期貨交易實(shí)務(wù)智慧樹(shù)知到期末考試答案章節(jié)答案2024年上海中僑職業(yè)技術(shù)大學(xué)

期貨交易實(shí)務(wù)智慧樹(shù)知到期末考試答案+章節(jié)答案2024年上海中僑職業(yè)技術(shù)大學(xué)世界上影響范圍最大、具有代表性的股票指數(shù)是（）。

答案:道瓊斯平均價(jià)格指數(shù)###香港恒生指數(shù)###日經(jīng)225股價(jià)指數(shù)###標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)下列關(guān)于期權(quán)的買方和賣方的說(shuō)法正確的是（）。

答案:期權(quán)買方盈利是無(wú)限的###期權(quán)買方的虧損是有限的###期權(quán)賣方的虧損是無(wú)限的在制定期貨合約標(biāo)的物的質(zhì)量等級(jí)時(shí)，常采用國(guó)內(nèi)或國(guó)際貿(mào)易中（）的標(biāo)準(zhǔn)品的質(zhì)量等級(jí)為標(biāo)準(zhǔn)交割等級(jí)。

答案:交易量較大###最通用美國(guó)大豆供需平衡表中包含有（）項(xiàng)目。

答案:產(chǎn)量###期初庫(kù)存###進(jìn)口量###庫(kù)存消費(fèi)比會(huì)員制期貨交易所的具體組織結(jié)構(gòu)各不相同，但一般均設(shè)有（）。

答案:業(yè)務(wù)管理部門###專業(yè)委員會(huì)###會(huì)員大會(huì)美式看跌期權(quán)的有效期越長(zhǎng)，其價(jià)值就會(huì)（）。

答案:增加止損單中價(jià)格的選擇可以利用（）確定。

答案:技術(shù)分析法下列關(guān)于我國(guó)期貨交易所集合競(jìng)價(jià)的說(shuō)法正確的是（）。

答案:開(kāi)盤集合競(jìng)價(jià)在開(kāi)盤前5分鐘內(nèi)進(jìn)行技術(shù)分析指標(biāo)不包括（）。

答案:K線圖某套利者買入5月份菜籽油期貨合約同時(shí)賣出9月份菜籽油期貨合約，成交價(jià)格分別為10150元/噸和10110元/噸；結(jié)束套利時(shí)，平倉(cāng)價(jià)格分別為10125元/噸和10175元/噸。該套利者平倉(cāng)時(shí)的價(jià)差為（）元/噸。

答案:-50目前，鄭州商品交易所上市的期貨品種包括（）等。

答案:小麥###菜籽油一般而言,下列有關(guān)外匯期權(quán)交易的表述中正確的有（）

答案:外匯期權(quán)的交易對(duì)象并不是貨幣本身,而是一項(xiàng)將來(lái)可以買賣的貨幣的權(quán)利###期權(quán)的買方可以根據(jù)市場(chǎng)情況自行決定是否執(zhí)行權(quán)利###期權(quán)賣方承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn),履行買賣的義務(wù),并收取期權(quán)費(fèi)對(duì)買入套期保值而言，能夠?qū)崿F(xiàn)凈盈利的情形有（）。（不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）

答案:基差為正，且數(shù)值越來(lái)越小###基差為負(fù)，且絕對(duì)值越來(lái)越大以下屬于權(quán)益類期權(quán)的有（）。

答案:股票與股票指數(shù)的期貨期權(quán)###股指期權(quán)###股票期權(quán)國(guó)債期貨套期保值中常見(jiàn)的確定合約數(shù)量的方法有（）。

答案:修正久期###面值法###基點(diǎn)價(jià)值期貨市場(chǎng)對(duì)某大豆生產(chǎn)者的影響可能體現(xiàn)在（）。

答案:為達(dá)到更高的交割品級(jí)，該生產(chǎn)者努力提高大豆質(zhì)量###該生產(chǎn)者在期貨市場(chǎng)開(kāi)展套期保值業(yè)務(wù)，以實(shí)現(xiàn)預(yù)期利潤(rùn)###該生產(chǎn)者參考期貨市場(chǎng)的大豆價(jià)格安排大豆生產(chǎn)，確定種植面積外匯期權(quán)合約中規(guī)定賣出的貨幣，其利率越高，期權(quán)持有者在執(zhí)行期權(quán)合約前因持有該貨幣（）。

