2023年證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)真題模擬匯編（共837題）

2023年證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)真題模擬匯

編

（共837題）

1、基金投資風(fēng)格分析不包括（）。（單選題）

A.持倉(cāng)集中度分析

B.基金持倉(cāng)股本規(guī)模分析

C.基金持倉(cāng)成長(zhǎng)性分析

D.利息收入分析

試題答案：D

2、不動(dòng)產(chǎn)投資的特點(diǎn)是（）?（單選題）

A.同質(zhì)性

B.高流動(dòng)性

C.高收益性

D.不可分性

試題答案：D

3、根據(jù)特定的時(shí)間間隔，在每個(gè)時(shí)間點(diǎn)上平均下單的算法是（）。（單選題）

A.成交量加權(quán)平均價(jià)格算法

B.時(shí)間加權(quán)平均價(jià)格算法

C.跟量算法

D.執(zhí)行缺口算法

試題答案：B

4、股份有限公司因破產(chǎn)或解散進(jìn)行清算時(shí)，公司剩余資產(chǎn)清償?shù)南群箜樞蚴牵ǎ?。（單選題）

A.優(yōu)先股東、普通股東、債權(quán)人

B.普通股東、優(yōu)先股東、債權(quán)人

C.債權(quán)人、普通股東、優(yōu)先股東

D.債權(quán)人、優(yōu)先股東、普通股東

試題答案：D

5、以下關(guān)于基金業(yè)績(jī)計(jì)算說法錯(cuò)誤的是（）o（單選題）

A.基金收益率計(jì)算一般要求采用考慮了基金分紅再投資的算術(shù)平均收益率

B.常見的基金回報(bào)率計(jì)算期間有：最近一月、最近三月、最近六月、今年以來、最近一年、最

近兩年、最近三年、最近五年、最近十年等

C.夏普比率、信息等風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益也是基金業(yè)績(jī)計(jì)算的重要部分

D.風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益使得兩只基金可以在風(fēng)險(xiǎn)水平相等的條件下進(jìn)行對(duì)比

試題答案：A

6、采購(gòu)經(jīng)理指數(shù)（PMI）是一項(xiàng)非常重要的經(jīng)濟(jì)先行指標(biāo)，當(dāng)PMI顯著大于50時(shí)，表明經(jīng)濟(jì)在

（）（單選題）

A.發(fā)展

B.衰退

C.持平

D.不確定

試題答案：A

7、投資風(fēng)險(xiǎn)來源于（）的波動(dòng)。（單選題）

A.投資價(jià)值

B.供求關(guān)系

C.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

D.信用風(fēng)險(xiǎn)

試題答案：A

8、支付給證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的費(fèi)用稱為（）。（單選題）

A.手續(xù)費(fèi)

B.印花稅

C.過戶費(fèi)

D.傭金

試題答案：C

9,貨幣市場(chǎng)工具的特征不包括（）。（單選題）

A.均是債務(wù)契約

B.期限在1年以內(nèi)（含1年）

C.流動(dòng)性高

D.交易額較小

試題答案：D

10、不屬于金融期貨交易制度的是（）。（單選題）

A.逐日上市制度

B.連續(xù)交易制度

C.限倉(cāng)制度

D.保證金制度

試題答案：B

11、買斷式回購(gòu)是一種典型的回購(gòu)交易，按規(guī)定，目前買斷式回購(gòu)的期限最長(zhǎng)不得超過（）天。

（單選題）

A.93

B.92

C.91

D.90

試題答案：C

12、關(guān)于滬港通，以下表述錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.滬港通試點(diǎn)2014年4月10日開始實(shí)施

B.滬港通分為滬股通和港股通兩部分

C.滬股通只能買賣規(guī)定范圍內(nèi)的上海證券交易所上市的股票

D.滬港通的雙向交易分別以人民幣和港幣作為結(jié)算單位

試題答案：D

13、對(duì)于基金凈收益率的計(jì)算，以下說法正確的是（）。1.一般來說，算術(shù)平均收益率要小于

幾何平均收益率H.簡(jiǎn)單（凈值）收益率的計(jì)算不考慮分紅再投資時(shí)間價(jià)值的影響HI.算術(shù)平均收

益率一般可以用作對(duì)平均收益率的無偏估計(jì)IV.時(shí)間加權(quán)收益率的計(jì)算考慮了分紅再投資時(shí)間價(jià)

值的影響（單選題）

A.I、II、III

B.I,IkIV

c.I、m、iv

D.II、III、IV

試題答案：D

14、下列關(guān)于個(gè)人投資者投資基金所得稅的說法中，錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.從基金分配中獲得的股票股利收入由上市公司代扣代繳20%的個(gè)人所得稅

B.買賣基金份額獲得的差價(jià)收入暫不征收個(gè)人所得稅

C.申購(gòu)和贖回基金份額取得的差價(jià)收入由基金公司代扣代墩20%的個(gè)人所得稅

D.從基金分配中獲得的國(guó)債利息暫不征收所得稅

試題答案：C

15、特雷諾比率考慮的是（）。（單選題）

A.全部風(fēng)險(xiǎn)

B.不可控制風(fēng)險(xiǎn)

C.系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

D.股票市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

試題答案：C

16、關(guān)于交易指令在基金公司內(nèi)部的執(zhí)行，以下表述錯(cuò)誤的是（）（單選題）

A.通過審核的投資指令才能被分發(fā)給交易員

B.交易系統(tǒng)或相關(guān)負(fù)責(zé)人員審核投資指令的合法合規(guī)性，違規(guī)指令將被攔截并反饋給基金經(jīng)理

C.交易員接到任何交易指令后均必須立即完成，無權(quán)進(jìn)行交易擇時(shí)

D.在自主權(quán)限內(nèi)，基金經(jīng)理通過交易系統(tǒng)向交易室下達(dá)交易指令

試題答案：C

17、關(guān)于貨幣市場(chǎng)工具的描述，最準(zhǔn)確的是（）。（單選題）

A.1年以上、5年之內(nèi)的高流動(dòng)性和低風(fēng)險(xiǎn)證券

B.1年以內(nèi)的高流動(dòng)性和低風(fēng)險(xiǎn)證券

C.1年以內(nèi)的高流動(dòng)性和高風(fēng)險(xiǎn)證券

D.1年以上，5年以內(nèi)的高流動(dòng)性和高風(fēng)險(xiǎn)證券

試題答案：B

18、目前，我國(guó)封閉式基金管理費(fèi)一般按不高于（）基金資產(chǎn)凈值的1.5%年費(fèi)率計(jì)提。（單

選題）

A.當(dāng)日

B.前一日

C.次日

D.前二日

試題答案：B

19、下列不屬于債券基金投資風(fēng)險(xiǎn)的是（）。（單選題）

A,利率風(fēng)險(xiǎn)

B.提前贖回風(fēng)險(xiǎn)

C.信用風(fēng)險(xiǎn)

D.匯率風(fēng)險(xiǎn)

試題答案：D

20、券公司經(jīng)營(yíng)融資融券業(yè)務(wù)時(shí)，在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)開立的賬戶不包括（）o（單選題）

A.融券專用證券賬戶

B.信用交易證券交收賬戶

C.信用交易資金交收賬戶

D.客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶

試題答案：D

21、關(guān)于匯率風(fēng)險(xiǎn)，以下表述正確的是（）。I.QDII基金投資受匯率影響較普通基金更大H.

