guī)模的同時(shí)，我們還應(yīng)關(guān)注其產(chǎn)生現(xiàn)金流量的能力。包沫利潤(rùn)與泡沫資產(chǎn)是指不能帶來(lái)現(xiàn)金流入、沒有現(xiàn)金支付能力的所謂利潤(rùn)和資產(chǎn)。企業(yè)當(dāng)期的泡沫利潤(rùn)(投資收益)與泡沫資產(chǎn)，將極有可能成為未來(lái)的投資損失和不良資產(chǎn)。利潤(rùn)質(zhì)量分析XX(三)企業(yè)的利潤(rùn)結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)結(jié)構(gòu)之間的對(duì)應(yīng)關(guān)系分析關(guān)注：對(duì)外投資的必要性、適當(dāng)性；企業(yè)管理的重點(diǎn)1、關(guān)注兩個(gè)新概念：狹義營(yíng)業(yè)利潤(rùn)；廣義投資收益2、利潤(rùn)結(jié)構(gòu)的資產(chǎn)增值質(zhì)量分析3、資產(chǎn)管理和利潤(rùn)操縱傾向利潤(rùn)質(zhì)量分析XX三、對(duì)利潤(rùn)結(jié)果的分析從結(jié)果來(lái)看，企業(yè)利潤(rùn)各項(xiàng)目均會(huì)引起資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目的相應(yīng)變化：收入的增加，對(duì)應(yīng)資產(chǎn)的增加、或有負(fù)債的減少；費(fèi)用的增加，對(duì)應(yīng)資產(chǎn)的減少、或有負(fù)債的增加。對(duì)于利潤(rùn)結(jié)果的分析，主要是指對(duì)利潤(rùn)各個(gè)項(xiàng)目所對(duì)應(yīng)的資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目的質(zhì)量分析。主要涉及：貨幣資金、應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、其他應(yīng)收款(或應(yīng)收股利、應(yīng)收利息)、存貨、待攤費(fèi)用、長(zhǎng)短期投資、固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)等。利潤(rùn)質(zhì)量分析XX第六節(jié)企業(yè)利潤(rùn)質(zhì)量惡化的主要表現(xiàn)一、企業(yè)擴(kuò)張過(guò)快二、企業(yè)反常壓縮酌量性成本三、企業(yè)變更會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)四、應(yīng)收賬款規(guī)模的不正常增加、應(yīng)收賬款平均收賬期的不正常延長(zhǎng)五、企業(yè)存貨周轉(zhuǎn)過(guò)于緩饅。六、應(yīng)付賬款規(guī)模的不正常增加、應(yīng)付賬款平均付賬期的不正常延長(zhǎng)利潤(rùn)質(zhì)量分析XX七、企業(yè)無(wú)形資產(chǎn)規(guī)模的不正常增加八、企業(yè)的業(yè)績(jī)過(guò)度依賴非營(yíng)業(yè)項(xiàng)目九、企業(yè)計(jì)提的各種準(zhǔn)備過(guò)低十、企業(yè)利潤(rùn)表中的經(jīng)營(yíng)(銷售)費(fèi)用、管理費(fèi)用等項(xiàng)目出現(xiàn)不正常的降低十一、企業(yè)舉債過(guò)度十二、注冊(cè)會(huì)計(jì)師(會(huì)計(jì)師事務(wù)所)變更、審行計(jì)報(bào)告出現(xiàn)異常十三、企業(yè)有足夠的可供分配的利潤(rùn)，但不進(jìn)行現(xiàn)金股利分配利潤(rùn)質(zhì)量分析XX利潤(rùn)質(zhì)量分析XX利潤(rùn)質(zhì)量分析XX利潤(rùn)真實(shí)性判斷及戰(zhàn)略評(píng)價(jià)分析利潤(rùn)質(zhì)量分析XX甲企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)好不好？利潤(rùn)表主要項(xiàng)目1999

2000

主營(yíng)業(yè)務(wù)收入（萬(wàn)元）52,603.81

90,898.87

主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)（萬(wàn)元）20,858.01

57,825.96

其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)77.11-12.19

營(yíng)業(yè)利潤(rùn)（萬(wàn)元）11,686.94

44,658.45

投資收益（萬(wàn)元）-43.09

-2,720.52

利潤(rùn)總額（萬(wàn)元）12,567.06

42,337.94

利潤(rùn)質(zhì)量分析XX非常好主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率(%)39.6563.62