答案:可獲得更多的利息收入###期權(quán)價(jià)格也就越高某投資者買入一份看跌期權(quán)，若期權(quán)費(fèi)為P，執(zhí)行價(jià)格為X，則當(dāng)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格(S)為（），該投資者不賠不賺。

答案:X-P美元兌日元匯率為117.25，采用美元標(biāo)價(jià)法，當(dāng)匯率變動(dòng)一個(gè)點(diǎn)，此時(shí)的點(diǎn)值是（）。

答案:0.000085美元(單項(xiàng)選擇題)期貨交易所應(yīng)當(dāng)及時(shí)公布的上市品種合約信息不包括（）。

答案:預(yù)期行情個(gè)人期貨投資者申請(qǐng)開(kāi)戶時(shí)，保證金賬戶可用資金余額不得低于（）。

答案:人民幣50萬(wàn)元1982年，美國(guó)（）上市交易價(jià)值線指數(shù)期貨，標(biāo)志看股指期貨的誕生。

答案:堪薩斯期貨交易所（KCBT）介紹經(jīng)紀(jì)商（簡(jiǎn)稱IB）這—稱呼來(lái)源于（），在國(guó)際上既可以是機(jī)構(gòu)，也可以是個(gè)人，但—般都以機(jī)構(gòu)的形式存在。

答案:美國(guó)基差為正且數(shù)值增大，屬于（）。

答案:反向市場(chǎng)基差走強(qiáng)期貨交易中的“杠桿機(jī)制”產(chǎn)生于（）制度。

答案:保證金選擇入市的時(shí)機(jī)分為（）等步驟。

答案:決定入市的具體時(shí)間###權(quán)衡風(fēng)險(xiǎn)和獲利前景###研究市場(chǎng)趨勢(shì)期貨交易所具有的職能包括（）。

答案:提供交易場(chǎng)所###制定并實(shí)施期貨市場(chǎng)制度與交易規(guī)則###發(fā)布市場(chǎng)信息###安排合約上市單邊市一般是指某一期貨合約在某一交易日收盤前5分鐘內(nèi)出現(xiàn)（）的情況。

答案:一有賣出申報(bào)就成交，但未打開(kāi)漲停板價(jià)位###只有跌停板價(jià)位的賣出申報(bào)，沒(méi)有跌停板價(jià)位的買入申報(bào)###一有買入申報(bào)就成交，但未打開(kāi)跌停板價(jià)位###只有漲停板價(jià)位的買人申報(bào)，沒(méi)有漲停板價(jià)位的賣出申報(bào)隨著（）增加，無(wú)論歐式還是美式，看跌期權(quán)的價(jià)格都上漲。

答案:執(zhí)行價(jià)格###波動(dòng)率(多項(xiàng)選擇題)上海證券交易所個(gè)股期權(quán)的合約的合約標(biāo)的是（）。

答案:ETF###大盤藍(lán)籌股外匯期貨交易量較小的原因主要有（）。

答案:外匯市場(chǎng)比較完善和發(fā)達(dá)###歐元的出現(xiàn)某交易者以3620元/噸，賣出5月燃料油期貨合約1手，同時(shí)以3650/噸買入7月燃料油期貨合約1手，當(dāng)商品合約價(jià)格為（）時(shí)，將所持合約同時(shí)平倉(cāng)，該交易者盈利最大。

答案:5月3620元/噸，7月3740元/噸用股指期貨進(jìn)行的套期保值多數(shù)是（）。

答案:交叉套期保值銅生產(chǎn)企業(yè)利用銅期貨進(jìn)行賣出套期保值的情形是（）。

答案:有大量銅庫(kù)存尚未出售歐洲美元期貨屬于（）品種。

答案:短期利率期貨對(duì)于股指期貨來(lái)說(shuō)，當(dāng)出現(xiàn)期價(jià)高估時(shí)，套利者可以（）。

答案:正向套利套期保值的實(shí)質(zhì)是用較小的（）代替較大的現(xiàn)貨價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。