匯率風(fēng)險(xiǎn)受國(guó)際收支及外匯儲(chǔ)備、利率、通貨膨脹和政治局勢(shì)等影響in.匯率風(fēng)險(xiǎn)指因匯率變動(dòng)

而產(chǎn)生的基金價(jià)值的不確定性IV.匯率風(fēng)險(xiǎn)屬于信用風(fēng)險(xiǎn)（單選題）

A.I、II、III

B.I、II、IV

C.1>Ill,W

D.I、H、m、iv

試題答案：A

22、下列不屬于UCITS四號(hào)指令的修改主要體現(xiàn)的是（）。（單選題）

A.引進(jìn)基金管理公司通行證

B.為此1丁$管理公司提供了“歐盟護(hù)照”

C.為UCITS基金的國(guó)內(nèi)和跨境合并創(chuàng)建法律框架

D.引進(jìn)主從結(jié)構(gòu)基金以促進(jìn)資產(chǎn)池的組建

試題答案：B

23、可行集代表市場(chǎng)上可投資產(chǎn)所形成的所有組合，所有可能的組合都位于可行集的（）。（單

選題）

A.內(nèi)部

B.邊界

C.內(nèi)部或邊界

D.外部

試題答案：C

24、權(quán)益乘數(shù)的計(jì)算方法是（）.（單選題）

A.資產(chǎn)除以所有者權(quán)益

B.負(fù)債除以所有者權(quán)益

C.資產(chǎn)除以負(fù)債

D.負(fù)債除以資產(chǎn)

試題答案：A

25、同業(yè)拆借的利息是按（）結(jié)算的。（單選題）

A.日

B.周

C.月

D.年

試題答案：A

26、基金進(jìn)行利潤(rùn)分配后的剩余額為（）?（單選題）

A.本期利潤(rùn)

B.本期已實(shí)現(xiàn)收益

C.期末可供分配利潤(rùn)

D.未分配利潤(rùn)

試題答案：D

27、內(nèi)部控制的基本要素不包括（）o（單選題）

A.外部監(jiān)控

B.內(nèi)部監(jiān)控

C.信息溝通

D.控制活動(dòng)

試題答案：A

28、境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者進(jìn)行境外證券投資時(shí)，可以委托境外投資顧問為其提供證券買賣建議或投資

組合管理等服務(wù)。境外投資顧問應(yīng)當(dāng)符合的條件不包括（）。（單選題）

A.所在國(guó)家或地區(qū)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)已與中國(guó)證監(jiān)會(huì)簽訂雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄，并保持著有效

的監(jiān)管合作關(guān)系

B.在境外設(shè)立，經(jīng)所在國(guó)家或地區(qū)監(jiān)管機(jī)構(gòu)枇準(zhǔn)從事投資管理業(yè)務(wù)

C.經(jīng)營(yíng)投資管理業(yè)務(wù)達(dá)3年以上，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度管理的證券資產(chǎn)不少于100億美元或等值

貨幣

D.有健全的治理結(jié)構(gòu)和完善的內(nèi)控制度

試題答案：C

29、信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)建立健全信息披露管理制度，（）負(fù)責(zé)管理信息披露事務(wù)，并按要求在

私募基金登記備案系統(tǒng)中上傳信息披露相關(guān)制度文件。（單選題）

A.總經(jīng)理

B.董事會(huì)

C.指定專人

D.信息編制人員

試題答案：C

30、關(guān)于基金管理費(fèi)，以下表述錯(cuò)誤的是（）.（單選題）

A.通常債券型基金管理費(fèi)率要比股票型基金管理費(fèi)率低

B.基金管理費(fèi)率通常與基金的風(fēng)險(xiǎn)收益特征相關(guān)

C.管理費(fèi)與基金類型沒關(guān)系有，只與基金規(guī)模有關(guān)

D.不同類別及不同國(guó)家、地區(qū)的基金，管理費(fèi)率不完全相同

試題答案：C

31、按照現(xiàn)行的稅收政策，下列說法中正確的是（）。I.機(jī)構(gòu)投資者和個(gè)人投資者買賣基金份

額均暫時(shí)免征印花稅n.機(jī)構(gòu)投資者和個(gè)人投資者買賣基金份額獲得的差價(jià)收入，分別暫時(shí)免征

企業(yè)所得稅和個(gè)人所得稅ni.機(jī)構(gòu)投資者和個(gè)人投資者從基金分配中獲得的收入，分別暫時(shí)免征

企業(yè)所得稅和個(gè)人所得稅（單選題）

A.I、m

B.只有1

c.I、n

D.11、in

試題答案：B

32、當(dāng)人們預(yù)期某種標(biāo)的資產(chǎn)的未來價(jià)格（）時(shí)買入的期權(quán)叫做看漲期權(quán)（單選題）

A.上漲

B.下跌

C.不變

D.難以判斷

試題答案：A

33、全美范圍內(nèi)的標(biāo)準(zhǔn)化的期權(quán)合約是從1973年（）的看漲期權(quán)交易開始的。（單選題）

A.芝加哥商品交易所

B.芝加哥期權(quán)交易所

C.紐約期權(quán)交易所

D.泛歐期權(quán)交易所

試題答案：B

34、關(guān)于制定投資政策說明書的好處，以下表述正確的是（）。1.可以幫助投資者制定切合實(shí)

際的投資目標(biāo)n.可以幫助投資者將其需求準(zhǔn)確完整地傳遞給投資管理人in.有助于評(píng)估投資管

理人的投資業(yè)績(jī)IV.有助于提升投資管理人投資業(yè)績(jī)（單選題）

A.II、in、IV

B.I、HI、IV

C.I、II、III

D.1,IKIV

試題答案：C

35、投資規(guī)劃需要規(guī)劃的方面不包括（）。（單選題）

A.確定并量化投資者的投資目標(biāo)和投資限制

B.制定投資政策說明書

C.業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估

D.建立戰(zhàn)略資產(chǎn)配置

試題答案：C

36、根據(jù)《證券投資基金管理公司管理辦法》的相關(guān)規(guī)定，中外合資基金管理公司的境外股東應(yīng)

該具備的條件不包括（）?（單選題）

A.最近3年沒有受到監(jiān)管機(jī)關(guān)或司法機(jī)關(guān)的處罰

B.實(shí)繳資本不少于5億元人民幣的等值可自由兌換貨幣

C.所在國(guó)家或地區(qū)具有完善的證券法律和監(jiān)管制度

D.經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件

試題答案：B

37、能產(chǎn)生高回報(bào)的資本的特點(diǎn)是（）o（單選題）

A.價(jià)格高、需求大

B.價(jià)格低、需求小

C.不需要通過需求和供給者的競(jìng)爭(zhēng)

D.籌資能力低

試題答案：A

38、房地產(chǎn)投資信托具有（）特點(diǎn)。I、流動(dòng)性強(qiáng)II、抵補(bǔ)通貨膨脹效應(yīng)III、風(fēng)險(xiǎn)較低IV、信

息不對(duì)稱程度較低（單選題）

A.I、II

B.I、III

C.II

D.I、II、III、IV

試題答案：D

39、關(guān)于指數(shù)基金，以下說法錯(cuò)誤的是（）.[2017年7月真題]（單選題）

A.相較于主動(dòng)管理的基金，指數(shù)基金的管理成本較低

B.指數(shù)基金采取持有策略，不用經(jīng)常更換持倉(cāng)

C.投資指數(shù)基金，可分散單只證券的個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)

D.指數(shù)基金的收益率與所跟蹤的指數(shù)表現(xiàn)一致

試題答案：D

40、遠(yuǎn)期合約、期貨合約、期權(quán)合約和互換合約是最常見的衍生工具，關(guān)于它們的區(qū)別，可以通

過以下（）角度來分析。1.合約標(biāo)準(zhǔn)化程度；2.收益高低程度；3.杠桿；4.執(zhí)行方式（單選題）

A.1、2、4

B.2、3、4

C.1、2、3

D.1、3、4

試題答案：D

41、在公司解散或破產(chǎn)清算時(shí)，以下清償順序正確的是（）.（單選題）

A.債權(quán)人、優(yōu)先股、普通股

B.優(yōu)先股、債權(quán)人、普通股

C.優(yōu)先股、普通股、債權(quán)人

D.債權(quán)人、普通股、優(yōu)先股

試題答案：A

42、某類基金共有5只，這些基金在2016年的凈值增長(zhǎng)率分別為10.3%,11.5%,12.8%,10.7%,

13.5%,則該類基金當(dāng)年凈值增長(zhǎng)率的上40%分位數(shù)是（）。［2017年9月真題］（單選題）

A.12.8%

B.10.7%

C.11.5%

D.10.3%

試題答案：A

43、同業(yè)存款的替代性產(chǎn)品是（）。（單選題）

A.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單

B.同業(yè)存單

C.商業(yè)票據(jù)

D.同業(yè)拆借

試題答案：B

44、某投資人投資一張附息票據(jù)，面額為10000元，票面利率5%,距離到期日還有90天。則投

資人在該區(qū)間的利息收益為（）元。（單選題）

A.166.7

B.125.0

C.123.3

D.122.7

試題答案：B

45、成熟的企業(yè)會(huì)產(chǎn)生經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量，并將其部分或者全部用于投資再投資，因此在財(cái)務(wù)