總資產(chǎn)報(bào)酬率(%)5.2613.25凈資產(chǎn)收益率(%)

13.5634.56

利潤(rùn)質(zhì)量分析XX但是，真實(shí)性值得懷疑利潤(rùn)表主要項(xiàng)目1999

2000

主營(yíng)業(yè)務(wù)收入（萬(wàn)元）52,603.81

90,898.87

主營(yíng)業(yè)務(wù)成本31,745.8033,072.91

主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)（萬(wàn)元）20,858.01

57,825.96

營(yíng)業(yè)利潤(rùn)（萬(wàn)元）11,686.94

44,658.45

投資收益（萬(wàn)元）-43.09

-2,720.52

利潤(rùn)總額（萬(wàn)元）12,567.06

42,337.94

總資產(chǎn)182,328.70315,129.53

應(yīng)收帳款22,453.2654,419.49利潤(rùn)質(zhì)量分析XX這說(shuō)明了什么？★不能簡(jiǎn)單地就單個(gè)指標(biāo)的數(shù)值下結(jié)論；★不能簡(jiǎn)單地根據(jù)幾個(gè)固定的指標(biāo)的數(shù)值高低來(lái)打分，應(yīng)當(dāng)根據(jù)一個(gè)指標(biāo)的數(shù)值高低來(lái)尋找下一個(gè)需要判斷的問題，直到能夠回答我們所關(guān)心的問題。

★經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)不僅表現(xiàn)在利潤(rùn)表上，還表現(xiàn)在資產(chǎn)表和現(xiàn)金表上利潤(rùn)質(zhì)量分析XX利潤(rùn)真實(shí)性判斷及戰(zhàn)略評(píng)價(jià)分析思路：發(fā)現(xiàn)問題

主業(yè)收入增長(zhǎng)沒有大幅增長(zhǎng)有所增長(zhǎng)變化不大有所下降大幅下降主業(yè)利潤(rùn)增長(zhǎng)沒有大幅增長(zhǎng)有所增長(zhǎng)變化不大有所下降大幅下降應(yīng)收賬款增長(zhǎng)合理否主營(yíng)成本變化合理否利潤(rùn)質(zhì)量分析XX主業(yè)收入增長(zhǎng)沒有大幅增長(zhǎng)有所增長(zhǎng)變化不大有所下降大幅下降主業(yè)利潤(rùn)增長(zhǎng)沒有大幅增長(zhǎng)有所增長(zhǎng)變化不大有所下降大幅下降成本變化是否正常合理？利潤(rùn)真實(shí)性判斷資產(chǎn)結(jié)構(gòu)是否發(fā)生較大變化？利潤(rùn)真實(shí)性判斷及戰(zhàn)略評(píng)價(jià)分析思路：評(píng)價(jià)業(yè)績(jī)

合理不合理公司進(jìn)行了資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的戰(zhàn)略性調(diào)整，盡管帶來(lái)了資產(chǎn)和收入的大幅度下降，但卻使?fàn)I利水平有所上升，資產(chǎn)重組比較成功。固定資產(chǎn)大幅度下降公司收入下降的同時(shí)，成本費(fèi)用支出也大幅度下降，并且成本下降速度快于收入，表明公司面對(duì)市場(chǎng)銷售的不利變化，及時(shí)采取了壓縮成本費(fèi)用支出的戰(zhàn)略，提高了公司的盈利水平，但要關(guān)注收入下降帶來(lái)的負(fù)面影響。資產(chǎn)結(jié)構(gòu)沒有大的變化利潤(rùn)質(zhì)量分析XX■分析思路的智能化過(guò)程：首先對(duì)變化情況做一描述實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)的變化24種情況利潤(rùn)為正時(shí)有9種情況：成倍增加、迅猛增加、大幅度增加、有所增長(zhǎng)、變化不大、有所下降、大幅度下降、迅猛下降、成倍下降利潤(rùn)為負(fù)時(shí)同樣有9種情況。由虧轉(zhuǎn)盈：實(shí)現(xiàn)扭虧、大幅度扭虧由盈轉(zhuǎn)虧：出現(xiàn)虧損、出現(xiàn)嚴(yán)重虧損由0轉(zhuǎn)正、由0轉(zhuǎn)負(fù)“甲企業(yè)2003年6月實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)大幅度增加，增長(zhǎng)38%?！崩麧?rùn)質(zhì)量分析XX■有9種因素影響實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)的增減變化每種因素有多種可能情況主業(yè)收入9種情