答案:基差風(fēng)險(xiǎn)王某開(kāi)倉(cāng)賣出大豆期貨合約20手(每手10噸)，成交價(jià)格為2020元／噸，當(dāng)天結(jié)算價(jià)格為2040元／噸，交易保證金比例為5%，因此結(jié)算后占用的保證金為（）元。

答案:20400某投資者在2月22日賣出5月豆粕期貨合約，價(jià)格為2900元/噸，同時(shí)買入5月份豆粕看漲期權(quán)，敲定價(jià)格為2840元，噸，權(quán)利金為120元/噸，則該期權(quán)的損益平衡點(diǎn)為（）元/噸。

答案:296010月10日，某投資者認(rèn)為未來(lái)的市場(chǎng)利率將走低，于是以94.500價(jià)格買入50手12月份到期的中金所TF1412合約?！苤?，該期貨合約價(jià)格漲到95.600．投資者以此價(jià)格平倉(cāng)。若不計(jì)交易費(fèi)用，該投資者總盈利為（）萬(wàn)元。

答案:55下列關(guān)于“一攬子可交割國(guó)債”的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。

答案:將票面利率和剩余期限標(biāo)準(zhǔn)化期貨價(jià)差套利在本質(zhì)上是期貨市場(chǎng)（）的一種投機(jī)行為。

答案:針對(duì)價(jià)差利用股指期貨進(jìn)行套期保值，在其他條件不變時(shí)，買賣期貨合約的數(shù)量（）。

答案:與股票組合的β系數(shù)成正比在正向市場(chǎng)上，牛市套利最突出的特點(diǎn)是（）。

答案:損失相對(duì)有限而獲利的潛力巨大中長(zhǎng)期國(guó)債通常是（）國(guó)債。

答案:附息滬深300指數(shù)為3000點(diǎn)，市場(chǎng)利率為5％，指數(shù)股息率為1％。3個(gè)月后到期的滬深300股指期貨的理論價(jià)格為（）點(diǎn)。

答案:3030成交量和持倉(cāng)量均按雙邊計(jì)算的期貨交易所有（）。

答案:大連商品交易所###鄭州商品交易所###上海期貨交易所按期權(quán)持有者的交易目的劃分，可分為（）。

答案:買入期權(quán)###賣出期權(quán)一般而言,下列有關(guān)外匯期權(quán)交易的表述中正確的有（）。

答案:外匯期權(quán)的交易對(duì)象并不是貨幣本身,而是一項(xiàng)將來(lái)可以買賣的貨幣的權(quán)利###生期權(quán)的買方可以根據(jù)市場(chǎng)情況自行決定是否執(zhí)行權(quán)利###期權(quán)賣方承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn),履行買賣的義務(wù),并收取期權(quán)費(fèi)目前，道瓊斯指數(shù)中負(fù)有盛名的是“平均”系列價(jià)格指數(shù)，該系列包括（）。

答案:道瓊斯工業(yè)平均指數(shù)###道瓊斯運(yùn)輸業(yè)平均指數(shù)###道瓊斯綜合平均指數(shù)###道瓊斯公用事業(yè)平均指數(shù)導(dǎo)致不完全套期保值的原因包括（）。

答案:因缺少對(duì)應(yīng)的期貨品種，一些加工企業(yè)只能利用初級(jí)產(chǎn)品的期貨品種進(jìn)行套期保值###期貨市場(chǎng)建立的頭寸數(shù)量與被套期保值的現(xiàn)貨數(shù)量不完全一致###期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)幅度不完全一致###期貨合約標(biāo)的物與現(xiàn)貨商品等級(jí)存在差異（）是指套期保值者通過(guò)在期貨市場(chǎng)建立空頭頭寸，預(yù)期對(duì)沖其目前持有的或者未來(lái)將賣出的商品或資產(chǎn)的價(jià)格下跌風(fēng)險(xiǎn)的操作。