特征上表現(xiàn)為（）。I.經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量為正11.經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量為負(fù)III.投資活動(dòng)現(xiàn)金流量

為正IV.投資活動(dòng)現(xiàn)金流量為負(fù)（單選題）

A.1、in

B.I、IV

C.ILIII

D.II、IV

試題答案：B

46、期貨公司接受客戶委托為其進(jìn)行期貨交易，應(yīng)當(dāng)事先向客戶出示。。（單選題）

A.風(fēng)險(xiǎn)說明書

B.期貨經(jīng)紀(jì)合同

C.期貨交易協(xié)議

D.委托合同書

試題答案：A

47、以下有關(guān)QDII說法錯(cuò)誤的是（）?（單選題）

A.合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者（QDTI）開展境外證券投資業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)由境內(nèi)資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)資產(chǎn)托

管業(yè)務(wù)，可以委托境外證券服務(wù)機(jī)構(gòu)代理買賣證券

B.境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者開展境外證券投資業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)由符合有關(guān)規(guī)定的資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)資產(chǎn)托

管業(yè)務(wù)

C.對(duì)基金、集合計(jì)劃的境外財(cái)產(chǎn)，托管人可授權(quán)境外托管人代為履行其承擔(dān)的受托人職責(zé)

D.境外托管人在履行職責(zé)過程中，因本身過錯(cuò)、疏忽等原因而導(dǎo)致基金、集合計(jì)劃財(cái)產(chǎn)受損的，

托管人無須承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任

試題答案：D

48、關(guān)于債券型基金的久期，以下表述錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.組合中各個(gè)債券的權(quán)重為各個(gè)債券在組合中的比重

B.在于其利率下降時(shí)，應(yīng)當(dāng)增加組合久期，以規(guī)避債券價(jià)格下降的風(fēng)險(xiǎn)

C.若投資的債券中有到期日一筆付清的零息債券，在該債券的麥考利久期等于到期期限

D.組合的久期可以用組合中所有債券的久期的加權(quán)平均來計(jì)算

試題答案：B

49、《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定，可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行結(jié)束后（）個(gè)月后可轉(zhuǎn)換為普通股票。

（單選題）

A.5

B.3

C.6

D.4

試題答案：C

50、下列關(guān)于債券通的說法中，正確的是（）。（單選題）

A.2016年5月16日，中國(guó)人民銀行和香港金融管理局聯(lián)合公告，宣布開展債券通

B.債券通遵循“先南后北”的逐步開放格局

C.2017年7月3日，“南向通”正式啟動(dòng)

D.債券通的開通標(biāo)志著人民幣國(guó)際化的重要進(jìn)展，也是中國(guó)擴(kuò)大金融市場(chǎng)的有力舉措

試題答案：D

51、下列關(guān)于凈現(xiàn)金流量的描述，正確的是（）。［2016年12月真題］（單選題）

A.凈現(xiàn)金流量與一段時(shí)間內(nèi)的現(xiàn)金流入、現(xiàn)金流出沒有直接關(guān)系

B.凈現(xiàn)金流量指在一段時(shí)間內(nèi)現(xiàn)金流量的加權(quán)和

C.一段時(shí)間內(nèi)現(xiàn)金流入越大則凈現(xiàn)金流量越大

D.凈現(xiàn)金流量指在一段時(shí)間內(nèi)現(xiàn)金流量的代數(shù)和

試題答案：D

52、私募基金管理人承諾按照格盡職守、誠(chéng)實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)，不對(duì)基

金活動(dòng)的（）和（）作出承諾。（單選題）

A.風(fēng)險(xiǎn)性、最低收益

B.盈利性、最高收益

C.盈利性、最低收益

D.風(fēng)險(xiǎn)性、最高收益

試題答案：C

53、債券借貸監(jiān)控指標(biāo)中，單只債券融入余額超過該只債券發(fā)行量15%起，每增加（）個(gè)百分點(diǎn),

該機(jī)構(gòu)應(yīng)同時(shí)向全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心和中央結(jié)算公司書面報(bào)告并說明原因。（單選題）

A.2

B.3

C.5

D.8

試題答案：C

54、私募股權(quán)二級(jí)市場(chǎng)投資的特點(diǎn)不包括（）。（單選題）

A.周期長(zhǎng)

B.周期短

C.風(fēng)險(xiǎn)大

D.流動(dòng)性差

試題答案：B

55、下列各項(xiàng)中不屬于法碼提出的有效市場(chǎng)類別的是（）。（單選題）

A.弱有效市場(chǎng)

B.半強(qiáng)有效市場(chǎng)

C.強(qiáng)有效市場(chǎng)

D.超強(qiáng)有效市場(chǎng)

試題答案：D

56、另類投資的優(yōu)點(diǎn)有（）。①提高收益②分散風(fēng)險(xiǎn)③提高透明度④便于監(jiān)管（單選題）

A.①②

B.①③④

C.①②④

D.①（§）③④

試題答案：A

57、財(cái)務(wù)杠桿比率中，衡量企業(yè)對(duì)于長(zhǎng)期債務(wù)利息保障程度的是（）（單選題）

A.資產(chǎn)負(fù)債率

B.權(quán)益乘數(shù)

C.負(fù)債權(quán)益比

D.利息倍數(shù)

試題答案：D

58、當(dāng)境內(nèi)托管人委托境外托管人負(fù)責(zé)境外業(yè)務(wù)托管時(shí)，下列不符合境外托管資格規(guī)定的是（）

（單選題）

A.在中國(guó)大陸以外的國(guó)家或地區(qū)設(shè)立，受當(dāng)?shù)卣⒔鹑诨蜃C券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管

B.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度托管資產(chǎn)規(guī)模1500億美元

C.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本30億美元

D.最近2年沒有受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)的重大處罰

試題答案：B

59、表示企業(yè)所掌控或持有的，以及被其他企業(yè)所欠的資源或財(cái)產(chǎn)的是（）。（單選題）

A.利潤(rùn)

B.所有者權(quán)益

C.資產(chǎn)

D.負(fù)債

試題答案：C

60、下列有關(guān)算法交易、自動(dòng)交易和程序化交易的說法中，錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.自動(dòng)交易是指計(jì)算機(jī)輔助的在交易過程中沒有人工干預(yù)的各自交易的總稱

B.程序化交易是計(jì)算機(jī)輔助的完全依據(jù)特定規(guī)則進(jìn)行自動(dòng)化投資決策并自動(dòng)執(zhí)行的交易

C.算法交易是計(jì)算機(jī)輔助的對(duì)特定交易決策的自動(dòng)執(zhí)行，本質(zhì)上是一種下單策略

D.算法交易更多強(qiáng)調(diào)的是投資決策，而程序化交易更多強(qiáng)調(diào)的是交易的執(zhí)行

試題答案：D

61、（）對(duì)基金合同應(yīng)列明基金資產(chǎn)估值事項(xiàng)內(nèi)容作出要求。（單選題）

A.《證券法》

B.《基金合同的內(nèi)容與格式》

C.《證券投資基金法》

D.《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范證券投資基金估值業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見》

試題答案：B

62、一只基金近4年的累計(jì)收益率為20%,那么該基金的幾何年平均收益率為（）o（單選題）

A.4.66%

B.5.66%

C.6.69%

D.8.01%

試題答案：A

63、股票類資產(chǎn)A和債券類資產(chǎn)B的協(xié)方差為0.15,資產(chǎn)A的方差為0.64,資產(chǎn)B的方差為0.25,

則資產(chǎn)A和資產(chǎn)B的相關(guān)性系數(shù)為（）（單選題）

A.0.0024

B.0.060

C.0.375

D.0.934

試題答案：c

64、在單利算法中，只要本金在計(jì)算周期中獲得利息，所生利息（）加入本金重復(fù)計(jì)算利息。

（單選題）

A.全部

B.部分

C.均不

D.根據(jù)時(shí)間的長(zhǎng)短

試題答案：C

65、（）被認(rèn)為是私募股權(quán)投資中處于高風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域的戰(zhàn)略。（單選題）

A.風(fēng)險(xiǎn)投資

B.成長(zhǎng)權(quán)益

C.并購(gòu)?fù)顿Y

D.危機(jī)投資

試題答案：A

66、以下關(guān)于基金業(yè)協(xié)會(huì)的說法錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.基金業(yè)協(xié)會(huì)是證券投資基金行業(yè)的自律性組織