答案:賣出套期保值###空頭套期保值期貨交易中期貨公司的客戶進(jìn)行網(wǎng)上下單的正確程序包括（）。

答案:客戶需輸入自己的客戶號(hào)和密碼，經(jīng)確認(rèn)后即可輸入下單指令###客戶可以在期貨公司的下單系統(tǒng)獲得成交回報(bào)###客戶通過(guò)因特網(wǎng)或局域網(wǎng)，使用期貨公司配置的網(wǎng)上下單系統(tǒng)進(jìn)行網(wǎng)上下單###下單指令通過(guò)因特網(wǎng)或局域網(wǎng)傳到期貨公司后，通過(guò)專線傳到交易所主機(jī)進(jìn)行撮合成交目前全球有影響的期權(quán)市場(chǎng)有（）。

答案:CBOE###韓國(guó)期貨交易所(KOFEX)###紐約泛歐交易所###歐洲交易所金融期貨交易不需要指定交割倉(cāng)庫(kù)，但交易所會(huì)指定交割銀行。負(fù)責(zé)金融期貨交割的指定銀行，必須具有（）。

答案:先進(jìn)、高效的結(jié)算設(shè)備###先進(jìn)、高效的結(jié)算手段###良好的金融資信###較強(qiáng)的進(jìn)行大額資金結(jié)算的業(yè)務(wù)能力江恩理論是一種通過(guò)對(duì)數(shù)學(xué)、幾何學(xué)、（）的綜合運(yùn)用建立的獨(dú)特分析方法和預(yù)測(cè)市場(chǎng)的理論。

答案:天文學(xué)###宗教關(guān)于點(diǎn)價(jià)交易，描述正確的有（）。

答案:實(shí)質(zhì)上是一種買賣現(xiàn)貨商品的交易方式###以某月份的期貨價(jià)格為計(jì)價(jià)基礎(chǔ)###升貼水由雙方協(xié)調(diào)確定下列金融期貨合約中，由CBOT推出的是（）。

答案:政府國(guó)民抵押協(xié)會(huì)抵押憑證期貨合約###美國(guó)長(zhǎng)期國(guó)債期貨合約###主要市場(chǎng)指數(shù)（MMI）期貨合約(多項(xiàng)選擇題)目前，倫敦金屬交易所的主要上市品種有（）。

答案:鉛###鋅###鎳###白銀投資者進(jìn)行股票投資組合風(fēng)險(xiǎn)管理，可以（）。

答案:通過(guò)投資組合方式，降低非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)###通過(guò)股指期貨套期保值，回避系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)關(guān)于買入套期保值的正確說(shuō)法是（）。

答案:它要在期貨市場(chǎng)建倉(cāng)買入合約###它是為了回避現(xiàn)貨價(jià)格上漲風(fēng)險(xiǎn)與場(chǎng)外衍生品交易相比，期貨交易（）。

答案:規(guī)則更加完善###信用風(fēng)險(xiǎn)較小###價(jià)格更公開(kāi)透明交易手續(xù)費(fèi)是期貨交易所按（）收取的費(fèi)用。

答案:成交合約金額的一定比例###成交合約手?jǐn)?shù)(多項(xiàng)選擇題)下列關(guān)于國(guó)債期貨的說(shuō)法，正確的有（）。

答案:買方付給賣方的發(fā)票金額包括國(guó)債本金和應(yīng)付利息###在中長(zhǎng)期國(guó)債的交割中，賣方具有選擇哪種券種交割的權(quán)利期貨公司必須對(duì)營(yíng)業(yè)部實(shí)行統(tǒng)一管理，即（）。

答案:統(tǒng)一財(cái)務(wù)管理和會(huì)計(jì)核算###統(tǒng)一風(fēng)險(xiǎn)控制###統(tǒng)一資金調(diào)撥###統(tǒng)一結(jié)算場(chǎng)外利率期權(quán)交易中，在國(guó)際市場(chǎng)使用最多、影響最大的是（）主協(xié)議。

答案:ISDA某期貨交易者根據(jù)銅期貨價(jià)格特征分析，欲利用Cu1301、Cu1304和Cu1305三個(gè)合約進(jìn)行蝶式套利，在Cu1301合約上買入20手，在Cu1304合約上賣出35手，則應(yīng)買入Cu1305合約（）手。