B.基金服務(wù)機(jī)構(gòu)可加入基金業(yè)協(xié)會(huì)

C.基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)加入基金業(yè)協(xié)會(huì)

D.基金業(yè)協(xié)會(huì)不是社會(huì)團(tuán)體法人

試題答案：D

67、關(guān)于流動(dòng)比率，下列說法不正確的有（）（單選題）

A.流動(dòng)比率過低，說明企業(yè)可能有清償?shù)狡趥鶆?wù)的困難

B.流動(dòng)比率過高，說明企業(yè)有較多不能盈利的閑置流動(dòng)資產(chǎn)

C.是衡量短期償債能力的唯一指標(biāo)

D.流動(dòng)比率以2：1比較合適

試題答案：C

68、下列關(guān)于證券價(jià)格指數(shù)的說法中，錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.在幾何平均法中，報(bào)告期和基期的股票平均價(jià)采用樣本股票價(jià)格的幾何平均數(shù)

B.若選擇計(jì)算期的同度量因素作為權(quán)數(shù)，則被稱為派氏加權(quán)法

C.目前我國(guó)的債券價(jià)格指數(shù)不包括中信債券指數(shù)

D.國(guó)際上主要的債券價(jià)格指數(shù)包括美林債券指數(shù)、JP摩根債券指數(shù)、道瓊斯公司債券指數(shù)和摩

根士丹利資本國(guó)際債券指數(shù)

試題答案：C

69、下列條例中屬于給予發(fā)行人權(quán)利的嵌入條款是（）。（單選題）

A.回購(gòu)條款

B.贖回條款

C.承銷條款

D.專賣條款

試題答案：B

70、我國(guó)的證券交易競(jìng)價(jià)結(jié)果有三種可能：全部成交、部分成交、（）.（單選題）

A.不成交

B.一半成交

C.多數(shù)成交

D.少數(shù)成交

試題答案：A

71、按照基礎(chǔ)資產(chǎn)分類可將權(quán)證分為（）（多選題）

A.非股權(quán)類權(quán)證

B.股權(quán)類權(quán)證

C.債權(quán)類權(quán)證

D.其他權(quán)證

試題答案：B,C,D

72、關(guān)于開放式基金收益分配，以下表述錯(cuò)誤的是（）?（單選題）

A.投資者可選擇分紅再投資轉(zhuǎn)換為基金份額

B.分紅再投資通常是將應(yīng)分配的利潤(rùn)折算為基金份額

C.投資者沒有選擇分紅方式的，基金管理人可以為投資者選擇分紅方式

D.現(xiàn)金分紅是開放式基金最普通的分紅方式

試題答案：C

73、該債券—發(fā)行，債券的久期為—.（）［2017年4月真題］（單選題）

A.溢價(jià)；1.94年

B.折價(jià)；1.86年

C.折價(jià)；2.16年

D.溢價(jià)；2年

試題答案：A

74、關(guān)于交易成本，以下表述錯(cuò)誤的是（）。［2015年9月真題］（單選題）

A.我國(guó)A股印花稅稅率為單邊征收，稅率為1%。

B.證券公司對(duì)于不同的投資者往往會(huì)采用不同的交易傭金費(fèi)率

C.有證券交易結(jié)束后還需要支付證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)一定費(fèi)用，這部分費(fèi)用稱為過戶費(fèi)

D.傭金是指交易成功后，投資者根據(jù)交易筆數(shù)付給經(jīng)紀(jì)人的費(fèi)用

試題答案：D

75、（）從一籃子樣本證券開始，用數(shù)學(xué)方法計(jì)算一定歷史時(shí)期內(nèi)（樣本期）各樣本證券的最優(yōu)

組合，使之在樣本期內(nèi)能夠達(dá)到對(duì)標(biāo)的指數(shù)的最佳擬合狀態(tài)。（單選題）

A.完全復(fù)制

B.市值優(yōu)先抽樣

C.優(yōu)化復(fù)制

D.分層抽樣

試題答案：C

76、當(dāng)B=0.5時(shí)，市場(chǎng)組合上漲（），該資產(chǎn)隨之上漲（）。（單選題）

A.1%,1%

B.0.5%,0.5%

C.1%,1.5%

D.1%,0.5%

試題答案：D

77、下列各項(xiàng)不屬于個(gè)體投資者特征的是（）o（單選題）

A.資金規(guī)模小

B.一般不具備專業(yè)的投資素質(zhì)

C.決策主要憑借個(gè)人經(jīng)驗(yàn)

D.具有規(guī)范的風(fēng)險(xiǎn)管控程序

試題答案：D

78、關(guān)于互換合約的概念，下列說法錯(cuò)誤的是。。（單選題）

A.固定利率對(duì)浮動(dòng)利率的互換是利率互換的一種形式

B.互換合約可能出現(xiàn)違約問題

C.在利率互換中互換雙方交換本金

D.參與互換合約的投資者互為交易對(duì)手

試題答案：C

79、委托買賣的股票、基金成交后，買賣雙方為變更證券登記所支付的費(fèi)用是（）。（單選

題）

A.過戶費(fèi)

B.傭金

C.印花稅

D.經(jīng)手費(fèi)

試題答案：A

80、滬港通與深港通開通的重要意義不包括（）。（單選題）

A.加快人民幣流出境外速度

B.刺激人民幣資產(chǎn)需求，加大人民幣交投量

C.推動(dòng)人民幣跨境資本流動(dòng)

D.構(gòu)建良好的人民幣回流機(jī)制

試題答案：A

81、（）是測(cè)量債券價(jià)格相對(duì)于利率變動(dòng)的敏感性指標(biāo)。（單選題）

A.久期

B.價(jià)格變動(dòng)收益率值

C.加權(quán)平均投資組合收益率

D.基點(diǎn)價(jià)格值

試題答案：A

82、下列選項(xiàng)不屬于常用來反映股票基金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)有（）。（單選題）

A.標(biāo)準(zhǔn)差

B.持股價(jià)格

C.持股集中度

D.貝塔系數(shù)

試題答案：B

83、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理的主要措施不包括（）。（單選題）

A.密切關(guān)注宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)和趨勢(shì)，重大經(jīng)濟(jì)政策動(dòng)向，重大市場(chǎng)行動(dòng)，評(píng)估宏觀因素變化可能

給投資帶來的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

B.密切關(guān)注行業(yè)的周期性、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、價(jià)格、政策環(huán)境和個(gè)股的基本面變化，構(gòu)造股票投資組

合，分散非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.關(guān)注投資組合的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益，可以采用夏普比率、特雷諾比率和詹森比率等指標(biāo)衡量

D.建立針對(duì)債券發(fā)行人的內(nèi)部信用評(píng)級(jí)制度，結(jié)合外部信用評(píng)級(jí)，進(jìn)行發(fā)行人信用風(fēng)險(xiǎn)管理

試題答案：D

84、假設(shè)有一款固定收益類理財(cái)產(chǎn)品，理財(cái)期限為6個(gè)月，理財(cái)期間固定收益為年收益率3.00%。

客戶小王購(gòu)買該產(chǎn)品30000元，則6個(gè)月到期時(shí)，該投資者連本帶利共可獲得（）元。（單

選題）

A.30000

B.30180

C.30225

D.30450

試題答案：D

85、影響投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力和收益需求的因素通常包括（）。（多選題）

A.投資者的年齡或投資周期

B.資產(chǎn)負(fù)債狀況

C.財(cái)務(wù)變動(dòng)狀況與趨勢(shì)

D.財(cái)富凈值和風(fēng)險(xiǎn)偏好等因素

試題答案：A,B,C,D

86、CAPM利用（）來描述資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)大小。（單選題）

A.方差

B.標(biāo)準(zhǔn)差

C.P

D.期望值

試題答案：C

87、下列關(guān)于自上而下的股票投資組合構(gòu)建理念描述錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.分析宏觀形勢(shì)及政策

B.明確行業(yè)發(fā)展態(tài)勢(shì)與板塊特征

C.在相應(yīng)的板塊內(nèi)挑選優(yōu)質(zhì)股票

D.主要關(guān)注優(yōu)質(zhì)個(gè)股的選擇

試題答案：D

88、風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)意愿取決于投資者的（）?（單選題）

A.現(xiàn)金流情況

B.投資期限

C.風(fēng)險(xiǎn)厭惡程度

D.資產(chǎn)負(fù)債狀況

試題答案：C

89、基金絕對(duì)收益中的平均收益率一般可分為（）。I.持有期間收益率n.時(shí)間加權(quán)收益率m.

算術(shù)平均收益率IV.幾何平均收益率（單選題）

A.I、II

B.II、N

C.IILIV

D.II、III、IV

試題答案：C

90、關(guān)于基金評(píng)價(jià)的意義，以下表述錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.基金評(píng)價(jià)可以為基金管理人提高投資管理能力提供參考

B.基金評(píng)價(jià)是對(duì)基金投資回報(bào)率的簡(jiǎn)單排序

C.基金評(píng)價(jià)最終需要回答的問題是基金業(yè)績(jī)來源于投資技能還是單純的運(yùn)氣

D.基金評(píng)價(jià)可以幫助投資者更好的了解基金獲取超過市場(chǎng)收益的情況

試題答案：B

91、某債券基金某期期初可分配利潤(rùn)是100000元，其中未分配利潤(rùn)已實(shí)現(xiàn)為200000元，未分配

利潤(rùn)未實(shí)現(xiàn)為T00000元，當(dāng)期已實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)為T0000元，未實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)-20000元，則期末可供分

配利潤(rùn)為。。（單選題）

A.90000元

B.190000元

C.100000元

D.70000元

試題答案：D

92、ABC債券的基本信息如下：面值100元，期限一年（2016.5.1-2017.4.30）,年利率為6%,一

次還本付息,2016年6月1日A基金在銀行間市場(chǎng)上買入ABC債券10000手，交易凈價(jià)101元，

截止2016年5月31日該債券的應(yīng)付利息為0.5元。2016年7月1日交易凈價(jià)101.2元，截止

6月30日該債券的應(yīng)付利息為1元。2016年7月1日賣出該債券，A基金投資該債券所獲得的

總收益為（）。（單選題）

A.7000

B.70000

C.2000

D.20000

試題答案：D

93、（）是不包括買賣雙方在未來應(yīng)盡的義務(wù)的合約。（單選題）

A.期權(quán)合約

B.遠(yuǎn)期合約

C.期貨合約

D.互換合約

試題答案：A

94、下列關(guān)于零息債券的表述中，錯(cuò)誤的是（）o（單選題）

A.零息債券到期日支付的面值和發(fā)行時(shí)價(jià)格的差額即為投資者的收益

B.零息債券有固定到期日

C.零息債券折價(jià)發(fā)行

D.零息債券在存續(xù)期內(nèi)按期向債券持有人支付利息

試題答案：D

95、（）把未來現(xiàn)金流直接轉(zhuǎn)化為相對(duì)應(yīng)的現(xiàn)值。（單選題）

A.即期利率

B.遠(yuǎn)期利率

C.貼現(xiàn)因子

D.到期利率

試題答案：C

96、帶有外資成分的有限合伙企業(yè)優(yōu)點(diǎn)是（）。I.合伙企業(yè)設(shè)立通常不需前置審批H.有限合伙

企業(yè)適用“先分后稅”原則，有效避免了雙重征稅HI.普通合伙人執(zhí)行合伙事務(wù)，有限合伙人不

參與合伙事務(wù)執(zhí)行的制度設(shè)計(jì)可有效確保普通合伙人（基金管理人）投資決策的獨(dú)立性IV.GP投

入少量的資金可享受較高比例的分成收益（單選題）

A.I.II.III

B.II.III.IV

C.I.II.IV

D.I.II.III.IV

試題答案：D

97、關(guān)于債券基金的利率風(fēng)險(xiǎn)，下列說法正確的是（）。I.債券的價(jià)格與市場(chǎng)利率變動(dòng)密切相

關(guān)，且呈反方向變動(dòng)II.債券基金的平均到期口越長(zhǎng)，債券基金的利率風(fēng)險(xiǎn)越低IIL當(dāng)市場(chǎng)利率降

低時(shí)，債券的價(jià)格通常會(huì)上升IV.當(dāng)市場(chǎng)利率上升時(shí)，大部分債券的價(jià)格會(huì)下降（單選題）

A.1>IKIII

B.i、n、iv

c.i、in、iv

D.n、in、iv

試題答案：c

98、下列關(guān)于債券的償還期限，描述錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.按償還期限分類，債券可分為短期債券、中期債券和長(zhǎng)期債券

B.對(duì)具體年限的劃分，不同的國(guó)家有相同的標(biāo)準(zhǔn)

C.短期債券的償還期一般在1年以下

D.長(zhǎng)期債券的償還期一般為10年以上

試題答案：B

99、因中央銀行調(diào)整存款準(zhǔn)備金率而帶來的風(fēng)險(xiǎn)屬于（）。（單選題）

A.操作風(fēng)險(xiǎn)

B.政策風(fēng)險(xiǎn)

C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.信用風(fēng)險(xiǎn)

試題答案：B

100、關(guān)于債券基金管理的風(fēng)險(xiǎn)，下列表述錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.債券基金的提前贖回風(fēng)險(xiǎn)是指?jìng)鸪钟腥颂崆摆H回該基金的風(fēng)險(xiǎn)

B.如果某債券的信用等級(jí)下降，將會(huì)導(dǎo)致該債券的價(jià)格下降，持有該債券的基金的資產(chǎn)凈值也

會(huì)下降

C.債券基金的風(fēng)險(xiǎn)控制包括控制投資對(duì)象，合理配置資產(chǎn)

D.債券基金的久期越長(zhǎng)，所承擔(dān)的利率風(fēng)險(xiǎn)越高

試題答案：A

101、某投資者向證券公司融資15000元，加上自有資金15000元，以150元的價(jià)格買入200股

某股票，假設(shè)該股票價(jià)格下跌至90元，在不考慮融資利息費(fèi)用的情況下，該投資者需要追加擔(dān)

保（）元。（單選題）

A.0

B.1500

C.4500

D.6000

試題答案：C

102、以下選項(xiàng)中，屬于私募股權(quán)投資退出機(jī)制的有（）。I.首次公開發(fā)行H.發(fā)行公司債HI.

買殼或借殼上市IV.大宗交易V.二次出售（單選題）

A.I、n、m、N

B.II、IV、V

C.I、II、III、V

D.I、m、v

試題答案：D

103,傳統(tǒng)商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)為（）。（單選題）

A.吸納存款及發(fā)放貸款

B.對(duì)外銷售理財(cái)產(chǎn)品

C.投資管理

D.外匯買賣

試題答案：A

104、對(duì)于不含期權(quán)的債券，當(dāng)債券收益率分別上升和下降相同單位時(shí)，以下說法正確的是（）。

（單選題）

A.債券價(jià)格會(huì)隨之同向變動(dòng)，且價(jià)格上升幅度等于下降幅度

B.債券價(jià)格會(huì)隨之反向變動(dòng)，且價(jià)格上升幅度大于下降幅度

C.債券價(jià)格會(huì)隨之反向變動(dòng)，且價(jià)格上升幅度等于下降幅度

D.債券價(jià)格會(huì)隨之反向變動(dòng)，且價(jià)格上升幅度小于下降幅度

試題答案：B

105、關(guān)于主動(dòng)投資，以下表述正確的是（）。（單選題）

A.主動(dòng)投資經(jīng)理擴(kuò)展投資機(jī)會(huì)往往能增加投資機(jī)會(huì)的使用效率

B.主動(dòng)投資在強(qiáng)有效市場(chǎng)下較被動(dòng)投資更能體現(xiàn)價(jià)值

C.主動(dòng)投資的業(yè)績(jī)?nèi)Q于投資者使用信息的能力，與其掌握的投資機(jī)會(huì)的個(gè)數(shù)無關(guān)

D.合理價(jià)格下的成長(zhǎng)策略是主動(dòng)投資策略的一種

試題答案：D

106、關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)的表述，正確的是（）。（單選題）

A.風(fēng)險(xiǎn)具有確定性

B.風(fēng)險(xiǎn)是實(shí)際收益與預(yù)期收益之間的差異

C.產(chǎn)生的損失后果就成為風(fēng)險(xiǎn)

D.沒有損失后果的事件是風(fēng)險(xiǎn)

試題答案：B

107、下列關(guān)于證券市場(chǎng)線說法中，不正確的是（）。（單選題）

A.證券市場(chǎng)線為每一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)進(jìn)行定價(jià)，它是CAPM的核心