答案:15按照買方行權(quán)方向的不同，可將期權(quán)分為（）。

答案:看漲期權(quán)和看跌期權(quán)遠(yuǎn)端匯率和近端匯率的點(diǎn)差被稱為（）。

答案:掉期點(diǎn)集合競(jìng)價(jià)采用（）原則。

答案:最大成交量若2015年7月20日小麥基差為“10centsunder”，這表示（）。

答案:7月20日的小麥現(xiàn)貨價(jià)格低于8月份的小麥期貨價(jià)格10美分（）的主要職責(zé)是幫助商品基金經(jīng)理挑選商品交易顧問(wèn)，并監(jiān)控商品交易顧問(wèn)的交易活動(dòng)，控制風(fēng)險(xiǎn)。

答案:交易經(jīng)理某企業(yè)利用大豆期貨進(jìn)行賣出套期保值，當(dāng)基差從-100元/噸變?yōu)?50元／噸，意味著（）。

答案:基差走強(qiáng)250元/噸，未實(shí)現(xiàn)完全套期保值以下屬于跨期套利的有（）。

答案:賣出A期貨交易所4月鋅期貨合約，同時(shí)買入A期貨交易所5月鋅期貨合約上證50ETF期權(quán)合約的行權(quán)價(jià)格是5個(gè)，分別是（）個(gè)平值合約，（）個(gè)虛值合約，（）個(gè)實(shí)值合約。（）

答案:1,2,21月7日，中國(guó)平股票的收盤價(jià)是40.09元/股。當(dāng)日，1月到期、行設(shè)價(jià)為40元的認(rèn)購(gòu)期權(quán)，合約結(jié)算價(jià)為1.268元。則按照認(rèn)購(gòu)期權(quán)漲跌幅=Max{行權(quán)價(jià)×0.2%，Min[(2×正股價(jià)—行權(quán)價(jià))，正股價(jià)]×10%}計(jì)算公式，在下一個(gè)交易日，該認(rèn)購(gòu)期權(quán)的跌停板價(jià)為（）。

答案:0.001期權(quán)的特點(diǎn)不包括（）。

答案:獨(dú)特的線性損益結(jié)構(gòu)（）是以供求關(guān)系分析為基礎(chǔ)，分析和預(yù)測(cè)期貨價(jià)格走勢(shì)的方法。

答案:基本分析法蝶式套利與普通的跨期套利相比（）。

答案:風(fēng)險(xiǎn)小，利潤(rùn)小關(guān)于金融期貨三大類別出現(xiàn)的先后順序，下列排列正確的是（）。

答案:外匯期貨一利率期貨一股指期貨（）是指以利率類金融工具為期權(quán)標(biāo)的物的期權(quán)合約。

答案:利率期權(quán)某大豆種植者在5月份開(kāi)始種植大豆，并預(yù)計(jì)在11月份將收獲的大豆在市場(chǎng)上出售，預(yù)期大豆產(chǎn)量為80噸。為規(guī)避大豆價(jià)格波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，該種植者決定在期貨市場(chǎng)上進(jìn)行套期保值操作，正確做法應(yīng)是（）。

答案:賣出80噸11月份到期的大豆期貨合約在具體交易時(shí)，股指期貨合約的合約價(jià)值用（）表示。

答案:股指期貨指數(shù)點(diǎn)乘以合約乘數(shù)某交易者以3780元/噸賣出10手白糖期貨合約，之后以3890元/噸的價(jià)格全部平倉(cāng)，這筆交易（）元。（不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）

答案:虧損11000期貨技術(shù)分析假設(shè)的核心觀點(diǎn)是（）。

答案:價(jià)格呈趨勢(shì)變動(dòng)無(wú)論是歐式期權(quán)還是美式期權(quán)，在期權(quán)到期日之后買賣雙方權(quán)利與義務(wù)（）。

答案:消除在即期外匯市場(chǎng)上處于空頭部位的人，為防止將來(lái)外幣匯價(jià)上升，可在外匯期貨市場(chǎng)上進(jìn)行（）。

答案:多頭套期保值間接標(biāo)價(jià)法是（）。

答案:以本幣為標(biāo)準(zhǔn)目前全球石油期貨交易量最大的交易所是（）。

答案:紐約商業(yè)交易所某基金公司持有一個(gè)股票組合，擔(dān)心股市整體下跌影響其收益，針對(duì)這種情況，可采?。ǎ?。

答案:股指期貨的賣出套期保值某滬深300股指期貨合約報(bào)價(jià)為3000點(diǎn)，則1手該合約的價(jià)值為（）萬(wàn)元。

答案:90芝加哥商業(yè)交易所(CME)的3個(gè)月期國(guó)債期貨的報(bào)價(jià)為96.00。相當(dāng)于面值100萬(wàn)美元的標(biāo)國(guó)債的價(jià)格為（）萬(wàn)美元。

答案:99上證50ETF期權(quán)的交割方式一般是（）。

答案:實(shí)物交割對(duì)買入套期保值而言，基差走強(qiáng)，套期保值效果是（）。（不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）

答案:不完全套期保值，且有凈損失道氏理論所研究的是（）。

答案:趨勢(shì)的方向如果期貨合約的買方為開(kāi)倉(cāng)交易，賣方為平倉(cāng)交易，則兩者成交后期貨合約的總持倉(cāng)量（）。

答案:不變以下屬于持續(xù)形態(tài)的是（）。

答案:矩形形態(tài)商品市場(chǎng)本期需求量不包括（）。

答案:進(jìn)口量波浪理論認(rèn)為，一個(gè)完整的價(jià)格下跌周期一般由（）個(gè)主跌浪和3個(gè)調(diào)整浪組成。

答案:5理論上，假設(shè)其他條件不變，緊縮的貨幣政策將導(dǎo)致（）。

答案:國(guó)債價(jià)格和國(guó)債期貨價(jià)格均下跌滬深300股指期貨合約的交易時(shí)間是（）。

答案:上午9:30~11:30，下午13:00~15:001月1日，某人以420美元的價(jià)格賣出一份4月份的標(biāo)準(zhǔn)普爾指數(shù)期貨合約，如果2月1日該期貨價(jià)格升至430美元，則2月1日平倉(cāng)時(shí)將（）。（一份標(biāo)準(zhǔn)普爾指數(shù)期貨是250美元，不考慮交易費(fèi)用）

答案:損失2500美元當(dāng)香港恒生指數(shù)從16000點(diǎn)跌到15980點(diǎn)時(shí)，恒指期貨合約的實(shí)際價(jià)格波動(dòng)為（）港元。

答案:10004月1日，某股票指數(shù)為1400點(diǎn)，市場(chǎng)年利率為5%，年股息率為1.5%，若采用單利計(jì)算法，則6月30日交割的該股票指數(shù)期貨合約的理論價(jià)格為（）點(diǎn)。

答案:1412.25某投資者共購(gòu)買了三種股票A、B、C，占用資金比例分別為30%、20％、50%，A、B股票相對(duì)于某個(gè)指數(shù)而言的β系數(shù)為1.2和0.9。如果要使該股票組合的β系數(shù)為1，則C股票的β系數(shù)應(yīng)為（）

答案:0.92一般地，當(dāng)其他因素不變時(shí)，市場(chǎng)利率上升，利率期貨價(jià)格將（）。

答案:下降芝加哥期貨交易所10年期的美國(guó)國(guó)債期貨合約的面值為100000美元，如果其報(bào)價(jià)從98-175跌至97-020，則表示合約價(jià)值下跌了（）美元。

答案:1484.38債券X半年付息一次，債券Y一年付息一次，其他指標(biāo)（剩余期限，票面利率，到期收益率）均相同，如果預(yù)期市場(chǎng)利率下跌，則理論上（）。

答案:兩債券價(jià)格均上漲，X上漲幅度低于Y以3%的年貼現(xiàn)率發(fā)行1年期國(guó)債，所代表的實(shí)際年收益率為（）%。（結(jié)果保留兩位小數(shù)）

答案:3.09我國(guó)5年期國(guó)債期貨的合約標(biāo)的為（）。

答案:面值為100萬(wàn)元人民幣、票面利率為3%的名義中期國(guó)債某日本投資者持有一個(gè)價(jià)值100萬(wàn)人民幣的資產(chǎn)組合，需要對(duì)沖匯率風(fēng)險(xiǎn)。假設(shè)市場(chǎng)上沒(méi)有人民幣兌日元的遠(yuǎn)期合約，該投資者選擇3個(gè)月期人民幣兌美元的遠(yuǎn)期合約與3個(gè)月期美元兌日元遠(yuǎn)期合約來(lái)避險(xiǎn)。則該投資者應(yīng)該（）。