B.一項(xiàng)資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的B系數(shù)越高，則它的預(yù)期收益率越高

C.證券市場(chǎng)線的斜率是市場(chǎng)組合的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)

D.資本市場(chǎng)線可以指出每一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和收益之間的關(guān)系

試題答案：D

108、政府對(duì)投資銀行的監(jiān)管手段主要有（）?（多選題）

A.行政手段

B.經(jīng)濟(jì)手段

C.法律手段

D.道德手段

E.政治手段

試題答案：A,B,C

109、《私募投資基金合同指引》類型主要有。I.契約型II.公司型III.合伙型IV.私募型（單

選題）

A.I.II.III

B.I.II.III.IV

C.II.III

D.II.III.IV

試題答案：A

110、下列選項(xiàng)不屬于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)需考慮的因素的是（）。（單選題）

A.投資目標(biāo)

B.風(fēng)險(xiǎn)水平

C.基金規(guī)模

D.成立時(shí)間

試題答案：D

11k下列不屬于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)具有的特征的是（）。（單選題）

A.由同一個(gè)因素導(dǎo)致大部分資產(chǎn)的價(jià)格變動(dòng)

B.風(fēng)險(xiǎn)可以分散化

C.大多數(shù)資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)方向是相同的

D.無法通過分散化投資來回避

試題答案：B

112、流動(dòng)比率大于（），意味著企業(yè)可以運(yùn)用流動(dòng)資產(chǎn)的變現(xiàn)來足額償付其短期債務(wù)（單選題）

A.1

B.2

C.3

D.4

試題答案：A

113、國(guó)際證監(jiān)會(huì)組織認(rèn)為，各國(guó)立法應(yīng)明確規(guī)定證券投資基金管理人的資格標(biāo)準(zhǔn)，并應(yīng)考慮（）.

I.誠(chéng)信程度II.資本是否充足山.是否具有特定的權(quán)力和職責(zé)IV.是否具備完善的內(nèi)部管理程序

和健全的內(nèi)控機(jī)制（單選題）

A.I、II

B.I、II、in

C.II、01、IV

D.I、|［、in,IV

試題答案：D

114、成長(zhǎng)權(quán)益戰(zhàn)略投資于（）的企業(yè)。（單選題）

A.初創(chuàng)型

B.具備成型的商業(yè)模型

C.具有負(fù)現(xiàn)金流

D.面臨并購(gòu)

試題答案：B

115、可以暫停估值的情形不包括（）.（單選題）

A.基金投資所涉及的證券交易所遇法定節(jié)假日或因其他原因暫停營(yíng)業(yè)時(shí)

B.因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金托管人無法準(zhǔn)確評(píng)估基金資產(chǎn)價(jià)值時(shí)

C.占基金很小比例的投資品種的估值出現(xiàn)重大轉(zhuǎn)變，而基金管理人為保障投資人的利益已決定

延遲估值

D.如出現(xiàn)基金管理人認(rèn)為屬于緊急事故的任何情況，會(huì)導(dǎo)致基金管理人不能出售或評(píng)估基金資

產(chǎn)的

試題答案：C

116、《關(guān)于證券投資基金稅收政策的通知》規(guī)定，從2004年1月1日起，對(duì)證券投資基金管理

人運(yùn)用基金買賣股票.債券的差價(jià)收入，繼續(xù)免征（）。（單選題）

A.所得稅

B.營(yíng)業(yè)稅

C.印花稅

D.增值稅

試題答案：B

117、按照《合伙企業(yè)法》的規(guī)定，有限合伙企業(yè)由（）合伙人設(shè)立。（單選題）

A.三個(gè)以上五十個(gè)以下

B.三個(gè)以上六十個(gè)以下

C.兩個(gè)以上六十個(gè)以下

D.兩個(gè)以上五十個(gè)以下

試題答案：D

118、質(zhì)押式回購(gòu)期間質(zhì)押券的派息，歸（）所有。（單選題）

A.正回購(gòu)方

B.逆回購(gòu)方

C.雙方協(xié)商

D.融券方

試題答案：A

119、相關(guān)系數(shù)的大小范圍為（）。（單選題）

A.0和1之間

B.+1和-1之間

C.-1和0之間

D.1到正無窮

試題答案：B

120、（）是指在一國(guó)證券市場(chǎng)上流通的代表外國(guó)公司有價(jià)證券的可轉(zhuǎn)讓憑證。（單選題）

A.存托憑證

B.可轉(zhuǎn)換債券

C.權(quán)證

D.可轉(zhuǎn)讓存單

試題答案：A

121、關(guān)于做市商與經(jīng)紀(jì)人的相同點(diǎn)和區(qū)別，下面的表述錯(cuò)誤的是（）。［2015年9、12月

真題］（單選題）

A.一般情況下，做市商參與交易，經(jīng)紀(jì)人不參與交易

B.經(jīng)紀(jì)人能為市場(chǎng)提供流動(dòng)性，做市商不能

C.經(jīng)紀(jì)人可以為做市商服務(wù)

D.做市商的利潤(rùn)主要來自于證券買賣差價(jià)，經(jīng)紀(jì)人的利潤(rùn)主要來自于傭金

試題答案：B

122、股票基金A期初的資產(chǎn)凈值為10億元，期末的資產(chǎn)凈值為20億元，期間買入股票的總成

本為30億元，賣出股票的收入為18億元，則該股票基金的換手率為（）。（單選題）

A.200%

B.120%

C.150%

D.160%

試題答案：D

123、技術(shù)分析是通過（）等研究市場(chǎng)行為。I.股票價(jià)格H.成交量III.圖形走勢(shì)IV.漲跌幅（單

選題）

A.1、II、IV

B.i、in、iv

c.i、ii、m、iv

D.11、in、iv

試題答案：c

124、債券基金所持債券的平均信用等級(jí)是債券基金（）的監(jiān)控指標(biāo)。（單選題）

A.利率風(fēng)險(xiǎn)

B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.信用風(fēng)險(xiǎn)

D.提前贖回風(fēng)險(xiǎn)

試題答案：C

125、關(guān)于B系數(shù)，以下表述錯(cuò)誤的是（）?（單選題）

A.CAPM利用希臘字母貝塔（8）來描述資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)大小

B.P系數(shù)可以理解為某資產(chǎn)或資產(chǎn)組合對(duì)市場(chǎng)收益變動(dòng)的敏感性

C.B系數(shù)越大的股票，在市場(chǎng)波動(dòng)的時(shí)候，其收益的波動(dòng)也就越大

D.B系數(shù)是對(duì)放棄即期消費(fèi)的補(bǔ)償

試題答案：D

126、己知甲公司20X1年末負(fù)債總額為200萬元，資產(chǎn)總額為500萬元，流動(dòng)資產(chǎn)為240萬元，

流動(dòng)負(fù)債為160萬元，20X1年利息費(fèi)用為20萬元，凈利潤(rùn)為100萬元，所得稅為30萬元，則

該公司（）。L20X1年末資產(chǎn)負(fù)債率為40%IL20Xl年末資產(chǎn)負(fù)債率為30%HI.20Xl年利

息保障倍數(shù)為7.5IV.20X1年利息保障倍數(shù)為8.5（單選題）

A.I、III

B.I、II

C.I、UKIV

D.I、IV

試題答案：A

127、證券公司接受（）為定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)客戶的，應(yīng)當(dāng)對(duì)相關(guān)賬戶進(jìn)行監(jiān)控，并對(duì)客戶身份、

合同編號(hào)、專用證券賬戶、累計(jì)收益率等信息進(jìn)行集中保管。I.本公司股東H.其他與本公司具

有關(guān)聯(lián)方關(guān)系的自然人III.其他與本公司具有關(guān)聯(lián)方關(guān)系的法人IV.其他與本公司具有關(guān)聯(lián)方關(guān)

系的組織（單選題）

A.IkIII

B.i、n

c.i、in

D.i、II、IILw

試題答案：D

128、下列關(guān)于契約型基金投資者與基金管理人的法律關(guān)系說法正確的是（）。I.基金管理人依

據(jù)法律、法規(guī)和基金合同的規(guī)定負(fù)責(zé)基金的經(jīng)營(yíng)和管理運(yùn)作n.基金托管人負(fù)責(zé)保管基金資產(chǎn)，

執(zhí)行管理人的有關(guān)指令，辦理基金名下的資金往來ni.資金的投資者通過購(gòu)買基金份額，享有基

金投資收益M契約型基金，是指把投資者、管理人、托管人三者作為當(dāng)事人，通過簽訂基金契

約的形式而設(shè)立的基金（單選題）

A.I.III.IV

B.II.IV

C.II.III.W

D.I.II.III.IV

試題答案：D

129、下列關(guān)于私募股權(quán)投資的退出方式的表述中，錯(cuò)誤的是（）（單選題）

A.借殼上市的退出模式是一種間接上市的方法

B.二次出售是指私幕股權(quán)投資基金將持有的項(xiàng)目在私募股權(quán)二級(jí)市場(chǎng)出售的行為

C.首次公開發(fā)行并上市（IPO）的退出模式，是指投資的企業(yè)股權(quán)在交易所公開上市交易后所出

售其持有的股票

D.管理層回購(gòu)?fù)顺瞿Ｊ绞侵杆侥脊蓹?quán)投資基金將所持有的股權(quán)轉(zhuǎn)換為管理層所控股的其他上市

公司的股權(quán)

試題答案：D

130、（）是保障基金份額持有人合法權(quán)益的重要環(huán)節(jié)。（單選題）

A.基金份額的登記

B.基金份額的申購(gòu)

C.基金份額的認(rèn)購(gòu)

D.基金份額的贖回

試題答案：A

131、M公司2016年度資產(chǎn)負(fù)債表中，總資產(chǎn)50億元，其中流動(dòng)資產(chǎn)20億元；總負(fù)債30億元，

其中流動(dòng)負(fù)債25億元。關(guān)于M公司2016年的財(cái)務(wù)狀況，以下說法正確的是（）。［2017年

11月真題］（單選題）

A.虧損5億元

B.所有者權(quán)益20億元

C.實(shí)收資本20億元

D.資本公積一5億元

試題答案：B

132、投資政策說明書的制定，主要依據(jù)投資者的：1.投資需求；2.財(cái)務(wù)狀況；3.投資限制；4.

投資偏好（）（單選題）

A.1、2、3、4

B.1、2、4

C.1、2、3

D.1、3、4

試題答案：A

133、在公司司破產(chǎn)清算時(shí)，公司的資產(chǎn)在不同證券持有者中的清償順序是（）（單選題）

A.普通股、優(yōu)先股、債券

B.優(yōu)先股、債券、普通股

C.債券、普通股、優(yōu)先股

D.債券、優(yōu)先股、普通股

試題答案：D

134、以下關(guān)于當(dāng)期收益率的說法，不正確的是（）。（單選題）

A.其計(jì)算公式為I=C/P

B.它度量的是債券年利息收入占當(dāng)前的債券市場(chǎng)價(jià)格的比率

C.它能反映債券投資能夠獲得的債券年利息收入

D.它能反映債券投資的資本損益

試題答案：D

135、戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置的周期較（），一般在（）以內(nèi)。（單選題）

A.短；一年

B.長(zhǎng)；一年

C.短；兩年

D.長(zhǎng)；兩年

試題答案：A

136、（）反映了基金投資組合所有股票的總體情況。（單選題）

A.基金分類

B.基金業(yè)績(jī)計(jì)算

C.基金風(fēng)格

D.基金星級(jí)評(píng)價(jià)

試題答案：C

137、在深圳證券交易所，結(jié)算登記費(fèi)是成交金額的（）。（單選題）

A.0.1%.

B.0.2%o

C.0.4%0

D.0.5%

試題答案：D

138、股票可以通過依法轉(zhuǎn)讓而變現(xiàn)的特性是指股票的（）。（單選題）

A.期限性

B.風(fēng)險(xiǎn)性

C.流動(dòng)性

D.永久性

試題答案：C

139、以下有關(guān)事前風(fēng)險(xiǎn)的說法錯(cuò)誤的是（）。［2017年7月真題］（單選題）

A.事前風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)工作是測(cè)量風(fēng)險(xiǎn)

B.基金經(jīng)理可以選擇任何事前風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，但一旦選擇之后就不能更改

C.事前風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)通常用來衡量目前組合在將來的表現(xiàn)

D.事前風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)屬于預(yù)測(cè)指標(biāo)

試題答案：B

140、關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)與收益的關(guān)系，以下表述正確的是（）。（單選題）

A.投資組合A過去一年的收益高于投資組合B,那么投資組合A的風(fēng)險(xiǎn)高于投資組合B

B.高風(fēng)險(xiǎn)投資組合的風(fēng)險(xiǎn)和歷史收益率呈正相關(guān)關(guān)系

C.高風(fēng)險(xiǎn)投資組合的預(yù)期收益率一般高于低風(fēng)險(xiǎn)投資組合

D.投資組合A的風(fēng)險(xiǎn)高于投資組合B,那么投資組合A的己實(shí)現(xiàn)收益也高于投資組合B

試題答案：C

14k下列關(guān)于證券市場(chǎng)的經(jīng)紀(jì)人，說法錯(cuò)誤的是（）。（單選題）

A.在交易中執(zhí)行投資者的指令

B.有時(shí)與做市商合作共同完成資金或證券的拆借

C.為買賣雙方介紹交易以獲取傭金

D.在證券市場(chǎng)上與投資人進(jìn)行雙向買賣交易

試題答案：D

142、及時(shí)識(shí)別、系統(tǒng)分析經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中與內(nèi)部控制目標(biāo)相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，合理確定風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略。是

私募基金管理人中內(nèi)部控制要素的（）?（單選題）

A.內(nèi)部監(jiān)督

B.內(nèi)部環(huán)境

C.控制活動(dòng)

D.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估

試題答案：D

143、下列符合境外投資者的境內(nèi)證券投資持股比例限制的是（）。（單選題）

A.單個(gè)境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超過該公司股份總

數(shù)的10%

B.所有境外投資者對(duì)單個(gè)上市公司A.股的持股比例總和，不超過該上市公司股份總數(shù)的20%

C.單個(gè)境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超過該公司股份總

數(shù)的5%

D.單個(gè)境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超過該公司股份總

數(shù)的20%

試題答案：A

144、某公司按每股0.5元送現(xiàn)金紅利，配股價(jià)格為5元，股東按每股0.1的比例實(shí)行配股，3

月24日為權(quán)益登記日，3月23日該股票收盤價(jià)為11元，請(qǐng)計(jì)算該股票除權(quán)（息、）參考價(jià)（）

元。（單選題）

A.9

B.11

C.10

D.12

試題答案：C

145、關(guān)于全球投資業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)（GIPS）,以下表述正確的是（）。（單選題）

A.GIPS考察凈收益率，且采用經(jīng)現(xiàn)金流調(diào)整后的時(shí)間加權(quán)收益率

B.GIP$可以提高業(yè)績(jī)報(bào)告的透明度

C.GIPS由于制定單一績(jī)效的呈現(xiàn)的標(biāo)準(zhǔn)，可以讓投資業(yè)績(jī)具有可比性

D.GIPS是由CFA協(xié)會(huì)設(shè)立的全球投資業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)委員會(huì)制定

試題答案：A

146、房地產(chǎn)有限合伙由（）和（）組成。（單選題）

A.隱名合伙人；出名合伙人

B.有限合伙人；出名合伙人

C.有限合伙人：普通合伙人

D.隱名合伙人；普通合伙人

試題答案：C

147、反轉(zhuǎn)收益曲線意味著（）。（單選題）

A.短期債券收益率較低，而長(zhǎng)期債券收益率較高

B.長(zhǎng)短期債券收益率基本相等

C.短期債券收益率和長(zhǎng)期債券收益率差距較大

D.短期債券收益率較高，而長(zhǎng)期債券收益率較低

試題答案：D

148、下列屬于私募股權(quán)投資廣泛使用的戰(zhàn)略的是（）。I.成長(zhǎng)權(quán)益n.風(fēng)險(xiǎn)投資m.危機(jī)投資

IV.私募股權(quán)一級(jí)市場(chǎng)投資（單選題）

A.I

B.1、II、IV

C.1、II、III

D.I、III

試題答案：C

149、下列關(guān)于銀行間債券市場(chǎng)的交易方式，表述不正確的是（）。（單選題）

A.買斷式回購(gòu)交易雙方約定在將來某一日期由正回購(gòu)方向逆回購(gòu)方支付到期資金結(jié)算額

B.遠(yuǎn)期交易的市場(chǎng)參與者應(yīng)為進(jìn)入全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)的機(jī)構(gòu)投資者