答案:賣出美元兌日元遠(yuǎn)期合約，賣出人民幣兌美元遠(yuǎn)期合約中國(guó)外匯交易中心公布的人民幣匯率所采取的是（）。

答案:直接標(biāo)價(jià)法假設(shè)在間接報(bào)價(jià)法下，歐元/美元的報(bào)價(jià)為1.3626，則在美元報(bào)價(jià)法下，1美元可以兌換（）歐元。

答案:0.7339假設(shè)英鎊兌美元的即匯率為1.5823，30天遠(yuǎn)期匯率為1.5883。這表明英鎊兌美元的30天遠(yuǎn)期匯率（）。

答案:升水0.006美元關(guān)于交叉套期保值，以下說(shuō)法正確的是（）。

答案:交叉套期保值一般難以實(shí)現(xiàn)完全規(guī)避價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的目的一個(gè)投資者以13美元購(gòu)入一份看漲期權(quán)，標(biāo)的資產(chǎn)協(xié)定價(jià)格為90美元，而該資產(chǎn)的市場(chǎng)定價(jià)為100美元，則該期權(quán)的內(nèi)涵價(jià)值和時(shí)間價(jià)值分別是（）。

答案:內(nèi)涵價(jià)值為10美元，時(shí)間價(jià)值為3美元某投資者買入一份歐式期權(quán)，則他可以在（）行使自己的權(quán)利。

答案:到期日某交易者以2美元/股的價(jià)格賣出了一張執(zhí)行價(jià)格為105美元/股的某股票看漲期權(quán)（合約單位為100股）。當(dāng)標(biāo)的股票價(jià)格為103美元/股，期權(quán)權(quán)利金為1美元時(shí),該交易者對(duì)沖了結(jié),其損益為（）美元（不考慮交易費(fèi)用）。

答案:100當(dāng)交易者保證金余額不足以維持保證金水平時(shí)，清算所會(huì)通知經(jīng)紀(jì)人發(fā)出追加保證金的通知，要求交易者在規(guī)定時(shí)間內(nèi)追繳保證金以使其達(dá)到（）水平

答案:初始保證金看跌期權(quán)賣出者被要求執(zhí)行期權(quán)后，會(huì)取得（）。

答案:相關(guān)期貨的多頭在正向市場(chǎng)中熊市套利最突出的特點(diǎn)是（）。

答案:損失巨大而獲利的潛力有限下列構(gòu)成跨市套利的是（）。

答案:買入A期貨交易所9月大豆期貨合約，同時(shí)賣出B期貨交易所9月大豆期貨合約2月1日，某期貨交易所5月和9月豆粕期貨價(jià)格分別為3160元/噸和3600元/噸，套利者預(yù)期價(jià)差將縮小，最有可能獲利的是（）。

答案:買入5月份合約，賣出9月份合約，到期平倉(cāng)下列關(guān)于期貨投機(jī)和套期保值交易的描述，正確的是（）。

答案:期貨投機(jī)交易以獲取價(jià)差收益為目的下列選項(xiàng)屬于蝶式套利的是（）。

答案:同時(shí)賣出300手5月份大豆期貨合約、買入700手7月份大豆期貨合約、賣出400手9月份大豆期貨合約計(jì)算基差的公式為（）。

答案:基差=現(xiàn)貨價(jià)格-期貨價(jià)格在我國(guó)，某交易者5月10日在反向市場(chǎng)買入10手7月豆油期貨合約的同時(shí)賣出10手9月豆油期貨合約，建倉(cāng)時(shí)的價(jià)差為120元/噸，該交易者將上述合約平倉(cāng)后獲得凈盈利10000元（不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用），則該交易者平倉(cāng)時(shí)的價(jià)差為（）元/噸。（交易單位：10噸/手）

答案:220某豆油經(jīng)銷商利用大連商品交易所期貨進(jìn)行賣出套期保值，賣出時(shí)基差為-30元/噸，平倉(cāng)時(shí)基差為-10元/噸，則