C.銀行間債券市場(chǎng)交易以詢價(jià)方式進(jìn)行，自主談判，逐筆成交

D.進(jìn)行債券交易，應(yīng)訂立書面形式的合同

試題答案：A

150、（）是期貨交易最大的特征。（單選題）

A.保證金制度

B.盯市制度

C.對(duì)沖平倉(cāng)制度

D.交割制度

試題答案：B

151、金融市場(chǎng)上根據(jù)交易工具的期限，把金融市場(chǎng)分為貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng)兩大類。資本市場(chǎng)

是融通長(zhǎng)期資金的市場(chǎng)，下面（）是資本市場(chǎng)。（多選題）

A.回購(gòu)協(xié)議市場(chǎng)

B.債券市場(chǎng)

C.基金市場(chǎng)

D.保險(xiǎn)市場(chǎng)

試題答案：B,C,D

152、基金估值程序主要參與者包括（）。I.基金托管人II.基金管理人III.基金注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)

IV.中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（單選題）

A.I、H、III

B.I>IKIV

C.H、III、IV

D.i、n、in、iv

試題答案：A

153、下列不屬于顯性成本的（）。（單選題）

A.傭金

B.印花稅

C.過戶費(fèi)

D.市場(chǎng)沖擊

試題答案：D

154、（）是指在證券交易所內(nèi)按一定的時(shí)間、一定的規(guī)則集中買賣己發(fā)行證券而成的市場(chǎng)。（單

選題）

A.場(chǎng)內(nèi)證券交易場(chǎng)所

B.場(chǎng)外證券交易場(chǎng)所

C.柜臺(tái)證券交易場(chǎng)所

D.OTC

試題答案：A

155、（）代表了迄今為止對(duì)包括對(duì)沖基金、私募股權(quán)基金在內(nèi)的眾多另類投資基金最嚴(yán)格的監(jiān)

管立法。（單選題）

A.EFSI管理規(guī)則

B.AIFMD

C.UCITS

D.CERCIA

試題答案：B

156、二戰(zhàn)之前，證券品種一般僅有股票、公司債券和政府債券；二戰(zhàn)之后，證券品種不斷創(chuàng)新，

主要有。（多選題）

A.浮動(dòng)利率債券

B.認(rèn)股證

C.分期債券

D.可轉(zhuǎn)換債券

E.復(fù)合證券

試題答案：A,B,C,D,E

157、需要公司股東投票表決通過的事項(xiàng)不包括（）。（單選題）

A.公司日常業(yè)務(wù)

B.公司合并

C.公司解散

D.公司分立

試題答案：A

158、以下各項(xiàng)不屬于投資風(fēng)險(xiǎn)的是（）?（單選題）

A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

B.商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)

C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.信用風(fēng)險(xiǎn)

試題答案：B

159、投資政策說明書的內(nèi)容不包括（）。（單選題）

A.投資回報(bào)率目標(biāo)

B.業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)

C.投資范圍

D.最低收益率保障

試題答案：D

160、關(guān)于被動(dòng)投資與跟蹤誤差，以下表述錯(cuò)誤的是（）?（單選題）

A.被動(dòng)投資執(zhí)行的越差，跟蹤誤差越小

B.被動(dòng)投資構(gòu)建的組合與目標(biāo)指數(shù)相比跟蹤誤差盡可能小

C.被動(dòng)投資試圖復(fù)制某一業(yè)績(jī)基準(zhǔn)即指數(shù)的收益和風(fēng)險(xiǎn)

D.跟蹤誤差主要衡量一個(gè)股票組合相對(duì)于基準(zhǔn)組合的偏離程度

試題答案：A

161、根據(jù)市場(chǎng)條件的不同，通常有三種指數(shù)復(fù)制方法，即完全復(fù)制、抽樣復(fù)制和優(yōu)化復(fù)制。三

種復(fù)制方法跟蹤誤差大小的順序?yàn)椋ǎ?。（單選題）

A.完全復(fù)制〉抽樣復(fù)制〉優(yōu)化復(fù)制

B.完全復(fù)制〈抽樣復(fù)制〈優(yōu)化復(fù)制

C.優(yōu)化復(fù)制〉完全復(fù)制〉抽樣復(fù)制

D.優(yōu)化復(fù)制〈完全復(fù)制〈抽樣復(fù)制

試題答案：B

162、以下哪些屬于私募股權(quán)投資基金管理人的分配制度（）。I.承諾出資制II.瀑布式的收益

分配體系HI.管理費(fèi)和業(yè)績(jī)獎(jiǎng)勵(lì)I(lǐng)V.LP優(yōu)先回報(bào)率（單選題）

A.1.II.HI.IV

B.I.II

C.II.Ill

D.II.111.IV

試題答案：A

163、美國(guó)股權(quán)投資基金的主要組織形式是（）。（單選題）

A.公司式

B.契約式

C.有限合伙制

D.信托式

試題答案：C

164、以下關(guān)于金融資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的表述，錯(cuò)誤的是（）?（單選題）

A.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是對(duì)個(gè)別公司的證券的風(fēng)險(xiǎn)

B.違約風(fēng)險(xiǎn)屬于非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)對(duì)所有資產(chǎn)具有相同的影響

D.經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化屬于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

試題答案：C

165、下列費(fèi)用不屬于基金交易費(fèi)的是（）。（單選題）

A.過戶費(fèi)

B.交易傭金

C.印花稅

D.上市年費(fèi)

試題答案：D

166、基金投資風(fēng)格分析包括（）。I.持倉(cāng)集中度分析II.持倉(cāng)結(jié)構(gòu)分析III.持倉(cāng)股本規(guī)模分析

IV.持倉(cāng)成長(zhǎng)性分析（單選題）

A.I、II、III

B.I、II

C.H、III,IV

D.I、UKIV

試題答案：D

167、CAPM利用（）來描述資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)大小。（單選題）

A.方差

B.標(biāo)準(zhǔn)差

C.P

D.期望值

試題答案：C

168、下列關(guān)于另類投資基金的說法中，正確的是（）.（單選題）

A.黃金QD11產(chǎn)品可直接投資于海外上市交易的黃金ETF產(chǎn)品

B.國(guó)內(nèi)黃金QD11可以直接投資于海外的黃金期貨或黃金現(xiàn)貨

C.國(guó)內(nèi)商品QDII只能投資于黃金和石油

D.國(guó)內(nèi)黃金ETF主要投資于實(shí)物黃金

試題答案：A

169、以下關(guān)于對(duì)QDII基金的凈值計(jì)算及披露規(guī)定中，正確的有（）。I.衍生品的估值可以參

照國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則進(jìn)行H.流動(dòng)性受限的證券估值可以參照國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則進(jìn)行HI.基金資產(chǎn)的每一

買入、賣出交易應(yīng)當(dāng)在最近份額凈值的計(jì)算中得到反映IV.開放式基金凈值及申購(gòu)贖回價(jià)格的具

體計(jì)算方法應(yīng)當(dāng)在基金、集合計(jì)劃合同和招募說明書中載明，并明確小數(shù)點(diǎn)后的位數(shù)（單選題）

A.I、II、III

B.I,IkIV

c.口、m、iv

D.1、II、III、IV

試題答案：D

170、對(duì)于10,12,9,8,5,6,20,25,30,13這樣一組數(shù)據(jù)，其中位數(shù)為（）。（單選題）

A.11

B.10

C.12

D.6

試題答案：A

171、《全球另類投資調(diào)查》咨詢報(bào)告指出，（）是最大的大宗商品管理公司，管理的資產(chǎn)規(guī)模

達(dá)到了740億美元。（單選題）

A.麥格理集團(tuán)

B.高盛公司

C.布里奇沃特投資公司

D.貝萊德

試題答案：D

172、（）是指在保證投資者的投資總額不發(fā)生改變的前提下，將一份基金按照一定的比例分拆

成若干份，每一基金份額的單位凈值也按相同比例降低，是對(duì)基金的資產(chǎn)進(jìn)行重新計(jì)算的一種方

式。（單選題）

A.份額投資

B.現(xiàn)金分紅

C.基金份額分拆

D.分紅再投資

試題答案：C

173、投資者向證券公司融資15000元，加上自有資金1500元